青岛啤酒(600600)2003年年度报告

青岛啤酒股份有限公司 Tsingtao Brewery Company Limited （在中华人民共和国注册成立之中外合资股份有限公司） 二零零三年年度报告 2004 年 4 月 1 日 重要提示 本公司董事会及其董事保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 公司董事长李桂荣、主管会计工作的副总裁、总会计师孙玉国及会计机构负责人 于竹明保证本报告中财务报告的真实、完整。 目 录 一、公司简介…………………………………………………………… 二、会计数据和业务数据摘要………………………………………… 三、董事长报告书……………………………………………………… 四、总裁问答…………………………………………………………… 五、董事会报告书……………………………………………………… 六、管理层讨论与分析………………………………………………… 七、监事会报告………………………………………………………… 八、董事、监事和高级管理人员简 介…………………………………… 九、重要事项…………………………………………………………… 十、财务报告…………………………………………………………… 十一、备查文件目录…………………………………………………… -1- 公司简介 一、公司简介 青岛啤酒股份有限公司前身为国有青岛啤酒厂，始建于 1903 年，是中国历史 最为悠久的啤酒生产厂。公司 1993 年 6 月 16 日注册成立，随后在香港发行了 H 种股票并于 7 月 15 日在香港联合交易所有限公司上市，成为首家海外上市的国内 企业，同年 7 月在国内发行了 A 种股票并于 8 月 27 日在上海证券交易所上市。 公司的经营范围是啤酒制造、销售以及与之相关的业务。目前公司在国内拥 有 47 个啤酒生产厂和 3 个麦芽生产厂，分布于全国 17 个省市，规模和市场份额 居国内啤酒行业之首。其生产的青岛啤酒为国际市场上最具知名度的中国品牌， 已行销世界四十余个国家和地区。 二、公司资料： 1、中文名称：青岛啤酒股份有限公司 英文名称：TSINGTAO BREWERY COMPANY LIMITED 2、法定代表人：李桂荣 3、董事会秘书：袁璐 证券事务代表：张瑞祥 联系地址：青岛市香港中路五四广场青啤大厦 1720 室董事会秘书室 联系电话：（0532）5713831；传真：（0532）5713240 电子信箱：secretary@tsingtao.com.cn 4、注册地址：山东省青岛市登州路 56 号 办公地址：山东省青岛市香港中路五四广场青啤大厦 邮政编码：266071 公司网址：http://www.tsingtao.com.cn 电子信箱：info@tsingtao.com.cn 5、信息披露报纸：《中国证券报》、《上海证券报》、香港《文汇报》和 《The Standard》 登载公司年度报告指定网址：http://www.sse.com.cn 年度报告备置地点：董事会秘书室 6、公司股票上市交易所： A 股：上海证券交易所 股票简称：青岛啤酒；代码：600600 H 股：香港联合交易所 -2- 股票简称：青岛啤酒；代码：0168 7、未上市股票托管机构 中国证券登记结算有限责任公司上海分公司 8、会计师事务所 （1）罗兵咸永道会计师事务所，地址为香港中环太子大厦 22 楼； （2）普华永道中天会计师事务所有限公司，地址为上海市淮海中路 333 号瑞安广场 12 楼 9、法律顾问 （1）孖士打律师行，地址为香港中环遮打道十号太子大厦十六至十九 楼； （2）北京市海问律师事务所，地址为北京市朝阳区东三环北路 2 号北京 南银大厦 1711 室 10、其他资料： 变更注册登记日期：2003 年 10 月 15 日；地点：青岛市工商行政管理局 营业执照注册号：企股鲁青总字第 004268 号 税务登记号码：370202163615667 -3- 会计数据和业务数据摘要 1、公司 2003 年财务数据（单位：人民币元） 利润总额 426,212,188 净利润 253,871,661 扣除非经常性损益后的净利润 220,981,408 主营业务利润 2,387,705,772 其他业务利润 17,408,305 营业利润 409,522,738 投资收益 13,902,096 补贴收入 62,885,064 营业外收支净额 -60,097,710 经营活动产生的现金流量净额 1,137,961,060 现金及现金等价物净增减额 75,583,563 注:非经常性损益项目包括： 1、处置长期股权投资、固定资产、在建工程、无形资产、其他长期资 产产生的损失 -12,645,279 2、政府补贴 62,885,064 3、收取的资金占用费 4、营业外收入（不包括处置固定资产收益） 9,584,610 5、营业外支出（不包括处置固定资产损失及计提固定资产减值准备） -10,734,465 6、非经常性损益的所得税影响数 -16,199,677 合计 32,890,253 2、本集团在香港联合交易所有限公司上市 H 股所披露的会计报表系按照香港 公认会计准则编制，该等准则与本集团之法定报表采用的中国会计准则存在差 异。 单位：人民币万元 项 目 国内会计准则 境外会计准则 净利润 25,387 24,505 差异说明: 二零零三年 二零零二年 按中国会计准则计算的净利润 25,387 23,066 按香港公认会计原则所作的调整： 按香港公认会计原则需多提的固定资产折旧 -1,148 -1,148 对按中国会计准则投资差异摊销的调整 -1,195 -1,244 控股子公司获豁免偿还欠款 84 146 因采纳香港公认会计准则第 12 号而产生之调整 -78 -57 按香港公认会计原则处理发行可转换公司债券之费用 1,449 其他 6 1,434 按香港公认会计原则计算之股东应占盈利 24,505 22,197 3、主要会计数据及财务指标（单位：人民币元） -4- 项目 2003 年 2002 年 2001 年 主营业务收入 7,507,959,058 6,936,734,126 5,276,724,546 净利润 253,871,661 230,657,385 102,887,744 总资产 9,002,202,662 8,938,615,600 8,243,838,412 股东权益(不含少数股东权益) 3,513,902,521 3,197,353,602 3,074,914,586 每股收益 0.2395 0.2307 0.1029 每股净资产 3.32 3.20 3.07 调整后的每股净资产 3.24 3.11 2.94 每股经营活动产生的现金流量净额 1.07 1.11 0.53 净资产收益率 7.22% 7.21% 3.35% 扣除非经常性损益后净资产收益率 6.29% 5.73% 0.75% 4、报告期内股东权益变动情况（单位：人民币元） 项 目 期初数 本期增加 本期减少 期末数 股本 1,000,000,000 60,000,000 1,060,000,000 资本公积 1,575,971,750 222,905,232 1,798,876,982 法定公积金 162,654,576 55,530,809 218,185,385 法定公益金 129,569,582 47,409,090 176,978,672 未分配利润 328,828,477 253,871,661 322,939,899 259,760,239 外币报表折算差额 329,217 -227,974 101,243 股东权益合计 3,197,353,602 639,488,818 322,939,899 3,513,902,521 变动原因： （1）股本：2003 年 7 月 A-B 公司持有的第一部分可转换债券转为 6000 万 H 股股 份； （2）资本公积：可转换债券转股形成的股本溢价及附属公司获豁免应付款； （3）法定公积金：本年提取法定盈余公积金； （4）法定公益金：本年提取法定公益金； （5）未分配利润：本期增加为本年实现的净利润，本期减少为本年提取盈余公 积； （6）外币报表折算差额：附属公司外币报表折算差额。 -5- 董事长报告书 致各位股东： 刚刚过去的 2003 年，对青啤而言是不平凡的一年。我们不仅迎来了青岛啤酒 百年华诞、开始了新的百年征程，而且通过定向发行可转债、成功引入了战略投 资者。同时我们也经历了“非典”、洪涝灾害等方面的严重冲击和考验。尽管全 年啤酒实现产销量与原定目标稍有差距，但董事会对管理层在严峻市场环境下积 极进取、奋勇开拓所取得的成绩表示充分肯定。 国内啤酒市场分析 2003 年，中国啤酒市场仍然保持了稳定增长的态势。全年啤酒总产量达到了 2,540 万千升，同比增长 6.4％，位居世界第一；市场份额继续向大企业集中，集 约化进程加速；继公司与美国 AB 公司缔结战略联盟后，外资品牌不断加大在中 国的投资力度，啤酒市场竞争日趋国际化。 经营业绩稳步提高 公司紧紧围绕“质量、品牌、效益、规范”的工作重点，各项经济指标在 2002 年大幅增长的基础上保持了持续增长。全年实现啤酒销售量 326 万千升，同 比增长 9.2％，全国市场份额由 12.5％提高至 12.8％。按照中国会计准则计算，实 现主营销售收入 75.08 亿元，同比增长 8％；实现净利润 2.54 亿元，同比增长 10.6 ％；出口 7.8 万千升，同比增长 15.7％，占全国啤酒出口总量的 50％以上。 率先通过国际 HACCP 认证 2003 年是公司的“质量年”，公司的质量管理水平再次得到提升。 继 2002 年获得“全国质量管理奖”之后，2003 年 10 月，公司在啤酒行业率 先通过了 HACCP 国际食品安全控制体系认证。在原料选购到生产交付的全过程 中，公司对关键质量控制点严格规范，实现了食品安全零风险。目前，公司是国 内啤酒行业唯一通过质量、环保、安卫和食品安全四套体系国际认证并拥有国家 级技术研发中心的啤酒企业。 -6- 品牌及产品结构的调整 2003 年是“青岛啤酒”品牌整合和发展的重要一年，公司制订了 5 年品牌发 展规划，明确了品牌定位和品牌发展战略，青岛啤酒主品牌销量已经达到 106 万 千升。同时培育、发展了崂山、汉斯、山水第二品牌。目前公司前四大品牌的销 量占总销量的 53％，形成了更加科学合理的品牌定位和产品结构。 公司在对市场细致调研的基础上，对销售体系进行了系统的整合，建立了以 基地市场为核心的销售网络体系，实现了市场的持续、滚动发展，保持了全国市 场的领先地位。 最佳实践交流成效显著 与 AB 公司结为战略联盟后，随着 AB 公司人员参与到公司的治理架构中，其 成功的国际化运作经验，使本公司受益良多。 双方成立了最佳实践交流小组，重点就工艺技术、系统效率等课题进行了深 入交流，推动公司企业管理工作向“高、精、严、细”迈进了一大步，这对公司 的质量保证、成本控制等工作的顺利推进具有重要的现实意义。 百年华诞凝炼百年文化 在百年华诞之际，公司邀请国内外专家、学者对百年文化进行了全面、深刻 的总结和提炼。百年品牌的文化底蕴得以充分发掘，也给新百年的发展提供了诸 多启示。与品牌一样，企业文化已经成为公司核心竞争力的重要组成部分。 公司的企业文化专题片、系列丛书在社会上广为传播，公司的形象得以提 升；在百年华诞之际落成的青啤历史博物馆，是国内唯一的啤酒博物馆，已成为 中国啤酒工业发展的历史见证和青啤特色文化的浓缩；公司“严格科学的管理与 和谐的人际关系相结合”的管理模式、“百年诚信”的发展根基以及“以人为 本”的管理理念，引领现代企业发展趋势和潮流，受到了社会各界的广泛关注。 资本市场形象提升 公司与 A-B 公司结为战略联盟后，2003 年 4 月和 10 月，按照《战略性投资协 议》约定，向 A-B 公司发行了共计 11.62 亿港元的定向可转换债券，为公司的可 持续发展奠定了基础。 -7- 同时，公司的发展战略及投资价值获得了国内外投资者的广泛认同，公司在 资本市场的形象有较大提高。H 股股价创出上市十年来的历史新高，成为第一家 H 股股价一度超越 A 股股价的上市公司。 新年度展望 进入 2004 年，中国啤酒市场将直面国际化大啤酒集团的激烈竞争，同时能 源、原材料价格的上涨，对啤酒生产经营也形成了相当大的压力。 面对种种困难和挑战，公司将继续加强内部的系统整合，以提高系统效率为 目标，发挥协同效应，优化资源配置，对已购并企业实施重组，提高存量资产的 利用效率；继续调整产品结构及品牌结构，加大主品牌、第二品牌的产销量及提 高其市场竞争力，通过品牌整合提升品牌形象和活力；继续整合价值链，在每一 个环节上寻求新的改进措施，细化管理。同时做好市场调研，适时提高产品售 价，以消化原材物料涨价带来的不利因素，力争给股东一个良好的回报。 站在新百年的起点，公司开展了“持续创业”大讨论，并把 2004 年公司的经 营方针定为“细化管理，强化执行，整合价值链；推进交流，持续创业，重塑新 基础”，致力于不断提升公司的核心竞争力和可持续发展能力，以更高的标准夯 实企业发展基础。 2004 年公司的经营目标是：完成啤酒产销量 360 万千升，其中主品牌产销 120 万千升。董事会认为这个目标是务实的、稳健的，公司管理层对实现这个目标 充满信心。 董事长：李桂荣 中华人民共和国·青岛 2004 年 4 月 1 日 -8- 总裁问答 1、中国啤酒市场今后的发展趋势会怎样？ 中国经济的快速增长和消费能力的不断提高带动了啤酒市场的持续、稳定发 展。近年来国际啤酒巨头纷纷加大了对中国市场的投资力度，并形成了一些有外 资背景的区域化啤酒企业集团。我们相信经过新一轮竞争和市场淘汰之后，中国 啤酒行业的生产集约化水平、平均利润率都将有所提高。未来中国啤酒市场可能 会形成几个大型啤酒集团分割大部分市场的格局。青岛啤酒的目标就是不断扩大 自身的优势，做中国啤酒市场的领先者。 2、公司今后的市场品牌战略是什么？ 公司仍将实施高中低档产品并举的战略，并将根据中国经济的持续增长和消 费水平的提升，加大在中高端市场的销量。2003 年青啤主品牌已达到 106 万千 升，今年将增至 120 万千升。公司近年来大力培育和发展的第二品牌(包括崂山、 汉斯、山水)的销量去年也增长 28%，主品牌和第二品牌的销量今年将提高至公司 啤酒总销量的 60％。 3、面对原材料、能源等环节的价格上升，公司有何对策？ 今年以来国内啤酒市场大米等原材料价格有较大幅度的上升，生产用水和 煤、电等能源的价格也有所上升。涨价因素预计将使本公司的生产成本同比增加 约 4％。对此我们将采取以下措施：(1)致力于品牌整合、扩大主品牌销量、增加 收入；(2)致力于产品结构的优化；(3)分区域、分品种、策略性地调整产品价 格；(4)提高运营效率、降低消耗、降低成本；(5)提高协同效应、整合资源。通 过以上措施力争抵销涨价因素对成本的影响。 4、青啤今后几年整合重组规划有哪些？ 自基本完成公司国内市场的战略布局后，我们已由原先外延式发展转向内涵 式发展，把工作重点放在内部的系统整合上。目前青啤已拥有的啤酒生产企业总 产能已近 500 万吨，产能利用率约为 70％。我们将把提升现有企业产能利用率作 -9- 为今后一段时间发展的主要手段。在前几年的发展中，我们抓住了机遇，通过大 规模的并购基本完成了国内市场的战略布局，但是其中部分企业布局过于集中， 产能利用率较低。公司将秉承有进有退的原则，分步骤的整合相邻企业的资产， 以利于最大限度发挥公司的规模效益。同时在市场前景较好的区域，我们也会积 极探讨进行购并或新建项目，以保持公司规模的稳步扩大。 5、与 AB 公司结为战略联盟后，对青啤最实质性的帮助是什么？ 与 AB 公司结成战略联盟后，我们不仅通过向其发行可转换债券而获得了 1.82 亿美元的资金，更重要的是引入了 AB 先进的经营理念、管理和技术。除 AB 公司 的代表进入公司董事会、监事会及董事会下设的专门委员会并参与了公司的经营 决策外，我们还与 AB 组成了 5 个最佳实践经验交流小组，就工厂系统效率、品质 管理等方面进行了深入的交流，从 AB 公司那里我们获得了国际化大公司的成熟的 管理经验和技术，这对青啤今后的发展帮助甚大。 - 10 - 董事会报告书 一、公司经营情况 本公司的主要业务为生产及销售啤酒。附属公司及联营公司主要从事啤酒生 产、销售及国内贸易。 本集团营业额及盈利几乎完全由生产及销售啤酒而产生。 1、公司主营业务收入和利润分地区的构成情况 地区 主营业务收入（万元） 主营业务利润（万元） 青岛 216,193 81,951 山东（不含青岛） 110,526 18,024 华北 172,656 39,256 华南 265,625 86,675 出口销售 37,966 12,865 2、主要控股公司及参股公司的经营情况及业绩 公司 2003 年盈利最大的前 3 家子公司情况： 单位：万元 公司名称 主营业务 注册资本 资产规模 主营业务收 净利润 入 青岛啤酒西安有 国内啤酒生产及 22,220 59,723 111,529 6,758 限责任公司 销售 深圳青岛啤酒朝 生产及销售啤酒 3,000 万美元 73,208 41,645 6,018 日有限公司 深圳市青岛啤酒 国内啤酒贸易 2,000 48,824 139,092 5,846 销售有限公司 3、本年度主要供应商和客户情况 （1）本公司最大的供应商为德国 Cerecom Cereal Commerce GmBh，前五名供应商 合计的采购金额占公司年度采购总金额的 13.5%。 （2）本公司最大的销售客户为台湾青啤股份有限公司，前五名客户销售额合 计占公司销售总额的 8%，合共所占的销售百分比少于 30%。 本年度内，本公司各董事、监事及其有关人士或任何持有本公司股本多于 5% 之股东并无拥有上述之供应商及销售商的任何权益。 4、财务分析 报告期内总资产、长期负债、股东权益、主营业务利润、净利润比上年增减 变动的主要原因。（单位：万元） - 11 - 项 目 2003 年 2002 年 增长额 增减幅度 总资产 900,220 893,862 6,359 0.71% 长期负债 111,699 9,064 102,635 1132.29% 股东权益 351,390 319,735 31,655 9.90% 主营业务利润 238,771 216,327 22,444 10.37% 净利润 25,387 23,066 2,321 10.06% 现金及现金等价物净增加额 7,558 26,006 -18,448 -70.94% 变动原因： （1）总资产增加幅度不大； （2）长期负债增加主要原因是本年发行可转换债券； （3）股东权益增加主要是因为本年盈利及债转股形成的股本溢价； （4）主营业务利润及净利润增长，主要原因是本年销售量增加； （5）现金及现金等价物净增加额减少，主要原因是本年偿还银行借款金额高于上 年。 二、利润分配 董事会建议就截至 2003 年 12 月 31 日止年度派发末期股息每股人民币 0.20 元 （A 股含税），其余未分配利润结转下一年度。上述分配预案须经本公司 2003 年 度股东年会审议批准。 三、股本变动及股东情况 1、股份变动情况 单位：万股 本次变 本次变动增减（+，-） 本次变 动前 动后 配 送 公积金 增 其他 小计 股 股 转股 发 一、未上市流通股份 1、发起人股份 其中： 国家持有股份 39,982 39,982 境内法人持有股份 5,333 5,333 - 12 - 境外法人持有股份 其他 2、募集法人股份 3、内部职工股 4、优先股或其他 未上市流通股份合计 45,315 45,315 二、已上市流通股份 1、人民币普通股 20,000 20,000 2、境内上市的外资股 3、境外上市的外资股 34,685 6,000 6,000 40,685 4、其他 已上市流通股份合计 54,685 60,685 三、股份总数 100,000 6,000 6,000 106,000 报告期内本公司总股本增加 6,000 万股情况见“第三.2（2）部分”。 2、股票发行与上市情况 （1）本公司于 2001 年 2 月 5 日至 20 日在上海证券交易所增发人民币普通股 10,000 万股，每股发行价为人民币 7.87 元，2001 年 6 月 7 日起全部上市流通。公 司总股本增至 10 亿股。 （2）2002 年 10 月 21 日，本公司与美国啤酒酿造商安海斯-布希公司（“A-B 公司”）签署《战略性投资协议》，本公司向 A-B 公司分三批定向发行总金额为 1,416,195,342 港元的强制性可转换债券，在协议规定的时间内将全部转换成公司 额外的新 H 股。全部转换完成后，A-B 公司在本公司股权比例将增加到 27%。 2003 年 4 月 1 日，本公司按照该协议的约定向 A-B 公司发行了价值 907,920,000 港元的第一部份及第二部份债券，该笔资金已于 2003 年 4 月 1 日到 帐。2003 年 10 月 21 日，本公司向 A-B 公司发行了价值 254,137,671 港元的第三部 份第一分部分债券，该笔资金已于 2003 年 10 月 21 日到帐。 2003 年 7 月 2 日，本公司向 A-B 公司发行的价值 28,080 万港元的第一批可转 换债券转成本公司新发行的 6,000 万股 H 股股份，转股价为 4.68 港元，占第一批 债券转换前本公司总股本（10 亿股）的 6%。 3、股东情况 （1）报告期末公司股东总数为 92,605 户，其中 H 股股东为 610 户。 （2）报告期末本公司前 10 名股东 持有人 持股种类 期末持股数 占总股本 持股增减 股份性质 （股） 比例(%) （股） 青岛市国有资产管理办公室 A 399,820,000 37.72 0 国家股 香港中央结算(代理人)有限公司 H 293,981,380 27.73 2,769,000 流通股 - 13 - 安海斯-布希国际控股公司 H 105,000,000 9.91 60,000,000 流通股 中国银行山东省分行 A 29,250,000 2.76 - 法人股 中国建设银行青岛市分行 A 19,080,000 1.8 - 法人股 易方达平稳增长证券投资基金 A 6,437,028 0.61 - 流通股 融通新蓝筹证券投资基金 A 5,025,025 0.47 - 流通股 青岛华青财务服务有限公司 A 5,000,000 0.47 - 法人股 通乾证券投资基金 A 4,976,131 0.47 - 流通股 汉盛证券投资基金 A 3,708,475 0.35 - 流通股 融通新蓝筹证券投资基金和通乾证券投资基金的基金管理人同为融通基金管 理有限公司。青岛市国有资产管理办公室（“国资办”）和 A-B 公司因本公司引 入后者为战略投资者（见第三.2（2）部分）而构成一致行动人。 除此以外，本公司并不知晓前 10 名股东之间是否存在其他关联关系、所持股 份是否存在质押或冻结的情况，以及是否为一致行动人。 （3）本公司第一大股东为青岛市国有资产管理办公室，是青岛市主管国有资 产管理的政府部门。 （4）报告期末本公司前 10 名流通股股东 持有人 持股种类 期末持股数（股） 香港中央结算(代理人)有限公司 H 293,981,380 安海斯-布希国际控股公司 H 105,000,000 易方达平稳增长证券投资基金 A 6,437,028 融通新蓝筹证券投资基金 A 5,025,025 通乾证券投资基金 A 4,976,131 汉盛证券投资基金 A 3,708,475 裕元证券投资基金 A 3,463,638 裕阳证券投资基金 A 3,409,406 科翔证券投资基金 A 2,540,000 宝盈鸿利收益证券投资基金 A 2,000,000 易方达平稳增长证券投资基金和科翔证券投资基金的基金管理人同为易方达 基金管理有限公司，融通新蓝筹证券投资基金和通乾证券投资基金的基金管理人 同为融通基金管理有限公司，裕元证券投资基金和裕阳证券投资基金的基金管理 人同为博时基金管理有限公司。除此以外，本公司并不知晓前 10 名流通股股东之 间是否存在关联关系。 4、优先认股权 本公司章程内并无有关优先认股权的条款。 - 14 - 四、董事、监事、高级管理人员和员工情况 1、董事、监事和高级管理人员基本情况 姓名 性别 年龄 职务 期初持股数 期末持股数 （股） （股） 李桂荣 男 64 董事长 0 0 金志国 男 47 副董事长、总裁 0 0 刘英弟 男 47 董事 5000 5000 孙玉国 男 49 董事、副总裁、总会计师 0 0 Stephen Burrows 男 51 非执行董事 0 0 楚振刚 男 55 独立董事 0 0 王立军 男 46 非执行董事 0 0 谭礼宁 男 40 独立董事 0 0 伍海华 男 37 独立董事 0 0 潘桂荣 女 54 独立董事 0 0 吴玉亭 男 57 监事会主席 0 0 于嘉平 男 41 监事 0 0 任增贵 男 40 监事 0 0 黄祖江 男 38 监事 8000 8000 David Renaud 男 49 监事 0 0 刘清远 男 55 监事 0 0 钟明山 男 51 监事 0 0 陈军 男 35 监事 0 0 孙明波 男 47 常务副总裁 1261 1261 滕安功 男 53 工会主席 0 0 樊伟 男 44 总工程师 3882 3882 严旭 女 39 副总裁 0 0 张学举 男 49 副总裁 1000 1000 曹向东 男 52 副总裁 2000 2000 姜宏 女 47 副总裁 1000 0 袁璐 女 48 董事长助理、董事会秘书 0 0 本公司 2003 年 8 月 13 日召开 2003 年第 2 次临时股东大会选举 Mr. Stephen Burrows 为第四届董事会董事，楚振刚先生为独立董事，选举 Mr. David Renaud 为 第四届监事会监事。2003 年 6 月 17 日公司职工代表联席会选举黄祖江先生为本公 司由职工代表出任的监事。 - 15 - 上述董事、监事及高级管理人员中，Mr. Stephen Burrows、Mr. David Renaud 聘任日期自 2003 年 8 月 13 日起至 2005 年 6 月 24 日止、黄祖江先生任期自 2003 年 6 月 17 日起至 2005 年 6 月 24 日止、姜宏女士任期自 2003 年 10 月 28 日起至 2005 年 6 月 24 日止，其余人员任期自 2002 年 6 月 24 日起至 2005 年 6 月 24 日 止。姜宏女士于报告期初已售出其所持有本公司股份。 2、年度报酬情况 （1）报酬决策程序、报酬确定依据 公司董事、监事的报酬依据公司股东大会审议通过的董事、监事年度薪酬计 划和董事、监事服务合约以及公司的经营效益情况确定其薪酬，公司高级管理人 员的薪酬按董事会通过的经营者薪酬方案，根据公司经营业绩和个人所承担的工 作职责兑现年度薪酬。 （2）现任董事、监事和高级管理人员 2003 年度报酬总额为 280 万元人民 币，金额最高的前三名董事薪酬总额为 47.6 万元，金额最高的前三名高级管理人 员薪酬总额为 67 万元。 （3）独立董事的津贴及其他待遇 2003 年度公司独立董事津贴为每人 5 万元（含税），除此以外无其他报酬。 （4）在公司领取薪酬的董事、监事和高级管理人员中，年薪 10 万元以内有 1 人，10 至 15 万元有 8 人，15 至 20 万元有 4 人，20 万元以上有 3 人。Mr. Stephen J. Burrows、Mr. David Renaud 不在本公司或其他关联单位领取报酬。 3、2003 年 10 月 28 日公司召开第四届董事会第九次会议，聘任公司董事、副 总裁孙玉国先生兼任公司总会计师，聘任公司总裁助理姜宏女士为公司副总裁， 聘任公司董事会秘书袁璐女士兼任公司董事长助理。 4、截至报告期末，本公司共有员工 3,866 人，其中在职员工 3,324 人。各类 专业技术人员占职工总数的 29%，公司现有员工中高中以上文化程度的人数约占 公司总人数的 81%，公司离退休职工 890 人。 五、董事及监事收购股份之权利 除上文所披露者外，本公司或其任何附属公司概无于年内任何时间参与任何安排，以致本公 司之董事及监事可藉购入本公司或任何其它团体之股份或债券而获益。 六、公司治理结构 1、公司治理 本公司已建立了较规范的法人治理结构，完善了股东大会、董事会、监事会、经理层相互制 衡的管理体制，并建立了相关的议事规则和工作制度，以保障其协调运转、规范运作。报告 期内根据《上市公司治理准则》的要求，修改了公司章程相关内容，外部董事、外部监事已 占董事会和监事会成员的一半以上，其中独立董事占董事会成员的三分之一以上。 - 16 - 公司董事会深刻认识到良好的公司治理对保护投资者权益和提升股东价值的重要意义， 并严格按照境内外监管法规和公司章程的要求规范运作。公司董事会已成立了战略与投资委 员会、审计与财务委员会、人力资源与公司治理委员会三个专门委员会并制订了各专门委员 会的工作细则，从而保证了董事会科学高效的决策。根据本公司与 A-B 公司签署的《战略性 投资协议》，报告期内 A-B 公司代表已分别进入本公司董事会、监事会及董事会各专门委员 会，对进一步完善公司治理、推进国际化运作起到了积极推动作用。 2、独立董事履行职责情况 在董事会三个专门委员会中，除战略与投资委员会外，审计与财务委员会、人 力资源与公司治理委员会均由独立董事占多数并担任委员会主席。独立董事参加 了年内董事会召开的各次会议并召集及参加了董事会专门委员会的 7 次会议，对 公司的财务审计、高管人员选聘、重大经营决策等提出了许多建设性意见，认真 履行了其担负的职责。 3、公司与控股股东—青岛市国有资产管理办公室在业务、人员、资产、机 构、财务等方面完全分开，具有独立完整的业务及自主经营能力。 4、公司董事会人力资源与公司治理委员会已初步建立了对公司经营者的薪酬 制度及绩效考评制度，并参照个人所担负的不同职责和年度业绩情况给予奖惩。 七、股东大会简介 1、2003 年 1 月 23 日本公司分别召开 2003 年临时股东大会、内资股临时股东 大会、H 股临时股东大会，上述会议通知于 2002 年 12 月 9 日刊登在《中国证券 报》、《上海证券报》、香港《文汇报》和《The Standard》。 出席临时股东大会的股东和股东代理人共代表股份数 816,404,950 股，占公司 总股本的 81.64%，符合本公司章程要求。临时股东大会以普通决议案审议并通过 以下决议：（1）批准、确认及追认《战略性投资协议》及根据是项协议拟进行的 交易；（2）批准及同意由香港证券及期货事务监察委员会根据《香港公司收购及 合并守则》向国资办、A-B 公司及与他们各自一致行动的人士授出豁免，容许该 等人士毋须提出强制性收购建议、收购本公司所有已发行的股份。以特别决议案 审议并通过以下决议：（1）授权董事向 A-B 公司或其代理人发行本金总额为 1,416,195,342 港元的可转换债券，并授权董事可因此增加公司注册股本，以及酌 情对公司章程作出适当及必要的修订，以反映公司注册股本的变动；（2）授权董 事发行因 A-B 公司行使可转换债券的转股权时所必须发行的，每股面值人民币 1 元的 H 股股份；（3）同意豁免与放弃可转换债券的优先购买权（如有）；（4） 批准及确认因执行《战略性投资协议》及发行可转换债券就此建议对公司的公司 章程作出修订；另外授权董事在必要时修订公司章程的文字，并采取一切必须或 适当的行动以致修订生效。临时股东大会决议公告于 1 月 24 日刊登在《中国证券 报》、《上海证券报》、香港《文汇报》和《The Standard》。 - 17 - 出席内资股临时股东大会的股东和股东代理人共代表股份数为 479,310,582 股，占本公司已发行内资股股份的 73.38%，符合本公司章程要求。内资股临时股 东大会以特别决议案通过以下决议：（1）授权董事向 A-B 公司或其代理人发行本 金总额为 1,416,195,342 港元的可转换债券，并授权董事可因此增加公司注册股 本，以及酌情对公司的公司章程作出适当及必要的修订，以反映公司注册股本的 变动；（2）授权董事发行因 A-B 公司行使可转换债券的转股权时所必须发行的， 每股面值人民币 1 元的 H 股股份；（3）同意豁免与放弃可转换债券的优先购买权 （如有）；（4）批准及确认因执行《战略性投资协议》及发行可转换债券就此建 议对公司的公司章程作出修订；另外授权董事在必要时修订公司章程的文字，并 采取一切必须或适当的行动以致修订生效。内资股临时股东大会决议公告于 1 月 24 日刊登在《中国证券报》、《上海证券报》。 出席 H 股临时股东大会的股东和股东代理人共代表股份数为 337,094,368 股，占 本公司已发行 H 股股份的 97.18%，符合本公司章程要求。H 股临时股东大会审议 通过了与内资股临时股东大会审议内容相同的四项特别决议案。H 股临时股东大 会决议公告于 1 月 24 日刊登在香港《文汇报》和《The Standard》。 2、2003 年 5 月 20 日本公司召开 2002 年度股东年会，会议通知于 2002 年 4 月 3 日刊登在《中国证券报》、《上海证券报》、香港《文汇报》和《The Standard》。出席股东年会的股东和股东代理人共代表股份数 800,375,339 股，占 本公司总股本的 80.04%，符合本公司章程的要求。 会议以普通决议案审议并通过“公司 2002 年度董事会工作报告、2002 年度监 事会工作报告、2002 年度财务报告（经审计）、2002 年度利润分配及特别派息方 案、聘任 2003 年度境内审计师和国际审计师并授权董事会决定其酬金”共 5 项议 案。股东年会决议公告于 5 月 21 日分别刊登在《中国证券报》、《上海证券 报》、香港《文汇报》和《Hong Kong iMail》。 3、2003 年 8 月 13 日本公司召开 2003 年第 2 次临时股东大会，会议通知于 2002 年 6 月 27 日刊登在《中国证券报》、《上海证券报》、香港《文汇报》和 《The Standard》。出席临时股东大会的股东和股东代理人共代表股份数 610,091,681 股，占本公司总股本的 57.55%，符合本公司章程要求。 临时股东大会以普通决议案审议并通过以下决议：批准本公司董事会提呈关 于修改公司章程第 93 条第 1 款、第 122 条和第 123 条的议案，并授权董事会依据 国家有关审批部门的要求（如有）就章程修改作适当的文字修改及其他一切事 宜；以特别决议案审议并通过以下决议：（1）增补、选举 Mr. Stephen J. Burrows 为本公司非执行董事；（2）增补、选举 David Andrew Renaud 为本公司监事； （3）选举公司现任非执行董事楚振刚先生为独立董事。临时股东大会决议公告于 8 月 14 日刊登在《中国证券报》、《上海证券报》、香港《文汇报》和《The Standard》。 - 18 - 八、董事会日常工作情况 （1）报告期内本公司召开董事会会议的情况： 2003 年 1 月 8 日召开第四届董事会临时会议，审议通过关于公司继续受让青 岛啤酒福州有限公司 24%股权的议案。 2003 年 1 月 28 日召开第四届董事会临时会议，审议通过关于公司对青岛啤酒 集团有限公司在青岛啤酒扬州有限公司中持有的 80%股权受托管理的议案。 2003 年 2 月 15 日召开第四届董事会第 5 次会议，审议通过了公司 2002 年度 总裁工作报告、2003 年预算方案、关于建设青岛啤酒博物馆项目的议案。 2003 年 2 月 28 日召开第四届董事会临时会议，审议通过关于公司与陕西宝鸡 啤酒股份有限公司合作事宜的议案。 2003 年 3 月 31 日召开第四届董事会临时会议，审议通过关于向 A-B 公司发行 第一部份和第二部份债券的议案。 2003年4月2日召开第四届董事会第6次会议，审议通过了2002年年度报告、 2002年度利润分配及特别派息预案、青啤向安海斯-布希公司发行的第一及第二批 可转换债券的资金使用方案、关于修改公司章程部分条款的议案、关于青啤公司 2002年度股东年会会议议程及会议通知的议案。 2003 年 4 月 29 日召开第四届董事会第 7 次会议，审议通过了公司 2003 年第 1 季度报告（未经审计）。 2003 年 6 月 26 日召开第四届董事会临时会议，审议通过关于同意 A-B 公司第 一部分债券转股、关于同意 Mr. Stephen Burrows 和楚振刚先生为公司独立董事候 选人的议案。 2003年8月13日召开第四届董事会第8次会议，审议并通过2003年中期报告 （未经审计）、独立董事制度、调整董事会下设的三个专业委员会及修订其工作 细则的议案、董事薪酬实施方案。 2003 年 9 月 30 日召开第四届董事会临时会议，审议通过关于向 A-B 公司发行 第三部份第一分部分债券等事宜的议案。 2003 年 10 月 8 日召开第四届董事会临时会议，审议通过关于在湖南省长沙市 宁乡县新建啤酒厂等事宜的议案 2003 年 10 月 15 日召开第四届董事会临时会议，审议通过关于调整董事会三 个专业委员会事宜的议案。 2003年10月28日召开第四届董事会第9次会议，审议并通过了青啤公司2003年 第3季度报告（未经审计）、关于青岛啤酒香港贸易有限公司1500万美元借款及公 司为其提供保证的议案、关于公司发行的第三批可转换债券第一分部份的资金安 排以及关于增补公司高级管理人员的议案。 - 19 - 2003 年 12 月 19 日召开第四届董事会临时会议，审议通过关于青岛啤酒廊坊 公司股权转让事宜的议案。 （2）董事会对股东大会决议的执行情况 本公司 2002 年度股利分配方案为每股派发现金红利人民币 0.16 元（A 股含 税），另外派发青啤百年特别红利每股现金人民币 0.06 元（A 股含税），股息已 于 2003 年 7 月 18 日派发完毕。 本公司 2003 年第 1 次临时股东大会授权董事会对《公司章程》第 20 条、21 条及 24 条作出的修订以及 2003 年第 2 次临时股东大会对《公司章程》第 93 条、 122 条、123 条的修订，已于 2003 年 9 月 18 日获得国家商务部批准及于 2003 年 9 月 22 日获得国务院国有资产监督管理委员会批准后生效。 九、募集资金使用情况 1、本公司于 2001 年增发 1 亿 A 股共募集资金人民币 7.87 亿元，截至本报告 期末，除西安公司纯生项目因当地市场前景因素尚未动工外，其余募集资金投入 项目已全部竣工投产并产生效益。尚余募集资金人民币 12,820 万元暂时用于公司 流动资金周转。 2、定向发行可转换债券情况见“第三.2（2）部分”。本次发行可转换债券的 募集资金于报告期内尚未有资本性投入，暂时补充公司流动资金。 十、最佳应用守则 董事会确认在 2003 年 1 月 1 日至 12 月 31 日的 12 个月期间，本公司已遵守 《香港联合交易所证券上市规则》附录十四之最佳应用守则。 十一、董事或监事合约权益及董事服务合约 本年度内董事及监事均无在与本公司及其附属公司订立的任何合约中拥有重 大权益。 本公司所有获委任董事及监事均已与本公司订立服务合约，服务期限见“第 四.1 部分”，各董事及监事概无与本公司签定任何一年内若由本公司及其附属公 司终止合约时须作出赔偿的服务合约（法定赔偿除外）。 十二、购回、出售及赎回股份 报告期内，本公司并无购回及注销其任何上市股份，而本公司及其附属公司 亦无购买或再出售本公司任何上市股份。 - 20 - 十三、主要附属公司及联营公司 本公司各附属公司及联营公司之详情载于随附财务报表附注。 十四、固定资产 有关年内固定资产之变动载于随附财务报表之附注。 十五、银行贷款 于 2003 年 12 月 31 日之银行贷款详情载于随附财务报表之附注。 十六、其它报告事项 本公司 2003 年年度报告摘要，分别用中文和英文同时于 2004 年 4 月 2 日刊登 在《上海证券报》、《中国证券报》和香港《文汇报》、《The Standard》。本年 报以中、英两种文字编制，在对两种文本理解发生歧义时，以中文文本为准。 十七、核数师 报告期内普华永道中天会计师事务所和罗兵咸永道会计师事务所获委任为本 公司之核数师，并已审阅随附之财务报表。 董事会代表 李桂荣 董事长 中华人民共和国·青岛 2004 年 4 月 1 日 - 21 - 管理层讨论与分析 一、 2003 年国内啤酒市场状况 ●受 SARS 影响上半年基本持平，下半年增长加快。 ●全国啤酒总产量已达 2540 万千升，同比增长 6.4％，已居世界第一。 ●外资啤酒加大在中国投资力度，啤酒市场的国际化水平提高，竞争加剧。 ●市场份额继续向大企业集中，集约化进程加速。 ●大麦等原材料价格的上升，使啤酒生产企业的成本压力加大。 二、国内十大啤酒生产商情况 单位：万千升 产量 青岛啤酒集团 326 华润啤酒集团 254 北京燕京啤酒集团 223 哈尔滨啤酒有限公司 117 河南金星啤酒集团 94 重庆啤酒集团 91 珠江啤酒集团公司 88 福建雪津啤酒集团公司 58 金狮啤酒集团有限公司 41 福建惠泉啤酒集团有限公司 41 资料来源：中国酿酒工业协会啤酒分会统计信息中心. 三、2003 年产品结构情况 单位：万千升 2003 年 2002 年 同比增长 主品牌 106 92 15% 第二品牌 68 53 28% 其他品牌 152 153 -1% 合 计 326 298 9% - 22 - 四、2003 年分地区啤酒产量 单位：万千升 2003 年 2002 年 同比增长 青岛 59 49 20％ 山东（不含青岛） 68 57 19％ 华北地区 84 85 -1％ 华南地区 115 107 7％ 合计 326 298 9％ 五、2003 年主要经营措施 1、 质量管理水平不断提升，率先通过国际 HACCP 认证。 2、 整合品牌及调整产品结构。 3、 积极推进与 AB 公司的最佳实践交流活动。 4、 强化内部管理及节能降耗，消除大麦涨价的压力。 5、 通过百年庆典凝炼提升企业文化。 六、主要经营指标 单位： 万元 2003 2002 同比增长 营业额 750796 693673 8％ 利润总额 42621 37745 13％ 经营活动产生的现 113796 110602 3% 金净流量 净资产收益率 7.22% 7.21% 0.01 点 七、2003 年母公司生产成本结构 单位：（%） 2003 年 2002 年 麦芽 13.2％ 12.6％ 大米 2.8％ 2.9％ 酒花 0.5％ 0.6％ - 23 - 水 0.4％ 0.4％ 辅助材料 1.3％ 1.3％ 能源 3.3％ 3.4％ 包装物 56.4％ 57.6％ 直接工资 2.8％ 2.9％ 制造费用 19.2％ 18.4％ 八、2003 年出口情况 单位：千升 2003 年 2002 年 欧洲市场 11158 11743 北美市场 8149 8388 东南亚市场 19651 12463 台湾市场 38862 31663 合 计 77820 64257 九、股本结构 单位：（％） 目前股本结构 国有股 37.72％ 法人股 5.03％ AB 公司 9.9％ 流通 A 股 18.87％ 流通 H 股 28.48％ 十、2004 年经营展望 1、 加强内部系统整合、提高存量资产的利用效率。 2、 有进有退、整合相邻企业的资产及布局。 3、 继续调整产品结构及品牌结构。主品牌和第二品牌将占总销量的 60％。 4、 做好市场分析、调研、分区域、分品牌地适时调整产品价格。 5、 进一步扩大企业规模，在湖南长沙新建一家年产 10 万千升的啤酒厂。 - 24 - 十一、2004 年总产量及主品牌产量目标 单位:万千升 2003 年 2004 年预计 增长 主品牌产量 106 120 13％ 总产量 326 360 10％ - 25 - 监事会报告书 报告期内,公司监事会以实现股东大会、董事会确定的 2003 年度各项工作目标 和加快公司健康发展为要务，紧紧围绕公司“质量、品牌、效益、规范”的工作 重点，以改革、创新、突破为主旋律，严格按照《中华人民共和国公司法》、 《上市公司治理准则》、《证券法》等国家法律法规及《公司章程》的有关规 定，通过法定程序，在股东的充分信任和支持下，认真履行监督职责，依法行使 职权，为进一步提升公司核心竞争力，促进公司全面快速健康发展和国际化进程 做出了贡献。 一、报告期内会议召开情况 1、2003 年 4 月 1 日，公司第四届监事会第四次会议在公司会议室召开，审议 通过了公司 2002 年度报告；公司 2002 年度利润分配预案和公司可转换债券资金 用途；监事会 2002 年工作报告。 2、2003 年 4 月 28 日，公司第四届监事会第五次会议在公司会议室召开，审 议通过了公司 2003 年第一季度报告。 3、2003 年 6 月 26 日，公司第四届监事会第六次会议以书面会议形式召开， 审议通过了安海斯—布希公司提名的雷纳德先生（Mr.David Andrew Renaud）为公 司第四届监事会监事候选人，确认了职工代表联席会六月十七日会议增选黄祖江 先生为公司监事会中有职工代表出任的监事，建议公司董事会对《公司章程》第 一百二十二条和第一百二十三条做出相应修改。 4、2003 年 8 月 12 日，公司第四届监事会第七次会议在公司会议室召开，审 议通过了公司 2003 年度中期报告。 5、2003 年 10 月 27 日，公司第四届监事会第八次会议在公司会议室召开，审 议通过了公司 2003 年度第三季度报告，关于本公司为青岛啤酒（香港）有限公司 1500 万美元借款提供保证的议案。 二、对有关事项的独立意见 1、公司依法运作情况 年内，监事会根据国家法律法规及公司章程的规定，参加和列席参加了历次 股东大会和董事会会议，对公司股东大会、董事会的召开程序、决策程序及决议 的执行情况，公司高级管理人员执行职务情况及公司管理制度等进行了监督。监 事会认为，本公司董事及高级管理人员在经营管理中均能按照《中华人民共和国 公司法》、《上市公司治理准则》、《上市规则》、《证券法》等国家有关法律 法规和《公司章程》之规定，认真履行职责，遵守香港联合交易所、上海证券交 - 26 - 易所和中国证监会的有关规定，以公司整体利益为出发点，依法经营，规范运 作。公司董事会认真履行了股东大会的各项决议和授权，各项决策程序合法，法 人治理结构、内部管理和内部控制制度等在运作中不断完善。经营班子严格执行 董事会决议，决策科学合理，重大项目投资符合程序，建立并不断完善了内控制 度，信息披露能够做到及时、准确、透明，确立了许多旨在企业发展的重大决 策、经营目标、指导方针及工作重点，推动了各项任务的全面完成，取得了丰硕 成果。董事和全体高级管理人员诚实守信，勤勉尽职，没发现其在执行职务时有 违反法律、法规、公司章程或损害公司利益的情况，也没有滥用职权、损害股东 和员工利益的行为。目前，公司全体员工在董事会的正确领导下，团结一致，努 力拼搏，通过不断充实、完善、发展与创新，青岛啤酒的企业管理模式和企业文 化不断深化，公司核心竞争力和凝聚力不断增强。 2、检查公司财务状况 报告期内，监事会依法对公司的财务制度、财务账目、季度报告、中期报 告、年度报告进行了认真、细致的检查和讨论，认为公司 2003 年度财务报告真 实。普华永道中天会计师事务所出具的审计报告，也认为公司财务报告在所有重 大方面公允地反映了公司的财务状况和经营成果，会计核算和财务管理符合香港 公认会计准则和《中华人民共和国会计法》及国家财政部颁发的《企业会计制 度》、《企业会计准则》。利润分配预案符合公司经营现状，有利于公司的长远 发展。 3、最近一次募集资金使用情况 监事会对公司向 A-B 公司发行的强制性可转换债券资金到位情况进行了监 督，截至报告期末，该笔资金的资本性投入尚未实施，暂时补充了公司的流动资 金的周转。 4、报告期内公司出售、收购资产情况 监事会认为，报告期内，公司收购资产项目时，本着公开公平、诚实信用的 原则，严格遵守相关规定，程序合法，价格合理，未发现有内幕交易和损害股东 利益的行为。 