华能国际(600011)2004年年度报告摘要

华能国际电力股份有限公司 2004 年度报告摘要 华能国际电力股份有限公司 2004 年度报告摘要 §1 重要提示 1.1 本公司董事会及其董事保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗 漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 1.2 董事徐祖坚，因其他公务未能出席，委托董事长李小鹏先生代为行使表决权。独立董事高宗 泽，因其他公务未能出席，委托董事长李小鹏先生代为行使表决权。 1.3 公司负责人李小鹏先生，主管会计工作负责人黄坚先生，会计机构负责人周晖女士声明：保 证本年度报告中财务报告的真实、完整。 §2 上市公司基本情况简介 2.1 基本情况简介 股票简称 华能国际 股票代码 600011 上市交易所 上海证券交易所 股票简称 股票代码 902 上市交易所 香港联合交易所有限公司 股票简称 股票代码 HNP 上市交易所 纽约证券交易所 北京市西城区复兴门南大街丙 2 号（天银大厦 C 段西区） 注册地址和办公地址 北京市西城区复兴门南大街丙 2 号（天银大厦 C 段西区） 邮政编码 100031 公司国际互联网网址 http://www.hpi.com.cn 电子信箱 zqb@hpi.com.cn 2.2 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 黄龙 谷碧泉 北京市西城区复兴门南大街丙 北京市西城区复兴门南大街丙 联系地址 2 号（天银大厦 C 段西区） 2 号（天银大厦 C 段西区） 电话 010-66491999 010-66491021 传真 010-66491888 010-66491860 电子信箱 huangl@hpi.com.cn gbq@hpi.com.cn 1 华能国际电力股份有限公司 2004 年度报告摘要 §3 会计数据和财务指标摘要 3.1 主要会计数据 单位:元 币种:人民币 本期比上 2002 年 主要会计数据 2004 年 2003 年 期增减(%) 调整后 调整前 主营业务收入 30,292,698,696 23,479,646,958 29.02 18,725,340,857 18,725,340,857 利润总额 6,691,841,407 6,774,080,587 -1.21 5,212,079,411 5,212,079,411 净利润 5,389,057,047 5,457,142,551 -1.25 4,082,350,589 4,082,350,589 扣除非经常性损 5,314,641,252 5,563,916,542 -4.48 4,111,128,754 4,111,128,754 益的净利润 本期比上 2002 年末 2004 年末 2003 年末 期增减(%) 调整后 调整前 总资产 71,324,978,078 53,276,965,016 33.88 48,098,755,152 48,098,755,152 股东权益 37,183,402,535 34,787,100,203 6.89 31,209,570,014 29,169,476,868 经营活动产生的 9,071,556,217 10,156,974,707 -10.69 7,804,860,642 7,804,860,642 现金流量净额 3.2 主要财务指标 单位:元 币种:人民币 本期比上 2002 年 主要财务指标 2004 年 2003 年 期增减(%) 调整后 调整前 每股收益 0.45 0.91 -50.55 0.68 0.68 净资产收益率(%) 14.49 15.69 -1.20 13.08 14.00 扣除非经常性损益的净利润的 14.29 15.99 -1.70 13.17 14.09 净资产收益率(%) 每股经营活动产生的现金流量 0.75 1.69 -55.62 1.30 1.30 净额 本期比上 2002 年末 2004 年末 2003 年末 期增减(%) 调整后 调整前 每股净资产 3.08 5.77 -46.62 5.20 4.86 调整后的每股净资产 3.02 5.76 -47.57 5.19 4.85 由于本公司 2004 年上半年实施了股利分配方案和公积金转股方案，普通股股数增加了约一倍，因而 对每股收益及每股净资产产生了摊薄影响。 非经常性损益项目 √适用□不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 金额 处置除公司产品外的其他资产产生的损益 20,136,960 各种形式的政府补贴 8,000,000 扣除资产减值准备后的其他各项营业外收入、支出 33,298,614 以前年度已经计提各项减值准备的转回 29,198,882 所得税影响数 -16,218,661 合计 74,415,795 2 华能国际电力股份有限公司 2004 年度报告摘要 3.3 国内外会计准则差异 √适用□不适用 净利润 2004 年度 2003 年度 (人民币元) (人民币元) 按中国会计准则编制的合并净利润 5,389,057,047 5,457,142,551 国际财务报告准则调整的影响： 记录根据电价制定程序预收电费的影响 (142,097,658) (47,936,528) 记录有关本公司发生的房改差价的会计处理差异 (29,530,370) (26,258,956) 记录借款费用资本化的差异 51,808,950 12,681,881 冲回商誉的摊销 21,920,778 - 记录有关上述会计准则调整所引起的递延税项 24,629,270 18,362,679 其他 8,087,709 16,415,980 国际财务报告准则下的净利润 5,323,875,726 5,430,407,607 美国公认会计准则调整的影响(见附注 1)： 记录收购珞璜发电公司、岳阳发电公司、营口电厂和井冈山电 厂的影响(a) 278,026,106 335,105,000 记录收购沁北发电公司、榆社发电公司和辛店电厂的影响(a) 48,116,489 13,109,950 记录收购上海石洞口一厂、太仓发电公司和长兴电厂的影响 (a) 110,524,198 112,635,862 记录因收购邯峰发电公司 40%权益、后续收购上海石洞口一厂 30%权益、太仓发电公司 5%权益及收购淮阴发电公司 44.16% 权益的影响 25,550,056 19,346,432 计入华能开发公司为本公司职工发生的房改差价 (26,152,570) (26,152,570) 记录收购山东华能的不同会计处理的差异 (87,090,760) (87,090,760) 借款费用资本化的差异 6,465,849 (5,478,423) 冲回商誉的摊销 －冲回深能集团的商誉摊销 81,959,114 54,639,409 －冲回淮阴发电公司的商誉摊销 17,370,302 17,370,302 记录有关上述会计准则调整所引起的的递延税项 (46,977,168) (153,218,028) 其他 8,652,855 25,434,219 美国公认会计准则下的净利润 (见附注 1) 5,740,320,197 5,736,109,000 注 1：如上文(a)中所述，美国公认会计准则下以前年度的合并会计报表中所列示的经营成果已进行 了追溯调整，假设因收购珞璜发电公司、岳阳发电公司、营口电厂和井冈山电厂而导致现有的结构及 经营在报告期内一直持续存在。 