民和股份(002234)2008年年度报告

证券代码:002234 证券简称：民和股份 山东民和牧业股份有限公司 SHANDONG MINHE ANIMAL HUSBANDRY CO.，LTD. 二〇〇八年年度报告 披露日期：二〇〇九年三月 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 重要提示 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不 存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和 完整性承担个别及连带责任。 没有董事、监事、高级管理人员声明对年度报告内容的真实性、准确性和完 整性无法保证或存在异议。 所有董事均出席审议本次年报的董事会会议。 中兴华会计师事务所有限责任公司为本公司 2008 年度财务报告出具了标准 无保留意见的审计报告。 公司负责人孙希民、主管会计工作负责人吕中民及会计主管人员曲平声明： 保证年度报告中财务报告的真实、完整。 2 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 目 录 第一章 公司基本情况简介··············································································4 第二章 会计数据和业务数据摘要 ···································································6 第三章 股本变动及股东情况 ··········································································8 第四章 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ···········································12 第五章 公司治理结构···················································································15 第六章 股东大会情况简介············································································24 第七章 董事会报告 ······················································································25 第八章 监事会报告 ······················································································48 第九章 重要事项 ··························································································50 第十章 财务报告 ··························································································55 第十一章 备查文件目录 ············································································· 112 3 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 第一章 公司基本情况简介 一、公司中英文名称及简写 1、公司中文名称：山东民和牧业股份有限公司（以下简称“公司”、“本公 司”） 2、公司英文名称：SHANDONG MINHE ANIMAL HUSBANDRY CO.，LTD. 3、公司中文名称缩写：民和股份 4、公司英文名称缩写：MINHE 二、公司法定代表人：孙希民 三、公司董事会秘书、证券事务代表联系方式 股票简称 民和股份 股票代码 002234 上市证券交易所 深圳证券交易所 董事会秘书 证券事务代表 姓名 张东明 高小涛 联系地址 山东省蓬莱市南关路 2-3 号 山东省蓬莱市南关路 2-3 号 电话 0535-5637723 0535-5637723 传真 0535-5637525 0535-5637525 电子信箱 info@minhe.cn minhe7525@126.com 四、公司注册地址、办公地址、邮政编码、公司网址及电子信箱 公司注册地址：烟台蓬莱市西郊 公司办公地址：烟台蓬莱市南关路 2-3 号 邮政编码：265600 公司国际互联网地址：http://www.minhe.cn 公司电子邮箱：info@minhe.cn 五、公司选定的信息披露报纸名称、登载年度报告的中国证券监督管理委员 会指定网站的网址及公司年度报告备置地点 4 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 1、公司信息披露报纸名称：中国证券报、上海证券报、证券时报 2、登载公司年度报告的中国证券监督管理委员会指定国际互联网网址为： 巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn/ 3、公司年度报告备置地点：公司证券部 六、公司股票上市交易所、股票简称和股票代码 1、公司股票上市交易所：深圳证券交易所 2、公司股票简称：民和股份 3、公司股票代码：002234 七、其他有关资料 1、公司注册资本：10750 万元 2、公司首次注册日期及变更登记日期： 公司首次注册地点：烟台蓬莱市西郊 公司首次注册日期：2000 年 12 月 1 日 公司最近一次变更登记日期：2008 年 8 月 20 日 公司注册登记地点：山东省工商行政管理局 3、企业法人营业执照注册号：370000228008450 4、税务登记证号码：370684165207843 5、公司聘请的会计师事务所名称：中兴华会计师事务所有限责任公司 公司聘请的会计师事务所办公地址：北京市朝外大街 22 号泛利大厦 1709 室 6、经营范围：种鸡饲养、种蛋、鸡苗销售；饲料、饲料添加剂预混料生产； 商品鸡饲养；兽药销售；玉米收购；肉鸡加工、销售；经营本企业自产产品及技 术的出口业务和本企业生产、科研所需机械设备及技术的进口业务；经营进料加 工和“三来一补”业务；有机肥、生物有机肥的生产和销售；粪污沼气发电项目（以 上需许可凭许可证经营）。 7、所属行业：A05 家禽饲养业 5 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 第二章 会计数据和业务数据摘要 一、主要会计数据 单位：（人民币）元 本年比上年增 2008 年度 2007 年度 2006 年度 减（％） 营业收入 812,083,075.94 564,376,287.81 43.89% 395,610,055.04 利润总额 52,849,831.34 90,999,093.04 -41.92% 41,730,086.91 归属于上市公司股东 51,524,714.38 84,716,351.22 -39.18% 41,470,892.65 的净利润 归属于上市公司股东 的扣除非经常性损益 57,148,887.43 82,225,175.64 -30.50% 39,207,948.40 的净利润 经营活动产生的现金 49,130,081.06 75,739,423.83 -35.13% 39,532,911.24 流量净额 本年末比上年 2008 年末 2007 年末 2006 年末 末增减（%） 总资产 1,021,796,231.97 660,478,267.95 54.71% 478,723,142.76 所有者权益（或股东 615,230,652.40 295,764,801.62 108.01% 211,048,313.86 权益） 股本 107,500,000.00 80,500,000.00 33.54% 80,500,000.00 二、主要财务指标 单位：（人民币）元 本年比上年增 2008 年度 2007 年度 2006 年度 减（％） 基本每股收益（元/股） 0.54 1.05 -48.57% 0.52 稀释每股收益（元/股） 0.54 1.05 -48.57% 0.52 扣除非经常性损益后的基本 0.59 1.02 -42.16% 0.49 每股收益（元/股） 全面摊薄净资产收益率（%） 8.37% 28.64% -20.27% 19.65% 加权平均净资产收益率（%） 10.77% 33.43% -22.66% 21.87% 扣除非经常性损益后全面摊 9.29% 27.80% -18.51% 18.58% 薄净资产收益率（%） 扣除非经常性损益后的加权 11.95% 32.45% -20.50% 20.67% 平均净资产收益率（%） 6 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 每股经营活动产生的现金流 0.46 0.94 -51.06% 0.49 量净额（元/股） 本年末比上年 2008 年末 2007 年末 2006 年末 末增减（％） 归属于上市公司股东的每股 5.72 3.67 55.86% 2.62 净资产（元/股） 三、非经常性损益项目 单位：（人民币）元 非经常性损益项目 金额 非流动资产处置损益 -5,161,801.51 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关， 符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府 1,443,012.10 补助除外 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -1,320,426.58 所得税影响额 -411,322.97 少数股东权益影响额 -173,634.09 合计 -5,624,173.05 7 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 第三章 股本变动及股东情况 一、股本变动情况 经中国证券监督管理委员会证监许可[2008]547号《关于核准山东民和牧业 股份有限公司首次公开发行股票的批复》文件核准，公司向社会公开发行人民币 普通股（A股）2,700万股，每股面值1.00元，增加注册资本人民币2,700万元， 变更后股本总额为10,750万元。 二、股份变动情况表 单位：股 本次变动前 本次变动增减（+，-） 本次变动后 送 公积金 其 数量 比例 发行新股 小计 数量 比例 股 转股 他 一、有限售条件股份 80,500,000 100.00% 80,500,000 74.88% 1、国家持股 2、国有法人持股 3、其他内资持股 80,500,000 100.00% 80,500,000 74.88% 其中：境内非国有法人持股 23,345,000 29.00% 23,345,000 21.71% 境内自然人持股 57,155,000 71.00% 57,155,000 53.17% 4、外资持股 其中：境外法人持股 境外自然人持股 5、高管股份 二、无限售条件股份 27,000,000 27,000,000 27,000,000 25.12% 1、人民币普通股 27,000,000 27,000,000 27,000,000 25.12% 2、境内上市的外资股 3、境外上市的外资股 4、其他 三、股份总数 80,500,000 100.00% 27,000,000 27,000,000 107,500,000 100.00% 三、限售股份变动情况表 单位：股 8 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 本年解除 本年增加 股东名称 年初限售股数 年末限售股数 限售原因 解除限售日期 限售股数 限售股数 孙希民 57,155,000 0 0 57,155,000 上市前承诺 2011 年 5 月 16 日 烟台祥润经 13,685,000 0 0 13,685,000 上市前承诺 2009 年 5 月 16 日 贸有限公司 烟台裕凯电 5,635,000 0 0 5,635,000 上市前承诺 2009 年 5 月 16 日 器有限公司 蓬莱丰发水 4,025,000 0 0 4,025,000 上市前承诺 2009 年 5 月 16 日 产有限公司 合计 80,500,000 0 0 80,500,000 － － 四、前 10 名股东、前 10 名无限售条件股东持股情况表 单位：股 股东总数 11,135 前 10 名股东持股情况 持有有限售条 质押或冻结 股东名称 股东性质 持股比例 持股总数 件股份数量 的股份数量 孙希民 境内自然人 53.17% 57,155,000 57,155,000 0 烟台祥润经贸有限公司 境内非国有法人 12.73% 13,685,000 13,685,000 0 烟台裕凯电器有限公司 境内非国有法人 5.24% 5,635,000 5,635,000 0 蓬莱丰发水产有限公司 境内非国有法人 3.74% 4,025,000 4,025,000 0 国信－农行－－国信“金理 财”价值增长股票精选集和资 境内非国有法人 1.57% 1,692,992 0 0 产管理计划 安徽旺众投资有限公司 境内非国有法人 0.32% 340,000 0 0 汪海明 境内自然人 0.28% 300,000 0 0 中国农业银行-中海分红增利 境内非国有法人 0.23% 246,930 0 0 混合型证券投资基金 梁铁玉 境内自然人 0.19% 203,846 0 0 周志英 境内自然人 0.16% 170,400 0 0 前 10 名无限售条件股东持股情况 股东名称 持有无限售条件股份数量 股份种类 国信－农行－－国信“金理财”价值增长股票精选集 1,692,992 人民币普通股 和资产管理计划 安徽旺众投资有限公司 340,000 人民币普通股 汪海明 300,000 人民币普通股 9 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 中国农业银行-中海分红增利混合型证券投资基金 246,930 人民币普通股 梁铁玉 203,846 人民币普通股 周志英 170,400 人民币普通股 郑元忠 150,000 人民币普通股 国信－华夏－“金理财”4 号集合资产管理计划 140,200 人民币普通股 李敬民 125,300 人民币普通股 中国光大银行股份有限公司-国投瑞银融华债券型证 116,500 人民币普通股 券投资基金 上述股东关联关系或一致行动的说明 未知 五、股票发行与上市情况 1、经中国证券监督管理委员会证监许可[2008]547 号《关于核准山东民和牧 业股份有限公司首次公开发行股票的批复》文件核准，公司向社会公开发行人民 币普通股（A 股）2,700 万股，每股面值 1.00 元。本次发行采用网下向询价对象 询价配售与网上向社会公众投资者定价发行相结合的方式进行，发行价格每股 10.61 元。 2、经深圳证券交易所《关于山东民和牧业股份有限公司人民币普通股股票 上市的通知》（深证上［2008］61 号）同意，公司首次公开发行的 2,700 万人民 币普通股股票在深圳证券交易所中小企业板上市，其中网上定价发行的 2,160 万 股于 2008 年 5 月 16 日起上市交易；网下配售的 540 万股于 2008 年 8 月 16 日起 上市交易。 3、公司无内部职工股。 六、控股股东及实际控制人变更情况 报告期内，公司不存在控股股东及实际控制人变更情况。 控股股东孙希民先生，中国国籍，无境外永久居留权。1948 年 12 月出生， 中共党员，大专学历，研究员。历任农业部山东蓬莱良种肉鸡示范场场长、蓬莱 民和牧业有限责任公司董事长兼总经理、蓬莱祥和畜牧有限责任公司董事长兼总 经理。兼任中国畜牧业协会禽业分会会长、中国畜牧业协会常务理事、中国农业 工程学会畜牧工程分会常务理事。曾被授予“全国畜牧行业优秀工作者”、 “烟台 市优秀人才”、 “山东省劳动模范”称号。现任公司董事长兼总经理，蓬莱民和食 品有限公司董事长。 10 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图 孙希民 53.17% 山东民和牧业股份有限公司 70% 100% 山东民和进出口有限公司 蓬莱民和食品有限公司 11 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 第四章 董事、监事、高级管理人员和员工情况 一、董事、监事和高级管理人员持股变动情况 性 年 姓名 职务 任期起始日期 任期终止日期 年初持股数 年末持股数 变动原因 别 龄 孙希民 董事长 男 61 2006 年 11 月 22 日 2009 年 11 月 21 日 57,155,000 57,155,000 无 曲洪波 董事 男 45 2006 年 11 月 22 日 2009 年 11 月 21 日 0 0 无 周 东 董事 男 39 2006 年 11 月 22 日 2009 年 11 月 21 日 0 0 无 张东明 董秘 男 33 2006 年 11 月 22 日 2009 年 11 月 21 日 0 0 无 孙祚学 董事 男 58 2006 年 11 月 22 日 2009 年 11 月 21 日 0 0 无 孙宪法 董事 男 37 2006 年 11 月 22 日 2009 年 11 月 21 日 0 0 无 王桂月 独立董事 男 73 2006 年 11 月 22 日 2009 年 11 月 21 日 0 0 无 董红敏 独立董事 女 44 2007 年 11 月 01 日 2009 年 11 月 21 日 0 0 无 牟敦潭 独立董事 男 44 2007 年 11 月 01 日 2009 年 11 月 21 日 0 0 无 崔华良 监事 男 35 2006 年 11 月 22 日 2009 年 11 月 21 日 0 0 无 刘儒然 监事 男 62 2006 年 11 月 22 日 2009 年 11 月 21 日 0 0 无 鹿天强 监事 男 35 2006 年 11 月 22 日 2009 年 11 月 21 日 0 0 无 吕中民 财务总监 男 55 2006 年 11 月 22 日 2009 年 11 月 21 日 0 0 无 合计 - - - - - 57,155,000 57,155,000 - 二、董事、监事、高级管理人员最近 5 年的主要工作经历，在股东单位任 职，以及在其他单位的任职或兼职情况。 （一）公司董事长孙希民先生兼任蓬莱民和食品有限公司董事长，董事孙宪 法先生兼任蓬莱民和食品有限公司总经理，公司财务负责人吕中民先生兼任蓬莱 民和食品有限公司财务负责人。其他董事、监事及高级管理人员不存在在股东单 位以及股东单位以外的其他单位任职的情况。 （二）现任董事、监事和高级管理人员的主要工作经历 1、董事 孙希民先生 男，61 岁，大专学历，研究员。历任农业部山东蓬莱良种肉 鸡示范场场长、蓬莱民和牧业有限责任公司董事长兼总经理、蓬莱祥和畜牧有限 12 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 责任公司董事长兼总经理。兼任中国畜牧业协会禽业分会会长、中国畜牧业协会 常务理事、中国农业工程学会畜牧工程分会常务理事。曾被授予“全国畜牧行业 优秀工作者”、 “烟台市优秀人才”、 “山东省劳动模范”称号。现任公司董事长兼 总经理，蓬莱民和食品有限公司董事长。担任本公司董事的任期自 2006 年 11 月 至 2009 年 11 月。 曲洪波先生 男，45 岁，大专学历。历任蓬莱市农业局财审科副科长、山 东民和牧业股份有限公司董事会秘书兼总经理助理。2002 年 8 月至今任公司副 总经理。担任本公司董事的任期自 2006 年 11 月至 2009 年 11 月。 周东先生 男，39 岁，工商管理硕士，兽医师。历任农业部山东蓬莱良种 肉鸡示范场种鸡场场长、蓬莱民和牧业有限责任公司种鸡场场长、蓬莱民和牧业 有限责任公司董事、生产部副经理、生产部经理。现任公司副总经理，担任本公 司董事的任期自 2006 年 11 月至 2009 年 11 月。 孙祚学先生 男，58 岁，助理经济师。历任蓬莱外贸公司冷藏厂厂长、外 贸种鸡场场长，现任山东民和牧业股份有限公司销售部经理。担任本公司董事的 任期自 2006 年 11 月至 2009 年 11 月。 孙宪法先生 男，37 岁，工商管理硕士，助理畜牧师。历任蓬莱民和牧业 有限责任公司董事，现任蓬莱民和食品有限公司总经理。担任本公司董事的任期 自 2006 年 11 月至 2009 年 11 月。 张东明先生 男，33 岁，大学本科学历，助理经济师。曾任蓬莱民和牧业 有限责任公司董事会秘书，现任山东民和牧业股份有限公司董事会秘书。担任本 公司董事的任期自 2006 年 11 月至 2009 年 11 月。 王桂月先生 男，73 岁，大专学历，曾任山东省兽医学校校长、山东省畜 牧兽医总站站长、山东省畜牧局局长、山东省畜牧协会会长。现任山东奶业协会 会长，担任本公司独立董事的任期自 2006 年 11 月至 2009 年 11 月。 牟敦潭先生 男，44 岁，会计学硕士，1984 年 7 月毕业进入山东汇德会计 师事务所有限公司工作至今。现任山东汇德会计师事务所有限公司董事、副主任 会计师。担任本公司独立董事的任期自 2007 年 11 月至 2009 年 11 月。 董红敏女士 女，44 岁，工学博士，现任中国农业科学院农业环境与可持 续发展研究所研究员，兼任中国农业工程学会畜牧工程分会副理事长，农业部畜 牧环境质量监督检验测试中心副总工程师，农业部畜牧业科技领导小组成员，中 13 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 国畜牧兽医学会环境卫生分会委员，中国畜牧兽医学会家畜生态学分会委员，美 国农业工程师协会会员，安徽农业大学兼职教授。担任本公司独立董事的任期自 2007 年 11 月至 2009 年 11 月。 2、监事 刘儒然先生 男，62 岁，高中学历。现任公司综合部副经理。