ST天雁(600698)ST轻骑2004年年度报告

济南轻骑摩托车股份有限公司 600698 2004 年年度报告 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 目录 一、重要提示 ........................................... 3 二、公司基本情况简介 ................................... 3 三、会计数据和业务数据摘要 ............................. 4 四、股本变动及股东情况 ................................. 6 五、董事、监事和高级管理人员 ........................... 9 六、公司治理结构 ...................................... 14 七、股东大会情况简介 .................................. 15 八、董事会报告 ........................................ 16 九、监事会报告 ........................................ 21 十、重要事项 .......................................... 21 十一、财务会计报告 .................................... 25 十二、备查文件目录 .................................... 61 2 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 一、重要提示 1、本公司董事会及其董事保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗 漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 2、公司全体董事出席董事会会议。 3、上海立信长江会计师事务所有限公司为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 4、公司负责人王利民，主管会计工作负责人陈月华，会计机构负责人（会计主管人员）唐玉华 声明：保证本年度报告中财务报告的真实、完整。 二、公司基本情况简介 1、公司法定中文名称：济南轻骑摩托车股份有限公司 公司英文名称：JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO.,LTD 公司英文名称缩写：JNQQ 2、公司法定代表人：王利民 3、公司董事会秘书：吕来升 联系地址：山东省济南市历下区和平路 34 号 电话：0531-6599896 传真：0531-6599889 E-mail：llsyv@vip.sina.com 公司证券事务代表：宋义才 联系地址：山东省济南市历下区和平路 34 号 电话：0531-6599890 传真：0531-6599889 E-mail：qqsongyicai@126.com 4、公司注册地址：山东省济南市历下区和平路 34 号 公司办公地址：山东省济南市历下区和平路 34 号 邮政编码：250014 公司国际互联网网址：http://www.qingqi.com.cn 公司电子信箱：qqsongyicai@126.com 5、公司信息披露报纸名称：《上海证券报》、香港《文汇报》 登载公司年度报告的中国证监会指定国际互联网网址：http://www.sse.com.cn 公司年度报告备置地点：本公司证券投资部 6、公司 A 股上市交易所：上海证券交易所 公司 A 股简称：ST 轻骑 公司 A 股代码：600698 公司 B 股上市交易所：上海证券交易所 公司 B 股简称：ST 轻骑 B 公司 B 股代码：900946 7、其他有关资料 公司首次注册登记日期：1993 年 11 月 25 日 公司首次注册登记地点：山东省工商行政管理局 公司变更注册登记日期：2003 年 7 月 25 日 公司变更注册登记地点：山东省工商行政管理局 公司法人营业执照注册号：3700001805232 公司税务登记号码：370102267171730 公司聘请的境内会计师事务所名称：上海立信长江会计师事务所有限公司 公司聘请的境内会计师事务所办公地址：上海南京东路 61 号 4 楼 公司聘请的境外会计师事务所名称：香港浩华会计师事务所 公司聘请的境外会计师事务所办公地址：香港湾仔港湾道 18 号中环广场二十楼 2001 室 3 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 三、会计数据和业务数据摘要 （一）本报告期主要财务数据 单位:元 币种:人民币 利润总额 5,859,686.93 净利润 10,278,395.72 扣除非经常性损益后的净利润 -11,431,863.36 主营业务利润 88,416,157.51 其他业务利润 9,398,680.70 营业利润 5,213,815.39 投资收益 -224,614.83 补贴收入 604,343.35 营业外收支净额 266,143.02 经营活动产生的现金流量净额 741,677,225.59 现金及现金等价物净增加额 40,630,074.34 （二）国内外会计准则差异 单位:千元 币种:人民币 净利润 股东权益 项目 本期数 上期数 期初数 期末数 按中国会计制度 10,278 17,431 358,902 365,529 按香港会计准则调整项目： 追溯调整—坏帐准备拔回 1,583,645 —少数股东权益 -2,769 —冲回担保责任计提损失 271,909 —债务重组 148,010 直接计入资本公积的损益 34 574 摊销股权投资差异 149 75 -149 合并子公司之未确认亏损 -3,686 -6,495 冲回坏帐准备差异 5,213 冲回存货跌价准备差异 1,605 少数股东损益调整 1,674 其他 -926 按香港会计准则 6,775 2,019,946 358,753 365,529 1、公司撇销的应付帐款，A 股计入资本公积，B 股计入当期收益。 2、以前年度 B 股对收购子公司之商誉作计入储备处理，期后在 B 股冲回摊销。 3、对子公司资产小于负债后之亏损，A 股计入未确认投资损失不列为损益项目，B 股计入本 年损益表。 （三）扣除非经常性损益项目和金额 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 金额 处置除公司产品外的其他资产产生的损益 -398,979.53 各种形式的政府补贴 604,343.35 债务重组损益 -170,000.00 扣除资产减值准备后的其他各项营业外收入、支出 769,035.50 以前年度已经计提各项减值准备的转回 20,905,841.76 合计 21,710,259.08 （四）报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标 4 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 单位:元 币种:人民币 本期比上 2002 年 主要会计数据 2004 年 2003 年 期增减(%) 调整后 调整前 主营业务收入 1,169,712,563.13 983,063,231.90 18.99 661,070,590.96 661,070,590.96 利润总额 5,859,686.93 10,444,805.91 -43.89 -1,558,813,510.17 -1,558,813,510.17 净利润 10,278,395.72 17,430,867.58 -41.03 -1,540,190,893.32 -3,402,247,454.80 扣除非经常性损益的净利润 -11,431,863.36 -81,304,039.41 85.94 -2,800,404,202.95 -2,800,404,202.95 本期比上 2002 年末 2004 年末 2003 年末 期增减(%) 调整后 调整前 总资产 986,029,299.59 2,029,333,387.80 -51.41 2,536,549,581.41 953,585,195.28 股东权益 365,528,591.72 358,902,364.34 1.85 189,523,825.32 -1,611,623,293.29 经营活动产生的现金流量净额 741,677,225.59 70,652,046.44 950 -113,401,715.05 -113,401,715.05 本期比上 2002 年 主要财务指标 2004 年 2003 年 期增减(%) 调整后 调整前 每股收益（全面摊薄） 0.011 0.018 -38.89 -1.58 -3.50 净资产收益率（全面摊薄）（%） 2.81 4.86 -2.05 -813 -211 扣除非经常性损益的净利润的净资 产收益率（全面摊薄）（%） 2.81 5 -2.19 -813 -211 每股经营活动产生的现金流量净额 0.76 0.07 950 -0.12 -0.12 每股收益（加权平均） 0.011 0.02 -45 -3.50 -1.58 扣除非经常性损益的净利润的每股 收益（全面摊薄） -0.012 -0.08 -85 -158 -158 扣除非经常性损益的净利润的每股 -0.012 -0.08 -85 -154 -154 收益（加权平均） 净资产收益率（加权平均）（%） 2.81 4.86 -2.05 -211 -211 扣除非经常性损益的净利润的净资 产收益率（加权平均）（%） -3.14 -41 37.86 -121 -121 本期比上 2002 年末 2004 年末 2003 年末 期增减(%) 调整后 调整前 每股净资产 0.376 0.37 1.85 0.20 -1.66 调整后的每股净资产 0.376 0.37 1.85 0.20 -1.66 （五）按中国证监会发布的《公开发行证券公司信息披露编报规则》第 9 号的要求计算的净资产收益 率及每股收益 单位:元 币种:人民币 净资产收益率（%） 每股收益 报告期利润 全面摊薄 加权平均 全面摊薄 加权平均 主营业务利润 24.19 24.29 0.091 0.091 营业利润 1.43 1.43 0.005 0.005 净利润 2.81 2.82 0.011 0.011 扣除非经常性损益后的净利润 -3.31 -3.14 -0.012 -0.012 （六）报告期内股东权益变动情况及变化原因 单位:元 币种:人民币 项目 股本 资本公积 盈余公积 法定公益金 未分配利润 股东权益合计 期初 971,817,440 1,236,196,664.44 58,880,083.94 58,880,083.94 -1,855,729,444.14 358,902,364.34 数 本期 0 34,040.03 0 0 1,074,080,750.20 6,626,227.38 增加 本期 0 1,063,802,354.48 0 0 0 0 减少 期末 971,817,440 172,428,349.99 58,880,083.94 58,880,083.94 -781,648,693.94 365,528,591.72 数 5 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 1)、股本变动原因：-- 2)、资本公积变动原因：弥补亏损 3)、未分配利润变动原因：公积金和盈利弥补亏损 4)、股东权益变动原因：盈利增加 四、股本变动及股东情况 （一）股本变动情况 1、股份变动情况表 单位:股 本次变动增减（＋，－） 期初值 公积金 期末值 配股 送股 增发 其他 小计 转股 一、未上市流通股份 1、发起人股份 其中： 国家持有股份 397,488,000 397,488,000 境内法人持有股份 境外法人持有股份 其他 2、募集法人股份 37,619,400 37,619,400 3、内部职工股 4、优先股或其他 未上市流通股份合计 435,107,400 435,107,400 二、已上市流通股份 1、人民币普通股 306,710,040 306,710,040 2、境内上市的外资股 230,000,000 230,000,000 3、境外上市的外资股 4、其他 已上市流通股份合计 536,710,040 536,710,040 三、股份总数 971,817,440 971,817,440 2、股票发行与上市情况 (1) 前三年历次股票发行情况 截止本报告期末至前三年，公司未有增发新股、配售股份等股票发行与上市情况。 (2)公司股份总数及结构的变动情况 报告期内没有因送股、配股等原因引起公司股份总数及结构的变动。 (3) 现存的内部职工股情况 本报告期末公司无内部职工股。 （二）股东情况 1、报告期末股东总数为 235,589 户其中非流通股股东 244 户，流通 A 股股东 182,957 户，流通 B 股 股东 52,388 户 6 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 2、前十名股东持股情况 单位:股 股份类别 股东性质 股份类别 质押或冻结 （国有股东 股东名称(全称) 年度内增减 年末持股情况 比例(%) （已流通 情况 或外资股 或未流 东） 通） 质押 济南市国有资产管理局 0 397,488,000 40.902 未流通 国有股东 174,500,000 济南金骑成功商务有限公司 0 15,894,176 1.64 未流通 未知 法人股东 林东敏 0 1,434,630 0.15 已流通 未知 外资股东 陶立成 1,072,100 1,072,100 0.11 已流通 未知 外资股东 安徽省信托投资公司 0 900,000 0.09 已流通 未知 外资股东 马海伶 0 896,500 0.09 已流通 未知 自然人股东 刘磊 889,200 889,200 0.09 已流通 未知 外资股东 严桂祥 0 870,000 0.09 已流通 未知 外资股东 孙孟林 750,000 750,000 0.08 已流通 未知 自然人股东 宏峰食品 0 709,800 0.07 未流通 未知 法人股东 前十名股东关联关系或一致行动的说明 公司未知上述十大股东之间是否存在关联关系或属于《上市公司股东持股变动信息披露管理办 法》规定的一致行动人。 3、控股股东及实际控制人简介 （1）控股股东情况 公司名称：济南市人民政府国有资产监督管理委员会 法人代表：魏篁 成立日期：2004 年 9 月 23 日 主要经营业务或管理活动：代表济南市人民政府行使国有资产管理权的政府机构。 （2）实际控制人情况 公司名称：中国轻骑集团有限公司 法人代表：张家岭 注册资本：500,000,000 元人民币 成立日期：1997 年 10 月 8 日 主要经营业务或管理活动："轻骑"牌系列摩托车、摩托艇、助力自行车、汽车及电动车、发动机 开发、制造、维修和销售（含零部件）；农业种植开发、物业管理服务；销售：百货，五金，交电， 针纺织品，建筑材料，普通机械，医疗器械，塑料制品，化工产品（不含危险品）；技术咨询、引进 转让、交流；信息服务；加工压铸件，机械加工。 济南市国有资产管理局（代表国家持有股份），为代表济南市人民政府行使国有资产管理权的政 府机构。根据济政办发[2004]66 号文，原济南市国有资产管理局的职责，合并为济南市人民政府国 有资产监督管理委员会。本公司国有股份授权给国有独资公司中国轻骑集团有限公司代为管理。 （3）控股股东及实际控制人变更情况 本报告期内公司控股股东及实际控制人没有发生变更。 （4）公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图 7 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 本公司控股股东及实际控制人情况关系图 4、其他持股在百分之十以上的法人股东 截止本报告期末公司无其他持股在百分之十以上的法人股东。 5、前十名流通股股东持股情况 股东名称 年末持有流通股的数量 种类（A、B、H 股或其它） 林东敏 1,434,630 B 股 陶立成 1,072,100 B 股 安徽省信托投资公司 900,000 B 股 马海伶 896,500 A 股 刘磊 889,200 B 股 严桂祥 870,000 B 股 孙孟林 750,000 A 股 刘明 597,100 B 股 NAITO SECURITIES CO., LTD. 596,600 B 股 徐沁芳 568,850 B 股 公司未知上述前十名流通股股东之间是否存在关联关系或属于《上市公司股东持股变动信息披露 管理办法》规定的一致行动人。 公司未知上述前十名流通股股东和前十名股东之间是否存在关联关系或属于《上市公司股东持股 变动信息披露管理办法》规定的一致行动人。 五、董事、监事和高级管理人员 （一）董事、监事、高级管理人员情况 1、董事、监事、高级管理人员基本情况 单位:股 年 年初持 年末持 股份增 变动 姓名 职务 性别 任期起始日期 任期终止日期 龄 股数 股数 减数 原因 王利民 董事长* 男 53 2003-07-10 2006-07-10 0 0 0 李树意 董事、总经理 男 52 2003-07-10 2006-07-10 0 0 0 栾 健 董事 男 42 2003-07-10 2006-07-10 0 0 0 陈广银 董事 男 43 2003-07-10 2006-07-10 0 0 0 彭 毅 董事* 男 52 2003-07-10 2006-07-10 0 0 0 8 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 孙丰和 董事* 男 42 2004-06-08 2007-06-08 0 0 0 赵晓梅 独立董事* 女 50 2003-07-10 2006-07-10 0 0 0 刘 波 独立董事* 男 42 2003-07-10 2006-07-10 0 0 0 徐燕飞 独立董事* 男 36 2003-07-10 2006-07-10 0 0 0 刘玉华 监事会主席* 女 54 2003-07-10 2006-07-10 0 0 0 林书朝 监事 男 35 2003-07-10 2006-07-10 0 0 0 李 航 监事* 男 34 2003-07-10 2006-07-10 0 0 0 吕来升 董事会秘书 男 31 2002-09-20 2005-09-20 0 0 0 陈月华 财务总监 女 51 2003-07-10 2006-07-10 0 0 0 刘旭东 副总经理 男 38 2003-07-10 2006-07-10 0 0 0 张洪波 副总经理 男 35 2003-07-10 2006-07-10 0 0 0 曹心诚 技术总监 男 36 2003-07-10 2006-07-10 0 0 0 王玉林 总经理助理 男 55 2003-07-10 2006-07-10 0 0 0 董事、监事、高级管理人员主要工作经历： (1)王利民 中共党员，本科学历。1973 年 8 月毕业于山东大学化学系电化学专业，1973 至 1979 年任济南轻工研究所技术员，1979 至 1984 年任济南市一轻局科技科干部。1984 至 2001 年，历任济 南市经委科技处副处长、处长、经委副主任，2001 年 7 月起兼任市化学医药国有资产经营公司董事 长、党委书记，化学医药工业协会（化学工业办）会长（主任）；2003 年 5 月起任轻骑集团党委书 记、副董事长。 (2)李树意 大专学历，毕业于山东工学院机械制造专业、山东大学经济管理专业，高级经济师， 历任济南轻骑摩托车总厂副厂长、济南轻骑摩托车总厂第二总装厂厂长，轻骑集团副总裁兼第二总装 厂厂长，济南轻骑铃木摩托车有限公司副总经理，1997 年起为轻骑集团董事；1993-1998 年任本公司 董事兼副总经理，1999 年 4 月任本公司董事、总经理；2000 年任轻骑集团副总裁、本公司董事； 2001 年 1 月起至今任本公司董事、总经理。 (3)栾 健 本科学历。1985 年起历任济南轻骑摩托车总厂供销公司副科长、华南科科长，轻骑 集团国内经理部经理、销售公司副经理，1993 至 1998 年任轻骑集团销售部部长、销售本部本部长， 1999 年 10 月起任轻骑集团总裁助理兼销售总公司总经理；2000 年 3 月起任轻骑集团董事、本公司董 事，2001 年起任本公司副总经理。 (4)陈广银 中共党员，本科学历，高级工程师。1984 年 7 月毕业于山东轻工业学院工业发酵专 业，1984 至 2000 年历任济南白马山啤酒厂技术员、技术科副科长、科长、酿造车间主任、常务副厂 长、总经理、副董事长，2000 年 3 月至 9 月任济南市一轻国有资产经营总公司副总经理，2000 年 9 月任济南经济开发区管委会副主任、党委委员，现兼任轻骑集团董事。 (5)彭 毅 中共党员，大专文化程度。1969 年参加工作，历任战士、工人、团委书记、车间党 支部副书记、书记，1984 至今历任济南轻骑摩托车总厂发动机厂工会主席、党委副书记、副厂长、 厂长兼党委书记，本公司董事；轻骑集团青岛轻骑摩托车公司（青岛工业园）总经理兼党委书记、轻 骑集团摩托车本部本部长、总裁助理兼企划本部本部长；现任轻骑集团董事。 (6)孙丰和 本科学历，审计师，中共党员。1984 年至 2003 年 5 月，历任济南市审计局工业交通 审计处副主任科员、主任科员、副处长，中国轻骑集团有限公司监事、济南蔬菜副食品集团监事，期 间 1999 年 9 月至 2001 年 12 月在山东省委党校学习。2003 年 5 月起兼任中国轻骑集团有限公司董 事、副总裁。 (7)赵晓梅 高级会计师、注册会计师，1975 年 12 月—1994 年 2 月，历任济南市教育教学设备厂 团支部书记、财务科长、工会主席；1994 年 2 月—1999 年 12 月任济南高信会计师事务所中国注册会 计师、内资业务部主任；1999 年 12 月至今任山东天元有限责任会计师事务所付主任会计师、付所 长。 (8)刘 波 研究生学历，教授，1988 年起，历任山东轻工业学院企业管理系助教、讲师、副教 授、教授，期间曾为美国宾西法尼亚大学和佛罗里达州立大学访问学者，1999 年获清华大学硕士学 9 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 位，1999 年至 2001 年任山东轻工业学院经贸系主任，2001 年至今为山东轻工业学院经济管理学院院 长，本公司独立董事。 (9)徐燕飞 中共党员，硕士研究生。1992 年 7 月毕业于山东大学法学院法学专业，1992 至 1997 年任山东淄博市律师事务所律师，1999 年 7 月毕业于中国人民大学法学院法科硕士专业，2000 年至 今任山东康桥律师事务所专职律师，高级合伙人。 (10)刘玉华 大学学历，高级工程师。1968 年参加工作，历任济南轻骑摩托车总厂质检科科长、 技术质量办公室主任，1993 至 1996 年任中国轻骑摩托车集团总公司质检部部长，1996 至 1998 年任 中国轻骑集团有限公司企业管理部部长，1998 年担任中国轻骑集团有限公司管理监督本部本部长， 2001 年起任本公司监事。 (11)林书朝 大学学历，工程师，历任济南轻骑第二总装厂技术员、总装车间主任，2000 年任济 南轻骑第二总装厂生产副厂长，2001 年起任济南轻骑销售公司副总经理、本公司监事。 (12)李 航 在读硕士，经济师，历任轻骑斯里兰卡公司、巴基斯坦卡拉奇公司财务经理；1996 年任巴基斯坦赛格尔轻骑摩托车有限公司财务常务副经理、财务总监；2002 年起任本公司董事。 1998 年任中国轻骑集团济南对外贸易有限公司海外财务科科长、会计科科长、财务部副部长；2000 年起任中国轻骑集团有限公司财务部副部长，2001 年 6 月起任本公司董事。 (13)吕来升 硕士在读，助理工程师。1997—1999 年任中国轻骑集团有限公司人事部科员， 1999—2001 年任中国轻骑集团有限公司组织人事部宣传科科长兼法律事务部部长助理，2001 年至 今，任济南轻骑摩托车股份有限公司法律事务部部长，2002 年 9 月至今，任济南轻骑摩托车股份有 限公司董事会秘书。 (14)陈月华 大学学历，会计师，历任济南轻骑摩托车总厂发动机厂财务科长、副厂长，94 年 6 月至 97 年 6 月任本公司财务部部长，98 年 4 月起任中国轻骑集团有限公司董事、金财本部本部长助 理；99 年 5 月 28 日任公司董事，8 月 23 日起兼任公司财务总监、董事会秘书。 (15)刘旭东 大学学历，工程师。历任公司第二总装厂焊接车间主任、第二总装厂副厂长、第一 总装厂常务副厂长、厂长。 (16)张洪波 大专学历，中共党员，历任公司第二总装厂生产科调度、生产科科长，本公司第二 装配厂生产副厂长、生产部部长，现任本公司企划部部长，副总经理。 (17)曹心诚 大专学历，工程师。1990 年～2001 年 12 月，历任公司第一总装厂车间技术员、开 发部主管工程师、车间主任、研究所所长、技术副厂长；2001 年至今任公司技术总监。 (18)王玉林 大专学历。1971 年～1984 年任济南缝纫机厂工作调度、车间副主任；1985 年～ 1994 年任公司第二总装厂副厂长；1995 年～1998 年任济南轻骑铃木制造部部长；1999 年任公司副总 经理；2000 年～2001 年任中国轻骑集团外贸公司副总经理；2001 年 6 月至今任公司海外部总经理。 2、在股东单位任职情况 是否领取 姓名 股东单位名称 担任的职务 任期起始日期 任期终止日期 报酬津贴 王利民 中国轻骑集团有限公司 党委书记、副董事长 2003-05-29 2006-05-29 是 李树意 中国轻骑集团有限公司 董事 2003-06-01 2006-06-01 是 陈广银 中国轻骑集团有限公司 董事 2003-05-29 2006-05-29 否 彭 毅 中国轻骑集团有限公司 董事、副总裁 2003-06-01 2006-06-01 是 孙丰和 中国轻骑集团有限公司 董事、副总裁 2003-05-29 2006-05-29 是 刘玉华 中国轻骑集团有限公司 监事 2002-05-10 2005-05-10 是 李 航 中国轻骑集团有限公司 财务部副部长 2000-02-10 起 是 由于中国轻骑集团有限公司是公司国家股股权受托管理单位，属于公司的实际控制人，严格意义 上并不是公司的股东单位。 （二）在其他单位任职情况 是否领取报 姓名 其他单位名称 担任的职务 任期起始日期 任期终止日期 酬津贴 李树意 济南轻骑第二装配有限公司 董事长 2000-11-15 2006-11-14 否 彭 毅 济南慧成铸造有限公司 董事长 2003-06-05 2006-06-04 否 张洪波 济南轻骑发动机有限公司 董事 2001-09-14 2007-09-13 否 10 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 济南轻骑第一装配有限公司、 刘旭东 济南轻骑第二装配有限公司、 董事、总经理 2000-11-13 2006-11-12 否 济南轻骑发动机有限公司 曹心诚 济南宙庆工业设计有限公司 董事 2004-06-17 2007-06-16 否 陈广银 济南宙庆工业设计有限公司 董事 2004-06-17 2007-06-16 否 张洪波 济南轻骑第二装配有限公司 总经理 2003-11-08 2006-11-07 否 上述公司均为公司控股且合并会计报表的子公司。 （三）董事、监事、高级管理人员报酬情况 1、董事、监事、高级管理人员报酬的决策程序：公司对董事、监事、高级管理人员的报酬实行年薪 加考核制，根据 2002 年第一次临时股东大会审议通过的《公司董事等高级管理人员报酬制度》和 《公司监事报酬制度》执行。依据 2004 年 6 月 8 日召开的公司 2003 年度股东大会决议，独立董事的 年度津贴标准为 3 万元/年（含税）。 2、董事、监事、高级管理人员报酬确定依据：根据《公司 2004 年经营指标及董事会对经营团队进行 薪金考核方案》结合公司 2004 年实际经营情况确定考核系数。 3、报酬情况 单位:万元 币种:人民币 董事、监事、高级管理人员年度报酬总额 112 金额最高的前三名董事的报酬总额 40 金额最高的前三名高级管理人员的报酬总额 33 独立董事的津贴 3 每年办公费 600 元，其他出差、 独立董事的其他待遇 培训等费用据实报销 4、不在公司领取报酬津贴的董事监事情况 不在公司领取报酬津贴的董事、监事的姓 是否在股东单位或其他关联单位领取报酬津贴 名 董事：王利民、彭毅、孙丰和，监事：刘 在本公司控股股东授权股份管理单位中国轻骑集团有限 玉华、李航 公司领取报酬； 独立董事刘波 在山东轻工业学院领取报酬； 独立董事赵晓梅 在山东天元会计师事务所领取报酬； 独立董事徐燕飞 在山东平正大律师事务所领取报酬。 以上董事、监事、高级管理人员报酬均含税。 5、报酬区间 报酬数额区间 人数 13 万元以上 2 10 万元—13 万元 6 10 万元以下 2 （四）公司董事监事高级管理人员变动情况 姓名 担任的职务 离任原因 孔祥泉 董事 辞职 1、2004 年 1 月 27 日召开的公司临时董事会会议审议通过，接受孔祥泉同志的辞职申请，并于 2004 年 6 月 8 日召开的 2003 年度股东大会审议通过； 2、2004 年 4 月 28 日召开的公司四届八次董事会会议审议通过，同意提名孙丰和先生为公司第 四届董事会董事候选人，并于 2004 年 6 月 8 日召开的 2003 年度股东大会审议通过。 （五）公司员工情况 截止报告期末，公司在职员工为 3,030 人，需承担费用的离退休职工为 1,715 人，截止报告期 末，公司在职职工为 3030 人，其中管理人员 450 人，占 14.85%；工程技术人员 232 人，占 7.66%； 销售人员 276 人，占 9.11%；工人 2072 人，占 68.38%。员工受教育程度：大学学历及以上人员 328 11 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 人，占 10.83%，大专学历人员 626 人，占 20.66%，中专及高中学历人员 1336 人，占 44.09%；初中 学历及以下人员 740 人，占 24.42%。 员工的结构如下： 1、专业构成情况 专业构成的类别 专业构成的人数 管理人员 450 工程技术人员 232 销售人员 276 工人 2,072 2、教育程度情况 教育程度的类别 教育程度的人数 大学学历及以上人员 328 大专学历人员 626 中专及高中学历人员 1,336 初中学历及以下人员 740 六、公司治理结构 （一）公司治理的情况 报告期内，公司严格按照《公司法》、《证券法》和中国证监会有关法律法规的要求，不断完善 公司法人治理结构，修改公司章程，增加制定了新的内部控制制度，以规范公司运作，建立现代企业 制度。报告期内公司进一步完善了法人治理结构。 （1）关于股东与股东大会：公司能够确保所有股东，特别是中小股东包括海内外流通股股东享 有平等地位，确保所有股东能够充分行使自己的权利；公司严格按照中国证监会公布的《股东大会规 范意见》的要求召集、召开股东大会，并由律师出席见证；公司 2004 年 6 月 8 日召开的 2003 年度股 东大会修改了公司章程、改选了部分董事会成员，进一步改善了公司的制度体系；公司股票暂停上市 以来，公司按照监管部门部署和要求，认真接待股东来访、来电，，联系渠道始终通畅，使股东了解 了公司的日常经营等已经披露的情况，与投资者关系日益紧密。公司股票恢复上市后，公司与投资者 之间的关系更加紧密。 （2）关于控股股东与上市公司的关系：控股股东通过股东大会依法行使出资人的权利，从未干 涉公司决策和生产经营活动；公司与控股股东在人员、资产、财务、机构和业务方面做到相互独立， 公司董事会、监事会和内部机构能够独立运作。 （3）关于董事和董事会：公司严格按照《公司法》及中国证监会相关规定、《公司章程》的程 序选聘程序选聘董事和独立董事；董事会的人数和人员构成符合法律、法规和《公司章程》的规定。 公司独立董事的人数占到董事会总人数的 1/3。公司董事能够以认真负责的态度出席董事会和股东大 会，积极参加培训，认真履行董事的职责，谨慎决策。 （4）关于监事和监事会：公司监事会制定并完善了《监事会议事规则》；监事会的人数和人员 构成符合法律、法规和《公司章程》的规定；公司监事能够认真履行职责，本着对股东负责的态度， 对公司财务及公司董事、总经理和其他高管人员履行职责的合法、合规性进行监督。 （5）关于信息披露与透明度：公司指定董事会秘书和证券事务代表负责信息披露、接待股东来 访与咨询，加强与股东的交流；制定了《信息披露管理办法》，规范本公司信息披露行为，充分履行 上市公司信息披露义务，维护公司和投资者的合法权益。公司能够做到公开、公正、公平、完整、及 时地披露信息，维护股东尤其是中小股东的合法权益。 12 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 （二）独立董事履行职责情况 1、独立董事参加董事会的出席情况 独立董事姓名 本年应参加董事会次数 亲自出席（次） 委托出席（次） 缺席（次） 备注 赵晓梅 6 6 0 0 刘波 6 6 0 0 徐燕飞 6 6 0 0 公司三位独立董事自任职以来，较为严格地按照有关法律、法规的要求履行职责，积极参加报告 期内历次股东大会及董事会，以其专业的角度对公司的生产经营、重大决策发表了专业意见，对公司 的高管人员任免等事项做出客观、公正的评判，对公司 2003 及 2004 年年末担保情况及关联方资金往 来情况，发表了独立的意见。独立董事的引入，不仅对公司的科学决策、持续发展起到了积极的作 用，保护公司及中小投资者利益的作用日益突出。 2、独立董事对公司有关事项提出异议的情况 报告期内，公司独立董事未对公司本年度的董事会议案及其他非董事会议案事项提出异议。 （三）公司相对于控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面的独立情况 1)、业务方面：本公司业务结构完整，自主独立经营，与控股股东之间无同业竞争，公司控股股 东未曾利用控股股东地位干涉公司决策和生产经营活动。 2)、人员方面：公司在劳动、人事及工资管理等各方面均独立于控股股东。总经理、副总经理、 财务负责人、董事会秘书等高级管理人员均在本公司领取报酬，未在控股股东或股东关联单位担任除 董事以外的任何职务。 3)、资产方面：公司有独立的办公场地,拥有独立完整的生产、供应、销售体系及辅助配套设 施，拥有独立的工业产权、商标、非专利技术等无形资产。 