3 华能国际电力股份有限公司 2004 年度报告摘要 §4 股本变动及股东情况 4.1 股份变动情况表 本次变动增减（＋，－） 本次变动前 本次变动后 配股 送股 公积金转股 增发 其他 小计 一、未上市流通股份 1、发起人股份 3,509,400,000 1,754,700,000 1,754,700,000 3,509,400,000 7,018,800,000 其中： 国家持有股份 3,509,400,000 1,754,700,000 1,754,700,000 3,509,400,000 7,018,800,000 境内法人持有股份 境外法人持有股份 其他 2、募集法人股份 3、内部职工股 4、优先股或其他 740,600,000 370,300,000 370,300,000 740,600,000 1,481,200,000 未上市流通股份合计 4,250,000,000 2,125,000,000 2,125,000,000 4,250,000,000 8,500,000,000 二、已上市流通股份 1、人民币普通股 250,000,000 125,000,000 125,000,000 250,000,000 500,000,000 2、境内上市的外资 股 3、境外上市的外资 1,527,671,200 763,835,600 763,835,600 41,040 1,527,712,240 3,055,383,440 股 4、其他 已上市流通股份合计 1,777,671,200 888,835,600 888,835,600 41,040 1,777,712,240 3,555,383,440 三、股份总数 6,027,671,200 3,013,835,600 3,013,835,600 41,040 6,027,712,240 12,055,383,440 注：公司于 2004 年 5 月 24 日实施了派送红股和公积金转增股本方案，即每 10 股送 5 股转增 5 股， 使公司股份总数增加到 12,055,342,400 股；根据本公司发债说明书的约定，根据债券持有人的要 求，公司于本报告期内将面值为 15,000 美元的可转换债券转换为本公司境外上市股份 41,040 股， 发予债券持有人，使公司股份总数增加到 12,055,383,440 股。 4.2 前十名股东、前十名流通股股东持股表 报告期末股东总数 44,451 户 前十名股东持股情况 质押 比例 股份类 或冻 股东名称(全称) 年末持股数量 年末股份性质 年度内增减 结情 股东性质 (%) 别 况 华能国际电力开发公司(注 43.1 5,197,680,000 国有法人股 2,642,840,000 未流通 0 国有法人股东 1、注 2) 2 河北省建设投资公司 904,500,000 国有法人股 452,250,000 7.50 未流通 0 国有法人股东 福建国际信托投资公司（注 国有法人股 国有法人股东 669,700,000 334,850,000 5.56 未流通 0 3） 江苏省国际信托投资公司 624,750,000 国有法人股 312,375,000 5.18 未流通 0 国有法人股东 辽宁能源投资（集团）有限 国有法人股东 459.370,000 国有法人股 229,685,000 3.81 未流通 0 责任公司 大连市建设投资公司 452,250,000 国有法人股 226,125,000 3.75 未流通 0 国有法人股东 南通市投资管理中心 135,750,000 国有法人股 67,875,000 1.13 未流通 0 国有法人股东 汕头电力发展股份有限公司 38,000,000 法人股 19,000,000 0.32 未流通 0 法人股东 兴和证券投资基金 22,835,253 流通股 14,595,893 0.19 已流通 未知 社会公众股东 4 华能国际电力股份有限公司 2004 年度报告摘要 中国银行－嘉实服务增值行业 19,881,611 流通股 19,881,611 0.16 已流通 未知 社会公众股东 证券投资基金 根据 1994 年 5 月 31 日华能国际电力开发公司与排名为第 2 至第 6 家公司的各地方政府投资公司 前十名股东关联关系或 或其前身签署的《华能国际电力股份有限公司发起人股东协议》，这些地方政府投资公司将其在 一致行动的说明: 本公司的股票投票权授予华能国际电力开发公司。因此，这些股东成为与华能国际电力开发公司 存在关联关系的股东。 注 1：2004 年 5 月 12 日原关联股东广东省汕头市电力开发公司将其持有的 30,000,000 股公 司国有法人股转让给华能国际电力开发公司。 注 2：汕头市电力开发公司因与交通银行汕头分行借款合同纠纷，该公司被法院冻结其所持 有的 33,000,000 股公司国有法人股。由于华能国际电力开发公司已代其结清了该笔款项，2004 年 12 月 21 日法院解除冻结，并因汕头市电力开发公司未能偿还华能国际电力开发公司的代垫 款，法院裁定将其持有的 28,000,000 股公司国有法人股过户给华能国际电力开发公司。汕头市电 力开发公司目前持有 5,000,000 股公司国有法人股。 注 3：福建国际信托投资公司于 2005 年 3 月由福建投资企业公司更名而得。 前十名流通股股东持股情况 种类（A、B、 股东名称（全称） 年末持有流通股的数量 H 股或其它） 兴和证券投资基金 22,835,253 A股 中国银行－嘉实服务增值行业证券投资基金 19,881,611 A股 兴华证券投资基金 19,849,090 A股 中国银行－海富通收益增长证券投资基金 18,175,249 A股 南京市投资公司 17,000,000 A股 中国工商银行－南方稳健成长证券投资基金 13,917,414 A股 Smith Barney Asset Management 13,666,960 H股 中国工商银行－上证 50 交易型开放式指数证券投资基金 13,181,500 A股 中国工商银行－天元证券投资基金 12,000,000 A股 全国社保基金一零三组合 10,862,052 A股 公司已知前两大流通股东为公司排行为第九名及第十名股东，但未知其余八名流通股股东与前十 上述股东关联关系 名股东之间有无关联关系，也未知是否属于《上市公司股东持股变动信息披露管理办法》中规定的一 或一致行动的说明 致行动人。 