担任本公司 监事的任期自 2006 年 11 月至 2009 年 11 月。 崔华良先生 男，35 岁，中专学历，历任农业部山东蓬莱良种肉鸡示范场 技术员，蓬莱民和牧业有限责任公司生产部技术员。2000 年 12 月至今任公司监 事会主席。担任本公司监事的任期自 2006 年 11 月至 2009 年 11 月。 鹿天强先生 男，35 岁，高中学历。曾就职于农业部山东蓬莱良种肉鸡示 范场，蓬莱民和牧业有限责任公司。2000 年 12 月至今任公司职工代表监事。担 任本公司监事的任期自 2006 年 11 月至 2009 年 11 月。 3、高级管理人员 曲洪波 公司副总经理。简历见公司董事部分 周 东 公司副总经理。简历见公司董事部分 张东明 公司董事会秘书。简历见公司董事部分。 吕中民 男，55 岁，大专学历，会计师。历任蓬莱市潮水镇低压电器厂财 务科长、蓬莱民和牧业有限责任公司财务部经理。2000 年 12 月至今任山东民和 牧业股份有限公司财务负责人。 三、员工情况 截至 2008 年 12 月 31 日，公司在册员工 1420 人。 专业构成：生产人员 1172 人，研发人员 16 人，技术人员 129 人，销售人 员 35 人，管理财务人员 68 人。 教育程度：大专及以上学历 213 人，大专以下 1207 人。 14 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 第五章 公司治理结构 一、公司治理基本情况 公司严格按照《公司法》、《证券法》、《上市公司治理准则》、《深圳证 券交易所股票上市规则》和中国证券监督管理委员会有关法律法规的要求，不断 完善公司的治理结构，建立健全内部管理和控制制度。目前，公司运作规范、独 立性强、信息披露及时、规范，法人治理结构与中国证券监督管理委员会有关上 市公司治理的规范性文件要求基本符合。 1、关于股东和股东大会：公司严格按照《上市公司股东大会规则》和《股 东大会议事规则》的规定和要求，规范股东大会的召集、召开、表决程序，报告 期内召开的股东大会均由董事会召集召开。根据《公司法》、《公司章程》的规 定应由股东大会审议的重大事项，均通过股东大会审议，确保所有股东特别是中 小股东享有平等地位，充分行使自己的权利。 2、关于董事和董事会：公司董事会共有9名董事，其中独立董事3名，董事 会下设审计、提名、薪酬与考核、战略四个专业委员会。公司严格按照《公司章 程》规定的选聘程序选举董事，董事会的人数及人员构成符合法律法规和《公司 章程》的要求。公司全体董事能够依据《董事会议事规则》、《独立董事工作制 度》、《中小企业板块上市公司董事行为指引》等开展工作，董事会的召集、召 开和表决合法有效。全体董事勤勉、尽责，认真出席董事会和股东大会，并积极 参加中国证券监督管理委员会、深圳证券交易所及山东省证监局组织的相关培 训。 4、关于监事和监事会：公司严格按照《公司法》、《公司章程》等有关规 定选举产生监事，监事会的人数及构成符合法律、法规的要求。公司监事会能够 按照《公司章程》、《监事会议事规则》的规定，本着对全体股东、对公司负责 的态度，对日常经营中的重大事项、关联交易、财务状况以及董事、高级管理人 员履行职责的合法、合规性进行监督，最大限度的维护公司及股东的合法权益。 公司监事诚信、勤勉的履行职责，监事会召集、召开和表决符合有关规定。 5、关于绩效评价与激励约束机制：公司正在逐步完善董事、监事及高级管 15 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 理人员绩效评价标准和激励约束机制，高级管理人员的聘任公开、透明，符合有 关法律法规的要求。 6、关于控股股东与上市公司的关系：公司控股股东行为规范，没有超越股 东大会直接干预公司的决策和经营活动，不存在占用公司资金的现象。公司也无 为控股股东及其子公司提供担保的情形。 7、关于信息披露：公司高度重视信息披露管理，按照有关法律法规的规定 和《公司信息披露管理制度》的要求，指定董事会秘书负责信息披露工作、接待 股东和投资者的来访、咨询。严格按照有关规定在指定媒体和网络上真实、准确、 完整、及时地披露有关信息，确保所有投资者公平获取公司信息。 二、公司董事长、独立董事及其他董事履行职责情况 1、报告期内，公司全体董事均能严格按照《公司法》、《证券法》、《上 市公司治理准则》、《深圳证券交易所股票上市规则》以及《中小企业板块上市 公司董事行为指引》等法律、法规及规章制度等规定和要求，诚实守信，严格遵 守董事行为规范，发挥各自的专业特长、技能和经验，积极履行董事职责；积极 参加中国证券监督管理委员会、深圳证券交易所及山东证监局组织的上市公司董 事、监事、高级管理人员培训学习，不断提高规范运作水平，切实保护公司和投 资者利益。 2、公司董事长孙希民先生在履行职责时，严格按照《公司法》、《中小企 业板块上市公司董事行为指引》及公司《章程》的规定，行使董事长职权，积极 推动公司内部各项制度的制订和完善，加强董事会建设。依法召集、主持董事会 会议，带头执行董事会决议，带头参加监管机构组织的培训，督促其他董事、高 管人员认真学习相关法律法规，提高依法履职的能力。 3、公司独立董事严格按照有关法律法规、《公司章程》及《独立董事工作 制度》等规定，本着对公司、投资者负责的态度，勤勉尽责、忠实履行职务，积 极出席相关会议，客观的发表自己的看法及观点。公司独立董事由畜牧行业专家 和会计专业人士担任，能够根据公司发展的不同阶段和所处的经济环境用自己的 专业知识对公司的决策做出独立、公正的判断，为公司未来经营和发展提出合理 化意见和建议；对报告期内公司关联交易、对外担保、续聘会计师事务所等事项 发表独立意见，不受公司和主要股东的影响，切实维护了中小股东的利益。 16 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 报告期内，董事出席董事会会议情况： 是否连续 应出席 现场出 通讯方式 委托出 缺席 董事姓名 职务 两次未亲 次数 席次数 出席次数 席次数 次数 自出席 孙希民 董事长 6 5 1 0 0 否 曲洪波 董 事 6 5 1 0 0 否 孙宪法 董 事 6 5 1 0 0 否 周 东 董 事 6 5 1 0 0 否 孙祚学 董 事 6 5 1 0 0 否 张东明 董 事 6 5 1 0 0 否 王桂月 独立董事 6 4 2 0 0 否 董红敏 独立董事 6 4 2 0 0 否 牟敦潭 独立董事 6 4 2 0 0 否 报告期内，公司三名独立董事对公司董事会审议的各项议案及其他事项没有 提出异议。 三、公司与控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面的情况 因公司控股股东为自然人，不存在公司与控股股东在业务、人员、资产、机 构、财务等方面的独立性问题，同时公司的控股股东未以任何形式占用公司的货 币资金或其他资产，公司具有独立完整的业务及自主经营能力。 四、公司对高级管理人员的考评和激励机制、相关奖励制度的建立及实施情 况 报告期内，公司以年初确定的业绩考核指标对高级管理人员进行业绩考核。 2008年度公司虽受经济危机的影响，但高管人员勤勉尽责，工作业绩良好，较好 的完成了本年度的各项任务。 公司未来还将推进《股票期权激励计划》的出台和实施，进一步完善公司治 理结构，健全公司激励约束机制，调动管理人员和技术骨干的积极性，吸引和留 住优秀管理人才，更好地促进公司长期稳定发展。 五、公司内部控制制度的建立和健全情况 公司结合实际情况和经营特点，按照《公司法》、《深圳证券交易所上市公 司内部控制指引》、《企业内部控制基本规范》等有关规定，已经建立起较为完 17 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 善的内部控制制度，并对其运行情况进行检查和监督，及时修订和完善，不断提 高公司规范运作水平，规避经营风险。 1、公司董事会对内部控制的自我评价 公司在发展中不断的完善各项内部控制制度，公司审计部及中兴华会计师事 务所有限责任公司已按相关标准对公司内部控制体系设计的合理性、完整性及实 施的有效性进行了测试和评估。公司董事会认为现有内部控制体系符合行业特点 和企业实际情况，能够有效的监控企业经营、管理活动，确保公司财务报告真实 完整，信息披露符合监管规定，能有效防范经营管理风险。 董事会对公司内部控制进行了认真的自查和分析，认为：公司建立了较为完 善的法人治理结构，内部控制体系较为健全，符合有关法律法规和证券监管部门 的要求。公司内部控制制度能够得到有效的执行，对控制和防范经营管理风险、 保护投资者的合法权益、促使公司规范运作和健康发展起到了积极的促进作用。 公司内部控制是有效的。 《 2008 年 度 内 部 控 制 自 我 评 价 报 告 》 刊 登 在 巨 潮 资 讯 网 http://www.cninfo.com.cn 上。 2、保荐机构的核查意见 华泰证券股份有限公司经核查后认为：民和股份已建立了较为完善、有效的 内部控制制度，并得到了有效的实施。民和股份董事会关于《2008年度内部控制 的自我评价报告》真实、客观地反映了其内部控制制度的建设及运行情况，本保 荐机构对此无异议。 华泰证券股份有限公司对公司《内部控制自我评价报告》的独立意见刊登在 巨潮资讯网http://www.cninfo.com.cn 上。 六、公司内部控制制度的建立和执行情况 是/否/ 2008年内部控制相关情况 备注/说明 不适用 一、内部审计制度的建立情况以及内审工作指引落实情况 1．内部审计制度建立 公司是否在股票上市后六个月内建立内部审计制度，内部 公司经第二届董事会第 是 审计制度是否经公司董事会审议通过 四次会议审议通过了 18 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 《内部审计制度》，并 经第三届董事会第十次 会议修订。 2．机构设置 公司董事会是否设立审计委员会，公司在股票上市后六个 月内是否设立独立于财务部门的内部审计部门，内部审计 是 部门是否对审计委员会负责 3．人员安排 （1） 审计委员会成员是否全部由董事组成，独立董事占 半数以上并担任召集人，且至少有一名独立董事为会计专 是 业人士 （2） 内部审计部门是否配置三名以上（含三名）专职人 是 员从事内部审计工作 （3） 内部审计部门负责人是否专职，由审计委员会提名， 是 董事会任免 二、年度内部控制自我评价报告披露相关情况 1．审计委员会是否根据内部审计部门出具的评价报告及相 关资料，对与财务报告和信息披露事务相关的内部控制制 是 度的建立和实施情况出具年度内部控制自我评价报告 2．本年度内部控制自我评价报告是否包括以下内容：（1） 内部控制制度是否建立健全和有效实施；（2）内部控制存 在的缺陷和异常事项及其处理情况（如适用）；（3） 改 进和完善内部控制制度建立及其实施的有关措施；（4） 上 是 一年度内部控制存在的缺陷和异常事项的改进情况（如适 用）；（5） 本年度内部控制审查与评价工作完成情况的 说明。 3． 内部控制自我评价报告结论是否为内部控制有效。如 是 为内部控制无效，请说明内部控制存在的重大缺陷 4．本年度是否聘请会计师事务所对内部控制有效性出具鉴 不适用 按规定，会计师事务所 证报告 每两年需对公司年度内 部控制有效性出具鉴证 5． 会计师事务所对公司内部控制有效性是否出具非无保 报告；本年度，会计师 留结论鉴证报告。如是，公司董事会、监事会是否针对鉴 不适用 未对公司年度内部控制 证结论涉及事项做出专项说明 有效性进行鉴证。 6． 独立董事、监事会是否出具明确同意意见（如为异议 是 意见，请说明） 7．保荐机构和保荐代表人是否出具明确同意的核查意见 是 （如适用） 19 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 三、审计委员会和内部审计部门本年度的主要工作内容与 相关说明 工作成效 1．审计委员会的主要工作内容与工作成效 第四季度审计委员会召开第一次 会议，确定第四季度的审计计划， （1） 说明审计委员会每季度召开会议审议内部审计部门 并审议审计部提交的《2008年第四 提交的工作计划和报告的具体情况 季度内部审计报告》和《2008年第 四季度募集资金使用情况的审核 报告》 第四季度向董事会报告内部审计 （2） 说明审计委员会每季度向董事会报告内部审计工作 工作进展情况，同时上报内审部门 的具体情况 提交并经审计委员会通过的报告。 （3） 审计委员会认为公司内部控制存在重大缺陷或重大 无 风险的，说明内部控制存在的重大缺陷或重大风险，并说 明是否及时向董事会报告，并提请董事会及时向证券交易 所报告并予以披露（如适用） （4）说明审计委员会所做的其他工作 无 2．内部审计部门的主要工作内容与工作成效 审计部能按照审计计划有序的开 （1） 说明内部审计部门每季度向审计委员会报告内部审 展工作。在审计过程中，根据公司 计计划的执行情况以及内部审计工作中发现的问题的具体 实际情况，就相关环节的内部控制 情况 制度建设和执行情况，审计中发现 的问题等向审计委员会汇报。 （2） 说明内部审计部门本年度按照内审指引及相关规定 对控股股东及其他关联方资金占 要求对重要的对外投资、购买和出售资产、对外担保、关 用问题进行审计；季度末出具 联交易、募集资金使用和信息披露事务管理等事项进行审 《2008年第四季度募集资金使用 计并出具内部审计报告的具体情况 情况的审核报告》 （3 内部审计部门在对内部控制审查过程中发现内部控制 无 存在重大缺陷或重大风险的，说明内部控制存在的重大缺 陷或重大风险，并说明是否向审计委员会报告（如适用） （4） 说明内部审计部门是否按照有关规定评价公司与财 是 务报告和信息披露事务相关的内部控制制度建立和实施的 有效性，并向审计委员会提交内部控制评价报告 已向审计委员会提交《2008 年度 （5） 说明内部审计部门向审计委员会提交下一年度内部 内部审计工作报告》以及《2009 审计工作计划和本年度内部审计工作报告的具体情况 年度审计工作计划》 （6） 说明内部审计工作底稿和内部审计报告的编制和归 是 档是否符合相关规定 （7）说明内部审计部门所做的其他工作 20 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 四、公司认为需要说明的其他情况（如有） 无 七、公司治理专项活动情况 根据中国证券监督管理委员会《关于开展加强上市公司治理专项活动有关事 项的通知》(证监公司字[2007]28号)、《关于2008年进一步深入推进公司治理专 项活动的通知》（上市部函[2008]116号）、山东证监局《关于开展加强上市公 司治理专项活动若干问题的通知》（鲁证监公司字[2007]22号）的精神要求和统 一部署，公司本着实事求是的原则，以规范运作、提高公司治理水平为目标，成 立了以董事长孙希民先生为组长的公司治理专项活动领导小组，认真开展了上市 公司治理专项活动。 公司于2008年5月16日在深圳证券交易所中小企业板上市，上市的时间较短， 相关制度规范正在着手建立和完善。通过本次自查，公司治理专项活动的开展情 况、问题的发现与整改落实情况如下： （一）公司治理专项活动开展的情况 1、学习阶段 2008年6月27日，公司成立了以董事长孙希民先生为组长、常务副总经理曲 洪波、董事会秘书张东明、财务负责人吕中民及职工监事鹿天强为主要成员的公 司治理专项活动领导小组。在学习领会中国证监会及山东证监局关于公司治理专 项活动文件精神的基础上，制定了公司治理专项活动实施方案，对公司治理专项 活动工作进行了详细安排部署。 2、自查阶段 2008年7月，公司按照中国证监会《“加强上市公司治理专项活动”自查事 项》及相关法律法规，对公司基本情况、股东情况、规范运作状况、独立性情况、 透明度情况及公司治理创新情况进行了全面梳理，认真查找存在的问题和不足， 切实做好自查工作。 3、整改阶段 针对发现的问题，公司制定了明确的整改措施、整改期限和整改责任人，形 成了《山东民和牧业股份有限公司公司治理专项活动自查报告和整改计划》，经 2008年7月28日公司2008年第一次临时董事会审议通过，并于2008年7月30日在 21 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》和“巨潮资讯网”进行了披露。 2008年10月27日，经公司2008年第三届董事会第八次会议审议通过了《关于公司 治理专项活动的整改报告》，并在《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时 报》和“巨潮资讯网”上披露。 4、公众评议阶段 公司于2008年7月30日公告了公司治理自查报告和整改计划后，到目前为止 尚未收到公众对本公司治理方面的意见或建议。 （二）公司治理存在的问题及整改落实情况 公司按照制定的《公司治理自查报告和整改计划》和中国证监会山东监管局 提出的监管意见进行了整改，并形成了《公司治理专项活动整改报告》，经2008 年第三届董事会第八次会议审议通过，并于2008年10月28日在 “巨潮资讯网” 和《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》上进行了披露。公司治理方 面存在的有待改进的具体问题及整改落实情况如下： 1、两位独立董事任职资格情况 整改情况：报告期内独立董事牟敦潭先生已经取得独立董事任职资格证书， 董红敏女士已报名参加第二十二期上市公司独立董事培训班。 2、公司董事会各专业委员会设立情况 整改情况：经公司2008年10月27日公司第三届董事会第八次会议审议设立了 董事会各下设委员会，并通过了《董事会审计委员会议事规则》、《董事会战略 委员会议事规则》、《董事会薪酬与考核委员会议事规则》、《董事会提名委员 会议事规则》。 3、需进一步完善信息披露工作 整改情况：2008年8月19日-20日、2008年8月25日，公司证券部组织各部门 及生产单位负责人进行学习，学习内容包括《公司法》、《证券法》中有关信息 披露的条款、《信息披露事务管理制度》及信息保密、报告流程等。通过学习， 强化了上述人员的信息保密意识，为公司更好地展开信息披露工作奠定了基础。 4、进一步加强董事、监事及高级管理人员的学习培训 整改情况：2008年7月3-4日，公司组织董事、监事参加了山东证监局组织的 22 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 2008年山东辖区上市公司董事、监事培训班；2008年7月13日，公司利用召开第 三届董事会第六次会议的机会，邀请两名保荐代表人对董事、监事及高管进行培 训，培训内容包括深圳证券交易所上市规则、中小板企业相关业务规则及上市公 司违规案例等。公司还利用董事会、股东大会召开之际不定期的邀请保荐代表人 和律师对董事、监事及高级管理人员培训相关法律法规，强化其法律意识和勤勉 尽责意识。 5、内部制度应进一步健全，未制定《审计委员会年报工作规程》和《独立 董事年报工作制度》 整改情况：根据中国证监会《关于做好上市公司2007年年度报告及相关工作 的通知》（证监公司字[2007]235号）要求，2008年10月27日公司第三届董事会 第八次会议审议通过了《审计委员会年报工作规程》和《独立董事年报工作制度》。 公司今后将进一步发挥董事会审计委员会和独立董事的作用，促进公司规范运 作。 6、《公司章程》应进一步完善 整改情况：2008年10月27日公司第三届董事会第八次会议审议通过了修改 《公司章程》议案，并于2008年11月28日经2008年第二次临时股东大会审议通过。 23 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 第六章 股东大会情况简介 报告期内，公司共召开了三次股东大会：2007年度股东大会、2008年第一次 临时股东大会、2008年第二次临时股东大会。会议的召集、召开程序、出席会议 人员资格及表决程序均符合《公司法》、《股东大会议事规则》等法律、法规、 规范性文件和《公司章程》的规定。 1、公司于2008年3月2日在二楼会议室召开了2007年度股东大会，会议审议 通过了《董事会2007年工作报告》、《2007年度财务决算报告》、《2007年利润 分配议案》、《监事会2007年工作报告》、《会计师事务所续聘的议案》、《关 于对2007年部分资产报废的议案》。 2、公司于2008年7月31日在山东省蓬莱市海滨路3号八仙居宾馆3号楼会议室 召开了2008年第一次临时股东大会，会议审议通过了《关于修改公司章程并提请 股东大会授权公司董事会办理工商变更的议案》、《关于修订公司的议案》。本次会议决议刊登在2008年8月1日《中国证券报》、《上 海证券报》、《证券时报》及“巨潮资讯网”上。 3、公司于2008年11月28日在二楼会议室召开了2008年第二次临时股东大会， 会议审议通过了《关于修改公司章程的议案》，《关于公司向银行申请综合授信 额度的议案》。本次会议决议刊登在2008年11月29日《中国证券报》、《上海证 券报》、《证券时报》及“巨潮资讯网”上。 24 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 第七章 董事会报告 一、2008 年经营情况 （一） 总体经营情况 2008年是公司发展历史上具有重要意义的一年，2008年5月16日，民和股份 成功上市，打造了肉鸡行业的第一“股”。公司治理结构不断完善，管理水平进 一步提高，核心主营业务经营取得持续增长，募投项目实施顺利，为公司的加速 发展、做强做大奠定了良好的基础。 2008年也是不平凡的一年，随着美国次贷危机的蔓延，全球经济遭受重创。 受其影响中国经济增长进一步放缓，通货膨胀率达到近十年的最高点。受外部需 求减少、宏观调控、人民币升值、原料价格上涨等多种因素影响，国内企业的经 营环境越趋恶化。家禽行业更是“灾难”不断，饲料原材料价格居高不下，高致 病性禽流感时有发生，更有人感染禽流感死亡事件，三鹿奶粉的三聚氰胺事件一 波未平，在鸡蛋中又被检出，一系列事件接踵而来，使养殖户效益下滑，养殖积 极性极大受挫。 公司在董事会的领导下，采取各种措施积极应对，认真落实董事会的各项决 议，使生产经营和项目建设全面有序进行，总体上保证了公司平稳、持续、健康 的发展。 公司2008年实现营业总收入812,083,075.94 元，比上年同期增长43.89%，实 现营业利润57,889,047.33 元，比上年同期下降38.88%，实现净利润51,850,552.58 元，比上年同期下降41.81%。公司整体经营取得了较大的成绩，但与上年度相比， 营业利润和净利润有较大幅度下降。 （二）主要财务数据分析 单位：（人民币）万元 本年比上年 项目 2008年度 2007年度 2006年度 增减（%） 营业收入 81,208.31 56,437.63 43.89 39,561.01 25 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 营业利润 5,788.90 9,471.17 -38.88 3,946.71 利润总额 5,284.98 9,099.91 -41.92 4,173.01 归属上市公司股东净利润 5,152.47 8471.64 -39.18 4,147.09 经营活动产生的现金流净 4,913.01 7,573.94 -35.13 3,953.29 额 基本每股收益（元） 0.54 1.05 -48.57 0.52 净资产收益率（%） 8.37 28.64 -20.27 19.65 本年比上年 2008年度 2007年度 2006年度 增减（%） 总资产 102,179.62 66,047.83 54.71 47,872.31 归属上市公司所有者权益 61,523.07 29,576.48 108.01 21,104.83 股本 10,750.00 8,050.00 33.54 8050.00 报告期内，公司主要财务指标出现不同程度的下滑，具体分析如下： 1、公司营业收入较去年增长43.89%，主要是由于公司生产规模扩大，产品 销售量增加所致。2008年公司主要产品鸡苗销量比去年同期增长38.29%，鸡肉 产品销量增长38.42%。 2、营业利润下降了38.88%，主要是受金融危机的影响，人们消费信心不足， 购买力下降，特别是禽流感和三聚氰胺事件后，养殖户效益下滑，养殖积极性受 挫，导致第四季度市场鸡苗价格大幅下降，公司第四季度出现亏损。 3、经营活动产生的现金流量净额下降35.13%，是因为第四季度主营产品鸡 苗价格与前三季度相比下降幅度较大，导致第四季度现金流入较少，影响经营活 动产生的现金流量净额。 4、每股收益下降48.57%，是因为本年度公司利润下降，且报告期内公司首 次公开发行股票2,700万股，股本由2007年度8,050万股增加至2008年度10,750 万股。 5、总资产、归属上市公司所有者权益及股本增加，是因报告期内公司首次 公开发行股票2,700万股，发行价格为每股人民币10.61元，募集资金总额 28,647.00万元，扣除保荐费、承销费等相关发行费用后，实际募集资金净额为 26,869.25万元。 （三）主营业务按行业、产品和地区分布情况 1、主营业务按行业、产品情况 26 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 单位：（人民币）万元 营业收入比 营业成本比 营业利润率 项目 营业收入 营业成本 营业利润率 上年增减 上年增减 比上年增减 分行业 畜牧业 81,208.31 69,413.58 14.52% 43.89% 62.37% -9.73% 分产品 鸡苗产品 35,103.33 25,791.77 26.53% 42.38% 84.85% -16.87% 鸡肉产品 40,134.99 38,108.72 5.05% 50.10% 57.28% -4.33% 饲料产品 3,298.32 3,065.51 7.06% 7.31% 6.12% 1.05% 2、主营业务按地区 单位：（人民币）万元 地区 营业收入 营业收入比上年增减 山东省内 53,500.56 54.07% 山东省外 27,707.75 27.61% （四）销售毛利率变动情况 增减超过 与同行业相比差异 项目 2008年度 2007年度 2006年度 30%的原因 超过30%的原因 销售毛利率 14.52% 24.25% 18.69% 无 公司的主要利润来源为鸡苗产品，2008年度、2007年度和2006年度鸡苗产 品的销售毛利率分别为26.53%、43.40%、34.15%； 2007年度受猪肉及副食品价格大幅上涨的影响，公司鸡苗产品的价格也有 较大幅度的上涨，导致公司2007年度销售毛利率较以往年度偏高。 2008年上半年公司鸡苗的销售毛利率为34.90%，与2006年度基本持平，但 受金融危机的影响，2008年下半年全国经济形势出现下滑，特别是禽流感和三 聚氰胺事件后，公司鸡苗销售价格大幅下降，导致第四季度出现亏损。2008年 度，受公司销量增加、饲料主要原材料价格上涨等因素的影响，鸡苗营业成本同 比增涨84.85%，远远高于营业收入的涨幅。以上是导致2008年公司销售毛利率 同比下降的主要原因。 （五）主要产品、原材料等价格变动情况 报告期内，受金融危机的影响，公司主要产品鸡苗的价格有所下降，平均价 27 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 格同比下降8.87%。报告期内公司其他产品价格变动幅度同比均没有超过30%的 情况。 报告期内，公司饲料主要原料玉米、豆粕价格有不同程度的上涨，对公司效 益有一定影响。饲料原料中，各原料的比例不同，价格的变动对生产成本的影响 也不同。报告期内玉米平均价格较去年上涨4.20%，虽然上涨幅度不大，但在饲 料中所占比例较高，全年玉米采购成本上涨约500万元；豆粕平均价格较去年上 涨36.62%，全年豆粕采购成本上涨约2000万元。其他原材料价格虽有波动，但 所占比例较低，对报告期内公司经营效益影响不大。 饲料原材料平均价格对比表 单位：元/Kg 原材料名称 2008年度 2007年度 增减比例（%） 玉米 1.686 1.618 4.20 豆粕 3.787 2.772 36.62 （六）主要供应商、客户情况 单位：(人民币)万元 前五名供应商 前五名采购金额 占采购金额的比例 预付账款余额 占预付账款的比列 采购金额合计 2008 年 21,535.20 33.34% 109.75 1.47% 2007 年 12,666.03 27.81% 0 0% 2006 年 6,574.18 22.50% 369.10 30.34% 前五名客户销 前五名销售金额 占销售金额比列 应收账款余额 占应收账款的比例 售金额合计 2008 年 11,349.31 13.98% 636.46 29.66% 2007 年 8,096.04 14.35% 50.00 2.68% 2006 年 5,023.93 12.70% 164.73 11.99% 公司前五名供应商未发生重大变化，也没有单个供应商采购额超过采购总额 30%的情形。公司前五名客户未发生重大变化，也没有单个客户销售收入超过销 售收入总额30%的情形，公司不存在过度依赖单一客户或供应商的情形。 公司与前五名供应销、客户之间不存在关联关系，公司董事、监事、高级管 理人员、核心技术人员、持股5%以上股东、实际控制人和其他关联方没有在前 述供应商、客户中直接或间接拥有权益。 （七）非经常性损益情况 28 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 单位：人民币元 非经常性损益项目 金额 非流动资产处置损益 -5,161,801.51 计入当期损益的政府补助 1,443,012.10 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -1,320,426.58 所得税影响额 -411,322.97 少数股东权益影响额 -173,634.09 合计 -5,624,173.05 报告期内，公司非经常性损性项目金额较大的是非流动资产处置损益，主要 为废旧鸡舍及其构筑物、风机和其他辅助生产设备的报废处理，没有单项非流动 资产处置项目非经常性损益绝对值超过公司净利润5%的情形，也不存在绝对值 达到净利润10%及以上的非经常性损益项目。 （八）主要费用情况 单位：(人民币)万元 项目 2008 年度 较 2007 年增减 2007 年度 2006 年度 销售费用 1,323.22 26.71% 1,044.30 773.60 管理费用 2,578.20 52.73% 1,688.06 1,547.73 财务费用 2,154.05 42.00% 1,516.95 1,037.04 合计 6,055.47 42.50% 4,249.31 3,358.37 主要费用与营业收入比较的变动趋势表 项目 2008 年度 2007 年度 2006 年度 销售费用 1.63% 1.85% 1.96% 管理费用 3.17% 2.99% 3.91% 财务费用 2.65% 2.69% 2.62% 合计 7.45% 7.53% 8.49% 报告期内管理费用比2007年度增加52.73%，主要原因为生产规模扩大，管 理成本相应加大；另根据会计准则的要求，2007年度本公司将结余的福利费冲 减管理费用4,775,557.23元，将结余的工会经费冲减管理费用1,428,047.24元， 合计冲减管理费用6,203,604.47元，2007年度实际管理费用为23,084,251.62元， 与调整前2007年度管理费用总额相比，2008年度同比增长11.68%。 报告期内财务费用同比增加42.00%，因为本年生产规模扩大，流动资金需 求增加，银行借款增加导致利息支出增加所致。2008年度公司流动负债同比增 加6,151.02万元。 从主要费用与营业收入比较的变动趋势表可以看出，公司近三年主要费用占 29 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 营业收入的比例变动幅度不大。 （九）董事、监事和高管人员薪酬情况 单位：(人民币)元 姓名 职务 2008 年度薪酬 2007 年度薪酬 同比增减 孙希民 董事长、总经理 119,900 119,900 曲洪波 董事、副总经理 72,000 72,000 周 东 董事、副总经理 69,600 72,000 ‐0.03% 张东明 董事、董事会秘书 60,000 60,000 孙祚学 董事、销售部经理 60,000 60,000 孙宪法 董事、民和食品总经理 84,000 84,000 王桂月 独立董事 30,000 20,000 50% 董红敏 独立董事 30,000 20,000 50% 牟敦潭 独立董事 30,000 20,000 50% 崔华良 监事会主席 58,479 34,168 71% 刘儒然 监事 33,600 30,000 12% 鹿天强 监事 21,600 21,600 吕中民 财务负责人 60,000 60,000 2008 年度，公司参考同行业公司及上市公司薪酬水平并结合公司实际情况 对独立董事的薪酬进行调整。其他董事、监事和高管薪酬变动是因业绩考核。 （十）会计制度实施情况 报告期内公司无会计政策变更、会计估计变更以及重大前期差错。 二、报告期内，公司资产、负债情况 （一）重要资产情况 公司的主要厂房、生产设备座落在蓬莱市公司及子公司厂区内，全部为自建 或自购，资产状况良好，不存在资产减值情况及担保、诉讼、仲裁事项。 （二）核心资产盈利能力 公司的核心资产盈利能力较好，没有出现替代资产或资产升级换代导致公司 核心资产盈利能力降低的情形。 （三）核心资产使用情况 报告期内，公司核心资产的使用效率平均在90%以上，均在正常使用，不存 在减值迹象或长年闲置状态。 （四）核心资产减值情况 30 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 报告期末，公司对存在减值迹象的相关资产进行了减值测试，根据减值测试 的结果，公司资产不存在减值情形，无需计提资产减值准备。 （五）金融资产投资情况 公司截止报告期末无证券投资等金融资产、无委托理财等财务投资、无套期 保值等相关业务。 （六）PE 投资情况 报告期内公司无PE 投资情况。 （七）主要存货变动情况 单位：(人民币)元 占 2008 年 2008 年末 市场供 产品销售价 原材料价格 存货跌价准备 项目 末总资产 余额 求情况 格变动情况 变动情况 的计提情况 的比例% 原材料 16,828,585.21 1.65 正常 无 低值易耗品 4,335,272.35 0.42 正常 报告期内鸡 原材料价格 无 库存商品 35,806,838.12 3.50 正常 苗产品的价 同比有不同 无 消耗性生物资产 99,954,587.00 9.78 正常 格有所下降 幅度的上涨 无 合计 156,925,282.68 15.36 （八）公司控股子公司经营情况 控股子公司蓬莱民和食品有限公司注册资本为282万美元，其中：山东民和 牧业股份有限公司出资197.4万美元，占注册资本70%。民和食品法定代表人孙 希民。经营范围为：养殖加工优良种禽、种蛋及鸡肉制品。主营业务为：鸡肉的 加工与销售。截至2008年12月31日，民和食品总资产为135,765,463.59元，总 负债99,280,702.35元，净资产36,484,761.24元。2008年1-12月份实现营业收入 380,902,790.58元，同比增长45.52%，实现净利润1,086,127.33元，同比减少 92.58%。 2008年度鸡肉产品的平均销售价格与2007年度基本持平，但平均采购价格 上涨13.50%，涨幅远远高于销售价格。毛鸡采购成本的大幅增加是造成食品公 司利润下降的主要原因。 2008年度、2007年度鸡肉产品平均销售价格和毛鸡平均采购价格 单位：元/Kg 项目 2008年度 2007年度 同比增减 31 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 平均销售价格 10.52 10.22 2.94% 平均采购价格 7.40 6.52 13.50% （九）债务变动情况 单位：（人民币）万元 项目 2008 年度 2007 年度 同比增减 2006 年度 长期借款 1,000.00 3,000.00 ‐66.67% 0.00 短期借款 30,712.00 21,786.00 40.97% 17,614.00 应付账款 5,650.47 8,752.70 ‐35.44% 4,885.17 报告期内短期借款增加40.97%，主要是2008年公司生产规模扩大，所需流 动资金增大，增加银行借款所致。长期借款减少66.67%，主要原因是2008年5 月10日、2008年10月10日分别偿还500.00万元，2009年5月10日与2009年10月 10日分别到期的500.00万元在一年内到期的非流动负债科目内核算。应付账款 同比减少35.44%，主要为报告期内支付工程款。 （十）偿债能力分析 指标 2008 年度 2007 年度 2006 年度 资产负债率 38.72% 53.61% 54.11% 流动比率 1.40 0.73 0.63 速冻比率 0.98 0.31 0.36 利息保障倍数 3.33 6.54 4.68 公司近三年的流动比率、速动比率逐年提高，资产负债率逐年下降，特别是 公司2008年5月首次公开发行股票募集资金后，公司的偿债能力进一步增强。同 时，公司与合作商业银行有着良好的合作关系，信用记录良好，保持了银行融资 渠道的畅通。 （十一）资产运营能力分析 指标 2008 年度 2007 年度 2006 年度 存货周转率（次） 4.74 4.19 4.92 应收账款周转率（次） 39.70 33.66 34.71 报告期内，公司存货周转率和应收账款周转率均逐年提高，且处于较高的水 平，说明公司回款速度快，存货周转速度快、流动性越强，公司资产营运能力良 好。 32 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 （十二）研发情况 单位：（人民币）万元 项目 2008 年度 2007 年度 2006 年度 研发费用 764.03 688.26 594.99 占销售收入比例 0.94% 1.22% 1.50% 公司近年来不断加大研发投入，加强对外交流与合作，提高研发水平。近三 年共完成国家科技支撑计划子课题2项，取得国家专利1项。 三、公司未来发展展望及 2009 年工作思路 （一）外部环境对公司经营的影响 2008年，由美国次贷危机衍生的金融危机，使世界各地经济不同程度地受 到波及和影响，家禽养殖业也未能幸免。由于席卷世界各地的金融危机影响，各 地都在调整经济、金融等相关政策积极救市。当前，随着我国宏观调控力度不断 加大，家禽行业正面临着严峻挑战，诸如 “融资难”、 “销售难”、 “市场差”、 “风 险大”等各种各样的不利因素纷至沓来，交相互织，从而催生了市场疲软、成本 上升、企业竞争加剧、发展环境趋差、发展后劲乏力等新问题的出现。尤其是家 禽养殖行业在这方面的问题更显突出，鸡肉产品消费放缓，订单减少；养殖户养 殖积极性受挫，鸡苗价格骤降； “三聚氰胺”事件影响等等，这一切就相应造成 了企业的压力加大。在当前全球金融危机的经济形势下，公司的生产经营也受到 了很大冲击。 从中央经济工作会议对2009年经济形势的判断，我们可以看出，金融危机 对实体经济的影响正进一步加深，其严重后果还会进一步显现，经济环境将更加 严峻，公司2009年仍面临着较为严峻的挑战。但从全局来看，我国经济的基本 面是稳固的，这个基本面反映出国民经济的本质是平稳运行，总体向好。同时， 由于国家出台了一系列经济振兴计划，采取了多项措施拉动内需，已对家禽行业 产生了积极影响，目前鸡苗及鸡肉产品市场价格较为稳定。 （二）行业状况及未来发展趋势 1、行业状况 肉鸡产业是我国畜牧业的重要组成部分，从上世纪80年代开始，中国现代 肉鸡业迈开了成长的第一步，经过20多年的不断进步，迅速发展成为中国农牧 33 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 业领域中产业化程度最高的行业。其单产水平、规模化程度、饲养设备、产品加 工水平等方面的优势尤为明显，现已成为解决农村劳动力就业、促进农民增收的 重要产业。据联合国粮农组织（FAO）相关统计，2008年中国鸡肉消费量达1860 万吨，成为全球最大的鸡肉消费国。整个肉鸡产业链为4000万农民提供了生计， 相当于农民总数的5%，年创产值3000亿元，为农民创造纯收入600多亿元。同 时，肉鸡产业是粮食转化的重要途径，是保障粮食安全的重要手段，也有利于农 业结构调整。每年消耗饲料粮2200多万吨，带动饲料工业、兽药和疫苗生产、 设备制造业等相关产业的发展。 近年来，国家十分重视农业发展，对农业和畜牧业生产的扶持力度逐步加大， 为不断促进畜牧业健康稳定发展，国家出台了畜牧养殖用地、企业所得税惠农政 策等具体措施，推进农业标准化生产，扶持和促进规模化健康养殖，提高农业企 业综合竞争实力。2009年，中央一号文件第六次锁定“三农”。本次文件一共提出 了28点措施促进农业稳定发展与农民持续增收，在一系列利好政策和资金的支 持下，我国畜牧业一定会实现又快又好发展。 2、行业未来发展趋势 肉鸡产业经过多年的发展，已成为我国农业产业化发展最迅速、最典型的行 业，鸡肉产品逐渐在国际市场上占有一定的地位，目前已发展成为中国肉类食品 中唯一能够大量出口创汇的行业。近20年来，鸡肉产量以每年平均5%-6%的速 度持续增长，经过几十年的发展，我国肉鸡产业已进入了一个由量变到质变的关 键时期。 （1）规模经营、纵向整合，以标准化促发展 目前，由于我国肉鸡产业极为分散，行业集中度比较低，抗风险能力比较弱。 加之近年来“肯定列表制度”、贸易保护主义等国际贸易壁垒的出现，促使国内 肉鸡企业必须做强做大，实现资源整合，提高抗风险能力。同时，近几年受禽流 感疫情、原材料及劳动力成本上升、金融危机蔓延等因素的影响，使得部分中小 肉鸡企业经营情况恶化，将逐步退出肉鸡行业，这在客观上为大型龙头企业整合 肉鸡行业资源，实现规模经营提供了条件。 规模化、标准化生产是世界肉鸡生产的新潮流，我国现代肉鸡产业中，既有 大规模的一条龙生产企业，也存在饲养设备简陋、工艺落后的小型农户。设备简 34 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 陋、工艺落后势必造成肉鸡养殖中的疏于管理、防疫不力等情况的发生，为疫病 的发生及流行埋下了隐患，这已在2004、2005年全国范围内大面积爆发的禽流 感疫情中得以验证。集约化、规模化、标准化的肉鸡生产体系已成为行业未来发 展新方向。 （2）以科技进步为依托，肉鸡产业向自动化、信息化方向迈进 我国家禽养殖业持续、快速发展，得益于科技进步和实用技术推广，得益于 适时引进国外先进生产技术和科学管理方法。我国在引进国外先进养殖技术，并 结合本国实际进行本土化生产方面，取得了许多科技成果。尤其在家禽育种、饲 养管理、饲料营养、疫病防控、产品加工等生产环节上，都保持了与国际同步的 发展。这些国外引进技术与国内消化创新相结合的技术和方法，直接推动了我国 家禽养殖业从传统的分散养殖转向现代化、集约化养殖。 近年来，我国劳动力成本大幅增加，1998年至2004年，中国平均工资增长 率在8%到12%之间，据估计中国的劳动力价格优势将在5至8年之后消失。实现 肉鸡养殖自动化必定成为行业发展新方向，我国肉鸡业经过20多年的发展，饲 养自动化有了一定的基础，规模化鸡场基本能实现喂料、供水和光照控制的自动 或半自动化。未来肉鸡产业，在种鸡及商品肉鸡养殖方面将会是规模化、专业化 和高度自动化的大型肉鸡企业逐步取代设备简陋的散户，在整个肉鸡产业中，实 现“人—设备—鸡”的现代肉鸡养殖新模式。 （3）推广健康养殖，食品安全逐步加强 健康养殖主要是通过科学的畜禽场设计、严格的生物安全制度、科学合理的 免疫程序、全价平衡的饲养配方，达到：畜禽高健康水平、高生产性能、高经济 效益、低死淘率、畜禽产品安全健康。 我国家禽业经过多年发展，呈现出蓬勃的发展活力，已经成为壮大区域经济、 促进农民增收的重要途径。但在迅猛发展的同时，家禽业造成的环境污染以及禽 产品的药物残留超标现象屡见不鲜。近年来，各级政府和有关部门通过采取综合 措施，不断加大管理和执法监督力度，使禽产品质量安全水平总体上不断提高。 但在出现了问题奶粉、问题鸡蛋等一系列触目惊心的事件后，畜产品质量安全问 题再次成为社会公众关注的焦点。在当前形势下，摒弃陈规陋习，改革传统的养 殖方式，积极推行健康养殖已成为当务之急。 35 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 （4）发展循环经济，建设生态型肉鸡产业新模式 近年来，我国高度重视发展循环经济，将建设“环境友好型”社会确定为国 家发展目标，2009年1月1日实施的《循环经济促进法》充分表明了中国发展循 环经济的决心。畜牧业作为承农启工的中轴产业，是发展循环经济的重要环节。 