4)、机构方面：公司设立了健全的组织体系，董事会、监事会、总经理、技术、生产等内部机构 独立运作，不存在与控股股东之间的从属关系。 5)、财务方面：公司设立独立的财务部门，并建立了独立的会计核算体系和财务管理制度，拥有 独立的银行帐户。 （四）高级管理人员的考评及激励情况 2003 年 12 月 28 日在公司临时董事会会议审议通过了《公司 2004 年度经营指标及董事会对经营 团队进行薪金考核方案》。为明确经营责任，激励经营团队的积极性，根据国务院对中央企业责任人 进行经营考核的精神，结合中国摩托车行业竞争发展的环境客观分析，以及公司 2004 年的计划及实 际业绩完成情况兑现考核，独立董事根据相关规定提出了肯定的独立意见。2005 年决定继续对经营 团队薪酬进行改革，由董事会与经营团队签定责任书并对其进行考核。 七、股东大会情况简介 （一）年度股东大会情况 1)、股东大会的通知、召集、召开情况： 公司于 2004 年 4 月 30 日将 2003 年度股东大会的召开时间、地点、审议事项及其他事项等相关 董事会决议、股东大会会议通知以公告方式刊登在《上海证券报》和香港《文汇报》上。 会议于 2004 年 6 月 8 日在公司 1 号会议室召开，出席大会的股东代表人数为 3 人，代表股份 41364.2176 万股，占本公司总股本的 42.56%，符合《公司法》及《公司章程》的有关规定，会议表 决结果有效。与会股东经过认真审议，以投票表决方式通过 17 项决议。 股东大会通过的决议及披露情况： 1、审议通过《公司 2003 年度董事会工作报告》； 2、审议通过《公司 2003 年度监事会工作报告》； 3、审议通过《公司 2003 年度工作总结及 2004 年工作计划的报告》； 4、审议通过《公司 2003 年度财务决算报告》； 5、审议通过《公司 2003 年度利润分配预案的报告》； 6、审议通过《公司 2003 年年度报告及摘要的报告》； 7、审议通过《公司聘请 2004 年度财务审计机构及支付 2003 年度财务审计费用的报告》； 8、审议通过《公司计提各项资产减值准备的报告》； 13 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 9、审议通过《公司提名孙丰和先生为第四届董事会董事候选人的报告》； 10、审议通过《公司的报告》； 11、审议通过《公司修改的报告》; 12、审议通过《公司监事会对董事会会计差错更正事项决议的报告》； 13、审议通过《公司以资本公积金弥补亏损的报告》； 14、审议通过《公司提请确定独立董事津贴的报告》； 15、审议通过《公司的报告》； 16、审议通过《公司修改的报告》; 17、审议通过《公司的报告》。 选举更换公司董事监事情况： 审议通过《公司提名孙丰和先生为第四届董事会董事候选人的报告》。 公司年度股东大会决议公告已于 2004 年 6 月 9 日刊登在《上海证券报》和香港《文汇报》上。 山东舜天律师事务所李相杰律师现场见证并出具了法律意见书。认为本次股东大会的召集及召开 程序、出席股东大会人员资格、表决及表决程序等均符合法律、法规及《公司章程》的有关规定，本 次股东大会决议合法有效。 八、董事会报告 （一）报告期内整体经营情况的讨论与分析 报告期内,公司在摩托车行业正常经营,主营业务继续呈现改善趋势。2004 年公司在股东和相关 政府机构的支持下,制定周密的计划，强化内部管理，成功地进行了公司产品结构和企业内部结构的 大幅调整,通过债务和解的达成,进行了 22.3 亿元的债务重组,并于同年 8 月 9 日公司 A、B 股票在上 海证券交易所恢复挂牌交易。通过重建国内外两个市场特别是海外市场，快速提升了“轻骑”品牌形 象,使公司初步降低了经营风险。通过严格预算管理，提高经营效率，公司基本克服了原材料涨价及 出口退税率降低等不利因素影响，较好地完成了年度经营目标。 报告期内，公司实现主营收入 116,971 万元，同比增长 19%；实现净利润 1,028 万元。 （二）报告期公司经营情况 1、公司主营业务的范围及其经营情况 (1)公司主营业务经营情况的说明 公司的经营范围是：摩托车及零配件的设计、开发、生产、销售；摩托车技术咨询、服务、引 进、转让；许可范围内的自营进出口业务。报告期内，根据中国汽车协会资料，公司实现摩托车产销 40 万辆，实现收入近 12 亿元，其中出口创汇 3867 万美元，总体经营业绩位居中国摩托车行业前 列。 (2)主营业务分产品情况表 单位:万元 币种:人民币 占主营业务收 占主营业务利 分产品 主营业务收入 主营业务利润 入比例(%) 润比例(%) 摩托车及助力车类 61,799 52.84 5,787 57.13 自制半成品 55,167 47.16 4,342 42.87 其中:关联交易 6,620 5.66 673 7.61 合计 187,749 / 14,193 / 内部抵消 70,778 / 5,351 / 合计 116,971 8,842 其中：报告期内上市公司向控股股东及其子公司销售产品的关联交易金额 66,198,700.34 元。 (3)主营业务分地区情况表 单位:万元 币种:人民币 占主营业务收 占主营业务利 分地区 主营业务收入 主营业务利润 入比例(%) 润比例(%) 中国大陆 159,220 84.80 6,350 70.58 除中国大陆外地区 28,529 15.20 2,647 29.42 14 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 其中:关联交易 6,620 3.53 合计 187,749 / 8,997 / 内部抵消 70,778 / 155 / 合计 116,971 100 8,842 100 公司产品在国内和国外市场（含港、澳、台地区）销售，并分属不同的销售机构负责。 报告期内公司主营业务及其结构、主营业务盈利能力未发生较大变化。随着公司国际化战略的逐 步推进，公司海外市场的销售比例稳步增长。 (4)生产经营的主要产品及市场占有率情况的说明 本公司主要生产经营摩托车及其相关产品，并提供咨询、维修等服务。公司为摩托车行业重点骨 干企业，2004 年实现摩托车成车产量 40 万辆，发动机 35 万多台。根据中国摩托车行业协会统计资 料显示，目前公司产品在国内的市场占有率约为 5.6%。 (5)占主营业务收入或主营业务利润总额 10%以上的主要产品 单位:元 币种:人民币 分行业或分产品 主营业务收入 主营业务成本 毛利率(%) 摩托车及助力车类 61,799 56,011 9.36 自制半成品 55,167 50,825 7.87 2、主要控股公司及参股公司的经营情况及业绩 (1)主要控股公司的经营情况及业绩 单位:万元 币种:人民币 公司名称 业务性质 主要产品或服务 注册资本 资产规模 净利润 摩托车发动机、小型汽油机及其零部件 济南轻骑发动 发动机产销、 的设计、开发、生产、销售及相关技术 30,000 36,217 -338 机有限公司 服务 的咨询、服务、引进和转让。 摩托车成车及其零部件的设计、开发、 济南轻骑第一 配件产销 生产、销售及相关技术的咨询、服务、 7,232 5,431 -509 装配有限公司 引进和转让。 摩托车成车及其零部件的设计、开发、 济南轻骑第二 成车产销 生产、销售及相关技术的咨询、服务、 10,000 22,089 293 装配有限公司 引进和转让。 济南轻骑销售 摩托车及零部件的销售、维修、服务及 销售和服务 50 8,489 140 有限公司 技术咨询。 济南慧成铸造 压铸件产销 压铸件的生产经营等。 2,000 9,312 -351 有限公司 公司母公司主要承担产品出口业务，年末资产 67,321 万元，报告期内实现净利润 1,183 万元。 3、主要供应商、客户情况 单位:万元 币种:人民币 前五名供应商采购金额合计 10,055.83 占采购总额比重 9.41 前五名销售客户销售金额合计 17,041.40 占销售总额比重 14.57 4、在经营中出现的问题与困难及解决方案 报告期公司面临的主要问题是： （1）受原材料价格上涨、但销售价格下降和出口退税率下调影响，公司盈利能力有所下降； （2）供应网络质量需继续提高和优化，数量和区域需要拓展； （3）成本、费用上涨压力增大，资金使用效率讫待提高； （4）公司管理逐步向精益型（“四精”）转变，但管理成效和提升速度仍需加快； （5）组织结构和产品结构需要进一步调整，目前难以适应激烈的市场竞争。 公司克服经营困难和解决问题的措施： （1）实施目标管理，加强精细化管理，提高管理的效率； （2）加强产品质量控制手段，稳步改善和提升系列产品的品质； 15 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 （3）实施科技创新，加大自主研究开发的投入，提高公司整体技术水平； （4）推进精益化生产，使生产效率和现场管理水平提高； （5）扩大海内外销售数量，增加销售利润率； （6）严格实行预算和费用控制制度，加强细节管理； （7）强化企业文化建设，强化人力资源管理。 （三）公司投资情况 报告期内公司投资额为 2,482,980.00 元人民币，比上年减少 10,967,020 元人民币，减少的比例 为-63.49％。 （1）报告期内公司参股 30 万美元（首期投资，计划累计投资 50 万美元）约合 2482980 元人民 币，设立济南宙庆工业设计有限公司，公司持股 50%； （2）报告期内公司分别自德州天鹏轻骑摩托车有限公司、济南鑫源威力狮商贸有限公司、济南 轻骑第一销售有限公司、重庆马速达金骑机车有限公司撤回全部投资 100 万元、45 万元、450 万元和 70 万元，累计减少投资 665 万元。 （3）2005 年 3 月，公司在山东先锋摩托车有限公司和济南凯飞尔车业有限公司的全部投资 60 万元和 250 万元已经撤回。 1、募集资金使用情况 报告期内，公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况。 2、非募集资金项目情况 济南宙庆工业设计有限公司 公司出资 50 万美元投资该项目，投入 60%，年末亏-6.36 万元人民币。该公司 2004 年 10 月开始 正式营业。 （四）报告期内公司财务状况经营成果分析 单位:元 币种:人民币 增减幅度 项目名称 期末数 期初数 增减额 （％） 总资产 986,029,299.59 2,029,333,387.80 -1,043,304,088.21 -51.41 主营业务利润 88,416,157.51 75,479,221.57 12,936,935.94 17.14 净利润 10,278,395.72 17,430,867.58 -7,152,471.86 -41.03 现金及现金等价物净增加额 40,630,074.34 13,195,607.53 27,434,466.81 207.91 股东权益 365,528,591.72 358,902,364.34 6,626,227.38 1.85 (1)总资产变化的主要原因是债务重组资产和负债同步减少。 (2)主营业务利润变化的主要原因是收入和盈利增加。 (3)净利润变化的主要原因是成本费用上升。 (4)现金及现金等价物净增加额变化的主要原因是现金收入增长。 (5)股东权益变化的主要原因是盈利。 公司债务重组后资产和负债同步减少；原材料上涨盈利有所下滑。 （五）生产经营环境以及宏观政策、法规产生重大变化的影响说明 2004 年原材料上涨致使公司材料成本上涨约 1%，出口退税率下降 4 个百分点，运输费用上涨约 0.4%，上述因素使全年公司费用增加约 2000 万元人民币。 通过实施降低成本目标管理措施和严格预算控制、稳步提升产品质量和价格，报告期内公司基本 化解了上述不利因素影响。今年公司将进一步推动精细管理，提高产品附加值和创新个性化新品，增 加公司化解成本上涨的压力。 （六）董事会日常工作情况 1、董事会会议情况及决议内容 1)2004 年 1 月 27 日在公司会议室召开了临时董事会，会议应到董事 9 人，实到董事 8 人。本次 临时董事会决议公告刊登于 2004 年 1 月 30 日的《上海证券报》和香港《文汇报》上。同意接受孔祥 泉同志的辞职申请。 16 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 2)2004 年 1 月 28 日在公司二楼会议室召开了临时董事会，会议应到董事 9 人，实到董事 7 人， 本次临时董事会决议公告刊登于 2004 年 1 月 30 日的《上海证券报》和香港《文汇报》上。同意终止 公司与三联集团的资产重组。 3)2004 年 4 月 28 日在公司会议室召开了四届八次董事会，会议应到董事 9 人，实到董事 8 人。 本次董事会决议公告刊登在 2004 年 1 月 30 日的《上海证券报》和香港《文汇报》上。 （1）审议通过《公司 2003 年度董事会工作的报告》； （2）审议通过《公司 2003 年度工作总结及 2004 年度利润分配政策的报告》； （3）审议通过《公司 2003 年度财务决算的报告》； （4）审议通过《公司 2003 年度利润分配预案和 2004 年度利润分配政策的报告》； （5）审议通过《公司 2003 年年度报告及摘要》； （6）审议通过《公司 2004 年第一季度报告及摘要》； （7）审议通过《公司向聘请的年度财务审计机构支付 2003 年度财务审计费用的报告》； （8）审议通过《公司确定各项资产减值准备的议案》； （9）审议通过《公司加强投资者关系管理的工作总结报告》； （10）审议通过《公司进一步落实董事会秘书职责有关通知的自查情况》； （11）审议通过《公司会计差错更正事项的议案》； （12）审议通过《公司募集资金使用及管理制度的议案》； （13）审议通过《同意提名孙丰和先生为第四届董事会董事候选人》； （14）审议通过《决定于 2004 年 6 月 8 日召开公司 2003 年度股东大会》。 4)2004 年 8 月 4 日在公司二楼会议室召开临时董事会,会议应到董事 9 人,实到董事 7 人,本次董 事会通过的公司 2004 年半年报刊登在 2004 年 8 月 6 日的《上海证券报》和香港《文汇报》上。，审 议通过《公司 2004 年半年报的议案》。 5)2004 年 10 月 28 日在公司二楼会议室召开临时董事会，会议应到董事 9 人，实到董事 7 人， 会议审议通过公司 2004 年三季度报告刊登在 2004 年 10 月 29 日的《上海证券报》和香港《文汇报》 上。，审议通过《公司 2004 年三季度报告》。 6)2004 年 11 月 5 日在公司会议室召开临时董事会，会议应到董事 9 人，实到董事 7 人，本次董 事会决议公告刊登在 2004 年 11 月 6 日的《上海证券报》和香港《文汇报》上。，审议通过将应收中 国轻骑摩托车集团总公司模具厂的 191155464.93 元债权转回为应收中国轻骑集团有限公司的等额债 权事宜。 2、董事会对股东大会决议的执行情况 报告期内，公司召开了 2003 年度股东大会，根据股东大会的决议，报告期内董事会执行了如下 内容： 1）执行公司 2003 年度财务决算方案； 2）按照股东大会通过的《公司 2003 年度利润分配方案》，本期公司不进行利润分配，也不进行 公积金转增股本； 3）续聘上海立信长江会计师事务所有限公司和香港浩华会计师事务所为公司 2004 年度的财务审 计中介机构； 4）执行公司计提各项减值准备方案及以资本公积金弥补亏损的方案； 5）增补孙丰和先生为公司第四届董事会董事； 6）执行公司《募集资金管理及使用制度》及《对外担保管理办法》； 7）根据《章程修正案》，完成《公司章程》有关内容的修改； 8）执行股东大会通过的新的独立董事津贴方案。 （七）利润分配或资本公积金转增预案 本报告期盈利但未提出现金利润分配预案的原因:经上海立信长江会计师事务所有限公司审计， 公司 2004 年净利润 1,028 万元，2004 年度未分配利润共计-78,165 万元。董事会经过讨论，由于公 司未分配利润仍旧为负数，同意公司本期不进行利润分配，也不进行公积金转增股本。独立董事刘 波、赵晓梅、徐燕飞一致认为公司盈利数额小，以往亏损尚未弥补，不进行利润分配符合公司实际和 股东的利益。 上述预案须经过股东大会审议通过后生效。 17 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 公司未分配利润的用途和使用计划:由于公司 2000-2002 年连续三年亏损且尚未弥补完毕，依据 《公司法》和《公司章程》规定，2004 年度实现的利润首先用于弥补以前年度亏损。 （八）其他披露事项 2005 年 1 月 17 日山东省济南市中级人民法院（简称：济南中院）下达民事裁定书：中国轻骑摩 托车集团轻型车厂破产还债一案中，轻型车厂破产清算组提出将破产中的实物和应收账款抵偿本公司 的处理方案。济南中院认为，破产财产处置方案所涉及的库存物质属摩托车行业专用配套产品，不易 长期存放；其他应收款多为与轻骑集团关联交易所产生。故济南中院裁定如下：将中国轻骑摩托车集 团总公司轻型车厂评估价值为 12,963,113.48 元的破产财产以及 65,430,269.72 元的应收账款抵偿给 本公司（该应收款已经全部计提了坏帐）。 上述破产财产多为多年不用的存货，其变现价值无法估算,而上述应收账款多为 3 年以上的应收 款项，其可收回性极差。 （九）注册会计师对公司控股股东及其他关联方占用资金情况的专项说明 控股股东及其他关联方占用资金情况： 截至 2004 年 12 月 31 日止，贵公司账面记载的应收实际控制人及其他关联方资金余额合计为 129,331.88 万元，其中： （1）实际控制人中国轻骑集团有限公司及其关联方年末占用资金余额 127,670 万元，年初占用 资金余额 211,869 万元，年末比年初减少 84,199 万元。 （2）第二大股东济南金骑成功商务有限公司年初占用资金 830 万元，而年末为其他应付款 196.29 万元。 （3）其他关联方年末占用资金余额 1560 万元，年初占用资金余额 2072 万元，年末比年初减少 512 万元。 关联方资金占用及偿还情况 单位:万元 币种:人民币 与上市公司 本年增 本年减 占用方 资金占用方 期初数 期末数 占用原因 偿还方式 关系 加数 少数 式 丧失偿还 现金或资 中国轻骑集团及其子公司 控股股东 211,869 27,158 111,357 127,670 现金 能力 产 现金、资 济南金骑成功商务有限公司 参股股东 830 330 1,464 -196.29 现金 产 济南凯飞尔等联营公司 合营公司 2,852 2,852 3,612 1,560 现金 业务占款 现金 公司董事会和管理层认为：公司关联单位在公司履行债务和解过程中，积极协调偿还欠款，推动 了公司终结破产程序进程，也显著降低了欠款；而且关联单位对继续偿还欠款出具了承诺书，公司将 督促还款，努力降低公司可能面临的损失。 （十）公司独立董事关于对外担保的专项说明及独立意见 独立董事刘波、赵晓梅、徐燕飞一致认为：在公司完成债务和解和实现恢复上市后，公司的全部 担保责任已经解除，对公司改善财务结构、降低经营风险是极为有利的。公司制定了严格的对外担保 审核程序，汲取了以往的教训，有利于维护公司及广大投资者的利益。 九、监事会报告 （一）监事会的工作情况 1、2004 年 4 月 28 日在公司 1 号会议室召开了第四届监事会第七次会议，会议应到监事 3 人， 实到监事 3 人，本次会议决议公告刊登在 2004 年 4 月 30 日的《上海证券报》和香港《文汇报》上。 （1）、审议通过《公司 2003 年度监事会工作的报告》； （2）、审议通过《关于加强公司监事会规范运作的报告》； （3）、审议通过《关于修改监事会议事规则的议案》； （4）、审议通过《公司确定各项资产减值准备的议案》； （5）、审议通过《董事会会计差错更正事项决议的议案》； （6）、审议通过《公司 2003 年度报告及摘要》； （7）、审议通过《公司 2003 年度财务决算的报告》。 （二）监事会对公司关联交易情况的独立意见 18 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 监事会注意到：2003 年 8 月，公司关联单位中国轻骑集团有限公司为减少对本公司的欠款，拟 以其所有的技术中心土地、房产和设备，以及供应公司土地和房产，经过评估后转让到本公司，以评 估值冲减欠款。在办理具体的转让手续时，由于上述资产存在法律障碍，一直未能完成转让。公司目 前仍在和有关方面协调，争取实现转让；如果本年度仍旧无法解决转让的障碍，公司将履行相应程 序，终止转让工作并及时公告。监事会将密切关注此事进展，切实维护公司的合法利益。 十、重要事项 （一）重大诉讼仲裁事项 本年度公司无重大诉讼、仲裁事项。 （二）报告期内公司收购及出售资产、吸收合并事项 1、收购资产情况 1)、内容：2003 年 8 月 27 日，本公司控股股东本公司向公司母公司的全资子公司中国轻骑集团 有限公司购买技术中心、供应公司资产，该资产的帐面价值为 5,603.88 万元人民币，评估价值为 7,241.80 万元人民币，实际购买金额为计,划按照,评估值万元人民币，本次收购价格的确定依据是 评估，该事项已于 2003 年 8 月 27 日刊登在《上海证券报》、香港《文汇报》上。无法实施转让对公 司存在不利影响，暂停转让不利于公司改善资产状况，存在法律障碍，处于暂停转让状态，该资产自 收购日起至年末为上市公司贡献的净利润为 0 万元人民币。 内容：2003 年 8 月，公司关联单位中国轻骑集团有限公司为减少对本公司的欠款，拟以其所有 的技术中心土地、房产和设备，以及供应公司土地和房产，经过评估后转让到本公司，以评估值冲减 欠款。在办理具体的转让手续时，由于上述资产存在法律障碍，一直未能完成转让。公司目前仍在和 有关方面协调，争取实现转让；如果本年度仍旧无法解决转让的障碍，公司将履行相应程序，终止转 让工作并及时公告。。 （三）报告期内公司重大关联交易事项 1、购买商品、接受劳务的重大关联交易 占同类交 对公司 关联交易 关联交 关联交 结算 关联方 关联交易内容 易额的比 市场价格 利润的 定价原则 易价格 易金额 方式 重(％) 影响 中国轻骑集团磁电 比照同类 采购配件 市场价 344 0.32 现金 同交易价 无 机厂 商品价格 中国轻骑集团模具 比照同类 采购配件 市场价 285 0.27 现金 同交易价 无 厂 商品价格 山东先锋摩托车有 比照同类 采购配件 市场价 285 0.27 现金 同交易价 无 限公司 商品价格 中国轻骑集团淄博 比照同类 代理出口 市场价 1,074 1.01 现金 同交易价 无 汽车制造厂 商品价格 2、销售商品、提供劳务的重大关联交易 占同类交 对公司 关联交易 关联交 关联交 结算 关联方 关联交易内容 易额的比 市场价格 利润的 定价原则 易价格 易金额 方式 重(％) 影响 济南轻骑铃木摩托 比照同类 销售配件 市场价 3,182 2.72 现金 同交易价 无 车公司 商品价格 商河县昌盛轻型车 比照同类 销售配件 市场价 1,604 1.37 现金 同交易价 无 公司 商品价格 杭州轻骑海久摩托 比照同类 销售产品 市场价 1,086 0.93 现金 同交易价 无 车公司 商品价格 山东先锋摩托车有 比照同类 销售产品 市场价 647 0.55 现金 同交易价 无 限公司 商品价格 公司的关联采购和销售均是与独立的公司进行的，关联公司完全市场化运作，与公司是纯粹的业 务关系。关联采购和销售有利于发挥运输成本低、放大生产规模化、专业化效应，研究和开发理念相 似和沟通成本低等优势，对各方的良性发展有积极的促进作用。 全部按照市场原则定价，对公司经营业绩没有影响。 3、资产、股权转让的重大关联交易 19 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 见上一节资产交易事项。。 4、关联债权债务往来 单位:万元 币种:人民币 关联方向上市公司提 向关联方提供资金 供资金 关联方 关联关系 收取的资 发生额 余额 金占用费 发生额 余额 的金额 中国轻骑集团有限公司 控股股东 19,283 66,291 0 84,004 0 中国轻骑集团销售总公司 母公司的全资子公司 9 49,245 0 0 0 中国轻骑集团其他子公司 母公司的全资子公司 7,866 12,134 0 27,353 0 济南金骑成功商务有限公司 参股股东 330 0 0 1,464 192.29 济南凯飞尔等联营公司 联营公司 2,852 1,560 0 3,612 47.75 合计 / 30,340 129,230 / 116,433 240.04 报告期内上市公司向控股股东及其子公司提供资金的发生额 27,158 万元人民币，上市公司向控 股股东及其子公司提供资金的余额 127,670 万元人民币。 关联债权债务形成原因： 1、公司 2002 年以前法人治理结构不健全，除生产外实际控制人代公司承担了其他经营业务，形 成了频繁和额度较大关联交易。随着相关单位自身经营状况下滑，对公司的资金占用难以偿还。 2、公司关联单位通过本公司担保或向银行贷款等方式，占用资金后无法偿还而形成本公司的应 收款项。 关联债权债务清偿情况：2002 年以来公司在强化内部控制制度、切实切断公司与关联公司的非 正常关联往来后，陆续清收欠款，关联欠款总额逐年下降，特别是 2003 年和报告期内，公司收回欠 款约 16 亿多元。 与关联债权债务有关的承诺：见本章“承诺事项履行情况”。 关联债权债务对公司经营成果及财务状况的影响： 1、由于本公司的关联欠款已经全额计提了坏帐准备，对公司以后年度盈利不会造成直接负面影 响； 2、公司正在股东等相关单位支持下，清收剩余关联欠款。欠款的收回将能够增加公司的经营资 产和资源，提高竞争力。 （四）重大合同及其履行情况 1、托管情况 本年度公司无托管事项。 2、承包情况 本年度公司无承包事项。 3、租赁情况 本年度公司无租赁事项。 4、担保情况 本年度公司无担保事项。 5、委托理财情况 本年度公司无委托理财事项。 6、其他重大合同 本年度公司无其他重大合同。 （五）公司或持有 5%以上股东对公开披露承诺事项的履行情况 1、公司关联单位中国轻骑集团有限公司 2004 年 7 月 12 日承诺并公告： “截止 2004 年 4 月 30 日，公司及关联方对你公司欠款余额为 130,756 万元（其中本公司欠款余 额为 47,079 万元）。在各方积极协调支持下，我公司正积极采取多种渠道和方式，盘活自有的房 产、设备等固定资产,无形资产、股权、债权等有效资产，指令和协助下属子公司筹集资金、处置资 产，严格按照相关法律法规要求向济南轻骑偿还关联欠款，承诺在 2007 年底前逐步解决所欠你公司 关联欠款”。 20 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 报告期内，中国轻骑集团有限公司以现金方式偿还公司关联欠款约 8.3 亿元，通过承担债务减少 欠款约 7.3 亿元，累计减少欠款 15 亿多元，兑现了相关承诺。本年度公司将按照上述承诺，督促该 公司继续偿还欠款，以减少公司的坏帐风险。 2、济南市国土资源局于报告日前出具证明，分别说明： （1）济南轻骑摩托车总厂发动机厂坐落于济南市槐荫区经六路 362 号，土地证号槐荫国用 （2000）字第 0300482 号，使用面积 17500.10 平方米，用途为工业用地。为解决历史遗留问题，该 宗土地证正在变更至济南轻骑摩托车股份有限公司名下资料现已基本齐备，相关手续仍正在办理之 中。 （2）中国轻骑集团有限公司坐落于济南市历下区和平路 34 号，土地证号历下国有（2000）字第 0100472 号，使用面积 85540.90 平方米，用途为工业用地。因尽快恢复济南轻骑摩托车股份有限公 司上市保牌，迅速解决遗留问题，欲将该宗土地资产注入济南轻骑摩托车股份有限公司。现资料已基 本齐备，相关手续仍在办理之中。 （3）济南轻骑摩托车总厂发动机厂座落于济南市槐荫区济齐路，土地证号槐荫国用（2000）字 第 0300480 号，使用面积 4620 平方米，用途为工业用地。为解决历史遗留问题，该宗土地权证正在 变更至济南轻骑摩托车股份有限公司名下。资料现已基本齐备，相关手续仍在办理之中。 （4）轻骑集团总装厂座落在王舍人镇铁骑路 8 号之土地，土地面积 153 亩，用途为工业，由于 历史原因，土地资料一直没有完善。为解决遗留问题，该土地手续目前仍在办理过程中。 （六）聘任、解聘会计师事务所情况 报告期内，公司未改聘会计师事务所，公司现聘任上海立信长江会计师事务所有限公司为公司的 境内审计机构，拟支付其年度审计工作的酬金共约 55 万元人民币，截止本报告期末，该会计师事务 所已为本公司提供了 2 年审计服务。 公司现聘任香港浩华会计师事务所为公司的境外审计机构，拟支付其年度审计工作的酬金共约 55 万元人民币，截止本报告期末，该会计师事务所已为本公司提供了 2 年审计服务。 （七）公司、董事会、董事受处罚及整改情况 报告期内公司、公司董事会及董事均未受中国证监会的稽查、行政处罚、通报批评及证券交易所 的公开谴责。 （八）其它重大事项 1)、2004 年 6 月 29 日，公司大股东济南市国有资产管理局和中车汽修（集团）总公司签署了战 略重组意向书。目前公司、济南市国有资产管理部门、中车汽修（集团）总公司等各方正在积极协 调，排除重组障碍，依据已经签署的重组意向书约定的内容推动对公司的重组工作。。 2)、2004 年 4 月 26 日，公司取得了债务重组的成功，终结了破产程序；2004 年 8 月 9 日，公司 A、B 股股票在上海证券交易所恢复交易。。 3)、上海立信长江会计师事务所专项报告显示：截止 2004 年 12 约 31 日，公司应收实际控制人 及其他关联方资金金额合计 129,332 万元（其还款计划见本章承诺事项说明）。公司累计及报告期内 无对外担保。 十一、财务会计报告 （一）、审计报告 21 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 审计报告 信长会师函字(2005)第 10868 号 济南轻骑摩托车股份有限公司： 我们审计了后附的济南轻骑摩托车股份有限公司（以下简称“贵 公司”）2004 年 12 月 31 日的资产负债表和合并的资产负债表、2004 年度的利润及利润分配表和合并的利润及利润分配表，以及 2004 年度 现金流量表和合并的现金流量表。这些会计报表的编制是贵公司管理 当局的责任，我们的责任是在实施审计工作的基础上对这些会计报表 发表意见。 我们按照中国注册会计师独立审计准则计划和实施审计工作，以 合理确信会计报表是否不存在重大错报。审计工作包括在抽查的基础 上检查支持会计报表金额和披露的证据，评价管理当局在编制会计报 表时采用的会计政策和作出的重大会计估计，以及评价会计报表的整 体反映。我们相信，我们的审计工作为发表意见提供了合理的基础。 我们认为，上述会计报表符合国家颁布的企业会计准则和 《企业会计制度》的规定，在所有重大方面公允反映了贵公司 2004 年 12 月 31 日的财务状况以及 2004 年度的经营成果和现金流量。 