4.3 控股股东及实际控制人 4.3.1 控股股东及实际控制人变更情况 □适用√不适用 4.3.2 控股股东及实际控制人具体情况介绍 （1）控股股东情况 公司名称：华能国际电力开发公司 法人代表：李小鹏 注册资本：4.5 亿美元 成立日期：1985 年 6 月 主要经营业务或管理活动：主要业务为在全国范围内开发、建设和经营电厂 （2）实际控制人情况 公司名称：国务院国有资产监督管理委员会 公司的控股股东为华能国际电力开发公司（“华能开发公司”），持有公司 43.12%的股份，成 立于 1985 年 6 月，是经国务院批准的中外合资有限责任公司。其目前的股权结构如下： 5 华能国际电力股份有限公司 2004 年度报告摘要 中国华能集 国华能源公 中群发展有 华润电力投 信达投资有 中国水利水 股东单位 团公司 司 限公司 资有限公司 限公司 电对外公司 股权比例 51.98% 15.77% 15% 10% 5.8% 1.45% 华能国际电力开发公司的控股股东为中国华能集团公司（“华能集团公司” ），持有华能开发 公司 51.98% 的股份，法定代表人：李小鹏。华能集团公司于 1988 年由国务院批准设立。2002 年 12 月，经国务院批准，华能集团公司进行了改组，成为国家授权投资的机构和国家控股公司的试点，由 中央管理。改组后华能集团公司的注册资本为人民币 200 亿元, 主要从事电源的开发、投资、建设、 经营和管理，组织电力（热力）的生产和销售；从事信息、交通运输、新能源、环保相关产业及产品 的开发、投资、建设、生产、销售。华能集团公司将根据国家产业政策和行业规划,坚持“以电力产 业为核心，以金融和能源产业为支撑，综合发展”的方针,确保稳定、健康、统筹、协调发展，把公 司办成以电力为主的能源公司,以国内为主的跨国公司,实现实力雄厚、管理一流、服务国家、走向世 界，具有国际竞争力的大企业集团的奋斗目标。 公司实际控制人名称：国务院国有资产监督管理委员会 4.3.3 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图 §5 董事、监事和高级管理人员 （注：任职情况披露至 2004 年 12 月 31 日） 5.1 董事、监事和高级管理人员持股变动 年 年初持 年末持 变动 姓名 职务 性别 任期起始日期 任期终止日期 龄 股数 股数 原因 李小鹏 董事长 男 45 2002-12-23 2005-12 0 0 黄永达 董事、总经理 男 47 2004-09-28 2005-12 0 0 王晓松 副董事长 男 58 2002-12-23 2005-12 0 0 6 华能国际电力股份有限公司 2004 年度报告摘要 叶大戟 副董事长 男 59 2004-09-28 2005-12 0 0 黄金凯 董事 男 62 2002-12-23 2005-12 0 0 刘金龙 董事 男 63 2002-12-23 2005-12 0 0 单群英 董事 男 51 2002-12-23 2005-12 0 0 杨盛明 董事 男 61 2002-12-23 2005-12 0 0 徐祖坚 董事 男 50 2002-12-23 2005-12 0 0 刘树元 董事 男 54 2004-09-28 2005-12 0 0 高宗泽 独立董事 男 65 2002-12-23 2005-12 0 0 郑健超 独立董事 男 65 2002-12-23 2005-12 0 0 钱忠伟 独立董事 男 66 2002-12-23 2005-12 0 0 夏冬林 独立董事 男 43 2002-12-23 2005-12 0 0 刘纪鹏 独立董事 男 49 2004-09-28 2005-12 0 0 魏云鹏 监事会主席 男 62 2002-12-23 2005-12 0 0 李永林 监事会副主席 男 59 2004-09-28 2005-12 0 0 潘建民 监事 男 49 2002-12-23 2005-12 0 0 沈卫兵 监事 男 37 2002-12-23 2005-12 0 0 沈宗敏 监事 男 50 2002-12-23 2005-12 0 0 赵喜生 监事 男 61 2002-12-23 2005-12 0 0 那希志 副总经理 男 51 2002-12-23 0 0 张 红 副总经理 男 58 2003-08-06 0 0 陈宝良 副总经理 男 50 2000-01-18 —— 0 0 黄龙 副总经理、董事会秘书 男 51 2000-01-18 0 0 胡建民 副总经理 男 50 2001-02-15 2004-05-20 0 0 吴大卫 副总经理 男 51 2001-09-19 0 0 刘国跃 副总经理 男 41 2001-09-19 0 0 李世棋 总经济师 男 48 2002-12-23 0 0 黄坚 总会计师 男 42 2002-12-23 0 0 5.2 在股东单位任职的董事监事情况 √适用□不适用 是否领取报 姓名 任职的股东名称 在股东单位担任的职务 任职期间 酬、津贴 李小鹏 华能国际电力开发公司 董事长兼总经理 1999-12 至今 否 黄永达 华能国际电力开发公司 董事 2003-9 至今 否 王晓松 华能国际电力开发公司 董事、副总经理 1995-11 至今 否 单群英 河北省建设投资公司 副总经理 1998 至今 是 杨盛明 福建国际信托投资公司 副总裁 1994 至今 是 徐祖坚 江苏省投资管理有限责任公司 董事长 2002 至今 是 魏云鹏 华能国际电力开发公司 总会计师 1995-11 至 2005-01 否 潘建民 华能国际电力开发公司 副总审计师兼审计部经理 2004-4 至今 否 刘树元 辽宁能源投资（集团）有限责任公司 总经理 2001-8 至今 是 李永林 大连市建设投资公司 处长 1999 至今 是 沈卫兵 南通市投资管理中心 主任 2001-11 至今 是 沈宗敏 汕头市电力开发公司 总经理 2000 至今 是 7 华能国际电力股份有限公司 2004 年度报告摘要 5.3 董事、监事和高级管理人员年度报酬情况 单位:万元 币种:人民币 年度报酬总额 848 金额最高的前三名 179 董事的报酬总额 金额最高的前三名 高级管理人员的报 216 酬总额 独立董事津贴 每位独立董事年度津贴 6 万元（不含税） 独立董事出席董事会，股东大会以及按《公司法》、 《公司章程》相关规定行使职权所需的合理费用（包括 独立董事其他待遇 差旅费、办公费），由公司据实报销。