用循环经济理念引领畜牧业发展，对促进农业增效、农民增收、推进新农村建设、 构建和谐社会具有重要作用和深远影响。 我国作为畜禽生产和消费大国，多年来的粗放式畜牧业经济增长方式，造成 了规模化养殖生产的不断发展与环保治理相对滞后的现状，打破了传统的“畜— 肥—粮”良性循坏的格局，行业发展过程中造成的环境压力越来越大，畜禽养殖 产生的污染已经成为我国农村污染的重要来源。 发展畜牧业循环经济是从根本上减轻畜牧业对环境污染，促进经济与生态和 谐发展，人与自然和谐统一的有效途径；也是促使畜牧业经济增长方式由外延式 增长向质量、环保、效益同步增长转变的重要措施。必成为行业未来发展的新亮 点。 （三）公司发展面临的挑战 从全局来看，金融危机对实体经济的影响正进一步加深，经济环境将更加严 峻。面对全球性的金融危机，虽然政府采取了积极的财政政策和较为宽松的货币 政策，但从国家召开的经济工作会议对未来经济形势分析来看，2009 年我国经 济发展形势不容乐观，同样，肉鸡行业经济增长的不确定性仍然很大，养殖户的 养殖积极性、消费者信心、产品市场需求能否保持稳定并有所增长是公司面临的 风险，其次金融危机带来全行业的调整和洗牌不可避免。这些都是公司下一步发 展必将面临的挑战。 （四）公司发展面临的机遇 金融危机对公司生产经营的冲击是客观存在的，我们必须实事求是地面对。 但是当前我们所面对的经济形势，对公司来说既是挑战，更是机遇，我们既要坚 定信心，采取积极有效的措施把金融危机的影响减少到最低程度，更要善于发现 和把握其中蕴藏的机遇，趋利避害，在逆境中发现和培育有利因素。 2009年，我国畜牧业尤其是肉鸡产业发展有以下几个方面有利因素： 1、国家宏观政策环境有利于肉鸡产业发展。中央经济工作会议明确提出， 36 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 要把“三农”工作放在更加突出的位置，国家各项投入力度不断加大，政策支持体 系逐步完善，将为肉鸡产业平稳较快发展提供强大动力。 2、畜牧业生产方式转变和产业素质提升面临难得契机。2009年2月28日， 十一届全国人大常委会第七次会议表决通过了《食品安全法》，该项法律将于 2009年6月1日正式生效。其首先就规定了食品安全风险的监测和评估制度，折 射出中国对食品安全监管制度的深层次思考，表明中国政府对人民健康的高度重 视，也彰显了关注民生、以人为本的立法理念。这在一定层面上将有利于提升肉 鸡行业的产业素质，畜禽标准化规模养殖正逐步成为肉鸡产业发展的主导模式， 发展空间和潜力巨大。 3、2009年下半年市场前景值得期待。随着全球金融危机影响的不断扩大， 预计2009年上半年，中国经济下行压力仍然较大，肉鸡产业仍会面临消费市场 萎缩，饲养行情惨淡的局面。同时，国内外社会公众收入减少必然导致需求进一 步缩减，出口市场难以扩大，对整个市场消费的助推作用有限。2009年下半年 随着经济逐渐复苏，国家进一步刺激经济发展，扩大内需，增加居民收入等相关 措施的逐步落实，以及下半年节日相对比较集中，消费市场会逐步恢复，鸡肉及 相关产品价格会逐步上涨。 （五）发展战略和发展思路 以稳定发展为基本原则，按照公司既定战略规划，集中资源继续抓好主营产 业经营和发展；坚持“稳固、创新、提升”的经营定位策略，重点实现经营稳固、 技术创新、产业提升的整体经营目标；深化管理改革，采取切实可行的措施，创 造良好经营环境，完成各项经营目标。 以科学发展观为指导，坚持循环经济发展理念，立足于公司已建立的产业基 础，实施肉鸡养殖与屠宰加工共同发展战略，建设“鸡—肥—沼—电—生物质” 的循环经济产业链，同时，围绕大农业，进行相关产业的研发与探索，形成新的 经济增长点，巩固民和股份全国畜牧养殖行业的龙头地位。 （六）公司可能面临的风险 1、动物疫病防控风险 自2003年末大面积爆发禽流感以来，世界禽流感疫情基本没有间断，2004 年和2005年禽流感疫情在世界范围内爆发，引起世界广泛关注。禽流感的爆发 37 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 对国内肉鸡产业造成了严重冲击，禽产品价格滑落、销售量骤减，禽类产品市场 需求萎缩，养殖户信心受挫，养殖数量急剧减少等均对肉鸡产业造成了巨大影响。 在未来肉鸡产业发展过程中，动物疫病爆发的风险仍然存在。 公司经过20多年的父母代种鸡养殖，总结出了一套完善的、切实可行的疫 病防控体系，并培养出一批有着先进经验的管理、技术人员，能够很好的防范和 控制疫病的发生。同时，国家对禽流感疫情防控相当重视：《畜牧法》的实施， 促进了家禽养殖业生产方式的转变；加强对养殖户的扶持和引导，通过强制免疫， 改善农村养殖环境；建立健全动物防疫体系及预警机制等一系列措施，使社会公 众对于禽流感疫情有了理性认识，禽流感对行业的影响将逐渐减弱。 2、市场开拓风险 随着公司募投项目的顺利实施，公司产能将扩大一倍，产品市场开拓难度加 大，产品销售是未来一个时期公司面临的风险。 （1）山东省作为国内商品代肉鸡最大的养殖基地，近年来养殖规模增长迅 速，其中白羽肉鸡的年存栏量占到全国的30%左右，对商品代肉鸡苗需求旺盛。 公司作为国内最大的肉鸡苗生产企业，以高品质产品与优质的服务在销售区域形 成了稳定的客户群体，公司在山东市场的占有率约为7%，并在潍坊、青岛、烟台、 临沂等肉鸡养殖密集地区占有主导地位。产品供不应求，未来具有很大的市场空 间。 （2）随着人民生活水平的提高和膳食结构的不断调整，鸡肉产品越来越受 到国内消费者的认同和喜爱，在中国鸡肉已成为仅次于猪肉的第二大肉类消费 品。目前虽受金融危机的影响和冲击，但国内鸡肉产品的消费量仍保持4%左右的 增长，随着中国经济的回暖，鸡肉食品消费市场将重新活跃，产品需求量将逐步 增大，未来市场前景广阔。 （3）公司经过多年的努力，建立了完善的营销网络，并打造出一支信誉度 好、忠诚度高、能与公司“同甘共苦”的经销商团队，在同行业中市场优势明显。 未来发展中，公司将加大服务力度，与经销商客户建立起更加紧密的战略合作关 系。 同时，公司的募投项目建设及产能的提高是一个循序渐进的过程，这在时间 和空间上为公司产品销售网络的进一步扩大和完善提供了广阔的发展机遇，公司 38 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 将以此为基础，巩固产品销售网络，加大市场开拓力度。 3、人力资源不足的风险 公司的成功上市为企业持续、快速发展奠定了坚实的基础，但公司在规模迅 速扩张的同时，将会面临各类高级经营管理人才和其他人力资源方面储备不足的 风险，从而可能制约公司的快速发展。公司已将人才培养和后续培训作为公司长 期战略任务予以重视，进一步加强人才队伍与企业文化建设，建立良好的人力资 源保障体系和激励约束机制，采取“内培外引”相结合的手段，多渠道充实公司 的人才队伍。 （七）公司优势与劣势分析 1、公司优势 （1）规模优势：公司是国内最大的肉鸡苗生产企业，2008年雏鸡销售量达 1.3亿只，销售收入3.5亿元，规模优势显著。募投项目全部建成之后，企业规模、 产能将进一步扩大，公司行业龙头地位将得到进一步巩固。 （2）技术优势：公司饲养肉种鸡已有24年的经验，期间从免疫程序的制定 到整个防病体系的实施探索出适合自己的生产、管理经验，并培养出一批有着先 进经验的管理、技术人员。公司自行研制、开发的“肉种鸡全程笼养技术”开创 了我国家禽行业的先河；“商品肉鸡全程笼养技术” 、“人工授精技术”、“联体纵 向通风鸡舍”等技术均处于国内同行业领先地位。 丰富的生产、管理经验及先进饲养技术的应用，为公司发展壮大提供了可靠 的技术保障。 （3）品牌优势：多年来公司致力于父母代肉种鸡饲养和商品代肉鸡苗的生 产，在肉鸡养殖行业中“民和”牌鸡苗享有很高声誉，公司生产的“民和”牌商 品代肉鸡苗具有生长快、料肉比低、种质与特性一致度高的特点，在良好的饲养 条件下，出栏时成鸡体重大小基本一致，规格统一，便于大型自动化流水线屠宰 加工，毛鸡售价高。近年来，公司鸡苗售价普遍高于市场平均价格，销售量稳步 增长。 （4）区域优势：蓬莱系沿海地区，地理位置上具有天然的防疫屏障。蓬莱 市地处中纬度，属暖温带季风区大陆性气候区，其气候四季温度适中、变化平稳， 海、陆风有节奏地交替，形成春、秋长，夏季短，近海干爽的特点，冬无严寒， 39 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 夏无酷暑，气候适宜，是肉鸡饲养的最佳地区，是国内五大无规定动物疫病区之 一。 2、公司劣势 公司的劣势主要表现在： （1）公司所处肉鸡行业为劳动密集型产业，劳动力 成本较高。（2）公司所在城市蓬莱市属中小城市，难以吸引到更多的优秀人才。 （八）2009年度工作计划 1、做好各项工作落实，保证公司稳定发展。2009年国际、国内经济仍存在 诸多不确定性因素，家禽养殖行业的竞争也将日趋激烈，行业整合不可避免，如 何在这场无硝烟的战争中立于不败并稳步发展，成为2009年公司工作的重中之 重。为此，公司董事会制定了“稳定主业发展，提高产品质量，加大研发投入， 提升品牌价值”的经营方针，要求各生产部门做好安全生产，保证鸡群健康，强 化成本管理，提高产品竞争力，保持行业领先地位。 2、顺利完成募投项目的建设。鉴于2008年第四季度家禽行业的不景气，公 司2008年将项目建设的重点放在《粪污处理大型沼气工程及资源化利用项目》 上，目前该项目进展顺利，预计在2009年6月投入正常使用。2009年，公司将着 力建设《新建55万套白羽父母代肉种鸡场项目》和《新建52万套优质黄羽肉种 鸡场项目》 ，争取早日达产，实现与中国经济复苏和行业发展趋势同步，达到效 益最大化，进一步巩固公司行业龙头地位。 3、做好沼肥、沼液的生产与销售。随着公司《粪污处理大型沼气工程及资 源化利用项目》的投产使用，沼肥和沼液的生产与销售迫在眉睫。目前公司已经 开始进行相关的研究和实验，并取得了相关实验数据。随着沼肥、沼液的推广成 功，每年可为公司带来可观的收益。 4、围绕大农业，开展相关行业的开发探索。实现股东利益最大化是公司经 营的宗旨，如何做强做大，提高抵御市场风险的能力是公司一直追求的目标。公 司将发挥在畜牧养殖技术方面的优势，根据所处的地理环境，利用现有的资源， 在做强做大肉鸡产业基础上，围绕大农业的主题不变，开展相关产业的开发与探 索，优化产业结构，提升公司综合竞争力。 四、报告期公司募集资金的使用情况 （一）募集资金基本情况 40 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 山东民和牧业股份有限公司经中国证券监督管理委员会证监许可[2008]547 号《关于核准山东民和牧业股份有限公司首次公开发行股票的批复》的核准，于 2008 年 5 月 实 施 了 公 开 首 发 A 股 方 案 。 本 次 首 发 募 集 资 金 计 人 民 币 286,470,000.00元，扣除各项发行费用人民币17,777,500.00元，实际募集资金 净额人民币268,692,500.00元。中兴华会计师事务所有限责任公司于2008年5月 9日出具中兴华验字（2008）第1001号验资报告予以验证确认。 根据募集资金管理的相关法律、法规、规范性文件及公司《募集资金管理办 法》，本公司根据募集资金投资项目的实际情况，开设了两个募集资金专用账户。 经中兴华会计师事务所有限责任公司审验，截至2008年6月30日募集资金已全部 到账，公司募投资金分别存放于中国农业发展银行蓬莱市支行的 20337068400100000099881银行账户人民币115,814,815.16元、中国农业银行 蓬莱市支行的360101040033367银行账户人民币153,112,746.28元。 （二）本年度使用金额及当前余额 1、报告期内募集资金投入总额为7,721.29万元； 2、本次募集资金超过募投项目总投资额部分用于补充公司流动资金 4,825.25万元； 3、截至2008年12月31日，尚未使用的募集资金余额为144,04.94万元。 （三）募集资金管理情况 为规范募集资金的管理和使用，提高募集资金使用的效率和效果，防范资金 使用风险，确保资金使用安全，保护投资者利益，根据《中华人民共和国公司法》、 《中华人民共和国证券法》、 《深圳证券交易所股票上市规则》、 《中小企业板上市 公司募集资金管理细则》等有关法律、法规，结合本公司实际情况，制定了《山 东民和牧业股份有限公司募集资金使用管理办法》，并于2008年7月13日公司第 三届董事会第六次会议和2008年7月31日公司2008年第一次临时股东大会审议 通过。根据《募集资金使用管理办法》的规定，公司对募集资金实行专户存储管 理，公司和保荐机构华泰证券股份有限公司分别与中国农业银行蓬莱市支行、中 国农业发展银行蓬莱市支行于2008年5月28日签订了《募集资金三方监管协议》， 明确了各方的权利和义务。三方监管协议与深圳证券交易所三方监管协议范本不 存在重大差异，三方监管协议的履行不存在问题。 41 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 （四）本年度募集资金的实际使用情况 1、募集资金使用情况对照表 42 山 募集资金使用情况对照表 募集资金总额 28,647.00 本年度投入募集资金总额 变更用途的募集资金总额 0.00 已累计投入募集资金总额 变更用途的募集资金总额比例 0% 截至期末 是否已 累计投入 募集资 截至期 截至期末 项目达 变更项 调整后 截至期末 本年度 金额与承 金承诺 末累计 投入进度 预定可 承诺投资项目 目（含 投资总 承诺投入 投入金 诺投入金 投资总 投入金 （%）(4) 用状态 部分变 额 金额(1) 额 额的差额 额 额(2) ＝(2)/(1) 期 更） (3)＝ (2)-(1) 新建 55 万套白 10,472 10,472 10,472.1 3,014. 3,014. 2009 羽父母代肉种 否 28.78 .10 .10 0 12 12 -7,457.98 12 鸡场项目 新建 52 万套优 6,858. 6,858. 2009 质黄羽肉种鸡 否 6,858.80 0 0 -6,858.80 80 80 12 场项目 粪污处理大型 4,712. 6,235. 4,707. 4,707. 2009 沼气工程及资 否 6,235.72 -1,528.55 75.49 53 72 17 17 月 源化利用项目 22,043 23,566 23,566.6 7,721. 7,721. 合计 — -15,845.33 — — .43 .62 2 29 29 未达到计划进度原因（分具体项目） 无 项目可行性发生重大变化的情况说明 报告期内，公司募集资金项目可行性未发生重大变 43 山 募集资金投资项目实施地点变更情况 报告期内，公司募集资金项目实施地点没有变更。 “粪污处理大型沼气工程及资源化利用项目”最初 的发展，新增两个发酵罐，并增加相应的配套设施 低且维修率高，公司决定将原定国内燃气发电机组 募集资金投资项目实施方式调整情况 集团生产的颜巴赫发电机（3 台 1MW）；增加沼气 会第十次会议于 2009 年 2 月 17 日审议通过了《关 资源化利用项目>追加投资的议案》，公司以自有资 第三届董事会第六次会议于 2008 年 7 月 13 日审议 募集资金投资项目先期投入及置换情况 先投入募集资金投资项目的自筹资金的议案》，同意 投入募集资金项目的自筹资金 4,832.52 万元。 用闲置募集资金暂时补充流动资金情况 无 项目实施出现募集资金结余的金额及原因 无 第三届董事会第六次会议于 2008 年 7 月 13 日审议 募集资金其他使用情况 项目投资总额的募集资金用于补充流动资金的议案 用于补充公司生产经营所需的流动资金。 注：调整后的投资总额包括募集资金承诺投资总额和“粪污处理大型沼气工程及资源化利用项目”追加投资1,523 44 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 2、募集资金项目先期投入情况 截至 2008 年 6 月 30 日，公司预先投入投入募集资金项目 4,832.52 万元（已 经中兴华会计师事务所有限责任公司出具的《山东民和牧业股份有限公司募集资 金投资项目预先投入自筹资金使用情况专项审核报告》[中兴华审字（2008）第 1020 号审核），第三届董事会第六次会议于 2008 年 7 月 13 日审议通过了《关 于用募集资金置换预先投入募集资金投资项目的自筹资金的议案》，同意公司以 募集资金置换出已经预先投入募集资金项目的自筹资金 4,832.52 万元。 （五）变更募集资金投资项目的资金使用情况 2008 年度，公司不存在变更募集资金投资项目资金的情况。 （六）募集资金使用及披露中存在的问题 2008 年度，本公司已按深圳证券交易所颁布的《关于中小企业板上市公司 募集资金管理细则》和本公司募集资金使用管理办法的相关规定及时、真实、准 确、完整地披露募集资金的使用及存放情况，不存在募集资金管理违规情形。 （七）注册会计师的鉴证意见 中兴华会计师事务所有限公司对公司 2008 年度募集资金存放与实际实用情 况出具了中兴华审字[2009]第 1001-1 号鉴证报告，认为：民和股份公司的募集资 金存放与实际使用情况专项报告已经按照《中小企业板上市公司募集资金管理细 则》（2008 年 2 月第二次修订）及《关于做好中小企业板块上市公司年度募集 资金专项审核工作的通知》的要求编制，与公司募集资金的存放和实际使用情况 完全相符。 五、董事会日常工作情况 （一）董事会会议情况及决策内容 1、公司于 2008 年 1 月 16 日在二楼会议室召开了第三届董事会第五次会议， 审议通过了《董事会 2007 年工作报告》、 《2007 年度财务决算报告》、 《2007 年利 润分配议案》、《会计师事务所续聘的议案》、《关于对 2007 年部分资产报废的议 案》和《关于召开 2007 年度股东大会的议案》。 2.、公司于2008年7月13日在二楼会议室召开第三届董事会第六次会议，审议 通过了《关于用募集资金置换预先投入募集资金投资项目的自筹资金的议案》、 《关于超出募集资金投资项目投资总额的募集资金用于补充流动资金的议案》、 45 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 《关于修改公司章程并提请股东大会授权公司董事会办理工商变更的议案》、 《关 于修订公司的议案》和《关于召开公司2008年第一次临 时股东大会的议案》。本次会议决议公告刊登在2008年7月14日《中国证券报》、 《上海证券报》、《证券时报》及巨潮资讯网上。 3、公司于 2008 年 7 月 28 日以通讯方式召开 2008 年第一次临时董事会，审 议通过了《山东民和牧业股份有限公司关于公司治理专项活动的自查报告和整改 计划》和《山东民和牧业股份有限公司防止大股东及关联方占用公司资金的规 定》。本次会议决议公告刊登在 2008 年 7 月 29 日《中国证券报》、《上海证券 报》、《证券时报》及巨潮资讯网上。 4、公司于 2008 年 8 月 14 日在二楼会议室召开第三届董事会第七次会议，审 议通过了《关于公司 2008 年半年度报告及摘要的议案》。本次会议决议公告刊登 在 2008 年 8 月 15 日《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》及巨潮资 讯网上。 5、公司于 2008 年 10 月 27 日在二楼会议室召开第三届董事会第八次会议， 审议通过了《关于公司 2008 年第三季度季度报告的议案》、《关于公司治理专项 活动的整改报告的议案》、 《关于成立董事会专业委员会的议案》 、《关于制定董事 会专业委员会议事规则的议案》、 《关于制定的议案》、 《关于制定的议案》、 《关于修改公司章程的议案》、 《关 于公司向银行申请综合授信额度的议案》和《关于召开 2008 年第二次临时股东 大会的议案》。本次会议决议公告刊登在 2008 年 10 月 28 日《中国证券报》、《上 海证券报》、《证券时报》及巨潮资讯网上。 6、公司于 2008 年 12 月 23 日以通讯表决与现场表决相结合的方式召第三届 董事会第九次会议、审议通过了《关于向恒丰银行贷款 2200 万元用做流动资金 的议案》和《关于为子公司民和食品提供担保的议案》。本次会议决议公告刊登 在 2008 年 12 月 24 日《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》及巨潮 资讯网上。 （二）董事会对股东大会的执行情况 1、2008 年 3 月 2 日召开的 2007 年度股东大会审议通过了《会计师事务所续 聘的议案》，公司董事会认真执行了该事项。 2、2008 年 7 月 31 日召开的 2008 年第一次临时股东大会审议通过了《关于 46 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 修改公司章程并提请股东大会授权公司董事会办理工商变更的议案》，公司董事 会已经办理完成了相关手续。 3、2008 年 11 月 28 日召开的 2008 年第二次临时股东大会议通过了《关于修 改公司章程的议案》，公司董事会已经办理完成了相关手续。 六、利润分配情况 1、经中兴华会计师事务所有限责任公司审计，2008 年度实现归属母公司所 有者的净利润 51,524,714.38 元，加上年初未分配利润 120,490,944.06 元，实际可 供股东分配的利润为 166,925,376.40 元。 2009 年我国经济发展困难重重，肉鸡行业经济增长的不确定性依然很大。养 殖户的养殖积极性、消费者信心、产品市场需求能否保持稳定并有所增长是公司 面临的风险；其次金融危机带来全行业的调整和洗牌不可避免。面对如此不确定 因素，为实现公司稳定、可持续发展，提高行业竞争力，经公司董事会慎重研究 决定，2008 年度不分红，不送配。 2、公司近三年现金分红情况 上市前，公司作为农业企业融资困难，公司发展主要依赖自身累，为不断扩 大公司产能，公司前几年都未进行现金分红，具体情况如下： 单位：（人民币）元 合并报表中归属于母公司所有 年度 现金分红金额（含税） 现金分红比率 者的净利润 2007 年度 0.00 84,716,351.22 0.00% 2006 年度 0.00 41,470,892.65 0.00% 2005 年度 0.00 38,150,880.55 0.00% 47 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 第八章 监事会报告 一、监事会会议情况 2008 年度，公司监事会召开了四次会议，具体情况为： 1、2008 年 1 月 16 日，公司第三届监事会第四次会议在二楼会议室召开， 会议审议并通过了如下决议： 审议通过了《监事会 2007 年工作报告》和《2007 年度财务决算报告》。 