上海立信长江会计师事务所有限公司 中国注册会计师：戴定毅 孙 峻 上海南京东路 61 号 4 楼 2005 年 4 月 19 日 （二）财务报表 22 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 资 产 负 债 表 2004 年 12 月 31 日 编制单位：济南轻骑摩托车股份有限公司 金额单位：元 合并报表 母公司报 年末数 年初数 资 产 附注五 表附注六 合并 母公司 合并 母公司 流动资产： 货币资金 (一) 163,665,465.58 135,846,017.65 130,765,895.79 116,997,113.91 短期投资 (二) 288,672.00 288,672.00 应收票据 (三) 13,868,913.75 12,778,000.00 11,858,900.00 1,173,000.00 应收股利 应收利息 应收账款 (五) (一) 91,682,111.63 71,150,311.64 109,886,178.65 82,201,765.18 其他应收款 (六) (二) 17,639,302.54 196,129,716.48 1,047,700,337.77 1,058,357,917.24 预付账款 (七) 17,793,565.50 18,821,196.73 应收补贴款 (四) 5,128,097.93 5,128,097.93 27,233,326.16 27,233,326.16 存货 (八) 191,945,862.97 15,405,362.67 171,588,103.92 16,414,777.71 待摊费用 一年内到期的长期债权投资 其他流动资产 流动资产合计 502,011,991.90 436,726,178.37 1,517,853,939.02 1,302,377,900.20 长期投资： 长期股权投资 (九) (三) 6,519,356.02 183,611,906.25 10,899,662.85 187,778,373.50 长期债权投资 长期投资合计 6,519,356.02 183,611,906.25 10,899,662.85 187,778,373.50 其中: 合并价差 149,662.85 固定资产： 固定资产原价 (十) 1,037,120,384.28 112,285,132.93 1,022,026,266.55 112,633,629.48 减：累计折旧 (十) 346,898,414.95 20,633,726.51 313,886,583.63 19,424,567.40 固定资产净值 690,221,969.33 91,651,406.42 708,139,682.92 93,209,062.08 减：固定资产减值准备 (十) 264,072,141.42 41,527,245.12 264,901,957.84 41,736,877.23 固定资产净额 426,149,827.91 50,124,161.30 443,237,725.08 51,472,184.85 工程物资 在建工程 (十一) 1,628,571.28 6,323,807.37 固定资产清理 固定资产合计 427,778,399.19 50,124,161.30 449,561,532.45 51,472,184.85 无形资产及其他资产： 无形资产 (十二) 49,719,552.48 2,745,835.16 51,018,253.48 2,886,647.16 长期待摊费用 其他长期资产 无形资产及其他资产合计 49,719,552.48 2,745,835.16 51,018,253.48 2,886,647.16 递延税项： 递延税款借项 资 产 总 计 986,029,299.59 673,208,081.08 2,029,333,387.80 1,544,515,105.71 法定代表人：王利民 财务总监（总会计师）： 陈月华 会计机构负责人： 唐玉华 23 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 资产负债表（续） 2004 年 12 月 31 日 编制单位：济南轻骑摩托车股份有限公司 金额单位：元 合并报表 母公司报 年末数 年初数 资 产 附注五 表附注六 合并 母公司 合并 母公司 流动负债： 短期借款 (十三) 23,900,000.00 12,900,000.00 304,083,040.20 250,703,040.20 应付票据 (十四) 171,270,000.00 128,390,000.00 285,861,223.95 258,261,223.95 应付账款 (十五) 213,161,239.13 23,876,200.16 357,030,042.19 102,973,698.56 预收账款 (十六) 15,877,804.22 6,209,858.86 22,482,083.69 6,171,726.04 应付工资 (十八) 7,277,472.23 1,620,487.20 12,914,082.85 2,791,976.31 应付福利费 12,922,313.84 7,830,705.78 16,213,855.46 11,478,987.84 应付股利 (十九) 1,440.00 1,440.00 1,440.00 1,440.00 应交税金 (二十) 1,410,733.84 -4,855,735.93 -11,768,825.54 -11,044,048.06 其他应交款 (二十一) 113,167.24 984.34 27,875.92 151.49 其他应付款 (十七) 140,747,522.62 60,962,300.98 220,322,383.62 71,662,535.84 预提费用 (二十二) 12,166,152.51 11,106,266.42 18,321,858.71 15,734,618.21 预计负债 (二十三) 422,480,524.16 422,480,524.16 一年内到期的长期负债 其他流动负债 流动负债合计 598,847,845.63 248,042,507.81 1,647,969,585.21 1,131,215,874.54 长期负债： 长期借款 应付债券 长期应付款 专项应付款 其他长期负债 长期负债合计 递延税款： 递延税款贷项 负 债 合 计 598,847,845.63 248,042,507.81 1,647,969,585.21 1,131,215,874.54 少数股东权益(合并报表填列) 21,652,862.24 22,461,438.25 股东权益： 股本 (二十四) 971,817,440.00 971,817,440.00 971,817,440.00 971,817,440.00 资本公积 (二十五) 172,428,349.99 172,428,349.99 1,236,196,664.44 1,236,196,664.44 盈余公积 (二十六) 58,880,083.94 58,880,083.94 58,880,083.94 58,880,083.94 其中:法定公益金 58,880,083.94 58,880,083.94 58,880,083.94 58,880,083.94 减：未确认的投资损失（合并报表填 55,948,588.27 52,262,379.90 列） 未分配利润 (二十七) -781,648,693.94 -777,960,300.66 -1,855,729,444.14 -1,853,594,957.21 外币报表折算差额(合并报表填列) 股 东 权 益 合 计 365,528,591.72 425,165,573.27 358,902,364.34 413,299,231.17 负 债 和 股 东 权 益 总 计 986,029,299.59 673,208,081.08 2,029,333,387.80 1,544,515,105.71 法定代表人：王利民 财务总监（总会计师）： 陈月华 会计机构负责人： 唐玉华 24 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 利润及利润分配表 2004 年度 编制单位：济南轻骑摩托车股份有限公司 金额单位：元 合并报表 母公司报 本年数 上年数 项 目 附注五 表附注六 合并 母公司 合并 母公司 一、主营业务收入 (二十八) (四) 1,169,712,563.13 297,520,146.43 983,063,231.90 314,582,246.45 减：主营业务成本 (二十八) (四) 1,068,415,764.46 289,876,384.42 894,824,855.84 313,481,557.62 主营业务税金及附加 (二十九) 12,880,641.16 875,673.75 12,759,154.49 405,384.25 二、主营业务利润 88,416,157.51 6,768,088.26 75,479,221.57 695,304.58 加：其他业务利润 (三十) 9,398,680.70 60,458.36 5,893,772.47 -182,266.51 减：营业费用 (三十一) 51,474,234.41 14,971,316.21 46,460,929.49 11,126,259.35 管理费用 (三十二) 38,472,812.36 -22,810,218.39 28,737,691.09 -26,284,607.95 财务费用 (三十三) 2,653,976.05 1,444,228.92 8,351,768.80 6,072,386.42 三、营业利润 5,213,815.39 13,223,219.88 -2,177,395.34 9,599,000.25 加：投资收益 (五) -224,614.83 -1,494,815.28 1,474,357.09 -1,000,343.24 补贴收入 (三十四) 604,343.35 604,343.35 572,503.80 570,880.95 营业外收入 (三十五) 1,051,739.74 34,897.52 11,032,628.53 9,185,485.47 减：营业外支出 (三十六) 785,596.72 535,343.40 457,288.16 68,668.92 四、利润总额 5,859,686.93 11,832,302.07 10,444,805.92 18,286,354.51 减：所得税 78,094.91 77,246.10 减：少数股东损益( -810,595.33 -568,096.15 加：未确认投资损失 3,686,208.37 6,495,211.61 五、净利润 10,278,395.72 11,832,302.07 17,430,867.58 18,286,354.51 加：年初未分配利润 -1,855,729,444.14 -1,853,594,957.21 -1,873,160,311.72 -1,871,881,311.72 加：其他转入 1,063,802,354.48 1,063,802,354.48 六、可供分配的利润 -781,648,693.94 -777,960,300.66 -1,855,729,444.14 -1,853,594,957.21 减：提取法定盈余公积 提取法定公益金 提取职工奖励及福利基金 七、可供股东分配的利润 -781,648,693.94 -777,960,300.66 -1,855,729,444.14 -1,853,594,957.21 减：应付优先股股利 提取任意盈余公积 应付普通股股利 转作股本的普通股股利 八、未分配利润 -781,648,693.94 -777,960,300.66 -1,855,729,444.14 -1,853,594,957.21 补充资料： 1.出售、处置部门或被投资单位所得收益 2.自然灾害发生的损失 3.会计政策变更增加（或减少）利润总额 4.会计估计变更增加（或减少）利润总额 5.债务重组损失 6.其 他 法定代表人：王利民 财务总监（总会计师）： 陈月华 会计机构负责人： 唐玉华 25 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 现金流量表 2004 年度 编制单位：济南轻骑摩托车股份有限公司 金额单位：元 项 目 附注五 合并数 母公司数 一、经营活动产生的现金流量： 销售商品、提供劳务收到的现金 1,453,736,978.54 295,433,369.91 收到的税费返还 68,095,987.40 68,095,987.40 收到的其他与经营活动有关的现金 (三十七) 1,074,908,230.21 908,262,663.70 经营活动现金流入小计 2,596,741,196.15 1,271,792,021.01 购买商品、接受劳务支付的现金 1,599,336,554.78 519,130,488.53 支付给职工以及为职工支付的现金 52,729,728.96 7,059,606.60 支付的各项税费 29,797,231.38 916,247.57 支付的其他与经营活动有关的现金 (三十八) 173,200,455.44 55,049,877.85 经营活动现金流出小计 1,855,063,970.56 582,156,220.55 经营活动产生的现金流量净额 741,677,225.59 689,635,800.46 二、投资活动产生的现金流量： 收回投资所收到的现金 4,650,000.00 4,200,000.00 取得投资收益所收到的现金 处置固定资产、无形资产和其他长期资产所收回的现金 133,586.52 24,114.52 收到的其他与投资活动有关的现金 投资活动现金流入小计 4,783,586.52 4,224,114.52 购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金 13,668,416.55 501,799.00 投资所支付的现金 2,782,980.00 2,782,980.00 支付的其他与投资活动有关的现金 投资活动现金流出小计 16,451,396.55 3,284,779.00 投资活动产生的现金流量净额 -11,667,810.03 939,335.52 三、筹资活动产生的现金流量： 吸收投资所收到的现金 其中：子公司吸收少数股东权益性投资收到的现金 借款所收到的现金 104,980,000.00 93,980,000.00 收到的其他与筹资活动有关的现金 筹资活动现金流入小计 104,980,000.00 93,980,000.00 偿还债务所支付的现金 789,043,564.36 735,663,564.36 分配股利、利润或偿付利息所支付的现金 4,966,814.44 3,273,447.31 其中：支付少数股东的股利 支付的其他与筹资活动有关的现金 其中：子公司依法减资支付给少数股东的现金 筹资活动现金流出小计 794,010,378.80 738,937,011.67 筹资活动产生的现金流量净额 -689,030,378.80 -644,957,011.67 四、汇率变动对现金的影响 -348,962.42 -348,716.02 五、现金及现金等价物净增加额 40,630,074.34 45,269,408.29 法定代表人：王利民 财务总监（总会计师）：陈月华 会计机构负责人：唐玉华 26 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 现金流量表 2004 年度 编制单位：济南轻骑摩托车股份有限公司 金额单位：元 项 目 附注五 合并数 母公司数 补充资料: 1、将净利润调节为经营活动的现金流量: 净利润（亏损以“－”号表示） 10,278,395.72 11,832,302.07 加：少数股东损益（亏损以“－”号表示） -810,595.33 减：未确定的投资损失 3,686,208.37 加：计提的资产减值准备 -28,157,982.88 -17,403,304.39 固定资产折旧 34,477,157.22 1,822,687.07 无形资产摊销 1,298,701.00 140,812.00 长期待摊费用摊销 待摊费用的减少（减：增加） 预提费用的增加（减：减少） -7,074,426.20 -4,628,351.79 处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（减：收益） 864,031.06 185,517.59 固定资产报废损失 财务费用 5,394,961.70 3,622,163.33 投资损失（减：收益） 213,286.83 1,483,487.28 递延税款贷项（减：借项） 存货的减少（减：增加） -3,746,454.41 7,939,026.51 经营性应收项目的减少（减：增加） 983,323,451.22 921,502,911.37 经营性应付项目的增加（减：减少） -250,697,091.97 -236,861,450.58 其 他 经营活动产生的现金流量净额 741,677,225.59 689,635,800.46 2、不涉及现金收支的投资和筹资活动: 债务转为资本 一年内到期的可转换公司债券 融资租入固定资产 3、现金及现金等价物净增加情况: 现金的期末余额 56,785,970.13 52,266,522.20 减：现金的期初余额 16,155,895.79 6,997,113.91 加：现金等价物的期末余额 减：现金等价物的期初余额 现金及现金等价物净增加额 40,630,074.34 45,269,408.29 法定代表人：王利民 财务总监（总会计师）：陈月华 会计机构负责人：唐玉华 27 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 资产减值准备明细表（合并） 2004 年度 编制单位：济南轻骑摩托车股份有限公司 金额单位： 元 本期转回数 项 目 行次 期初数 本期增加数 期末数 因资产价值回升转回数 其他原因转出数 一、坏帐准备合计 1 1,339,042,000.52 6,876,318.40 15,365,443.37 1,330,552,875.55 其中：应收账款 2 605,755,827.21 5,662,900.84 73,538.98 611,345,189.07 其他应收款 3 733,286,173.31 1,213,417.56 15,291,904.39 719,207,686.48 二、短期投资跌价准备合计 4 11,328.00 11,328.00 其中：股票投资 5 11,328.00 11,328.00 债券投资 6 三、存货跌价准备合计 7 68,929,200.53 9,595,080.85 24,545,998.51 53,978,282.87 其中：库存商品 8 3,323,527.29 959,714.08 4,283,241.37 原材料 9 65,605,673.24 8,635,366.77 24,545,998.51 49,695,041.50 四、长期投资减值准备合计 10 其中：长期股权投资 11 长期债权投资 12 五、固定资产减值准备合计 13 262,699,168.20 817,919.42 261,881,248.78 其中：房屋、建筑物 14 90,153,297.45 53,473.14 90,099,824.31 机器设备 15 172,545,870.75 764,446.28 171,781,424.47 六、无形资产减值准备合计 16 其中：专利权 17 商标权 18 七、在建工程减值准备 19 158,549.77 158,549.77 八、委托贷款减值准备 20 其中：短期 21 长期债权投资 22 资产减值准备明细表（母公司） 2004 年度 编制单位：济南轻骑摩托车股份有限公司 金额单位： 元 本期转回数 项 目 行次 期初数 本期增加数 期末数 因资产价值回升转回数 其他原因转出数 一、坏帐准备合计 1 1,329,776,100.04 4,945,238.52 15,220,627.33 1,319,500,711.23 其中：应收账款 2 603,855,495.41 4,945,238.52 608,800,733.93 其他应收款 3 725,920,604.63 15,220,627.33 710,699,977.30 二、短期投资跌价准备合计 4 11,328.00 11,328.00 其中：股票投资 5 11,328.00 11,328.00 债券投资 6 三、存货跌价准备合计 7 43,211,280.64 287,712.06 7,217,323.53 36,281,669.17 其中：库存商品 8 1,100,000.00 287,712.06 1,387,712.06 原材料 9 33,034,931.37 4,730,033.32 28,304,898.05 四、长期投资减值准备合计 10 其中：长期股权投资 11 长期债权投资 12 五、固定资产减值准备合计 13 41,736,877.23 209,632.11 41,527,245.12 其中：房屋、建筑物 14 39,390,483.36 39,390,483.36 机器设备 15 2,345,447.27 209,632.11 2,135,815.16 六、无形资产减值准备合计 16 其中：专利权 17 商标权 18 七、在建工程减值准备 19 八、委托贷款减值准备 20 其中：短期 21 长期债权投资 22 28 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 （三）会计报表附注 一、公司简介： 济南轻骑摩托车股份有限公司(以下简称“公司”)于 1993 年 10 月 20 日公开发行股票（A 股）并经上海证券交易所批准于 1993 年 12 月 6 日公开上市。1997 年 5 月 27 日根据国务院证券 委员会证委发【1997】37 号《关于同意济南轻骑摩托车股份有限公司发行境内上市外资股的批 复》，公司向社会公开发行境内上市外资股（B 股），并经上海证券交易所上证上【1997】第 046 号文批准于 1997 年 6 月 17 日在上海证券交易所挂牌交易。公司主要生产“轻骑”牌系列摩 托车及相关备件。公司注册资本为人民币 971,817,440.00 元。 二、公司采用的主要会计政策、会计估计和合并会计报表的编制方法 （一）会计制度 执行企业会计准则、《企业会计制度》及其有关的补充规定。 （二）会计年度 公历 1 月 1 日至 12 月 31 日止。 （三）记帐本位币 采用人民币为记帐本位币。 （四）记帐基础和计价原则 以权责发生制为记帐基础，以历史成本为计价原则。 （五）外币业务核算方法 按业务发生当期期初的中国人民银行公布的人民币市场汇价作为折算汇率，折合成 人民币记帐，年末外币帐户余额按年末市场汇价折合成人民币金额进行调整。外币专门 借款帐户年末折算差额，在所购建固定资产达到预定可使用状态前的特定时间段内，按 规定予以资本化，计入在建工程成本，其余的外币帐户折算差额均计入财务费用。不同 货币兑换形成的折算差额，均计入财务费用。 （六）外币会计报表的折算方法 按照财政部财会字（1995）11 号《关于印发的通知》， 除所有者权益类项目（不含未分配利润项目）以发生时的市场汇价（中间价）折算为人 民币外，资产、负债、损益类项目均以合并会计报表决算日的市场汇价（中间价）折算 为人民币。外币报表折算差额在合并资产负债表中单独列示。 （七）现金等价物的确定标准 在编制现金流量表时，将同时具备期限短（从购买日起，三个月到期）、流动性 强、易于转换为已知现金、价值变动风险很小四个条件的投资，确定为现金等价物。 （八）短期投资核算方法 1、取得的计价方法 29 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 取得投资时按实际支付的价款（扣除已宣告未领取的现金股利或已到期未领取的债 券利息）、相关税费计价。债务重组取得债务人用以抵债的短期投资，以应收债权的帐 面价值为基础确定其入帐价值；非货币性交易换入的短期投资，以换出资产的帐面价值 为基础确定其入帐价值。 2、短期投资跌价准备的计提 中期末及年末，按成本与收盘价孰低提取或调整短期投资跌价准备。 按投资类别计算并确定计提的跌价损失准备。如某项短期投资占整个短期投资 10 ％以上，则按单项投资为基础计提跌价损失准备。 3、短期投资收益的确认 短期投资待处置时确认投资收益。在持有期间分得的现金股利和利息，冲减投资成 本或相关应收项目。 （九）坏帐核算方法 1、坏帐的确认标准 对因债务人撤销、破产，依照法律清偿程序后确实无法收回的应收款项；因债务人 死亡，既无遗产可清偿，又无义务承担人，确实无法收回的应收款项；因债务人逾期未 履行偿债义务并有确凿证据表明，确实无法收回的应收款项，按照公司管理权限批准核 销。 2、坏帐损失的核算方法 采用备抵法核算，按余额百分比法并结合个别认定法估算坏帐损失 3、坏帐准备的计提方法和计提比例 按应收款项年末余额除个别认定外其余的 3％计提。 （十）存货核算方法 1、存货分类为 存货分类为：在途物资、原材料、包装物、低值易耗品、库存商品（产成品包括库 存的外购商品、自制商品产品、自制半成品等）、委托加工物资等。 2、取得和发出的计价方法 原材料、包装物、自制半成品内部核算以计划价格进行，领用、发出时按期结转其 应负担的材料成本差异，将计划成本调整为实际成本；在产品按加权平均核算； 债务重组取得债务人用以抵债的存货，以应收债权的帐面价值为基础确定其入帐价 值；非货币性交易换入的存货以换出资产的帐面价值为基础确定其入帐价值。 3、低值易耗品和包装物的摊销方法 低值易耗品采用一次摊销法； 包装物采用一次摊销法。 30 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 4、存货的盘存制度 采用永续盘存制。 5、存货跌价准备的计提方法 中期末及年末，对存货进行全面清查后，按存货的成本与可变现净值孰低提取或调 整存货跌价准备。 存货跌价准备按单个存货项目计提。 （十一）长期投资核算方法 1、取得的计价方法 长期投资取得时以初始投资成本计价，包括相关的税金、手续费等。债务重组取得 债务人用以抵债的股权投资，以应收债权的帐面价值为基础确定其入帐价值；非货币性 交易换入的股权投资，以换出资产的帐面价值为基础确定其入帐价值。 2、长期股权投资的核算方法 对被投资单位无控制、无共同控制且无重大影响的，采用成本法核算；对被投资单 位能实施控制、共同控制或重大影响的，采用权益法核算。 按权益法核算长期股权投资时，初始投资成本高于应享有被投资单位净资产份额所 确认的股权投资差额，若合同规定投资期限的按投资期限平均摊销；若合同未规定投资 期限的按 10 年平均摊销。初始投资成本低于应享有被投资单位净资产份额的差额，计入 资本公积（股权投资准备）。2003 年以前发生的股权投资差额贷差仍按原规定摊销。再 次投资发生的股权投资差额按财会[2004]3 号文处理。 3、长期债权投资的核算方法 中期末及年末，按合同规定利率或债券票面利率计提利息，并同时按直线法摊销债 券投资溢价或折价。 如果计提的利息到期不能收回，停止计息并冲回原已计提的利息。 4、长期投资减值准备的计提 中期末及年末，按预计可收回金额低于长期投资帐面价值的差额，计提长期投资减 值准备。自 2004 年起计提长期投资减值准备时对以前年度已发生的股权投资差额按财会 （2004）3 号文处理。 长期投资减值准备按个别投资项目计算确定。 （十二）委托贷款核算方法 企业对委托金融机构贷出的款项，按实际委托的贷款金额入帐。年末，按照委托贷 款合同规定的利率计提应收利息。如果计提的利息到期不能收回，则停止计息并冲回原 已计提的利息。 31 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 中期末及年末，对委托贷款可收回金额低于贷款本金的差额，计提委托贷款减值准 备。 （十三）固定资产计价和折旧方法 1、固定资产标准： 指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的并且使用期限超过一年、单位 价值较高的有形资产。 2、固定资产的分类： 房屋及建筑物、专用设备、通用设备、运输设备、其他设备、固定资产装修、经营 租入固定资产改良等。 3、固定资产的取得计价： 一般遵循实际成本计价原则计价。 债务重组取得债务人用以抵债的固定资产，以应收债权的帐面价值为基础确定其入 帐价值；非货币性交易换入的固定资产，以换出资产的帐面价值为基础确定其入帐价 值。 融资租入的固定资产，按租赁开始日租赁资产的原帐面价值与最低租赁付款额的现 值两者中较低者作为入帐价值，如果融资租赁资产占企业资产总额等于或小于 30％的， 则按最低租赁付款额作为入帐值。 4、折旧方法： 固定资产折旧采用年限平均法分类计提。根据固定资产类别、预计使用年限和预计 净残值率确定折旧率。 固定资产类别 预计使用年限 净残值率 年折旧率 房屋及建筑物 20 年－50 年 3％ 2％－5％ 机器设备 8 年－18 年 3％ 5％－12％ 运输设备 5 年－10 年 3％ 10％-19％ 其他设备 8 年－10 年 3％ 5％－19％ 符合资本化条件的固定资产装修费用，在两次装修期间与固定资产尚可使用年限两 者中较短的期间内，采用年限平均法单独计提折旧；经营租赁方式租入的固定资产改良 支出，在剩余租赁期与租赁资产尚可使用年限两者中较短的期间内，采用年限平均法单 独计提折旧。 融资租赁方式租入的固定资产，能合理确定租赁期届满时将会取得租赁资产所有权 的，应当在租赁资产尚可使用年限内计提折旧；无法合理确定租赁期届满时能够取得租 赁资产所有权的，应当在租赁期与租赁资产尚可使用年限两者中较短的期间内计提折 旧。融资租赁方式租入的固定资产发生的符合资本化条件的装修费用，在两次装修期 32 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 间、剩余租赁期与固定资产尚可使用年限三者中较短的期间内，采用年限平均法单独计 提折旧。 5、固定资产减值准备的计提： 中期末及年末，对由于市价持续下跌、技术陈旧、实体损坏、长期闲置等原因导致 其可收回金额低于帐面价值的，按预计可收回金额低于其帐面价值的差额，计提固定资 产减值准备。 固定资产减值准备按单项资产计提。 （十四）在建工程核算方法 1、取得的计价方法 以立项项目分类核算工程发生的实际成本，当所建工程项目达到预定可使用状态 时，转入固定资产核算，尚未办理竣工决算的，按估计价值转帐，待办理竣工决算手续 后再作调整。 2、在建工程减值准备的计提 中期末及年末，对于长期停建并预计在未来三年内不会重新开工的在建工程，或在 性能、技术上已落后且给企业带来经济利益具有很大不确定性的在建工程，计提在建工 程减值准备。 在建工程减值准备按单项工程计提。 （十五）无形资产核算方法 1、取得的计价方法 按取得时的实际成本入帐。 债务重组取得债务人用以抵债的无形资产，按应收债权的帐面价值为基础确定其入 帐价值；非货币性交易换入的无形资产，按换出资产的帐面价值为基础确定其入帐价 值。 2、摊销方法 采用直线法。相关合同与法律两者中只有一方规定受益年限或有效年限的，按不超 过规定年数的期限平均摊销；两者均规定年限的按孰低者平均摊销；两者均未规定年限 的按不超过十年的期限平均摊销。 3、无形资产减值准备的计提 中期末及年末，对于因被其他新技术替代、市价大幅下跌而导致创利能力受到重大 不利影响或下跌价值预期不会恢复的无形资产，按预计可收回金额低于其帐面价值的差 额，计提无形资产减值准备。 无形资产减值准备按单项资产计提。 （十六）长期待摊费用摊销方法 33 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 1、开办费转销方法 在开始生产经营的当月一次计入损益。 2、其他长期待摊费用摊销方法 在受益期内平均摊销，其中： 预付经营租入固定资产的租金，按租赁合同规定的期限平均摊销。 （十七）借款费用 1、借款费用资本化的确认原则 专门借款的辅助费用在所购建资产达到预定可使用状态前，予以资本化，若金额较 小则直接计入当期损益。 专门借款的利息、溢折价摊销、汇兑差额开始资本化应同时满足以下三个条件：资 产支出已经发生；借款费用已经发生；为使资产达到预定可使用状态所必要的购建活动 已经开始。 当购建资产项目发生非正常中断且连续三个月或以上时，借款费用暂停资本化。当 购建资产项目达到预定可使用状态后，借款费用停止资本化。 当购建资产中部分项目分别完工且可单独使用时，该部分资产借款费用停止资本 化。 普通借款的借款费用和不符合资本化规定的专门借款的借款费用，均计入发生当期 损益。 2、借款费用资本化期间 按季度计算借款费用资本化金额。 3、专门借款的借款费用资本化金额的确定方法 每一会计期间利息资本化的金额＝至当年末止购建固定资产累计支出加权平均数× 借款加权平均利率。 允许资本化的辅助费用、汇兑差额按实际发生额直接资本化。 （十八）预计负债 与或有事项相关的义务同时符合以下条件时，公司将其列为预计负债： 1、该义务是企业承担的现时义务； 2、该义务履行很可能导致经济利益流出企业； 3、该义务金额可以可靠地计量。 （十九）收入确认原则 1、销售商品 34 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 公司已将商品所有权上的重要风险和报酬转移给买方；公司不再对该商品实施继续 管理权和实际控制权；与交易相关的经济利益能够流入企业；相关的收入和成本能可靠 地计量时，确认营业收入实现。 2、提供劳务 在同一年度内开始并完成，在劳务已经提供，收到价款或取得收取价款的依据时， 确认劳务收入的实现；如劳务的开始和完成分属不同的会计年度，在提供劳务交易的结 果能够可靠估计的情况下，在资产负债表日按完工百分比法确认相关的劳务收入。 3、让渡资产使用权 与交易相关的经济利益能够流入企业，收入的金额能可靠地计量时，按合同或协议 规定确认为收入。 （二十）所得税的会计处理方法 采用应付税款法。 （二十一）合并会计报表的编制方法 1、合并会计报表按照《合并会计报表暂行规定》及有关文件，以母公司和纳入合 并范围的子公司的个别会计报表以及其他资料为依据进行编制。但对行业特殊及子公司 规模较小，符合财政部财会二字（1996）2 号《关于合并会计报表合并范围请示的复 函》文件的规定，则不予合并。合并时对内部权益性投资与子公司所有者权益、内部投 资收益与子公司利润分配、内部交易事项、内部债权债务进行抵销，对合并盈余公积进 行调整。对纳入合并范围的合营企业，采用比例合并法编制合并会计报表。 2、母公司与子公司采用的会计政策和会计处理方法无重大差异。 三、税项 公司主要税种和税率为： 税种 税率 备注 增值税 17％ 公司按抵扣进项税后的净额计缴 消费税 10％ 在生产环节按摩托车销售收入计缴 所得税 33％ 四、控股子公司及合营企业 （一）公司所控制的所有子公司、合营企业情况及其合并范围（单位：人民币）： 公司所控制的所有子公司情况及其合并范围 母公司控 合并范围 注册资本 母公司实际 是否 被投资单位全称 业务性质 经营范围 股比例 内控股比 备注 （万元） 投资额 合并 （%） 例（%） 济南轻骑发动机 有限责任 30,000 摩托车、发动 28,290 94.30 94.30 是 --- 有 机生产销售 35 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 有限公司 机生产销售 济南轻骑第二装 摩托车、助力 有限责任 10,000 9,440 94.40 94.40 是 --- 配有限公司 车生产销售 济南轻骑第一装 摩托车、助力 有限责任 7,232 6,657 92.05 92.05 是 --- 配有限公司 车生产销售 济南轻骑铸造有 铸造机生产、 有限责任 6,270 6,260 28.56 99.84 是 --- 限公司 设计、销售 济南轻骑销售有 摩托车及零部 有限责任 50 45 90.00 90.00 是 --- 限公司 件销售 济南慧成铸造有 铸造件生产、 有限责任 2,000 922 -- 45.00 是 详见四(二） 限公司（注） 设计、销售 （二）纳入合并报表范围但母公司持股比例未达到 50％以上的子公司及其原因： 济南慧成铸造有限公司（简称：慧成）并表原因:公司子公司济南轻骑铸造有限公司 是慧成第一大股东，且高管人员全部由公司任命，公司对其有绝对控制权。 五、合并会计报表主要项目注释（以下金额单位若未特别注明者均为人民币 元，凡未注明年初数的均为年末数） （一）货币资金 项 目 年 末 数 年 初 数 现 金 39,767.73 16,940.56 银行存款 56,746,202.40 14,404,344.80 其他货币资金 106,879,495.45 116,344,610.43 合 计 163,665,465.58 130,765,895.79 其中美元：外币金额 188,075.24 8,777.22 折算汇率 8.2765 8.2776 折合人民币 1,556,604.73 72,654.32 注：其他货币资金中年初 114,610,000.00 元，年末 106,879,495.45 元系银行承兑保证金，在 编制现金流量表中剔除。 （二）短期投资和短期投资跌价准备： 项 目 年 末 数 年 初 数 帐面余额 跌价准备 帐面余额 跌价准备 其他短期投资 300,000.00 11,328.00 --- --- 其他短期投资年末数： 项目 投 资 成 本 2004-12-31 净值 兴业可转债基金 300,000.00 288,672.00 36 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 （三）应收票据 种 类 年 末 数 年 初 数 银行承兑汇票 13,868,913.75 11,858,900.00 （四）应收补贴款： 项 目 年末数 年初数 应收出口退税 5,128,097.93 27,233,326.16 应收补贴款年末数年初数减少 22,105,228.23 元，减少比例为 81.17％，减少原因 为：出口退税政策的改变当地税务局退税及时所致。 （五）应收帐款 1、帐龄分析 年 末 数 年 初 数 帐 龄 帐面余额 占总额比例 坏帐准备 帐面余额 占总额比例 坏帐准备 1 年以内 91,006,739.60 12.94% 4,547,283.73 99,414,876.95 13.89% 4,403,676.17 1－2 年 10,445,311.53 1.49% 5,222,655.77 18,157,060.52 2.54% 3,282,082.65 2－3 年 2,152,050.12 0.31% 2,152,050.12 15,457,242.14 2.16% 15,457,242.14 3 年以上 599,423,199.45 85.26% 599,423,199.45 582,612,826.25 81.41% 582,612,826.25 合 计 703,027,300.70 100.00% 611,345,189.07 715,642,005.86 100.00% 605,755,827.21 2、年末应收帐款欠款金额前五名的累计总欠款金额为 613,074,149.74 元，占应收 帐款总金额的 87.20％。 3、本年度全额计提坏帐准备，或计提坏帐准备比例达到 40％及以上的大额应收账 款的说明： 欠款人名称 欠款金额 计 提 比 例 理 由 中国轻骑集团销售总公司 492,452,900.02 100% 帐龄三年以上，公司处于停业状态 中国轻骑集团轻型车厂 49,955,824.26 100% 公司处于破产清算 中国轻骑集团济南对外贸易有限公司 34,737,313.00 100% 帐龄三年以上，公司处于停业状态 中国轻骑集团日照摩托车公司 15,222,680.15 100% 帐龄三年以上，公司处于停业状态 吉林轻骑摩托车有限公司 1,406,244.00 100% 帐龄三年以上，公司处于停业状态 天津市宝坻新星摩托车厂 500,000.00 100% 帐龄三年以上，公司处于停业状态 中国轻骑集团贵阳摩托车有限公司 1,376,877.89 100% 帐龄三年以上，公司处于停业状态 4、年末应收帐款中无持本公司 5％以上（含 5％）表决权股份的股东单位欠款。 （六）其他应收款 1、帐龄分析 37 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 年 末 数 年 初 数 帐 龄 帐面余额 占总额比例 坏帐准备 帐面余额 占总额比例 坏帐准备 1 年以内 32,874,758.80 4.46% 15,235,456.26 286,028,045.41 16.06% 68,827,198.44 1－2 年 13,192,295.89 1.79% 13,192,295.89 555,974,359.26 31.22% 554,571,247.01 2－3 年 370,196,526.58 50.24% 370,196,526.58 573,191,670.31 32.18% 105,025,305.77 3 年以上 320,583,407.75 43.51% 320,583,407.75 365,792,436.10 20.54% 4,862,422.09 合 计 736,846,989.02 100.00% 719,207,686.48 1,780,986,511.08 100.00% 733,286,173.31 2、年末其他应收款欠款金额前五名的累计总欠款金额为 680,027,781.07 元，占其 他应收款总金额的比例为 92.29％。 3、本年度全额计提坏帐准备，或计提坏帐准备比例达到 40％及以上的大额其他应 收款的说明： 欠款人名称 欠款金额 计提比例 理 由 中国轻骑集团有限公司 662,908,764.27 100% 该公司资不抵债 上海内燃机研究所 1,350,000.00 100% 3 年以上,函证不确认 轻骑新盛经营部 10,646,266.22 100% 3 年以上,公司不经营 济南轻骑机械有限公司 1,762,286.19 100% 3 年以上,公司不经营 济南轻骑技术开发有限公司 1,088,983.52 100% 3 年以上,公司不经营 中国轻骑集团实业公司新飞经营部 3,216,307.95 100% 3 年以上,公司不经营 轻骑集团湖北摩托车公司 1,654,156.44 100% 3 年以上,公司不经营 中国轻骑集团总公司总装厂亨通公司 1,163,410.81 100% 3 年以上,公司不经营 4、年末金额较大的其他应收款： 欠款人名称 金额 性质或内容 中国轻骑集团有限公司 662,908,764.27 实际控制人占用资金 轻骑新盛经营部 10,646,266.22 暂借款 中国轻骑集团实业公司新飞经营部 3,216,307.95 借款 济南轻骑机械有限公司 1,762,286.19 借款 5、年末其他应收款中持本公司 5％以上（含 5％）表决权股份的股东单位欠款： 实际控制人中国轻骑集团有限公司欠款为 662,908,764.27 元，详见本附注七。 6、其他应收款年末数比年初数减少 1,044,138,522.06 元，减少比例为 58.63％， 减少原因为：公司于 2003 年 12 月 29 日和债权人达成和解协议，债权人申报债权的 60%由中国 轻骑集团有限公司（简称：轻骑集团）负责清偿，并与轻骑集团达成协议冲减关联欠款。债权 38 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 人申报债权的 40%资金部分 2004 年 4 月 26 日前已由轻骑集团汇入，作为轻骑集团归还公司欠 款，再由公司将此部分资金用于归还公司的债务。 （七）预付帐款 1、帐龄分析 年 末 数 年 初 数 帐龄 金 额 占总额比例 金 额 占总额比例 1 年以内 17,335,759.50 97.43% 18,821,196.73 100.00% 1－2 年 457,806.00 2.57% --- --- 合 计 17,793,565.50 100.00% 18,821,196.73 100.00% 2、年末预付帐款中无持本公司 5％以上（含 5％）表决权股份的股东单位欠款。 （八）存货及存货跌价准备 年 末 数 年 初 数 项 目 帐面余额 跌价准备 帐面余额 跌价准备 原材料 119,225,705.60 49,695,041.50 117,980,197.86 65,605,673.24 包装物 16,039.95 3,922.39 611,454.80 579,224.39 低值易耗品 6,617,185.99 --- 5,180,151.73 --- 库存商品 33,935.83 30,542.25 --- --- 产成品 96,856,519.83 4,283,241.37 73,524,587.58 3,323,527.29 在产品 29,798,282.34 6,589,059.06 53,743,858.01 9,943,721.14 合计 252,547,669.54 60,601,806.57 251,040,249.98 79,452,146.06 注：1、公司委托济南骏骑物流商务有限公司和济南益祥配送有限公司对公司的原 材料、产成品进行保管，物流公司承诺保证存货的完整性。 2、存货抵押情况见附注九。 （九）长期投资： 项 目 年 末 数 年 初 数 帐面余额 减值准备 帐面余额 减值准备 长期股权投资 6,519,356.02 --- 10,899,662.85 --- 1、长期股票投资： 其他股权投资： A、成本法核算的股权投资： 39 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 被投资单位名称 投资起止期 占被投资单位 年初余额 本年投资增减额 年末帐面余额 注册资本比例 德州天鹏轻骑摩托车有限公司 长期 15.67% 1,000,000.00 -1,000,000.00 --- 山东先锋摩托车有限公司 长期 12% 600,000.00 --- 600,000.00 2001.11- 济南凯飞尔车业有限公司 25% 2,500,000.00 --- 2,500,000.00 2005.11 济南鑫源威力狮商贸有限公司 长期 90% 450,000.00 -450,000.00 --- 济南轻骑第一销售有限公司 长期 90% 4,500,000.00 -4,500,000.00 --- 重庆马速达金骑机车有限公司 长期 35% 700,000.00 -700,000.00 --- 江门轻骑华南摩托车工业有限公司 长期 20% 1,000,000.00 --- 1,000,000.00 合 计 10,750,000.00 -6,650,000.00 4,100,000.00 注：1）山东先锋摩托车有限公司于 2005 年 1 月 1 日召开股东大会，股东大会一致同意 公司撤资，公司按照实际投资额收回全部投资。 2）济南凯飞尔车业有限公司 2005 年 1 月 6 日召开股东大会，股东大会一致同意公 司撤资，公司按照实际投资额收回全部投资。 3）江门轻骑华南摩托车工业有限公司处于筹建期，目前未正式营业。 B、权益法核算的对合营企业股权投资： 本年权益增减额 年末余额 投资 占被投资单位 被投资单位名称 年初余额 其中 起止期 注册资本比例 本年合计 初始投资 累计增减 合计 投资成本 确认收益 差额摊销 分得利润 济南宙庆工业设计有限公司 30年 50% --- 2,419,356.02 2,482,980.00 -63,623.98 --- --- 2,482,980.00 -63,623.98 2,419,356.02 注：公司 2004 年投资济南宙庆工业设计有限公司股权占 50%，但由于 5 名董事会成 员中公司只占 2 位，未达到实质性控制，故按权益法核算。 2、构成合并价差的股权投资差额： 被投资单位名称 初始金额 形成原因 摊销期限 本年摊销额 本年其他减少 年末余额 济南轻骑铸造有限公司 225,128.48 溢价 --- 149,662.85 --- --- （十）固定资产原价及累计折旧 1、固定资产原价 类 别 年 初 原 价 本 年 增 加 本 年 减 少 年 末 原 价 房屋及建筑物 388,451,000.29 1,651,883.94 308,582.89 389,794,301.34 机器设备 613,341,242.87 12,977,053.37 3,358,288.81 622,960,007.43 运输设备 16,393,667.09 2,660,102.80 463,401.00 18,590,368.89 40 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 其他设备 3,840,356.30 1,935,350.32 --- 5,775,706.62 合 计 1,022,026,266.55 19,224,390.43 4,130,272.70 1,037,120,384.28 其中：本年由在建工程转入固定资产原价为 14,749,174.07 元。 2、累计折旧 类 别 年初数 本年增加 本年提取 本年减少 年末数 房屋及建筑物 64,619,705.49 --- 7,329,336.90 36,362.40 71,912,679.99 机器设备 238,918,694.20 311,527.00 25,452,235.28 1,504,983.61 263,177,472.87 运输设备 9,466,555.33 --- 1,323,755.19 235,506.89 10,554,803.63 其他设备 881,628.61 --- 371,829.85 --- 1,253,458.46 合 计 313,886,583.63 311,527.00 34,477,157.22 1,776,852.90 346,898,414.95 3、固定资产减值准备 类别 年 初 数 本年增加 本年减少（注） 年 末 数 房屋及建筑物 90,153,297.45 --- 53,473.14 90,099,824.31 机器设备 172,545,870.75 --- 764,446.28 171,781,424.47 运输设备 1,316,327.58 --- 11,897.00 1,304,430.58 其他设备 886,462.06 --- --- 886,462.06 合 计 264,901,957.84 --- 829,816.42 264,072,141.42 注：本年减少固定资产减值准备的原因为处置相应的固定资产。 4、已提足折旧仍继续使用的固定资产 类 别 帐面原值 累计折旧 固定资产减值准备 帐面净值 房屋及建筑物 4,202,549.50 2,462,958.74 1,733,720.40 5,870.36 机器设备 39,227,466.94 26,785,641.80 12,173,356.12 268,469.02 运输设备 3,829,400.83 3,459,310.17 260,681.68 109,408.98 其他设备 929,424.18 899,132.34 30,291.84 --- 合计 48,188,841.45 33,607,043.05 14,198,050.04 383,748.36 5、暂时闲置的固定资产 类 别 帐面原值 累计折旧 减值准备 帐面净值 房屋及建筑物 71,955,510.57 27,922,409.02 44,009,516.31 23,585.24 机器设备 38,650,599.45 25,994,598.11 7,030,270.98 5,625,730.36 运输设备 2,818,714.24 2,192,986.38 260,372.61 365,355.25 其他设备 491,260.00 402,374.26 46,265.79 42,619.95 合计 113,916,084.26 56,512,367.77 51,346,425.69 6,057,290.80 41 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 （十一）在建工程 工程项目名称 年初数 本年增加 转入固定资产 其他减少 年 末 数 未安装设备 6,482,357.14 10,568,586.94 14,749,174.07 514,648.96 1,787,121.05 在建工程减值准备 项目名称 年初数 本年增加 本年减少（注） 年末数 计提原因 未安装设备 158,549.77 --- --- 158,549.77 --- 在建工程年末数比年初数减少 4,695,236.09 元，减少比例为 72.43％，减少原因 为：在建工程完工转固定资产。 （十二）无形资产 项目 摊销年限 原 值 年 初 数 本年摊销 累计摊销 年 末 数 土地使用权 50 59,331,525.87 51,018,253.48 1,298,701.00 9,611,973.39 49,719,552.48 公司土地使用权证情况详见附注十一(二)。 （十三）短期借款： 借 款 类 别 年 末 数 年 初 数 担保借款 11,000,000.00 24,000,000.00 抵(质)押借款 12,900,000.00 29,380,000.00 债权人申报债权的 40%部分 --- 250,703,040.20 合 计 23,900,000.00 304,083,040.20 短期借款年末比年初数减少 280,183,040.20 元，主要由于公司债务重组，2004 年 4 月 26 日前偿还债权人申报债权的 40%部分。 （十四）应付票据 种类 金额 银行承兑汇票 171,270,000.00 应付票据年末数比期年初数减少 114,591,223.95 元，减少比例为 40.09 ％，减少 的原因为：债务重组后，资金压力减少及时偿付供应商货款。 （十五）应付帐款 年末数 年初数 213,161,239.13 357,030,042.19 注：年初数中 105,930,324.84 元为债权人申报债权的 40%部分。 1、年末余额中无欠持本公司 5％以上（含 5％）表决权股份的股东款项。 2、应付帐款年末数比年初数减少 143,868,803.06 元，减少比例为 40.30％，减少 主要原因为：2004 年 4 月 26 日前已经偿付剩余的债权人申报债权的 40%部分。 42 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 （十六）预收帐款 年末数 年初数 15,877,804.22 22,482,083.69 年末余额中无欠持本公司 5％以上（含 5％）表决权股份的股东欠款。 （十七）其他应付款： 年末数 年初数 140,747,522.62 220,322,383.62 注：年初数中 39,994,795.34 元为债权人申报债权的 40%部分。 1、年末余额中无欠持本公司 5％以上（含 5％）表决权股份的股东欠款。 2、金额较大的其他应付款： 债权人名称 金额 内容 济南宏林摩托车销售有限公司 9,904,691.61 暂借款 济南轻骑新产品展示中心 5,926,970.00 暂借款 济南轻骑铃木摩托车有限公司 2,761,667.66 暂借款 山东三联集团有限公司 2,050,000.00 暂借款 3、其他应付款年末数与年初数减少 79,574,861.00 元，减少比例为 36.12％，减少 原因为：偿付相关债务。 （十八）应付工资 年末数 年初数 7,277,472.23 12,914,082.85 应付工资年末数与年初数减少 5,636,610.62 元，减少比例为 43.65%，减少原因 为：公司通过债务重组后，经济情况改善，偿付所欠的职工工资。 （十九）应付股利 投资者名称或类别 年末欠付股利金额 河南省鹤壁市汽车电器厂 480.00 深圳联利达工业有限公司 960.00 合计 1,440.00 系 1996 年分红股东尚未领取部分。 （二十）应交税金 税 种 年 末 数 年 初 数 报告期执行的法定税率 增值税 -3,993,914.82 -16,274,509.07 17% 消费税 907,415.86 708,666.44 10% 营业税 11,816.03 31,412.54 5% 43 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 城建税 264,056.89 65,043.77 计税基础 7% 企业所得税 43,812.15 43,812.15 33% 房产税 3,550,630.58 3,065,959.71 个人所得税 126,857.69 186,095.34 土地使用税 497,818.98 404,693.58 印花税 2,240.48 --- 合 计 1,410,733.84 -11,768,825.54 应交税金年末数比年初数增加 13,179,559.38 元，增加比例为 111.99％，主要原因 为：出口退税税率的降低，可抵扣的进项税减少。 （二十一）其他应交款 项 目 年 末 数 年 初 数 计 缴 标 准 教育费附加 113,167.24 27,875.92 增值税、营业税、消费税的 3% （二十二）预提费用 类 别 年 末 数 年 初 数 借款利息 923,235.16 4,515.16 其他 11,242,917.35 18,317,343.55 合计 12,166,152.51 18,321,858.71 预提费用年末数比年初数减少 6,155,706.20 元，减少比例为 33.60％，减少原因为 技术费等支付。 （二十三）预计负债： 项 目 年 末 数 年 初 数 对外提供担保 --- 422,480,524.16 预计负债年末数比年初数减少 422,480,524.16 元，减少比例为 100%，减少原因 为：2004 年 4 月 26 日止公司按照债务重组偿付担保的 40%部分。 （二十四）股本 年末数 比例％ 年初数 比例％ 1、未上市流通股份 (1)发起人股份 397,488,000.00 40.90 397,488,000.00 40.90 其中： 国家持有股份 397,488,000.00 40.90 397,488,00.00 40.90 (2)募集法人股份 37,619,400.00 3.87 37,619,400.00 3.87 未上市流通股份合计 435,107,400.00 44.77 435,107,400.00 44.77 2、已上市流通股份 人民币普通股 306,710,040.00 31.56 306,710,040.00 31.56 境内上市的外资股(B 股)230,000,000.00 23.67 230,000,000.00 23.67 44 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 已上市流通股份合计 536,710,040.00 55.23 536,710,040.00 55.23 3、股份总数 971,817,440.00 100.00 971,817,440.00 100.00 注：2001 年 12 月 24 日，济南市国有资产管理局将其所持有的公司 19,850 万元国家股质押 给华夏银行济南分行，质押期为 2001 年 12 月 24 日至 2004 年 10 月 31 日。其中 3,400 万股华 夏银行济南分行同意解除质押。 （二十五）资本公积 项目 年初数 本年增加 本年减少 年末数 股本溢价 1,063,802,354.48 --- 1,063,802,354.48 --- 资产评估增值 11,723,242.00 --- --- 11,723,242.00 股权投资准备 2,774,375.97 34,040.03 --- 2,808,416.00 债务重组收益 157,896,691.99 --- --- 157,896,691.99 合计 1,236,196,664.44 34,040.03 1,063,802,354.48 172,428,349.99 1、用资本公积弥补亏损的法定程序及有关决议： 根据公司 2004 年 6 月 8 日召开的 2003 年年度股东大会决议，将资本公积中由发行 股票形成的溢价部分计 1,063,802,354.48 元用于弥补亏损。 2、股权投资准备本期增加的说明：系子公司债务重组收益。 3、资本公积年末数比年初数减少 1,063,768,314.45 元，减少比例为 86.05％，减 少原因为：资本公积弥补亏损。 （二十六）盈余公积 项 目 年 初 数 本 年 增 加 本年减少 年 末 数 法定盈余公积 --- --- --- --- 公益金 58,880,083.94 --- --- 58,880,083.94 任意盈余公积 --- --- --- --- 合 计 58,880,083.94 --- --- 58,880,083.94 公司法定盈余公积及任意盈余公积已于 2002 年经股东大会决议通过，全部用于弥 补亏损。 （二十七）未分配利润 项 目 金 额 年初未分配利润 -1,855,729,444.14 加：本年净利润 10,278,395.72 资本公积弥补亏损 1,063,802,354.48 年末未分配利润 -781,648,693.94 45 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 根据公司 2004 年 6 月 8 日召开的 2003 年年度股东大会决议，将资本公积中由发行 股票溢价形成的部分计 1,063,802,354.48 元用于弥补亏损。 （二十八）主营业务收入、主营业务成本 产品类别 主营业务收入 主营业务成本 营业毛利 本年数 上年数 本年数 上年数 本年数 上年数 摩托车及助动车类 618,047,330.13 778,394,070.72 560,170,522.62 639,440,312.93 57,876,807.51 138,953,757.79 自制半成品 551,665,233.00 204,669,161.18 508,245,241.84 255,384,542.91 43,419,991.16 -50,715,381.73 合计 1,169,712,563.13 983,063,231.90 1,068,415,764.46 894,824,855.84 101,296,798.67 88,238,376.06 公司向前五名客户销售总额为 170,414,009.34 元，占公司本年全部主营业务收入 的 14.57%。 （二十九）主营业务税金及附加： 项 目 计缴标准 本年发生数 上年发生数 消费税 10% 9,834,318.61 10,044,180.89 城建税 7% 2,040,025.78 1,858,481.54 教育费附加 3% 874,296.77 796,492.06 营业税 5% 132,000.00 60,000.00 合 计 12,880,641.16 12,759,154.49 （三十）其他业务利润 类 别 本年发生数 上年发生数 收 入 成 本 利 润 收 入 成 本 利 润 材料销售 2,975,756.43 2,850,236.45 125,519.98 2,051,935.89 1,893,626.37 158,309.52 技术使用费收入 519,053.70 28,549.95 490,503.75 1,916,395.00 105,401.73 1,810,993.27 加工费收入 7,561,701.78 1,156,616.07 6,405,085.71 3,410,270.68 832,775.45 2,577,495.23 其他 182,285.75 26,470.01 155,815.74 321,936.09 4,423.35 317,512.74 水电费 680,723.98 426,881.29 253,842.69 1,466,836.22 1,428,614.64 38,221.58 租赁 2,096,808.95 128,896.12 1,967,912.83 2,648,270.28 1,657,030.15 991,240.13 合计 14,016,330.59 4,617,649.89 9,398,680.70 11,815,644.16 5,921,871.69 5,893,772.47 1、占报告期利润总额 10%（含 10%）以上的其他业务： 加工费收入主要为:公司子公司济南轻骑发动机有限公司对外提供加工服务。 2、其他业务利润本年发生额比上年发生额增加 3,504,908.23 元，增加比例为 59.47％，增加原因为：公司利用设备为客户提供加工劳务收入的增加。 （三十一）营业费用 本年数 上年数 51,474,234.41 46,460,929.49 46 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 （三十二）管理费用 本年数 上年数 38,472,812.36 28,737,691.09 管理费用本年发生额比上年发生额增加 9,735,121.27 元，增加比例为 33.88%，增 加原因为：由于出售及领用原材料相应存货跌价准备转出比上年减少。 （三十三）财务费用 类 别 本年发生数 上年发生数 利息支出 5,045,999.28 48,039,377.26 减：利息收入 4,408,223.36 41,347,602.14 汇兑损失 348,962.42 413,634.61 减：汇兑收益 --- --- 其 他 1,667,237.71 1,246,359.07 合 计 2,653,976.05 8,351,768.80 财务费用年末数比年初数减少 5,697,792.75 元，减少比例为 68.22％，减少原因 为：债务重组短期借款的减少，利息相应减少。 （三十四）补贴收入 内容 本年发生数 上年发生数 收财政贴息 580,800.00 527,550.00 出口扶持发展基金 23,543.35 --- 奖励 --- 44,953.80 合计 604,343.35 572,503.80 （三十五）营业外收入 类 别 本年发生数 上年发生数 固定资产清理净收益 154,731.33 10,226,591.22 赔偿及罚款收入 865,227.49 735,127.48 其 他 31,780.92 70,909.83 合 计 1,051,739.74 11,032,628.53 营业外收入本年发生数比上年发生数减少 9,980,888.79 元，减少比例为 90.47 ％，主要原因为：上年公司出售土地使用权（丁子山路）获取收益 918 万元而本年无相 应收益。 47 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 （三十六）营业外支出 类 别 本年发生数 上年发生数 固定资产清理损失 1,018,762.39 680,865.27 赔偿违约金滞纳金罚款 45,018.32 76,806.90 捐赠支出 --- 58,741.80 计提固、无形、在建工程减值准备 --- 207,222.91 处置固定资产减值准备转回 -829,816.42 -588,975.85 债务重组后损失 170,000.00 --- 其 他 381,632.43 22,627.13 合 计 785,596.72 457,288.16 （三十七）收到的其他与经营活动有关的现金 1,074,908,230.21 元 其中： 项 目 金 额 利息收入 4,408,223.36 营业外收入-其他 897,008.41 补贴收入 604,343.35 企业间往来 1,068,998,655.09 （三十八）支付的其他与经营活动有关的现金 173,200,455.44 元 其中： 项 目 金 额 费用支出 66,178,418.24 财务费用-其他 1,667,237.71 营业外支出-其他 219,369.05 预提费用-其他 6,960,569.44 企业间往来 98,174,861.00 六、母公司会计报表主要项目注释：（以下金额单位若未特别注明者均为人 民币元，凡未注明年初数的均为年末数） （一）应收帐款 1、帐龄分析 48 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 年 末 数 年 初 数 帐 龄 占总额比 帐面余额 占总额比例 坏帐准备 帐面余额 坏帐准备 例 1 年以内 73,406,818.10 10.80% 5,296,670.67 71,379,453.95 10.40% 3,258,783.62 1－2 年 6,080,328.42 0.89% 3,040,164.21 17,230,789.41 2.51% 3,149,694.56 2－3 年 1,393,750.76 0.20% 1,393,750.76 15,161,425.16 2.21% 15,161,425.16 3 年以上 599,070,148.29 88.11% 599,070,148.29 582,285,592.07 84.88% 582,285,592.07 合 计 679,951,045.57 100.00% 608,800,733.93 686,057,260.59 100.00% 603,855,495.41 2、年末应收帐款欠款金额前五名的累计总欠款金额为 613,074,149.74 元，占应收 帐款总金额的 90.16％。 3、已全额计提坏帐准备的应收帐款： 欠款单位名称 欠款金额 计提比例 理 由 中国轻骑集团销售总公司 492,452,900.02 100% 帐龄三年以上，公司处于停业状态 中国轻骑集团轻型车厂 49,955,824.26 100% 公司处于破产清算 中国轻骑集团济南对外贸易有限公司 34,737,313.00 100% 帐龄三年以上，公司处于停业状态 湛江轻骑摩托车有限公司 260,000.00 100% 帐龄三年以上，公司处于停业状态 中国轻骑集团日照摩托车公司 15,222,680.15 100% 帐龄三年以上，公司处于停业状态 吉林轻骑摩托车有限公司 1,406,244.00 100% 帐龄三年以上，公司处于停业状态 天津市宝坻新星摩托车厂 500,000.00 100% 帐龄三年以上，公司处于停业状态 中国轻骑集团贵阳摩托车有限公司 1,376,877.89 100% 帐龄三年以上，公司处于停业状态 4、年末应收帐款中无持本公司 5％以上（含 5％）表决权股份的股东欠款。 （二）其他应收款 1、帐龄分析 年 末 数 年 初 数 帐 龄 帐面余额 占总额比例 坏帐准备 帐面余额 占总额比例 坏帐准备 1 年以内 192,567,740.05 21.24% 13,844,325.16 297,346,686.60 16.66% 67,963,677.85 1－2 年 30,598,597.48 3.37% 13,192,295.89 552,429,134.97 30.96% 552,429,134.97 2－3 年 369,685,877.40 40.77% 369,685,877.40 571,642,036.29 32.04% 103,597,141.81 3 年以上 313,977,478.85 34.62% 313,977,478.85 362,860,664.01 20.34% 1,930,650.00 合 计 906,829,693.78 100.00% 710,699,977.30 1,784,278,521.87 100.00% 725,920,604.63 2、年末其他应收款欠款金额前五名的累计总欠款金额为 680,027,781.07 元，占其 他应收款总金额的比例为 74.99％。 49 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 3、本年度大额全额计提坏帐准备的说明： 欠款人名称 欠款金额 计提比例 理由 中国轻骑集团有限公司 662,908,764.27 100% 该公司资不抵债 上海内燃机研究所 1,350,000.00 100% 3 年以上,函证不确认 轻骑新盛经营部 10,646,266.22 100% 3 年以上,公司不经营 济南轻骑机械有限公司 1,762,286.19 100% 3 年以上,公司不经营 济南轻骑技术开发有限公司 1,088,983.52 100% 3 年以上,公司不经营 中国轻骑集团实业公司新飞经营部 3,216,307.95 100% 3 年以上,公司不经营 轻骑集团湖北摩托车公司 1,454,156.44 100% 3 年以上,公司不经营 中国轻骑集团总公司总装厂亨通公司 1,163,410.81 100% 3 年以上,公司不经营 4、年末金额较大的其他应收款： 欠款单位名称 金额 性质或内容 中国轻骑集团有限公司 662,908,764.27 实际控制人占用资金 轻骑新盛经营部 10,646,266.22 暂借款 中国轻骑集团实业公司新飞经营部 3,216,307.95 借款 济南轻骑机械有限公司 1,762,286.19 借款 5、年末其他应收款中持本公司 5％以上（含 5％）表决权股份的股东单位欠款。 实际控制人中国轻骑集团有限公司欠款为 662,908,764.27 元，详见本附注七。 