除上述待遇外， 公司不再给予独立董事任何其他利益。 不在本公司领取报酬、津贴的董事有李小鹏、黄永达、 不在公司领取报 王晓松、刘金龙、单群英、杨盛明、徐祖坚、刘树元； 酬、津贴的董事、 不在本公司领取报酬、津贴的监事有魏云鹏、潘建民、 监事姓名 李永林、沈卫兵、沈宗敏。 报酬区间 人数 70 万元及以上 10 50 至 70 万元 1 50 万元以下 1 8 华能国际电力股份有限公司 2004 年度报告摘要 §6 董事会报告 6.1 报告期内整体经营情况的讨论与分析 2004 年，国民经济实现快速增长，电力需求强劲，电力的生产与消费增长速度超过了 GDP 增长 速度。国民经济快速增长、高耗能行业用电量显著增加、部分地区干旱少雨等原因导致的强劲电力需 求使得全国大部分火力发电厂出力和运行时间显著增加，为公司多发电创造了外部条件。 在国民经济高速增长、电力需求强劲的背景下，动力煤供不应求、资源紧张，铁路、海运、河运 煤炭运力全面短缺，使得煤炭库存不足、价格飙升、质量下降，给公司组织煤炭供应、安全稳定发 电、控制成本开支、实现利润目标造成了极大困难。经过全体员工共同努力，加强燃煤供应管理，千 方百计保障燃煤供应，保证了发电用煤，杜绝了缺煤停机，发挥公司设备技术先进的优势，抢发多发 电量，保持了市场份额，创造了边际利润，部分抵消了燃煤成本的增加。 截至 2004 年 12 月 31 日止年度，公司各运行电厂累计完成发电量 1142.8 亿千瓦时，比去年 909.1 亿千瓦时发电量增加了 233.7 亿千瓦时，增长 25.7%。公司 2004 年全年发电量增长的主要原因 是：1. 公司电厂所在地区的经济增长对当地电力需求产生了较大的拉动作用，使公司所属电厂发电 量普遍同比增长；2. 2004 年 7 月 1 日收购的营口电厂、井冈山电厂、华能湖南岳阳发电有限责任公 司及华能重庆珞璜发电有限责任公司下半年发电量的贡献，使公司发电能力显著增加；3. 2003 年济 宁电厂新投产的两台机组形成全年的生产能力、2004 年底榆社电厂二期和沁北电厂新投产机组均对 公司发电量增长作出了贡献；4. 科学安排机组的计划检修，使机组的利用率得到提高；5. 通过技术 改造，设备健康水平不断提高，为公司发电量增长提供了保障。 2004 年，公司针对在建项目规模大、投产任务重的状况，切实加强基本建设管理，通过完善基 建工作制度、加强设备催交以及设计、施工和机组调试的组织协调工作。在公司全体员工的努力拼搏 和各参建单位的通力合作下，公司超额完成投产 120 万千瓦的年度计划，投产规模达到了 180 万千 瓦，实现了榆社二期、沁北电厂“双投”的目标。特别是沁北电厂是国内首座国产化超临界 60 万千 瓦机组的依托项目，一年内实现双投，开创了电力工业的先河，为我国电力工业和电站装备工业的发 展做出了新贡献，受到国家有关部门的好评。 2004 年，资本运作取得新进展。2004 年 7 月，公司支付了人民币 45.75 亿元代价款，取得了营口 电厂（辽宁省）和井冈山电厂（江西省）的全部资产和负债、华能湖南岳阳发电有限责任公司（湖南 省）55%的权益、华能重庆珞璜发电有限责任公司（重庆市）60％的权益和河北邯峰发电有限责任公 司（河北省）40％的权益，本次收购与公司“巩固沿海、拓展中部”的市场发展战略吻合。 9 华能国际电力股份有限公司 2004 年度报告摘要 6.2 主营业务分行业、产品情况表 单位:元 币种:人民币 主营业务收入 主营业务成本 毛利率比 毛利率 分行业或分产品 主营业务收入 主营业务成本 比上年增减 比上年增减 上年增减 (%) (%) (%) (%) 电力生产 30,292,698,696 22,548,970,713 25.46 29.02 43.71 -7.52 注：报告期内本公司向控股股东及其子公司销售产品的关联交易总金额为零。 6.3 主营业务分地区情况 单位:元 币种:人民币 分地区 主营业务收入 主营业务收入比上年增减(%) 长江以北 12,846,814,102 27.50 长江以南 17,445,884,594 30.16 6.4 采购和销售客户情况 单位:亿元 币种:人民币 前五名供应商采购金额合计 42.57 占采购总额比重(%) 23.10 前五名销售客户销售金额合计 239.17 占销售总额比重(%) 78.95 6.5 参股公司经营情况（适用投资收益占净利润 10％以上的情况） □适用√不适用 6.6 主营业务及其结构发生重大变化的原因说明 □适用√不适用 6.7 主营业务盈利能力（毛利率）与上年相比发生重大变化的原因说明 √适用 □不适用 报告期内公司毛利率与上年相比下降 22.80%,主要原因是 2004 年度煤炭价格大幅上涨，燃料成本增 加． 6.8 经营成果和利润构成与上年度相比发生重大变化的原因分析 □适用√不适用 整体财务状况与上年度相比发生重大变化的原因分析 □适用√不适用 6.9 对生产经营环境以及宏观政策、法规产生重大变化已经、正在或将要对公司的财务状况和经营成 果产生重要影响的说明 √适用□不适用 1、煤电价格联动机制 2004 年 12 月，国家发改委发布了《关于建立煤电价格联动机制的意见的通知》，决定建立煤电 价格联动机制。首次煤电联动以 2004 年 5 月底煤炭企业销售电煤的车板价为基础，根据 6～11 月电 煤车板价的平均涨幅，按照联动公式测算和调整发电企业上网电价和电网经营企业对用户的销售电 10 华能国际电力股份有限公司 2004 年度报告摘要 价。电力企业消化 30%的煤价上涨因素。燃煤电厂上网电价调整时，水电企业上网电价适当调整，其 他发电企业上网电价不随煤价变化调整。不少于 6 个月为一个煤电价格联动周期。若周期内平均煤价 比前一个周期变化幅度达到或超过 5%，相应调整电价；如变化幅度不到 5%，则下一周期累计计算， 直到累计变化幅度达到或超过 5%，进行电价调整。国务院授权发改委在煤炭价格出现大幅度波动 时，在全国或部分地区采取价格干预措施。国家发改委煤电联动政策的具体执行方案正在准备报国务 院批准，有望在今年二季度出台。 随着煤电价格联动具体执行方案的正式出台，公司所属电厂的上网电价预计将会得到适当上调。 2、区域电力市场试点对公司的影响 ①东北区域电力市场的运行对公司的影响 2004 年 1 月 15 日，东北区域电力市场正式启动，采用"两部制电价，全电量竞争"的模式，进行 几次模拟运行后，曾于 2004 年底开始试运行，并进行了年度竞价（没有结算）。目前东北区域电力 市场的试运行工作已经暂停，正在征求市场各参与方的意见，进行规则的修改和完善工作。在此期间 各电厂仍按 04 年的结算方式结算。 公司在东北共有大连、丹东和营口 3 个电厂，30 万千瓦等级机组 8 台，总装机容量为 274 万千 瓦，均分布在辽宁省的负荷中心。 