2、2008 年 7 月 13 日，公司第三届监事会第五次会议在二楼会议室召开， 会议审议并通过了如下决议：审议通过了《关于超出募集资金投资项目总额的募 集资金用于补充公司流动资金的议案》和《关于用募集资金置换预先投入募集资 金投资项目的自筹资金的议案》。本次会议决议公告刊登在 2008 年 7 月 14 日《中 国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》及巨潮资讯网上。 3、2008 年 8 月 14 日，公司第三届监事会第六次会议在二楼会议室召开， 会议审议并通过了如下决议：审议通过了《关于公司 2008 年半年度报告及摘要 的议案》。本次会议决议公告刊登在 2008 年 8 月 15 日《中国证券报》、《上海 证券报》、《证券时报》及巨潮资讯网上。 4、2008 年 10 月 27 日，公司第三届监事会第七次会议在二楼会议室召开， 会议审议并通过了如下决议：审议通过了《关于公司 2008 年第三季度季度报告 的议案》。 二、监事会对 2008 年度公司有关事项的独立意见 1、公司依法运作情况 公司监事会严格按照《公司法》、《公司章程》的规定，认真履行职责，积 极参加股东大会，列席董事会会议，对公司 2008 年依法运作进行监督，认为： 公司正不断健全和完善内部控制制度；董事会运作规范、决策合理、程序合法， 认真执行股东大会的各项决议，忠实履行了诚信义务；公司董事、高级管理人员 均能认真贯彻执行国家法律、法规、《公司章程》和股东大会、董事会决议，忠 于职守、兢兢业业、开拓进取，不存在违反法律、法规、《公司章程》或损害公 司利益的行为。 48 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 2、检查公司财务的情况 对 2008 年度公司的财务状况和财务成果等进行了有效的监督、检查和审核， 认为：公司财务制度健全、内控制度完善，财务运作规范、财务状况良好。财务 报表的编制符合《企业会计制度》和《企业会计准则》等有关规定，财务报告真 实、客观地反映了公司的财务状况和经营成果。中兴华会计师事务所有限责任公 司出具的“标准无保留意见”审计报告，其审计意见是客观公正的。 3、检查公司关联交易情况 对公司 2008 年度发生的关联交易行为进行了核查，认为：公司发生的关联 交易的决策程序符合有关法律、法规及《公司章程》的规定，其公平性依据等价 有偿、公允市价的原则定价，没有违反公开、公平、公正的原则，不存在损害公 司和中小股东利益的情形。 4、检查公司募集资金实际投向情况 对公司募集资金的使用情况进行监督，认为：本公司认真按照《募集资金使 用管理制度》的要求管理和使用募集资金，募集资金实际投入项目与承诺投入项 目一致。报告期内，公司未发生实际投资项目变更的情况。 5、对董事会关于公司 2008 年度内部控制的自我评价报告、公司内部控制制 度的建设和运行情况进行了审核，认为：公司已建立了较为完善的内部控制制度 体系并能得到有效的执行。公司内部控制的自我评价报告真实、客观地反映了公 司内部控制制度的建设及运行情况。 49 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 第九章 重要事项 一、报告期内，公司无重大诉讼、仲裁事项。 二、报告期内，公司未发生破产重整等相关事项。 三、报告期内，公司不曾持有其他上市公司股权、参股商业银行、证券公司、 保险公司、信托公司和期货公司等金融企业股权。 四、报告期内，公司未发生收购及出售资产、企业合并事项。 五、报告期内，公司未实施股权激励计划。 六、报告期内，公司担保事项如下： 单位： （人民币）万元 公司对外担保情况（不包括对子公司的担保） 发生日期（协议签署 是否履 是否为关联方担 担保对象名称 担保金额 担保类型 担保期 日） 行完毕 保（是或否） 报告期内担保发生额合计 0.00 报告期末担保余额合计 0.00 公司对子公司的担保情况 报告期内对子公司担保发生额合计 2,000.00 报告期末对子公司担保余额合计 2,000.00 公司担保总额情况（包括对子公司的担保） 担保总额 2,000.00 担保总额占公司净资产的比例 3.25% 其中： 为股东、实际控制人及其关联方提供 0.00 担保的金额 直接或间接为资产负债率超过 70％的 0.00 被担保对象提供的债务担保金额 担保总额超过净资产 50％部分的金额 0.00 上述三项担保金额合计 0.00 未到期担保可能承担连带清偿责任说 公司为控股子公司蓬莱民和食品有限公司贷款人民币 2000 明 万元提供连带责任担保，担保方式采用保证担保，期限一年。 50 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 独立董事关于公司对外担保情况的独立意见 根据中国证监会证监发(2003)56号《关于规范上市公司与关联方资金往来及 上市公司对外担保若干问题的通知》的精神，作为山东民和牧业股份有限公司的 独立董事，本着实事求是的态度，对公司的对外担保情况进行了认真负责的核查 和落实，相关说明及独立意见如下： 1、截至2008年12月31日，公司为控股子公司蓬莱民和食品有限公司提供 2000万元保证担保，期限一年，占公司年末净资产的3.25%。此次担保经公司第 三届董事会第九次会议审议通过，履行了必要的程序。被担保公司经营稳定，财 务状况和资信情况良好，具有较强的履约能力，公司对其担保风险较小，不会对 公司产生不利影响。 2、公司没有为股东、实际控制人及公司持股 50%以下的其他关联方、任何 法人单位、非法人单位或个人提供担保；也无以前期间发生但持续到本报告期的 对外担保事项。不存在与证监发[2003]56 号文相违背的担保事项。 独立董事：王桂月、董红敏、牟敦潭 七、报告期内，本公司与子公司之间的关联交易已在合并报表时抵销。 八、报告期内，公司未进行委托理财。 九、报告期内，持有公司股份 5%以上的股东承诺事项 公司控股股东孙希民承诺：所持股票自公司股票上市交易之日起三十六个月 内和离职后半年内，不转让或者委托他人管理本人已持有的公司股份，也不由公 司收购该部分股份；三十六个月的锁定期满后在任职期间，每年转让的股份不得 超过持有股份数的 25%，并且在卖出后六个月内不得再行买入公司股份，买入后 六个月内不得再行卖出公司股份。 股东烟台祥润经贸有限公司承诺：自股票上市之日起十二个月之内不转让首 次公开发行前持有的公司股份。 股东烟台裕凯电器有限公司承诺：自股票上市之日起十二个月之内不转让首 次公开发行前持有的公司股份。 股东蓬莱丰发水产有限公司承诺：自股票上市之日起十二个月之内不转让首 次公开发行前持有的公司股份。 51 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 报告期内，上述承诺人均遵守了所做承诺。 十、报告期内，公司及其董事、监事、高级管理人员、公司股东、实际控制 人没有受到有权机关调查、司法纪检部门采取强制措施、被移送司法机关或追究 刑事责任、中国证监会稽查、中国证监会行政处罚、证券市场禁入、认定为不适 当人选被其他行政管理部门处罚及证券交易所公开谴责的情形。 十一、报告期内，公司继续聘用中兴华会计师事务所有限责任公司为公司审 计机构，2008 年度审计费用为 38 万元。截至报告期，该事务所已连续为公司提 供审计服务 2 年，2008 年度审计报告的签字注册会计师为张云龙和李洪斌，符合 《关于证券期货审计业务签字注册会计师定期轮换的规定》 （证监会计字[2003]13 号）。 十二、报告期内，公司公告信息索引 刊载的报刊名 编 号 事 项 刊载日期 刊载的互联网网站 称 中国证券报 巨潮资讯网 2008‐001 向汶川灾区捐赠 上海证券报 2008 年 5 月 19 日 www.cninfo.com.cn 证券时报 中国证券报 巨潮资讯网 2008‐002 签订募集资金三方监管协议 上海证券报 2008 年 6 月 6 日 www.cninfo.com.cn 证券时报 中国证券报 巨潮资讯网 2008‐003 更换保荐代表人 上海证券报 2008 年 7 月 11 日 www.cninfo.com.cn 证券时报 中国证券报 巨潮资讯网 2008‐004 第三届监事会第五次会议决议 上海证券报 2008 年 7 月 13 日 www.cninfo.com.cn 证券时报 中国证券报 巨潮资讯网 2008‐005 第三届董事会第六次会议决议 上海证券报 2008 年 7 月 13 日 www.cninfo.com.cn 证券时报 中国证券报 用募集资金置换预先投入募集 巨潮资讯网 2008‐006 上海证券报 2008 年 7 月 13 日 资金投资项目的自筹资金 www.cninfo.com.cn 证券时报 中国证券报 用超出募集资金投资项目总额 巨潮资讯网 2008‐007 上海证券报 2008 年 7 月 13 日 的募集资金补充公司流动资金 www.cninfo.com.cn 证券时报 2008‐008 召开 2008 年第一次临时股东大 中国证券报 2008 年 7 月 13 日 巨潮资讯网 52 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 会的通知 上海证券报 www.cninfo.com.cn 证券时报 中国证券报 巨潮资讯网 2008‐009 2008 年第一次临时董事会决议 上海证券报 2008 年 7 月 28 日 www.cninfo.com.cn 证券时报 中国证券报 公司治理专项活动的自查报告 巨潮资讯网 2008‐010 上海证券报 2008 年 7 月 28 日 和整改计划 www.cninfo.com.cn 证券时报 中国证券报 巨潮资讯网 2008‐011 更正公告 上海证券报 2008 年 7 月 31 日 www.cninfo.com.cn 证券时报 中国证券报 2008 年第一次临时股东大会决 巨潮资讯网 2008‐012 上海证券报 2008 年 7 月 31 日 议 www.cninfo.com.cn 证券时报 中国证券报 巨潮资讯网 2008‐013 网下配售股票上市流通提示 上海证券报 2008 年 8 月 12 日 www.cninfo.com.cn 证券时报 中国证券报 巨潮资讯网 2008‐014 第三届监事会第六次会议决议 上海证券报 2008 年 8 月 14 日 www.cninfo.com.cn 证券时报 中国证券报 巨潮资讯网 2008‐015 第三届董事会第七次会议决议 上海证券报 2008 年 8 月 14 日 www.cninfo.com.cn 证券时报 中国证券报 巨潮资讯网 2008‐016 公司 2008 年半年度报告摘要 上海证券报 2008 年 8 月 14 日 www.cninfo.com.cn 证券时报 中国证券报 巨潮资讯网 2008‐017 股票交易异常波动 上海证券报 2008 年 8 月 19 日 www.cninfo.com.cn 证券时报 中国证券报 巨潮资讯网 2008‐018 完成工商变更登记 上海证券报 2008 年 8 月 28 日 www.cninfo.com.cn 证券时报 中国证券报 巨潮资讯网 2008‐019 第三届董事会第八次会议决议 上海证券报 2008 年 10 月 27 日 www.cninfo.com.cn 证券时报 中国证券报 巨潮资讯网 2008‐020 公司 2008 年第三季度报告 上海证券报 2008 年 10 月 27 日 www.cninfo.com.cn 证券时报 中国证券报 召开 2008 年第二次临时股东大 巨潮资讯网 2008‐021 上海证券报 2008 年 10 月 27 日 会的通知 www.cninfo.com.cn 证券时报 2008‐022 公司治理专项活动的整改报告 中国证券报 2008 年 10 月 27 日 巨潮资讯网 53 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 上海证券报 www.cninfo.com.cn 证券时报 中国证券报 2008 年第二次临时股东大会决 巨潮资讯网 2008‐023 上海证券报 2008 年 11 月 28 日 议 www.cninfo.com.cn 证券时报 中国证券报 巨潮资讯网 2008‐024 第三届董事会第九次会议决议 上海证券报 2008 年 12 月 23 日 www.cninfo.com.cn 证券时报 中国证券报 巨潮资讯网 2008‐025 对外担保 上海证券报 2008 年 12 月 23 日 www.cninfo.com.cn 证券时报 中国证券报 巨潮资讯网 2008‐026 2008 年度业绩修正公告 上海证券报 2008 年 12 月 23 日 www.cninfo.com.cn 证券时报 54 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 第十章 财务报告 一、审计报告 中兴华审字(2009)第 1001 号 山东民和牧业股份有限公司全体股东： 我们审计了后附的山东民和牧业股份有限公司（以下简称“民和股份”）财 务报表，包括 2008 年 12 月 31 日的合并及母公司资产负债表，2008 年度的合并 及母公司利润表、合并及母公司现金流量表和合并及母公司股东权益变动表以及 财务报表附注。 （一）管理层对财务报表的责任 按照企业会计准则及中国证监会相关文件规定编制财务报表是民和股份公 司管理层的责任。这种责任包括： 1、设计、实施和维护与财务报表编制相关的内部控制，以使财务报表不存 在由于舞弊或错误而导致的重大错报； 2、选择和运用适当的会计政策； 3、作出合理的会计估计。 （二）注册会计师的责任 我们的责任是在实施审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照 中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求 我们遵守职业道德规范，计划和实施审计工作以对财务报表是否不存在重大错报 获取合理保证。 审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。 选择的审计程序取决于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报 表重大错报风险的评估。在进行风险评估时，我们考虑与财务报表编制相关的内 部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。审 55 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 计工作还包括评价管理层选用会计政策的适当性和作出会计估计的合理性，以及 评价财务报表的总体列报。 我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基 础。 （三）审计意见 我们认为，民和股份公司的合并及母公司财务报表已经按照企业会计准则的 规定编制，在所有重大方面公允反映了民和股份公司 2008 年 12 月 31 日的合并 及母公司财务状况以及 2008 年度的合并及母公司经营成果和合并及母公司现金 流量。 中兴华会计师事务所有限责任公司 中国注册会计师：张云龙 中国·北京 中国注册会计师：李洪斌 2009 年 3 月 24 日 56 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 二、 财务报表 资产负债表 编制单位：山东民和牧业股份有限公司 2008 年 12 月 31 日 单位： （人民币）元 期末余额 年初余额 项目 合并 母公司 合并 母公司 流动资产： 货币资金 274,131,080.13 256,632,822.69 60,300,089.22 49,434,541.70 结算备付金 拆出资金 交易性金融资产 应收票据 808,454.90 应收账款 21,458,540.50 18,323,875.03 18,641,822.05 8,042.24 预付款项 74,547,545.31 69,344,102.43 17,863,657.24 15,452,855.10 应收利息 应收股利 其他应收款 1,732,789.12 28,928,256.64 85,752.00 30,741,618.27 买入返售金融资产 存货 157,439,554.58 117,099,541.47 135,284,511.53 107,783,421.35 一年内到期的非流动资产 其他流动资产 流动资产合计 529,309,509.64 490,328,598.26 232,984,286.94 203,420,478.66 非流动资产： 发放贷款及垫款 可供出售金融资产 持有至到期投资 长期应收款 长期股权投资 22,357,000.00 5,000,000.00 27,357,136.54 投资性房地产 固定资产 319,844,989.45 268,335,549.05 306,490,633.44 266,014,845.60 在建工程 101,321,161.63 101,129,655.40 49,475,279.71 44,191,206.47 工程物资 固定资产清理 生产性生物资产 无形资产 39,697,949.56 35,674,188.90 40,943,433.71 36,820,164.01 开发支出 商誉 751,365.04 长期待摊费用 31,608,071.52 31,608,071.52 24,566,368.15 24,559,964.65 57 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 递延所得税资产 14,550.17 266,900.96 其他非流动资产 非流动资产合计 492,486,722.33 459,104,464.87 427,493,981.01 398,943,317.27 资产总计 1,021,796,231.97 949,433,063.13 660,478,267.95 602,363,795.93 流动负债： 短期借款 307,120,000.00 267,120,000.00 217,860,000.00 189,860,000.00 交易性金融负债 应付票据 应付账款 56,504,687.59 36,905,331.54 87,526,987.47 83,324,526.83 预收款项 238,286.66 57,818.00 2,191,741.19 9,375.11 卖出回购金融资产款 应付手续费及佣金 应付职工薪酬 9,971,042.36 8,069,332.89 8,165,755.26 7,016,329.92 应交税费 -8,621,226.10 900,294.38 -1,256,846.56 1,341,175.41 应付利息 应付股利 其他应付款 4,207,362.13 3,995,362.13 3,422,314.15 3,422,314.15 应付分保账款 一年内到期的非流动负债 10,000,000.00 10,000,000.00 其他流动负债 流动负债合计 379,420,152.64 327,048,138.94 317,909,951.51 284,973,721.42 非流动负债： 长期借款 10,000,000.00 10,000,000.00 30,000,000.00 30,000,000.00 应付债券 长期应付款 5,400,000.00 5,400,000.00 5,350,667.15 专项应付款 预计负债 递延所得税负债 递延收益 800,000.00 800,000.00 833,257.50 800,000.00 其他非流动负债 非流动负债合计 16,200,000.00 16,200,000.00 36,183,924.65 30,800,000.00 负债合计 395,620,152.64 343,248,138.94 354,093,876.16 315,773,721.42 所有者权益（或股东权益）： 实收资本（或股本） 107,500,000.00 107,500,000.00 80,500,000.00 80,500,000.00 资本公积 241,691,007.27 241,795,722.89 749,837.45 103,359.43 减：库存股 盈余公积 99,114,268.73 99,114,268.73 94,024,020.11 94,024,020.11 一般风险准备 58 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 未分配利润 166,925,376.40 157,774,932.57 120,490,944.06 111,962,694.97 外币报表折算差额 归属于母公司所有者权益合 615,230,652.40 606,184,924.19 295,764,801.62 286,590,074.51 计 少数股东权益 10,945,426.93 10,619,590.17 所有者权益合计 626,176,079.33 606,184,924.19 306,384,391.79 286,590,074.51 负债和所有者权益总计 1,021,796,231.97 949,433,063.13 660,478,267.95 602,363,795.93 法定代表人：孙希民 财务负责人：吕中民 财务主管：曲平 利润表 编制单位：山东民和牧业股份有限公司 2008 年 1-12 月 单位：（人民币）元 本期金额 上期金额 项目 合并 母公司 合并 母公司 一、营业总收入 812,083,075.94 556,202,284.31 564,376,287.81 364,272,557.50 其中：营业收入 812,083,075.94 556,202,284.31 564,376,287.81 364,272,557.50 利息收入 手续费及佣金收入 二、营业总成本 754,830,428.61 499,627,087.57 