6、其他应收款年末数比年初数减少 877,448,828.09 元，减少比例为 49.18％，减 少原因为：公司于 2003 年 12 月 29 日和债权人达成和解协议，债权人申报债权的 60%由 中国轻骑集团有限公司（简称：轻骑集团）负责清偿，并与轻骑集团达成协议冲减关联 欠款。债权人申报债权的 40%资金部分 2004 年 4 月 26 日前已由轻骑集团汇入，作为轻 骑集团归还公司欠款，再由公司将此部分资金用于归还公司的债务。 （三）长期投资 项 目 年 末 数 年 初 数 帐面余额 减值准备 帐面余额 减值准备 长期股权投资 183,611,906.25 --- 187,778,373.50 --- 长期股权投资 其他股权投资： A、成本法核算的股权投资： 50 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 被投资单位名称 投资起止期 占被投资单位 年初余额 本年投资增减额 年末帐面余额 注册资本比例 德州天鹏轻骑摩托车有限公司 长期 15.67％ 1,000,000.00 -1,000,000.00 ----- 山东先锋摩托车有限公司 长期 12％ 600,000.00 ----- 600,000.00 济南凯飞尔车业有限公司 2001.11-2005.11 25％ 2,500,000.00 ----- 2,500,000.00 济南轻骑第一销售有限公司 长期 90％ 3,500,000.00 -3,500,000.00 ----- 重庆马速达金骑机车有限公司 长期 35％ 700,000.00 -700,000.00 ----- 合 计 8,300,000.00 -5,200,000.00 3,100,000.00 注：1）山东先锋摩托车有限公司于 2005 年 1 月 1 日召开股东大会，股东大会一致同意 公司撤资，公司按照实际投资额收回全部投资。 2）济南凯飞尔车业有限公司 2005 年 1 月 6 日召开股东大会，股东大会一致同意公 司撤资，公司按照实际投资额收回全部投资。 3）江门轻骑华南摩托车工业有限公司处于筹建期，目前未正式营业。 B、 权益法核算的对子公司股权投资： 本年权益增减额 年末余额 投资 占被投资单位 其中 投资单位名称 年初余额 起止期 注册资本比例 本年合计 股权投资 初始投资 累计增减 合计 投资成本 确认收益 分得利润 准备 济南轻骑销售有限公司 长期 90.00 --- --- --- --- --- --- 450,000.00 -450,000.00 --- 济南轻骑第一装配有限公司 长期 92.05 --- --- --- --- --- --- 66,570,000.00 -66,570,000.00 --- 济南轻骑第二装配有限公司 长期 94.40 4,105,992.10 2,800,846.16 ---- 2,766,806.13 34,040.03 --- 94,400,000.00 -87,493,161.74 6,906,838.26 济南轻骑发动机有限公司 长期 94.30 174,083,638.05 -3,184,517.08 ---- -3,184,517.08 --- --- 282,900,000.00 -112,000,879.03 170,899,120.97 济南轻骑铸造有限公司 长期 --- 1,288,743.35 -1,002,152.35 --- -1,002,152.35 --- -- 17,910,000.00 -17,623,409.00 286,591.00 小计 179,478,373.50 -1,385,823.27 --- -1,419,863.30 34,040.03 --- 462,230,000.00 -284,137,449.77 178,092,550.23 C、权益法核算的对合营企业股权投资： 本年权益增减额 年末余额 投资 占被投资单位 被投资单位名称 年初余额 其中 起止期 注册资本比例 本年合计 初始投资 累计增减 合计 投资成本 确认收益 差额摊销 分得利润 济南宙庆工业设计有限公司 30年 50% --- 2,419,356.02 2,482,980.00 -63,623.98 --- --- 2,482,980.00 -63,623.98 2,419,356.02 51 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 （四）主营业务收入及主营业务成本： 主营业务收入 主营业务成本 项目 本年发生数 上年发生数 本年发生数 上年发生数 摩托车类 249,137,800.20 290,279,799.79 223,387,487.88 249,766,801.10 自制半成品 48,382,346.23 24,302,446.66 66,488,896.54 63,714,756.52 合计 297,520,146.43 314,582,246.45 289,876,384.42 313,481,557.62 （五）投资收益： 项目 本年数 上年数 按权益法核算被投资公司所有者权益净增加额 -1,483,487.28 -1,003,831.64 短期投资收益 --- 3,488.40 短期投资跌价准备 -11,328.00 --- 合计 -1,494,815.28 -1,000,343.24 七、关联方关系及其交易： （一）存在控制关系的关联方情况： 1、存在控制关系的关联方 （1）控制本公司的关联方： 企业名称 注册地址 主营业务 与本企业关系 经济性质或类型 法定代表人 中国轻骑集团有限公司 济南市和平路34号 摩托车开发,销售 实际控制人 国有 张家岭 （2）受本公司控制的关联方： 详见附注四。 2、存在控制关系的关联方的注册资本及其变化（单位：万元）： 企业名称 年 初 数 本 年 增 加 本 年 减 少 年 末 数 （1）控制本公司的关联方 中国轻骑集团有限公司 50,000 --- --- 50,000 （2）受本公司控制的关联方 济南轻骑发动机有限公司 30,000 --- --- 30,000 济南轻骑第二装配有限公司 10,000 --- --- 10,000 济南轻骑第一装配有限公司 7,232 --- --- 7,232 济南轻骑铸造有限公司 6,270 --- --- 6,270 济南轻骑销售有限公司 50 --- --- 50 济南慧成铸造有限公司 2,000 --- --- 2,000 3、存在控制关系的关联方所持股份及其变化（单位：万元） 企业名称 年 初 数 本年增加数 本 年 减 少 年 末 数 金 额 ％ 金 额 ％ 金 额 ％ 金 额 ％ （1）控制本公司的关联方 中国轻骑集团有限公司 39,748.80 40.90 --- --- --- --- 39,748.80 40.90 （2）受本公司控制的关联方 52 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 济南轻骑发动机有限公司 28,290 94.30 --- --- --- --- 28,290 94.30 济南轻骑第二装配有限公司 9,440 94.40 --- --- --- --- 9,440 94.40 济南轻骑第一装配有限公司 6,657 92.05 --- --- --- --- 6,657 92.05 济南轻骑铸造有限公司 6,260 99.84 --- --- --- --- 6,260 99.84 济南轻骑销售有限公司 45 90.00 --- --- --- --- 45 90.00 济南慧成铸造有限公司 922 45.00 --- --- --- --- 922 45.00 （二）不存在控制关系的关联方情况： 企 业 名 称 与本公司的关系 中国轻骑集团济南对外贸易有限公司 同受轻骑集团控制 青岛轻骑摩托车有限公司 同受轻骑集团控制 中国轻骑集团轻型车厂 同受轻骑集团控制 中国轻骑摩托车集团乳山公司 同受轻骑集团控制 中国轻骑集团日照摩托车公司 同受轻骑集团控制 天津轻骑摩托车有限公司 同受轻骑集团控制 石家庄轻骑摩托车有限公司 同受轻骑集团控制 中国轻骑集团总公司哈尔滨公司 同受轻骑集团控制 中国轻骑摩托车集团总公司模具厂 同受轻骑集团控制 济南轻骑贴花有限公司 同受轻骑集团控制 中国轻骑摩托车集团总公司磁电机厂 同受轻骑集团控制 济南轻骑电器工程有限公司 同受轻骑集团控制 中国轻骑摩托车集团总公司服装厂 同受轻骑集团控制 中国轻骑集团实业公司 同受轻骑集团控制 中国轻骑集团亨通公司 同受轻骑集团控制 中国轻骑集团新飞公司 同受轻骑集团控制 济南轻骑铃木摩托车有限公司 同受轻骑集团控制 中国轻骑集团大通综合加工厂 同受轻骑集团控制 海南琼港轻骑摩托车开发有限公司 同受轻骑集团控制 中国轻骑集团销售总公司 同受轻骑集团控制 中国轻骑集团新达公司 同受轻骑集团控制 中国轻骑集团新龙公司 同受轻骑集团控制 德州天鹏轻骑摩托车有限公司 同受轻骑集团控制 吉林轻骑摩托车有限公司 同受轻骑集团控制 中国轻骑集团湖北摩托车公司 同受轻骑集团控制 中国轻骑摩托车集团总公司塑料发泡厂 同受轻骑集团控制 重庆轻骑实业有限公司 同受轻骑集团控制 53 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 中国轻骑集团曲阜活塞厂 同受轻骑集团控制 中国轻骑集团青岛鸿达厂 同受轻骑集团控制 商河县宏运轻型车有限公司 同受轻骑集团控制 中国轻骑集团有限公司经贸配件厂 同受轻骑集团控制 山东先锋摩托车有限公司 联营企业 杭州轻骑海久摩托车销售有限公司 同受轻骑集团控制 济南金骑成功商务有限公司 第二大股东 中国轻骑集团总公司机械厂 同受轻骑集团控制 中国轻骑集团总公司设备安装工程公司 同受轻骑集团控制 济南轻骑艾德勒机械有限公司 同受轻骑集团控制 中国轻骑集团菏泽减震器有限公司 同受轻骑集团控制 印尼辉华摩托车有限公司 同受轻骑集团控制 济南轻骑天海线束有限公司 同受轻骑集团控制 成都轻骑摩托车有限公司 同受轻骑集团控制 上海轻骑摩托车有限公司 同受轻骑集团控制 天水轻骑摩托车有限公司 同受轻骑集团控制 湛江轻骑摩托车有限公司 同受轻骑集团控制 中国轻骑集团贵阳摩托车有限公司 同受轻骑集团控制 中国轻骑集团置业有限公司 同受轻骑集团控制 中国轻骑集团总公司第一配件厂 同受轻骑集团控制 济南凯飞尔车业有限公司 联营企业 江苏新世纪机车科技有限公司 同受轻骑集团控制 济南轻骑三国机械电子有限公司 同受轻骑集团控制 中国轻骑集团供应公司 同受轻骑集团控制 济南轻骑星英摩托车配件有限公司 同受轻骑集团控制 济南轻骑三叶电机有限公司 同受轻骑集团控制 天津宝坻轻骑摩托车销售公司 同受轻骑集团控制 中国轻骑摩托车集团总公司映辉经销处 同受轻骑集团控制 天津市宝坻新星摩托车厂 同受轻骑集团控制 （三）关联方交易： 1、存在控制关系且已纳入本公司合并会计报表范围的子公司，其相互间交易及母子 公司交易已作抵销。 2、向关联方采购货物： 54 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 （1）交易规模： 企业名称 本年数 上年数 济南轻骑电器工程有限公司 --- 1,965,841.71 济南轻骑天海线束有限公司 --- 231,860.85 济南轻骑贴花有限公司 --- 56,207.26 济南轻骑星英摩托车配件有限公司 274,646.97 542,531.44 中国轻骑集团济南对外贸易有限公司 --- 1,452,991.18 中国轻骑集团青岛鸿达厂 1,002,727.35 1,217,745.47 中国轻骑摩托车集团总公司磁电机厂 3,439,934.49 7,772,446.14 中国轻骑摩托车集团总公司模具厂 2,850,709.44 3,396,543.16 济南凯飞尔车业有限公司 1,357,877.44 1,288,709.41 济南轻骑机械制造有限公司 713,770.31 2,967,125.64 青岛轻骑三叶电机有限公司 --- 628,722.10 济南轻骑三国机械电子有限公司 1,081,211.97 2,295,520.94 济南轻骑铃木摩托车有限公司 146,136.79 --- 山东（日照）先锋摩托车限公司 2,856,823.09 --- 中国轻骑集团淄博汽车制造厂有限公司 10,742,242.74 --- 合计 24,466,080.59 23,816,245.30 （2）采购价格的确定依据：按同类产品市场价。 3、向关联方销售货物： （1）交易规模： 企业名称 本年数 上年数 山东先锋摩托车有限公司 6,466,162.00 8,201,235.58 中国轻骑集团有限公司 --- 2,878,058.12 青岛轻骑摩托车有限公司 --- 167,048.29 中国轻骑摩托车集团总公司模具厂 --- 163,036.49 济南轻骑铃木摩托车有限公司 31,821,057.41 17,183,016.23 德州天鹏轻骑摩托车有限公司 --- 19,217.95 商河县昌盛(宏运)轻型车有限公司 16,043,428.05 23,735,109.04 湛江轻骑摩托车有限公司 --- 1,209,564.10 中国轻骑集团曲阜活塞厂 --- 854,662.39 杭州轻骑海久摩托车销售有限公司 10,860,542.74 12,411,576.06 印尼辉华摩托车有限公司 505,042.29 1,580,710.26 中国轻骑集团日照摩托车公司 --- 41,102.57 济南凯飞尔车业有限公司 --- 25,232,634.62 中国轻骑摩托车集团总公司磁电机厂 6,510.59 111,679.38 郑州通源轻骑摩托车销售有限公司 495,957.26 --- 合计 66,198,700.34 93,788,651.08 （2）关联方交易价格的确定依据及交易差价的处理：按市场价格。 55 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 （3）其他交易：公司子公司济南轻骑发动机有限公司和济南轻骑铃木摩托车有限 公司签订委托加工协议，2004 年共收到 3,680,346.91 元加工费收入。 3、关联方应收应付款项余额： 项 目 本年末 上年末 应收帐款： 成都轻骑摩托车有限公司 444,235.00 444,235.00 赣榆轻骑摩托车有限公司 100.00 100.00 哈尔滨轻骑摩托车有限公司 639,100.00 639,100.00 吉林轻骑摩托车有限公司 1,406,244.00 1,406,244.00 济南轻骑铃木摩托车有限公司 --- 2,140,394.75 青岛轻骑摩托车有限公司 282,147.08 282,147.08 山东先锋摩托车有限公司 5,350,776.63 69,354.00 商河昌盛运输车有限公司 286,239.19 640,174.69 上海轻骑摩托车有限公司 107,500.00 107,500.00 石家庄轻骑摩托车有限公司 1,000.00 1,000.00 天津轻骑摩托车有限公司 122,900.00 122,900.00 印尼辉华摩托车有限公司 747,016.20 762,594.45 湛江轻骑摩托车有限公司 267,513.50 267,513.50 中国轻骑集团贵阳摩托车有限公司 1,376,877.89 1,376,877.89 中国轻骑集团济南对外贸易有限公司 34,737,313.00 37,109,611.19 中国轻骑集团轻型车厂 49,955,824.26 49,955,824.26 中国轻骑集团日照摩托车公司 15,222,680.15 15,222,680.15 中国轻骑集团销售总公司 492,452,900.02 492,358,811.02 中国轻骑集团有限公司青岛公司 40,708.68 40,708.68 中国轻骑摩托车集团乳山公司 36,466.68 36,466.68 中国轻骑摩托车集团总公司磁电机厂 223,998.20 16,380.80 中国轻骑摩托车集团总公司模具厂 25,068.81 25,068.81 济南凯飞尔车业有限公司 10,254,180.28 20,646,188.42 天津市宝坻新星摩托车厂 500,000.00 500,000.00 天津宝坻轻骑摩托车销售公司 1,762,637.00 1,762,637.00 杭州轻骑海久摩托车销售有限公司 427,944.10 --- 其他应收款： 巴基斯坦赛格尔轻骑摩托车有限公司 2,486.73 --- 赣榆轻骑摩托车有限公司 753.00 753.00 吉林轻骑摩托车有限公司 379,249.00 379,249.00 济南金骑成功商务有限公司 --- 8,302,700.00 济南轻骑贴花有限公司 --- 29,336.32 青岛轻骑摩托车有限公司 --- 416.75 山东明天信息产业集团有限公司 5,879.68 5,879.68 商河昌盛运输车有限公司 546,907.76 546,907.76 石家庄轻骑摩托车有限公司 --- 208,319.80 天水轻骑摩托车有限公司 508,213.90 508,213.90 56 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 湛江轻骑摩托车有限公司 --- 2,960.20 中国轻骑集团大通综合加工厂 608,985.64 608,985.64 中国轻骑集团亨通公司 1,163,410.81 1,243,410.81 中国轻骑集团湖北摩托车公司 1,654,156.44 1,654,156.44 中国轻骑集团轻型车厂 150,000.00 150,000.00 中国轻骑集团日照摩托车公司 98,237.95 98,237.95 中国轻骑集团实业公司 1,178,402.63 1,213,402.63 中国轻骑集团新飞公司 3,216,307.95 3,216,307.95 中国轻骑集团有限公司经贸配件厂 121,744.60 121,744.60 中国轻骑集团总公司哈尔滨公司 137,510.50 137,510.50 中国轻骑集团总公司腾达公司 8,520.10 8,520.10 中国轻骑摩托车集团总公司模具厂 --- 189,820,286.07 中国轻骑集团有限公司 662,908,764.27 1,310,119,818.76 济南轻骑机械制造有限公司 1,762,286.19 1,762,286.19 中国轻骑集团汽缸厂 458,561.48 458,561.48 天津宝坻轻骑摩托车销售公司 --- 435,758.04 中国轻骑摩托车集团总公司映辉经销处 688,306.34 718,306.34 中国轻骑集团总公司供应公司 4,000.00 --- 重庆轻骑实业有限公司 21,010.30 --- 预付帐款 济南轻骑艾德勒机械有限公司 --- 15,255.98 中国轻骑集团曲阜活塞厂 --- 4,646.70 应付帐款： 赣榆轻骑摩托车有限公司 50,750.00 123,759.69 济南轻骑电器工程有限公司 11,348.08 417,116.31 济南轻骑铃木摩托车有限公司 --- 3,779,376.80 济南轻骑天海线束有限公司 7,009.81 743,023.47 济南轻骑贴花有限公司 4,151.13 4,380.28 济南轻骑星英摩托车配件有限公司 57,540.11 137,447.15 商河昌盛运输车有限公司 --- 3,824.63 中国轻骑集团大通综合加工厂 --- 1,376,196.85 中国轻骑集团菏泽减振器有限公司 --- 621,787.91 中国轻骑集团亨通公司 175,911.91 175,911.91 中国轻骑集团济南对外贸易有限公司 --- 1,699,999.68 中国轻骑集团平阴标准件厂 49,144.80 332,866.17 中国轻骑集团青岛鸿达厂 165,146.25 3,600,052.75 中国轻骑集团曲阜活塞厂 --- 1,444.20 中国轻骑集团日照摩托车公司 --- 618,859.83 中国轻骑集团有限公司经贸配件厂 72.38 72.78 中国轻骑集团总公司第一配件厂 281,146.87 281,146.87 中国轻骑集团总公司机械厂 86,716.99 294,216.99 中国轻骑集团总公司设备安装工程公司 100,396.39 100,396.39 中国轻骑摩托车集团总公司磁电机厂 --- 1,854,104.41 57 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 中国轻骑摩托车集团总公司服装厂 --- 13,503.98 中国轻骑摩托车集团总公司模具厂 2,037,772.79 4,827,446.32 中国轻骑摩托车集团总公司塑料发泡厂 47,533.90 50,300.27 重庆轻骑实业有限公司 --- 409,058.22 中国轻骑集团有限公司 --- 154,936.55 济南凯飞尔车业有限公司 477,476.22 582,479.62 济南轻骑机械制造有限公司 2,650,985.71 816,102.00 青岛轻骑三叶电机有限公司 0.40 1,583,169.86 济南轻骑三国机械电子有限公司 85,139.01 6,123,012.09 中国轻骑集团汽缸厂 58,100.93 58,100.93 济南四机数控机床有限公司 11,011.75 --- 其他应付款： 杭州轻骑海久摩托车销售有限公司 --- 62,285.55 济南金骑成功商务有限公司 1,962,900.00 2,314,250.00 济南轻骑电器工程有限公司 --- 77,891.38 济南轻骑铃木摩托车有限公司 2,761,667.66 11,761,667.66 济南轻骑贴花有限公司 --- 330,000.00 天水轻骑摩托车有限公司 441,745.00 469,745.00 中国轻骑集团总公司哈尔滨公司 --- 111,305.64 中国轻骑摩托车集团总公司塑料发泡厂 --- 500,000.00 济南凯飞尔车业有限公司 1,536,763.53 1,536,763.53 中国轻骑集团总公司设备厂 3,670.05 --- 预收帐款 德州天鹏轻骑摩托车有限公司 --- 85.00 杭州轻骑海久摩托车销售有限公司 --- 526,095.90 济南鑫源威力狮商贸有限公司 --- 380,000.00 天水轻骑摩托车有限公司 14,399.42 14,399.42 湛江轻骑摩托车有限公司 --- 156,000.00 中国轻骑摩托车集团总公司磁电机厂 24,020.00 24,020.00 郑州通源轻骑摩托车销售有限公司 101,695.21 --- 八、或有事项： （一）无需要披露的重大未决诉讼。 （二）2004 年 4 月 26 日济南中级人民法院下达终止破产的民事裁定。根据《破产 法》及相关规定，公司已履行了法院确认的和解协议，法院下达终止破产的民事裁定， 实际上公司已经在完成和解协议过程中解决了公司所有担保问题，包括为实际控制人中 国轻骑集团有限公司及其关联单位所提供的担保。2004 年公司未新增相关的担保，但银 行及其他金融机构贷款信息未做及时更正，担保及所偿付债务大部分仍列示在信息登记 系统中。 九、承诺事项： 公司抵押资产情况： 58 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 质押物 价值 质押金额 科目 信用证抵押 USD7,379,883.55 48,880,000.00 应付票据 提货单 12,900,000.00 12,900,000.00 短期借款 十、资产负债表日后事项： （一）济南轻骑摩托车股份有限公司董事会第四届第 11 次会议于 2005 年 4 月 19 日上午 9:00 在公司本部召开。经审议，决定 2004 年度不进行利润分配。 （二）长期投资期后收回情况： 1、山东先锋摩托车有限公司于 2005 年 1 月 1 日召开股东大会，股东大会一致同意 公司撤资，公司按照实际投资额收回全部投资。并与 2005 年 3 月 24 日收到上述款项。 2、济南凯飞尔车业有限公司 2005 年 1 月 6 日召开股东大会，股东大会一致同意公 司撤资，公司按照实际投资额收回全部投资。并与 2005 年 3 月 31 日收到上述款项。 （三）2005 年 1 月 17 日山东省济南市中级人民法院（简称：济南中院）下达民事 裁定书： 中国轻骑摩托车集团总公司轻型车厂（简称：轻型车厂）破产还债一案中，轻型车 厂破产清算组（以下简称：清算组）提出将破产中的实物和应收账款抵偿济南轻骑摩托 车股份有限公司的处理方案。 济南中院认为，破产财产处置方案所涉及的库存物质属摩托车行业专用配套产品， 不易长期存放；其他应收款多为与轻骑集团关联交易所产生。故济南中院裁定如下：将 中国轻骑摩托车集团总公司轻型车厂评估价值为 12,963,113.48 元的破产财产以及 65,430,269.72 元的应收账款抵偿给债权人济南轻骑摩托车股份有限公司。 上述破产财产多为多年不用的存货，其变现价值无法估算,而上述应收账款多为 3 年以上的应收款项，其可收回性极差。 十一、其他事项说明： （一）公司终止破产的说明 公司于 2003 年 9 月进入破产程序后，经济南中级人民法院调解，于 2003 年 12 月 29 日通过了和解协议。和解协议中明确：公司清偿债权本金的 40%部分，而债权本金剩 余 60%部分由中国轻骑集团有限公司（简称：轻骑集团）清偿。各债权人放弃除债权本 金外的其他债权。同时轻骑集团表示自愿承接公司债权本金剩余 60%部分。 公司于 2004 年 4 月收到债务人轻骑集团偿还的债务 8.3 亿余元。 公司于 2004 年 4 月偿还了债权人的 40%部分计 8.3 亿余元。 2004 年 4 月 26 日，鉴于公司已经履行了债务和解协议，偿付了 40%的债务公司向法 院提交了终结破产程序的申请。 2004 年 4 月 26 日法院下达终止破产的民事裁定。 同时截止 2004 年 4 月 26 日公司相关资产的抵押和查封解除情况（详见 2003 年会计 报表附注十二（四））。 59 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 根据《破产法》及相关规定，公司已履行了法院确认的和解协议，法院下达终止破 产的民事裁定，实际上公司已经在完成和解协议过程中解决了公司所有担保问题，包括 为实际控制人中国轻骑集团有限公司及其关联单位所提供的担保。2004 年公司未新增相 关的担保，但银行及其他金融机构贷款信息未做及时更正，担保及所偿付债务大部分仍 列示在信息登记系统中。 （二）济南市国土资源局于 2003 年 8 月出具证明，原文如下： 1、“济南轻骑摩托车总厂发动机厂座落于济南市槐荫区经六路 362 号，土地证号槐 荫国用（2000）字第 0300482 号，使用面积 17,500.10 平方米，用途为工业用地。为解 决历史遗留问题，该宗土地权证正在变更至济南轻骑摩托车股份有限公司名下。资料现 已基本齐备，相关手续仍在办理之中。” （2）“中国轻骑集团有限公司座落于济南市历下区和平路 34 号，土地证号历下国 用（2000）字第 0100472 号，使用面积 85,540.90 平方米，用途为工业用地。因尽快恢 复济南轻骑摩托车股份有限公司上市保牌，迅速解决遗留问题，欲将该宗土地资产注入 济南轻骑摩托车股份有限公司。现资料已基本齐备，相关手续仍在办理之中。” （3）“济南轻骑摩托车总厂发动机厂座落于济南市槐荫区济齐路，土地证号槐荫国 用（2000）字第 0300480 号，使用面积 4,620.00 平方米，用途为工业用地。为解决历史 遗留问题，该宗土地权证正在变更至济南轻骑摩托车股份有限公司名下。资料现已基本 齐备，相关手续仍在办理之中。” （4）“轻骑集团总装厂座落在王舍人镇铁骑路 8 号之土地，土地面积 153 亩，用途 为工业，由于历史原因，土地资料一直没有完善。为解决遗留问题，该土地手续目前仍 在办理过程中。” 上述的土地均已作为公司资产列示于资产负债表中。 （三）2003 年 8 月 27 日公司四届董事会二次会议同意公司受让关联企业中国轻骑 集团有限公司拥有的中国轻骑集团有限公司技术中心土地、房屋和设备，中国轻骑摩托 车集团总公司供应公司土地、房屋等资产，以抵偿关联欠款。该决议目前尚未经股东大 会审议，因此也未实施。 （四）2004 年 11 月 8 日公司与中国轻骑集团有限公司、中国轻骑摩托车集团总公 司模具厂（简称：模具厂）签署债权转让协议，中国轻骑集团有限公司同意接收公司对 模具厂的债权 191,155,464.93 元，公司将应收模具厂的债权转回，即恢复为应收中国 轻骑集团有限公司的等额债权。 （五）已决诉讼事项： 1、温州经济技术开发区电讯标准件厂因配套款纠纷起诉济南轻骑第一装配有限公 司（简称：一装配），标的额 212,224.10 元，济南中院判决一装配偿还欠款 212,224.10 元，目前该案正在协商解决。 60 济南轻骑摩托车股份有限公司 2004 年年度报告 2、温州先天电器有限公司因配套款纠纷起诉济南轻骑第一装配有限公司（简称： 一装配），标的额 102,446.40 元，济南中判决一装配偿还欠款 102,446.40 元，目前一 装配已向温州先天电器有限公司偿还欠款 35,000.00 元。 3、济南雅宁石化销售有限公司因配套款纠纷向济南历城法院起诉济南轻骑第一装 配有限公司（简称“一装配”），标的额 94,442.50 元，历城法院判决一装配偿还欠款 94,442.50 元，目前该案已偿还欠款 30,000.00 元。 4、合肥锻压机床股份有限公司因设备款纠纷向合肥市蜀山区人民法院起诉济南轻 骑第一装配有限公司（简称“一装配”），标的额 493,360.00 元人民币，一审判决一 装配偿还欠款 493,360.00 元，一装配公司提起上诉，合肥市中级人民法院维持原判， 目前该案正在申诉中。 （六）关于重组情况：公司与中车汽修（集团）总公司的资产重组工作正在按计划 进行。国有股股权的转让协议已经起草完毕，并且上报证监会的材料基本制作完毕。目 前双方正按照济南人民政府与中国化工集团公司签署《备忘录》的相关约定加快重组进 程。 十二、备查文件目录 （一）载有公司法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的 会计报表； （二）载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件； （三）报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露过的所有公司文件的正本及公告 的原稿； （四）公司依法在香港《文汇报》披露的境外年度报告正本原件； （五）上述文件的备置地点：本公司证券投资部及上海证券交易所。 