5、报告期内关联交易情况 监事会认为，报告期内无持有本公司股权的企业与本公司有涉及关联交易的 事项。与控股子公司的少数股东及联营企业的关联交易，公司均已对其进行了充 分的披露，所有事项符合法律规定，公平合理，并无任何损害公司及公司股东利 益的行为。 监事会主席：吴玉亭 2004 年 3 月 31 日 - 27 - 董事、监事和高级管理人员简介 董事： 李桂荣先生，现年 64 岁，本公司董事长。李先生曾任青岛市计划委员会副主 任、主任等职务，九六年六月加盟本公司并出任董事长。李先生多年从事企业管 理和经济管理工作，熟悉国家有关经济政策、法规，在企业管理和经营决策方面 有丰富的经验。李先生具有总揽全局的战略眼光和驾驭全局的能力，对公司经营 发展战略决策的制定起着至关重要的作用。 金志国先生，现年 47 岁，本公司副董事长、总裁。金先生于 1975 年进入本 公司前身青岛啤酒厂工作，历任职员、动力处处长，九四年任啤酒一厂厂长助 理，九六年十月出任青啤西安有限责任公司总经理，2000 年 8 月任本公司总经理 助理，2001 年 8 月任青啤公司总经理。金先生有二十多年啤酒企业经营管理经 验，对青啤管理模式和企业文化有深刻理解，具有很强的市场意识和创新精神。 刘英弟先生，现年 47 岁，本公司执行董事。刘先生曾任青岛啤酒厂副厂长、 本公司副总经理，在企业生产、技术和管理等方面，具有二十多年的丰富经验， 拥有高级工程师职称。 孙玉国先生，现年 49 岁，本公司董事、副总裁、总会计师，主管公司财务工 作。孙先生曾任青岛市财政局副处长、市国有资产管理局处长。孙先生在企业和 政府部门从事财务工作二十多年，具有丰富的财务管理和资本运作经验，拥有注 册会计师和注册评估师资格。 Mr. Stephen J. Burrows，现年 51 岁，本公司非执行董事，现任美国安海斯— 布希国际公司首席执行官和总裁、A-B 公司战略委员会成员，美国威斯康星州大 学心理学和地理学学士、美国密苏里州 Lindenwood 大学工商管理硕士。Mr. Burrows 历任 A-B 公司美国西南部地区销售副总裁、消费者意识和教育副总裁、品 牌管理副总裁等职务，负责“百威”品牌和 A-B 公司其他啤酒品牌在全美国和各 地区的广告、销售、包装、研究和其他的市场发展活动，有二十余年的啤酒企业 经营管理及市场运作经验。 楚振刚先生，现年 55 岁，本公司独立董事，现任青岛市企业发展投资公司总 经理，高级经济师。楚先生曾任青岛市燃料公司副经理，青岛市经济委员会处 长，青岛市经委副主任、青岛市市南区副区长等职，具有二十余年企业管理和经 济管理经验。 王立军先生，现年 46 岁，本公司非执行董事，现任中国银行汉城分行总经 理、高级经济师。王先生长期于中国银行任职，曾任中国银行山东省分行国际结 - 28 - 算处处长、中国银行山东省分行行长助理、副行长等职，具有二十余年的投资和 金融管理经验。 谭礼宁先生，现年 40 岁，本公司独立董事，现任香港工商东亚融资有限公司 董事总经理，英国剑桥大学工程学博士、伦敦大学工程学学士、美国注册财务分 析员。谭先生曾参与多家公司在香港和国内的股票发行上市及财务顾问工作，在 国际、国内资本市场融资、投资方面有丰富的经验。 伍海华先生，现年 37 岁，本公司独立董事，现任青岛大学经济学院院长、金 融学教授。伍教授曾就读于湖南财经学院、武汉大学经济学院，并取得经济学博 士学位。伍教授长期从事金融与经济发展问题研究，先后主持国家自然科学基 金、国家社会科学基金项目等，伍教授目前还任湖南大学金融工程方向博士导 师。 潘桂荣女士，现年 54 岁，本公司独立董事，现任山东天华会计师事务所所 长，曾任青岛市审计师事务所副所长、本公司监事，拥有高级审计师职称和注册 会计师执业资格，具有多年的企业财务审计工作经验。 监事 吴玉亭先生，现年 57 岁，本公司监事会主席。吴先生长期从事监察及企业审 计工作，曾任青岛市纪律检查委员会副处长、处长、常务委员，青岛市监察局副 局长等职，九八年四月加盟本公司，具有较丰富的法律知识和审计监察工作经 验。 于嘉平先生，现年 41 岁。本公司监事，现任本公司总裁助理、青岛事业总部 部长。于先生曾任青岛啤酒麦芽厂副厂长、啤酒二厂厂长、青岛啤酒厂厂长等 职，从事企业内部管理工作多年，有丰富的企业管理经验。 任增贵先生，现年 40 岁，本公司监事，现任本公司审计部部长，曾任本公司 青岛啤酒第五有限公司财务总监、监事会办公室审计处处长。从事财务工作近 20 年，有丰富的企业财务管理及审计工作经验。 黄祖江先生，现年 38 岁，本公司监事，现任本公司青岛啤酒二厂厂长、青岛 事业总部副部长，曾任青岛啤酒二厂酿造车间主任、生产计划处处长、厂长助 理、副厂长，深圳青岛啤酒朝日有限公司董事、副总经理等职，从事企业内部管 理工作多年，有丰富的企业管理经验。 Mr. David Andrew Renaud，现年 49 岁，本公司监事，现任现任安海斯—布希 亚洲公司财务及计划副总裁，美国密苏里州圣路易斯大学工商管理硕士，美国注 册会计师。Mr. Renaud 曾任安海斯—布希国际公司财务总监，长期从事财务分析 及规划工作，在金融和财会领域具有丰富的经验。 - 29 - 刘清远先生，现年 55 岁，本公司监事，现任青岛天和人律师事务所主任。曾 任青岛市市南区律师事务所律师，具有长期的法律工作经验。 钟明山先生，现年 51 岁，本公司监事，现任山东德盛有限责任会计师事务所 所长、高级会计师。曾任青岛会计师事务所副所长，具有长期财务管理和审计工 作经验，拥有证券业特许注册会计师执业资格。 陈军先生，现年 35 岁，本公司监事，现任中信万通证券公司副总经理。工商 管理硕士，曾任中信证券山东投资银行部经理，具有丰富的企业投融资经验。 高级管理人员 孙明波先生，现年 47 岁，本公司常务副总裁。孙先生曾任本公司啤酒一厂副 厂长、总工程师，本公司总经理助理兼副总工程师，孙先生具有丰富的啤酒企业 生产、技术管理及战略发展经验，拥有高级工程师职称。 滕安功先生，现年 53 岁，本公司工会主席。滕先生曾任青岛市市委政策研究 室副处长、副主任，1997 年加盟本公司，具有丰富的政策及企业文化工作经验。 樊伟先生，现年 44 岁，本公司总工程师。樊先生曾任本公司青岛啤酒二厂副 厂长、总工程师等职，有丰富的啤酒企业生产、科研及技术管理经验，拥有高级 工程师职称。 严旭女士，现年 39 岁，本公司副总裁兼青岛啤酒华南投资有限公司总经理。 严女士曾任珠江啤酒集团总经理助理、董事兼副总经理，1999 年 1 月加盟本公 司。严女士长期从事啤酒销售及市场管理工作，具有丰富的市场营销经验。 张学举先生，现年 49 岁，本公司副总裁，张先生曾任本公司财务负责人、董 事会秘书、销售公司总经理，具有多年的啤酒企业管理和市场营销经验。 曹向东先生，现年 52 岁，本公司副总裁兼青岛啤酒华东控股有限公司总经 理，曾任青啤二厂处长、厂长及青啤一厂厂长、本公司总经理助理等职，具有长 期的啤酒企业经营管理经验。 姜宏女士，现年 47 岁，本公司副总裁兼人力资源管理总部部长，姜女士历任 本公司生产部部长、青岛啤酒二厂厂长、本公司监事、企业管理部部长、总裁助 理等职，具有丰富的啤酒企业生产和管理经验，拥有高级经济师职称。 袁璐女士，现年 48 岁，本公司董事长助理、董事会秘书，历任本公司董事会 秘书室主任、董事会秘书。袁女士长期从事公司董事会秘书及投资者关系管理工 作，参与了公司多项资本运作项目的策划、谈判及实施，在公司法人治理结构建 设和上市公司运作方面具有丰富的经验。 - 30 - 重要事项 一、报告期内公司无重大诉讼、仲裁事项 （1）本报告期内，公司诉青岛宏隆商贸有限公司（“宏隆公司”）购销纠纷 一案已由青岛市中级人民法院作出一审判决，由宏隆公司及其股东共同向公司给 付购销啤酒欠款 15,105,047 元。宏隆公司股东对一审判决不服向山东省高级人民 法院（“省高院”）提起上诉，省高院于 2003 年 7 月作出二审判决，判令由宏隆 公司以其资产向本公司给付购销啤酒欠款 11,385,837 元，本公司对二审判决不 服，已向省高院提出再审申请，目前尚无进展。 （2）本公司 2001 年度报告中披露的青岛市光明总公司诉本公司违反经销合 同案，已经进行了多次开庭审理，该案的质证、调查工作已结束，目前正待山东 省高级人民法院作出判决。 二、报告期内公司收购兼并及出售资产等事项 1、2003 年 1 月 13 日，本公司与福建酿酒厂（新加坡）私人有限公司（“福 州外方股东”）签署《股权转让补充协议》，本公司以 4,000 万元人民币的价格受 让福州外方股东在青岛啤酒（福州）有限公司（“福州公司”）中持有的 24%的 股权，上述《股权转让补充协议》已获福州市对外贸易经济合作局批准生效，并 办理了工商变更手续。转让后，本公司持有福州公司 75%的股权，福州外方股东 继续持有 25%股权。 2003 年 12 月 18 日，本公司全资附属公司青岛啤酒香港贸易有限公司（“青 啤香港公司”）与福州外方股东签署《股权转让协议》，由青啤香港公司以 4,167 万元人民币的价格受让福州外方股东在福州公司中持有的 25%股权，上述《股权 转让协议》已获福州市对外贸易经济合作局批准生效，并办理了工商变更手续。 转让后，本公司持有福州公司 75%的股权，青啤香港公司持有 25%的股权。 2、2003 年 12 月 16 日，本公司与青岛啤酒集团有限公司（“集团公司”）签 订协议，本公司向青岛啤酒（廊坊）有限公司（“廊坊公司”）现金增资人民币 950 万元，集团公司以债转股方式增资 50 万元，增资后，廊坊公司注册资本将由 人民币 1000 万元增加至 2000 万元。本公司并将所持廊坊公司 95%的股权全部转 让给青岛啤酒西安有限责任公司（“西安公司”），目前增资事项已办理完毕工 商变更手续，股权转让手续正在办理中。股权转让完成后，西安公司和集团公司 将分别持有廊坊公司 95%和 5%的股权。 - 31 - 3、2003 年 12 月 22 日，本公司与青岛啤酒华南投资有限公司（“华南投 资”）共同设立青岛啤酒（长沙）有限公司（“长沙公司”），注册资本为 1,000 万元人民币，其中本公司出资 700 万元，占注册资本的 70%；华南投资出资 300 万元，占注册资本的 30%。长沙公司按生产青岛啤酒的工艺要求设计，一期设计 10 万吨，总投资 13,000 万元。长沙公司总体规划年啤酒生产能力 20 万吨。 三、重大关联交易事项 报告期内无持有本公司股权的企业与本公司发生关联交易。公司关联交易的 关联方主要为控股子公司少数股东及联营企业，有关该等公司资料详见财务报告 附注-关联企业交易。 四、报告期内公司无重大担保、委托理财事项 截止报告期末，本公司向所属子公司提供担保总额为人民币 49,451 万元，其 中：长期借款 12,501 万元，短期借款 36,950 万元。 五、租赁、托管事项 1、2003 年 1 月 20 日，本公司控股子公司青岛啤酒西安有限责任公司（“西 安公司”）与陕西宝鸡啤酒股份有限公司（“宝啤公司”）签署《租赁合同》， 由本公司与西安公司共同投资设立的青岛啤酒宝鸡有限责任公司（“青啤宝鸡公 司”）以零租金为对价租赁经营宝啤公司除流动资产以外的全部资产。目前青啤 宝鸡公司年啤酒生产能力为 30 万千升。通过对宝啤公司的租赁经营，进一步扩大 了本公司在西北啤酒市场的份额。 青啤宝鸡公司注册资本为人民币 100 万元，本公司以现金出资 30 万元，占注 册资本的 30%；西安公司以现金出资 70 万元，占注册资本的 70%。 2、2003 年 1 月 28 日，本公司与青岛啤酒集团有限公司（“集团公司”）签 订《委托经营管理协议》，由本公司对集团公司在青岛啤酒（扬州）有限公司 （“扬州公司”）中持有的 80%股权进行受托管理，集团公司并承诺在本公司提 出要求时，将其持有的扬州公司 80%股权全部转让给本公司。扬州公司于 1998 年 11 月设立，注册资本 500 万元人民币，本公司拥有 20%股权。 六、职工住房 根据国家有关规定，本公司及其子公司为员工提取住房公积金。 - 32 - 七、报告期内，本公司聘任普华永道中天会计师事务所及罗兵咸永道会计师事务 所为 2003 审计年度境内及国际审计师，审计服务年限 1 年。上述会计师事务所作 为本公司审计师已连续服务 2 年。 报告期内，本公司支付给普华永道中天会计师事务所和罗兵咸永道会计师事 务所 2002-2003 审计年度的审计费用中，已支付人民币 203 万元，尚未支付人民币 412 万元，本公司不承担其差旅费及其它费用。 八、其他事项 1、本公司与关联方债权债务往来等事项 单位：人民币万 元 关联方向上市公司提供资 向关联方提供资金 关联方 金 发生额 余额 发生额 余额 青岛啤酒集团有限公司 294 294 2,252 2,510 青岛啤酒实业有限公司 -1,746 176 45 54 青岛啤酒房地产有限公司 500 1,000 青岛啤酒工程有限公司 -10 144 -90 33 青岛啤酒广告传播有限公司 304 304 3 3 青岛啤酒物资经营有限公司 294 154 214 西安汉斯啤酒饮料总厂 7 13 珠海市斗门县皇妹企业集团公司 500 辽宁鞍山市轻工国有资产经营有限公司 88 88 四川火炬化工厂有限公司 220 220 9 37 福建酿酒厂(新加坡)私人有限公司 1 1 北京青岛啤酒销售有限责任公司 1,125 青岛啤酒(广州)总经销有限公司 -570 8,686 青岛啤酒扬州有限公司 -1,004 6,754 青岛啤酒漳州有限公司 402 1,568 南宁万泰啤酒有限公司 -1,413 5,883 欧美投资有限公司 200 江苏省沛县国有资产经营公司 -59 44 山东潍坊蓝仔啤酒有限公司 8 8 嘉士伯亚洲私人有限公司 1 1 北京双合盛五星啤酒集团公司 1,397 1,397 北京双合盛五星啤酒三环股份有限公司 2,447 5,094 青岛啤酒朝日饮品有限公司 15 15 辽宁沈青青岛啤酒营销有限公司 307 307 安海斯-布希国际控股有限公司 12,405 12,405 合计 -2,927 27,250 18,894 22,122 - 33 - 2、审计师对公司控股股东及关联方占用资金情况的专项说明 关于青岛啤酒股份有限公司及其控股子公司 控股股东及关联方资金占用和特殊担保情况专项审计说明 青岛啤酒股份有限公司董事会： 我们接受委托，依据中国注册会计师独立审计准则审计了青岛啤酒股份有限 公司及其控股子公司（以下简称“贵集团”）2003 年 12 月 31 日的合并及母公司 资产负债表、2003 年度合并及母公司利润表、合并及母公司利润分配表和合并及 母公司现金流量表，并于 2004 年 4 月 1 日签发了普华永道中天（2004）第[1475] 号的无保留意见审计报告。 根据中国证监会证监发（2003）56 号文件《关于规范上市公司与关联方资金 往来及上市公司对外担保若干问题的通知》，贵集团编制了列示于本函附件所附 的截至 2003 年 12 月 31 日止年度贵集团控股股东及关联方资金占用情况表以及 特殊担保情况表（以下简称“情况表”）。 如实编制情况表并确保其真实、合法及完整是贵集团的责任。我们对情况表 所载资料与我所审计贵集团 2003 年度财务报告时所复核的会计资料和经审计的 财务报告的相关内容进行了核对，在所有重大方面没有发现不一致之处。 本函仅供贵集团年报披露之用，不得用作任何其它目的。 普华永道中天会计师事务所有限公司 2004 年 4 月 1 日 3、独立董事对公司对外担保情况的专项说明及独立意见 根据中国证监会证监发（2003）56 号文《关于规范上市工司与关联方资金往 来及上市公司对外担保若干问题的通知》精神，经对公司及其子公司对外担保进 行审慎查验，现将有关事项说明如下： 报告期内，公司严格控制对外担保风险，没有为控股股东和本公司控股 50% 以下的其他关联方、任何非法人单位或个人提供担保。公司与子公司、联营公司 及其他关联方的资金往来，为啤酒生产经营活动中的正常资金往来。我们认为， 公司一贯遵循了其内控制度，不存在违规担保，保护了中小股东的利益。 九、报告期后重要事项 1、2004 年 3 月 31 日，本公司向 A-B 公司发行了价值 254,137,671 港元的第三 部份第二分部分债券，该笔资金已于当日到帐。至此，本公司已根据《战略性投 资协议》向 A-B 公司发行完毕全部可转换债券。 2、2003 年 12 月 18 日，本公司与青啤香港公司及欧美投资集团有限公司签署 《股权转让协议》，由青啤香港公司分别出资人民币 200 万元及 50 万元购买欧美 投资集团有限公司及本公司持有的青岛啤酒（厦门）有限公司（“厦门公司”） 20%和 5%的股权。 - 34 - 2004 年 2 月，本公司和青啤香港公司分别向厦门公司增资人民币 6000 万元和 2000 万元。增资后，厦门公司注册资本由人民币 1000 万元增加至 9000 万元，其 中本公司持有 75%股权，青啤香港公司持有 25%股权，上述股权转让及增资事项 已获得厦门市外商投资局的批准，厦门公司企业性质变更为中外合资企业，工商 变更登记手续正在办理之中。 3、2004 年 2 月 17 日，加拿大 EVG 企业有限公司（“EVG”）与本公司签订 协议，EVG 退出北京青岛啤酒三环有限公司（“三环公司”）；就此，本公司与 青啤香港公司签订《股权转让协议》，由青啤香港公司承接三环公司 25%的股 权。本公司与青啤香港公司和三环公司中方股东重新签订了合资经营合同和章 程，上述三环公司外方股东变更事项尚待审批机构批准后方可生效。 - 35 - 青岛啤酒股份有限公司 二零零三年度会计报表及审计报告 - 36 - 普华永道中天会计师事务所有限公司 中华人民共和国 上海 200021 淮海中路 333 号 瑞安广场 12 楼 电话：(21) 6386 3388 传真：(21) 6386 3300 审计报告 普华永道中天审字(2004)第 1475 号 青岛啤酒股份有限公司全体股东 我们审计了后附的青岛啤酒股份有限公司(以下简称“贵公司”)及其合幷子公司(以 下简称“贵集团”)二零零三年十二月三十一日的合幷及母公司资产负债表、二零零 三年度的合幷及母公司利润及利润分配表和合幷及母公司现金流量表。这些会计报 表的编制是贵公司管理当局的责任，我们的责任是在实施审计工作的基础上对这些 会计报表发表意见。 我们按照中国注册会计师独立审计准则计划和实施审计工作，以合理确信会计报表 是否不存在重大错报。审计工作包括在抽查的基础上检查支持会计报表金额和披露 的证据，评价管理当局在编制会计报表时采用的会计政策和作出的重大会计估计， 以及评价会计报表的整体反映。我们相信，我们的审计工作为发表意见提供了合理 的基础。 我们认为，上述贵集团和贵公司会计报表符合中华人民共和国国家颁布的企业会计 准则和《企业会计制度》的规定，在所有重大方面公允反映了贵集团和贵公司二零 零三年十二月三十一日的财务状况以及二零零三年度的经营成果和现金流量。 普华永道中天 注册会计师 许丽周 会计师事务所有限公司 二零零四年四月一日 注册会计师 孔 昱 青岛啤酒股份有限公司 合幷资产负债表 二零零三年十二月三十一日 二零零三年 二零零二年 附注 十二月三十一日 十二月三十一日 人民币元 人民币元 (附注 40) 流动资产： 货币资金 5 932,900,408 854,370,803 短期投资 34 66,450,000 76,640,000 应收票据 6 50,883,184 65,899,125 应收账款 7, 34 165,204,439 167,721,734 其它应收款 8, 34 307,667,155 241,222,559 预付账款 9, 34 134,349,330 170,229,496 存货 10 1,305,503,104 1,223,807,108 待摊费用 11 14,123,395 13,749,025 ───────── ───────── 流动资产合计 2,977,081,015 2,813,639,850 ------------------- ------------------- 长期投资： 长期股权投资 4, 12 (59,435,258) (120,157,680) 其中﹕合幷价差 (99,419,846) (170,260,358) 长期债权投资 - 34,366,631 ───────── ───────── 长期投资合计 (59,435,258) (85,791,049) ------------------- ------------------- 固定资产： 固定资产原价 13 8,639,564,734 8,291,501,409 减：累计折旧 13 (3,390,796,250) (2,988,783,365) ───────── ───────── 固定资产净值 13 5,248,768,484 5,302,718,044 减：固定资产减值准备 13 (124,758,450) (98,326,802) ───────── ───────── 固定资产净额 13 5,124,010,034 5,204,391,242 在建工程 14 214,991,772 213,423,273 固定资产清理 527,005 601,595 ───────── ───────── 固定资产合计 5,339,528,811 5,418,416,110 ------------------- ------------------- 无形资产及其它资产： 无形资产 15 685,135,590 716,614,284 长期待摊费用 16 6,084,362 6,826,905 长期应收账款 7, 34 53,808,142 63,808,142 ───────── ───────── 无形资产及其它资产合计 745,028,094 787,249,331 ------------------- ------------------- 递延税项： 递延税款借项 - 5,101,358 ───────── ───────── 资产总计 9,002,202,662 8,938,615,600 ═════════ ═════════ 后附会计报表附注为本会计报表的组成部分。 企业负责人：李桂荣 主管会计工作的负责人：孙玉国 会计机构负责人：于竹明 - 38 - 青岛啤酒股份有限公司 合幷资产负债表（续） 二零零三年十二月三十一日 二零零三年 二零零二年 附注 十二月三十一日 十二月三十一日 人民币元 人民币元 (附注 40) 流动负债： 短期借款 17 1,302,612,990 2,669,481,347 应付票据 18 525,449,509 435,628,227 应付账款 19, 34 646,912,821 651,512,581 预收账款 19, 34 129,067,846 147,982,572 应付工资 13,855,730 12,502,898 应付福利费 27,733,911 19,559,986 应付股利 1,100,000 - 应交税金 20 180,729,827 119,487,658 其它应付款 19, 34 759,215,114 711,642,115 其它应交款 4,083,608 2,774,498 预提费用 21 62,851,607 46,193,262 一年内到期的长期借款 17 61,385,555 110,054,376 一年内到期的可转换公司债券 22 4,513,880 - ───────── ───────── 流动负债合计 3,719,512,398 4,926,819,520 ------------------- ------------------- 长期负债： 长期借款 17 53,783,722 90,643,520 可转换公司债券 22 939,156,300 - 长期应付款 34 124,047,480 - ───────── ───────── 长期负债合计 1,116,987,502 90,643,520 ------------------- ------------------- 负债合计 4,836,499,900 5,017,463,040 ------------------- ------------------- 少数股东权益 651,800,241 723,798,958 ------------------- ------------------- 股东权益： 股本 22, 23 1,060,000,000 1,000,000,000 资本公积 24 1,798,876,982 1,575,971,750 盈余公积 25 395,164,057 292,224,158 其中：法定公益金 25 176,978,672 129,569,582 未分配利润 26 259,760,239 328,828,477 外币报表折算差额 101,243 329,217 ───────── ───────── 股东权益合计 3,513,902,521 3,197,353,602 ------------------- ------------------- 负债与股东权益总计 9,002,202,662 8,938,615,600 ═════════ ═════════ 后附会计报表附注为本会计报表的组成部分。 企业负责人：李桂荣 主管会计工作的负责人：孙玉国 会计机构负责人：于竹明 - 39 - 青岛啤酒股份有限公司 资产负债表 二零零三年十二月三十一日 二零零三年 二零零二年 附注 十二月三十一日 十二月三十一日 人民币元 人民币元 (附注 40) 流动资产： 货币资金 5 257,825,760 279,656,206 短期投资 34 1,693,587,616 307,325,817 应收票据 6 5,454,500 71,100,000 应收股利 - 10,675,440 应收账款 7, 34 173,908,573 175,696,705 其它应收款 8, 34 250,308,891 543,500,751 预付账款 9, 34 16,793,506 25,684,354 存货 10 277,753,489 269,435,098 待摊费用 11 5,662,480 3,630,557 ───────── ───────── 流动资产合计 2,681,294,815 1,686,704,928 ------------------- ------------------- 长期投资： 长期股权投资 4, 12 1,629,446,381 1,627,507,671 长期债权投资 - 34,363,631 ───────── ───────── 长期投资合计 1,629,446,381 1,661,871,302 ------------------- ------------------- 固定资产： 固定资产原价 13 1,991,468,752 1,976,907,517 减：累计折旧 13 (1,026,501,139) (948,475,228) ───────── ───────── 固定资产净值 13 964,967,613 1,028,432,289 减：固定资产减值准备 13 (6,890,750) (8,000,000) ───────── ───────── 固定资产净额 13 958,076,863 1,020,432,289 在建工程 14 68,347,365 70,009,020 ───────── ───────── 固定资产合计 1,026,424,228 1,090,441,309 ------------------- ------------------- 无形资产及其它资产： 无形资产 15 150,514,709 152,167,569 长期待摊费用 16 2,579,200 2,980,400 长期应收账款 7, 34 53,808,142 63,808,142 ───────── ───────── 无形资产及其它资产合计 206,902,051 218,956,111 ------------------- ------------------- 递延税项： 递延税款借项 - 5,101,358 ───────── ───────── 资产总计 5,544,067,475 4,663,075,008 ═════════ ═════════ 后附会计报表附注为本会计报表的组成部分。 企业负责人：李桂荣 主管会计工作的负责人：孙玉国 会计机构负责人：于竹明 - 40 - 青岛啤酒股份有限公司 资产负债表（续） 二零零三年十二月三十一日 二零零三年 二零零二年 附注 十二月三十一日 十二月三十一日 人民币元 人民币元 (附注 40) 流动负债： 短期借款 17 579,369,000 946,000,000 应付票据 18 99,384,500 124,375,903 应付账款 19, 34 105,475,575 97,174,668 预收账款 19, 34 52,082,206 42,701,886 应付福利费 (7,687,456) (11,579,431) 应付股利 1,100,000 - 应交税金 20 45,168,436 (3,180,514) 其它应付款 19, 34 115,926,175 139,991,434 其它应交款 949,758 97,016 预提费用 21 18,356,098 10,383,517 一年内到期的长期借款 17 25,147,237 35,515,661 一年内到期的可转换公司债券 22 4,513,880 - ───────── ───────── 流动负债合计 1,039,785,409 1,381,480,140 ------------------- ------------------- 长期负债： 长期借款 17 23,564,000 48,218,934 可转换公司债券 22 939,156,300 - ───────── ───────── 长期负债合计 962,720,300 48,218,934 ------------------- ------------------- 负债合计 2,002,505,709 1,429,699,074 ------------------- ------------------- 股东权益： 股本 22, 23 1,060,000,000 1,000,000,000 资本公积 24 1,848,616,082 1,625,710,850 盈余公积 25 273,292,581 224,236,461 其中：法定公益金 25 122,011,680 97,483,620 未分配利润 26 359,653,103 383,428,623 ───────── ───────── 股东权益合计 3,541,561,766 3,233,375,934 ------------------- ------------------- 负债与股东权益总计 5,544,067,475 4,663,075,008 ═════════ ═════════ 后附会计报表附注为本会计报表的组成部分。 企业负责人：李桂荣 主管会计工作的负责人：孙玉国 会计机构负责人：于竹明 - 41 - 青岛啤酒股份有限公司 合幷利润及利润分配表 截至二零零三年十二月三十一日止年度 截至二零零三年 截至二零零二年 十二月 十二月 附注 三十一日止年度 三十一日止年度 人民币元 人民币元 (附注 40) 主营业务收入 27, 34 7,507,959,058 6,936,734,126 减: 主营业务成本 27, 34 (4,326,079,119) (4,057,998,053) 主营业务税金及附加 28 (794,174,167) (715,461,433) ───────── ───────── 主营业务利润 2,387,705,772 2,163,274,640 加: 其它业务利润 29 17,408,305 15,252,281 减: 营业费用 (1,265,814,141) (1,129,830,493) 管理费用 (623,973,170) (585,462,839) 财务费用净额 30 (105,804,028) (138,061,671) ───────── ───────── 营业利润 409,522,738 325,171,918 加: 投资收益 31 13,902,096 21,788,339 补贴收入 32 62,885,064 96,812,054 营业外收入 33 15,590,708 7,061,072 减: 营业外支出 33 (75,688,418) (73,384,088) ───────── ───────── 利润总额 426,212,188 377,449,295 减: 所得税 (135,587,139) (109,916,312) 少数股东损益 (36,753,388) (36,875,598) ───────── ───────── 净利润 253,871,661 230,657,385 加: 年初未分配利润 328,828,477 289,964,360 ───────── ───────── 可分配利润 582,700,138 520,621,745 减: 提取法定盈余公积金 25 (55,530,809) (42,804,520) 提取法定公益金 25 (47,409,090) (38,988,748) ───────── ───────── 可供股东分配利润 479,760,239 438,828,477 减: 股利分配 (220,000,000) (110,000,000) ───────── ───────── 未分配利润 259,760,239 328,828,477 ═════════ ═════════ 后附会计报表附注为本会计报表的组成部分。 企业负责人：李桂荣 主管会计工作的负责人：孙玉国 会计机构负责人：于竹明 - 42 - 青岛啤酒股份有限公司 利润及利润分配表 截至二零零三年十二月三十一日止年度 截至二零零三年 截至二零零二年 十二月 十二月 附注 三十一日止年度 三十一日止年度 人民币元 人民币元 (附注 40) 主营业务收入 34 2,501,961,708 2,239,563,616 减: 主营业务成本 34 (1,479,021,551) (1,300,509,858) 主营业务税金及附加 28 (130,468,140) (129,609,561) ───────── ───────── 主营业务利润 892,472,017 809,444,197 加: 其它业务利润 29 6,273,839 1,707,787 减: 营业费用 (401,214,941) (290,180,956) 管理费用 (171,977,938) (185,898,311) 财务费用净额 30 (43,595,347) (59,064,501) ───────── ───────── 营业利润 281,957,630 276,008,216 加: 投资收益 31 24,768,945 8,193,109 营业外收入 33 1,134,132 347,683 减: 营业外支出 33 (12,008,808) (13,986,000) ───────── ───────── 利润总额 295,851,899 270,563,008 减: 所得税 (50,571,299) (47,308,906) ───────── ───────── 净利润 245,280,600 223,254,102 加: 年初未分配利润 383,428,623 314,825,341 ───────── ───────── 可分配利润 628,709,223 538,079,443 减: 提取法定盈余公积金 25 (24,528,060) (22,325,410) 提取法定公益金 25 (24,528,060) (22,325,410) ───────── ───────── 可供股东分配利润 579,653,103 493,428,623 减: 股利分配 (220,000,000) (110,000,000) ───────── ───────── 未分配利润 359,653,103 383,428,623 ═════════ ═════════ 后附会计报表附注为本会计报表的组成部分。 企业负责人：李桂荣 主管会计工作的负责人：孙玉国 会计机构负责人：于竹明 - 43 - 青岛啤酒股份有限公司 合幷现金流量表 截至二零零三年十二月三十一日止年度 截至二零零三年 十二月 附注 三十一日止年度 人民币元 经营活动产生的现金流量： 销售商品、提供劳务收到的现金 8,692,193,560 收到的税费返还 73,973,859 收到的其它与经营活动有关的现金 545,544,687 ───────── 现金流入小计 9,311,712,106 ------------------- 购买商品、接受劳务支付的现金 (4,816,384,696) 支付给职工以及为职工支付的现金 (586,847,730) 支付的各项税费 (1,536,007,556) 支付的其它与经营活动有关的现金 35 (1,234,511,064) ───────── 现金流出小计 (8,173,751,046) ------------------- 经营活动产生的现金流量净额 (a) 1,137,961,060 ------------------- 投资活动产生的现金流量： 收回投资所收到的现金 150,000 取得投资利益所收到的现金 150,493 处置固定资产而收回的现金净额 47,403,119 收到的其它与投资活动有关的现金 4,020,296 ───────── 现金流入小计 51,723,908 ------------------- 购建固定资产、在建工程、无形资产和其它长期资产所支付的现金 (467,672,727) 投资所支付的现金 (86,101,319) 支付的其它与投资活动有关的现金 (25,433,169) ───────── 现金流出小计 (579,207,215) ------------------- 投资活动产生的现金流量净额 (527,483,307) ------------------- 筹资活动产生的现金流量： 吸收投资所收到的现金 300,011,438 发行债券所收到的现金 937,020,942 借款所收到的现金 2,771,878,147 由股东借款所收到的现金 124,047,480 收到的其它与筹资活动有关的现金 17,872,787 ───────── 现金流入小计 4,150,830,794 ------------------- 偿还债务所支付的现金 (4,231,355,630) 分配股利、利润和偿付利息所支付的现金 (376,843,171) 支付的其它与筹资活动有关的现金 (77,471,646) ───────── 现金流出小计 (4,685,670,447) ------------------- 筹资活动产生的现金流量净额 (534,839,653) ------------------- 汇率变动对现金的影响 (54,537) ------------------- 现金净增加额 (c) 75,583,563 ═════════ 后附会计报表附注为本会计报表的组成部分。 企业负责人：李桂荣 主管会计工作的负责人：孙玉国 会计机构负责人：于竹明 - 44 - 青岛啤酒股份有限公司 合幷现金流量表（续） 截至二零零三年十二月三十一日止年度 截至二零零三年 十二月 三十一日止年度 人民币元 (a) 将净利润调节为经营活动的现金流量： 净利润 253,871,661 少数股东损益 36,753,388 计提资产减值准备 68,013,221 固定资产折旧 497,315,868 无形资产摊销 34,866,211 长期待摊费用摊销 2,091,763 预提费用增加 16,658,345 待摊费用增加 (374,370) 处置固定资产的损失 12,645,279 财务费用 122,332,599 投资收益 (13,902,096) 存货的增加 (84,246,124) 递延税款借项减少 5,101,358 经营性应收项目的增加 (16,932,420) 经营性应付项目的增加 203,766,377 ───────── 经营活动产生的现金流量净额 1,137,961,060 ═════════ (b) 不涉及现金收支的投资和筹资活动 债务豁免 308,796 接收客户固定资产以抵偿部份应收账款 800,000 ═════════ (c) 现金净增加额： 现金及銀行存款的年末余额 837,749,627 减：现金及銀行存款的年初余额 (762,166,064) ───────── 现金净增加额 75,583,563 ═════════ 后附会计报表附注为本会计报表的组成部分。 企业负责人：李桂荣 主管会计工作的负责人：孙玉国 会计机构负责人：于竹明 - 45 - 青岛啤酒股份有限公司 现金流量表 截至二零零三年十二月三十一日止年度 截至二零零三年 十二月 附注 三十一日止年度 人民币元 经营活动产生的现金流量： 销售商品、提供劳务收到的现金 3,064,060,503 收到的税费返还 15,378,237 收到的其它与经营活动有关的现金 169,729,028 ───────── 现金流入小计 3,249,167,768 ------------------- 购买商品、接受劳务支付的现金 (1,928,743,426) 支付给职工以及为职工支付的现金 (158,154,006) 支付的各项税费 (307,304,569) 支付的其它与经营活动有关的现金 35 (257,408,812) ───────── 现金流出小计 (2,651,610,813) ------------------- 经营活动产生的现金流量净额 (a) 597,556,955 ------------------- 投资活动产生的现金流量： 收回投资所收到的现金 6,809,990 取得投资利益所收到的现金 191,511,746 处置固定资产而收回的现金净额 30,497,805 收到的其它与投资活动有关的现金 55,412,289 ───────── 现金流入小计 284,231,830 ------------------- 购建固定资产、在建工程、无形资产和其它长期资产所支付的现金 (83,667,344) 投资所支付的现金 (50,344,001) 支付的其它与投资活动有关的现金 (1,336,760,000) ───────── 现金流出小计 (1,470,771,345) ------------------- 投资活动产生的现金流量净额 (1,186,539,515) ------------------- 筹资活动产生的现金流量： 吸收投资所收到的现金 295,599,438 发行债券所收到的现金 937,020,942 借款所收到的现金 869,384,000 收到的其它与筹资活动有关的现金 633,206 ───────── 现金流入小计 2,102,637,586 ------------------- 偿还债务所支付的现金 (1,265,729,735) 分配股利、利润和偿付利息所支付的现金 (248,585,304) 支付的其它与筹资活动有关的现金 (19,969,733) ───────── 现金流出小计 (1,534,284,772) ------------------- 筹资活动产生的现金流量净额 568,352,814 ------------------- 汇率变动对现金的影响 (200,700) ───────── 现金净减少额 (c) (20,830,446) ═════════ 后附会计报表附注为本会计报表的组成部分。 企业负责人：李桂荣 主管会计工作的负责人：孙玉国 会计机构负责人：于竹明 - 46 - 青岛啤酒股份有限公司 现金流量表（续） 截至二零零三年十二月三十一日 截至二零零三年 十二月 三十一日止年度 人民币元 (a) 将净利润调节为经营活动的现金流量： 净利润 245,280,600 计提资产减值淮备 14,658,532 固定资产折旧 113,893,921 无形资产摊销 4,786,057 长期待摊费用摊销 401,200 预提费用增加 7,972,581 待摊费用增加 (2,031,923) 处置固定资产的损失 4,339,107 财务费用 40,966,068 投资收益 (24,768,945) 存货的增加 (8,318,391) 递延税款借项减少 5,101,358 经营性应收项目的减少 173,730,512 经营性应付项目的增加 21,546,278 ───────── 经营活动产生的现金流量净额 597,556,955 ═════════ (b) 不涉及现金收支的投资和筹资活动 债务豁免 308,796 接收客户固定资产以抵偿部份应收账款 800,000 ═════════ (c) 现金净减少额: 现金及銀行存款的年末余额 229,825,760 减：现金及銀行存款的年初余额 (250,656,206) ───────── 现金净减少额 (20,830,446) ═════════ 后附会计报表附注为本会计报表的组成部分。 企业负责人：李桂荣 主管会计工作的负责人：孙玉国 会计机构负责人：于竹明 - 47 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 1 公司简介 青岛啤酒股份有限公司（以下简称“本公司”）于一九九三年六月十六日在中华人民共和国（以下 简称“中国”）成立，幷于一九九五年十二月二十七日取得按中外合资股份有限公司注册的营业执 照。本公司发行的Ｈ股自一九九三年七月十五日开始在香港联合交易所有限公司上市，而Ａ股则自 一九九三年八月二十七日开始在上海证券交易所上市。 于二零零二年十月二十一日，本公司与安海斯 - 布希国际控股有限公司 (ANHEUSER - BUSCH COMPANIES INC.)(“A-B 公司”) 签订一项《战略性投资协议》，本公司将分期向 A-B 公司发行强制 性转股的可转换公司债券，作价共约港币 1,416,195,000 元 (折合约人民币 1,507,990,000 元)；全 数换股后 A-B 公司将持有本公司约 27%的股权。本公司于本年度收到 A-B 公司认购本公司发行的 可转换公司债券的部份款项合共约 1,162,057,000 港元(折合约人民币 1,237,155,000 元)，而其中 约 280,800,000 港元(折合约人民币 297,999,000 元) 可转换公司债券已于本年内转换成 60,000,000 股新增 H 股。第三部份第二期约 254,138,000 港元(折合约人民币 270,835,000 元) 已于二零零四年 三月三十一日收到。详情请参阅附注 22 及 23。 本公司的主要业务为生产及销售啤酒。控股子公司及联营公司主要从事啤酒生产和销售及国内啤酒 贸易。 本公司的控股子公司(与本公司以下合称“本集团”)及联营公司已详列于本报告附注 4。 2 重大会计政策变更 本集团自二零零三年七月一日起采用修订的《企业会计准则 –资产负债表日后事项》。采用该修订 的准则以前，现金股利于董事会制定利润分配方案的所属期间从股东权益转出幷确认为负债，二零 零三年七月一日以后，现金股利于股东大会批准利润分配方案的期间确认为负债。新修订之《企业 会计准则》对二零零二年会计报表之影响如下： 集团 公司 年初未分配利润增加 110,000,000 110,000,000 年末未分配利润增加 220,000,000 220,000,000 应收股利减少 - 180,040,000 应付股利减少 299,592,776 220,000,000 长期股权投资增加 - 180,040,000 3 会计政策、会计估计和合幷会计报表的编制方法 (a) 会计报表的编制基础 本会计报表按照中华人民共和国国家颁布的企业会计准则和《企业会计制度》及其相关规定编制。 (b) 会计期间 本集团会计年度为公历一月一日起至十二月三十一日止。 - 48 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 3 会计政策、会计估计和合幷会计报表的编制方法（续） (c) 记账基础和计价原则 以权责发生制为记账基础。除本公司在改制为股份有限公司时进行评估的部份资产按国有资产管理 部门确认后的评估值入账外，资产按实际成本入账。如果以后发生资产减值，则计提相应的减值准 备。 (d) 记账本位币、外币业务核算方法和外币会计报表的折算方法 本公司以人民币为记账本位币。本会计报表的编制金额单位为人民币元。 外币业务按业务发生当日中国人民银行公布的基准汇价折合为人民币入账。于资产负债表日以外币 为单位的货币性资产和负债按中国人民银行公布的该日基准汇价折算为人民币，所产生的折算差额 除了和固定资产购建期间因专门外币资金借贷相关的汇兑损益按资本化的原则处理外，直接记入当 期损益。 外币资产负债表中的所有资产、负债项目均按资产负债表报告日中国人民银行公布的基准汇价折算 为人民币，股东权益项目除未分配利润项目外均按业务发生当日中国人民银行公布的基准汇价折 算，未分配利润项目以折算后利润分配表中该项目的金额列示；利润表按年度平均汇价折算，由此 折算产生的差异列入折算后资产负债表的外币报表折算差额项目内。现金流量表中所有项目均按资 产负债表日的基准汇价折算为人民币。 (e) 现金及现金等价物 列示现金流量表中的现金包括库存现金和可以随时用于支付的银行存款。 现金等价物是指持有的期限不超过三个月、流动性强、易于转换为已知金额及价值变动风险很小的 投资。 三个月以上的定期存款及受到限制的银行存款 ，不作为现金流量表中的现金等价物列示。 (f) 短期投资 短期投资主要为委托贷款 。委托贷款是指委托金融机构向其它企业贷出的款项，所有委托贷款均于 一年内到期；对按期计提的利息到付息期不能收回的，停止继续计提，幷冲回已计提的部分。 - 49 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 3 会计政策、会计估计和合幷会计报表的编制方法（续） (g) 应收款项及坏账准备 应收款项指应收账款及其它应收款。本集团对可能发生的坏账损失采用备抵法核算。应收款项以实 际发生额减去坏账准备后的净额列示。 应收账款包括应收关联方款项及应收非关联方款项。 本集团对可能发生的坏账损失按年末应收款项余额(包括应收关联方金额)之可回收性计提坏账准 备。管理层采用账龄分析法及根据以往的经验、债务单位的财务及实际经营情况合理地估计是否须 计提坏账准备。在扣除管理层认为无回收问题的应收款后，对其余应收款按账龄一年至二年及二年 以上的分别计提 50%及 100%的一般性坏账准备。 对于有确凿证据表明应收款项确实无法收回时，如债务单位已撤销、破产、资不低债或现金流量严 重不足等 ， 确认为坏账，幷冲销已提取的相应坏账准备。 (h) 存货 存货包括原材料、在产品、产成品、低值易耗品和包装物等，按成本与可变现净值孰低列示。 存货于取得时按实际成本入账。原材料和产成品发出时的成本按加权平均法计算，低值易耗品及部 份包装物按 1-5 年使用年限采用直线法摊销列作当年生产费用。在产品及产成品成本包括原材料， 直接工资及按正常生产能力下适当百分比分摊的所有间接生产费用。可变现净值按正常生产经营过 程中，以存货的估计售价减去至完工估计将要发生的成本、估计销售费用及相关税金后的金额确 定。 存货一经出售，其账面价值在相应收入的确认期间内即被确认为成本。存货跌价减值或存货损失的 金额在减值或损失发生的当期确认为费用。若此后存货的净变现价值有所增加，则应将以前已确认 的存货减值转回，幷于转回当期作为费用的减少。 存货的盘存采用永续盘存制。 - 50 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 3 会计政策、会计估计和合幷会计报表的编制方法（续） (i) 长期投资 长期股权投资 长期投资包括本公司对子公司、合营企业和联营企业的股权投资及其它准备持有超过一年的股权投 资、不能或不准备随时变现的债券和其它尚末变现的债权投资。 (i) 子公司是指本公司直接或间接拥有其 50%以上(不含 50％)的表决权资本、或者是有权决定 其财务和经营政策的被投资单位；合营企业是指本公司与其它合营者能共同控制的被投资 单位；联营企业一般是指本公司占该企业表决权资本总额的 20%以上(不含 20％)至 50％以 下(不含 50%)、或对其财务和经营决策有重大影响的被投资单位。 (ii) 长期股权投资的成本按投资时实际支付的价款或按投出非现金资产的账面价值加上相关税 费入账。本公司对子公司、合营企业和联营企业的长期股权投资，采用权益法核算；对其 它准备持有超过一年的股权投资采用成本法核算。 (iii) 二零零三年三月十七日前发生的长期股权投资采用权益法核算时，初始投资成本与应享有 被投资单位所有者权益份额之间的差额，采用直线法按 10 年摊销 。二零零三年三月十七 日后发生的长期股权投资采用权益法核算时，初始投资成本小于应享有被投资单位所有者 权益份额的差额，作为资本公积；初始投资成本大于应享有被投资单位所有者权益份额的 差额，采用直线法按 10 年摊销。 (iv) 采用权益法核算时，投资损益按应享有或应分担的被投资企业当年实现的净利润或发生的 净亏损的份额确认，在被投资企业宣告分派股利时相应冲减长期股权投资。采用成本法核 算时，投资收益在被投资企业宣告分派股利时确认。 长期投资减值准备 长期投资由于市价持续下跌或被投资企业经营状况恶化等原因导致其可收回金额低于账面价值，幷 且有关降低的价值在可预计的未来期间内不可能恢复，本集团按可收回金额低于长期投资账面价值 的差额，计提长期投资减值准备。 - 51 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 3 会计政策、会计估计和合幷会计报表的编制方法（续） (j) 固定资产及折旧 固定资产包括为生产商品或经营管理而持有的使用年限在一年以上的房屋、建筑物(包括土地使用 权)、机器、运输工具及其它设备等。 购置或新建的固定资产按取得时的成本作为入账价值。对本公司改组为股份制公司时进行评估的固 定资产，按原有股东所同意而经中国国家国有资产管理局确认后的评估值作为入账价值。固定资产 投入使用后发生的日常维修及保养支出于发生当年度予以费用化；具有未来经济效益的重大改良及 更新支出则予以资本化。 固定资产折旧采用直线法幷按其入账价值减去预计净残值后在预计使用年限内计提。如已对固定资 产计提了减值准备，则按该固定资产的账面价值及尚可使用年限重新确定折旧率和折旧额。固定资 产的预计使用年限、净残值率及年折旧率列示如下： 预计使用年限 预计净残值率 年折旧率 房屋及建筑物 – 成本 20-40 年 3% 2.4% - 4.9% – 土地使用权 50 年 0% 2% 机器设备 5-14 年 3% 6.9% - 19.4% 运输设备 5-12 年 3% 8.1% - 19.4% 其它设备 5-10 年 3% 9.7% - 19.4% 本集团于资产负债表日，对固定资产进行全面检查，如果由于市价持续下跌，或技术陈旧、损坏， 长期闲置等原因导致其可收回金额低于其账面价值的固定资产，将按其可收回金额低于其账面价值 的差额计提资产减值准备；当固定资产在实质上已经不能再带来经济利益时，将个别予以全额计提 减值准备。有关减值准备应计入当年度损益。固定资产减值准备按单项资产计提。 (k) 在建工程 在建工程指正在兴建中或安装中的资本性资产，以实际发生的支出作为工程成本入账。成本的计价 包括建筑费用及其它直接费用、机器设备原价、安装费用，还包括在达到预定可使用状态之前为该 项目专门借款所发生的借款费用。在建工程在达到预定可使用状态时，转入固定资产幷开始计提折 旧。 于资产负债表日，本集团对在建工程进行全面检查，对于长期停建幷且预计未来 3 年内不会重新开 展工程的；在性能上及在技术上已经落后幷且带来的经济利益具有很大的不确定性的；以及其它足 以证明已经发生减值的在建工程，对于可收回金额低于账面价值的差额，计提减值准备幷计入当期 损益。 - 52 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 3 会计政策、会计估计和合幷会计报表的编制方法（续） (l) 借款费用 借款以实际收到的金额入账。因借款所产生的辅助费用，于发生当年确认为费用。 为购建固定资产而发生专门供款所产生的利息、辅助费用及外币汇兑差额等借款费用，在资产支出 及借款费用已经发生、幷且为使资产达到预定可使用状态所必要的购建活动已经开始时，开始资本 化，计入该资产的成本。当购建的固定资产达到预定可使用状态时停止资本化，以后发生的借款费 用计入当年损益。 借款费用中的每期利息费用，按当期购建固定资产累计支出加权平均数与相关借款的加权平均利 率，在不超过当期专门借款实际发生的利息费用的范围内，确定资本化金额。 其它借款发生的借款费用，于发生时确认为当期财务费用。 (m) 无形资产计价及摊销 无形资产包括土地使用权、商标使用权、电脑软件及专有技术等，以成本减去累计摊销后的净额列 示。 土地使用权以支付土地出让金方式取得的土地使用权或购入的土地使用权，按照实际支付的价款作 为实际成本，于开始建造项目前作为无形资产核算。幷采用直线法按土地使用权期限摊销。二零零 一年一月一日起，利用土地建造项目时，将土地使用权的账面价值全部转入在建工程成本。 对自行开发专有技术而发生的研究与开发费用，于发生时确认为当期费用。本集团的专有技术是于 控股子公司重组时，由少数股东作为资本投入。此专有技术按照控股子公司及各股东议定之金额入 账，幷按照 10 年平均摊销。 商标使用权主要包括本集团于一九九三年六月十六日重组时，由原有股东作为资本投入的“青岛啤 酒”商标。该商标使用权是以中国国家国有资产管理局认定的评估值入账，采用直线法按 40 年摊 销。 其它商标使用权是于收购控股子公司时取得，按照其收购时价值入账，幷按其估计之使用年限由 5 至 10 年平均摊销。 本集团定期检查各无形资产预计的未来经济获利能力。当有证据表明无形资产已经发生减值时，对 预计可收回金额低于其账面价值的部分计提减值准备。 (n) 长期待摊费用 长期待摊费用包括广告费用，大厦使用权，绿化费用，改造费用及已经支出但摊销期限在 1 年以上 (不含 1 年)的各项费用，按预计受益期间分期平均摊销，幷以实际支出减去累计摊销后的净额列 示。 所有筹建期间所发生的费用， 先在长期待摊费用中归集，在公司开始生产经营的当月起一次性计入 损益。 - 53 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 3 会计政策、会计估计和合幷会计报表的编制方法（续） (o) 可转换公司债券 可转换公司债券在发行以及转换为股份之前，按照实际的发行价格总额，作负债处理；债券发行价 格总额与债券面值总额的差额，作为债券溢价或折价，在债券的存续期间内按直线法于计提利息时 摊销，幷按借款费用的处理原则处理。当可转换公司债券持有人行使转换权利，将其持有的债券转 换为股份时，应按其账面价值结转；可转换公司债券账面价值与可转换股份面值的差额，减去支付 的现金后的余额，作为资本公积处理。 (p) 预计负债 当因过去的经营行为而需在当期承担某些现时义务，同时该义务的履行很可能会导致经济利益的流 出，且对金额能够可靠计量时，确认为预计负债。 (q) 收入确认的方法 (i) 销售产品 在已将产品所有权上的主要风险和报酬转移给购货方，幷不再对该产品实施继续管理和控 制，与交易相关的经济利益能够流入本集团，相关的收入和成本能够可靠计量时确认。 销售折让在实际发生时冲减当期收入。 (ii) 利息收入 利息收入按存款及委托贷款的存期及贷款期时间比例和实际的收益率计算确定。 (r) 所得税的会计处理方法 本集团所得税是根据会计报表所列示的税前利润，调整不须缴纳税金或不可扣除的各项收支项目， 幷考虑所有的税赋优惠后按适用税率计算。 本集团企业所得税费用的会计处理采用纳税影响会计法。递延税款按债务法根据时间性差异计算。 时间性差异为因有关税收法规与会计制度在确认收入、费用或损益时的时间不同而产生的差异。时 间性差异按现行适用的税率对年末累计的所得税影响金额进行调整。 时间性差异在近期转回且可能有足够的应纳税所得额可以抵减时，其产生的递延税款借项予以确 认。 - 54 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 3 会计政策、会计估计和合幷会计报表的编制方法（续） (s) 合幷会计报表的编制方法 合幷会计报表包括本公司及纳入合幷范围的子公司，系根据中华人民共和国财政部财会字(1995)11 号文《关于印发合幷会计报表的暂行规定》及相关规定编制。 从取得子公司的实际控制权之日起，本公司开始将其相应期间的收入、成本、利润予以合幷；从丧 失实际控制权之日起停止合幷。本公司和子公司之间所有重大往来余额、交易及未实现利润已在合 幷会计报表编制时予以抵销。纳入合幷范围的子公司的所有者权益中不属于本集团所拥有的部分作 为少数股东权益在合幷报表中单独列示。 当纳入合幷范围的子公司与本公司采用的会计政策不一致，且由此产生的差异对合幷报表影响较大 时，按本公司执行的会计政策予以调整。 (t) 税项 本公司及集团承担的主要税项列示如下﹕ 税种 税率 计税基础 企业所得税 15-33% 应纳税所得额 增值税 17% 按应纳税销售额的 17%扣除当期允许抵扣 的进项税后的余额 消费税 - 价格 单位消费税 人民币 3,000 元以上 人民币 250 元 人民币 3,000 元以下 人民币 220 元 所得税明细表列示如下： 集团 公司 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 中国企业所得税(i) 128,971,452 105,705,784 45,469,941 44,014,249 香港利得税(ii) 1,514,329 915,871 - - 递延税款资产冲销(iv) 5,101,358 3,294,657 5,101,358 3,294,657 ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 135,587,139 109,916,312 50,571,299 47,308,906 ════════ ════════ ════════ ════════ - 55 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 (t) 税项(绩) (i) 中国企业所得税 中国企业所得税乃根据本期的业绩按国家规定的须缴纳部分计算，所有可以享受到的免税优惠已考 虑在内。 根据国家税务总局在一九九四年四月十八日发出的一份批文，自本公司成立日起及在新的企业所得 税法特别说明之前，本公司的应纳税所得额暂按 15%的税率征收所得税，直至另行通知。本公司于 一九九七年三月二十三日接获青岛市财政局的确认，确认延长这项税务优惠直至另行通知。 青岛啤酒（三水）有限公司（“三水公司”）、青岛啤酒（郴州）有限公司（“郴州公司”）及深 圳青岛啤酒朝日有限公司（“深朝日”）被确认为外商投资企业幷可享受在弥补以前年度亏损后， 由首个获利年度起计两免三减半缴交应缴所得税。本年度为深朝日第三个获利年度及三水公司第四 个获利年度。截至二零零三年十二月三十一日，郴州公司尚未获利。 深圳市青岛啤酒销售有限公司(“深销售”) 享受弥补以前年度亏损后，由首个获利年度起计首年豁免 及两年减半缴交所得税。本年度为深销售弥补以前年度亏损后第三个获利年度。 青岛啤酒（珠海）有限公司及青岛啤酒（厦门）有限公司因分别于珠海及厦门经济特区成立及经 营，按有关税务条例以 15%计算企业所得税。 本集团内其它于中国成立及营运的控股子公司的应纳税所得额按 33%计算企业所得税。 (ii) 香港利得税 香港利得税乃根据本年度估计应课税溢利按 17.5%（二零零二年：16%）之税率作出预提。 (iii) 递延税款 考虑到有部份递延资产的变现性尚未能确定的情况下，本集团分别未有对金额会于二零零四年至二 零零八年内逾期可抵扣税利的税亏及因应收账款、存货及固定资产的坏账准备而产生的递延税项资 产约人民币 637,958,000 元(二零零二年十二月三十一日：人民币 591,160,000 元) 及约人民币 77,999,000 元(二零零二年十二月三十一日：人民币 71,822,000 元)作出确认。 (iv) 递延税款资产冲销 按照现行所得税法，企业每一纳税年度发生的广告费用支出，不超过销售收入 2%的，可据实扣 税。本集团就超过部份因可无限期在以后纳税年度结转而于以前年度确认递延税款资产。于本年 度，管理层认为这项递延税项资产未必能于可见将来实现幷按会计谨慎原则于本年度冲销。 (v) 增值税 根据《中华人民共和国企业增值税暂行条例》，本集团按产品销售收入的 17%的增值税率缴纳销项 增值税，购买原材料及半成品等所缴付的进项增值税可用于抵扣销售货物时的销项增值税。另外， 本集团按照应缴增值税额的 7%和 3%，分别计缴城市维护建设税和教育费附加。 (vi) 消费税 根据国家税务局有关规定每吨啤酒出厂价格（含包装物及包装物押金）在人民币 3,000 元以上的， 单位消费税额为每吨人民币 250 元。其它啤酒之销售，仍按每吨人民币 220 元缴纳消费税。 - 56 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 4 控股子公司及联营公司情况 (a) 于二零零三年十二月三十一日，本公司的主要控股子公司资料如下： 注册及主要 本公司所占 控股子公司名称 经营地点 注册资本 权益比例(%) 主要业务 直接持有 间接持有 深圳市青岛啤酒华南投资有限公司 中国深圳 人民币 200,000,000 95% - 控股公司 （「华南投资」） 青岛啤酒（珠海）有限公司 (「珠海公司」) 中国珠海 人民币 60,000,000 - 72.83% 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（三水）有限公司 (「三水公司」) 中国三水 人民币 41,335,505 - 71.25% 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（郴州）有限公司 (「郴州公司」) 中国郴州 人民币 70,000,000 - 84.36% 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（黄石）有限公司 (「黄石公司」) 中国黄石 人民币 5,000,000 - 90.25% 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（应城）有限公司 中国应城 人民币 5,000,000 - 90.25% 国内啤酒生产及销售 深圳青岛啤酒朝日有限公司 中国深圳 美元 30,000,000 51% - 啤酒生产及销售 (「深圳朝日公司」) 深圳市青岛啤酒销售有限公司 中国深圳 人民币 20,000,000 95% - 国内啤酒贸易 青岛啤酒华东控股有限公司 中国上海 人民币 100,000,000 95% - 控股公司 青岛啤酒华东上海销售有限公司 中国上海 人民币 3,000,000 - 94.05%(b)(ii) 国内啤酒贸易 （「华东上海销售」） 青岛啤酒华东南京销售有限公司 中国南京 人民币 1,000,000 - 93.88% 国内啤酒贸易 青岛啤酒上海有限公司 中国上海 人民币 50,000,000 - 90.25% 国内啤酒生产及销售 （「上海公司」） 青岛啤酒（芜湖）有限公司 中国芜湖 人民币 20,000,000 - 85.50% 国内啤酒生产及销售 （「芜湖公司」） 青岛啤酒（马鞍山）有限公司 中国马鞍山 人民币 5,000,000 - 91.25% 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒上海松江有限公司 中国上海 美元 36,640,000 75% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（寿光）有限公司 (「寿光公司」) 中国寿光 人民币 60,606,060 99% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（潍坊）有限公司 (「潍坊公司」) 中国潍坊 人民币 5,000,000 70% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（安丘）有限公司 中国安丘 人民币 5,000,000 95% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒第三有限公司 中国平度 人民币 10,000,000 95% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（徐州）有限公司 中国沛县 人民币 39,336,899 66% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（徐州彭城）有限公司 中国彭城 人民币 5,000,000 90% - 国内啤酒生产及销售 (「彭城公司」) 青岛啤酒（薜城）有限公司 中国薛城 人民币 45,000,000 85% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（滕州）有限公司 (「滕州公司」) 中国滕州 人民币 15,000,000 95% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（台儿庄）麦芽有限公司 中国台儿庄 人民币 5,000,000 - 86.20% 国内麦芽制造及贸易 北京三环亚太啤酒有限公司 中国北京 美元 28,900,000 54%(d) - 国内啤酒生产及贸易 （「北京三环公司」） 北京五星青岛啤酒有限公司 中国北京 人民币 862,000,000 37.64% 25% 国内啤酒生产及销售 (「北京五星公司」) 青岛啤酒（福州）有限公司 中国福州 美元 26,828,100 75%(b)(i) 25%(b)(i) 国内啤酒生产及贸易 （「福州公司」） 青岛啤酒（廊坊）有限公司 (「廊坊公司」) 中国廊坊 人民币 10,000,000 95% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒西安有限责任公司 中国西安 人民币 222,200,000 76.10% - 国内啤酒生产及销售 （「西安公司」） 青岛啤酒渭南有限责任公司 中国渭南 人民币 50,000,000 28% 54.79% 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（鞍山）有限公司 中国鞍山 人民币 50,000,000 60% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（兴凯湖）有限公司 中国鶏西 人民币 20,000,000 95% - 国内啤酒生产及销售 (「兴凯湖公司」) 青岛啤酒（密山）有限公司 中国密山 人民币 20,000,000 95% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（哈尔滨）有限公司 中国哈尔滨 人民币 22,000,000 95% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（蓬莱）有限公司 (「蓬莱公司」) 中国蓬莱 人民币 37,500,000 80% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（荣成）有限公司 (「荣成公司」) 中国荣成 人民币 20,000,000 70% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒集团进出口有限公司 中国青岛 人民币 11,000,000 97.73%(b)(iii) - 进出口啤酒贸易 （「集团进出口公司」） 青岛啤酒集团销售有限公司 中国青岛 人民币 5,000,000 95% - 国内啤酒贸易 青岛啤酒（第五）有限公司 (「第五公司」) 中国青岛 人民币 34,610,000 93.79% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒开发有限公司 中国青岛 人民币 1,320,000 100% - 国内啤酒贸易 青岛啤酒（平原）有限公司 中国平原 人民币 5,000,000 90% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（日照）有限公司 中国日照 人民币 10,000,000 95% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（菏泽）有限公司 中国菏泽 人民币 10,000,000 90% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（重庆）有限公司 中国重庆 人民币 7,000,000 95% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（台州）有限公司 中国台州 人民币 10,000,000 95% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（香港）贸易有限公司 香港 港币 500,000 100% - 香港啤酒贸易 （「香港公司」） 青岛啤酒（汉中）有限公司 中国汉中 人民币 29,410,000 - 50.23% 国内啤酒生产及贸易 青岛啤酒（斗门）麦芽有限公司 中国珠海 人民币 10,000,000 - 85.82% 国内麦芽制造及贸易 青岛啤酒（泸州）有限公司 (「泸州公司」) 中国泸州 人民币 111,110,000 55% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（南京）有限公司 中国南京 美元 5,000,000 75% - 国内啤酒生产及贸易 青岛啤酒（宿迁）有限公司 中国宿迁 人民币 10,000,000 95% - 国内啤酒生产及贸易 北京青岛啤酒北方销售公司 中国北京 人民币 29,980,000 80% 14.25% 国内啤酒贸易 哈尔滨东北青岛啤酒销售有限公司 中国哈尔滨 人民币 10,000,000 85% 14.25% 国内啤酒贸易 青岛啤酒（崂山）有限公司 中国青岛 人民币 16,635,592 50% 46.90% 国内啤酒生产及贸易 青岛啤酒（滕州）淮海销售有限公司 中国滕州 人民币 500,000 - 90.00% 国内啤酒贸易 青岛啤酒（苏州）有限公司 中国太仓 人民币 5,000,000 10% 85.50% 国内啤酒生产及贸易 青岛啤酒华东杭州销售有限公司 中国杭州 人民币 1,000,000 - 94.05%(b)(ii) 国内啤酒贸易 （「华东杭州销售」） 青岛啤酒华东苏州销售有限公司 中国苏州 人民币 3,000,000 - 76.10% 国内啤酒贸易 青岛啤酒西南销售有限公司 中国成都 人民币 2,000,000 60% 30% 国内啤酒贸易 青岛啤酒（随州）有限公司 中国随州 人民币 24,000,000 - 85.50% 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（天门）有限公司 中国天门 人民币 18,000,000 - 85.50% 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒(台州)销售有限公司 中国台州 人民币 6,800,000 - 48.45% 国内啤酒贸易 （「台州销售」）(i) 青岛祥宏商务有限公司 中国青岛 人民币 1,000,000 95% - 汽车租赁 青岛啤酒招商物流有限公司 中国青岛 人民币 2,000,000 51% - 物流服务与管理 郴州市青岛啤酒销售有限公司 中国郴州 人民币 1,000,000 - 94.69% 国内啤酒贸易 青岛啤酒鲁中(潍坊)销售有限公司 中国潍坊 人民币 2,000,000 - 90.30% 国内啤酒贸易 青岛啤酒(厦门)有限公司 中国厦门 人民币 10,000,000 80% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒(厦门) 销售有限公司 中国厦门 人民币 1,000,000 - 40% 国内啤酒贸易 （「厦门销售」）(i) - 57 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 4 控股子公司及联营公司情况(续) (i) 本集团因有权决定台州销售及厦门销售的财务和经营政策，因此将合幷为控股子公司。 本公司 成立和营运 所应占权益 新控股子公司名称 成立日期 地点 注册和实收资本 的比例(%) 主要业务 直接权益 间接权益 青岛啤酒海丰仓储有限公司 二零零三年一月 中国青岛 人民币10,000,000 - 53.75% 仓储、加工、运输 青岛啤酒宝鶏有限责任公司(ii) 二零零三年一月 中国宝鶏 人民币 1,000,000 30% 53.27% 国内啤酒生产及销售 (ii) 于二零零三年一月二十日，本公司与西安公司合资成立青岛啤酒宝鶏有限责任公司(“宝鶏公 司”)，宝鶏公司的注册资本为人民币 1,000,000 元，其中本公司以现金出资人民币 300,000 元，占宝鶏公司注册资本的 30%；西安公司以现金出资人民币 700,000 元，占宝鶏公司注 册资本的 70%。 西安公司与第三方宝鶏啤酒股份有限公司(“宝啤公司”)签订一项租赁合同，由宝啤公司将其 除流动资产以外的全部资产以零租赁费方式租赁予宝鶏公司以从事啤酒生产业务，幷外借 员工予宝鶏公司。宝鶏公司需于租赁期间负责有关的营运成本。 (b) 本公司所持以下控股子公司的权益于本年内产生变动如下： (i) 于二零零三年一月八日，本公司与福建酿酒厂(新加坡)私人有限公司(“福建酿酒厂”)达成协 议，以约人民币 40,040,000 元购入其在福州公司拥有的 24%股权。本次交易后，本公司占 福州公司注册资本由 51%增加至 75%。 另外，于二零零三年十二月十八日，本公司之控股子公司香港公司与福建酿酒厂达成协 议，以约人民币 41,667,000 元购入其福州公司余下的 25%股权。本次交易后，福州公司成 为本公司之全资控股子公司。本公司占福州公司之权益比例分别为 75%直接权益及 25%间 接权益。 由此所产生的股权差额详见附注 12。 (ii) 于二零零三年一月一日，本公司之控股子公司上海公司将其于华东上海销售及华东杭州销 售各 10%之股权分别以人民币 300,000 元及人民币 100,000 元转让予另一控股子公司芜湖 公司。是次股权转让令本公司对华东上海销售及华东杭州销售之间接权益均由 94.53%减少 至 94.05%。 (iii) 于二零零三年七月二十一日，本公司向其控股子公司集团进出口公司注资人民币 6,000,000 元。是次注资令集团进出口公司之注册资本增至人民币 11,000,000 元。同时，本公司占集 团进出口公司注册资本亦由 95%增加至 97.73%。 (iv) 于二零零三年十二月九日，本公司注销青岛啤酒(武汉)有限公司(“武汉公司”)及青岛啤酒福 州销售有限公司(“福州销售”)。本公司原占武汉公司及福州销售分别为 95.22%及 95%之权 益。 - 58 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 4 控股子公司及联营公司情况(续) (c) 于二零零三年十二月三十一日，本集团的主要联营公司资料如下： 注册及主要经 本集团所占 联营公司名称 营地点 注册资本 权益比例(%) 主要业务 年末投资余额 直接持有 间接持有 青岛啤酒(扬州)有限公司 中国扬州 人民币 5,000,000 20% - 国内生产及销售啤酒 - 青岛啤酒朝日饮品有限公司 中国青岛 人民币 70,000,000 - 37.52% 国内生产及销售茶饮料 人民币 15,750,359 辽宁沈青青岛啤酒营销有限公司 中国沈阳 人民币 2,000,000 30% - 国内啤酒贸易 人民币 712,156 联营公司的经营结果在编制本集团及本公司的会计报表时已作权益法处理。 (d) 于二零零一年十一月，本公司与加拿大 EVG 企业有限公司(以下简称“EVG 公司”)签订了股权转让协 议(“原协议”)，EVG 公司同意购入本公司持有的北京三环公司 25%的股权。截至二零零三年十二月 三十一日，有关价款尚未收回。本集团合幷报表仍以本公司持有北京三环公司 54%权益为原则编 制。 于二零零四年二月，本公司与 EVG 公司解除原协议。同时，本公司与香港公司签订协议，将其原 转让予 EVG 公司的北方三环公司 25%的股权以 850,000 美元转让给香港公司。是次交易尚待北京 市经济贸易委员会批准。股权转让后，本集团占北京三环公司权益百份比将维持不变。 (e) 于二零零一年十一月，华南投资与泰联酿造（开曼群岛）有限公司签定股权转让合同，由本公司出 资人民币 96,000,000 元购买其持有的广西南宁万泰啤酒有限公司 30%的股权，幷改名为青岛啤酒 （南宁）有限公司(“南宁公司”)，相关的股权出让手续于二零零四年一月完成。截至二零零三年十二 月三十一日止，由于本公司对南宁公司财务和经营决策尚未有重大影响，因此本公司亦未就该投资 予以入账。 (f) 于二零零二年，本集团的合幷会计报表包括上海青岛啤酒经销有限公司及江苏青岛啤酒营销有限公 司。上述两间控股子公司已于二零零二年度内注销，幷未有纳入二零零三年合幷范围内。 于二零零三年，本集团新成立两间新控股子公司，分别为青岛啤酒宝鶏有限责任公司及青岛啤酒海 丰仓储有限公司，幷包括于本年合幷会计报表。 5 货币资金 (a) 集团 二零零三年十二月三十一日 二零零二年十二月三十一日 原币值金额 折算汇率 折合人民币 原币值金额 折算汇率 折合人民币 人民币元 人民币元 人民币现金 1,953,642 2,472,224 人民币银行存款 889,531,221 825,140,895 ───────── ──────── 小计 891,484,863 827,613,119 外币存款 - 美元 4,965,005 8.277 41,094,545 3,206,774 8.277 26,544,044 - 港元 301,212 1.066 321,000 201,338 1.061 213,640 ───────── ──────── 货币资金合计 932,900,408 854,370,803 ═════════ ════════ - 59 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 5 货币资金(续) (b) 公司 二零零三年十二月三十一日 二零零二年十二月三十一日 原币值金额 折算汇率 折合人民币 原币值金额 折算汇率 折合人民币 人民币元 人民币元 人民币现金 815,229 994,212 人民币银行存款 217,644,766 254,467,422 ──────── ──────── 小计 218,459,995 255,461,634 外币存款 - 美元 4,751,007 8.277 39,323,257 2,923,001 8.277 24,194,572 - 港元 39,888 1.066 42,508 - ──────── ──────── 货币资金合计 257,825,760 279,656,206 ════════ ════════ (c) 列示于现金流量表的现金包括： 集团 公司 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 十二月 十二月 十二月 十二月 三十一日 三十一日 三十一日 三十一日 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 货币资金 932,900,408 854,370,803 257,825,760 279,656,206 减：三个月以上的定期存款 (12,015,816) (29,000,000) - (29,000,000) 受到限制的银行存款 (83,134,965) (63,204,739) (28,000,000) - ───────── ───────── ───────── ───────── 837,749,627 762,166,064 229,825,760 250,656,206 ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ (d) 受到限制的银行存款主要是本集团为取得银行汇票按规定存入银行的款项。 6 应收票据 集团 公司 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 十二月 十二月 十二月 十二月 三十一日 三十一日 三十一日 三十一日 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 商业承兑汇票 - 165,000 - 9,000,000 银行承兑汇票 50,883,184 65,734,125 5,454,500 62,100,000 ──────── ───────── ───────── ───────── 50,883,184 65,899,125 5,454,500 71,100,000 ════════ ═════════ ═════════ ═════════ 以上承兑汇票均无用作质押。 - 60 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 7 应收账款及长期应收账款 集团 公司 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 十二月 十二月 十二月 十二月 三十一日 三十一日 三十一日 三十一日 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 应收账款及长期应收账款 363,651,899 390,797,788 308,783,195 331,253,400 减：坏账准备 (144,639,318) (159,267,912) (81,066,480) (91,748,553) ───────── ───────── ───────── ───────── 219,012,581 231,529,876 227,716,715 239,504,847 ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ 应收账款及长期应收账款的账龄分析如下： (a) 集团 二零零三年十二月三十一日 二零零二年十二月三十一日 已计提 已计提 金额 百份比(%) 坏账准备 比例(%) 金额 百份比(%) 坏账准备 比例(%) 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 一年以内 128,795,973 35.42% (2,599,211) 2.02% 125,195,693 32.04% (4,912,193) 3.92% 一至少于二年 42,273,098 11.62% (12,591,434) 29.79% 56,665,486 14.50% (12,060,933) 21.28% 二至少于三年 28,272,347 7.77% (19,311,432) 68.31% 19,219,656 4.92% (17,325,301) 90.14% 三年以上 164,310,481 45.19% (110,137,241) 67.03% 189,716,953 48.54% (124,969,485) 65.87% ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── 合计 363,651,899 100.00% (144,639,318) 39.77% 390,797,788 100.00% (159,267,912) 40.75% ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ 于二零零三年十二月三十一日，本集团应收账款及长期应收账款前五名金额合计约为人民币 123,213,000 元（二零零二年：人民币 126,545,000 元），占应收账款及长期应收账款合计的 34% （二零零二年：32%）。 本集团于本年度从应收账款及长期应收账款坏账准备冲销确定不能回收的应收账款合共约人民币 27,131,000 元（二零零二年：人民币 63,691,000 元）。 - 61 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 7 应收账款及长期应收账款（续） (b) 公司 二零零三年十二月三十一日 二零零二年十二月三十一日 已计提 已计提 金额 百份比(%) 坏账准备 比例(%) 金额 百份比(%) 坏账准备 比例(%) 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 一年以内 144,130,872 46.68% (1,400,839) 0.97% 131,063,361 39.57% (2,595,385) 1.98% 一至少于二年 29,827,429 9.66% (6,378,960) 21.39% 47,579,232 14.36% (7,538,671) 15.84% 二至少于三年 18,646,014 6.04% (11,010,959) 59.05% 6,902,579 2.08% (6,561,987) 95.07% 三年以上 116,178,880 37.62% (62,275,722) 53.60% 145,708,228 43.99% (75,052,510) 51.51% ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── 合计 308,783,195 100.00% (81,066,480) 26.25% 331,253,400 100.00% (91,748,553) 27.70% ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ 于二零零三年十二月三十一日，本公司应收账款及长期应收账款前五名金额合计约为人民币 185,203,000 元（二零零二年：人民币 121,285,000 元），占应收账款及长期应收账款合计的 60% （二零零二年：37%）。 本公司于本年从应收账款及长期应收账款坏账准备冲销确定不能回收的应收账款合共约人民币 18,246,000 元（二零零二年：人民币 33,588,000 元）。 于二零零三年十二月三十一日，本集团及本公司的应收账款及长期应收账款中，均无持本公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东欠款。 (c) 于 二 零 零 一 年 度 ， 本 集 团 及 本 公 司 与 一 名 客 户 及 一 关 联 公 司 ( 合 称 ” 欠 款 人 ”) 就 合 计 人 民 币 105,000,000 元的应收账款(“欠款”)达成还款协议。根据有关协议该等客户将于二零零二年一月一日 起按八年分期归还整项欠款。于本年度，欠款人已按还款时间表向本公司退还第二期人民币 10,000,000 元的欠款。其中，人民币 4,900,000 元为现金回款，其余人民币 5,100,000 元则以转让 两座位于中国境内房产的拥有权予本公司作价偿还。截至二零零三年十二月三十一日止，由于其中 一座价值人民币 4,300,000 元的建筑物的拥有权转让尚未办妥，只有人民币 5,700,000 元在尚余欠 款中扣除。于二零零三年十二月三十一日，整项欠款已计提部份坏账准备，余额约人民币 14,300,000 元及人民币 53,808,000 元分别在本公司及本集团的资产负债表中应收账款及其它长期 应收账款内反映。青岛啤酒集团有限公司对欠款提供担保(附注 34(a))。 - 62 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 8 其它应收款 集团 公司 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 十二月 十二月 十二月 十二月 三十一日 三十一日 三十一日 三十一日 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 应收控股子公司款 - - 219,590,544 494,184,883 应收联营公司款 - 6,544 - 6,544 应收关联企业款 45,107,633 47,713,789 27,145,973 42,658,622 其它应收款 316,879,075 246,286,942 35,986,461 40,347,782 ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 361,986,708 294,007,275 282,722,978 577,197,831 减：坏账准备 (54,319,553) (52,784,716) (32,414,087) (33,697,080) ──────── ──────── ──────── ──────── 307,667,155 241,222,559 250,308,891 543,500,751 ════════ ════════ ════════ ════════ 其它应收款的账龄分析如下： (a) 集团 二零零三年十二月三十一日 二零零二年十二月三十一日 已计提 已计提 金额 百份比(%) 坏账准备 比例(%) 金额 百份比(%) 坏账准备 比例(%) 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 一年以内 228,986,949 63.25% (2,247,352) 0.98% 84,015,583 28.58% (1,965,365) 2.34% 一至少于二年 55,260,608 15.27% (3,268,823) 5.92% 134,380,896 45.70% (8,049,948) 5.99% 二至少于三年 38,041,855 10.51% (11,479,889) 30.18% 37,797,353 12.86% (22,963,812) 60.76% 三年以上 39,697,296 10.97% (37,323,489) 94.02% 37,813,443 12.86% (19,805,591) 52.38% ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── 合计 361,986,708 100.00% (54,319,553) 15.01% 294,007,275 100.00% (52,784,716) 17.95% ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ 于二零零三年十二月三十一日，其它应收款前五名金额合计约为人民币 143,265,291 元（二零零二 年：人民币 106,763,000 元），占其它应收款的 40%（二零零二年：36%）。 - 63 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 8 其它应收款（续） (b) 公司 二零零三年十二月三十一日 二零零二年十二月三十一日 已计提 已计提 金额 百份比(%) 坏账准备 比例(%) 金额 百份比(%) 坏账准备 比例(%) 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 一年以内 60,351,112 21.35% (31,092) 0.05% 292,210,659 50.63% - - 一至少于二年 173,499,340 61.36% (53,713) 0.03% 152,142,136 26.36% (5,643,697) 3.70% 二至少于三年 25,276,388 8.94% (8,907,428) 35.24% 71,557,707 12.40% (17,609,375) 24.60% 三年以上 23,596,138 8.35% (23,421,854) 99.26% 61,287,329 10.61% (10,444,008) 17.04% ──────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── 合计 282,722,978 100.00% (32,414,087) 11.46% 577,197,831 100.00% (33,697,080) 5.84% ════════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ 于二零零三年十二月三十一日，其它应收款前五名金额合计约为人民币 245,884,000 元（二零零二 年：人民币 358,784,000 元），占其它应收款的 87%（二零零二年：62%）。 本公司账龄一至三年的其它应收款中主要为应收控股子公司的营运资金借款。本公司在考虑各控股 子公司的营运情况后，认为无须对有关金额计提任何坏账准备。 于二零零三年十二月三十一日，本集团及本公司的其它应收款中，均无持本公司 5%(含 5%)以上表 决权股份的股东欠款。 - 64 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 9 预付账款 预付账款的账龄分析如下： (a) 集团 二零零三年十二月三十一日 二零零二年十二月三十一日 金额 百 份 比 (%) 金额 百 份 比 (%) 人民币元 人民币元 一年以内 133,152,529 99.11% 168,269,160 98.85% 一至少于二年 1,002,165 0.75% 1,323,969 0.78% 二至少于三年 104,559 0.08% 395,491 0.23% 三年以上 90,077 0.06% 240,876 0.14% ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 134,349,330 100% 170,229,496 100.00% ════════ ════════ ════════ ════════ (b) 公司 二零零三年十二月三十一日 二零零二年十二月三十一日 金额 百 份 比 (%) 金额 百 份 比 (%) 人民币元 人民币元 一年以内 16,793,506 100% 25,486,723 99.23% 一至少于二年 - - 4,846 0.02% 二至少于三年 - - - - 三年以上 - - 192,785 0.75% ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 16,793,506 100% 25,684,354 100.00% ════════ ════════ ════════ ════════ 于二零零三年十二月三十一日，本集团及本公司的预付账款中，均无持本公司 5%(含 5%)以上表决 权股份的股东欠款。 本集团账龄超过一年的预付款主要为购货支付的定金。 - 65 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 10 存货 集团 公司 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 十二月 十二月 十二月 十二月 三十一日 三十一日 三十一日 三十一日 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 原材料 425,140,694 365,491,380 134,133,346 121,295,647 包装物 353,727,924 327,321,179 12,077,263 16,487,293 低值易耗品及辅助材料 251,178,676 264,275,257 34,124,005 35,280,800 委托加工物资 6,859,009 9,868,109 3,785,599 885,844 在产品 128,849,769 127,162,892 28,994,890 34,838,876 产成品 164,877,217 154,335,103 65,660,624 61,668,876 ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 1,330,633,289 1,248,453,920 278,775,727 270,457,336 存货跌价准备 (25,130,185) (24,646,812) (1,022,238) (1,022,238) ──────── ──────── ──────── ──────── 1,305,503,104 1,223,807,108 277,753,489 269,435,098 ════════ ════════ ════════ ════════ 存货跌价准备的分析如下： 存货跌价准备 年初数 本年增加 本年冲销 年末数 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 集团 原材料 1,562,106 1,643,043 (399,971) 2,805,178 产成品 9,437,342 196,825 (584,587) 9,049,580 其它 13,647,364 710,260 (1,082,197) 13,275,427 ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 24,646,812 2,550,128 (2,066,755) 25,130,185 ════════ ════════ ════════ ════════ 年初数 本年增加 本年冲销 年末数 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 公司 原材料 1,022,238 - - 1,022,238 ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 1,022,238 - - 1,022,238 ════════ ════════ ════════ ════════ 由于存货遭受损毁、全部或部分陈旧过时或销售价格低于成本等原因，使存货成本高于可变现净值的，按 可变现净值低于存货成本部分提取存货跌价准备。可变现净值按正常经营过程中，以估计售价减去估计完 工成本及销售所必须的估计费用后的价值计提。 - 66 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 11 待摊费用 集团 年初数 本年增加 本年摊销 年末数 年末结存原因 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 保险费 5,749,297 15,144,147 (13,066,810) 7,826,634 尚未摊销完毕 广告费 3,542,306 9,188,538 (9,304,371) 3,426,473 尚未摊销完毕 房屋租赁费 520,252 3,885,637 (3,420,082) 985,807 尚未摊销完毕 其它 3,937,170 36,714,427 (38,767,116) 1,884,481 尚未摊销完毕 ───────── ───────── ───────── ───────── 合计 13,749,025 64,932,749 (64,558,379) 14,123,395 ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ 公司 年初数 本年增加 本年摊销 年末数 年末结存原因 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 保险费 3,479,458 7,111,186 (5,613,172) 4,977,472 尚未摊销完毕 广告费 - 6,847,847 (6,847,847) - 房屋租赁费 151,099 1,117,303 (820,852) 447,550 尚未摊销完毕 其它 - 7,776,436 (7,538,978) 237,458 尚未摊销完毕 ───────── ───────── ───────── ───────── 合计 3,630,557 22,852,772 (20,820,849) 5,662,480 ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ 12 长期股权投资 集团 二零零三年 二零零二年 十二月 十二月 三十一日 三十一日 人民币元 人民币元 投资于控股子公司(附注(i)) - - 投资于联营公司(附注(ii)) 21,202,259 28,452,992 其它股权投资(附注(iii)) 25,837,109 25,711,604 长期投资减值准备 (7,054,780) (4,061,918) ──────── ───────── 小计 39,984,588 50,102,678 合幷价差(附注(iv)) (99,419,846) (170,260,358) ──────── ───────── 合计 (59,435,258) (120,157,680) ════════ ═════════ 公司 二零零三年 二零零二年 十二月 十二月 三十一日 三十一日 人民币元 人民币元 (附注 40) 投资于控股子公司(附注(i)) 1,687,466,851 1,722,465,835 投资于联营公司(附注(ii)) 5,449,854 5,319,518 其它股权投资(附注(iii)) 17,969,562 17,969,562 长期投资减值准备 (2,992,862) - ────────── ────────── 小计 1,707,893,405 1,745,754,915 股权投资差额(附注(iv)) (78,447,024) (118,247,244) ────────── ────────── 合计 1,629,446,381 1,627,507,671 ══════════ ══════════ - 67 - 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 12 长期股权投资(续) (i) 本公司采用权益法核算的股权投资明细如下： 二零零二年末 二零零二年末 实际投资 本年 控股子公司 起止期限 初始投资 追加投资 实际投资 以前年度调整 (调整后) 权益增减 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 (附注 40) 青岛啤酒(上海松江)有限公司 2000 287,233,335 - 289,776,100 - 289,776,100 3,848,466 青岛啤酒(西安)有限公司 1996 109,618,397 63,287,554 216,006,331 76,100,000 292,106,331 49,374,290 深圳青岛啤酒华南(控股)有限公司 2001 190,000,000 - 174,571,175 44,650,000 219,221,175 30,221,739 深圳青岛啤酒朝日有限公司 1997 126,746,680 - 134,872,764 40,290,000 175,162,764 30,689,633 深圳青岛啤酒销售有限公司 1999 19,000,000 - 76,315,438 19,000,000 95,315,438 55,535,809 青岛啤酒（第五）有限公司 2000 37,625,391 - 57,220,964 - 57,220,964 12,569,006 青岛啤酒（福州）有限公司 2001 60,851,224 16,606,992 37,688,184 - 37,688,184 14,799,473 青岛哈尔滨公司 2000 24,770,378 58,000,000 60,092,391 - 60,092,391 (9,962,281) 青岛啤酒（泸州）有限公司 2001 61,110,000 - 48,634,976 - 48,634,976 555,112 北京三环亚太啤酒有限公司 2001 37,561,561 - 18,427,012 - 18,427,012 (3,178,317) 其它 1993 361,323,728 420,287,418 428,820,500 - 428,820,500 (39,411,914) ───────── ──────── ───────── ──────── ───────── ──────── 合计 1,315,840,694 558,181,964 1,542,425,835 180,040,000 1,722,465,835 145,041,016 ═════════ ════════ ═════════ ════════ ═════════ ════════ 以前年度调整为因《企业会计准则─资产负债表日后事项 (2003 修订)》对在会计年度后分发股利作出的调整。此 重大限制。 (ii) 本集团及本公司的主要的联营公司股权投资如下： 联营公司 年初数 本年权益增(减) 年末数 加拿大青华公司 2,077,625 - 2,077,625 其它 3,241,893 130,336 3,372,229 ──────── ──────── ──────── 公司合计 5,319,518 130,336 5,449,854 青岛啤酒朝日饮料有限公司 23,131,428 (7,381,069) 15,750,359 其它 2,046 - 2,046 ──────── ──────── ──────── 集团合计 28,452,992 (7,250,733) 21,202,259 ════════ ════════ ════════ - 68 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 会计报表附注 12 长期股权投资(续) (iii) 其它股权投资 二零零三年十二月三十一日 占被投资公司 被投资公司名称 投资金额 注册资本比例 人民币 上海国际名酒发展公司 7,000,000 17.5% 天津联营公司(a) 4,884,300 60% 青岛瀛潇俱乐部 3,985,261 25% 其它 2,100,001 ───────── 公司合计 17,969,562 广西北海房地产 3,610,000 17% 其它 4,257,547 ───────── 集团合计 25,837,109 ═════════ (a) 本集团因无权决定或重大影响天津联营公司的财务和经营政策 (iv) 本集团及本公司的主要股权投资差额如下： 控股子公司 形成原因 初始金额 年初金额 本年增加 本年摊销 年末金额 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 青岛啤酒上海松江有限公司 收购 (133,483,335) (105,581,641) - 13,348,333 (92,233,308) 北京五星青岛啤酒有限公司 收购 (54,539,713) (45,449,761) - 5,453,971 (39,995,790) 北京三环亚太啤酒有限公司 收购 49,285,564 41,071,303 - (4,928,556) 36,142,747 青岛啤酒（福州）有限公司 收购 64,192,777 35,321,666 23,437,009 (6,028,661) 52,730,014 其它 收购 (84,810,564) (43,608,811) - 8,518,124 (35,090,687) ──────── ──────── ──────── ──────── ──────── 公司合计 (159,355,271) (118,247,244) 23,437,009 16,363,211 (78,447,024) 集团内间接控股子公司 (44,600,685) (52,013,114) 24,269,122 6,771,170 (20,972,822) ──────── ──────── ──────── ──────── ──────── 集团合计 (203,955,956) (170,260,358) 47,706,131 23,134,381 (99,419,846) ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ 本集团及本公司的合并价差／股权投资差额均按十年以直线法摊销。 - 69 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 13 固定资产及累计折旧 固定资产项目的变动如下： (a) 集团 二零零二年 二零零三年十二月三十一日 十二月三十一日 土地使用权、 房屋及建筑物 机器设备 运输设备 其它设备 总计 总计 原价 年初数 2,650,470,907 5,028,556,782 405,582,268 206,891,452 8,291,501,409 7,784,843,365 成立/兼幷控股子公司之影响 - - - - - 163,850,701 在建工程转入 87,764,183 265,435,058 793,144 3,905,540 357,897,925 333,304,512 本年其它增加 21,840,762 89,687,240 20,719,636 33,140,071 165,387,709 147,911,724 本年减少 (15,258,937) (122,958,056) (24,047,912) (12,957,404) (175,222,309) (138,408,893) ───────── ───────── ───────── ───────── ───────── ───────── 年末数 2,744,816,915 5,260,721,024 403,047,136 230,979,659 8,639,564,734 8,291,501,409 ───────── ───────── ───────── ───────── ───────── ───────── 累计折旧 年初数 636,042,220 2,115,890,084 140,395,905 96,455,156 2,988,783,365 2,568,252,253 成立/兼幷控股子公司之影响 - - - - - 58,792,154 本年计提 70,753,779 352,784,216 38,928,470 34,849,403 497,315,868 457,345,228 本年减少 (4,682,742) (64,844,829) (13,511,587) (12,263,825) (95,302,983) (95,606,270) ───────── ───────── ───────── ───────── ───────── ───────── 年末数 702,113,257 2,403,829,471 165,812,788 119,040,734 3,390,796,250 2,988,783,365 ───────── ───────── ───────── ───────── ───────── ───────── 净值 年初数 2,014,428,687 2,912,666,698 265,186,363 110,436,296 5,302,718,044 5,216,591,112 ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ 年末数 2,042,703,658 2,856,891,553 237,234,348 111,938,925 5,248,768,484 5,302,718,044 ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ 资产减值 年初数 39,937,103 55,699,149 2,690,550 - 98,326,802 57,984,575 本年计提 505,129 45,210,288 587,159 - 46,302,576 40,342,227 本年减少 (7,698,698) (11,998,595) (173,635) - (19,870,928) - ───────── ───────── ───────── ───────── ───────── ───────── 年末数 32,743,534 88,910,842 3,104,074 - 124,758,450 98,326,802 ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ 净额 年初数 1,974,491,584 2,856,967,549 262,495,813 110,436,296 5,204,391,242 5,158,606,537 ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ 年末数 2,009,960,124 2,767,980,711 234,130,274 111,938,925 5,124,010,034 5,204,391,242 ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ 本集团于本年合计有约人民币 1,106,000 元（二零零二年：人民币 81,997,000 元）的借款是以本 集团若干房屋建筑物、机器设备、运输设备、其它设备及定期存款为抵押，其有关资产账面值约为 人民币 28,000,000 元（二零零二年账面净值：人民币 222,329,000 元）。 于 二 零 零 三年 十 二 月 三十 一 日 ， 本集 团 净 值 约人 民 币 356,360,000 元 (二 零 零 二 年﹕ 人 民 币 419,506,000 元)的房屋建筑物的《房屋所有权证》尚待办理。经参考法律顾问意见后，本公司董事 会认为本集团及本公司办理该等《房屋所有权证》应不存在实质性的法律障碍，因此对本集团的正 常营运幷不构成重大影响，亦无须计提固定资产减值准备。此外，本集团部份房屋建筑物乃坐落于 地方政府划拨土地上，详情请参阅附注 15 。 - 70 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 13 固定资产（续） (b) 公司 二零零二年 二零零三年十二月三十一日 十二月三十一日 房屋及建筑物 机器设备 运输设备 其它设备 总计 总计 原价 年初数 554,865,184 1,178,082,975 156,765,322 87,194,036 1,976,907,517 1,948,510,031 在建工程转入 (1,268,985) 56,257,733 - 1,503,339 56,492,087 84,469,494 本年其它增加 1,014,000 12,586,680 1,394,329 18,831,868 33,826,877 26,809,549 本年减少 (1,860,821) (52,098,501) (13,338,304) (8,460,103) (75,757,729) (82,881,557) ───────── ───────── ───────── ───────── ───────── ───────── 年末数 552,749,378 1,194,828,887 144,821,347 99,069,140 1,991,468,752 1,976,907,517 ───────── ───────── ───────── ───────── ───────── ───────── 累计折旧 年初数 147,827,085 693,524,567 62,683,143 44,440,433 948,475,228 885,989,082 本年计提 14,055,787 72,590,191 14,956,677 12,291,266 113,893,921 112,285,137 本年减少 (400,708) (19,634,878) (7,751,796) (8,080,628) (35,868,010) (49,798,991) ───────── ───────── ───────── ───────── ───────── ───────── 年末数 161,482,164 746,479,880 69,888,024 48,651,071 1,026,501,139 948,475,228 ───────── ───────── ───────── ───────── ───────── ───────── 净值 年初数 407,038,099 484,558,408 94,082,179 42,753,603 1,028,432,289 1,062,520,949 ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ 年末数 391,267,214 448,349,007 74,933,323 50,418,069 964,967,613 1,028,432,289 ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ 资产减值 年初数 - 8,000,000 - - 8,000,000 - 本年计提 - 3,937,607 5,950 - 3,943,557 8,000,000 本年减少 - (5,052,807) - - (5,052,807) - ───────── ───────── ───────── ───────── ───────── ───────── 年末数 - 6,884,800 5,950 - 6,890,750 8,000,000 ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ 净额 年初数 407,038,099 476,558,408 94,082,179 42,753,603 1,020,432,289 1,062,520,949 ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ 年末数 391,267,214 441,464,207 74,927,373 50,418,069 958,076,863 1,020,432,289 ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ - 71 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 14 在建工程 本年转入固定 工程投入占 工程名称 预算数 年初数 本年增加 资产 本年转出 年未数 资金来源 预算的比例 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 一厂生产线改造 73,445,000 29,379,746 30,453,927 (35,780,339) (1,104,774) 22,948,560 自有资金 81% 二厂生产线改造 29,159,000 5,183,971 18,811,235 (12,904,463) - 11,090,743 自有资金 82% 四厂生产线改造 97,971,000 593,393 8,230,297 (6,717,373) (1,467,317) 639,000 自有资金 9% 新厂房建造 32,117,000 29,055,553 3,061,650 - (4,794,597) 27,322,606 自有资金 100% 麦芽厂生产线改造 60,400,000 5,764,777 1,256,011 (1,089,912) - 5,930,876 自有资金 12% 其它 416,000 31,580 384,000 - - 415,580 自有资金 100% ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ───── 公司合计 293,508,000 70,009,020 62,197,120 (56,492,087) (7,366,688) 68,347,365 - 控股子公司的生产线改造： 西安公司生产线改造 115,961,000 6,416,751 36,854,683 (30,984,318) (977,011) 11,310,105 自有资金 37% 兴凯湖公司生产线改造 2,353,000 83,153 664,269 (326,001) (27,000) 394,421 自有资金 32% 荣城公司生产线改造 38,976,000 681,536 2,037,697 (2,676,357) (87) 42,789 自有资金 7% 黄石公司生产线改造 92,478,000 10,484,238 68,182,888 (502,857) - 78,164,269 银行借款及 85% 自有资金 三水公司生产线改造 58,503,000 10,167,228 19,801,017 (29,503,177) - 465,068 自有资金 51% 滕州公司生产线改造 9,410,000 1,235,955 4,713,496 (4,363,118) (260,100) 1,326,233 自有资金 63% 珠海公司生产线改造 44,000,000 4,170,446 24,165,847 - - 28,336,293 自有资金 64% 第五公司生产线改造 40,019,000 8,495,080 15,336,136 (16,780,482) (1,727,963) 5,322,771 自有资金 60% 蓬莱公司生产线改造 38,224,000 29,449,135 8,775,173 (37,822,921) (401,387) - 自有资金 100% 郴州公司生产线改造 12,088,000 1,397,405 10,690,269 (12,041,435) (46,239) - 自有资金 100% 潍坊公司生产线改造 3,934,000 19,090 2,094,458 (2,024,649) - 88,899 自有资金 54% 彭城公司生产线改造 8,220,000 - 5,129,806 (5,129,806) - - 自有资金 62% 寿光公司生产线改造 6,861,000 38,024 3,359,668 (2,377,784) - 1,019,908 自有资金 54% 北京三环公司生产线改造 6,283,000 782,446 2,886,225 (1,190,887) - 2,477,784 自有资金 53% 北京五星公司生产线改造 4,524,000 401,968 2,519,637 (1,263,949) - 1,657,656 自有资金 65% 深圳朝日公司生线改造 16,010,000 2,332,445 4,463,017 (6,740,422) - 55,040 自有资金 42% 廊坊公司生产线改造 123,682,000 31,116,103 14,516,583 (45,514,199) - 118,487 自有资金 37% 泸州公司生产线改造 13,074,000 4,253,917 5,736,349 (8,543,930) - 1,446,336 自有资金 76% 福州公司生产线改造 23,591,000 8,388,271 6,998,140 (4,912,484) - 10,473,927 自有资金 65% 其它控股子公司生产线改造 183,635,000 23,501,062 78,917,645 (88,707,062) (9,767,224) 3,944,421 自有资金 56% ───────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── 集团合计 1,135,334,000 213,423,273 380,040,123 (357,897,925) (20,573,699) 214,991,772 ═════════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ 用于购建固定资产及在建工程直接有关的专项借款成本予以资本化。本集团本年借款成本资本化利 率为 4.78%（二零零二年：3.95%至 5.72%）。本集团于本年予以资本化的利息共约人民币 1,815,000 元（二零零二年：人民币 818,000 元）。 - 72 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 15 无形资产 (a) 集团 剩余 项目 原始金额 累计摊销额 年初数 本年增加 本年转出 本年摊销 年末数 摊销年限 取得方式 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 商标 股东投入及兼幷 129,488,196 30,347,332 104,338,751 - - (5,197,887) 99,140,864 3-30 年 控股子公司 土地使用权 668,037,349 111,051,715 583,807,874 7,259,681 (7,772,864) (26,309,057) 556,985,634 40-50 年 购入及兼幷控股子公司 专有技术 18,629,100 8,383,094 12,108,916 - - (1,862,910) 10,246,006 5.5 年 少数股东投入 其它 23,689,011 4,925,925 16,358,743 3,900,700 - (1,496,357) 18,763,086 0-9 年 购入及兼幷控股子公司 ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── 合计 839,843,656 154,708,066 716,614,284 11,160,381 (7,772,864) (34,866,211) 685,135,590 ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ (b) 公司 剩余 项目 原始金额 累计摊销额 年初数 本年增加 本年转出 本年摊销 年末数 摊销年限 取得方式 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 商标 100,000,000 26,249,967 76,250,033 - - (2,500,000) 73,750,033 30 年 股东投入 土地使用权 87,411,367 18,264,333 71,371,312 - (563,667) (1,660,611) 69,147,034 40 年 购入 其它 8,921,913 1,304,271 4,546,224 3,696,864 - (625,446) 7,617,642 0-9 年 购入 ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── 合计 196,333,280 45,818,571 152,167,569 3,696,864 (563,667) (4,786,057) 150,514,709 ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ 截至二零零三年十二月三十一日，本集团有净值约人民币 35,499,000 元(二零零二年:人民币 42,484,000 元)的土地的《国有土地使用证》尚待办理。经参考法律顾问意见后，本公司董事会认 为本集团及本公司办理该等《国有土地使用证》应不存在实质性的法律障碍，因此对本集团的正常 营运幷不构成重大影响，亦无须计提无形资产减值准备。 此外，于二零零三年十二月三十一日，本集团有部分经营设施所处的土地为若干地方政府划拨予前 经营方的划拨土地，大部份有关地方政府已承诺办理该等土地出让手续。在该等土地上的房屋建筑 物净值共约人民币 136,317,000 元(二零零二年:人民币 121,952,000 元)。本公司董事会认为，上述 安排对本集团的正常营运幷不构成重大影响。本集团亦正办理将该等划拨土地使用权转为出让土地 的手续。 本公司董事会认为于二零零三年十二月三十一日上述无形资产的公允价值均不低于账面净值，故幷 无计提减值准备。 - 73 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 16 长期待摊费用 (a) 集团 项目 原始金额 年末累计摊销 年初数 本年增加 本年摊销 年末数 剩余摊销期限 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 公司本部广告费用 3,000,000 775,000 2,525,000 - (300,000) 2,225,000 7年 安丘公司大厦使用权 1,570,681 837,088 916,230 - (182,637) 733,593 3年 西安公司绿化费用 2,225,117 1,127,193 1,097,026 253,989 (253,091) 1,097,924 3-4 年 应城公司改造费用 2,000,000 1,366,694 1,033,314 - (400,008) 633,306 2年 其它 2,893,369 1,498,830 1,255,335 1,095,231 (956,027) 1,394,539 ──────── ──────── ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 11,689,167 5,604,805 6,826,905 1,349,220 (2,091,763) 6,084,362 ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ (b) 公司 项目 原始金额 年末累计摊销 年初数 本年增加 本年摊销 年末数 剩余摊销期限 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 公司本部广告费用 3,000,000 775,000 2,525,000 - (300,000) 2,225,000 7年 其它 506,000 151,800 455,400 - (101,200) 354,200 3.5 年 ──────── ──────── ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 3,506,000 926,800 2,980,400 - (401,200) 2,579,200 ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ 17 借款 本集团及本公司借款利率均按中国人民银行的有关规定计算。 (a) 短期借款及一年内到期的长期借款 集团 公司 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 十二月 十二月 十二月 十二月 三十一日 三十一日 三十一日 三十一日 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 借款类别 抵押借款 1,105,557 81,996,961 - - 担保借款 关联企业担保 4,617,237 875,005,661 4,617,237 355,515,661 本公司担保 374,682,525 804,990,000 - - 控股子公司少数股东担保 - 125,000,000 - - 信用借款 983,593,226 892,543,101 599,899,000 626,000,000 ───────── ───────── ───────── ───────── 合计 1,363,998,545 2,779,535,723 604,516,237 981,515,661 ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ 短期借款 1,302,612,990 2,669,481,347 579,369,000 946,000,000 一年内到期的长期借款 61,385,555 110,054,376 25,147,237 35,515,661 ───────── ───────── ───────── ───────── 合计 1,363,998,545 2,779,535,723 604,516,237 981,515,661 ═════════ ═════════ ═════════ ═════════ 于二零零三年十二月三十一日 ，本集团幷没有巳到期但未偿还的短期银行借款 。 - 74 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 17 借款(续) (b) 长期借款 集团 公司 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 十二月 十二月 十二月 十二月 三十一日 三十一日 三十一日 三十一日 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 抵押借款 - 1,101,225 - - 担保借款 23,564,000 48,218,934 23,564,000 48,218,934 信用借款 30,219,722 41,323,361 - - ──────── ──────── ──────── ──────── 53,783,722 90,643,520 23,564,000 48,218,934 ════════ ════════ ════════ ════════ 还款期分析 集团 公司 银行借款 银行借款 折合 折合 贷款年限 外币余额 折算汇率 人民币余额 外币余额 折算汇率 人民币余额 一至两年内到期 - 丹麦克朗 400,000 1.3793 551,720 - - - - 欧元 158,618 10.15 1,609,205 - - - - 人民币 - - 21,820,000 - - 19,220,000 - 二至三年内到期 - - 丹麦克朗 400,000 1.3793 551,720 - - - - 欧元 158,618 10.15 1,609,205 - - - - 人民币 - - 4,344,000 - - 4,344,000 - 三至五年内到期 - - 丹麦克朗 800,000 1.3793 1,103,440 - - - - 欧元 317,236 10.15 3,220,022 - - - - 人民币 - - - - - - - 五年外到期 - - 丹麦克朗 5,000,000 1.3793 6,897,008 - - - - 欧元 1,169,735 10.15 11,877,402 - - - - 人民币 - - 200,000 - - - ─────── ─────── 合计 53,783,722 23,564,000 ═══════ ═══════ (c) 本集团及本公司之借款中分别有约人民币 49,394,000 元（二零零二年：人民币 89,368,000 元）及 人民币 44,094,000 元（二零零二年：人民币 71,368,000 元）的借款是于控股子公司作出债务重组 或兼幷时得到免息优惠。年末借款余额之年利率为 1.63%至 6.90%（二零零二年：0.65%至 7.25%）。 本集团及本公司的借款于本年分别有人民币 4,617,237 元(二零零二年：人民币 875,006,000 元)及 人民币 4,617,237 元(二零零二年：人民币 355,516,000 元)由关联企业提供信用担保。此外，本集 团于本年幷无任何（二零零二年：人民币 125,000,000 元）借款由控股子公司少数股东提供担保。 本集团于本年合计有约人民币 1,106,000 元（二零零二年：人民币 81,997,000 元）的借款是以本 集团若干房屋建筑物、机器设备、运输设备、其它设备及定期存款为抵押，其有关资产账面值约为 人民币 28,000,000 元（二零零二年账面净值：人民币 222,329,000 元）。 由于本集团大部份借贷主要为短期银行贷款，故本集团于二零零三年十二月三十一日出现净流动负 债约人民币 742,431,000 元（二零零二年：人民币 2,113,180,000 元）。本公司董事有信心本集团 可令大部份短期银行借款于到期时作出展期或以新融资来源取代有关的短期借款。此外，如附注 22 所述，本公司已于二零零四年三月三十一日收到 A-B 公司认购本公司发行可转换公司债券尚余 款项合计约 254,138,000 港元(折合约人民币 270,835,000 元)。 - 75 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 18 应付票据 集团 公司 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 十二月 十二月 十二月 十二月 三十一日 三十一日 三十一日 三十一日 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 商业承兑汇票 117,585,257 145,316,251 99,384,500 124,375,903 银行承兑汇票 407,864,252 290,311,976 - - ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 525,449,509 435,628,227 99,384,500 124,375,903 ════════ ════════ ════════ ════════ 本集团及本公司于本年内的银行承兑汇票全部均于六个月内到期。 