469,664,552.13 285,323,689.61 其中：营业成本 694,135,822.78 452,748,423.41 427,498,571.47 251,829,685.67 利息支出 营业税金及附加 847.50 847.50 销售费用 13,232,218.14 8,191,802.26 10,442,951.11 6,975,930.15 管理费用 25,782,021.66 19,493,759.65 16,880,647.15 13,731,654.65 财务费用 21,540,471.53 19,115,248.26 15,169,460.33 13,294,858.57 资产减值损失 139,894.50 77,853.99 -327,925.43 -509,286.93 加：公允价值变动收益（损 失以“-”号填列） 投资收益（损失以“-” 636,400.00 636,400.00 号填列） 其中：对联营企业和 合营企业的投资收益 汇兑收益（损失以“-” 号填列） 三、营业利润（亏损以“-” 57,889,047.33 57,211,596.74 94,711,735.68 78,948,867.89 号填列） 加：营业外收入 1,445,903.99 712,891.89 1,599,488.43 832,852.26 减：营业外支出 6,485,119.98 6,404,888.19 5,312,131.07 5,310,696.07 其中：非流动资产处置损 5,161,801.51 5,081,569.72 失 59 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 四、利润总额（亏损总额以“-” 52,849,831.34 51,519,600.44 90,999,093.04 74,471,024.08 号填列） 减：所得税费用 999,278.76 617,114.22 1,892,400.38 五、净利润（净亏损以“-” 51,850,552.58 50,902,486.22 89,106,692.66 74,471,024.08 号填列） 归属于母公司所有者的 51,524,714.38 84,716,351.22 净利润 少数股东损益 325,838.20 4,390,341.44 六、每股收益： （一）基本每股收益 0.54 1.05 （二）稀释每股收益 0.54 1.05 法定代表人：孙希民 财务负责人：吕中民 财务主管：曲平 现金流量表 编制单位：山东民和牧业股份有限公司 2008 年 1-12 月 单位： （人民币）元 本期金额 上期金额 项目 合并 母公司 合并 母公司 一、经营活动产生的现金流量： 销售商品、提供劳务收到的现金 837,275,725.00 545,554,672.04 604,868,406.83 380,374,603.23 收到的税费返还 4,675,669.08 2,050,712.39 收到其他与经营活动有关的现金 4,953,221.63 1,829,884.11 14,405,088.83 30,286,022.37 经营活动现金流入小计 846,904,615.71 547,384,556.15 621,324,208.05 410,660,625.60 购买商品、接受劳务支付的现金 683,363,276.91 430,093,446.07 456,907,233.83 253,122,792.32 支付给职工以及为职工支付的现 73,836,515.97 57,270,889.09 56,520,307.54 45,759,662.89 金 支付的各项税费 3,800,067.77 1,138,211.72 407,822.04 66,988.48 支付其他与经营活动有关的现金 36,774,674.00 16,399,920.51 31,749,420.81 34,812,687.75 经营活动现金流出小计 797,774,534.65 504,902,467.39 545,584,784.22 333,762,131.44 经营活动产生的现金流量净额 49,130,081.06 42,482,088.76 75,739,423.83 76,898,494.16 二、投资活动产生的现金流量： 收回投资收到的现金 5,636,400.00 5,636,400.00 20,020,000.00 5,020,000.00 取得投资收益收到的现金 处置固定资产、无形资产和其他 172,738.00 14,000.00 长期资产收回的现金净额 处置子公司及其他营业单位收到 0.00 的现金净额 收到其他与投资活动有关的现金 投资活动现金流入小计 5,636,400.00 5,636,400.00 20,192,738.00 5,034,000.00 购建固定资产、无形资产和其他 170,081,538.08 160,555,903.93 125,977,424.24 124,261,389.29 60 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 长期资产支付的现金 投资支付的现金 2,400,000.00 2,400,000.00 质押贷款净增加额 取得子公司及其他营业单位支付 的现金净额 支付其他与投资活动有关的现金 投资活动现金流出小计 172,481,538.08 162,955,903.93 125,977,424.24 124,261,389.29 投资活动产生的现金流量净额 -166,845,138.08 -157,319,503.93 -105,784,686.24 -119,227,389.29 三、筹资活动产生的现金流量： 吸收投资收到的现金 273,970,000.00 273,970,000.00 其中：子公司吸收少数股东投资 收到的现金 取得借款收到的现金 317,920,000.00 277,920,000.00 303,010,000.00 279,860,000.00 发行债券收到的现金 收到其他与筹资活动有关的现金 3,662,444.09 筹资活动现金流入小计 591,890,000.00 551,890,000.00 306,672,444.09 279,860,000.00 偿还债务支付的现金 233,260,000.00 205,260,000.00 236,140,000.00 192,120,000.00 分配股利、利润或偿付利息支付 22,612,191.84 20,277,603.84 15,650,430.11 13,534,835.11 的现金 其中：子公司支付给少数股东的 股利、利润 支付其他与筹资活动有关的现金 4,316,700.00 4,316,700.00 筹资活动现金流出小计 260,188,891.84 229,854,303.84 251,790,430.11 205,654,835.11 筹资活动产生的现金流量净额 331,701,108.16 322,035,696.16 54,882,013.98 74,205,164.89 四、汇率变动对现金及现金等价 -155,060.23 -304,290.03 物的影响 五、现金及现金等价物净增加额 213,830,990.91 207,198,280.99 24,532,461.54 31,876,269.76 加：期初现金及现金等价物余额 60,300,089.22 49,434,541.70 35,767,627.68 17,558,271.94 六、期末现金及现金等价物余额 274,131,080.13 256,632,822.69 60,300,089.22 49,434,541.70 法定代表人：孙希民 财务负责人：吕中民 财务主管：曲平 61 所有者权益变动表 编制单位：山东民和牧业股份有限公司 2008 年度 本期金额 归属于母公司所有者权益 归属于母公司 减： 所有者 项目 实收资 一般 少数股 库 盈余公 未分配 权益合 实收资 资本公 减：库 盈余 本（或 资本公积 风险 其他 东权益 本（或 存 积 利润 计 积 存股 积 股本） 准备 股本） 股 80,500, 749,837.4 94,024, 120,490, 10,619, 306,384 80,500, 749,70 86, 一、上年年末余额 000.00 5 020.11 944.06 590.17 ,391.79 000.00 0.91 917 加：会计政策变更 前期差错更正 其他 80,500, 749,837.4 94,024, 120,490, 10,619, 306,384 80,500, 749,70 86, 二、本年年初余额 000.00 5 020.11 944.06 590.17 ,391.79 000.00 0.91 917 三、本年增减变动金额 27,000, 240,941,1 5,090,2 46,434,4 325,83 319,791 7,4 136.54 （减少以“-”号填列） 000.00 69.82 48.62 32.34 6.76 ,687.54 02. 51,524,7 325,83 51,850, （一）净利润 14.38 8.20 552.58 （二）直接计入所有者 136.54 权益的利得和损失 1．可供出售金融资 产公允价值变动净额 2．权益法下被投资 136.54 单位其他所有者权益变 62 动的影响 3．与计入所有者权 益项目相关的所得税影 响 4．其他 上述（一）和（二）小 51,524,7 325,83 51,850, 136.54 计 14.38 8.20 552.58 （三）所有者投入和减 27,000, 240,941,1 267,941 少资本 000.00 69.82 ,169.82 27,000, 240,941,1 267,941 1．所有者投入资本 000.00 69.82 ,169.82 2．股份支付计入所 有者权益的金额 3．其他 5,090,2 -5,090,2 7,4 （四）利润分配 -1.44 -34.86 48.62 82.04 02. 5,090,2 -5,090,2 7,4 1．提取盈余公积 48.62 48.62 02. 2．提取一般风险准 备 3．对所有者（或股 东）的分配 4．其他 -33.42 -1.44 -34.86 （五）所有者权益内部 63 结转 1．资本公积转增资 本（或股本） 2．盈余公积转增资 本（或股本） 3．盈余公积弥补亏 损 4．其他 107,500 241,691,0 99,114, 166,925, 10,945, 626,176 80,500, 749,83 94, 四、本期期末余额 ,000.00 07.27 268.73 376.40 426.93 ,079.33 000.00 7.45 020 法定代表人：孙希民 财务负责人：吕中民 64 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 三、财务报表附注 山东民和牧业股份有限公司财务报表附注 2008 年 12 月 31 日 （除特别指出外，金额单位为人民币元） （一）公司基本情况 1、历史沿革 1997年5月10日，山东民和牧业股份有限公司（以下简称“本公司”或“公司”）由农 业部山东蓬莱良种肉鸡示范场股份制改制后设立蓬莱民和牧业有限责任公司。2000年12 月1日，本公司整体变更为山东民和牧业股份有限公司，变更后股本总额4,025万元。2006 年12月25日经本公司2006年第三次临时股东大会决议通过，本公司用经审计的2005年12 月31日未分配利润向本公司全体股东每10股送10股，共计送股4,025万股。送股完成后， 公司注册资本由4,025万元增至8,050万元，总股本由4,025万股增至8,050万股。2008年5 月9日，根据中国证券监督管理委员会证监许可【2008】547号《关于核准山东民和牧业股 份有限公司首次公开发行股票的批复》的核准，本公司向社会公开发行人民币普通股（A 股）2,700万股（每股面值1元)，增加注册资本人民币2,700万元，增资后股本总额10,750 万元，并依法变更了营业执照，变更后的营业执照注册号为370000228008450。 法定代表人：孙希民 注册地址：烟台蓬莱市西郊 注册资本：10,750.00 万元 所属行业类型：家禽饲养业 2、经营范围 种鸡饲养、种蛋、鸡苗销售；饲料、饲料添加剂预混料生产；商品鸡饲养；兽药销售； 玉米收购；肉鸡加工、销售；经营本企业自产产品及技术的出口业务和本企业生产、科研 所需机械设备及技术的进口业务；经营进料加工和“三来一补”业务；有机肥、生物有机 肥的生产和销售（以上需许可凭许可证经营）、粪污沼气发电项目(不含电力供应营业经 营)。 65 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 主要产品：鸡苗、饲料、鸡肉制品等。 （二）财务报表编制基础及遵循企业会计准则的声明 1、财务报表的编制基础 本公司执行财政部2006年2月15日颁布的《企业会计准则》 （“财会[2006]3 号”）及 其后续规定。 本公司以持续经营为基础，根据实际发生的交易和事项，按照《企业会计准则—基本 准则》和其他各项具体会计准则、应用指南及准则解释的规定进行确认和计量，在此基础 上编制财务报表。 2、遵循企业会计准则的声明 本公司管理当局声明：本公司基于以上所述编制基础编制的财务报表符合《企业会计 准则》的要求，真实、完整地反映了本公司的财务状况、经营成果、股东权益变动和现金 流量等有关信息。 （三）主要会计政策、会计估计 1. 会计年度 本公司以公历 1 月 1 日起至 12 月 31 日为一个会计年度。 2. 记账本位币 本公司采用人民币为记账本位币。 3. 记账基础 本公司以权责发生制为记账基础。 4. 计价原则 除交易性金融资产及负债、可供出售金融资产、非同一控制下的企业合并、具有商业 实质的非货币性资产交换、债务重组、投资者投入非货币性资产等以公允价值计价外，均 以历史成本为计价原则。 5. 现金流量表之现金及现金等价物的确定标准 66 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 本公司现金流量表之现金是指库存现金以及可以随时用于支付的存款；现金等价物， 是指持有期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。现金 等价物通常包括三个月内到期的债券投资等。 6. 外币业务 本公司外币经济业务采用交易发生日的即期汇率折算。在资产负债表日，本公司对外 币货币性项目因结算或采用资产负债表日的即期汇率折算而产生的汇兑差额，计入当期损 益，同时调增或调减外币货币性项目的记账本位币金额；以历史成本计量的外币非货币性 项目，采用交易发生日的即期汇率折算。 7. 金融资产或金融负债 （1）金融资产和金融负债的确认依据为：本公司已经成为金融工具合同的一方。 （2）金融资产和金融负债的分类方法： 金融资产在初始确认时划分为四类：交易性金融资产、持有至到期投资、应收款项、 可供出售金融资产。 金融负债在初始确认时划分为两类：交易性金融负债和其他金融负债。 （3）金融资产或金融负债的初始计量：交易性金融资产及金融负债按照公允价值进 行计量；其他类别的金融资产或金融负债，按公允价值及相关的交易成本计量。 （4）金融资产和金融负债的后续计量：交易性金融资产及金融负债按照公允价值进 行计量，公允价值变动形成的利得或损失计入当期损益。持有至到期投资和应收款项，采 用实际利率法，按摊余成本计量。可供出售金融资产按照公允价值进行后续计量，公允价 值变动形成的利得或损失计入当期权益。其他金融负债按摊余成本进行后续计量。 在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，以及与该权益工 具挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生金融资产，按照成本计量。 （5）金融资产减值测试方法和减值准备计提方法 本公司在资产负债表日对以公允价值计量且其变动计入当期损益以外的金融资产的 账面价值进行检查，有客观证据表明该金融资产发生减值的，计提减值准备。各类金融资 67 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 产减值准备计提方法如下： ①应收款项坏账准备 坏账确认标准为：因债务人破产或者死亡，以其破产财产或遗产清偿后，仍然不能收 回的应收款项；因债务人逾期未履行偿债义务且有充分证据表明不能收回的应收款项。 坏账损失核算方法：本公司采用备抵法核算坏账损失。 坏账准备的确认标准：公司根据以往坏账损失发生额及其比例、债务单位的实际财务 状况和现金流量情况等相关信息合理的估计。 本公司坏账准备的计提方法采用账龄分析法及个别认定相结合的方法，具体如下： 本公司将单笔金额达到 100 万元以上的款项作为重大的应收款项。对于预付款项及单 笔金额重大应收款项，本公司单独进行减值测试。若有客观证据表明某笔金额重大的应收 款项未来现金流量的现值低于其账面价值，则将其差额确认为减值损失并计提坏账准备。 以后如有客观证据表明价值已恢复，且客观上与确认该损失后发生的事项有关，原确认的 坏账准备予以转回，计入当期损益。短期应收款项的预计未来现金流量与其现值相差很小 的，在确定相关减值损失时，不对其预计未来现金流量进行折现。 对于单项金额非重大或经单独测试后未减值的应收账款、其他应收款，按账龄特征评 估其信用风险，划分为六个组合，再按这些应收款项组合在资产负债表日余额的一定比例 计算确定减值损失，计提坏账准备。坏账准备计提比例为： 账龄 计提比例 1 年以内(含１年) 5% 1-2 年(含 2 年) 10% 2-3 年(含 3 年) 20% 3-4 年(含 4 年) 40% 4-5 年(含 5 年) 80% 5 年以上 100% ②持有至到期投资 年末单独对其进行减值测试，有客观证据表明其发生了减值的，根据其未来现金流量 现值低于其账面价值的差额，确认减值损失，计提减值准备，计入当期损益。如有客观证 68 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 据表明该金融资产价值已恢复，且客观上与确认该损失后发生的事项有关，原确认的减值 准备予以转回，计入当期损益；但是，该转回的账面价值不应当超过假定不计提减值准备 情况下该金融资产在转回日的摊余成本。 ③可供出售金融资产 可供出售金融资产发生减值时，即使该金融资产没有终止确认，原直接计入所有者权 益的因公允价值下降形成的累计损失，予以转出，计入当期损益。该转出的累计损失为可 供出售金融资产的初始取得成本扣除已收回本金和已摊销金额、当前公允价值和原已计入 损益的减值损失后的余额。 金融资产发生减值后，利息收入按照确定减值损失时对未来现金流量进行折现采用的 折现率作为利率计算确认。 8. 存货 依据《企业会计准则第 1 号－存货》的相关规定和公司生产经营模式，公司制定了以 下存货核算方法。 （1）存货分类： 本公司存货包括在生产经营过程中为销售或耗用而储备的原材料、产成品、消耗性生 物资产、低值易耗品等。消耗性生物资产分为幼雏及育肥雏、存栏种鸡、库存种蛋、商品 鸡。 （2）存货取得和发出的计价方法： ①购入原材料按照实际成本入账，发出时按加权平均法计价。 ②消耗性生物资产分为幼雏及育肥雏、存栏种鸡、库存种蛋、商品鸡。 父母代种鸡分两个阶段核算，即幼雏及育肥雏阶段（周期 22 周）、产蛋阶段（周期 47 周）。父母代种鸡饲料过程中耗用的饲料均为公司饲料厂自产。 幼雏及育肥雏成本主要包括：外购父母代种鸡苗成本、耗料、鸡舍等折旧、工资性薪 酬等。外购父母代种鸡苗成本按实际发生成本记入育雏及育肥雏，耗料按实际耗用量和饲 料厂生产饲料的成本单价结转记入育雏及育肥雏，折旧按公司制定的统一折旧政策将育雏 及育肥雏种鸡场折旧记入育雏及育肥雏，工资性薪酬按实际发生额记入育雏及育肥雏。父 69 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 母代种鸡饲养到第 22 周末，进入产蛋阶段，原归集在育雏及育肥雏科目的成本一次性转 入存栏种鸡科目核算，并在产蛋期间平均摊销记入当期库存种蛋和鸡苗成本中。 在产蛋阶段发生的耗料、鸡舍等折旧、工资性薪酬等费用按上述核算方法记入当期种 蛋及鸡苗成本。 年末幼雏及育肥雏科目核算的是尚在幼雏及育肥雏阶段饲养的父母代种鸡，年末存栏 种鸡科目核算的是当期正在产蛋的父母代种鸡。 公司存栏种鸡产出的种蛋 5 天内上孵，经 3 周孵化产出鸡苗，产出的鸡苗在 48 小时 内对外销售或自养，年末未上孵和在孵的种蛋记入库存种蛋。 孵化阶段（周期 3 周）发生的折旧、工资性薪酬等费用按实际发生额记入当期鸡苗成 本。 ③库存种蛋的核算 平时对存栏种鸡产出的种蛋不进行核算，幼雏及育肥雏摊销的成本和产蛋阶段发生的 成本直接记入鸡苗销售成本，年末计算全年幼雏及育肥雏摊销的总成本和产蛋阶段发生的 总成本并根据全年产蛋总数计算种蛋成本单价，同时对各种鸡场未上孵的种蛋和孵化场未 上孵和在孵的种蛋进行盘点，并根据盘点实际数量和计算的种蛋成本单价计算年末库存种 蛋成本，记入库存种蛋科目。 ④商品鸡的成本包括鸡苗成本、养殖过程中发生的耗料、鸡舍等折旧、工资性薪酬等 费用按实际发生额记入商品鸡，年末商品鸡科目核算的是尚在饲养期间的肉鸡。 ⑤低值易耗品按五五摊销法摊销。 （3）存货的年末计价 资产负债表日，存货按照成本与可变现净值孰低计量。存货成本高于其可变现净值时 计提存货跌价准备，计入当期损益。存货跌价准备按单个存货项目计提。 9． 长期投资 （1）初始计量 企业合并形成的长期股权投资，应当按照下列规定确定其初始投资成本： 70 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 ①同一控制下的企业合并中，合并方以支付现金、转让非现金资产或承担债务方式作 为合并对价的，在合并日按照取得被合并方所有者权益账面价值的份额作为长期股权投资 的初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的现金、转让的非现金资产以及所承 担债务账面价值之间的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。 合并方以发行权益性证券作为合并对价的，在合并日按照取得被合并方所有者权益账 面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。