董事长：王利民 济南轻骑摩托车股份有限公司 2005 年 4 月 21 日 61 AUDITORS’ REPORT TO THE SHAREHOLDERS OF JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. (Incorporated in the People’s Republic of China with limited liability) We have audited the consolidated financial statements on pages 2 to 34 which have been prepared in accordance with International Financial Reporting Standards. RESPECTIVE RESPONSIBILITIES OF DIRECTORS AND AUDITORS The Company’s directors are responsible for the preparation of the consolidated financial statements which give a true and fair view. In preparing consolidated financial statements which give a true and fair view, it is fundamental that appropriate accounting policies are selected and applied consistently. It is our responsibility to form an independent opinion, based on our audit, on those statements and to report our opinion to you, as a body, and for no other purpose. We do not assume responsibility towards or accept liability to any other person for the contents of this report. BASIS OF OPINION We conducted our audit in accordance with International Standards on Auditing. An audit includes examination, on a test basis, of evidence relevant to the amounts and disclosures in the consolidated financial statements. It also includes an assessment of the significant estimates and judgements made by the Directors in the preparation of the consolidated financial statements and of whether the accounting policies are appropriate to the Group’s circumstances, consistently applied and adequately disclosed. We planned and performed our audit so as to obtain all the information and explanations which we considered necessary in order to provide us with sufficient evidence to give reasonable assurance as to whether the consolidated financial statements are free from material misstatement. In forming our opinion we also evaluated the overall adequacy of the presentation of information in the consolidated financial statements. We believe that our audit provides a reasonable basis for our opinion. OPINION In our opinion the consolidated financial statements give a true and fair view of the state of affairs of the Group as at 31 December 2004 and of its profit and cash flows for the year then ended. HORWATH HONG KONG CPA LIMITED 2001 Central Plaza Certified Public Accountants 18 Harbour Road Wanchai 19 April 2005 Hong Kong Chan Kam Wing, Clement Practising Certificate number P02038 Page 1 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. CONSOLIDATED INCOME STATEMENT FOR THE YEAR ENDED 31 DECEMBER 2004 (Expressed in Renminbi) 2004 2003 Note RMB’000 RMB’000 Turnover 3 1,156,832 970,304 Cost of sales (1,046,765) (839,400) Gross profit 110,067 130,904 Other revenue 10,305 18,766 Release of provision for amount due from holding company and fellow subsidiaries 6,466 1,589,495 Release of provision on guarantees made to holding company and fellow subsidiaries - 271,908 Waiver of trade and other payables - 148,010 Selling and distribution costs (51,474) (46,460) Administrative expenses (66,600) (81,954) Impairment loss on property, plant and equipment - (1,768) Profit from operations 8,764 2,028,901 Finance costs 4 (2,654) (8,352) Share of results of associates (64) - Profit before income tax and minority interests 5 6,046 2,020,549 Income tax expense 7(a) (78) (77) Profit before minority interests 5,968 2,020,472 Minority interests 808 (526) Profit for the year 6,776 2,019,946 Earnings per share - Basic 8 RMB0.007 RMB2.08 The notes on pages 8 to 34 form part of these consolidated financial statements. Page 2 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. CONSOLIDATED BALANCE SHEET AT 31 DECEMBER 2004 (Expressed in Renminbi) 2004 2003 Note RMB’000 RMB’000 Assets and liabilities Non-current assets Land use rights 9 49,720 51,018 Property, plant and equipment 10 434,395 456,993 Investments in unconsolidated subsidiaries 11 - 4,570 Investments in associates 12 19,642 22,775 Available-for-sale investments 13 - 1,000 Amount due from holding company 14 - 828,774 Amounts due from fellow subsidiaries 14 886 7,213 504,643 1,372,343 Current assets Short-term investments 289 - Inventories 15 185,329 166,882 Trade and other receivables 93,671 135,372 Amounts due from related companies 16 18,601 197,516 Prepayments 17,794 18,801 Taxation - 11,769 Cash and bank deposits 163,665 130,766 479,349 661,106 Current liabilities Bills payable 171,270 285,861 Trade payables 206,804 326,246 Other payables and accruals 182,259 271,769 Taxes payable 1,411 - Amounts due to fellow subsidiaries 11,166 41,795 Short-term borrowings 17 23,900 304,083 Provisions 18 - 422,481 596,810 1,652,235 Net current liabilities (117,461) (991,129) Total assets less current liabilities 387,182 381,214 Page 3 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. CONSOLIDATED BALANCE SHEET (CONTINUED) AT 31 DECEMBER 2004 (Expressed in Renminbi) 2004 2003 Note RMB’000 RMB’000 Total assets less current liabilities 387,182 381,214 Minority interests (21,653) (22,461) 365,529 358,753 Representing: Share capital 19 971,817 971,817 Reserves 20 (606,288) (613,064) Shareholders’ funds 365,529 358,753 The consolidated financial statements were approved and authorised for issue by the board of directors on 19 April 2005. 王利民 陈广银 Director Director The notes on pages 8 to 34 form part of these consolidated financial statements. Page 4 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. CONSOLIDATED STATEMENT OF CHANGES IN EQUITY FOR THE YEAR ENDED 31 DECEMBER 2004 (Expressed in Renminbi) Reserves Statutory Share Capital public Accumulated Total Capital surplus welfare fund losses reserves Total RMB’000 RMB’000 RMB’000 RMB’000 RMB’000 RMB’000 (Note 19) (Note 20(a)) (Note 20(c)) Balance at 31 December 2002 971,817 1,075,525 58,880 (3,767,415) (2,633,010) (1,661,193) Net profit for the year - - - 2,019,946 2,019,946 2,019,946 Balance at 31 December 2003 971,817 1,075,525 58,880 (1,747,469) (613,064) 358,753 Accumulated losses made up by reserves (Note 20(a)) - (1,063,802) - 1,063,802 - - Net profit for the year - - - 6,776 6,776 6,776 Balance at 31 December 2004 971,817 11,723 58,880 (676,891) (606,288) 365,529 The notes on pages 8 to 34 form part of these consolidated financial statements. Page 5 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. CONSOLIDATED STATEMENT OF CASH FLOWS FOR THE YEAR ENDED 31 DECEMBER 2004 (Expressed in Renminbi thousands) 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Operating activities Profit before taxation, share of results of minority and minority interests 6,110 2,020,549 Adjustment for: Amortisation of land use rights 1,298 1,221 Depreciation of property, plant and equipment 37,250 33,078 Loss/(gain) on disposal of property, plant and equipment 3,493 (8,041) Impairment loss on property, plant and equipment - 1,768 Reverse of provision for amount due from holding company (6,466) (1,589,495) Reverse of provision for guarantees made to holding company and fellow subsidiaries - (271,908) Reversal for provision on obsolete stocks - (52,753) Provision for short term investments 11 - Write back of doubtful debts - (2,649) Interest expenses 5,046 48,034 Interest income (4,408) (41,348) Cash flows before changes in working capital 42,334 138,456 (Increase)/decrease in inventories (18,447) 5,173 Decrease/(increase) in trade and other receivables 41,701 (49,168) Decrease/(increase) in amounts due from related companies 178,915 (103,974) Decrease in prepayments 1,007 30,197 Decrease in amounts due to fellow subsidiaries (30,629) (8,975) Decrease/(increase) in trade and other payables and accruals (323,543) 22,593 Increase/(decrease) in taxes payable 13,180 (25,303) (Decrease)/increase in amounts due to unconsolidated subsidiaries (380) 380 Cash (used in)/generated from operations (95,862) 9,379 Interest paid (5,046) (48,034) Income tax paid (78) (77) Net cash used in operating activities (100,986) (38,732) Page 6 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. CONSOLIDATED STATEMENT OF CASH FLOWS (CONTINUED) FOR THE YEAR ENDED 31 DECEMBER 2004 (Expressed in Renminbi thousands) 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Investing activities Acquisition of property, plant and equipment (19,199) (13,049) Increase in investments in associates (1,783) (6,200) Proceeds from disposal of property, plant and equipment and land use rights 1,054 11,285 (Increase)/decrease in pledged bank accounts (105,144) 74,948 Proceeds from liquidation of unconsolidated subsidiaries 4,950 - Proceeds from disposal of available-for-sales investments 1,000 - Increase in short term investments (300) - Interest received 4,408 41,348 Net cash (used in)/generated from investing activities (115,014) 108,332 Financing activities Decrease in short-term borrowings (280,183) (26,212) Decrease in provision for losses arising from guarantees issued on overdue loans and certain unsecured loans of holding company and fellow subsidiaries (422,481) - Decrease in amount due from holding company 835,240 100,201 Decrease/(increase) in amounts due from associated companies 4,852 (17,975) Decrease in amounts due from fellow subsidiaries 6,327 457 Net cash generated from financing activities 143,755 56,471 Net (decrease)/increase in cash and cash equivalents (72,245) 126,071 Cash and bank balances at beginning of year 129,031 2,960 Cash and bank balances at end of year 56,786 129,031 Analysis of the balance of cash and cash equivalents Cash and bank deposits 163,665 130,766 Less : Bank deposits pledged as collateral for issuance of bank acceptance notes and letters of credit (106,879) (1,735) 56,786 129,031 The notes on pages 8 to 34 form part of these consolidated financial statements. Page 7 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS (Expressed in Renminbi) 1. GENERAL INFORMATION Jinan Qingqi Motorcycle Co., Ltd. (the “Company”) was incorporated as a joint stock limited company in the People’s Republic of China (the “PRC”) on 25 November 1993. The address of the Company’s registered office is No.34 Heping Road, Jinan, the PRC. As of 31 December 2004, the Company had 2,504 employees. The Company’s A and B shares were listed on the Shanghai Stock Exchange in 1993 and 1997 respectively. The consolidated financial statements incorporate the accounts of the Company and its consolidated subsidiaries. The Company and its consolidated subsidiaries are hereinafter collectively referred to as “the Group”. The principal business activities of the Company and the Group are manufacture and sales of motorcycles and related components. The holding company of the Group is China Qingqi Motorcycle Group General Corporation (“Qingqi Group Company”). 2. PRINCIPAL ACCOUNTING POLICIES The consolidated financial statements of the Group have been prepared in accordance with International Financial Reporting Standards (“IFRS”). The Group also prepares consolidated financial statements which comply with accounting regulations in the People’s Republic of China (the “PRC”). A reconciliation of the Group’s results and shareholders’ equity under IFRS and PRC accounting regulations is presented in note 25 The principal accounting policies adopted are as follows: Page 8 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. 2. PRINCIPAL ACCOUNTING POLICIES (CONTINUED) (a) Basis of preparation (i) These consolidated financial statements have been prepared under the historical cost convention except for available for sale investments which are carried at fair value. (ii) As of 31 December 2004, the Group had net current liabilities of RMB117,461,000 and accumulated loss of RMB606,288,000. The consolidated financial statements have been prepared on a going concern basis, the validity of which depends upon the Group’s future operating results, the ability of the Group to obtain necessary financing to fund its operations and to meet its financing obligations as they fall due, or any successfully implemented restructuring plans to secure new funding for the Group. (b) Consolidation The consolidated financial statements include those of the Company and its subsidiaries and the Group’s interest in associates on the basis as set out in Notes 2(c) and (d) below. The acquisition method of accounting is used for acquired businesses. Results of subsidiaries and associates acquired or disposed of during the period are included in the consolidated financial statements from the date of acquisition or to the date of disposal. The equity and net income attributable to minority shareholders’ interests are shown separately in the consolidated balance sheet and consolidated income statement, respectively. All significant intercompany balances and transactions, including intercompany profits and unrealised profits and losses are eliminated on consolidation. Consolidated financial statements are prepared using uniform accounting policies for like transactions and other events in similar circumstances. (c) Subsidiaries A subsidiary is a company over which the Company has the power to govern its financial and operating policies so as to obtain benefits from its activities, notwithstanding its equity interest in that company. Details of the Company’s subsidiaries as of 31 December 2004 are set out in note 21 to the consolidated financial statements. Page 9 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. 2. PRINCIPAL ACCOUNTING POLICIES (CONTINUED) (d) Associates An associate is a company over which the Group is in a position to exercise significant influence, through participation in, but not control, the financial and operating policy decisions of the investee. In the consolidated balance sheet, investments in associates are stated at the Group’s share of associates’ net assets together with any premium paid on acquisition in so far as it has not been written off or amortised. The consolidated income statement includes the Group’s share of results of its associates for the period. (e) Goodwill Goodwill represents the excess of the cost of an acquisition over the fair value of the Group’s share of the net assets of the acquired subsidiary, associate or joint venture at the date of acquisition. Goodwill on acquisition is reported in the balance sheet as an intangible asset and amortised using the straight-line method over its estimated useful life. The carrying amount of goodwill is reviewed annually and written down for permanent impairment where it is considered necessary. The gain or loss on disposal of an entity includes the unamortised balance of goodwill relating to that entity. (f) Other investments Other investments are recognised on a trade date basis and are initially measured at cost. At subsequent reporting dates, debt securities that the Group has the expressed intention and ability to hold to maturity (held-to-maturity debt securities) are measured at amortised cost, less any impairment loss recognised to reflect irrecoverable amounts. The annual amortisation of any discount or premium on the acquisition of a held-to-maturity security is aggregated with other investment income receivable over the term of the instrument so that the revenue recognised in each period represents a constant yield on the investment. Page 10 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. 2. PRINCIPAL ACCOUNTING POLICIES (CONTINUED) (f) Other investments (continued) Investment other than held-to-maturity debt securities are classified as either held for trading or available-for-sale, and are measured at subsequent reporting dates at fair value, based on quoted market prices at the balance sheet date. Where securities are held for trading purposes, unrealised gains and losses are included in net profit or loss for the period. For available-for-sale investments, unrealised gains and losses are recognised directly in equity, until the security is disposed of or is determined to be impaired, at which time the cumulative gain or loss previously recognised in equity is included in the net profit or loss for the period. For available-for-sale investments that do not have quoted market prices, the fair value is constructed on the basis of the market prices of the similar financial instruments or derived from cash flow model. For available-for-sale investments that the fair value cannot be reliably determined, the investments are carried at cost less accumulated impairment losses. (g) Land use rights Lease of land are classified as operating leases. The prepaid lease payments are amortised over the lease period on a straight-line basis. (h) Property, plant and equipment and depreciation Property, plant and equipment are stated at cost less accumulated depreciation and accumulated impairment loss. The initial cost of an asset comprises its purchase price and any directly attributable costs of bringing the asset to its working condition and location for its intended use. Expenditure incurred after property, plant and equipment have been put into operation, such as repairs and maintenance and overhaul costs, are recognised as expense in the year in which it is incurred. In situations where it is probable that the expenditure has resulted in an increase in the future economic benefits expected to be obtained from the use of the asset, the expenditure is capitalised as an additional cost of the asset. When assets are sold or retired, their cost and accumulated depreciation are eliminated from the accounts and any gain or loss resulting from their disposal is included in the income statement. Page 11 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. 