19 应付账款、预收账款及其它应付款 本集团及本公司的应付款项、预收账款及其它应付款中，均无欠持本公司 5%(包含 5%)以上股份的 股东单位的款项。账龄超过 3 年的大额应付账款及其它应付款均为收购控股子公司时承担的负债 。 账龄超过一年的预收账款主要为客户购货的预付订金。 20 应交税金 集团 公司 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 十二月 十二月 十二月 十二月 三十一日 三十一日 三十一日 三十一日 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 应交增值税净额 10,757,817 2,126,503 4,509,948 (3,066,889) 应交消费税净额 111,646,338 111,163,002 9,676,964 7,078,821 应交所得税净额 47,519,934 2,884,790 23,972,519 (4,450,281) 其它 10,805,738 3,313,363 7,009,005 (2,742,165) ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 180,729,827 119,487,658 45,168,436 (3,180,514) ════════ ════════ ════════ ════════ - 76 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 21 预提费用 集团 公司 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 十二月 十二月 十二月 十二月 三十一日 三十一日 三十一日 三十一日 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 销售及运输费用 18,423,591 16,079,754 2,555,370 3,313,892 利息费用 11,241,335 1,367,031 8,595,201 - 审计费 3,693,035 4,960,170 3,693,035 4,960,170 水 、电费用 3,908,260 3,275,586 - - 进出口材料关税 - 916,278 - 916,278 其它 25,585,386 19,594,443 3,512,492 1,193,177 ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 62,851,607 46,193,262 18,356,098 10,383,517 ════════ ════════ ════════ ════════ 22 可转换公司债券 于二零零二年十月二十一日，本公司与一名 H 股股东，安海斯 - 布希国际控股有限公司 (ANHEUSER - BUSCH COMPANIES INC.)(“A-B 公司”) 签订一份《战略性投资协议》，协议规定 由二零零三年开始,本公司将分三部份向 A-B 公司以现金代价发行强制性可转换公司债券，作价共 约 1,416,195,000 港元(折合约人民币 1,507,990,000 元)，幷可按照下列时间表转换本公司新增 308,219,178 股 H 股： 第一部份可转换公司债券 第一部份债券认购总金额为 280,800,000 港元(折合约人民币 297,999,000 元)，已于二零零三年四 月发行，A-B 公司幷已于二零零三年七月二日以每股 4.68 港元(折合约人民币 4.96 元)的价格转换 成本公司 60,000,000 股新增 H 股。第一部份债券为免利息债券。 第二部份可转换公司债券 第二部份债券的认购总金额为 627,120,000 港元(折合约人民币 668,322,000 元)，已于二零零三年 四月发行，A-B 公司于支付有关认购金额后的 7 年内，可以每股 4.68 港元(折合约人民币 4.96 元) 价格转换成本公司 134,000,000 股新增 H 股。若于该 7 年期限内仍未转股则于期限届满后即时自动 转股。第二部份可转换公司债券的年利率为 2%，但 A-B 公司将在转股时偿还由本公司支付的利息 以及相应的预扣税。 截至本报告批准日期，A-B 公司仍未行使换股权。 第三部份可转换公司债券 第三部份债券的认购总金额为 508,275,000 港元(折合约人民币 541,669,000 元)，已于二零零三年 十月及预计于二零零四年内分期发行，A-B 公司于支付有关认购金额后的 7 年内，可以每股 4.45 港 元(折合约人民币 4.72 元)价格转换成本公司 114,219,178 股新增 H 股。若于该 7 年期限内仍未转 股则于期限届满后即时自动转股。第三部份可转换公司债券的年利率为 2%，但 A-B 公司将在转股 时偿还由本公司支付的利息以及相应的预扣税。 截 至 本 报 告 批 准 日 期 ， 本 公 司 已 向 A-B 公 司 发 行 部 份 约 254,138,000 港 元 ( 折 合 约 人 民 币 270,835,000 元)第三部份第一期债券，但 A-B 公司未有行使其转股权。 于第一部份、第二部份及第三部份可转换公司债券的转股后，青岛市国有资产管理局(“国资局”)于本 公司的持股比例已将分别由大约 40.0%下降至约 37.7%、33.5%及 30.6%，而 A-B 公司于本公司的 持股比例已将分别由大约 4.5%上升至 9.9% 、20.0%及 27.0%。然而，于第三部份可转换公司债券 的转股后，A-B 公司所持有占本公司全部已发行股份的 7%权益，将受制于为国资局的利益设置。 A-B 公司只可享有该些股份带来的经济利益。国资局将可就该些股份行使票表决权。因此，国资局 可透过受置人于本公司的 A-股类别股东大会或 H-股类别股东大会上行使该等股份随附的投票权。 - 77 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 22 可转换公司债券(续) 于二零零三年十二月三十一日尚未转换股权的可转换公司债券情况详列如下： 发行 强制性转换 面值兑额 日期 日期 人民币元 第二部 668,321,784 二零零三年四月一日 二零一零年三月三十一日 第三部第一期 270,834,516 二零零三年十月二十八日 二零一零年十月二十七日 ────────── 合计 939,156,300 ══════════ 应付利息(人民币) 本年 本年 年初数 预提利息 已付利息 年末数 - 11,187,740 (6,673,860) 4,513,880 23 股本 根据二零零三年一月二十三日通过之股东特别决议，本公司法定股本将由人民币 1,000,000,000 元 增加至人民币 1,308,219,178 元，新增加部份为 308,219,178 股每股面值人民币 1 元之 H 股。 如附注 22 所述，于二零零三年七月二日，A-B 公司以每股 4.68 港元(折合约人民币 4.96 元)的转换 价格将第一部份可转换公司债券转换成本公司 60,000,000 股新发行 H 股股份。是次换股,令本公司 H 股 股 本 由 人 民 币 346,850,000 元 增 至 人 民 币 406,850,000 元 ， 同 时 亦 令 总 股 本 由 人 民 币 1,000,000,000 元增加至人民币 1,060,000,000 元。 有关本公司具体出资情况如下： 二零零三年十二月三十一日 二零零二年十二月三十一日 人民币元 百份比 人民币元 百份比 非上市流通股﹕ 国家股 399,820,000 37.72% 399,820,000 39.98% 国内法人股 53,330,000 5.03% 53,330,000 5.33% 上市流通股﹕ 国内公众股(A 股) 200,000,000 18.87% 200,000,000 20.00% 境外公众股(H 股) 406,850,000 38.38% 346,850,000 34.69% ───────── ─────── ───────── ──────── 合计 1,060,000,000 100.00% 1,000,000,000 100.00% ═════════ ═══════ ═════════ ════════ - 78 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 24 资本公积 (a) 集团 年初数 本年增加 本年减少 年末数 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 股本溢价(i) 1,549,707,662 221,432,244 - 1,771,139,906 资产评估增值准备 6,304,398 - - 6,304,398 接受捐赠资产准备 4,238,603 633,205 - 4,871,808 控股子公司获豁免支付之欠 款 10,903,866 839,783 - 11,743,649 其它 4,817,221 - - 4,817,221 ───────── ──────── ─────── ──────── 合计 1,575,971,750 222,905,232 - 1,798,876,982 ═════════ ════════ ═══════ ════════ (b) 公司 年初数 本年增加 本年减少 年末数 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 股本溢价(i) 1,549,707,662 221,432,244 - 1,771,139,906 资产评估增值准备 56,043,498 - - 56,043,498 接受捐赠资产准备 4,238,603 633,205 - 4,871,808 控股子公司获豁免支付之欠款 10,903,866 839,783 - 11,743,649 其它 4,817,221 - - 4,817,221 ───────── ──────── ────── ───────── 合计 1,625,710,850 222,905,232 - 1,848,616,082 ═════════ ════════ ══════ ═════════ (i) 本年增加主要由于 A-B 公司于本年内行使第一期可转换公司债券的换股权。 - 79 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 25 盈余公积 (a) 集团 年初数 本年增加 本年减少 年末数 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 法定盈余公积金 162,654,576 55,530,809 - 218,185,385 法定公益金 129,569,582 47,409,090 - 176,978,672 ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 292,224,158 102,939,899 - 395,164,057 ════════ ════════ ════════ ════════ (b) 公司 年初数 本年增加 本年减少 年末数 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 法定盈余公积金 126,752,841 24,528,060 - 151,280,901 法定公益金 97,483,620 24,528,060 - 122,011,680 ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 224,236,461 49,056,120 - 273,292,581 ════════ ════════ ════════ ════════ 根据《中华人民共和国公司法》、本公司章程及董事会的决议，本公司按年度净利润的 10%提取法 定盈余公积金，当法定盈余公积金累计额达到股本的 50%以上时，可不再提取。法定盈余公积金经 有关部门批准后可用于弥补亏损，或者增加股本。除了用于弥补亏损外，法定盈余公积金于增加股 本后，其余额不得少于股本的 25%。本公司二零零三年按净利润人民币 245,280,600 元提取法定盈 余公积金人民币 24,528,060 元（二零零二年：22,325,410 元）。 另外按年度净利润的法定公益金，用于员工的集体福利而不用于股东分配；实际使用时，从法定公 益金转入任意盈余公积。其支出金额于发生时作为本公司的资产或费用核算。本公司二零零三年从 净利润人民币 245,280,600 元提取法定公益金人民币 24,528,060 元(二零零二年：22,325,410 元)。 - 80 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 26 未分配利润 集团 公司 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 十二月 十二月 十二月 十二月 三十一日 三十一日 三十一日 三十一日 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 (附注 40) (附注 40) 年初未分配利润 108,828,477 179,964,360 163,428,623 204,825,341 追溯调整 - 资产负债表日后股东大会批 准分派的现金股利 (附注 2) 220,000,000 110,000,000 220,000,000 110,000,000 ──────── ──────── ──────── ──────── 追溯调整后年初未分配利润 328,828,477 289,964,360 383,428,623 314,825,341 加：本年净利润 253,871,661 230,657,385 245,280,600 223,254,102 减：提取法定盈余公积金 (附注 25) (55,530,809) (42,804,520) (24,528,060) (22,325,410) 减：提取法定公益金 (附注 25) (47,409,090) (38,988,748) (24,528,060) (22,325,410) 减：应付普通股股利 (220,000,000) (110,000,000) (220,000,000) (110,000,000) ──────── ──────── ──────── ──────── 年末未分配利润 259,760,239 328,828,477 359,653,103 383,428,623 ════════ ════════ ════════ ════════ 如附注 2 所述，本集团自二零零三年七月一日起采用修订的《企业会计准则 – 资产负债表日后事 项》。现金股利于股东大会批准利润分配方案的期间从股东权益转出幷确认为负债。因采用该准则 而产生的会计政策变更已予以追溯调整幷分别调增了二零零二及二零零一年十二月三十一日的未分 配利润人民币 220,000,000 元及人民币 110,000,000 元。 同时，根据二零零四年四月一日董事会通过的决议，二零零三年度按已发行股份 1,060,000,000 股 计算，拟以按每十股向全体股东派发现金股利 2 元，共计 212,000,000 元，上述提议尚待股东大会 批准。本会计报表中没有反映上述应付股利。一俟股东大会通过该方案，股利分配将反映在二零零 四年度的会计报表中。 - 81 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 27 主营业务收入及成本 (a) 按业务分部列示 由于本集团及本公司之主要业务为生产及销售啤酒，而其它业务收入均未占本集团之综合业务收入 的百分之十以上，因此本集团幷没有提供按经营业务之分类分析。 (b) 按地区分部列示 集团 主营业务收入 二零零三年 二零零二年 十二月 十二月 三十一日 三十一日 人民币元 人民币元 青岛地区 2,161,925,614 1,946,814,810 其它山东地区 1,105,257,726 986,660,305 华北地区 1,726,558,958 1,459,874,656 华南地区 2,656,251,259 2,511,429,345 出口销售 379,664,451 332,299,105 ───────── ───────── 小计 8,029,658,008 7,237,078,221 各地区分部间相互抵销 (521,698,950) (300,344,095) ───────── ───────── 合计 7,507,959,058 6,936,734,126 ═════════ ═════════ 主营业务成本 青岛地区 1,183,539,133 1,061,090,151 其它山东地区 756,629,283 668,377,784 华北地区 1,125,265,879 933,119,317 华南地区 1,545,166,980 1,495,854,483 出口销售 237,176,794 199,900,413 ───────── ───────── 小计 4,847,778,069 4,358,342,148 各地区分部间相互抵销 (521,698,950) (300,344,095) ───────── ───────── 合计 4,326,079,119 4,057,998,053 ═════════ ═════════ 由于本公司之主营业务收入及主营业务成本均主要在青岛地区发生，故不作按地区分部列示。 截至二零零三年十二月三十一日，本集团及本公司向前五名客户销售总额分别约为人民币 588,207,000 元及人民币 528,880,000 元，分别约占本集团及本公司全部销售收入的 7.8%及 21.1%（二零零二年：人民币 583,446,000 元及人民币 552,120,000 元，分别约占本集团及本公司 全部销售收入的 8.4%及 24.7%）。 - 82 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 28 主营业务税金及附加 集团 公司 项目 计缴标准 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 消费税 见附注 3 694,287,000 622,101,766 104,060,230 102,513,327 城市维护建设税 见附注 3 68,526,032 65,351,767 18,538,106 18,703,975 其它 31,361,135 28,007,900 7,869,804 8,392,259 ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 794,174,167 715,461,433 130,468,140 129,609,561 ════════ ════════ ════════ ════════ 29 其它业务利润 集团 公司 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 其它业务收入 材料销售 6,575,109 3,799,941 256,899,919 71,669,620 废料销售 15,708,096 14,942,696 1,328,124 1,388,865 其它 34,551,098 32,923,108 10,958,702 7,062,886 ──────── ──────── ──────── ──────── 小计 56,834,303 51,665,745 269,186,745 80,121,371 ──────── ──────── ──────── ──────── 其它业务成本 材料销售 12,638,591 8,455,781 260,373,118 74,654,160 废料销售 4,871,690 3,329,892 1,317,144 1,405,832 其它 21,915,717 24,627,791 1,222,644 2,353,592 ──────── ──────── ──────── ──────── 小计 39,425,998 36,413,464 262,912,906 78,413,584 ──────── ──────── ──────── ──────── 其它业务利润 17,408,305 15,252,281 6,273,839 1,707,787 ════════ ════════ ════════ ════════ - 83 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 30 财务费用净额 集团 公司 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 利息支出 (112,987,408) (146,661,261) (35,300,664) (59,585,247) 利息收入-控股子公司 - - - 2,384,058 利息收入-其它 13,567,047 10,661,089 - 951,201 汇兑损益净额 (9,230,286) (7,060,976) (5,059,801) (1,939,082) 其它 2,846,619 4,999,477 (3,234,882) (875,431) ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 (105,804,028) (138,061,671) (43,595,347) (59,064,501) ════════ ════════ ════════ ════════ 本集团于本年度予以资本化的利息支出约为人民币 1,815,000 元（二零零二年：人民币 818,000 元）（附注 14）。 31 投资收益 集团 公司 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 债权投资收益 1,135,489 1,967,305 1,135,489 1,967,305 分占联营公司本年(亏损)盈利 (7,250,733) (5,059,438) 130,336 (188,789) 分占控股子公司本年盈利(亏损) - - 4,229,661 (12,551,070) 股权投资差额摊销 23,134,381 25,203,313 16,363,211 18,345,285 其它 (3,117,041) (322,841) 2,910,248 620,378 ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 13,902,096 21,788,339 24,768,945 8,193,109 ════════ ════════ ════════ ════════ 本公司及其控股子公司的投资收益汇回幷不存在重大限制。 32 补贴收入 本集团于去年度进行的某些收购活动中，与有关地方政府达成协议，使部份控股子公司均能享有一 定程度的地方财政优惠政策。这些优惠主要包括以控股子公司缴纳的各项税金为基础的财政补贴收 入。 根据本公司董事会的分析，现时尚无任何理由相信各控股子公司在期后不能继续享有该等财政补贴 优惠。 - 84 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 33 营业外收入与支出 集团 公司 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 营业外收入 处置固定资产净收益 6,006,098 2,303,325 572,765 135,727 其它 9,584,610 4,757,747 561,367 211,956 ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 15,590,708 7,061,072 1,134,132 347,683 ════════ ════════ ════════ ════════ 营业外支出 处置固定资产净损失 18,651,377 16,934,548 4,911,872 4,673,829 计提固定资产减值准备 46,302,576 40,342,227 3,943,557 8,000,000 其它 10,734,465 16,107,313 3,153,379 1,312,171 ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 75,688,418 73,384,088 12,008,808 13,986,000 ════════ ════════ ════════ ════════ 34 关联企业交易 存在控制关系的关联公司主要为控股子公司及联营公司，而有关该等公司的资料已详列于本报告附 注 4。 - 85 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 34 关联企业交易 (续) 不存在控制关系但有交易往来的关联公司的名称及与本集团的关系如下： 公司名称 与本集团的关系 青岛啤酒集团有限公司 部份相同董事及相同主要股东 青岛啤酒实业有限公司 部份相同董事及相同主要股东 青岛啤酒房地产有限公司 部份相同董事及相同主要股东 青岛啤酒工程有限公司 部份相同董事及相同主要股东 青岛啤酒广告传播有限公司 部份相同董事及相同主要股东 青岛啤酒物资经营有限公司 部份相同董事及相同主要股东 青岛啤酒物业管理有限公司 部份相同董事及相同主要股东 青岛啤酒(漳州)有限公司 部份相同董事及相同主要股东 西安汉斯啤酒饮料总厂 控股子公司少数股东 日本朝日啤酒株式会社 控股子公司少数股东 日本伊藤忠商事株式会社 控股子公司少数股东 日本住金物产株式会社 控股子公司少数股东 江苏沛县国有资产经营公司 控股子公司少数股东 山东潍坊蓝仔啤酒有限公司 控股子公司少数股东 四川火炬化工厂有限公司 控股子公司少数股东 北京双合盛五星三环股份有限公司 控股子公司少数股东 北京双合盛五星啤酒集团公司 控股子公司少数股东 珠海市斗门皇妹企业集团公司 控股子公司少数股东 福建酿酒厂(新加坡)私人有限公司 控股子公司少数股东 嘉士伯亚洲私人有限公司 控股子公司少数股东 辽宁鞍山市轻工国有资产经营有限公司 控股子公司少数股东 安海斯-布希国际控股有限公司 主要投资者 青岛啤酒(广州)总经销有限公司 联营公司 北京青岛啤酒销售有限责任公司 联营公司 青岛啤酒(扬州)有限公司 联营公司 辽宁沈青青岛啤酒营销有限公司 联营公司 青岛啤酒(南宁) 有限公司 联营公司 青岛啤酒朝日饮品有限公司 联营公司 除安海斯 - 布希国际控股有限公司外，以上关联企业于本年内均无持有本公司任何股份。 - 86 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 34 关联企业交易 （续） (a) 截至二零零三年十二月三十一日本集团与关联企业的主要交易金额如下： 二零零三年 二零零二年 人民币元 人民币元 销售货物： 青岛啤酒(扬州)有限公司 47,768 - ════════ ═════════ 采购货物： 青岛啤酒物资经营有限公司 34,150,167 20,777,289 山东潍坊蓝仔啤酒有限公司 320,082 467,125 青岛啤酒实业有限公司 29,049,278 6,954,577 青岛啤酒工程有限公司 187,292 - 青岛啤酒(漳州)有限公司 38,993,087 - ──────── ───────── 合计 102,699,906 28,198,991 ════════ ═════════ 关联企业为本集团提供广告服务： 青岛啤酒广告传播有限公司 - 36,077,725 ════════ ═════════ 关联企业为本集团提供设备安装工程服务： 青岛啤酒工程有限公司 70,000 - ════════ ═════════ 关联企业为本集团借款提供的担保： 日本朝日啤酒株式会社、日本伊藤忠商事株式会社、日本 住金物业株式会社 - 125,000,000 青岛啤酒集团有限公司 4,617,237 875,005,661 ──────── ───────── 合计 4,617,237 1,000,005,661 ════════ ═════════ 本集团销售予关联方的产品及从关联方采购之货物以市场价格作为定价基础。 另青岛啤酒集团有限公司为本公司一名客户及青岛啤洒(广州)总经销有限公司共同承担应收账款还 款计划提供了约人民币 105,000,000 元的担保。于二零零三年十二月三十一日，该应收款未偿还金 额(扣除有关淮备)为约人民币 68,108,000 元，详情见附注 7。 - 87 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 34 关联企业交易(续) (b) 截至二零零三年十二月三十一日本集团与关联企业的往来账年末余额如下： 集团 公司 本年内最高 二零零三年 二零零二年 借方余额 二零零三年 二零零二年 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 以短期投资 (委托贷款) 形式进行 (附注(i)) ： 青岛啤酒(扬州)有限公司 66,450,000 76,490,000 76,490,000 66,450,000 76,490,000 ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ 包括于应收账款及长期应收账款内： 青岛啤酒(广州)总经销有限公司 (见(a)) 86,860,810 92,560,810 92,560,810 86,860,810 92,560,810 北京青岛啤酒销售有限责任公司 11,245,784 11,245,784 11,245,784 11,245,784 11,245,784 青岛啤酒实业有限公司 1,553,781 156,652 1,553,781 1,553,781 156,652 青岛啤酒(漳州)有限公司 156,000 156,000 156,000 156,000 156,000 青岛啤酒(扬州)有限公司 1,086,850 1,086,850 1,086,850 1,086,850 1,086,850 ──────── ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 100,903,225 105,206,096 106,603,225 100,903,225 105,206,096 ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ 包括于其它应收款内： 欧美投资有限公司 2,000,000 2,000,000 2,000,000 2,000,000 2,000,000 辽宁鞍山市轻工国有资产经营有 限公司 877,186 - 877,186 - - 四川火炬化工厂有限公司 2,204,706 - 2,204,706 - - 青岛啤酒物业管理有限公司 - 620,736 620,736 - 620,736 青岛啤酒实业有限公司 208,373 19,061,291 19,061,291 208,373 19,061,291 西安汉斯啤酒饮料总厂 126,479 55,167 126,479 - - 青岛啤酒(扬州)有限公司 - 6,544 6,544 - 6,544 青岛啤酒广告传播有限公司 3,037,775 - 3,037,775 10,775 - 青岛啤酒集团有限公司 2,936,756 - 5,321,661 240,146 - 青岛啤酒工程有限公司 248,154 1,538,070 1,859,473 248,154 1,538,070 青岛啤酒物资经营有限公司 2,938,525 2,938,525 2,938,525 2,938,525 2,938,525 福建酿酒厂(新加坡)私人有限 公司 5,679 - 5,679 - - 青岛啤酒(漳州)有限公司 15,524,000 11,500,000 15,524,000 11,500,000 11,500,000 珠海市斗门皇妹企业集团公司 5,000,000 5,000,000 5,000,000 - - 青岛啤酒房地产有限公司 10,000,000 5,000,000 10,000,000 10,000,000 5,000,000 ──────── ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 45,107,633 47,720,333 68,584,055 27,145,973 42,665,166 ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ 包括于预付账款内： 青岛啤酒工程有限公司 1,189,240 - 1,189,240 - - ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ 包括于预收账款内： 辽宁沈青青岛啤酒营销有限公司 3,073,220 - 3,073,220 - ════════ ════════ ════════ ════════ - 88 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 34 关联企业交易(续) (b) 截至二零零三年十二月三十一日本集团与关联企业的往来账年末余额如下：(续) 集团 公司 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 包括于其它应付款及长期应付款 内： 青岛啤酒工程有限公司 52,608 967,023 - - 青岛啤酒集团有限公司 25,099,396 2,580,320 - 2,580,320 青岛啤酒房地产有限公司 - 8,930 - 8,930 江苏沛县国有资产经营公司 441,187 1,028,000 - - 北京双合盛五星三环股份有限公 司 50,944,166 26,472,083 - - 青岛啤酒朝日饮品有限公司 136,618 - 136,618 - 青岛啤酒实业有限公司 8,000 - 8,000 - 青岛啤酒物业管理有限公司 3,700 - 3,700 - 嘉士伯亚洲私人有限公司 11,822 - 11,822 - 四川火炬化工厂有限公司 3,393 - - - 安海斯一布希国际控股有限公司 124,047,480 - - - ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 200,748,370 31,056,356 160,140 2,589,250 ════════ ════════ ════════ ════════ 包括于应付账款内： 青岛啤酒物资经营有限公司 2,136,104 591,650 2,136,104 591,650 青岛啤酒实业有限公司 528,410 89,686 450,582 40,686 四川火炬化工厂有限公司 370,730 282,904 - - 青岛啤酒工程有限公司 280,892 271,265 - - 青岛啤酒广告传播有限公司 26,664 - 26,664 - 山东潍坊蓝仔啤酒有限公司 82,788 - - - 北京双合盛五星啤酒集团公司 13,966,225 - - - 青岛啤酒朝日饮品有限公司 12,672 - - - ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 17,404,485 1,235,505 2,613,350 632,336 ════════ ════════ ════════ ════════ 除于(a)项所述的担保，本集团及本公司所有关联企业的往来账均无担保及无固定还款期，亦不计利 息。 (i) 截至二零零三年十二月三十一日，本公司透过中国交通银行和中国工商银行以委托贷款形 式提供约人民币 66,450,000 元(二零零二年：人民币 76,490,000 元)贷款予一联营公司。上 述委托贷款为一年内到期、免息及并无担保。 (ii) 于二零零三年十月，青岛啤酒(香港) 公司(“香港公司”) 跟 A-B 公司签定一份借款协议。根据 该协议，A-B 公司借款美金 15,000,000 元(约人民币 124,047,000 元)(“借款”)予香港公司。 该借款的年利率为 1%、无抵押、还款期为五年。本公司己为该贷款之偿还作担保。 - 89 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 34 关联企业交易(续) (c) 如附注 4 所述，南宁公司的股权转让手续于二零零四年一月完成，故截至二零零三年十二月三十一 日期间南宁公司未被视为联营公司。本集团与南宁公司于本年度的主要交易如下： 二零零三年 二零零二年 人民币元 人民币元 包括于主营业务收入内 8,074,221 9,150,067 包括于主营业务成本内 257,249,002 231,185,298 于二零零三年十二月三十一日，本集团与南宁公司的往来帐年末余额如下： 二零零三年 二零零二年 包括于应收账款内 3,844,839 2,148,310 包括应付账款内 - 4,611,675 包括于其它应收账款内 20,515,200 66,201,494 包括于预付账款内 34,471,657 - 35 现金流量表附注 截至二零零三年十二月三十一日止年度，本年支付的其它经营活动有关的现金主要包括： 集团 公司 支付项目 人民币元 人民币元 广告费用 264,365,518 108,753,544 运输费用 78,672,637 5,606,062 营业费用 464,449,357 51,479,449 管理费用 148,795,597 58,201,239 其它 278,227,955 33,368,518 ───────── ──────── 合计 1,234,511,064 257,408,812 ═════════ ════════ - 90 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 36 预计负债 (a) 根据国务院及青岛市政府于一九九八年颁布有关住房制度改革的政策，取消了原有福利性实物分房 政策，以住房分配货币化补贴形式补偿合资格的职工的住房福利。本集团及本公司正研究有关政策 的要求，幷制订具体的住房分配货币化补贴办法。于二零零三年十二月三十一日，本集团及本公司 仍未完成该等计划的制订，而本集团及本公司亦未向职工宣布任何有住房分配货币化补贴的计划。 因此，董事会认为本集团及本公司无需亦未就该等住房分配货币化补贴作出任何费用支付或无可靠 理据为此计提准备。 (b) 于二零零一年十一月，本公司一名分销商（“原告人”）在山东高级人民法院起诉本公司,以本公司 违返经销合同为由索赔人民币 134,870,000 元。本公司在答辩中否认自己有违约行为，幷提起了反 诉，以对方严重拖欠货款为理由要求解除与对方之间的经销合同，幷要求对方支付尚欠货款及返还 车辆、售酒设备等。截至本公司董事会批准此会计报表日期止，法院已授理上述诉讼但尚未对有关 诉讼作出任何裁决。本公司董事会经参考了负责该诉讼的法律顾问的意见后认为该项诉讼幷不会为 本集团及本公司的经营结果带来重大的负面影响。同时，本集团及本公司在现阶段也不需就该诉讼 计提任何损失准备。 37 承诺事项 于二零零三年十二月三十一日，本集团及本公司幷不存在已授权但未签处合约及未于财务报表内拨 出准备之资本承诺。 本集团及本公司于资产负债表日已签约但未于会计报表内确认的资本支出及经营租赁承诺如下： 集团 公司 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 资本承诺 - 建筑工程 33,301,097 94,561,000 13,189,086 28,739,000 - 投资及收购企业 9,950,000 98,000,000 - 98,000,000 ──────── ──────── ──────── ──────── 小计 43,251,097 192,561,000 13,189,086 126,739,000 广告费用承诺 572,578 - 447,550 - 经营租赁承诺 一年以内 - 151,000 - 151,000 ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 43,823,675 192,712,000 13,636,636 126,890,000 ════════ ════════ ════════ ════════ 如附注 4(i) 所述，本集团之控股子公司- “西安公司”承诺负责宝鸡公司有关的营运成本。 38 资产负债表日后事项 1、2003 年 12 月 16 日，本公司与青岛啤酒集团有限公司（“集团公司”）签订协议，本公司向青 岛啤酒（廊坊）有限公司（“廊坊公司”）现金增资人民币 950 万元，集团公司以债转股方式增资 50 万元，增资后，廊坊公司注册资本将由人民币 1000 万元增加至 2000 万元。本公司并将所持廊 坊公司 95%的股权全部转让给青岛啤酒西安有限责任公司（“西安公司”），目前增资事项已办理 完毕工商变更手续，股权转让手续正在办理中。股权转让完成后，西安公司和集团公司将分别持有 廊坊公司 95%和 5%的股权。 2、2003 年 12 月 18 日，本公司与青啤香港公司及欧美投资集团有限公司签署《股权转让协议》， 由青啤香港公司分别出资人民币 200 万元及 50 万元购买欧美投资集团有限公司及本公司持有的青 岛啤酒（厦门）有限公司（“厦门公司”）20%和 5%的股权。 - 91 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 2004 年 2 月，本公司和青啤香港公司分别向厦门公司增资人民币 6000 万元和 2000 万元。增资 后，厦门公司注册资本由人民币 1000 万元增加至 9000 万元，其中本公司持有 75%股权，青啤香 港公司持有 25%股权，上述股权转让及增资事项已获得厦门市外商投资局的批准，厦门公司企业性 质变更为中外合资企业，工商变更登记手续正在办理之中。 3、于二零零三年十月通过的董事決议，本公司与华南投资于湖南省合资成立一间中外合资企业 – 青岛啤酒(长沙)有限公司，注册资本为人民币 10,000,000 元，其中本公司与华南投资已分别于二零 零四年一月十四日出资人民币 7,000,000 元及人民币 3,000,000 元。 - 92 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 会计报表附注 二零零三年度 39 扣除非经常性损益后的净利润 集团 公司 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 净利润 253,871,661 230,657,385 245,280,600 223,254,102 加(减)：非经常性损益项目 - 处置长期股权投资、固定资产、在建工程、无形 资产、其它长期资产产生的损失 12,645,279 14,631,223 4,339,107 4,538,102 - 政府补贴 (62,885,064) (96,812,054) - - - 收取的资金占用费 - - (5,106,803) - - 营业外收入(不包括处置固定资产收益) (9,584,610) (4,757,747) (561,367) (211,956) - 营业外支出(不包括处置固定资产损失) 10,734,465 16,107,313 3,153,379 1,312,171 小计 204,781,731 159,826,120 247,104,916 228,892,419 非经常性损益的所得税影响数 16,199,677 23,374,317 (273,647) (845,748) ───────── ───────── ───────── ───────── 扣除非经常性损益后的净利润 220,981,408 183,200,437 246,831,269 228,046,671 ════════ ════════ ════════ ════════ 40 比较数字 本集团根据中华人民共和国财政部颁布了关于印发企业会计准则《资产负债表日后事项》的通知编 制各账目。上述要求应视为会计政策变动，而若干比较数字已相应地予以重列。此外，比较期间会 计报表的部分项目已按本年度会计报表的披露方式进行了重分类。 - 93 - A-shares 青岛啤酒股份有限公司 二零零三年度 管理层提供的补充资料 A-shares 普华永道中天会计师事务所有限公司 中华人民共和国 上海 200021 淮海中路 333 号 瑞安广场 12 楼 电话：(21) 6386 3388 传真：(21) 6386 3300 关于会计报表补充资料的审计报告 普华永道中天特审字(2004)第 128 号 青岛啤酒股份有限公司全体股东： 我们接受委托，依据中国注册会计师独立审计准则审计了载于第二页至第五十七 页青岛啤酒股份有限公司（以下简称“贵公司”）的二零零三年度会计报表，幷于二 零零四年四月一日以普华永道中天（2004）1475 号签发了无保留意见审计报告。根 据中国证券监督管理委员会发布的《公开发行证券的公司信息披露编报规则第 15 号 －财务报告的一般规定》第四章有关补充资料的规定，贵公司编制了后附的二零零三 年度会计报表补充资料。对于后附的二零零三年度会计报表补充资料所载的资料，我 们已在审计二零零三年度会计报表过程中给予了适当关注。 我们认为，后附二零零三年度会计报表补充资料在整体上与经审计的二零零三年 度会计报表的相关内容，在所有重大方面是一致的。 普华永道中天 注册会计师 许丽周 会计师事务所有限公司 二零零四年四月一日 注册会计师 孔 昱 青岛啤酒股份有限公司 补充资料 二零零三年度 (未经审计) (1) 净资产收益率和每股收益指标 截至二零零三年十二月三十一日 集团 公司 净资产收益率 每股收益 净资产收益率 每股收益 截至二零零三年 十二月三十一日 全面摊薄 加权平均 全面摊薄 加权平均 全面摊薄 加权平均 全面摊薄 加权平均 截至二零零三年 十二月三十一日 主营业务利润 67.95% 72.07% 2.2526 2.3295 25.20% 26.68% 0.8420 0.8707 营业利润 11.65% 12.36% 0.3863 0.3995 7.96% 8.43% 0.2660 0.2751 净利润 7.22% 7.66% 0.2395 0.2477 6.93% 7.33% 0.2314 0.2393 扣除非经常性损益后的净利润 6.29% 6.67% 0.2085 0.2156 6.97% 7.38% 0.2329 0.2408 截至二零零二年 十二月三十一日 主营业务利润 67.66% 69.61% 2.1633 2.1633 25.03% 25.71% 0.8094 0.8094 营业利润 10.17% 10.46% 0.3252 0.3252 8.54% 8.77% 0.2760 0.2760 净利润 7.21% 7.42% 0.2307 0.2307 6.90% 7.09% 0.2233 0.2233 扣除非经常性损益后的净利润 5.73% 5.89% 0.1832 0.1832 7.05% 7.24% 0.2280 0.2280 净资产收益率和每股收益按《公开发行证券公司信息披露编报规则第 9 号-净资产收益率和每 股收益的计算及披露》方法计算。 