按照发行股份的面值总额作为股本，长 期股权投资初始投资成本与所发行股份面值总额之间的差额，调整资本公积；资本公积不 足冲减的，调整留存收益。 ②非同一控制下的企业合并中，购买方在购买日按照《企业会计准则第 20 号—企业 合并》确定的合并成本作为长期股权投资的初始投资成本。 除企业合并形成的长期股权投资以外，其他方式取得的长期股权投资，按照下列规定 确定其初始投资成本： ①以支付现金取得的长期股权投资，按照实际支付的购买价款作为初始投资成本。初 始投资成本包括与取得长期股权投资直接相关的费用、税金及其他必要支出，但实际支付 的价款中包含的已宣告但尚未领取的现金股利，作为应收项目单独核算； ②以发行权益性证券取得的长期股权投资，按照发行权益性证券的公允价值作为初始 投资成本； ③投资者投入的长期股权投资，按照投资合同或协议约定的价值作为初始投资成本， 但合同或协议约定价值不公允的除外； ④通过非货币性资产交换取得的长期股权投资，其初始投资成本按照《企业会计准则 第 7 号—非货币性资产交换》确定； ⑤通过债务重组取得的长期股权投资，其初始投资成本按照《企业会计准则第 12 号 —债务重组》确定。 （2）后续计量及收益确定方法 采用成本法核算的长期股权投资按照初始投资成本计价。追加或收回投资调整长期股 权投资的成本。被投资单位宣告分派的现金股利或利润，确认为当期投资收益。投资企业 71 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 确认投资收益，仅限于被投资单位接受投资后产生的累积净利润的分配额，所获得的利润 或现金股利超过上述数额的部分作为初始投资成本的收回。 长期股权投资的初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值 份额的，不调整长期股权投资的初始投资成本；长期股权投资的初始投资成本小于投资时 应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益，同时调整长期股 权投资的成本。 投资企业对被投资单位具有共同控制或重大影响的长期股权投资，采用权益法核算。 （3）长期投资减值准备的确认标准和计提方法 资产负债表日，对长期投资的账面价值进行逐项检查，如果由于市价持续下跌或被投 资单位经营状况恶化导致其可回收金额低于投资的账面价值，计提减值准备，减记的金额 确认为资产减值损失，计入当期损益。资产减值损失一经确认，在以后会计期间不予转回。 长期投资减值准备按个别投资项目计提。 10． 固定资产及累计折旧 （1）固定资产和确认标准 本公司固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用寿命超 过一个会计期间，与该资产有关的经济利益很可能流入本公司且其成本能够可靠计量的有 形资产。 （2）固定资产计价 固定资产按照实际成本进行初始计量。 （3）固定资产折旧 本公司固定资产折旧按原值扣除其预计净残值和减值准备后，按预计使用寿命采用年 限平均法计提。固定资产使用年限及折旧率如下表： 固定资产类别 使用年限 残值率％ 年折旧率％ 房屋及建筑物 20-35 5.00 2.71-4.75 机器设备 5-20 5.00 4.75-19.00 运输设备 5-10 5.00 9.50-19.00 72 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 其他设备 5 5.00 19.00 （4）固定资产的后续支出 固定资产的后续支出是固定资产在使用过程中发生的更新改造支出、修理费用等。对 具有延长固定资产的使用寿命、使产品的质量实质性提高、使产品成本实质性降低三者之 一的情况，并使可能流入公司的经济利益超过了原先的估计发生的后续支出，计入固定资 产账面价值，增计金额不超过该固定资产的可收回金额。否则在发生时确认为损益。 （5）固定资产减值准备的确认标准及计提方法 本公司在每会计年度终了，对固定资产逐项进行检查，如果由于市价持续下跌，或技 术陈旧、损坏、长期闲置等原因导致其可收回金额低于账面价值的，将可收回金额低于其 账面价值的差额作为固定资产减值准备。固定资产减值准备按单项资产计提。已全额计提 减值准备的固定资产，不再计提折旧。 11． 在建工程 在建工程按照实际发生的支出确定其工程成本，支出分项目核算，并在工程达到预定 可使用状态时结转为固定资产。尚未办理竣工决算的，从在建工程达到预定可使用状态之 日起，根据工程预算、造价或工程实际成本等暂估转入固定资产，按照同类固定资产的折 旧政策计提折旧，并停止利息资本化。 12． 生物资产 （1）生物资产的分类 本公司生物资产全部为消耗性生物资产。 （2）生物资产的计量：见本附注三中 8。 （3）生物资产的减值准备 本公司于每年年度终了对消耗性生物资产进行检查，有确凿证据表明由于遭受自然灾 害、病虫害、动物疫病侵袭或市场需求变化等原因，使消耗性生物资产的可变现净值低于 其账面价值的，按照可变现净值低于账面价值的差额，计提生物资产跌价准备，并确认为 当期损失。上述可变现净值，按照《企业会计准则第 1 号—存货》和《企业会计准则第 8 号—资产减值》确定。 73 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 13． 借款费用 （1）借款费用资本化的确认原则和资本化期间 本公司发生的借款费用，可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的，予 以资本化，计入相关资产成本；其他借款费用，在发生时根据其发生额确认为费用，计入 当期损益。借款费用同时满足下列条件的，开始资本化： ①资产支出已经发生，资产支出包括为购建或者生产符合资本化条件的资产而以支付 现金、转移非现金资产或者承担带息债务形式发生的支出； ②借款费用已经发生； ③为使资产达到预定可使用状态所必要的购建活动已经开始。 其他的借款利息、折价或溢价的摊销和汇兑差额，计入发生当期的损益。 （2）购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态时，借款 费用停止资本化。在符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态之后所发生的 借款费用，在发生时根据其发生额确认为费用，计入当期损益。 （3）资本化率的确定方法 资本化率根据一般借款加权平均利率计算确定。 所占用一般借款的资本化率＝所占用一般借款加权平均利率＝所占用一般借款当期 实际发生的利息之和÷所占用一般借款本金加权平均数。 所占用一般借款本金加权平均数＝Σ（所占用每笔一般借款本金×每笔一般借款在当 期所占用的天数/当期天数） 14． 无形资产 （1）无形资产计价 本公司对购入或按法律程序申请取得的无形资产，按实际支付金额（包括买价、手续 费、律师费、注册费等相关费用）入账；对接受投资转入的无形资产，按合同约定或评估 确认的价值入账。购买无形资产的价款超过正常信用条件延期支付，实质上具有融资性质 的，无形资产的成本以购买价款的现值为基础确定。实际支付的价款与购买价款的现值之 74 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 间的差额，除按照《企业会计准则第 17 号——借款费用》应予资本化的以外，应当在信 用期间内计入当期损益。 （2）无形资产后续计量 对使用寿命确定的无形资产，自无形资产可供使用时起，在使用寿命内采用直线法摊 销，计入当期损益或相关的资产价值；对使用寿命不确定的无形资产不摊销，在资产负债 表日进行减值测试；公司于年度终了对无形资产的使用寿命及摊销方法进行复核，使用寿 命及摊销方法与以前估计不同的，则改变摊销期限和摊销方法。 （3）无形资产减值准备 如果无形资产将来为企业创造的经济利益还不足以补偿无形资产成本（摊余成本）， 则无形资产的账面价值超过其可回收金额的部分确认为无形资产的减值准备。无形资产可 回收金额指以下两项金额中的较大者： ①无形资产销售净价，即销售价格减去因出售所发生的律师费和其他相关税费的余 额； ②预期从无形资产的持续使用和使用年限结束时的处置中产生的预计现金流量的现 值。 无形资产减值准备按单项项目计提。 15． 长期待摊费用 长期待摊费用包括固定资产大修理支出、租入固定资产的改良支出等。本公司除购建 固定资产外所有在筹建期间内发生的费用，在开始生产经营的当月起一次转入开始生产经 营当月的损益；固定资产大修理支出，在大修理间隔期内平均摊销；租入固定资产改良支 出，在租赁使用年限与租赁资产尚可使用年限孰短的期限内平均摊销；其他长期待摊费用 在受益期内平均摊销。 16． 预计负债 本公司预计负债确认原则：在对外担保、未决诉讼或仲裁、亏损合同等或有事项同时 符合以下条件的，确认为预计负债： 75 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 （1）该义务是企业承担的现时义务； （2）该义务的履行很可能导致经济利益流出企业； （3）该义务的金额能够可靠地计量。 本公司预计负债计量方法：按清偿该或有事项所需支出的最佳估计数计量。 17． 政府补助 本公司将能够满足政府补助所附条件并且能够收到时确认为政府补助。政府补助为货 币性资产的，按照收到或应收的金额计量，政府补助为非货币性资产的，按照公允价值计 量；公允价值不能可靠取得的，按照名义金额计量。 与资产相关的政府补助，确认为递延收益，自相关资产达到预定可使用状态时起，在 该资产使用寿命内平均分配，分次计入以后各期的损益。以名义金额计量的政府补助，直 接计入当期损益。与收益有关的政府补助，分别以下情况处理： （1）用于补偿公司以后期间的相关费用或损失的，确认为递延收益，并在确认相关 费用的期间，计入当期损益。 （2）用于补偿公司已发生的相关费用或损失的，取得时直接计入当期损益。 18． 收入 （1）本公司的收入主要为商品销售收入，商品销售收入确认的基本原则为: ①本公司已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给购货方； ②本公司既没有保留通常与所有权相联系的继续管理权，也没有对已售出的商品实施 控制； ③收入的金额能够可靠的计量； ④相关的经济利益能够流入本公司； ⑤相关的成本能够可靠的计量。 （2）提供劳务收入 本公司按照从接受劳务方已收或应收的合同或协议价款确定提供劳务收入总额，但已 76 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 收或应收的合同或协议价款不公允的除外。 本公司在资产负债表日按照提供劳务收入总额乘以完工进度扣除以前会计期间累计 已确认提供劳务收入后的金额，确认当期提供劳务收入；同时，按照提供劳务估计总成本 乘以完工进度扣除以前会计期间累计已确认劳务成本后的金额，结转当期劳务成本。 （3）让渡资产使用权 在与交易相关的经济利益能够流入本公司，收入金额能够可靠计量时确认收入。 本公司分别下列情况确定让渡资产使用权收入金额： ①利息收入金额，按照他人使用本公司货币资金的时间和实际利率计算确定。 ②使用费收入金额，按照有关合同或协议约定的收费时间和方法计算确定。 19． 所得税 本公司所得税采用资产负债表债务法核算。 本公司在计算确定当期所得税（即当期应交所得税）以及递延税项（递延所得税费用 或收益）的基础上，将两者之和确认为利润表中的所得税费用（或收益），但不包括直接 计入所有者权益的交易或事项的所得税影响。 递延税项是由于财务报表中资产及负债的账面金额与其用于计算应税利润的相应税 基之间的差额所产生的预期应付或可收回税款。递延税项采用资产负债表负债法核算。 资产负债表日，本公司按照暂时性差异与适用所得税税率计算的结果，确认递延所得 税负债、递延所得税资产以及相应的递延所得税费用（或收益）。一般情况下，所有应税 暂时性差异产生的递延所得税负债均予确认，而递延所得税资产则只能在未来应纳税利润 足以用作抵销暂时性差异的限度内，才予以确认。如果暂时性差异是由商誉，或在某一既 不影响纳税利润、也不影响会计利润的交易（除了实际合并）中的其它资产和负债的初始 确认下产生的，则该递延所得税资产及负债则不予确认。 对合营公司及联营公司投资，以及在合营公司的权益产生的应税暂时性差异则确认为 递延所得税负债，但本公司能够控制这些暂时性差异的转回，而且暂时性差异在可预见的 将来很可能不会转回的情况则属例外。 本公司在每一资产负债表日对递延所得税资产的账面价值进行核查，并且在未来不再 77 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 很可能有足够纳税所得以转回部份或全部递延所得税资产时，按不能转回的部份扣减递延 所得税资产。 递延所得税是以预期于相关资产实现或相关负债清偿当期所使用的所得税率计算。递 延所得税通常会计入损益，除非其与直接计入权益的项目有关，在这种情况下，递延所得 税也会作为权益项目处理。 递延所得税资产及负债只有在与它们相关的所得税是由同一个税务机构征收，并且本 公司打算以净额结算其当期所得税资产及负债时才互相抵销。 20． 利润分配方法 利润分配由本公司依据《中华人民共和国公司法》及本公司章程决议制定，在弥补以 前年度未弥补亏损后按以下比例分配：按净利润的 10%提取法定盈余公积金；提取任意盈 余公积，具体比例由股东大会决定；向股东分配利润。 （四）税项 税种 法定税率 应税项目 增值税 13% 鸡肉制品－生食销售收入 增值税 17% 鸡肉制品－熟食销售收入 城市维护建设税 7% 应缴流转税额 教育费附加 3% 应缴流转税额 所得税 25% 应纳税所得额 1、增值税 （1）根据《中华人民共和国增值税暂行条例实施细则》规定，公司鸡苗、种蛋产品 为初级农产品，免征增值税。 （2）饲料产品 依据国税函【2004】884 号文件《国家税务总局关于取消饲料产品免征增值税审批程 序后加强后续管理的通知》的规定，符合免税条件的饲料生产企业，取得有计量认证资质 的饲料质量检测机构出具的饲料产品合格证后可享受免征增值税优惠政策。报告期内本公 司已取得饲料产品合格证。 （3）鸡肉制品－生食为农副产品，依据财税字【1994】第004号《财政部、国家税务 总局关于调整农业产品增值税税率和若干项目征免增值税的通知》，增值税税率为13%。 78 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 2、企业所得税 （1）据农经发【2004】5号《农业部、国家发展和改革委员会等部门关于公布第三批 农业产业化国家重点龙头企业名单的通知》，本公司于2007年4月取得了中华人民共和国农 业部颁发的重点龙头企业证书，有效期2007年1月－2008年12月。根据国税发2001【124】 号《国家税务总局关于明确农业产业化国家龙头企业所得税征免问题的通知》，本公司从 事养殖业和农产品初加工取得的收入享受暂免征收所得税优惠政策。 （2）2008 年 8 月 1 日，农经发【2008】3 号关于公布第四批农业产业化国家重点龙 头企业名单的通知规定，“为统一开展农业产业化国家重点龙头企业监测工作，对前三批 582 家国家重点龙头企业的监测推迟到 2009 年底，与第四批国家重点龙头企业一并监测。 在这期间，582 家国家重点龙头企业资格不变，继续享受有关政策”。 （3）根据财税【2008】149 号“关于发布享受企业所得税优惠政策的农产品初加工 范围【试行】的通知”，子公司蓬莱民和食品有限公司的部分产品属于《享受企业所得税 优惠政策的农产品初加工范围（试行）》，根据《中华人民共和国企业所得税法》及其实施 条例的规定，享受免征企业所得税优惠政策。 3、其他税项：按照国家相关税收政策、制度执行。 （五）合并财务报表的编制 1、合并范围的确定原则、合并财务报表编制的依据及方法 合并财务报表按照 2006 年 2 月颁布的《企业会计准则第 33 号—合并财务报表》执行。 以控制为基础确定合并财务报表的合并范围，母公司控制的特殊目的主体也纳入合并财务 报表的合并范围。合并财务报表以母公司和纳入合并范围的子公司的个别财务报表以及其 他资料为依据，根据其他有关资料，按照权益法调整对子公司的长期股权投资后，由母公 司编制。合并时对内部权益性投资与子公司所有者权益、内部投资收益与子公司利润分配、 内部交易事项、内部债权债务进行抵销。 2、纳入合并财务报表范围的控股子公司 单位：人民币万元 序 企业名称 注册地址 法人代表 经营范围 持股比例 注册资本 投资额 号 蓬莱民和 蓬莱市西 养殖加工优良种禽、 1 孙希民 70% 282 万美元 1,635.70 食品有限 郊司家庄 种蛋及鸡肉制品 79 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 公司 山东民和 货物进出口、技术进 蓬莱市司 2 进出口有 孙希民 出口、批发零售饲料 100% 600.00 600.00 家庄村西 限公司 产品 说明：蓬莱民和食品有限公司（以下简称“民和食品”）经山东省商外资鲁府烟字 【2000】0357 号批准成立，并于 2000 年 5 月 15 日登记注册，取得烟台市工商行政管理 局颁发的企合鲁烟字第 004223 号《企业法人营业执照》，注册资本 170 万美元。 2005 年 3 月 16 日，蓬莱市对外经济贸易经济合作局蓬外经贸字【2005】43 号批准民 和食品注册资本由 170 万美元增至 282 万美元，增资后，本公司出资额由原来 987.7 万元 （折合美元 119 万元）增至 1635.70 万元（折合美元 197.4 万元） ，占注册资本的 70%； 美国新景乳业（NEW VIEW DAIRY INC）出资额由原来的 51 万美元增至 84.6 万美元，占注 册资本的 30%。上述增资业经烟台浩正会计师事务所有限公司于 2006 年 12 月出具“烟浩 正会外验字〔2006〕第 56 号”《验资报告》予以验证。 3、少数股东权益和少数股东损益 项 目 2008-12-31 2007-12-31 少数股东权益 10,945,426.93 10,619,590.17 其中：蓬莱民和食品有限公司 10,945,426.93 10,619,590.17 少数股东损益 325,838.20 4,390,341.44 其中：蓬莱民和食品有限公司 325,838.20 4,390,341.44 注：本年无少数股东权益冲减少数股东损益情况；无母公司承担超额亏损情况。 （六）合并财务报表主要项目注释 1、货币资金 2008-12-31 项目 原币金额 汇率 折合人民币 1. 库存现金 62,435.10 62,435.10 其中：人民币 62,435.10 62,435.10 2. 银行存款 274,068,645.03 其中：人民币 273,439,215.70 273,439,215.70 美元 1,724.49 6.8346 11,786.20 港币 700,363.00 0.8819 617,643.13 合计 274,131,080.13 2007-12-31 项目 原币金额 汇率 折合人民币 80 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 1. 库存现金 157,283.04 157,283.04 其中：人民币 157,283.04 157,283.04 2. 银行存款 60,142,806.18 其中：人民币 60,130,298.44 60,130,298.44 美元 1,712.31 7.3046 12,507.74 合计 60,300,089.22 （1）截止 2008 年 12 月 31 日，本公司银行存款中有 450 万元为存放于中国农业发展 银行蓬莱市支行的借款保证金，在该行的借款最后到期日为 2009 年 11 月 25 日。 （2）货币资金 2008 年 12 月 31 日比 2007 年 12 月 31 日增加 21,383.10 万元，增加 比例为 355％，增加原因为：本年发行新股募集资金，募集资金期末余额 14,404.94 万元 尚未使用。 2、应收票据 票据种类 2008-12-31 2007-12-31 银行承兑汇票 808,454.90 合计 808,454.90 3、应收账款 （1）按类别列示应收账款明细情况： 2008-12-31 项目 账面余额 比例% 坏账准备 账面净值 1. 单项金额重大的应收账款 13,482,069.33 59.69 674,103.46 12,807,965.87 2. 单项金额不重大但按信用风 险特征组合后该组合的风险较 大的应收账款 3. 其他不重大应收账款 9,106,115.50 40.31 455,540.87 8,650,574.63 合计 22,588,184.83 100 1,129,644.33 21,458,540.50 2007-12-31 项目 账面余额 比例% 坏账准备 账面净值 1. 单项金额重大的应收账款 8,425,691.04 42.75 421,284.55 8,004,406.49 2. 单项金额不重大但按信用风 险特征组合后该组合的风险较 大的应收账款 3. 其他不重大应收账款 11,283,993.03 57.25 646,577.47 10,637,415.56 合计 19,709,684.07 100 1,067,862.02 18,641,822.05 （2）按账龄列示如下： 81 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 2008-12-31 账龄 账面余额 比例% 坏账准备 账面净值 1 年以内（含 1 年） 22,588,184.83 100.00 1,129,644.33 21,458,540.50 1 至 2 年（含 2 年） 2 至 3 年（含 3 年） 3 至 4 年（含 4 年） 合计 22,588,184.83 100.00 1,129,644.33 21,458,540.50 2007-12-31 账龄 账面余额 比例% 坏账准备 账面净值 1 年以内（含 1 年） 18,066,063.67 91.661 903,303.18 17,162,760.49 1 至 2 年（含 2 年） 1,642,964.40 8.336 164,296.44 1,478,667.96 2 至 3 年（含 3 年） 3 至 4 年（含 4 年） 656.00 0.003 262.40 393.60 合计 19,709,684.07 100.00 1,067,862.02 18,641,822.05 （3）应收账款年末欠款前五名明细情况 占应收账款总 债务人名称 账面余额 账龄 额的比例% 1. 