2. PRINCIPAL ACCOUNTING POLICIES (CONTINUED) (g) Property, plant and equipment and depreciation (continued) Depreciation is calculated using the straight-line method to write off the cost, after taking into account the estimated residual value of 5%, of each asset over its expected useful life. The expected useful lives are as follows: Buildings 20 – 50 years Machinery and equipment 8 –18 years Motor vehicles 5 – 10 years Furniture, fixtures and office equipment 8 – 10 years Interest costs on borrowings to finance the construction of property, plant and equipment are capitalised during the period of time which is required to complete and prepare the asset for its intended use. Other borrowing costs are expensed. (i) Construction-in-progress Construction-in-progress represents plant and properties under construction or equipment under installation, and is stated at cost. This includes costs of construction, acquisition and other direct costs, plus borrowing costs which include interest charges and exchange difference arising from foreign currency borrowings (to the extent that they are regarded as an adjustment to the interest costs) used to finance these projects during the construction period. Capitalisation of interest charges ceases when substantially all the activities necessary to prepare the asset for its intended use are complete. Construction in progress is transferred to property, plant and equipment when it is completed and ready for its intended use, notwithstanding any delays in the issue of the relevant commissioning certificates by the appropriate PRC authorities. Construction-in-progress is not depreciated until such time as property, plant and equipment are completed and ready for use. Page 12 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. 2. PRINCIPAL ACCOUNTING POLICIES (CONTINUED) (j) Impairment of assets Property, plant and equipment, intangible assets, investments in associates and joint ventures and other investments are reviewed for impairment whenever events or changes in circumstances indicate that the carrying amount of an asset may not be recoverable. Whenever the carrying amount of an asset exceeds its recoverable amount, an impairment loss is recognised in income for items of property, plant and equipment, intangible assets, investments in associates and joint ventures and long term investments carried at cost. The recoverable amount is the higher of an asset’s net selling price and value in use. The net selling price is the amount obtainable from the sale of an asset in an arm’s length transaction while value in use is the present value of estimated future cash flows expected to arise from the continuing use of an asset and from its disposal at the end of its useful life. Recoverable amounts are estimated for individual assets or, if it is not possible, for the cash-generating unit. Reversal of impairment losses recognised in prior years is recorded when there is an indication that the impairment losses recognised for the asset no longer exist or has decreased. The reversal is recorded as income. (k) Inventories Inventories comprise raw materials, work in progress and finished goods. Inventories are valued at the lower of cost and net realisable value. Cost, calculated on the weighed average basis, comprises all cost of purchase , cost of conversion and other costs incurred in brining the inventories to their present location and condition. Net realisable value is the estimated selling price in the ordinary course of business less the estimated costs of completion and the estimated costs necessary to make the sale. (l) Receivables Receivables are carried at original invoice amount less provision made for impairment of these receivables. A provision for impairment of trade receivables is established when there is objectives evidence that the Group will not be able to collect all amounts due according to the original term of receivables. The amount of the provision is the difference between the carrying amount and the recoverable amount, being the present value of expected cash flows, discounted at the market rate of interest for similar borrowers. Page 13 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. 2. PRINCIPAL ACCOUNTING POLICIES (CONTINUED) (m) Cash and cash equivalents Cash represents cash in hand and deposits with any banks or other financial institutions which are repayable on demand. Cash equivalents represent short term, highly liquid investments which are readily convertible into known amounts of cash with original maturities of three months or less and that are subject to an insignificant risk of change in value. (n) Deferred taxation Deferred taxation is provided under the liability method in respect of significant temporary differences between the tax base of an asset or liability and its carrying amount in the balance sheet. The tax base of an asset or liability is the amount attributed to that asset or liability for tax purposes. Deferred tax liabilities are recognised for all taxable temporary differences. Deferred tax assets are recognised for all deductible temporary differences to the extent that it is probable that taxable profits will be available against which the deductible temporary difference can be utilised. (o) Provisions A provision is recognised when, and only when an enterprise has a present obligation (legal or constructive) as a result of a past event and it is probable (i.e. more likely than not) that an outflow of resources embodying economic benefits will be required to settle the obligation, and a reliable estimate can be made of the amount of the obligation. Provisions are reviewed at each balance sheet date and adjusted to reflect the current best estimate. Where the effect of the time value of money is material, the amount of a provision is the present value of the expenditure expected to be required to settle the obligation. Page 14 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. 2. PRINCIPAL ACCOUNTING POLICIES (CONTINUED) (p) Revenue recognition Provided it is probable that the economic benefits associated with a transaction will flow to the Group and the revenue and costs, if applicable, can be measured reliably, revenue is recognised on the following basis:- i) Sale of goods Revenue is recognised when the significant risks and rewards of ownership of goods have been transferred to the buyer (normally upon delivery of goods to customers). ii) Interest income Interest income is recognised on a time proportion basis taking account of the principal outstanding and the effective rate over the period to maturity. iii) Rental income Rental income is recognised on a straight line basis over the lease term. (q) Foreign currency translation The Company and its subsidiaries maintain their books and records in RMB. Transactions in other currencies are translated into the reporting currency at exchange rates prevailing at the dates of the transactions. Foreign exchange gains and losses arising from settlement of such transactions and from the translation of monetary assets and liabilities denominated in other currencies are recognised in the consolidated income statement. (r) Operating leases Leases where a significant portion of the risks and rewards of ownership are remained by the lessor are classified as operating leases. Payments made under operating leases (net of any incentives received from the lessor) are charged to the income statement on a straight-line basis over the period of the lease. Page 15 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. 2. PRINCIPAL ACCOUNTING POLICIES (CONTINUED) (s) Pension scheme Pursuant to the PRC laws and regulations, contributions to the basic old age insurance for the Group’s local staff are to be made monthly to a government agency based on a certain percentage of the standard salary set by the provincial government. The government agency is responsible for the pension liabilities relating to such staff upon their retirement. The Group accounts for these contributions on an accrual basis. The Group has no obligation for the payments of retirement and other post-retirement benefits to employees other than the monthly contributions described above. (t) Borrowings Borrowing costs that are directly attributable to the acquisition, construction or production of assets that necessarily take a substantial period of time to be ready for their intended use or sale are capitalised as part of the cost assets. All other borrowing costs are recognised as an expense in the period in which they are incurred. (u) Segment reporting Business segments provide products or services that are subject to risks and return that are different from those of other business segments. Geographical segments provide products or services within a particular economic environment that is subject to risks and returns that are different from those of components operating in other economic environments. (v) Contingencies Contingent liabilities are not recognised in the consolidated financial statements. They are disclosed unless the possibility of an outflow of resources embodying economic benefits is remote. A contingent asset is not recognised in the consolidated financial statements but disclosed when an inflow of economic benefits is probable. Page 16 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. 3. TURNOVER Turnover represents gross sales based on the invoiced value of goods sold, net of value added tax, discounts and returns. 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Gross sales 1,169,713 983,063 Less : Consumption tax and surtaxes (Note 7(c)) (12,881) (12,759) 1,156,832 970,304 4. FINANCE COSTS 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Interest income received from holding company - 37,662 Interest income 4,408 3,685 Interest expenses (5,046) (48,034) Foreign exchange loss and others (2,016) (1,665) (2,654) (8,352) Page 17 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. 5. PROFIT BEFORE INCOME TAX AND MINORITY INTERESTS Other than those disclosed in the face of the consolidated income statement, profit before income tax and minority interest was arrived at after charging/(crediting) the following items:- 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Included in cost of sales:- - Write back of provision for inventories (21,662) (52,753) - Amortisation of land use rights 1,298 1,221 - Write back of doubtful debts - (2,649) Included in other operating expenses:- Loss/(gain) on disposal of property, plant and equipment 3,493 (8,041) Depreciation of property, plant and equipment 37,250 33,078 Staff costs (Note 6) 47,067 54,893 6. STAFF COST 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Wages and salaries 31,026 37,144 Contribution to statutory pension scheme 7,435 6,901 Provision of staff welfare benefits 6,271 5,095 Other social security costs 2,335 5,753 47,067 54,893 Page 18 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. 6. STAFF COST (CONTINUED) The Group provides for certain staff welfare based on percentages of the standard salaries. Staff welfare consists of staff welfare benefit, medical insurance, housing fund and unemployment insurance etc. Provision for staff welfare are made based on the following percentages of employees’ standard salaries:- 2004 2003 Statutory pension contribution 23 - 24% 23 - 24% Staff welfare benefits * 14% 14% Medical insurance * 1% 1% Housing fund 5% 5% Unemployment insurance 2 - 3% 2 - 3% Labor union fund 2% 2% Staff education surplus 1.5% 1.5% * A portion of the staff welfare benefit is utilised for the payments of medical insurance to the social welfare authorities. 7. TAXATION (a) Enterprises income tax (“EIT”) Taxation in the consolidated income statement represents: 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Current year taxation 78 77 The Company and its subsidiaries are subject to EIT at a rate of 33% on their taxable income. No deferred tax asset has been provided for as it is uncertain that the Group will have future taxable profit to utilise these tax losses and temporary differences. Page 19 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. 7. TAXATION (CONTINUED) (b) Value-added Tax (“VAT”) The Group is subject to VAT, which is levied at 17% on the gross turnover upon sale of goods. Input VAT paid on purchase of raw materials, semi-finished products, etc, can be used to offset the VAT payable on sales to determine the net VAT payable. (c) Consumption tax and surtaxes The Group is subject to Consumption Tax (“CT”) at 10% on the sales value of certain categories of motorcycles. In addition to the above, the Group is subject to the following surtaxes:- - City development tax – a tax levied at 7% of CT plus net VAT payable; - Education supplementary tax, a tax levied at 3% of CT plus net VAT payable. 8. EARNINGS PER SHARE The calculation of basic earnings per share for the year ended 31 December 2004 was based on the net profit of approximately RMB 6,776,000 (2003 : RMB 2,019,946,000) divided by 971,817,440 shares outstanding during the year. (2003 : 971,817,440 shares). 9. LAND USE RIGHTS 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Cost: At 1 January 58,648 59,780 Disposals - (1,132) At 31 December 58,648 58,648 Accumulated amortisation: At 1 January 7,630 6,597 Charge for the year 1,298 1,221 Written back on disposal - (188) At 31 December 8,928 7,630 Net book value: At 31 December 49,720 51,018 As of 31 December 2004, land use rights with carrying amounts totaling RMB18,071,000 (2003 : RMB19,793,000) were in the process of transfer of titles. Page 20 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. 10. PROPERTY, PLANT AND EQUIPMENT Furniture Machinery fixtures and and Motor office Construction 2004 2003 Buildings equipment vehicles equipment in-progress Total Total RMB’000 RMB’000 RMB’000 RMB’000 RMB’000 RMB’000 RMB’000 Cost: At 1 January 375,213 633,783 16,394 8,345 12,507 1,046,242 1,069,805 Additions 175 6,556 1,992 162 10,314 19,199 13,049 Transfer from construction in progress 1,222 10,831 668 1,773 (14,494) - - Disposals (364) (5,742) (463) - (6,539) (13,108) (30,372) Reclassification 13,548 (13,750) - 202 - - (6,240) At 31 December 389,794 631,678 18,591 10,482 1,788 1,052,333 1,046,242 Accumulated depreciation: At 1 January 156,745 413,406 10,948 2,017 6,133 589,249 574,891 Charge for the year 7,293 26,689 1,324 1,944 - 37,250 33,078 Impairment losses - - - - - - 1,768 Written back on disposal (53) (2,287) (247) - (5,974) (8,561) (14,248) Reclassification (1,972) 2,386 (166) (248) - - (6,240) At 31 December 162,013 440,194 11,859 3,713 159 617,938 589,249 Net book value: At 31 December 2004 227,781 191,484 6,732 6,769 1,629 434,395 At 31 December 2003 218,468 220,377 5,446 6,328 6,374 456,993 Page 21 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. 