青岛啤酒股份有限公司 补充资料 二零零三年度 (未经审计) (2) 资产减值准备明细 (a) 集团 项目 年初余额 本年增加 本年冲销 年末余额 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 应收账款 138,076,054 12,502,770 (27,131,364) 123,447,460 其它应收款 52,784,716 3,664,885 (2,130,048) 54,319,553 长期应收账款 21,191,858 - - 21,191,858 ──────── ──────── ──────── ──────── 坏账准备合计 212,052,628 16,167,655 (29,261,412) 198,958,871 ════════ ════════ ════════ ════════ 原材料 1,562,106 1,643,043 (399,971) 2,805,178 产成品 9,437,342 196,825 (584,587) 9,049,580 其它存货 13,647,364 710,260 (1,082,197) 13,275,427 ──────── ──────── ──────── ──────── 存货跌价准备合计 24,646,812 2,550,128 (2,066,755) 25,130,185 ════════ ════════ ════════ ════════ 长期股权投资减值准备(i) 4,061,918 2,992,862 - 7,054,780 ════════ ════════ ════════ ════════ 房屋建筑物 39,937,103 505,129 (7,698,698) 32,743,534 机器设备 55,699,149 45,210,288 (11,998,595) 88,910,842 运输设备 2,690,550 587,159 (173,635) 3,104,074 ──────── ──────── ──────── ──────── 固定资产减值准备 98,326,802 46,302,576 (19,870,928) 124,758,450 ════════ ════════ ════════ ════════ (b) 公司 项目 年初余额 本年增加 本年冲销 年末余额 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 应收账款 70,556,695 7,563,443 (18,245,516) 59,874,622 其它应收款 33,697,080 158,670 (1,441,663) 32,414,087 长期应收账款 21,191,858 - - 21,191,858 ──────── ──────── ──────── ──────── 坏账准备合计 125,445,633 7,722,113 (19,687,179) 113,480,567 ════════ ════════ ════════ ════════ 原材料 1,022,238 - - 1,022,238 ──────── ──────── ──────── ──────── -1- 存货跌价准备合计 1,022,238 - - 1,022,238 ════════ ════════ ════════ ════════ 长期股权投资减值准备(i) - 2,992,862 - 2,992,862 ════════ ════════ ════════ ════════ 机器设备 8,000,000 3,937,607 (5,052,807) 6,884,800 运输设备 - 5,950 - 5,950 ──────── ──────── ──────── ──────── 固定资产减值准备 8,000,000 3,943,557 (5,052,807) 6,890,750 ════════ ════════ ════════ ════════ （i）本长期股权投资减值准备因上海国际名酒发展有限公司（本公司及本集团的其它股权投 资）持续亏损而汁提减值准备。 -2- 青岛啤酒股份有限公司 补充资料 二零零三年度 (未经审计) (3) 会计报表差异调节表 本集团根据中国企业会计准则、《企业会计制度》及有关会计法规（“中国会计准则”）及香 港公认会计准则及有关法规(“香港公认会计准则”)，为于中国发行之Ａ股股东及香港发行之 H 股股东编制了一套截至二零零三年十二月三十一日的法定财务报表。 由于中国会计准则与香港公认会计原则的不同，导致本集团汇报的资产、负债及净利润有所差 别。其所带来的主要差别摘要见附表如下： 对于合幷资产负债表之影响： 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 (附注 40) 按中国会计准则计算之净资产值： 3,513,903 3,197,354 按香港公认会计原则所作之调整： 因汇率幷轨而产生之调整 141,253 141,253 在汇率幷轨前购入资产须多提的固定资产折旧 (117,927) (106,447) 按中国会计准则投资差异摊销及按香港公 认会计原则所作之商誉及负商誉摊销的调整 (58,106) (46,153) 因采纳香港公认会计准则第 12 号而产生之调整 (2,001) (1,216) 对可转换公司债券面值及利息使用不同会计政策 938,231 - 其它 (527) (585) ──────── ──────── 按香港公认会计原则计算之净资产 4,414,826 3,184,206 ════════ ════════ 对于合幷利润表之影响： 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 (附注 40) 按中国会计准则计算之净利润 253,872 230,657 按香港公认会计原则所作之调整： 在汇率幷轨前购入资产须多提的固定资产折旧 (11,480) (11,480) 按中国会计准则投资差异摊销及按香港公 (11,953) (12,443) 认会计原则所作之商誉及负商誉摊销的调整 控股子公司获豁免偿还欠款 840 1,464 因采纳香港公认会计准则第 12 号而产生之调整 (785) (571) -3- 按香港公认会计原则处理发行可转换公司债券之费用 14,493 - 其它 58 14,347 ──────── ──────── 按香港公认会计原则计算之股东应占盈利 245,045 221,974 ════════ ════════ 企业负责人: 李桂荣 主管会计工作的负责人: 孙玉国 会计机构负责人: 于竹明 -4- 青岛啤酒股份有限公司 核数师报告及账目 二零零三年十二月三十一日年度 -5- H -share 核数师报告 致青岛啤酒股份有限公司全体股东 (于中华人民共和国(“中国”)注册成立的中外合资股份有限公司) 本核数师已完成审核第 2 至第 43 页之账目，该等账目乃按照香港普遍采纳之会计原则编 制。 董事会及核数师各自之责任 公司董事负责编制真实兼公平之账目。在编制该等真实兼公平之账目时，董事会必须采用 适当之会计政策，并且贯彻应用该等会计政策。 本核数师之责任是根据审核之结果，对该等账目作出独立意见，并向整体股东报告除此之 外本报告别无其他目的。本核数师不会就本报告的内容向其他人士负上或承担任何责任。 意见之基础 本核数师已按照香港会计师公会所颁布之核数准则进行审核工作。审核范围包括以抽查方 式查核与账目所载数额及披露事项有关之凭证，亦包括评审董事会于编制账目时所作之重 大估计和判断，所采用之会计政策是否适合贵公司与贵集团之具体情况，及有否贯彻应用 并足够披露该等会计政策。 本核数师在策划和进行审核工作时，均以取得所有本核数师认为必需之资料及解释为目 标，以便获得充分凭证，就该等账目是否存有重大错误陈述，作出合理之确定。在作出意 见时，本核数师亦已评估该等账目所载之资料在整体上是否足够。本核数师相信我们之审 核工作已为下列意见提供合理之基础。 意见 本核数师认为，上述之账目足以真实兼公平地显示 贵公司与 贵集团于二零零三年十二月 三十一日结算时之财务状况，及 贵集团截至该日止年度之盈利及现金流量，并按照《香港 公司条例》披露要求而编制。 罗兵咸永道会计师事务所 香港执业会计师 香港，二零零四年四月一日 -1- H -share 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 综合损益表 截至二零零三年十二月三十一日止年度 经重列 附注 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 营业额 4, 13 6,713,785 6,195,197 销售成本 13 (4,326,079) (4,031,922) ─────── ─────── 毛利 2,387,706 2,163,275 其它收益净额 4 22,689 96,765 分销成本 (1,265,814) (1,129,830) 行政开支 (618,167) (609,882) ─────── ─────── 经营盈利 5 526,414 520,328 理财成本 8 (101,799) (146,661) 应占联营公司经营盈利减亏损 (7,251) (5,059) ─────── ─────── 除税前盈利 417,364 368,608 税项 9a (134,988) (109,317) ─────── ─────── 除税后盈利 282,376 259,291 少数股东损益 (37,331) (37,317) ─────── ─────── 股东应占盈利 10 245,045 221,974 ═══════ ═══════ 股息 11 222,000 110,000 ═══════ ═══════ 每股基本盈利 12 RMB0.24 RMB0.22 ═══════ ═══════ 每股摊薄盈利 12 RMB0.22 RMB0.22 ═══════ ═══════ -2- 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 资产负债表 于二零零三年十二月三十一日 集团 公司 经重列 经重列 附注 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 非流动资产 无形资产 16 257,041 247,372 81,368 80,796 固定资产 14 5,467,547 5,571,972 1,064,444 1,140,504 在建工程 15 210,144 208,575 68,347 70,009 长期投资 17 17,930 55,163 16,853 54,209 投资于附属公司 18 - - 1,653,555 1,611,622 投资于联营公司 19 21,197 28,448 6,265 6,265 负商誉 20 (98,191) (108,435) - - 递延税项资产 25 7,111 12,629 - 5,101 其它长期资产 21 58,826 69,396 56,386 66,789 ─────── ─────── ─────── ─────── 5,941,605 6,085,120 2,947,218 3,035,295 ─────── ─────── ─────── ─────── 流动资产 存货 22 1,305,503 1,223,807 277,753 269,435 短期投资 - 150 - - 应收附属公司 18 - - 219,591 494,185 应收账款 13, 21 165,204 167,722 173,909 175,697 应收股利 - - - 10,675 应收票据 50,883 65,899 5,455 71,100 保证金、预付账款、附属公司借 款及其它应收款 13 527,474 495,387 1,943,768 442,009 短期银行存款 - 29,000 - 29,000 已抵押的银行存款 23, 24 83,135 63,205 28,000 - 现金及银行结余 849,765 762,166 229,826 250,656 ─────── ─────── ─────── ─────── 2,981,964 2,807,336 2,878,302 1,742,757 ─────── ─────── ─────── ─────── -3- 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 资产负债表（续） 于二零零三年十二月三十一日 集团 公司 经重列 经重列 附注 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 流动负债 应付账款 13, 24 646,913 651,513 105,476 97,175 其它应付款 13 940,836 865,987 102,415 92,655 应付票据 24 525,450 435,628 99,385 124,376 销售按金 13 129,068 147,983 52,082 42,702 预提费用 67,365 46,193 22,870 10,384 未交税金 47,520 2,885 23,973 (4,450) 应付股利 1,100 - 1,100 - 短期银行借款 23 1,302,613 2,669,481 579,369 946,000 一年内到期长期银行借款 23 61,386 110,054 25,147 35,516 ─────── ─────── ─────── ─────── 3,722,251 4,929,724 1,011,817 1,344,358 ─────── ─────── ─────── ─────── 流动（负债）资产净额 23 (740,287) (2,122,388) 1,866,485 398,399 ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ 总资产减流动负债 5,201,318 3,962,732 4,813,703 3,433,694 ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ 资金来源： 股本 26 1,060,000 1,000,000 1,060,000 1,000,000 可换股债券 27 923,738 - 923,738 - 储备 28 2,219,088 1,964,206 2,582,288 2,165,475 拟派末期股息 11, 28 212,000 220,000 212,000 220,000 ─────── ─────── ─────── ─────── 4,414,826 3,184,206 4,778,026 3,385,475 ─────── ─────── ─────── ─────── 少数股东权益 579,465 669,784 - - ─────── ─────── ─────── ─────── 非流动负债 长期银行借款 23 53,784 90,644 23,564 48,219 递延税项负债 25 17,083 18,098 - - 递延负债 27 12,113 - 12,113 - 长期应付款 13(h) 124,047 - - - ─────── ─────── ─────── ─────── 应付股东借款 207,027 108,742 35,677 48,219 ─────── ─────── ─────── ─────── 5,201,318 3,962,732 4,813,703 3,433,694 ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ 李桂荣 金志国 董事 董事 -4- 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 综合股权变动表 截至二零零三年十二月三十一日止年度 集团 二零零三年 盈余 外币汇 股本 股本溢价 可换股债券 资本储备 公积金 公益金 率折算差额 累计亏损 储备合计 拟派股息 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 二零零三年一月一日，如前报 1,000,000 1,893,826 - 11,448 162,654 129,569 339 (232,413) 1,965,423 220,000 会计政策变更之影响(附注 2) - - - - - - - (1,217) (1,217) - ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── 二零零三年一月一日，经重列 1,000,000 1,893,826 - 11,448 162,654 129,569 339 (233,630) 1,964,206 220,000 已派股息 (附注 11) - - - - - - - - - (220,000) 本期利润 - - - - - - - 245,045 245,045 - 豁免债务 - - - 840 - - - (840) - - 拟发股息 (附注 11) - - - - - - - (212,000) (212,000) 212,000 提取盈余公积金 (附注 28) - - - - 55,531 - - (55,531) - - 提取公益金 - (附注 28) - - - - - 47,409 - (47,709) - - 外币汇率折算差额 - - - - - - (228) - (228) - 发行可换股债券， 净额(附注 27) - - 1,205,170 - - - - - - - 已换的可换股债券(附注 27) 60,000 221,432 (281,432) - - - - - 221,432 - 接受捐赠 - - - 633 - - - - 633 - ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── 二零零三年十二月三十一日 1,060,000 2,115,258 923,738 12,921 218,185 176,978 111 (304,365) 2,219,088 212,000 ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ 二零零二年 盈余 外币汇 股本 股本溢价 可换股债券 资本储备 公积金 公益金 率折算差额 累计亏损 储备合计 拟派股息 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 二零零二年一月一日，如前报 1,000,000 1,893,826 - 9,984 119,851 90,581 12 (151,703) 1,962,551 110,000 会计政策变更之影响(附注 2) - - - - - - - (646) (646) - ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── 二零零二年一月一日，经重列 1,000,000 1,893,826 - 9,984 119,851 90,581 12 (152,349) 1,961,905 110,000 已派股息(附注 11) - - - - - - - - - (110,000) 本期利润 - - - - - - - 221,974 221,974 - 豁免债务 - - - 1,464 - - - (1,464) - - 拟发股息 (附注 11) - - - - - - - (220,000) (220,000) 220,000 提取盈余公积金 (附注 28) - - - - 42,803 - - (42,803) - - 提取公益金 (附注 28) - - - - - 38,988 - (38,988) - - 外币汇率折算差额 - - - - - - 327 - 327 - ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── 二零零二年十二月三十一日 1,000,000 1,893,826 - 11,448 162,654 129,569 339 (233,630) 1,964,206 220,000 ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ -5- 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 股权变动表 截至二零零三年十二月三十一日止年度 公司 二零零三年 股本 股本溢价 可换股债券 资本储备 盈余公积金 公益金 未分配利润 储备合计 拟派股息 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 二零零三年一月一日，如前报 1,000,000 1,893,826 - 1,144 125,305 97,483 47,717 2,165,475 220,000 会计政策变更之影响(附注 2) - - - - - - - - - ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── 二零零三年一月一日，经重列 1,000,000 1,893,826 - 1,144 125,305 97,483 47,717 2,165,475 220,000 已派股息 (附注 11) - - - - - - - - (220,000) 本期利润 - - - - - - 406,748 406,748 - 豁免债务 - - - 5 - - (5) - - 拟发股息 (附注 11) - - - - - - (212,000) (212,000) 212,000 提取盈余公积金 (附注 28) - - - - 24,528 - (24,528) - - 提取公益金 (附注 28) - - - - - 24,528 (24,528) - - 发行可换股债券，净额(附注 27) - - 1,205,170 - - - - - - 已换的可换股债券(附注 27) 60,000 221,432 (281,432) - - - - 221,432 - 接受捐赠 - - - 633 - - - 633 - ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── 二零零三年十二月三十一日 1,060,000 2,115,258 923,738 1,782 149,833 122,011 193,404 2,582,288 212,000 ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ 二零零二年 股本 股本溢价 可换股债券 资本储备 盈余公积金 公益金 未分配利润 储备合计 拟派股息 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 二零零二年一月一日，如前报 1,000,000 1,893,826 - 544 102,980 75,158 95,660 2,168,168 110,000 会计政策变更之影响(附注 2) - - - - - - - - - ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── 二零零二年一月一日，经重列 1,000,000 1,893,826 - 544 102,980 75,158 95,660 2,168,168 110,000 已派股息(附注 11) - - - - - - - - (110,000) 本期利润 - - - - - - 217,307 217,307 - 豁免债务 - - - 600 - - (600) - - 拟发股息 (附注 11) - - - - - - (220,000) (220,000) 220,000 提取盈余公积金 (附注 28) - - - - 22,325 - (22,325) - - 提取公益金 (附注 28) - - - - - 22,325 (22,325) - - ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── 二零零二年十二月三十一日 1,000,000 1,893,826 - 1,144 125,305 97,483 47,717 2,165,475 220,000 ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ -6- 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 综合现金流动表 截至二零零三年十二月三十一日止年度 集团 附注 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 经营活动 经营产生之现金流入净额 29a 1,273,544 1,241,310 支付所得税 (129,470) (130,578) 支付利息 10,768 10,661 ─────── ─────── 经营活动之现金流入净额 1,154,842 1,121,393 ─────── ─────── 投资活动 购建固定资产，在建工程及无形资产 (533,399) (513,615) 处置固定资产所得 55,172 53,429 增购其它长期资产 - (2,644) 已收长期债权投资利息 - 2,799 收购附属公司，扣除购入之现金 - (162,713) 追加投资于附属公司 (81,763) (7,480) 收取联营公司或其它投资 - (109) 减少（增加）短期银行存款及已抵押银行存款 9,070 (23,989) ─────── ─────── 投资活动之净现金流出 (550,920) (654,322) ─────── ─────── 融资前之净现金流入 603,922 467,071 ─────── ─────── 融资活动 应付新借贷款 2,771,878 4,136,926 偿还银行借款 (4,231,355) (4,093,224) 股东借款 124,047 - 发行可换股债券 29b 1,218,438 - 股东投入资本 29b 633 - 少数股东投入资本 29b 4,500 9,442 已付利息 (105,744) (129,800) 派发股利 29b (218,900) (110,000) 派发少数股东之股利 29b (79,592) (20,676) ─────── ─────── 融资活动之净现金流出 (516,095) (207,332) ─────── ─────── 现金之增加 87,827 259,739 外币汇率变动之影响 (228) 317 一月一日之现金 762,166 502,110 ─────── ─────── 十二月三十一日之现金 849,765 762,166 ═══════ ═══════ -7- 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 • 公司架构及主要业务 青岛啤酒股份有限公司（以下简称“本公司”）于一九九三年六月十六日在中华人民共和国（“中 国”）注册成立为股份制有限公司，并于一九九五年十二月二十七日领取按中外合资股份有限公司 注册的营业执照。本公司发行之“Ｈ股”自一九九三年七月十五日开始在香港联合交易所有限公司 之主板上市，而“Ａ股”则自一九九三年八月二十七日开始在上海证券交易所上市。 于二零零二年十月二十一日，本公司与安海斯 - 布希国际控股有限公司 (ANHEUSER - BUSCH COMPANIES, INC.)(“A-B 公司”) 签订一项《战略性投资协议》，本公司将分期向 A-B 公司发行强 制性转股的可换股债券，作价共约港币 1,416,195,000 元 (折合约人民币 1,505,840,000 元)；全数 换股后 A-B 公司将持有本公司约 27%的股权。本公司于本年度收到 A-B 公司认购本公司发行的可 转换公司债券的部份款项合共约 1,162,058,000 港元(折合约人民币 1,235,006,000 元) ，而其中约 280,800,000 港元(折合约人民币 297,999,000 元) 可换股债券已于本年内转换成 60,000,000 股新增 H 股。其余约 254,138,000 港元(折合约人民币 270,834,000 元) 已于二零零四年三月三十一日收 到。此等融资安排可减低本集团营运资金为负数的情况。详情请参阅附注 23 及 27。 本公司的主要业务为生产及销售啤酒。附属公司(包括新收购/成立的附属公司与本公司合称”本集团”) 及联营公司主要从事啤酒生产、销售及国内啤酒产品贸易。 • 主要会计政策 编制此等账目所采用之主要会计政策列载如下： • 编制基准 本账目乃按照香港公认会计原则及香港会计师公会颁布之会计标准编制。帐目并依据历史成本常规 法编制。部分固定资产则按评估值记账。 于本年度，本集团采纳由香港会计师公会颁布之会计准则第 35 号“政府补贴及政府资助之披露” 及 会计准则第 12 号“所得税”(修订本)，分别于二零零二年七月一日及二零零三年一月一日或以后开始 之会计期间生效。 本集团认为会计准则第 35 号“政付补贴及政府资助之披露” 之变更对本集团之账目并没有重大影 响。 本集团会计政策之变更及采纳新修订之会计准则第 12 号之影响详列于本报告附注 2(n)。 集团会计 (i) 综合账目 综合账目包括本公司及各附属公司截至十二月三十一日止之账目。 附属公司指本公司直接或间接控制过半数投票权；有权控制财政及营运决策；委任或撤换 董事会大多数成员；或在董事会会议上有大多数投票权之实体。 在年内购入或售出之附属公司，其业绩由收购生效日起计或计至出售生效日止列入综合损 益账内。 所有集团内公司间之重大交易及结余已于综合账目时对销。 出售附属公司之收益或亏损指出售所得之收入与集团应占该公司资产净值之差额，连同之 前并未在综合损益账内支销或入账之任何未摊销商誉或负商誉以及任何相关之累积外币汇 兑储备。 少数股东权益指外界股东在附属公司之经营业绩及资产净值中拥有之权益。 在本公司之资产负债表内，附属公司之投资以成本值扣除减值亏损准备入账。本公司将附 属公司之业绩按已收及应收股息入账。 本集团的附属公司明细详列于附注 18。 -8- 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 2 主要会计政策（续） (b) 集团会计（续） (ii) 联营公司 联营公司为附属公司及合营公司以外，集团持有其股权作长期投资，并对其管理具有重大 影响力之公司。 综合损益账包括集团应占联营公司之本年度业绩，而综合资产负债表则包括本集团应占联 营公司之资产净值及收购产生之商誉或负商誉(扣除累计摊销)。 当联营公司之投资账面值已全数撇销，便不再采用权益会计法，除非本集团就该联营公司 已产生承担或有担保之承担。 本集团与其联营公司间交易之未变现盈利按集团应占该等联营公司之权益撇销；除非交易 提供所转让资产减值之凭证，否则将未变现亏损撇销。 在本公司之资产负债表内，联营公司之投资以成本值减去减值准备列账。本公司将联营公 司之业绩按已收及应收股息入账。 (iii) 外币换算 以外币为本位币之交易，均按交易当日之汇率折算。于结算日以外币显示之货币资产与负 债则按结算日之汇率折算。由此产生之汇兑盈亏均计入损益账。 附属公司及联营公司以外币显示之资产负债表均按结算日之汇率折算，而损益账则按平均 汇率折算。由此产生之汇兑盈亏作为储备变动入账。 • 固定资产及其折旧 (i) 固定资产 固定资产按实际成本或评估价值扣除累积折旧及资产减值准备计价。实际成本包括购买及 将该项资产付运至运作地点及达至原定用途之状态而所占的任何直接费用。重估价值为本 公司于一九九三年六月十六日改组为股份制公司时由原有股东投入的固定资产，按原有股 东所同意而经中国国家国有资产管理局批准的评估价入账。在固定资产投入运作后产生的 支出，如日常维修保养及检修费用，一般于产生该等支出的期间自损益表中扣除。倘若能 清楚显示该等支出能增加预计于日后运用该项固定资产而产生的经济效益，该等支出则拨 作该项目固定资产的额外成本。 本集团根据香港会计师公会发出《会计准则》第 17 条第 72 段有关《物业、厂房及设备》 之过渡期规定，有部分固定资产是从一九九五年九月三十日前所作之评估值列账，而该等 固定资产均未有重估至资产负债表结算日之公允价值。 资产改良支出均资本化，并按其对本集团之预计可用年期折旧。 -9- 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 2 主要会计政策（续） (c) 固定资产及其折旧（续） (ii) 折旧 除土地使用权并无残值外，固定资产之折旧乃以直线法按彼等之原值或评估值扣除累计资 产减值及 3%残值分摊于其估计可使用年期作出拨备。固定资产主要估计可使用年期如下： 土地使用权 使用年限 房屋建筑物 20-50 年 机器设备 5-14 年 运输设备 5-12 年 其它设备 5-10 年 固定资产之可使用年期及折旧方法均被定期复核。 机器零件按大维修期折旧。将机器零件重修至其正常运作状态使整体资产可继续使用之重 大支出均资本化，并按零件大修理间隔期限折旧。 (iii) 减值与出售盈亏 在每年结算日，固定资产项内之资产皆透过集团内部及外界所获得的信息，评核该等资产 有否耗蚀。如有迹象显示该等资产出现耗蚀，则估算其可收回价值，及在合适情况下将减 值亏损入账以将资产减至其可收回价值此等减值亏损在损益表入帐。 出售固定资产之收益或亏损将列算于损益表内。出售固定资产之收益或亏损乃出售所得收 入净额与资产账面值之差额。 • 在建工程 在建工程指兴建中的房屋及建筑物和安装测试中的机器设备，并按成本值减累计资产减值记账。成 本包括工程建造和设备购置安装的支出及其它直接成本，以及建造和安装测试期间为该项资产所发 生的借款利息支出。在建工程于完工及可作拟定用途时，将转入固定资产开始计提折旧。 • 长期投资 持至到期日之证券在资产负债表内按成本值加/减任何截至该日止已摊销之折让/溢价列账。折让或 溢价按截至到期日止之期间摊销，并在损益表中列作利息/支出项目。如出现非短期性之减值，则作 出拨备。 个别持至到期日之证券或持有同类证券之账面值均于结算日检讨，以评估有关之信贷风险及其账面 值能否收回。倘若预期账面值无法收回，则作出拨备，并即时在损益表列作开支。 - 10 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 2 主要会计政策（续） (e) 长期投资（续） (i) 投资证券 计划持续持有之证券,包括债权（除持有至到期证券）及股权证券，乃分类为投资证券并按 成本值减有关减值准备列账于资产负债表上。 于各资产负债表日，本集团及本公司对各持有至到期证券作复核，以评估有关之公平价值 是否减值至低于账面金额。倘发生上述减值情况，则账面金额可予削减，而有关削减乃确 认于当年损益。如引致投资证券减值的情况不再存在并有证据显示会于可见之未来持续下 去，其减值准备则会冲回当年的损益账内。 当投资证券出售及转让时，其账面值与出售或转让所得款项净额之差计入当年损益。 (ii) 其它投资 除持有至到期证券及投资证券以外的证券均分类为其它投资，并以公允价值于资产负债表 上反映。所有未实现持有损益均计入当年损益账内。 当其它投资出售及转让时，其账面值与出售或转让所得款项净额之差计入当年损益。 • 无形资产 (i) 商标、专有技术及软件 无形资产于取得时按实际成本入账。无形资产是在有关的经济利益很可能流入企业及该资 产的成本能够可靠地计量时才予以确认。已确认的无形资产按成本扣除累计摊销及减值准 备计价。 于该等无形资产被购买或完成后发生的支出，应在发生时确认为当期费用。如该支出能产 生比原有评估表现水平较高的预见经济利益，及能够可靠地计量及分配到将被溢值的无形 资产成本上，则该支出能确认无形资产成本部份。 商标、专有技术及软件采用直线法，按照其估计使用年限摊销。有关估计使用年限及摊销 方法均于每年年结时重复核。无形资产的估计使用年限如下： 商标： 青岛啤酒 40 年 其它商标 5 - 10 年 专有技术 10 年 软件及其它 5 - 10 年 - 11 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 2 主要会计政策（续） (f) 无形资产（续） (ii) 研究及开发成本 研究成本在发生时作为费用列支。当能够证明开发中产品技术之可行性及有意完成该产 品，而亦有充裕资源及成本可予厘定，及有能力出售或使用该资产而产生可预见经济利 益，则将新产品或改良产品之设计、测试及开发所涉及之成本确认为无形资产，并以直线 法以不多于五年期限作摊销，以反映将相关经济效益确认之模式。不符合上述条件之开发 成本在发生时作为费用支销。已入账为支出之开发成本不会在往后期间确认为资产。本会 计年度并没有任何开发成本确认为资产。 (iii) 商誉 收购成本超过本集团于收购日按持股比例计算的被收购附属公司及联营公司可辨认资产及 负债之公允价值的部分确认为商誉并在资产负债表中认列为一项资产。对于以权益法核算 于联营公司之投资，商誉则计入投资的账面价值。商誉按成本减累计摊销及累计减值准备 计价。商誉之摊销采用直线法于十年之有效期限内摊销。任何由该商誉所发起的减值于损 益表中反映。 (iv) 无形资产减值 如有迹象显示出现减值，则无形资产之账面值，包括之前已在储备记账之商誉，均需评估 及即时撇减至可收回价值。 • 负商誉 本集团于收购日按持股比例计算的被收购附属公司可辨认资产及负债之公允价值超过收购成本的部 分确认为负商誉。 如果负商誉与本集团购买计划中确认并能可靠计量的预计未来损失和费用有关，该部分负商誉在未 来的损失和费用被确认时确认为收益，但并不包括于收购日可辨认的负债。如果负商誉不超过所取 得的可辨认非货币性资产的公允价值，则按所取得的可辨认应折旧资产或应摊销资产的加权平均剩 馀年限内，用有系统的方法确认为收益。如果负商誉的金额超过所取得的可辨认非货币性资产的公 允价值，则立刻确认为当期收益。 • 存货 存货包括原材料、在产品、包装物/辅料及低值易耗品和产成品。期末存货按成本或可变现净值两者 较低者计价。成本按加权平均法计算，包括所有的采购成本、生产成本及使存货达到目前地点及状 态的其它相关成本。可变现净值乃按预计销售所得款项扣除估计销售费用计算。低值易耗品及部份 包装物分别按 2-5 年及 1-2 年使用年限用直线法摊销列作当年生产费用。 - 12 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 2 主要会计政策（续） • 应收账款及其它应收款 凡被视为坏账之应收账款及其它应收款，均计提坏账准备。应收账款及其它应收款项以成本值减坏 账准备后的净值列示。 • 现金及现金等价物 现金及现金等价物按成本在资产负债表内列账。在现金流量表中，现金及现金等价物包括库存现 金、银行通知存款及银行透支。 • 经营租赁 经营租赁是指拥有资产之风险及回报实质上由出租公司保留之租赁。租赁款额在扣除自出租公司收 取之任何奖励金后，于租赁期内以直线法在损益账中支销。 • 拨备 倘本集团需就过去事件承担现有法律或推定责任而很可能导致经济利益流出企业以抵偿责任，而有 关金额能可靠地估计时，需计提有关拨备。当集团预计拨备款可获偿付，则只能在偿付款可实质地 确定时确认将偿付款确认为独立资产。该等拨备需于每一资产负债表日作出复核及对有关估计金额 作出调整以反映当时最准确之估计。当有关准备金额的时间值会造成重大影响时，有关准备将以估 计用于抵偿责任的金额的净现值计提。 • 雇员福利 (i) 雇员应享假期 雇员在年假之权利在雇员应享有时确认。本集团为截至结算日止雇员已提供之服务而产生 之年假之估计负债作出拨备。 雇员之病假及产假分娩假不作确认，直至雇员正式休假为止。 (ii) 奖金计划 当本集团因为雇员已提供之服务而产生现有法律或推定性责任，而责任金额能可靠估算 时，则将奖金计划之预计成本确认为负债入账。 奖金计划之负债预期须在十二个月内偿付，并根据在偿付时预期会支付之金额计算。 - 13 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 2 主要会计政策（续） (m) 雇员福利（续） (iii) 退休金责任 根据于一九九四年十月一日起施行的《青岛市城镇企业从业人员养老保险暂行规定》，本 公司为全职雇员提供指定供款退休金计划。本集团须为所有全职员工缴纳统筹退休金。统 筹退休金乃按地方政府规定的标准工资的 28.5%至 33.5%，其中本集团承担 25.5%，余下 由职工负责承担，并交由中国政府有关部门统筹安排。退休职工的退休金由该部门统筹支 付。本集团按权责发生制计提已缴及应缴之退休金计入当期费用。 在香港注册成立及经营的附属公司按香港特别行政区政府的强制性公积金条例成立一定额 供款强制性公积金，按雇员基本薪金 5%对该计划每月作出供款，惟此公司及雇员各自的最 高供款额以每年每雇员港币 12,000 元(人民币 12,732 元) 为限。集团向该退休计划作出之 供款在发生时作为费用支销。 (n) 递延税项 递延税项采用负债法就资产负债之税基与它们在财务报表之账面值两者之短暂时差作全数拨备。递 延所得税采用在结算日前已颁布或实质颁布之税率厘定。 递延税项资产乃就有可能将未来应课税溢利与可动用之短暂时差抵销而确认。 递延所得税乃就附属公司、联营公司及合营企业之短暂时差而拨备，但假若可以控制时差之拨回， 并有可能在可预见未来不会拨回则除外。 以前年度，递延税项乃因应就课税而计算之盈利与账目所示之盈利二者间之时差，根据预期于可预 见的将来支付或收回的负债及资产，按现行税率计算。采纳新修订之会计准则第 12 号构成会计政 策之变动并已追溯应用，故比较数字已重报以符合经修订后之政策。 如综合股权变表所列示，二零零二年一月一日之期初未分配利润已减少约人民币 646,000 元，为采 纳上述新修订会计准则第 12 号后重报递延税项负债、商誉及负商誉影响净额。如账目附注 25 所详 述，是次重报令二零零二年一月一日之递延税项资产及递延税项负债分别增加约人民币 7,944,000 元及人民币 19,114,000 元。此外，如账目附注 16 及 20 所详述，二零零二年一月一日之期初商誉 及负商誉净额分别增加约人民币 9,239,000 元及人民币 6,705,000 元。 二零零三年一月一日之期初未分配利润已减少约人民币 1,217,000 元，为采纳上述新修订会计准则 第 12 号后重报递延税项负债、商誉及负商誉影响净额。如账目附注 25 所详述，是次重报令二零零 三年一月一日之递延税项资产及递延税项负债分别增加约人民币 7,528,000 元及人民币 18,098,000 元。此外，如账目附注 16 及 20 所详述，二零零三年一月一日之期初商誉及负商誉净额分别增加人 民币 8,213,000 元及人民币 6,423,000 元。 (o) 可换股债券 强制性可换股债券的本金部份(扣除相关债券发行费用后) 记于资产负债表权益中。此外，本公司估 计每年应缴付予债券持有人的债券利息金额及该持有人于换股时退回本公司的利息金额(假设换股在 限期结束时进行)的相应现金流量，按本公司平均借款利率分别计算其贴现值。以上两者之贴现值差 额(以下简称“贴现净值” ) 将冲销有关已发出债券的本金部份，并确认为本公司的递延负债且于资产 负债表中作长期负债处理，该递延负债于预计换股限期间以直线摊销法按年将有关收入确认于损益 表中。本公司亦将债券持有人进行换股前实际已付或应缴付的债券利息费用确认为保证金、预付账 款及其他应收款于资产负债表中列示。 - 14 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 2 主要会计政策（续） (p) 收入确认基准 在有关交易经济利益能流入本集团，和相关的收入和成本能可靠地衡量的前提下，收入按以下的基 准确认： (i) 销售交易之收入于拥有货品的风险与回报转让予客户时确认。 (ii) 银行存款利息收入乃根据未偿还本金额及适用之实际利率，按时间比例确认。 (iii) 股息收入于股东收取股息之权利获确定时确认。 (iv) 经营租赁之租金收入按直线法确认。 (q) 补贴收入 当企业能够合理地保证会符合附带条件以及补贴将可收取时，政府补贴确认为其它收入。 补贴收入会根据其相关的成本发生当年，于损益表中确认为收入。 (r) 借款费用 借款费用包括利息费用及其它与借款相关的费用，包括借款折溢价的摊销、借款安排的辅助性支出 的摊销及因外币借款的产生汇总损益而调整利息支出。 借款费用一般于发生当期计入费用，除非用借款购建的资产需较长一段时间的购建方能投入使用， 则与该项资产直接有关的借款费用予以资本化。当购建成本及借款费用开始发生且为该等资产达到 预定用途的购建活动正在进行时，借款费用才开始资本化。资本化的借款费用根据该项资产达到预 定用途前所平均占用的资金计算。若由于借款费用资本化而致资产的账面价值超过其可回收价值， 则应计提该资产的减值准备。 (s) 分部资料 本集团唯一主要业务为生产及销售啤酒产品，因此未有编制按业务分部的资料。按本集团内部财务 资料汇报架构，可为五个主要的地区分部。这些地区分部为本集团编制基本分部资料的基础。按地 区划分的分部财务资料详列于附注 3。 分部收入、费用及分部经营结果包括地区分部间之转让。该等转让乃按双方就市场情况协商进行， 并于合并时全部冲销。 未分配资产及负债指未分类企业资产及负债。 未分配成本指集团整体性开支。分部资产主要包括无形资产、固定资产、存贷、应收账款及经营现 金，不包括之项目主要为证券之投资。分部负债指经营负债，而不包括例如若干集团整体性之借款 等项目。资本性开支包括购入无形资产及固定资产的费用，当中包括因收购附属公司而添置之资 产。 至于地区分部报告，销售额乃按照客户所在地区计算。总资产及资本性开支按资产所在地计算。 (t) 或然事项 或然负债指因已发生的事件而可能引起之责任，此等责任需就某一宗或多宗事件会否发生才能确 认，而集团并不能完全控制这些未来事件会否实现。或然负债亦可能是因已发生的事件引致之现有 责任，但由于可能不需要消耗经济资源，或责任金额未能可靠地衡量而未有入账。 或然负债不会被确认，但会在账目附注中披露。假若消耗资源之可能性改变导致可能出现资源消 耗，此等负债将被确立为拨备。 - 15 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 2 主要会计政策（续） (u) 期后事项 资产负债表日后事项若有助于对公司于资产负债表日存在的状况提供额外资料或指出持续经营的假 设不适用时，则须作为调整事项反映于账目中。不作为调整事项的资产负债表日后事项如涉及金额 重大，亦须在账目附注中披露。 • 分部报表 本集团之唯一主要业务为生产及销售啤酒，因此未提供按业务分部资料之分析。 