公司将密切关注规则的修改，积极支持和参与东北区域电力市场的建设，以使公司辽宁三厂能在 "三公"的市场环境中进行竞争。相信公司能在公平的市场环境中能发挥出竞争优势。 ②华东区域电力市场的运行对公司的影响 按照《华东区域电力市场试点方案》的规定，华东区域电力市场第一阶段，约 85％的电能交易 以年度合同方式确定，15％左右的电能展开市场竞争，竞价方式为月度竞价和日前现货竞价。 华东区域电力市场 2004 年 5 月 18 日进入模拟运行，规则正在修改和完善。 公司在华东现有 8 家电厂，22 台机组，总装机容量为 714 万千瓦，占华东竞价机组总容量的 15%。电厂主要分布在江苏、上海和福建等电力供需相对紧张地区，且大部分处于地区负荷中心，并 且其单机容量大、机组性能好、人员少、管理水平高。在公司统一管理和协调下，在市场竞争中具有 较强的竞争力。 由于华东区域电力市场是部分电量竞争，且华东地区用电增长较快，根据预测，未来两年该地区 仍将处于电力供应紧张状态，所以即使电力市场真正运行对公司的影响也不会太大。 6.10 完成盈利预测的情况 □适用√不适用 6.11 完成经营计划情况 □适用√不适用 11 华能国际电力股份有限公司 2004 年度报告摘要 6.12 募集资金使用情况 □适用√不适用 变更项目情况 □适用√不适用 6.13 非募集资金项目情况 √适用□不适用 单位:亿元 币种:人民币 项目名称 项目金额 项目进度 项目收益情况 收购营口和井冈山电厂的全 转让协议已于 2004 年 6 月 30 日获得了国 部资产和负债、华能湖南岳 家有关主管部门的批准，2004 年 7 月公司 阳发电有限责任公司 55%的权 已根据转让协议的有关条款向华能集团公 2004 年实现销售 益、华能重庆珞璜发电有限 45.75 司、华能开发公司及江西省投资公司全额 收入 25.59 亿元 责任公司 60％的权益和河北 支付了本次收购的对价。转让协议的所有 邯峰发电有限责任公司 40％ 先决条件已获满足，本次收购已完成。 的权益 两台 600 兆瓦国产化超临界燃煤机组分别 于 2004 年 11 月 23 日和 12 月 13 日通过 2004 年实现销售 沁北电厂项目 16.32 168 小时满负荷试运行，正式投入商业运 收入 0.29 亿元 行。 两台 300 兆瓦国产亚临界空冷燃煤脱硫发 电机组分别于 2004 年 10 月 22 日和 11 月 2004 年实现销售 榆社电厂二期扩建项目 12.19 13 日通过 168 小时满负荷试运行，正式投 收入 1.01 亿元 入商业运行。。 太仓电厂二期扩建项目 15.66 目前按计划在建 不适用 玉环电厂项目 11.99 目前按计划在建 不适用 汕头燃煤电厂二期扩建项目 2.28 目前按计划在建 不适用 淮阴电厂二期扩建项目 12.16 目前按计划在建 不适用 辛店电厂三期扩建项目 2.81 目前按计划在建 不适用 珞璜电厂三期扩建项目 4.51 目前按计划在建 不适用 岳阳电厂二期扩建项目 4.46 目前按计划在建 不适用 合计 128.13 / / 6.14 董事会对会计师事务所“非标意见”的说明 □适用√不适用 6.15 董事会新年度的经营计划（如有） √适用□不适用 2005 年公司的主要工作重点是： 1、加强安全生产管理，确保安全、稳定、多发电； 2、加强煤炭采购管理，确保燃料安全、稳定、有效供应； 3、加强市场营销和成本控制，确保增收节支，提高经济效益； 4、加强在建项目的管理，确保高质量、高速度、低造价按期投产； 5、加强战略规划，确保公司长期、稳定、健康发展。 新年度盈利预测（如有） 12 华能国际电力股份有限公司 2004 年度报告摘要 □适用√不适用 6.16 董事会本次利润分配或资本公积金转增预案 经普华永道中天会计师事务所有限公司和罗兵咸永道会计师事务所年度审计，截止 2004 年 12 月 31 日会计年度，公司税后利润按中国会计制度计算为 5,389,057,047 元人民币，按国际财务报告准 则计算为 5,323,875,726 元人民币，按美国会计制度计算为 5,740,320,198 元人民币。从 2004 年度 按中国会计制度计算的税后利润 5,389,057,047 元人民币提取 10%法定盈余公积金，提取 7.5%法定公 益金，合计为 943,084,984 元人民币，不计提任意盈余公积金。根据公司章程规定，股利按三个会计 制度下最小的净利润数为基础进行分配。本年度可供股东分配利润为 4,380,790,742 元人民币。 公司 2004 年利润分配预案为以公司总股本为基数，向全体股东每 10 股派发现金红利 2.5 元人民 币（含税），预计支付现金红利 3,013,845,860 元人民币。 公司本报告期盈利但未提出现金利润分配预案 □适用√不适用 §7 重要事项 7.1 收购资产 √适用□不适用 单位:亿元 币种:人民币 所涉及的 所涉及的 自购买日起至本 是否为关联交易 交易对方及被收 收购 资产产权 债权债务 购买日 年末为上市公司 （如是，说明定 购资产 价格 是否已全 是否已全 贡献的净利润 价原则） 部过户 部转移 华能集团公司 , 邯峰发电公司 40% 是, 一般商业条款 2004-07-01 19.49 1.91 是 是 的权益和井冈山电 及公平交易原则 厂 90%的权益 江西省投资公司 , 井冈山电厂 10%的 2004-07-01 0.62 0.06 否 是 是 权益 华能开发公司 , 珞璜发电公司 60% 的权益、岳阳发电 是, 一般商业条款 2004-07-01 25.64 2.62 是 是 公司 55%的权益和 及公平交易原则 营口电厂全部的资 产和负债 华能集团公司 , 四川水电 60%的权 是, 一般商业条款 2005-01-01 20.25 不适用 否 否 益和平凉电厂 65% 及公平交易原则 的权益 13 华能国际电力股份有限公司 2004 年度报告摘要 7.2 出售资产 □适用√不适用 7.3 重大担保 √适用□不适用 单位:元 币种:人民币 公司对外担保情况（不包括对控股子公司的担保） 发生日期（协 是否履行 是否为关联方担 担保对象名称 担保金额 担保类型 担保期 议签署日） 完毕 保（是或否） 1996-11-20 ～ 日照发电公司 1996-11-20 63,750,000 连带责任担保 否 是 2008-12-20 1998-03-30 ～ 日照发电公司 1998-03-30 42,500,000 连带责任担保 否 是 2012-03-20 1998-04-24 ～ 日照发电公司 1998-04-24 29,750,000 连带责任担保 否 是 2011-06-20 1998-06-24 ～ 日照发电公司 1998-06-24 37,187,500 连带责任担保 