11. INVESTMENTS IN UNCONSOLIDATED SUBSIDIARIES 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Investments in unconsolidated subsidiaries, at cost - 4,950 Amounts due to unconsolidated subsidiaries - (380) - 4,570 During the year, the Group’s unconsolidated subsidiaries were liquidated. 12. INVESTMENTS IN ASSOCIATES 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Investments in associates, at cost (Note) 4,100 4,800 Share of net assets of associates 2,419 - Amounts due from associates 13,123 17,975 19,642 22,775 As of 31 December 2004, details of the Group’s associates were as follows:- Percentage of direct Place of Date of Registered equity Principal Name of associate incorporation incorporation capital interest activities ’000 Jinan Kai Feier Jinan, 21 November RMB10,000 25% Sale of Vehicle Co., Ltd. Shandong 2001 motorcycle (Note) Province engines Shan Dong Pioneers Rizhao, 26 December RMB5,000 12% Sale of Motorcycle Co., Ltd. Shandong 2003 motorcycles and (Formerly known as Province parts Shan Dong Rizhao Pioneers Motorcycle Co., Ltd.) (Note) Page 22 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. 12. INVESTMENTS IN ASSOCIATES (CONTINUED) Percentage of direct Place of Date of Registered equity Principal Name of associate incorporation incorporation capital interest activities Jiangmen Qingqi Jiangmen, December RMB5,000 20% Not yet Huanan Motorcycle Guangdong 2003 commenced Industry Co., Ltd. Province business (Note) Jinan Zuki Industrial Jinan, June USD1,000 50% Provision of Design Co., Ltd. Shandong 2004 industrial Province design services Note: The Group’s share of post-acquisition profits had not been included in these consolidated financial statements as the operating results of these associates were immaterial to the Group. The names of the above companies are directly translated from their Chinese names and may not represent their legal names. 13. AVAILABLE-FOR-SALE INVESTMENTS 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Investments in unlisted shares, at cost - 1,000 During the year, the Group disposed of its investments in unlisted shares to holding company at cost. Page 23 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. 14. AMOUNTS DUE FROM HOLDING COMPANY AND FELLOW SUBSIDIARIES 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Amount due from holding company 662,909 1,309,982 Less: Provision (662,909) (481,208) - 828,774 Amounts due from fellow subsidiaries 613,757 812,255 Less : Provision (612,871) (805,042) 886 7,213 During the year the Group received a total amount of approximately RMB835 million from holding company. Pursuant to a debt transfer agreement dated 8 November 2004 entered into among the Company, its holding company and fellow subsidiary, the balance of RMB191,155,000 owed to the Company by the fellow subsidiary was transferred to the holding company. 15. INVENTORIES 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Raw materials – at net realisable value 69,531 52,375 Work-in-progress – at net realisable value 23,209 43,800 Low-value consumables – at cost 12 506 Finished goods – at net realisable value 92,577 70,201 185,329 166,882 As at 31 December 2004, finished goods with net realizable value of RMB19,311,000 (2003: Nil) were pledged as collateral for short-term borrowings. Page 24 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. 16. AMOUNTS DUE FROM RELATED COMPANIES Amounts due from related companies as of 31 December 2004 represented deposits placed in the bank accounts of related companies. 17. SHORT TERM BORROWINGS As of 31 December 2004, the Group had the following short term borrowings which were demoninated in Renminbi:- Type RMB’000 Annual interest rate Guarantee/security Unsecured bank loans 11,000 5.49%-7.97% Guaranteed by a third party Secured bank loans 12,900 6.79%-6.90% Secured by certain inventories of the Group 23,900 As of 31 December 2003, the Group had the following short term borrowings which were demoninated in Renminbi:- Type RMB’000 Annual interest rate Guarantee/security Unsecured bank loans 29,380 2.52%-7.14% Guaranteed by a third party and a related company Secured bank loans 274,703 5.84%-6.69% Secured by certain property, plant and equipment of the Group 304,083 Page 25 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. 18. PROVISION 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Provision for losses arising from guarantees issued on overdue loans and certain unsecured loans of holding company and fellow subsidiaries - 422,481 During the year the Company had fully settled the above liabilities. 19. SHARE CAPITAL As of 31 December 2004, outstanding share capital represented unlisted state-owned shares, unlisted legal person shares, A shares and B shares. The B shares rank pari passu in all respects with the unlisted shares and A shares except that the unlisted shares can only be owned and traded by legal person investors in the PRC, while A and B shares can be owned and traded by overseas investors and domestic investors. Details of share capital were as follows:- Number of shares Amount 2004 2003 2004 2003 RMB’000 RMB’000 State-owned shares (non-listed) 397,488,000 397,488,000 397,488 397,488 Legal person shares (non-listed) 37,619,400 37,619,400 37,619 37,619 A shares 306,710,040 306,710,040 306,710 306,710 B shares 230,000,000 230,000,000 230,000 230,000 971,817,440 971,817,440 971,817 971,817 As of 31 December 2003, 198,500,000 stated-owned shares had been pledged by the state-owned shareholder to a bank as collateral for the short-term borrowings of holding company for the period from 24 December 2001 to 31 October 2004. As at 25 April 2004, the bank released 34,000,000 pledged stated-owned shares upon settlement of the short-term borrowings of RMB24,000,000. Page 26 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. 20. RESERVES (a) Capital surplus Capital surplus may be utilised to offset prior years’ losses or for issuance of bonus shares. According to the resolution of the Shareholders’ Meeting dated 8 June 2004, the Company utilised capital surplus amounting to approximately RMB1,063,802,000 to offset prior years’ losses. As of 31 December 2004, the capital surplus of the Company represented share premium, that is, net assets acquired from holding company in excess of par value of state-owned shares issued. (b) Statutory surplus reserve In accordance with the PRC company law and the Company’s articles of association, the Company is required to appropriate 10% of its annual statutory net profit (after offsetting any prior years’ losses) to statutory surplus reserve (“SSR”) until the balance of the SSR reaches 50% of the Company’s share capital. Thereafter, any further appropriation is optional. Upon approval, the SSR may be utilised to offset prior years’ losses or for issuance of bonus shares. Except for the reduction of losses incurred, other usage should not result in the statutory surplus reserve falling below 25% of the registered capital. (c) Statutory public welfare fund In accordance with the Company’s articles of association, the Company shall appropriate 5% to 10% of it’s annual statutory net profit to the public welfare fund, which can only be utilised for collective staff benefits such as building of staff quarters. (d) Discretionary surplus reserve The appropriation to the discretionary surplus reserve is made based on resolutions at shareholders’ meeting. Page 27 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. 21. CONSOLIDATED SUBSIDIARIES As of 31 December 2004, consolidated subsidiaries of the Company, all of which were incorporated in the PRC, are unlisted and as follows:- Percentage Place of Date of Registered of equity Principal Name of subsidiary incorporation incorporation capital interest activities RMB’000 Jinan Qingqi Engine Jinan, 14 September 300,000 94.30% Manufacture Co., Ltd. Shandong 2000 and sale of Province motorcycle engines Jinan Qingqi 1st Jinan, 13 November 72,320 92.05% Manufacture Assembly Co., Ltd. Shandong 2000 and sale of Province motorcycle parts Jinan Qingqi 2nd Jinan, 15 November 100,000 94.40% Manufacture Assembly Co., Ltd Shandong 2000 and sale of Province motorcycles and parts Jinan Qingqi Casting Jinan, 26 September 62,700 95.85% Manufacture Co., Ltd (“Casting Shandong 2001 and sale of Company”) Province moulds Page 28 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. 21. CONSOLIDATED SUBSIDIARIES (CONTINUED) Percentage Place of Date of Registered of equity Principal Name of subsidiary incorporation incorporation capital interest activities RMB’000 Jinan Qingqi Sales Jinan, 22 June 2000 500 90.00% Sale of Co., Ltd. Shandong motorcycles and Province parts Jinan Huicheng Zhangqiu, 11 March 20,000 43.13% Manufacture Casting Co., Ltd. Shangdong 2003 and sale of (“Huicheng Casting”) Province moulds * ∗ The Company indirectly holds 43.13% of the equity interest of Huicheng Casting via Casting Company. The Company has over 50% of voting rights in the board of directors of Huicheng Casting which is therefore accounted for as a subsidiary. The names of the above companies are directly translated from their Chinese names and may not represent their legal names. 22. FINANCIAL RISK MANAGEMENT (a) Financial risk factors and financial risk management The Group’s activities expose it to a variety of financial risks, including credit risk, liquidity risk, interest risk and foreign exchange risk. The Group’s overall risk management programme focuses on the unpredictability of financial markets and seeks to minimise potential adverse effects on the financial performance of the Group. Financial risk management is carried out under policies approved by the board of directors. Page 29 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. 22. FINANCIAL RISK MANAGEMENT (CONTINUED) (b) Credit risks The Group has no significant concentration of credit risk with any single counterparty except for the amount due from its holding company which has been fully provided for. The Group has policies in place to ensure that sales of products are made to customers with an appropriate credit history. Cash transactions are limited to high credit quality financial institutions. The Group has policies that limit the amount of credit exposure to any one financial institution. (c) Liquidity risks Prudent liquidity risk management implies maintaining sufficient cash, and the availability of funding through an adequate amount of committee credit facilities and the ability to close out market position. i) Interest rate risk The interest rates and terms of repayments of the bank borrowings of the Group are set out in note 17 to the consolidated financial statements. ii) Foreign exchange risk The Group exports goods to overseas customers and is exposed to foreign exchange risk. The management closely monitors the foreign exchange risk on a regular basis. (d) Fair value estimation In assessing the fair value of non-trading securities and other financial instruments, the Group uses a variety of methods and makes assumptions that are based on market conditions existing at each balance sheet date. The face values less any estimated credit adjustments for financial assets and liabilities with a maturity of less than one year are assumed to approximate fair values. Page 30 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. 23. SEGMENT INFORMATION The Group conducts its business within one business segment – the business of manufacture and sale of motorcycles and parts in the PRC. The following is an analysis of sales by geographical area in which sales were conducted: 2004 2003 RMB’000 RMB’000 The PRC 868,010 684,726 America 106,746 71,207 Europe 71,007 19,653 Asia 56,581 29,507 Africa 48,405 161,485 Atlantic 6,083 3,726 1,156,832 970,304 24. RELATED PARTY TRANSACTIONS Parties are considered to be related if one party has the ability, directly or indirectly, to control the other party, or exercise significant influence over the other party in making financial and operating decisions. Other than those disclosed in Notes 14 and 18, the Group had the following significant transactions with holding company and fellow subsidiaries for the year ended 31 December 2004:- 2004 2003 RMB’000 RMB’000 Gross sales to - holding company - 2,878 - fellow subsidiaries 59,733 48,401 - an associated company 6,466 33,434 Purchase of raw materials from - fellow subsidiaries 20,251 22,528 - an associated company 4,215 1,289 Subcontracting fee income received from subsidiary 3,680 - Interest income from holding company - 37,662 Page 31 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. 25. IMPACT OF IFRS ADJUSTMENTS ON NET PROFIT FOR THE YEAR AND SHAREHOLDERS’ DEFICIT The statutory accounts of the Group are prepared in accordance with PRC accounting rules and regulations applicable to joint stock limited companies. These accounting principles differ in certain significant respects from IFRS. The effects of these differences on the net profit for the year ended 31 December 2004 and shareholders’ deficit as at that date are summarised as follows: Net profit Shareholders’ for the year deficit Note RMB’000 RMB’000 As determined pursuant to PRC accounting rules and regulations 10,278 365,529 Income directly taken into reserves (a) 35 - Goodwill (b) 149 - Unrecognised investment loss (c) (3,686) - As determined pursuant to IFRS 6,776 365,529 Note: (a) Write back of long outstanding payables was credited to capital reserve in A Share. The profits were recognised as income in the profit and loss account in B Share. (b) Goodwill arose in prior years on acquisition of subsidiaries was directly dealt with in reserves in B Share. The subsequent amortisation were reversed in B share. (c) Losses of subsidiaries in excess of the Company’s investment costs were recorded in shareholders’ equity as unrecognised investment losses in A share. Such losses were recognised in the profit and loss account in B share. Page 32 CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEAR ENDED 31 DECEMBER 2004 Contents Pages Auditors’ report 1 Consolidated income statement 2 Consolidated balance sheet 3&4 Consolidated statement of changes in equity 5 Consolidated cash flow statement 6&7 Notes to the consolidated financial statements 8 to 34 JINAN QINGQI MOTORCYCLE CO., LTD. (incorporated in the People’s Republic of China) CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEAR ENDED 31 DECEMBER 2004