本集团的活动在中国产生，按地区分部的资料分析如下： 二零零三年 青岛地区 其它山东地区 华北地区 华南地区 海外地区 合并抵消 合并 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 营业额 对外销售 1,795,540 934,537 1,426,702 2,177,342 379,664 - 6,713,785 分部间往来 208,957 2,330 91,123 219,289 - (521,699) - ────── ────── ────── ────── ────── ────── ────── 营业额 2,004,497 936,867 1,517,825 2,396,631 379,664 (521,699) 6,713,785 ══════ ══════ ══════ ══════ ══════ ══════ ══════ 营业盈利 分部业积 257,455 (27,959) 35,192 156,136 125,116 - 545,940 ══════ ══════ ══════ ══════ ══════ ══════ ══════ 未分配开支净额 (19,526) ────── 经营盈利 526,414 ══════ 理财成本 (101,799) 应占联营公司经营盈利减亏损 (7,251) - - - - - (7,251) ────── 除税前盈利 417,364 税项 (134,988) ────── 除税后盈利 282,376 少数股东损益 (37,331) ────── 股东应占盈利 245,045 ══════ 资产 分部资产 5,383,778 1,284,197 1,837,337 3,942,517 - (3,981,235) 8,466,594 投资于联营公司 21,197 - - - - - 21,197 未分配资产 435,778 ────── 总资产 8,923,569 ══════ 负债 分部负债 904,606 1,030,757 1,206,927 2,442,646 - (2,092,823) 3,492,113 未分配负债 437,165 ────── 总负债 3,929,278 ══════ 其它资料 资本性支出 105,398 114,383 96,344 234,748 - - 550,873 折旧 130,466 66,801 109,307 214,276 - - 520,850 摊销 11,499 84 773 2,502 - - 14,858 资产减值准备 8,839 12,141 18,793 6,529 - - 46,302 ══════ - 16 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 3 分部报表（续） 二零零二年，经重列 青岛地区 其它山东地区 华北地区 华南地区 海外地区 合并抵消 合并 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 营业额 对外销售 1,719,776 836,217 1,191,609 2,115,311 332,284 - 6,195,197 分部间往来 70,757 626 65,921 163,030 - (300,334) - ──────── ──────── ──────── ──────── ──────── ──────── ──────── 营业额 1,790,533 836,843 1,257,530 2,278,341 332,284 (300,334) 6,195,197 ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ 营业盈利 分部业积 262,192 (28,087) 37,317 143,223 107,934 - 522,579 ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ 未分配开支净额 (2,251) ──────── 经营盈利 520,328 ════════ 理财成本 (146,661) 应占联营公司经营盈利减亏损 (5,059) - - - - - (5,059) ──────── 除税前盈利 368,608 税项 (109,317) ──────── 除税后盈利 259,291 少数股东损益 (37,317) ──────── 股东应占盈利 221,974 ════════ 资产 分部资产 2,329,902 1,282,252 1,831,125 3,967,573 - (3,110,710) 6,300,142 投资于联营公司 28,448 - - - - - 28,448 未分配资产 2,563,866 ──────── 总资产 8,892,456 ════════ 负债 分部负债 827,773 979,483 1,090,479 2,367,327 - (1,071,419) 4,193,643 未分配负债 844,823 ──────── 总负债 5,038,466 ════════ 其它资料 资本性支出 68,655 95,014 103,872 276,724 - - 544,265 折旧 114,179 67,758 101,935 183,532 - - 467,404 摊销 15,432 9,673 21,053 34,655 - - 80,813 资产减值确认 6,654 7,088 18,126 8,474 - - 40,342 ════════ - 17 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 • 营业额及其它收益净额 本年度之收益净额如下： 经重列 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 营业额 6,713,785 6,195,197 其它收益净额： - 政府补贴(i) 62,885 96,812 - 废料销售利润 10,836 11,613 - 其它支出 (51,032) (11,660) ──────── ──────── 22,689 96,765 ──────── ──────── 合计 6,736,474 6,291,962 ════════ ════════ (i) 于过去年度进行的收购中，本集团与部分有关地方政府达成协议。根据协议，使部份附属 公司能享有不同的地方财政补贴，主要包括以附属公司缴纳的各项税金为基础的财政补贴 收入。 • 经营盈利 经营盈利已扣除（计入）下列各项： 经重列 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 已售之存货成本(包括折旧及摊销) 4,326,079 4,031,922 固定资产折旧 520,850 467,404 固定资产减值准备 46,302 40,342 无形资产摊销(包括于行政开支) - 商标 2,584 2,584 - 专有技术 1,863 3,270 - 软件及其它 1,497 1,457 商誉摊销(包括于其它收益净额 ) 17,494 12,952 负商誉摊销(包括于其它收益净额) (10,244) (10,245) 撇销固定资产净损失 12,645 14,631 核数师酬金 5,861 4,974 土地及房屋建筑物之经营租赁支出 8,747 9,261 坏账准备 16,168 48,384 存货可变现净值准备 2,550 3,979 汇兑亏损净额 7,081 7,061 研究及开发成本 3,357 3,083 ═════════ ═════════ - 18 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 • 员工成本（包括董事薪津） 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 薪酬工资 474,766 443,159 社会保障成本 47,325 46,657 退休成本 - 界定供款计划 62,577 52,165 员工医疗福利 2,179 2,699 ──────── ──────── 586,847 544,680 ════════ ════════ • 董事、监事会成员及五位支薪最高人士之薪津 董事薪津 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 非执行董事 - 董事袍金 - - - 其它 200 - 执行董事 - 董事袍金 - - - 薪金、津贴及非现金利益 613 353 - 退休金供款 26 25 ───────── ───────── 合计 839 378 ═════════ ═════════ 管理人员薪津 五位支薪最高人士（其中并无(二零零二: 无)为本公司董事或监事会成员）之酬金分析如下： 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 薪金、津贴及非现金利益 1,024 698 退休金供款 26 30 ──────── ──────── 合计 1,050 728 ════════ ════════ - 19 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 7 董事、监事会成员及五位支薪最高人士之薪津（续） 监事会成员薪津 五名现任及前任监事会成员之薪津总额如下： 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 薪金、津贴及非现金利益 526 178 退休金供款 35 24 ──────── ──────── 合计 561 202 ════════ ════════ 截至二零零三年十二月三十一日止年度，给董事及五名最高薪酬的人士（包括董事、监事及雇员） 每人的酬金均少于人民币 1,060,000 元（折合港币 1,000,000 元）(二零零二年：相同)。此外并无 董事放弃或答应放弃任何薪津(二零零二年：无)。于本财政期间，本集团并无对薪金最高的五位雇 员给予酬金作为加入本集团之奖励或退职之补偿(二零零二年：无)。非执行董事收取人民币 200,000 元薪津(二零零二年：无)。 • 理财成本 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 银行借款及透支的利息支出(须于五年内全数偿还) 103,614 147,479 减：于在建工程资本化之利息支出 (1,815) (818) ──────── ──────── 合计 101,799 146,661 ════════ ════════ - 20 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 • 税项 • 所得税 经重列 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 当期税项 - 香港利得税(i) 1,514 916 - 中国企业所得税(ii) 128,971 105,706 以前确认递延税款资产拨回 5,101 2,975 减：递延税项暂时性差异的转回 (598) (280) ──────── ──────── 134,988 109,317 ════════ ════════ 法定税率与实际有效税率调节表： 二零零三年 二零零二年 法定税率 33% 33% 附属公司之亏损 19% 18% 集团内各地区不同税率之影响 (18%) (22%) 其它 (2%) 1% ──────── ──────── 实际有效税率 32% 30% ════════ ════════ (i) 香港利得税 香港利得税乃根据本年度估计应课溢利按 17.5%（二零零二年：16%）之税率作出准备。 于二零零三年政府颁布 2003/2004 年度利得税率由 16%增加至 17.5%。 (ii) 中国企业所得税 中国企业所得税乃根据本年度的估计业绩按国家规定的须缴纳部份计算，所有可以享受到 的免税优惠已考虑在内。 根据国家税务总局在一九九四年四月十八日发出之一份批文，自本公司成立日起及在新的 企业所得税法有特别说明之前，本公司的应课税溢利暂按 15%的税率征收所得税，直至另 行通知。本公司于一九九七年三月二十三日接获青岛市财政局的确认，确认延长这项税务 优惠直至另行通知。 青岛啤酒（三水）有限公司（“三水公司” ）、青岛啤酒（郴州）有限公司（“郴州公司” ） 及深圳青岛啤酒朝日有限公司（“深朝日” ）被确认为外商投资企业并可享受经抵销累计税 损后，由首个获利年度起计两免三减半缴交所得税。本年为深朝日第三个获利年度及三水 公司第四个获利年度。彬州公司则于本年度仍处于亏损状态，所以，并未开始所得税优 惠。 深圳市青岛啤酒销售有限公司（“深销售” ） 享受经抵销累计税损后，由首个获利年度起计 首年豁免及两年减半缴交所得税。本年度为深销售抵销累计税损后第三个获利年度而无须 缴付所得税。 青岛啤酒（珠海）有限公司及青岛啤酒（厦门）有限公司因分别于珠海及厦门经济特区成 立及经营，按有关税务条例以 15%计算应课所得税。 本集团内其它于中国成立及营运的附属公司的应纳税所得额按标准税率 33%计算应课所得 - 21 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 稅。 - 22 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 9 税项（续） • 增值税 根据《中华人民共和国企业增值税暂行条例》，本集团按产品销售收入的 17%的增值税率缴纳销项 增值税，购买原材料及辅助材料等时所缴付的进项增值税可用于抵扣销售货物时的销项增值税。另 外，本集团按照应缴增值税额的 7%和 3%，分别计缴城市维护建设税和教育费附加。 • 消费税 根据中国财政部、国家税务总局颁布了《关于调整酒类产品消费税政策的通知（财税[2001]84 号）》规定每吨啤酒出厂价格（含包装物及包装物押金）在 3,000 元以上的，单位消费税额为每吨 250 元。其它啤酒之销售，仍按每吨 220 元缴纳消费税。 • 股东应占盈利 在综合损益表上的股东应占盈利的全额已包括本公司本年度之盈利约为人民币 406,748,000 元（二 零零二年：约人民币 217,307,000 元）。 • 股息 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 已派发股息 每股人民币二十二仙（二零零二年：每股人民币十一仙） 220,000 110,000 ════════ ════════ 建议派发之股息 二零零三年期末股息每股人民币二十仙（二零零二年期末股 息：每股人民币二十二仙） 212,000 220,000 ════════ ════════ 于二零零四年四月一日之董事会，董事会建议派发末期股息每股二十仙 。此拟派股息并未于应付股 利中反映，惟将于二零零四年十二月三十一日止年度列作保留盈余分派。 • 每股盈利 每股基本盈利是根据股东应占盈利约人民币 245,045,000 元(二零零二年十二月三十一日：约人民 币 221,974,000 元) 计算。每股摊薄盈利是根据股东应占盈利约人民币 245,045,000 元(二零零二年 十二月三十一日：人民币 221,974,000 元) ，加上约人民币 7,496,000 元(二零零二年十二月三十一 日：无) 于本年确认的强制性可换股债券税后利息费用。 每股基本盈利是按期内已发行普通股之加权平均数 1,030,000,000 股(二零零二年十月三十一日： 1,000,000,000 股) 计算。 每股摊薄盈利根据 1,173,333,000 股(二零零二年十二月三十一日： 1,000,000,000 股) 普通股计算，即期内已发行普通股之加权平均数，加上假设所有未行使换股权之 强制性可换股债券皆已转换成股权之加权平均数 143,333,000 股(二零零二年十二月三十一日：无) 普通股计算。 - 23 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 • 与关联企业的交易 当企业能直接或间接地对另一企业的财务或经营决策作出控制或重大影响，该等企业将被视为关联 企业。当两间企业同时接受另一企业共同的控制或重大影响时，该等企业亦被视为关联企业。 • 截至二零零三年十二月三十一日止年度，本集团与关联企业的主要的交易如下： 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 向关联企业（少数股东或相同大股东）购货 102,700 28,199 由关联企业（相同大股东）提供广告服务 - 36,078 本公司董事会认为与关联企业之交易均按双方协定的条件进行 • 截至二零零三年十二月三十一日止，本集团及本公司与关联企业的往来账年末余额如下： 集团 公司 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 年末 年末 年末 年末 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 包括于： 应收账款及其它长期资产内 (e) -应收附属公司 219,591 494,185 - 附属公司 - - 109,469 96,231 - 其它关联公司 100,903 105,206 100,903 105,206 保证金，预付账款、附属公 司借款及其它应收款内 - 附属公司 - - 1,760,826 268,390 - 其它关联公司 105,253 117,906 87,291 112,851 包括于： 应付账款内 - 附属公司 - - 11,436 6,108 - 其它关联公司 17,404 1,236 2,613 632 其它应付款及长期应付款内 - 附属公司 - - 11,781 21,726 - A - B 公司(附注 h) 124,047 - - - - 其它关联公司 76,701 31,056 160 2,589 销售按金内 - 附属公司 - - 1,319 2,460 - 其它关联公司 3,073 - 3,073 - 除附注(f) 所述外，本集团及本公司与其它所有关联企业的往来账余额均无担保及无固定还款期，亦 不计利息。 - 24 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 13 与关联企业的交易（续） (c) 集团及本公司分别约有人民币 4,617,000 元的借款（二零零二年十二月三十一日：本集团- 约人民 币 875,006,000 元；本公司- 约人民币 355,516,500 元）是由青岛啤酒集团有限公司提供信用担 保。青岛啤酒集团有限公司因有部份董事与本公司相同及相同大股东，故被视为关联企业。 (d) 于二零零二年十二月三十一日，本集团约人民币 125,000,000 元的借款是由附属公司少数股东提供 担保。本年并无任何借款是由少数股东提供担保。 • 于二零零一年度，本集团及本公司与一名客户及一关联公司(合称“欠款人”)就合计人民币 105,000,000 元的应收账款(“欠款”)达成还款协议。根据有关协议该等欠款人将于二零零二年 一月一日起按八年分期归还整项欠款。于本年度，欠款人已按还款时间表向本公司退还第二期人 民币 10,000,000 元的欠款。其中，人民币 4,900,000 元为现金回款，其余人民币 5,100,000 元 则以转让两座位於中国的建築物的拥有权予本公司作价偿还。截至二零零三年十二月三十一日 止，由于其中一座作价人民币 4,300,000 元的建筑物的拥有权转让手续尚未办妥，故只在尚余欠 款中扣除人民币 5,700,000 元。于二零零三年十二月三十一日，整项欠款已按其贴现值分别以约 人民币 14,300,000 元及人民币 53,808,000 元在本公司及本集团的资产负债表中的应收账款及其 他长期资产内反映。青岛啤酒集团有限公司对欠款提供担保。 • 截至二零零三年十二月三十一日，本公司透过交通银行及中国工商银行以委托贷款形式分别提 供约人民币 1,767,826,000 元(二零零二年十二月三十一日：人民币 268,390,000 元)及约人民币 60,146,000 元(二零零二年十二月三十一日：人民币 70,186,000 元)贷款予附属公司及一联营公 司。上述委托贷款均为一年内到期及并无担保，除了一附属公司的委托贷款约人民币 1,115,660,000 元(二零零二年十二月三十一日：人民币 308,576,000 元)为免息外，余款均按年 利率 2%至 4.78%计算利息(二零零二年十二月三十一日：5%)。 • 如附注 19 所述，青岛啤酒（南宁）有限公司（简称“南宁公司”）的股权转让手续于二零零三年 十二月三十一日尚未办妥而并未作为本集团的联营公司。于二零零三年，本集团与南宁公司的主 要交易如下： 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 销售予南宁公司 8,074 9,150 向南宁公司购货 257,249 231,185 于二零零三年十二月三十一日，本集团与南宁公司的往来账年末余额如下： 二零零三年 二零零二年 十二月 十二月 三十一日 三十一日 人民币千元 人民币千元 包括于应收账款内 3,845 2,148 包括保证金、预付账款及其它应收账款内 54,987 66,201 包括于应付账款内 - 4,612 (h) 于二零零三年十月，青岛啤酒(香港)公司(“香港公司”) 跟 A-B 公司签定一份借款协议。根据该协 议，A-B 公司向香港公司提供 15,000,000 美元(约人民币 124,047,000 元)的借款。上述借款的年利 率为 1%、无抵押及还款期为五年。本公司对上述借款提供担保。 - 25 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 固定资产 固定资产项目的变动如下： • 集团 二零零三年 土地使用权 房屋建筑物 机器设备 运输设备 其它设备 总计 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 成本或估值 一月一日 647,986 2,297,242 4,370,634 415,707 206,397 7,937,966 在建工程转入 - 87,764 265,435 793 3,906 357,898 添置 7,260 21,841 89,688 20,718 33,140 172,647 出售或报废 (8,057) (15,259) (122,958) (24,048) (12,957) (183,279) ──────── ──────── ──────── ──────── ──────── ──────── 十二月三十一日 647,189 2,391,588 4,602,799 413,170 230,486 8,285,232 ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ 累计折旧、摊销及资产减值 一月一日 84,995 466,567 1,573,390 144,400 96,642 2,365,994 本年度折旧 26,201 67,575 353,559 38,818 34,697 520,850 转出 (284) (4,686) (64,845) (13,512) (12,264) (95,591) 资产减值准备 - (7,193) 33,212 413 - 26,432 ──────── ──────── ──────── ──────── ──────── ──────── 十二月三十一日 110,912 522,263 1,895,316 170,119 119,075 2,817,685 ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ 账面净额 十二月三十一日 536,277 1,869,325 2,707,483 243,051 111,411 5,467,547 ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ 一月一日 562,991 1,830,675 2,797,244 271,307 109,755 5,571,972 ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ 以上截止二零零三年十二月三十一日的固定资产成本或估值分析如下： 按成本计价 523,677 2,102,508 4,175,461 405,355 230,486 7,437,487 按估值计价 123,512 289,080 427,338 7,815 - 847,745 ──────── ──────── ──────── ──────── ──────── ──────── 647,189 2,391,588 4,602,799 413,170 230,486 8,285,232 ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ - 26 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 14 固定资产（续） • 公司 二零零三年 土地使用权 房屋建筑物 机器设备 运输设备 其它设备 总计 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 成本或估值 一月一日 87,975 530,492 1,241,112 151,616 87,193 2,098,388 在建工程转入 - (1,269) 56,258 - 1,504 56,493 添置 - 1,014 12,589 1,392 18,832 33,827 出售或报废 (564) (1,861) (52,099) (13,338) (8,460) (76,322) ──────── ──────── ──────── ──────── ──────── ──────── 十二月三十一日 87,411 528,376 1,257,860 139,670 99,069 2,112,386 ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ 累计折旧、摊销及资产减值 一月一日 16,603 123,367 693,043 80,430 44,441 957,884 本年度折旧 1,661 14,057 84,070 14,957 12,291 127,036 转出 - (401) (19,635) (7,752) (8,081) (35,869) 资产减值准备 - - (1,115) 6 - (1,109) ──────── ──────── ──────── ──────── ──────── ──────── 十二月三十一日 18,264 137,023 756,363 87,641 48,651 1,047,942 ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ 账面净额 十二月三十一日 69,147 391,353 501,497 52,029 50,418 1,064,444 ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ 一月一日 71,372 407,125 548,069 71,186 42,752 1,140,504 ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ 以上截止二零零三年十二月三十一日的固定资产成本或估值分析如下： 按成本计价 5,011 308,500 887,976 134,828 99,069 1,435,384 按估值计价 82,400 219,876 369,884 4,842 - 677,002 ──────── ──────── ──────── ──────── ──────── ──────── 87,411 528,376 1,257,860 139,670 99,069 2,112,386 ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ 本集团及本公司之土地及房屋建筑物均位于中国。土地使用权的年限为 50 年。 本集团于本年合计有约人民币 1,106,000 元（二零零二年十二月三十一日：68,799,000 元）的借款 是以本集团的定期存款约人民币 28,000,000 元作为抵押（二零零二年十二月三十一日：以若于土 地使用权、房屋建筑物、机器设备、运输设备作、其它设备及定期存款作为抵押，其有关资产账面 净值约为人民币 222,329,000 元）。 截至二零零三年十二月三十一日，本集团有净值约人民币 35,499,000 元的土地使用权的《国有土 地使用证》尚待办理。此外，于二零零三年十二月三十一日本集团净值约人民币 42,484,000 元的 房屋建筑物的《房屋所有权证》尚待办理。经参考法律顾问意见后，本公司董事会认为本公司及本 集团办理该等《国有土地使用证》及《房屋所有权证》并不存在实质性的法律障碍，因此对本集团 及本公司的正常营运并不构成重大影响，亦无须计提固定资产减值准备。 此外，截至二零零三年十二月三十一日，本集团有部份经营设施所处的土地为若干地方政府划拨予 前经营方的划拨土地，有关地方政府已承诺办理该等土地出让手续并承担有关待出让金。在该等土 地上的房屋建筑物净值共约人民币 136,317,000 元（二零零二年十二月三十一日：121,952,000 元）。本集团亦正办理将该等划拨土地使用权转为出让土地的手续。 假若本集团及本公司估值后的固定资产以历史成本值减累计折旧列账，则本集团及本公司该等固定 资产的账面值应分别约为人民币 355,000,000 元及人民币 233,000,000 元(二零零二年十二月三十 一日:人民币 389,000,000 元及人民币 260,000,000 元)。 - 27 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 • 在建工程 在建工程项目的变动如下： 集团 公司 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 一月一日 208,575 206,976 70,009 90,797 添置 378,226 363,408 62,197 78,621 资本化的利息支出 1,815 818 - - 转入固定资产 (357,898) (333,305) (56,493) (84,470) 其它减少 (20,574) (29,322) (7,366) (14,939) ──────── ──────── ──────── ─────── 十二月三十一日 210,144 208,575 68,347 70,009 ════════ ════════ ════════ ═══════ 本集团本年度借款成本资本化年利率为 4.78%（二零零二年：3.95%至 5.72%）。本集团于本年度 予以资本化的利息共约人民币 1,815,000 元（二零零二年：人民币 818,000 元）并记于在建工程 中。 • 无形资产 • 集团 二零零三年 商誉 商标 专有技术 软件及其它 总计 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 成本 一月一日，如前报 155,048 103,346 18,629 19,966 296,989 以前年度调整 10,266 - - - 10,266 ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── 一月一日，经重列 165,314 103,346 18,629 19,966 307,255 增加 29,206 - - 3,901 33,107 转让及报废 - - - (178) (178) ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── 十二月三十一日 194,520 103,346 18,629 23,689 340,184 ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── 累计摊销 一月一日, 如前报 23,667 24,036 6,520 3,607 57,830 以前年度调整 2,053 - - - 2,053 ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── 一月一日，经重列 25,720 24,036 6,520 3,607 59,883 本年度摊销 17,494 2,584 1,863 1,497 23,438 转出 - - - (178) (178) ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── 十二月三十一日 43,214 26,620 8,383 4,926 83,143 ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── 账面净值 十二月三十一日 151,306 76,726 10,246 18,763 257,041 ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ 一月一日，经重列 139,594 79,310 12,109 16,359 247,372 ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ ═══════ - 28 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 16 无形资产（续） • 公司 二零零三年 商标 软件及其它 总计 人民币千元 人民币千元 人民币千元 成本 一月一日 100,000 5,468 105,468 增加 - 3,632 3,632 转让及报废 - (178) (178) ──────── ──────── ──────── 十二月三十一日 100,000 8,922 108,922 ──────── ──────── ──────── 累计摊销 一月一日 23,750 922 24,672 本年度摊销 2,500 560 3,060 转出 - (178) (178) ──────── ──────── ──────── 十二月三十一日 26,250 1,304 27,554 ──────── ──────── ──────── 账面净值 十二月三十一日 73,750 7,618 81,368 ════════ ════════ ════════ 一月一日 76,250 4,546 80,796 ════════ ════════ ════════ (i) 商标 商标主要包括本集团于一九九三年六月十六日重组时，由原有股东作为资本投入的“青岛 啤酒”商标。该商标是以中国国家国有资产管理局认定的评估值入账。 本公司董事会认为由于上述商标对公司营运非常重要，并预期能为本集团及本公司带来持 续的经济利益。因此，上述商标 40 年的摊销期乃长于《会计准则》第 29 条预设的 20 年摊 销年限。 其它商标是于收购附属公司时取得，并按照其收购时的公允值入账，并按其估计之使用年 限由 5 至 10 年不等摊销 。 (ii) 专有技术 专有技术是于附属公司重组时，由少数股东投入该附属公司作成资本投资。此专有技术按 该附属公司各股东议定之金额为公允值入账，并按照其预计经济利益，估计为 10 年的估计 经济效益流入期以直线法作出分期摊销。 本公司董事会认为无形资产之公允价值不低于二零零三年十二月三十一日本公司及本集团之账面净 值。 - 29 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 • 长期投资 集团 公司 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 持有至到期的上市证券 - 34,366 - 34,363 非上市证券股份投资 (a) 17,930 20,797 16,853 19,846 ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 17,930 55,163 16,853 54,209 ════════ ════════ ════════ ════════ (a) 非上市证券股份投资 集团 公司 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 非流通股份成本值 17,930 20,797 16,853 19,846 ════════ ════════ ════════ ════════ 于二零零三年十二月三十一日，本公司董事会认为上述长期投资的公允价值不低于本公司及本集团 的账面净值。 • 投资于附属公司 公司 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 非上市股份投资成本 1,653,555 1,611,622 ════════ ════════ (i) 于二零零三年十二月三十一日，应收附属公司款项均无担保，不计利息，亦无固定还款 期。 (ii) 于二零零三年度，本公司透过银行以委托贷款形式提供贷款予附属公司。 (iii) 于二零零三年十二月三十一日或本年度内任何时间，各附属公司均无任何未偿还之借贷资 本。 (iv) 于二零零三年十二月三十一日本公司董事会认为投资于附属公司公允价值不低于其之账面 净值。 - 30 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 18 投资于附属公司（续） • (i) 于二零零三年十二月三十一日，本公司的主要附属公司资料如下： 注册及主要 本公司所占 附属公司名称 经营地点 法定地位 注册资本 权益比例(%) 主要业务 直接持有 间接持有 深圳市青岛啤酒华南投资有限公司 中国深圳 有限公司 人民币 200,000,000 95% - 控股公司 青岛啤酒（珠海）有限公司 中国珠海 有限公司 人民币 60,000,000 - 72.83% 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（三水）有限公司 中国三水 外资企业 人民币 41,335,505 - 71.25% 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（郴州）有限公司 中国郴州 外资企业 人民币 70,000,000 - 84.36% 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（黄石）有限公司 中国黄石 有限公司 人民币 5,000,000 - 90.25% 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（应城）有限公司 中国应城 有限公司 人民币 5,000,000 - 90.25% 国内啤酒生产及销售 深圳青岛啤酒朝日有限公司 中国深圳 外资企业 美元 30,000,000 51% - 生产及销售啤酒 深圳市青岛啤酒销售有限公司 中国深圳 有限公司 人民币 20,000,000 95% - 国内啤酒贸易 青岛啤酒华东控股有限公司 中国上海 有限公司 人民币 100,000,000 95% - 控股公司 青岛啤酒华东上海销售有限公司 中国上海 有限公司 人民币 3,000,000 - 94.05%(b)(ii) 国内啤酒贸易 (「华东上海」) 青岛啤酒华东南京销售有限公司 中国南京 有限公司 人民币 1,000,000 - 93.88% 国内啤酒贸易 青岛啤酒上海有限公司 中国上海 有限公司 人民币 50,000,000 - 90.25% 国内啤酒生产及销售 (「上海公司」) 青岛啤酒（芜湖）有限公司 中国芜湖 有限公司 人民币 20,000,000 - 85.50% 国内啤酒生产及销售 (「芜湖公司」) 青岛啤酒（马鞍山）有限公司 中国马鞍山 有限公司 人民币 5,000,000 - 91.25% 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒上海松江有限公司 中国上海 有限公司 美元 36,640,000 75% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（寿光）有限公司 中国寿光 有限公司 人民币 60,606,060 99% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（潍坊）有限公司 中国潍坊 有限公司 人民币 5,000,000 70% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（安丘）有限公司 中国安丘 有限公司 人民币 5,000,000 95% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒第三有限公司 中国平度 有限公司 人民币 10,000,000 95% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（徐州）有限公司 中国沛县 有限公司 人民币 39,336,899 66% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（徐州彭城）有限公司 中国彭城 有限公司 人民币 5,000,000 90% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（薜城）有限公司 中国薛城 有限公司 人民币 45,000,000 85% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（滕州）有限公司 中国滕州 有限公司 人民币 15,000,000 95% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（台儿庄）麦芽有限公司 中国台儿庄 有限公司 人民币 5,000,000 - 86.20% 国内麦芽制造及贸易 北京三环亚太啤酒有限公司 中国北京 有限公司 美元 28,900,000 54% - 国内啤酒生产及贸易 （「北京三环公司」） 北京五星青岛啤酒有限公司 中国北京 有限公司 人民币 862,000,000 37.64% 25% 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（福州）有限公司 中国福州 有限公司 美元 26,828,100 75%(b)(i) 25%(b)(i) 国内啤酒生产及贸易 (「福州公司」) 青岛啤酒（廊坊）有限公司 中国廊坊 有限公司 人民币 10,000,000 95% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒西安有限责任公司 中国西安 有限公司 人民币 222,200,000 76.10% - 国内啤酒生产及销售 (「西安公司」) 青岛啤酒渭南有限责任公司 中国渭南 有限公司 人民币 50,000,000 28% 54.79% 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（鞍山）有限公司 中国鞍山 有限公司 人民币 50,000,000 60% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（兴凯湖）有限公司 中国鸡西 有限公司 人民币 20,000,000 95% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（密山）有限公司 中国密山 有限公司 人民币 20,000,000 95% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（哈尔滨）有限公司 中国哈尔滨 有限公司 人民币 22,000,000 95% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（蓬莱）有限公司 中国蓬莱 有限公司 人民币 37,500,000 80% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（荣成）有限公司 中国荣成 有限公司 人民币 20,000,000 70% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒集团进出口有限公司 中国青岛 有限公司 人民币 11,000,000 97.73%(b)(iii) - 进出口啤酒贸易 (「集团进出口」) 青岛啤酒集团销售有限公司 中国青岛 有限公司 人民币 5,000,000 95% - 国内啤酒贸易 青岛啤酒（第五）有限公司 中国青岛 有限公司 人民币 34,610,000 93.79% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒开发有限公司 中国青岛 有限公司 人民币 1,320,000 100% - 国内啤酒贸易 青岛啤酒（平原）有限公司 中国平原 有限公司 人民币 5,000,000 90% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（日照）有限公司 中国日照 有限公司 人民币 10,000,000 95% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（菏泽）有限公司 中国菏泽 有限公司 人民币 10,000,000 90% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（重庆）有限公司 中国重庆 有限公司 人民币 7,000,000 95% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（台州）有限公司 中国台州 有限公司 人民币 10,000,000 95% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（香港）贸易有限公司 香港 有限公司 港币 500,000 100% - 香港啤酒贸易 (「香港公司」) 青岛啤酒（汉中）有限公司 中国汉中 有限公司 人民币 29,410,000 - 50.23% 国内啤酒生产及贸易 青岛啤酒（斗门）麦芽有限公司 中国珠海 有限公司 人民币 10,000,000 - 85.82% 国内麦芽制造及贸易 青岛啤酒（泸州）有限公司 中国泸州 有限公司 人民币 111,110,000 55% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（南京）有限公司 中国南京 有限公司 美元 5,000,000 75% - 国内啤酒生产及贸易 青岛啤酒（宿迁）有限公司 中国宿迁 有限公司 人民币 10,000,000 95% - 国内啤酒生产及贸易 北京青岛啤酒北方销售公司 中国北京 有限公司 人民币 29,980,000 80% 14.25% 国内啤酒贸易 哈尔滨东北青岛啤酒销售有限公司 中国哈尔滨 有限公司 人民币 10,000,000 85% 14.25% 国内啤酒贸易 青岛（崂山）啤酒有限公司 中国青岛 有限公司 人民币 16,635,592 50% 46.90% 国内啤酒生产及贸易 青岛啤酒（滕州）淮海销售有限公司 中国滕州 有限公司 人民币 500,000 - 90.00% 国内啤酒贸易 青岛啤酒（苏州）有限公司 中国太仓 有限公司 人民币 5,000,000 10% 85.50% 国内啤酒生产及贸易 青岛啤酒华东杭州销售有限公司 中国杭州 有限公司 人民币 1,000,000 - 94.05%(b)(ii) 国内啤酒贸易 (「华东杭州销售公司」) 青岛啤酒华东苏州销售有限公司 中国苏州 有限公司 人民币 3,000,000 - 76.10% 国内啤酒贸易 青岛啤酒西南销售有限公司 中国成都 有限公司 人民币 2,000,000 60% 30% 国内啤酒贸易 青岛啤酒（随州）有限公司 中国随州 有限公司 人民币 24,000,000 - 85.50% 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒（天门）有限公司 中国天门 有限公司 人民币 18,000,000 - 85.50% 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒(台州)销售有限公司 中国台州 有限公司 人民币 6,800,000 - 48.45% 国内啤酒贸易 青岛祥宏商务有限公司 中国青岛 有限公司 人民币 1,000,000 95% - 汽车租赁 青岛啤酒招商物流有限公司 中国青岛 有限公司 人民币 2,000,000 51% - 物流服务与管理 郴州市青岛啤酒销售有限公司 中国郴州 有限公司 人民币 1,000,000 - 94.69% 国内啤酒贸易 青岛啤酒鲁中(潍坊)销售有限公司 中国潍坊 有限公司 人民币 2,000,000 - 90.30% 国内啤酒贸易 青岛啤酒(厦门)有限公司 中国厦门 有限公司 人民币 10,000,000 80% - 国内啤酒生产及销售 青岛啤酒(厦门) 销售有限公司 中国厦门 有限公司 人民币 1,000,000 - 40% 国内啤酒贸易 - 31 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 18 投资于附属公司（续） (ii) 截至二零零三年十二月三十一日止年度，本集团新成立/收购的附属公司的资料如下： 成立和营 注册和 新附属公司名称 成立/收购日期 运地点 法定地位 实收资本 应占权益的比例 主要业务 直接 间接 权益 权益 青岛啤酒海丰仓储有限公司 二零零三年一月 青岛市 有限公司 人民币 10,000,000 元 - 53.75% 仓债、加工、 运输 青岛啤酒宝鸡有限责任公司(iii) 二零零三年一月 宝鸡市 有限公司 人民币 1,000,000 元 30% 53.27% 国内啤酒生产 及销售 (iii) 于二零零三年一月二十日，本公司与西安公司合资成立青岛啤酒宝鸡有限责任公司(“宝鸡公 司”)，宝鸡公司的注册资本为人民币 1,000,000 元，其中本公司以现金出资人民币 300,000 元，占宝鸡公司注册资本的 30%；西安公司以现金出资人民币 700,000 元，占宝鸡公司注册 资本的 70%。 