否 是 2011-09-20 1998-12-31 ～ 日照发电公司 1998-12-31 86,062,500 连带责任担保 否 是 2011-12-20 2002-10-18 ～ 日照发电公司 2002-10-18 46,000,000 连带责任担保 否 是 2007-10-17 报告期内担保发生额合计 0 报告期末担保余额合计 305,250,000 公司对控股子公司的担保情况 报告期内对控股子公司担保发生额合计 630,000,000 报告期末对控股子公司担保余额合计 1,430,000,000 公司担保总额情况（包括对控股子公司的担保） 担保总额 1,735,250,000 担保总额占公司净资产的比例 4.67 % 公司违规担保情况 为控股股东及公司持股 50％以下的其他关联方提供担保的金额 305,250,000 直接或间接为资产负债率超过 70％的被担保对象提供的债务担保金 1,400,000,000 额 担保总额是否超过净资产的 50％（是或否） 否 违规担保金额 1,705,250,000 元人民币 7.4 重大关联交易 7.4.1 关联销售和采购 □适用√不适用 7.4.2 关联债权债务往来 □适用√不适用 7.5 委托理财 □适用√不适用 7.6 承诺事项履行情况 □适用√不适用 14 华能国际电力股份有限公司 2004 年度报告摘要 7.7 重大诉讼仲裁事项 □适用√不适用 7.8 独立董事履行职责的情况 （1）独立董事参加董事会的出席情况 独立董事 本年应参加董事 亲自出席 委托出席 缺席 备 姓名 会次数 （次） （次） （次） 注 高宗泽 5 4 1 0 郑健超 5 2 3 0 夏冬林 5 4 1 0 钱忠伟 5 4 1 0 刘纪鹏 1 1 0 0 我公司独立董事出席或委托出席了 2004 年全部董事会会议，并就聘任高级管理人员，以及关联 交易等重大事项发表了独立意见。本公司的独立董事依照有关法律法规和公司章程赋予的权力，独 立、诚信、勤勉地履行职责，切实起到了维护股东、特别是中小股东利益的作用。 §8 监事会报告 监事会认为公司依法运作、公司财务情况、公司募集资金使用、公司收购、出售资产交易和关联 交易不存在问题。 15 华能国际电力股份有限公司 2004 年度报告摘要 § 9 财务报告 9.1 审计意见 审计报告 普华永道中天审字(2005)第 1037 号 华能国际电力股份有限公司全体股东： 我们审计了后附的华能国际电力股份有限公司(以下简称“贵公司”)及其合并子公司(以下与贵 公司合称“贵公司及其子公司”)2004 年 12 月 31 日的合并及母公司资产负债表、2004 年度的合并及 母公司利润表、合并及母公司利润分配表和合并及母公司现金流量表。这些会计报表的编制是贵公司 管理当局的责任，我们的责任是在实施审计工作的基础上对这些会计报表发表意见。 我们按照中国注册会计师独立审计准则计划和实施审计工作，以合理确信会计报表是否不存在重 大错报。审计工作包括在抽查的基础上检查支持会计报表金额和披露的证据，评价管理当局在编制会 计报表时采用的会计政策和作出的重大会计估计，以及评价会计报表的整体反映。我们相信，我们的 审计工作为发表意见提供了合理的基础。 我们认为，上述贵公司及其子公司会计报表符合国家颁布的企业会计准则和《企业会计制度》的 规定，在所有重大方面公允反映了贵公司及其子公司 2004 年 12 月 31 日的财务状况以及 2004 年度的 经营成果和现金流量。 普华永道中天会计师事务所有限公司 中国注册会计师：张国俊、 解彦峰 中国上海市 2005 年 3 月 15 日 16 华能国际电力股份有限公司 2004 年度报告摘要 9.2 财务报表 资产负债表 编制单位:华能国际电力股份有限公司 2004 年 12 月 31 日 单位:元 币种:人民币 合并 母公司 项目 期初数 期末数 期初数 期末数 流动资产： 货币资金 4,433,604,438 2,510,859,390 3,520,203,732 1,381,509,573 短期投资 13,200 13,200 13,200 13,200 应收票据 447,200,000 1,242,671,845 336,180,000 682,937,156 应收利息 3,291,154 1,734,452 2,387,688 1,734,452 应收账款 2,356,825,998 3,730,431,156 2,005,023,640 2,407,133,652 其他应收款 160,720,886 292,845,939 87,489,711 126,090,716 预付账款 88,194,813 441,370,775 54,736,358 233,095,644 存货 808,159,276 1,431,403,605 632,641,423 822,343,887 待摊费用 4,779,340 2,319,162 4,594,883 2,155,328 一年内到期的长期债权投资 83,060 5,000 470,746,016 5,000 流动资产合计 8,302,872,165 9,653,654,524 7,114,016,651 5,657,018,608 长期投资： 长期股权投资 3,407,034,531 5,886,238,518 5,472,475,440 10,382,796,256 长期债权投资 12,500 53,700 12,500 53,700 长期投资合计 3,407,047,031 5,886,292,218 5,472,487,940 10,382,849,956 其中：合并价差 392,105,037 1,331,850,487 固定资产： 固定资产原价 60,731,810,047 80,565,305,102 52,100,413,665 56,178,137,905 减：累计折旧 22,330,922,497 33,246,132,232 18,556,962,398 22,322,890,662 固定资产净值 38,400,887,550 47,319,172,870 33,543,451,267 33,855,247,243 工程物资 1,111,654,804 3,876,065,407 325,349,997 1,367,377,823 在建工程 3,090,960,181 5,128,225,240 618,045,031 1,928,434,464 固定资产合计 42,603,502,535 56,323,463,517 34,486,846,295 37,151,059,530 无形资产及其他资产： 无形资产 -1,057,406,729 -551,009,877 -1,127,369,140 -665,167,689 长期待摊费用 20,950,014 