西安公司与一第三方企业-宝鸡啤酒股份有限公司(“宝啤公司”)於二零零三年一月签订一 租赁合同，由宝啤公司将其除流动资产以外的全部资产以零租赁费方式租赁予宝鸡公司以 从事啤酒生产业务，并外借其员工予宝鸡公司。宝鸡公司需于租赁期间负责所有与租用资 产及借用员工有关的营运成本。 (b) 本公司所持以下附属公司的权益于本年内产生变动如下： (i) 于二零零三年一月八日，本公司与福建酿酒厂(新加坡) 私人有限公司(“福建酿酒厂”)达成协 议，以现金约人民币 40,040,000 元购入其在福州公司拥有的 24%股权。本次交易后，本公 司占福州公司注册资本由 51%增加至 75%。 另外，于二零零三年十二月十八日，本公司之附属公司香港公司与福建酿酒厂达成协议， 以现金约人民币 41,467,000 元购入其福州公司余下的 25%股权。本次交易后，福州公司成 为本公司之全资附属公司。本公司占福州公司之权益比例分别为 75%直接权益及 25%间接权 益。 (ii) 于二零零三年一月一日，本公司之附属公司上海公司将其于华东上海销售及华东杭州销售 各 10%之股权分别以现金人民币 300,000 元及人民币 100,000 元转让另一附属公司芜湖公 司。是次股权转让令本公司对华东上海销售及华东杭州销售之间接权益均由 94.53%减少至 94.05%。 (iii) 于二零零三年七月二十一日，本公司向其附属公司集团进出口公司注资人民币 6,000,000 元。是次注资令集团进出口公司之注册资本增至人民币 11,000,000 元。同时亦令本公司占 集进出口公司注册资本由 95%增加至 97.73%。 (iv) 于二零零三年十二月九日，本公司注销青岛啤酒(武汉)有限公司(“武汉公司”)及青岛啤酒 福州销售有限公司(“福州销售”)。本公司原占武汉公司及福州销售分别为 95.22%及 95% 之权益。 (c) 于二零零三年十月通过的董事决议，本公司与华南投资决定于中国湖南省合资成立一间中外合资企 业 - “青岛啤酒(长沙) 有限公司” ，注册资本为人民币 10,000,000 元，于二零零四年一月十四日，本 公司及华南投资分别出资人民币 7,000,000 元及人民币 3,000,000 元。 • 投资于联营公司 (a) 集团 公司 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 非上市股份投资成本值 34,266 34,266 6,265 6,265 累计分占联营公司经营结果 (13,069) (5,818) - - ──────── ──────── ──────── ──────── 21,197 28,448 6,265 6,265 ════════ ════════ ════════ ════════ 本公司董事会认为，于二零零三年十二月三十一日上述联营公司投资的公允价值不低于本公司及本 集团的账上净值。 - 32 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 19 投资于联营公司(续) 于二零零三年十二月三十一日本集团的主要联营公司资料如下： 注册及主要 联营公司名称 经营地点 注册资本 本公司所占权益(%) 主要业务 直接持有 间接持有 青岛啤酒（扬州）有限公司 中国扬州 人民币 5,000,000 20% - 国内生产及销售啤酒 青岛啤酒朝日饮品有限公司 中国青岛 人民币 70,000,000 - 37.52% 国内生产及销售荼饮料 辽宁沈青青岛啤酒营销有限公司 中国沈阳 人民币 2,000,000 30% - 国内啤酒贸易 联营公司的经营结果在编制本集团的财务报表时已作权益法处理。 (b) 于二零零一年十一月，本公司与加拿大 EVG 企业有限公司(“以下简称 EVG 公司)签订了股权转让协 议(“转让协议”)，EVG 公司同意转让本公司持有的北京三环公司 25%的股权。截至二零零三年十二 月三十一日，有关价款尚未收回。本集团合并报表仍以本公司分占北京三环公司 54%权益为原则编 制基准。 于二零零四年二月，本公司与 EVG 公司签订另一协议解除原来的股权转让协议。于同日，本公司 与香港公司签订协议，将其原欲转让与 EVG 公司的北京三环公司 25%的股权以 850,000 美元转让给 香港公司。是次交易尚待北京市经济贸易委员会批准。股权转让后，本公司占北京三环公司权益百 份比将维持不变。 (c) 于二零零一年十一月，深圳青岛啤酒华南投资有限公司(“华南投资”)与泰联酿造（开曼群岛）有限 公司签定股权转让合同，由本公司出资人民币 96,000,000 元购买其持有的广西南宁万泰啤酒有限公 司 30%的股权，并改名为青岛啤酒（南宁）有限公司(“南宁公司”)。相关的股权出让手续于二零零 四年一月完成。截至二零零三年十二月三十一日止，由于本公司对南宁公司财务和经营决策尚未有 重大影响，因此本公司亦未就该投资以联营公司予以入账。 - 33 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 20 负商誉 集团 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 成本 一月一日，如前报 (124,001) (124,001) 以前年度调整 (7,389) (7,389) ──────── ──────── 一月一日，经重列 (131,390) (131,390) 增加 - - ──────── ──────── 十二月三十一日 (131,390) (131,390) ──────── ──────── 累计摊销 一月一日，如前报 21,989 12,026 以前年度调整 966 684 ──────── ──────── 一月一日，经重列 22,955 12,710 本年计提摊销 10,244 10,245 ──────── ──────── 十二月三十一日 33,199 22,955 ──────── ──────── 账面净值 十二月三十一日 (98,191) (108,435) ════════ ════════ 一月一日，经重列 (108,435) (118,680) ════════ ════════ 负商誉按被收购附属公司可辨认及应折旧的固定资产余下之加权平均不用年期摊销并确认为其它收 益。 21 应收账款 应收账款的账龄分析如下： • 集团 二零零三年 二零零二年 金额 坏账准备 凈额 金额 坏账准备 凈额 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 一年以内 128,796 (2,599) 126,197 125,196 (4,912) 120,284 一至少于二年 42,273 (12,592) 29,681 56,665 (12,061) 44,604 二至少于三年 28,272 (19,312) 8,960 19,220 (17,325) 1,895 三年以上 89,311 (88,945) 366 104,717 (103,778) 939 ─────── ──────── ─────── ─────── ──────── ─────── 合计 288,652 (123,448) 165,204 305,798 (138,076) 167,722 ═══════ ════════ ═══════ ═══════ ════════ ═══════ - 34 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 21 应收账款（续） • 公司 二零零三年 二零零二年 金额 坏账准备 凈额 金额 坏账准备 凈额 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 一年以内 144,131 (1,400) 142,731 131,063 (2,595) 128,468 一至少于二年 29,827 (6,379) 23,448 47,579 (7,539) 40,040 二至少于三年 18,646 (11,011) 7,635 6,903 (6,562) 341 三年以上 41,179 (41,084) 95 60,709 (53,861) 6,848 ──────── ──────── ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 233,783 (59,874) 173,909 246,254 (70,557) 175,697 ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ 啤酒销售所给予的信贷是根据个别客户情况厘定。而账期均不超过一年。 本集团及本公司对个别预计可能发生坏账的应收账款计提坏账准备。此外，根据本集团以往经验及 个别客串实际情况，一般对账龄超过两年以上的账款及有确凿证据证明不能回收的应收账款计提全 额坏账准备。对个别客户欠款预计可部份回收的金额，按预计未能回收部份计提准备。 如附注 13(e) 所述，本集团及本公司与一名客户及一关联公司就有关的应收帐款达成分期还款协 议。 22 存货 集团 公司 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 原材料、包装物及辅助材料 1,036,906 966,956 184,119 173,949 在制品 128,850 127,163 28,995 34,839 产成品 164,877 154,335 65,661 61,669 ──────── ──────── ──────── ──────── 1,330,633 1,248,454 278,775 270,457 减：存货跌价减值准备 (25,130) (24,647) (1,022) (1,022) ──────── ──────── ──────── ──────── 存货净额 1,305,503 1,223,807 277,753 269,435 ════════ ════════ ════════ ════════ 以上本集团之产成品中，约人民币 25,130,000 元（二零零二年十二月三十一日：24,647,000 元） 的存货已全额计提跌价减值准备并以零可变现净值列账。 - 35 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 23 银行借款 • 集团 二零零三年 二零零二年 短期 长期 总计 总计 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 偿还期 一年内 1,302,613 61,386 1,363,999 2,779,535 二至五年 - 34,810 34,810 72,190 超过五年 - 18,974 18,974 18,454 ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 1,302,613 115,170 1,417,783 2,870,179 减：一年内到期部份 (1,302,613) (61,386) (1,363,999) (2,779,535) ──────── ──────── ──────── ──────── 长期部份 - 53,784 53,784 90,644 ════════ ════════ ════════ ════════ • 公司 二零零三年 二零零二年 短期 长期 总计 总计 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 偿还期 一年内 579,369 25,147 604,516 981,516 二至五年 - 23,564 23,564 48,219 ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 579,369 48,711 628,080 1,029,735 减：一年内到期部份 (579,369) (25,147) (604,516) (981,516) ──────── ──────── ──────── ──────── 长期部份 - 23,564 23,564 48,219 ════════ ════════ ════════ ════════ 本集团及本公司之借款中分别有约人民币 49,394,000 元（二零零二年：人民币 89,368,000 元）及 人民币 44,094,000 元（二零零二年：人民币 71,368,000 元）的借款是由于附属公司作出债务重组 或兼并时获得免息优惠。年末借款之年利率为 1.63%至 6.90%（二零零二年：0.65%至 7.25%）。 本集团及本公司分别有约人民币 4,617,000 元（二零零二年：人民币 875,006,000 元）及约人民币 4,617,000 元（二零零二年：人民币 355,516,000 元）的借款是由青啤集团有限公司提供信用担 保。 本公司的附属公司的借款内有约人民币 374,683,000（二零零二年：人民币 804,990,000 元）由本 公司提供担保。 本集团于本年合计有约人民币 1,106,000 元（二零零二年：人民币 68,799,000 元）的借款是以本 集团的定期存款约人民币 28,000,000 元作为抵押。（二零零二年：以价值约 222,329,000 元的若 干土地使用权、房屋建筑物、机器设备、运输设备作、其它设备及定期存款作为抵押）。 - 36 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 23 借款（续） 由于本集团大部份借贷主要为短期银行贷款，故本集团于二零零三年十二月三十一日出现净流动负 债约人民币 740,287,000 元（二零零二年：人民币 2,122,388,000 元）。本公司董事会有信心集团 可令大部份短期银行借款于到期时作出展期或以新的融资来源取代有关的短期借款。此外，如附注 27 所述，本公司已于二零零四年三月三十一日收到 A-B 公司认购本公司发行可转换公司债券的尚 余款项合计港元 254,138,000(折合约人民币 270,834,000 元)。上述融资安排将减低本集团净流动 负债的金额。 于二零零三年十二月三十一日，本集团尚未使用之银行贷款信用额为人民币 1,000,000,000 元。 24 应付账款及应付票据 (a) 应付账款的账龄分析如下： 集团 公司 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 一年内 603,964 580,101 103,812 95,278 一年至两年 27,342 26,803 707 1,071 两年至三年 6,159 14,997 421 46 三年以上 9,448 29,612 536 780 ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 646,913 651,513 105,476 97,175 ════════ ════════ ════════ ════════ (b) 本集团及本公司的应付票据的账龄均为六个月以内。本集团货币资金中约人民币 55,135,000 元 （二零零二年：人民币 63,205,000 元）的人民币存款已作为本集团应付票据之抵押。抵押予银行 主要为中国银行、中国建设银行及中国工商银行。 - 37 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 25 递延税项 递延税项采用债务法就暂时性差分别按 15%至 33%税率作出拨备(二零零二年：相同) 。 截至二零零三年十二月三十一日，本集团已对一些于收购合并时买入的固定资产因作出折旧公允值 调整而产生的暂时性差别确认为递延税项资产。该资产是基于预计其可与未来产生的应课溢利冲销 的情况下确认。此外，本集团有分别因于二零零四年至二零零八年内逾期的可抵扣应课溢利的税亏 而产生递延税项资产约人民币 637,958,000 元(二零零二年十二月三十一日：人民币 591,160,000 元)，因固定资产折旧公允值调整而产生的递延税项资产约人民币 96,283,000 元(二零零二年十二月 三十一日：人民币 102,520,000 元)及因应收账款、存货及固定资产的准备而产生的递延税项资 产，约人民币 77,999,000 元(二零零二年十二月三十一日：人民币 71,822,000 元)，因不会于可见 未来实现而未予以确认。 递延税项资产和负债的变动表如下： (i) 递延税项资产 准备 折旧的公允值调整 其他 合计 经重列 经重列 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 一月一日，如前报 - 2,975 - - 5,101 5,421 5,101 8,396 以前年度调整(附 注 2) - - 7,528 7,944 - - 7,528 7,944 ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── 一月一日，经重列 - 2,975 7,528 7,944 5,101 5,421 12,629 16,340 计入利润表 - (2,975) (417) (416) (5,101) (320) (5,518) (3,711) ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── ─────── 十二月三十一日 - - 7,111 7,528 - 5,101 7,111 12,629 ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ ════════ (ii) 递延税项负债 折旧的公允值调整 经重列 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 一月一日，如前报 - - 以前年度调整(附注 2) 18,098 19,114 ─────── ─────── 一月一日，经重列 18,098 19,114 计入利润表 (1,015) (1,016) ─────── ─────── 十二月三十一日 17,083 18,098 ════════ ════════ 反映于资产负债表中的资产及负债包括以下： 递延税项资产于十二个月后实现 6,694 12,213 递延税项负债于十二个月后实现 16,068 17,082 ════════ ════════ - 38 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 26 股本 根据二零零三年一月二十三日 通过之股东特别决议，本公司将法定股本由人民币 1,000,000,000 元 增加至人民币 1,308,219,178 元。增加部份为 308,219,178 股每股面值 1 元之 H 股。 二零零三年 二零零二年 人民币千元 比例(%) 人民币千元 比例(%) 国家股 399,820 37.72% 399,820 39.98% 国内法人股 53,330 5.03% 53,330 5.33% 国内公众股（“A 股”） 200,000 18.87% 200,000 20.00% 境外公众股（“H 股”） 406,850 38.38% 346,850 34.69% ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 1,060,000 100.00% 1,000,000 100.00% ════════ ════════ ════════ ════════ 于本年度约人民币 60,000,000 元的法定股本增加是由于一部分已发行的可换股债券被转为 H 股 （请参阅附注 27）。 27 可换股债券 于二零零二年十月二十一日，本公司与美国安海斯 - 布希国际控股有限公司 (ANHEUSER - BUSCH COMPANIES, INC.)(“A-B 公司”) 签订一份《战略性投资协议》，协议规定由二零零三年开 始，本公司将分三部份向 A-B 公司以现金代价发行强制性可换股债券，作价共约 1,416,195,000 港 元(折合约人民币 1,505,840,000 元)，并可按照下列时间表转换成 308,219,178 股 H 股： 第一部份可换股债券 第一部份债券的认购总金额为 280,800,000 港元(折合约人民币 297,999,000 元)，已于二零零三年 四月发行，A-B 公司已于二零零三年七月二日以每股 4.68 港元(折合约人民币 4.96 元)的价格转换 成 60,000,000 股新 H 股股份。第一部份债券为无利息债券。 第二部份可换股债券 第二部份债券的认购总金额约为 627,120,000 港元(折合约人民币 665,562,000 元)，已与第一部份 债券于二零零三年四月同时发行。该债券可于七年内以每股 4.68 港元(折合约人民币 4.96 元)价格 转换成本公司 134,000,000 股新 H 股股份。倘若 A-B 公司在期限内未进行转股，期限届满后即时 自动进行转股。这部份债券的年利率为 2%，但 A-B 公司需在转股时全数偿还由本公司支付的利息 以及相应的预扣税。 截至本报告批准日期，A-B 公司未有行使转股的权利。 - 39 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 27 可换股债券 (续) 第三部份可换股债券 第三部份债券的认购总金额为 508,275,000 港元(折合约人民币 542,279,000 元)，已经/预计于二零 零三年及二零零四年内分期支付，A-B 公司于支付有关认购金额后 7 年内，可以每股 4.45 港元(折 合约人民币 4.72 元)价格转换成本公司 114,219,178 股新 H 股股份。倘若 A-B 公司在期限内未进行 转股，在期限届满后即时自动转股。第三部份债券的年利率为 2%，但 A-B 公司将在转股时偿还由 本公司支付的利息以及相应的预扣税。 截 至 本 报 告 批 准 日 期 ， 本 公 司 已 向 A-B 公 司 发 行 部 份 约 254,138,000 港 元 ( 折 合 约 人 民 币 271,444,000 元)第三部份债券，但 A-B 公司未有行使转股的权利。 于第一部份、第二部份及第三部份可换股债券的转股后，青岛市国有资产管理局(“国资局”)于本公司 的持股比例已/将分别由大约 40.0%下降至约 37.7%、33.5%及 30.6%，而 A-B 公司于本公司的持 股比例已/将分别由大约 4.5%上升至 9.9% 、20.0%及 27.0%。然而，于第三部份可换股债券的转 股后，A-B 公司所持有占本公司全部已发行股份 7% 的权益，将受制于为国资局的利益设置，而 A- B 公司只可享有该些股份带来的经济利益。国资局将可就这些股份行使全决权。因此，国资局可透 过受置人于本公司的 A-股类别股东大会或 H-股类别股东大会上行使该等股份随附的投票权。 于二零零三年十二月三十一日尚未转换股权的可换股债券列示如下： 发行日期 强制性转股日期 面值总额 折价(i) 年末余额 人民币千元 人民币千元 人民币千元 2003 年 4 月 1 日 2010 年 3 月 31 日 665,562 (9,873) 655,689 2003 年 10 月 28 日 2010 年 10 月 27 日 271,444 (3,395) 268,049 (i) “折价” 为本公司估计每年应缴付予债券持有人的债券利息金额及该持有人于换股时退回本 公司的利息金额(假设换股在限期结束时进行) 的相应现金流量的贴现值差额。 本公司於本年度已付利息费用约人民币 6,674,000 元。 28 储备 (a) 法定储备 根据本公司之公司章程规定，于每年分派净利润时，本公司须将在中国会计准则下之净利润 之 10%拨入盈余公积金（除非该基金已达本公司注册资本之 50%），及按董事会决定提取 比例拨入公益金。除法定储备设立之目的外，此储备不得用作其它用途亦不得用作现金股息 分配。 董事会已决定公益金的用途是作为购置或兴建资产，如员工宿舍及其它设施等，并不能用 于支付员工福利费用，该等设施的法定所有权属于本公司。 (b) 利润分派及分配基准 根据公司章程及国家财政部财会字 1995[31]号文件规定，本公司提取盈余公积金、公益金 及任意盈余公积金需以中国会计准则编制的账目为基础。本年度本公司已按该文件规定提 取法定公积金及公益金。根据公司章程，本集团派发股息乃按中国会计准则及法规和香港 公认会计准则计算可供分配利润之较低者为支付基础。于二零零三年十二月三十一日，本 公司于减除本年建议派发的股息后，其可分配盈余滚存为人民币 193,404,000 元（二零零 二年十二月三十一日：人民币 47,717,000 元）。 (c) 拟派股息 于资产负债表日后建议派发的股息并未于资产负债表被确认为负债，但会在二零零四年十 二月三十一日的期未利润中反映为其中分配。 - 40 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 29 综合现金流动表附注 (a) 经营盈利与营业运作所得之净现金流入调节表 经重列 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 经营盈利 526,414 520,328 无须偿还债务的收入 (1,237) (1,465) 利息支出 (13,567) (13,460) 债券溢价摊销 1,664 832 汇兑损益净额 7,081 7,061 固定资产折旧 520,850 467,404 处理固定资产损失 12,645 14,631 固定资产跌价准备 46,302 40,342 商誉摊销 17,494 12,952 负商誉摊销 (10,244) (10,245) 递延负债摊销 (1,155) - 长期股权投资跌价准备 2,993 155 无形资产摊销 5,944 7,311 (增加)减少流动资产： 存货 (81,696) (165,662) 应收账款 7,418 (6,074) 应收票据 15,016 (40,046) 保证金、预付账款及其它应收款 5,509 42,052 (减少)增加流动负债： 应付账款 (4,600) 67,834 其它应付款 75,071 (63,325) 应付票据 89,822 268,350 销售按金 (18,915) 56,779 预提费用 31,618 16,533 未交税金 39,117 19,023 ─────── ─────── 营业运作所得之净现金流入 1,273,544 1,241,310 ═══════ ═══════ - 41 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 29 综合现金流动表附注（续） (b) 集团年内融资变动表 应付股息 股本(包括股本溢价及资本储备) 可转股债券 少数股东权益 2003 2002 2003 2002 2003 2002 2003 2002 人民币千 元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 一月一日 - - 2,905,274 2,905,274 - - 669,784 649,485 少数股东应占盈利 - - - - - - 37,331 37,317 少数股东应占追加 投资 - - - - - - (52,558) (5,784) 股东投入资本 - - 633 - - - 4,500 9,442 发行可换股债券 (扣除交易费用) - - - - 1,218,438 - - - 已换的可换股债券 - - 281,432 - (281,432) - - - 豁免债务 - - 840 - - - - - 可换股债券的递延 负债 - - - - (13,268) - - - 股息 220,000 110,000 - - - - - - 已发股息 (218,900) (110,000) - - - - (79,592) (20,676) ────── ────── ─────── ─────── ────── ────── ────── ────── 十二月三十一日 1,100 - 3,188,179 2,905,274 923,738 - 579,465 669,784 ══════ ══════ ═══════ ═══════ ══════ ══════ ══════ ══════ (c) 不涉及现金之重大交易 (i) 本集团共获豁免或无须支付合共约人民币 1,237,000 元（二零零二年：人民币 1,465,000 元）的各类负债。 (ii) 本公司同意部份客户以各类固定资产抵偿合共约人民币 800,000 元（二零零二年：人民币 877,000 元）的应收账款。 (iii) 如附注 27 所述，部分约人民币 281,432,000 元的可换股债券已转换为 H 股。 30 退休金供款 根据一九九四年十月一日起施行的《青岛市城镇企业从业人员养老保险暂行规定》，本公司为全职 雇员提供指定供款退休金计划。于二零零三年十二月三十一日止年度，本集团供款额约为人民币 62,577,000 元（二零零二年：人民币 52,165,000 元）。 在香港注册成立及经营的附属公司青岛啤酒（香港）贸易有限公司按香港特别行政区政府的强制性 公积金条例成立一定额供款强制性公积金。于二零零三年十二月三十一日止年度，附属公司雇员的 供款额约为港币 151,000 元（折合约人民币 161,000 元）(二零零二年：港币 237,000 元)(折合约人 民币 251,000 元)。该基金资产与本集团其它基金独立，并由独立专业基金经理所管理。 - 42 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 31 或然负债 (a) 根据国务院及青岛市政府于一九九八年颁布有关住房制度改革的政策，取消了原有福利性实物分房 政策，以住房分配货币化补贴形式补偿合资格的职工的住房福利。本集团及本公司正研究有关政策 的要求，并制定具体的住房分配货币化补贴办法。于二零零三年十二月三十一日，本集团及本公司 仍未完成该等计划的制定，而本集团及本公司亦未向职工宣布任何有住房分配货币化补贴的计划。 经咨询律师意见后，董事会认为本集团及本公司无需于二零零三年十二月三十一日就该等住房分配 货币化补贴支付任何费用或无可靠理据为此作出拨备。 (b) 于二零零一年十一月，本公司一名分销商（“原告人”）在山东高级人民法院起诉本公司,以本公司 违反经销合同为由索赔人民币 134,870,000 元。本公司在答辩中否认自己有违约行为，并提起了反 诉，以对方严重拖欠货款为理由要求解除与对方之间的经销合同，并要求对方支付尚欠货款及返还 车辆、售酒设备等。截至本公司董事会核批此财务报表日期止，法院仍在听讯审理中而未有作出任 何裁决。本公司董事会经参考了负责该诉讼的法律顾问的意见后认为该项诉不会为本集团及本公司 的经营带来任何重大的负面影响。 32 承诺事项 除在其它附注已述事项，截至二零零三年十二月三十一日止本集团及本公司有如下的承诺： (a) 资本性承诺 截至二零零三年十二月三十一日止，本集团及本公司并没有已授权但未签署合约及未于账目内拨出 准备之资本承诺。 本集团及本公司于本年度已签置合约但未于账目内拔出准备之资本承诺如下： 集团 公司 二零零三年 二零零二年 二零零三年 二零零二年 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 建筑工程 33,301 94,561 13,189 28,739 投资及收购 9,500 98,000 - 98,000 ──────── ──────── ──────── ──────── 合计 42,801 192,561 13,189 126,739 ════════ ════════ ════════ ════════ (b) 经营租赁承诺 于二零零三年十二月三十一日，本集团就不可撤销之物业经营租赁的最低承诺如下： 二零零三年 二零零二年 十二月 十二月 三十一日 三十一日 人民币千元 人民币千元 一年以内 573 151 ════════ ════════ 于二零零三年十二月三十一日，本公司并没有不可撤销之物业经营租赁的承诺。(二零零二年: 无) (c) 如附注 18(a)(iii)所述，本集团之附属公司 – 西安公司承诺负责有关宝啤公司租赁合同的因出租员工 及资产与宝鸡公司的营运成本。 - 43 - 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 账目附注 33 结算日后重要事项 1、2003 年 12 月 16 日，本公司与青岛啤酒集团有限公司（“集团公司”）签订协议，本公司向青 岛啤酒（廊坊）有限公司（“廊坊公司”）现金增资人民币 950 万元，集团公司以债转股方式增资 50 万元，增资后，廊坊公司注册资本将由人民币 1000 万元增加至 2000 万元。本公司并将所持廊 坊公司 95%的股权全部转让给青岛啤酒西安有限责任公司（“西安公司”），目前增资事项已办理 完毕工商变更手续，股权转让手续正在办理中。股权转让完成后，西安公司和集团公司将分别持有 廊坊公司 95%和 5%的股权。 2、2003 年 12 月 18 日，本公司与青啤香港公司及欧美投资集团有限公司签署《股权转让协议》， 由青啤香港公司分别出资人民币 200 万元及 50 万元购买欧美投资集团有限公司及本公司持有的青 岛啤酒（厦门）有限公司（“厦门公司”）20%和 5%的股权。 2004 年 2 月，本公司和青啤香港公司分别向厦门公司增资人民币 6000 万元和 2000 万元。增资 后，厦门公司注册资本由人民币 1000 万元增加至 9000 万元，其中本公司持有 75%股权，青啤香 港公司持有 25%股权，上述股权转让及增资事项已获得厦门市外商投资局的批准，厦门公司企业性 质变更为中外合资企业，工商变更登记手续正在办理之中。 3、于二零零三年十月通过的董事決议，本公司与华南投资于湖南省合资成立一间中外合资企业 – 青岛啤酒(长沙)有限公司，注册资本为人民币 10,000,000 元，其中本公司与华南投资已分别于二零 零四年一月十四日出资人民币 7,000,000 元及人民币 3,000,000 元。 34 账目之批准 本账目于二零零四年四月一日经董事会批准及授权发行。 - 44 - H-shares 青岛啤酒股份有限公司及其附属公司 截至二零零三年十二月三十一日止年度 管理层提供之补充资料 - 45 - 按照中国会计准则及香港公认会计准则的比较 本集团根据中国《企业会计准则》、《企业会计制度》及有关法规（“中国会计准则”）及香港公 认会计准则及有关法规(“香港公认会计准则”)，为于中国发行之Ａ股股东及根据香港公认会计准则发 行之 H 股股东分别编制了一套截至二零零三年十二月三十一日的法定财务报表。 由于中国会计准则与香港公认会计原则的不同，导致本集团汇报的资产、负债及净利润有所差别。 其所带来的主要差别摘要见附表如下： 对于合并资产债表之影响： 重报 二零零三年 二零零二年 人民币元 人民币元 按中国会计准则计算之净资产值： 3,513,903 3,197,354 按香港公认会计原则所作之调整： 因汇率并轨而产生之调整 141,253 141,253 在汇率并轨前购入资产须多提的固定资产折旧 (117,927) (106,447) 按中国会计准则投资差异摊销及按香港公认会计原则 所作之商誉及负商誉摊销的调整 (58,106) (46,153) 因采纳香港公认会计准则第 12 号而产生之调整 (2,001) (1,216) 对可换股债券面值及利息使用不同会计政策 938,231 - 其它 (527) (585) ──────── ──────── 按香港公认会计原则计算之净资产 4,414,826 3,184,206 ════════ ════════ 对于合并利润表之影响： 重报 二零零三年 二零零二年 人民币元 人民币元 按中国会计准则计算之净利润 253,872 230,657 按香港公认会计原则所作之调整： 在汇率并轨前购入资产须多提的固定资产折旧 (11,480) (11,480) 按中国会计准则投资差异摊销及按香港公 认 会计原则所作之商誉及负商誉摊销的调整 (11,953) (12,443) 附属公司获豁免偿还欠款 840 1,464 因采纳香港公认会计准则第 12 号而产生之调整 (785) (571) 对可换股债券利息使用不同会计政策 14,493 - 其它 58 14,347 ──────── ──────── 按香港公认会计原则计算之股东应占盈利 245,045 221,974 ════════ ════════ - 46 - 按照中国会计准则及香港公认会计准则的比较(续) (a) 本公司于一九九三年在香港发行“H”股，并首次以按照香港公认会计原则编制财务报告。而该等报告内之外 币交易均以交易当时之外汇调剂中心（“调剂中心”）汇率换算为人民币。在中国会计准则下则按业务发生时 当日国家外汇牌价折合人民币记账。本公司当年发售 H 股而获得之港币收入均按调剂中心兑换人民币，并因 此产生汇兑损益约人民币 361,173,000 元。 于一九九四年一月一日，中国实行外汇汇率系统并轨，本公司当日以外币列账的货币性资产及负债按统一的汇 率（“统一汇率”）换算为人民币。一九九四年一月一日的统一汇率主要是参考调剂中心的外汇价而换算。由 此而产生的汇兑收益约为人民币 182,042,000 元。这收益已按中国会计准则要求所编制的财务报表列为摊销项 目并分五年摊销。但按香港公认会计原则编制的一九九三年度财务报表已采用外汇调剂中心的汇价编制，由此 产生的汇兑收益已不需再次反映在当年的财务报表中。 (b) 由于根据香港公认会计原则和中国会计准则所编制的一九九三年财务报表采用了不同的外币汇率，所以截至一 九九三年十二月三十一日以外币列账的固定资产的成本产生了差异，以令按香港公认会计原则所编制的截至二 零零三年十二月三十一日的财务报表需于本期多提约人民币 11,480,000 元的折旧费用（二零零二年：人民币 11,480,000 元）。 (c) 根据中国会计准则要求，本集团在取得对附属公司的投资权益时所付出的成本低于本集团在被投资单位股东权 益中所占的份额时，有关差异应按 10 年的期限摊销计入损益。在香港公认会计原则下，本集团投资成本与本 集团应占被投资单位可分离净资产之公允价值的差额须确认为商誉或负商誉并按照有关规定作出摊销。就两准 则不同的会计处理须减少按香港公认会计原则的本年净利润约人民币[ ]元（二零零二年：人民币 12,443,000 元）。 (d) 于一九九三年，本集团按中国会计准则于业务发生时当日国家外汇牌价折合人民币记账。对有关外币业务的货 币性账户余额按照月末国家外汇牌价折合为人民币，其同账面余额的差额，列作当年汇兑损益。但按照香港会 计原则下，外币交易均以交易当时之调剂中心汇率换算为人民币。以其它货币为单位之货币性资产及负债按结 算日在调剂中心所报之适用汇率换算为人民币。由此令按会计准则所用不同的汇率于一九九三年产生了汇兑损 益约为人民币 37,878,000 元。 (e) 于本期间，本公司的附属公司获债权人豁免偿还欠款约为人民币[ ]元（二零零二年：人民币 1,464,000 元）。按照中国会计准则要求编制之财务报表中，该等豁免须作为资本公积记账。但在香港普遍采用之会计原 则下，该项豁免偿款须作为其它收入。 (f) 根据香港公认会计准则第 12 号「利得税」的新修定会计政策(于二零零三年一月一日起或以后开始之期间生 效) ，递延所得税必须采用负债法就资产负债之税基与它们在财务报表之账面值两者之短暂时差作全数拨备。 采纳新订之会计准则第 12 号对本集团及本公司的会计影响主要在于收购兼并子公司的固定资产根据两种不同 会计准则编制财务报表显示不同的公允值所引伸的时差。构成会计政策之变动并已追溯应用，故比较数字已重 列以符合经修订之政策。 另外由于商誉金额作出了改变，本期间的摊销金额亦与 A 股有所分别。 (g) 如账目附注 23 所详述，于二零零二年十月二十一日，本公司与一名 H 股股东，美国安海斯 - 布什公司 (ANHEUSER - B2USCH COMPANIES INC.) (“A -B 公司”) 签订一份《战略性投资协议》，由二零零三年开始 分三部份向 A-B 公司发行强制性可换股债券，作价共约 1,416,195,000 港元(折合约人民币 1,503,008,000 元) ，可转换为本公司新增 308,219,178 股的 H 股。有关根据债券本金计提支付的利息费用亦需在转股时全额 由 A-B 公司返还予本公司。 [于二零零三年四月一日，第一部份及第二部份的债券已发给 A-B 公司，总认购金额合共约为 907,920,000 港 元(折合约人民币 963,575,000 元) 。根据中国会计准则规定，该债券会被视为公司及集团的负债而相应的利息 费用将按权责发生制作预提并冲减 A-股报表的利润。根据香港会计准则，该部份强制性可转股债券会被视为 公司及集团的股东权益作会计处理，而相应会全数返还的利息费用应记录为应收款项(由 A-B 公司承担) 。就两 准则不同的会计处理须增加按香港公认会计原则的净利润约人民币[ ]元(二零零二年：[ ]) ；并减少按香港 公认会计原则的净资产约人民币[ ]元(二零零二年：无)。] 股本及 银行及其它借款 少数 股本溢价 可换股债券 短期借款 长期借款 股东利益 总计 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元 二零零二年一月一日 2,893,826 - 2,616,067 203,349 630,771 6,344,013 - 47 - 增加短期借款 - - 4,129,274 7,652 - 4,136,926 偿还借款 - - (3,965,806) (127,418) - (4,093,224) 汇兑损益 - - - 7,061 - 7,061 少数股东所得利润 - - - - 36,892 36,892 少数股东所得股息 - - - - (20,676) (20,676) 少数股东所投入现金 - - - - 9,442 9,442 以前年度调整 - - - - 13,355 13,355 ────── ────── ────── ────── ────── ────── 二零零二年十二月三十 一日 2,893,826 - 2,779,535 90,644 669,784 6,433,789 增加短期借款 - - 2,771,878 - - 2,771,878 偿还借款 - - (4,187,414) (43,941) - (4,231,355) 免偿还欠款 840 - - - - 840 发行普通股所得资金 - - - - - - 发行可换股债券 - 1,205,170 - - - 1,205,170 已换的可股债券 281,432 (281,432) - - - - 汇兑损益 - - - 7,081 - 7,081 少数股东所得利润 - - - - 37,331 37,331 少数股东所投入子公司 投资 - - - - [(52,506)] [(52,506)] 少数股东所占处理子公 司损失 - - - - [(52)] [(52)] 少数股东所得股息 - - - - (79,592) (79,592) 少数股东所投入现金 633 - - - 4,500 5,133 ────── ────── ────── ────── ────── ────── 二零零三年十二月三十 一日 3,176,731 [923,738] 1,363,999 53,784 [579,465] 6,149,775 ══════ ══════ ══════ ══════ ══════ ══════ - 48 - 备查文件目录 1、载有法定代表人、主管会计工作负责人、会计主管人员签名并盖章的会计报表。 2、载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。 3、报告期内在《上海证券报》、《中国证券报》、香港《文汇报》和《The Standard》上公开披露过的所有公司公告的原稿。 2004 年 4 月 1 日 - 49 -