12,577,696 8,374,230 6,227,106 无形资产及其他资产合计 -1,036,456,715 -538,432,181 -1,118,994,910 -658,940,583 资产总计 53,276,965,016 71,324,978,078 45,954,355,976 52,531,987,511 流动负债： 短期借款 1,600,000,000 8,099,000,000 280,000,000 4,330,000,000 应付票据 0 29,000,000 0 0 应付账款 653,100,248 738,762,443 486,384,541 523,267,513 应付工资 10,157,597 39,736,104 7,209,340 19,024,218 应付福利费 214,006,684 219,555,237 203,101,081 156,331,795 应付利息 94,083,122 121,270,836 92,823,122 88,192,171 应付股利 14,780,096 21,668,696 0 8,250,000 应交税金 917,362,692 999,792,185 601,337,983 547,544,918 其他应交款 2,955,512 37,477,764 12,748,584 18,123,901 其他应付款 1,670,941,617 3,706,812,746 1,418,213,280 2,303,996,599 预提费用 26,733,205 43,572,392 26,733,205 43,502,856 一年内到期的长期负债 3,041,501,169 1,543,237,546 2,144,948,831 825,142,210 可转换债券 951,821 0 951,821 0 流动负债合计 8,246,573,763 15,599,885,949 5,274,451,788 8,863,376,181 长期负债： 长期借款 9,153,604,209 15,955,289,378 5,892,803,985 6,485,208,795 专项应付款 0 13,000,000 0 0 长期负债合计 9,153,604,209 15,968,289,378 5,892,803,985 6,485,208,795 17 华能国际电力股份有限公司 2004 年度报告摘要 负债合计 17,400,177,972 31,568,175,327 11,167,255,773 15,348,584,976 少数股东权益 1,089,686,841 2,573,400,216 股东权益： 实收资本（或股本） 6,027,671,200 12,055,383,440 6,027,671,200 12,055,383,440 资本公积 10,403,229,361 8,615,982,210 10,403,229,361 8,615,982,210 盈余公积 4,374,668,188 4,112,214,828 4,374,668,188 4,112,214,828 其中：法定公益金 1,460,700,799 1,863,280,308 1,460,700,799 1,863,280,308 未分配利润 13,981,531,454 12,399,822,057 13,981,531,454 12,399,822,057 股东权益合计 34,787,100,203 37,183,402,535 34,787,100,203 37,183,402,535 负债和股东权益总计 53,276,965,016 71,324,978,078 45,954,355,976 52,531,987,511 公司法定代表人: 李小鹏 主管会计工作负责人: 黄坚 会计机构负责人: 周晖 利润及利润分配表 编制单位:华能国际电力股份有限公司 2004 年 单位:元 币种:人民币 合并 母公司 项目 本期数 上期数 本期数 上期数 一、主营业务收入 30,292,698,696 23,479,646,958 24,812,849,816 20,287,987,380 减：主营业务成本 22,548,970,713 15,690,199,491 18,669,183,184 13,698,115,361 主营业务税金及附加 32,323,702 45,334,549 6,439,058 7,542,002 二、主营业务利润 7,711,404,281 7,744,112,918 6,137,227,574 6,582,330,017 加：其他业务利润 65,310,314 30,574,635 61,068,713 31,991,798 减: 管理费用 543,097,354 441,548,979 403,851,618 327,750,541 财务费用 799,170,559 559,636,467 500,109,803 430,705,990 三、营业利润 6,434,446,682 6,773,502,107 5,294,334,866 5,855,865,284 加：投资收益 195,959,152 133,885,686 754,656,514 567,970,021 补贴收入 8,000,000 0 8,000,000 0 营业外收入 64,266,564 20,485,605 49,097,324 2,108,848 减：营业外支出 10,830,991 153,792,811 7,770,192 143,297,291 四、利润总额 6,691,841,407 6,774,080,587 6,098,318,512 6,282,646,862 减：所得税 996,457,462 1,116,100,498 709,261,465 825,504,311 少数股东损益 306,326,898 200,837,538 五、净利润 5,389,057,047 5,457,142,551 5,389,057,047 5,457,142,551 加：年初未分配利润 13,981,531,454 11,528,797,057 13,981,531,454 11,528,797,057 六、可供分配的利润 19,370,588,501 16,985,939,608 19,370,588,501 16,985,939,608 减：提取法定盈余公积 538,905,705 545,714,255 538,905,705 545,714,255 提取法定公益金 404,179,279 409,285,691 404,179,279 409,285,691 七、可供股东分配的利润 18,427,503,517 16,030,939,662 18,427,503,517 16,030,939,662 减：应付普通股股利 3,013,835,600 2,049,408,208 3,013,835,600 2,049,408,208 转作股本的普通股股利 3,013,845,860 0 3,013,845,860 0 八、未分配利润 12,399,822,057 13,981,531,454 12,399,822,057 13,981,531,454 补充资料： 1.出售、处置部门或被投资 单位所得收益 2.自然灾害发生的损失 3. 会 计 政 策 变 更 增 加 ( 或 减 少)利润总额 4. 会 计 估 计 变 更 增 加 ( 或 减 少)利润总额 5.债务重组损失 6.其他 公司法定代表人: 李小鹏 主管会计工作负责人: 黄坚 会计机构负责人: 周晖 18 华能国际电力股份有限公司 2004 年度报告摘要 现金流量表 编制单位:华能国际电力股份有限公司 2004 年 单位:元 币种:人民币 项目 合并数 母公司数 一、经营活动产生的现金流量： 销售商品、提供劳务收到的现金 34,870,826,097 28,558,926,194 收到的税费返还 收到的其他与经营活动有关的现金 385,236,556 876,317,519 现金流入小计 35,256,062,653 29,435,243,713 购买商品、接受劳务支付的现金 17,860,669,954 14,501,103,644 支付给职工以及为职工支付的现金 1,351,121,551 1,194,782,766 支付的各项税费 4,733,270,284 4,153,288,582 支付的其他与经营活动有关的现金 2,239,444,647 1,550,961,569 现金流出小计 26,184,506,436 21,400,136,561 经营活动产生的现金流量净额 9,071,556,217 8,035,107,152 二、投资活动产生的现金流量： 收回投资所收到的现金 62,232,507 527,682,504 其中：出售子公司收到的现金 取得投资收益所收到的现金 173,089,630 517,987,896 处置固定资产、无形资产和其他长期资产而收回的现金 27,769,019 23,701,818 收到的其他与投资活动有关的现金 113,958,523 35,311,400 现金流入小计 377,049,679 1,104,683,618 购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金 10,035,643,409 3,246,634,587 除对分公司、子公司以外投资所支付的现金 1,398,849,335 1,375,740,585 对子公司增资支付的现金 1,224,342,252 购买分公司、子公司所支付的现金 2,540,359,721 3,036,373,035 投资所支付的现金 支付的其他与投资活动有关的现金 5,961,417 5,961,417 现金流出小计 13,980,813,882 8,889,051,876 投资活动产生的现金流量净额 -13,603,764,203 -7,784,368,258 三、筹资活动产生的现金流量： 吸收投资所收到的现金 677,034,400 0 其中：子公司吸收少数股东权益性投资收到的现金 677,034,400 借款所收到的现金 14,468,000,003 6,076,000,001 收到的其他与筹资活动有关的现金 16,470,000 3,470,000 现金流入小计 15,161,504,403 6,079,470,001 偿还债务所支付的现金 8,317,872,080 4,873,723,629 分配股利、利润或偿付利息所支付的现金 4,149,321,575 3,544,650,675 其中：支付少数股东的股利 167,124,256 支付的其他与筹资活动有关的现金 其中：子公司依法减资支付给少数股东的现金 现金流出小计 12,467,193,655 8,418,374,304 筹资活动产生的现金流量净额 2,694,310,748 -2,338,904,303 四、汇率变动对现金的影响 4,780,196 7,421,208 五、现金及现金等价物净增加额 -1,833,117,042 -2,080,744,201 19 华能国际电力股份有限公司 2004 年度报告摘要 补充材料 合并数 母公司数 1、将净利润调节为经营活动现金流量： 净利润 5,389,057,047 5,389,057,047 加：少数股东损益(亏损以“-”号填列) 306,326,898 减：未确认的投资损失 加：计提的资产减值准备 -24,342,341 -13,666,672 固定资产折旧 4,548,118,653 3,839,984,463 无形资产摊销 -221,773,189 -224,435,960 长期待摊费用摊销 15,171,763 2,292,626 待摊费用减少（减：增加） 9,343,999 2,439,555 预提费用增加（减：减少） -99,367,270 26,274,117 处理固定资产、无形资产和其他长期资产的损失(减:收益) -29,174,971 -29,066,407 固定资产报废损失 财务费用 776,007,599 480,488,677 投资损失（减：收益） -195,959,152 -754,656,514 递延税款贷项（减：借项） 存货的减少（减：增加） -394,398,975 -128,262,203 经营性应收项目的减少(减：增加) -958,992,169 -648,905,051 经营性应付项目的增加(减：减少) -46,516,011 89,532,772 其他 -1,945,664 4,030,702 经营活动产生的现金流量净额 9,071,556,217 8,035,107,152 2．不涉及现金收支的投资和筹资活动： 债务转为资本 一年内到期的可转换公司债券 融资租入固定资产 3、现金及现金等价物净增加情况： 现金的期末余额 2,295,530,972 1,211,178,016 减：现金的期初余额 4,128,648,014 3,291,922,217 加：现金等价物的期末余额 减：现金等价物的期初余额 现金及现金等价物净增加额 -1,833,117,042 -2,080,744,201 公司法定代表人: 李小鹏 主管会计工作负责人: 黄坚 会计机构负责人: 周晖 9.3 与最近一期年度报告相比，会计政策、会计估计和核算方法未发生变化 9.4 本报告期无会计差错变更 9.5 如果与最近一期年度报告相比，合并范围未发生变化 董事长：李小鹏 华能国际电力股份有限公司 2005 年 3 月 15 日 20