香港五丰冻品水产有限公司 3,373,742.28 14.94 1 年以内 2. 乌鲁木齐市强盛食品有限公司 2,990,829.44 13.24 1 年以内 3. 上海元盛食品有限公司 2,693,750.00 11.93 1 年以内 4. 新兴城有限公司 1,741,444.24 7.71 1 年以内 5. 青岛肯德基有限公司 1,539,962.29 6.81 1 年以内 合计 12,339,728.25 54.63 （4）应收款项年末余额中无持有本公司 5%（含 5%）以上有表决权股份的股东单位欠 款。 （5）年末没有应收关联方款项。 4、预付款项 （1）按账龄列示: 2008-12-31 2007-12-31 账龄结构 金额 比例% 金额 比例% 1 年以内 71,458,270.58 95.856 17,009,374.18 95.218 1－2 年 2,756,778.74 3.698 260,679.47 1.459 2－3 年 2,203.87 0.003 263,311.47 1.474 3 年以上 330,292.12 0.443 330,292.12 1.849 合计 74,547,545.31 100.00 17,863,657.24 100.00 82 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 注：预付账款年末余额比年初增加 317%的原因为本年度预付工程款、预付饲料原料 款以及预付设备款增加。 （2）按重要性列示 类别 2008-12-31 2007-12-31 1.单项金额重大的预付款项 70,361,450.94 7,862,522.24 2.其他不重大款项 4,186,094.37 10,001,135.00 合计 74,547,545.31 17,863,657.24 （3）外币预付款项目 2008-12-31 2007-12-31 项目 原币 折算汇率 折合人民币 原币 折算汇率 折合人民币 外币标示的预付款 218,184.72 2,107,446.21 其中：欧元 218,184.72 9.659 2,107,446.21 5、其他应收款 （1）按类别列示其他应收款明细情况 2008-12-31 项目 账面余额 比例% 坏账准备 账面净值 1. 单项金额重大的其他应收款 1,418,000.00 77.25 70,900.00 1,347,100.00 2. 单项金额不重大但按信用风 险特征组合后该组合的风险较大 的其他应收款 3. 其他不重大其他应收款 417,656.81 22.75 31,967.69 385,689.12 合计 1,835,656.81 100.00 102,867.69 1,732,789.12 2007-12-31 项目 账面余额 比例% 坏账准备 账面净值 1. 单项金额重大的其他应收款 2. 单项金额不重大但按信用风 险特征组合后该组合的风险较大 的其他应收款 3. 其他不重大其他应收款 110,507.50 100.00 24,755.50 85,752.00 合计 110,507.50 100.00 24,755.50 85,752.00 （2）按账龄列示： 账龄 2008-12-31 83 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 账面余额 比例% 坏账准备 账面净值 1 年以内（含 1 年） 1,772,799.03 96.58 83,237.88 1,689,561.15 1 至 2 年（含 2 年） 18,377.69 1.00 1,837.77 16,539.92 2 至 3 年（含 3 年） 3 至 4 年（含 4 年） 44,480.09 2.42 17,792.04 26,688.05 合计 1,835,656.81 100.00 102,867.69 1,732,789.12 2007-12-31 账龄 账面余额 比例% 坏账准备 账面净值 1 年以内（含 1 年） 10,797.99 9.77 979.84 9,818.15 1 至 2 年（含 2 年） 7,672.05 6.94 767.21 6,904.84 2 至 3 年（含 3 年） 59,032.79 53.42 9,806.51 49,226.28 3 至 4 年（含 4 年） 33,004.67 29.87 13,201.94 19,802.73 合计 110,507.50 100 24,755.50 85,752.00 （3）其他应收款年末欠款前五名明细情况 占其他应收款 债务人名称 账面余额 账龄 总额的比例% 1. 蓬莱市财政局 1,418,000.00 77.25 1 年以下 2. 个人养老金 122,626.98 6.68 1 年以下 3. 中国畜牧业协会 95,000.00 5.18 1 年以下 4. 预交话费 18,377.69 1.00 1 年以下 5. 蓬莱市供电公司 17,600.00 0.95 1 年以下 合计 1,671,604.67 91.06 （4）其他应收款期末余额不包括应收关联方款项，无持有本公司 5%（含 5%）以上有 表决权股份的股东单位欠款。 （5）其他应收款期末余额中，山东民和进出口有限公司应收取“出口退税”款 108,041.42 元未提取坏账准备。 6、存货 （1）按种类列示 2008-12-31 项目 账面余额 跌价准备 账面净值 1. 原材料 16,828,585.21 16,828,585.21 2. 低值易耗品 4,335,272.35 4,335,272.35 3. 包装物 415,744.13 415,744.13 4. 库存商品 35,806,838.12 35,806,838.12 84 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 其中：鸡肉制品 35,741,189.81 35,741,189.81 饲料 65,648.31 65,648.31 5. 消耗性生物资产 99,954,587.00 99,954,587.00 其中：存栏种鸡 52,021,147.85 52,021,147.85 库存种蛋 13,258,316.25 13,258,316.25 幼雏及育肥雏 21,643,606.04 21,643,606.04 商品鸡育成 13,031,516.86 13,031,516.86 6. 发出商品 31,576.77 31,576.77 7. 在产品 66,951.00 66,951.00 合计 157,439,554.58 157,439,554.58 2007-12-31 项目 账面余额 跌价准备 账面净值 1. 原材料 13,646,133.34 13,646,133.34 2. 低值易耗品 4,301,431.30 4,301,431.30 3. 包装物 452,341.43 452,341.43 4. 库存商品 24,139,047.85 24,139,047.85 其中：鸡肉制品 23,838,153.29 23,838,153.29 饲料 300,894.56 300,894.56 5. 消耗性生物资产 92,718,273.95 92,718,273.95 其中：存栏种鸡 31,984,415.19 31,984,415.19 库存种蛋 18,943,093.77 18,943,093.77 幼雏及育肥雏 30,756,269.40 30,756,269.40 商品鸡育成 11,034,495.59 11,034,495.59 6. 发出商品 27,283.66 27,283.66 7. 在产品 合计 135,284,511.53 135,284,511.53 （2）截止 2008 年 12 月 31 日，本公司存货无成本高于可变现净值的情况。 （3）截止 2008 年 12 月 31 日，本公司存货无用于抵押、担保的情况。 7、长期股权投资 被投资单位名称 初始投资金额 2007-12-31 本年增减 2008-12-31 中农信用担保有限责任公司 5,000,000.00 5,000,000.00 -5,000,000.00 合计 5,000,000.00 5,000,000.00 -5,000,000.00 注：依据中农信用担保有限公司股东大会决议，2008 年 12 月 6 日中农信用担保有限 公司进行清算，本公司收回对其持有的 500 万元投资并取得清算收益 63.64 万元。 85 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 8、固定资产 （1）固定资产明细情况 项目 2007-12-31 本年增加 本年减少 2008-12-31 一、账面原值 房屋、建筑物 259,345,959.33 21,985,000.58 5,996,851.40 275,334,108.51 机器设备 124,267,330.95 13,894,386.47 4,161,207.19 134,000,510.23 运输工具 7,467,238.48 6,216,899.70 9,390.00 13,674,748.18 其他 6,752,769.25 1,595,658.40 411,458.07 7,936,969.58 合计 397,833,298.01 43,691,945.15 10,578,906.66 430,946,336.50 二、累计折旧 房屋、建筑物 37,298,925.33 12,001,516.23 1,860,421.53 47,440,020.03 机器设备 47,156,538.84 10,539,102.48 3,223,680.49 54,471,960.83 运输工具 3,638,169.35 1,448,397.56 9,296.10 5,077,270.81 其他 3,249,031.05 1,186,771.36 323,707.03 4,112,095.38 合计 91,342,664.57 25,175,787.63 5,417,105.15 111,101,347.05 三、减值准备 房屋、建筑物 机器设备 运输工具 其他 合计 四、账面净值 房屋、建筑物 222,047,034.00 9,983,484.35 4,136,429.87 227,894,088.48 机器设备 77,110,792.11 3,355,283.99 937,526.70 79,528,549.40 运输工具 3,829,069.13 4,768,502.14 93.90 8,597,477.37 其他 3,503,738.20 408,887.04 87,751.04 3,824,874.20 合计 306,490,633.44 18,516,157.52 5,161,801.51 319,844,989.45 注：本年固定资产减少的主要原因为机器设备的报废及部分鸡舍拆除后重建。固定资 产增加的主要原因为部分在建工程转固以及购置饲料钢板仓、鸡笼、孵化器等设备。 （2）在建工程转入固定资产情况 项目 转入固定资产的时间 转入固定资产的金额 1. 鸡场投建及扩建 2008 年 02 月 10,553,447.94 2. 培训楼 2008 年 12 月 2,457,531.59 3. 职工之家 2008 年 12 月 2,100,213.10 4. 污水处理 2008 年 12 月 2,458,057.18 5. 零星工程 2008 年 12 月 2,612,278.78 86 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 合计 20,181,528.59 （3）用于抵押的固定资产 抵押 项目 账面原值 累计折旧 账面价值 抵押银行 抵押金额 性质 1.二至五、八、十 32,722,014.99 8,944,558.06 23,777,456.93 蓬莱市农行 长期 最高额抵押 3430 万元 二场及总公司 2.七分场 3,465,183.52 1,136,065.38 2,329,118.14 蓬莱市财政局 长期 连同土地抵押 540 万元 3.九、十分场 8,637,619.65 2,495,687.39 6,141,932.26 恒丰银行蓬莱支行 短期 连同土地抵押 2200 万元 4.十六场、基地 5,156,204.75 861,725.58 4,294,479.17 恒丰银行蓬莱支行 长期 连同土地抵押 700 万元 办公区及生活区 5.二十场 3,807,847.83 572,581.19 3,235,266.64 恒丰银行蓬莱支行 短期 连同土地抵押 600 万元 6.基地六区 19,380,487.40 2,733,702.44 16,646,784.96 恒丰银行蓬莱支行 长期 连同土地抵押 1700 万元 7.孵化四厂 5,906,254.32 858,896.93 5,047,357.39 蓬莱市农业发展银行 长期 连同土地抵押 94 万元 8.基地一、二、三区 30,060,036.45 5,039,076.48 25,020,959.97 蓬莱市农业发展银行 长期 连同土地抵押 5000 万元 9.基地四区、五区 23,397,863.00 1,847,938.94 21,549,924.06 蓬莱市农业发展银行 长期 连同土地抵押 3500 万元 10.六分场 2,724,835.30 1,179,301.65 1,545,533.65 蓬莱市农业发展银行 长期 连同土地抵押 923 万元 11.十五场、基地 国家开发银行山东省分 27,968,718.78 3,417,819.71 24,550,899.07 长期 连同土地抵押 3000 万元 七区、八区 行 12.饲料厂 19,548,703.85 5,387,176.74 14,161,527.11 蓬莱市登州信用社 短期 连同土地抵押 620 万元 13.孵化一厂 4,238,587.74 386,838.90 3,851,748.84 蓬莱市登州信用社 长期 连同土地抵押 190 万元 14.孵化六厂 7,064,251.25 840,127.78 6,224,123.47 蓬莱市登州信用社 长期 连同土地抵押 300 万元 合计 194,078,608.83 35,701,497.17 158,377,111.66 注：基地一区为原商品鸡 1 场，基地二区为原商品鸡 2 场，基地三区为原商品鸡 3 场，基地四区为原 21 种鸡场，基地五区为原 22 种鸡场，基地六区为原商品鸡 4 场，基地 七区为原种鸡 23 场，基地八区为原 24 种鸡场。 （4）截止 2008 年 12 月 31 日，本公司固定资产无账面价值高于可收回金额的情况。 9、在建工程 （1）在建工程明细情况 资金 工程名称 预算数(万) 2007-12-31 本年增加 本年转出 2008-12-31 来源 1.鸡场投建及扩建 16,000.00 36,094,121.30 27,532,739.61 15,870,509.46 47,756,351.45 自筹、募集 2.孵化厂扩建 3,000.00 486,054.38 449,072.72 935,127.10 自筹 3.饲料厂扩建 1,400.00 1,556,128.23 172,142.65 1,728,270.88 自筹 4.生物肥工程 3,000.00 3,781,214.76 2,428,091.05 6,209,305.81 自筹 5.沼气发电工程 4,712.53 2,273,687.80 42,226,912.36 44,500,600.16 自筹、募集 87 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 6.培训楼 230.00 2,292,831.47 164,700.12 2,457,531.59 自筹 7.职工之家 218.17 772,650.95 1,327,562.15 2,100,213.10 自筹 8.污水处理工程 200.00 1,220,618.91 1,237,438.27 2,458,057.18 自筹 9.零星工程 997,971.91 1,805,813.10 2,612,278.78 191,506.23 自筹 合计 28,760.70 49,475,279.71 77,344,472.03 25,498,590.11 101,321,161.63 （2）借款费用资本化金额 工程名称 资本化率 2007-12-31 本年增加 其他减少 2008-12-31 生物肥工程 7.13% 241,144.51 73,187.38 314,331.89 合计 241,144.51 73,187.38 314,331.89 （3）截止 2008 年 12 月 31 日，本公司在建工程无账面价值高于可收回金额的情况。 （4）本年在建工程转入固定资产 20,181,528.59 元， 转入长期待摊费用 5,317,061.52 元。 10、无形资产 （1）无形资产明细 项目 初始成本 2007-12-31 本年增减 本年摊销 累计摊销 2008-12-31 1.土地使用权 52,151,025.06 40,932,853.71 1,323,162.48 12,541,333.83 39,609,691.23 2.软件使用权 89,000.00 89,000.00 741.67 741.67 88,258.33 3.商标权 105,800.00 10,580.00 10,580.00 105,800.00 合计 52,345,825.06 40,943,433.71 89,000.00 1,334,484.15 12,647,875.50 39,697,949.56 （2）用于抵押的无形资产明细 抵 累计实际 押 无形资产名称 无形资产原价 摊余价值 抵押银行 抵押金额 摊销金额 性 质 1.一至五、八、十二分场、 蓬莱市 12,262,320.66 4,809,479.07 7,452,841.59 长期 最高抵押 1574 万元 总公司土地 农业银行 2.七分场土地 1,991,805.00 431,557.84 1,560,247.16 蓬莱市财政局 长期 连同房产 540 万元 恒丰银行 3.九十场土地 6,277,908.00 1,360,213.40 4,917,694.60 短期 连同房产 2200 万元 蓬莱支行 4.基地办公区、生活区、 恒丰银行 连同房产最高抵押 1,103,205.17 154,448.63 948,756.54 十六区土地 蓬莱支行 短期 700 万元 恒丰银行 连同房产抵押 600 5.二十场土地 926,949.91 129,773.05 797,176.86 短期 蓬莱支行 万元 恒丰银行 6.基地 6 区土地 2,220,372.35 314,754.17 1,905,618.18 长期 连同房产 1700 万元 蓬莱支行 88 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 蓬莱市 7.六分场土地 1,624,500.00 1,143,918.75 480,581.25 长期 最高抵押 923 万元 农业发展银行 蓬莱市 连同房产最高抵押 8.孵化四厂土地 839,205.00 158,807.83 680,397.17 长期 农业发展银行 94 万元 蓬莱市 连同房产最高抵押 9.基地一、二、三区土地 6,191,737.19 887,482.29 5,304,254.90 长期 农业发展银行 5000 万元 蓬莱市 连同房产最高抵押 10.基地四、五区土地 4,752,325.35 681,166.78 4,071,158.57 长期 农业发展银行 3500 万元 11.基地七、八区、十五场 国家开发银行 4,601,797.83 644,251.64 3,957,546.19 长期 连同房产 3000 万元 土地 山东省分行 蓬莱市 12.饲料厂土地 1,234,880.00 233,683.91 1,001,196.09 短期 最高抵押 380 万元 登州信用社 13.孵化一场土地及 一孵 蓬莱市 1,022,428.00 576,118.57 446,309.43 长期 最高抵押 110 万元 生活区土地 登州信用社 蓬莱市 14.孵化六厂土地 2,384,697.07 333,857.68 2,050,839.39 长期 最高抵押 700 万元 登州信用社 合计 47,434,131.53 11,859,513.61 35,574,617.92 11、长期待摊费用 剩余摊 项目 初始金额 2007-12-31 本年增加 本年摊销 2008-12-31 销月数 1.第三生产区公用路面 2,375,079.85 1,637,880.30 199,999.60 237,508.08 1,600,371.82 62 2.租赁土地款 3,579,501.61 3,579,501.61 464,722.32 3,114,779.29 209 3.种鸡场房产及构筑物 25,441,885.46 22,922,084.35 5,317,061.52 1,346,225.46 26,892,920.41 184-216 4.其他 6,403.50 6,403.50 6,403.50 合计 31,402,870.42 24,566,368.15 9,096,562.73 2,054,859.36 31,608,071.52 12、递延所得税资产 （1） 递延所得税资产明细情况： 项目 2008-12-31 2007-12-31 因资产的账面价值与计税基础不同而形成 14,550.17 266,900.96 的递延所得税资产 因负债的账面价值与计税基础不同而形成 的递延所得税资产 合计 14,550.17 266,900.96 （2） 暂时性差异明细情况： 项目 2008-12-31 2007-12-31 应收账款坏账准备 1,129,644.33 1,067,862.02 其他应收款坏账准备 102,867.69 24,755.50 合计 1,232,512.02 1,092,617.52 89 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 （3）未确认递延所得税资产的暂时性差异 项目 2008-12-31 2007-12-31 坏账准备： 山东民和牧业股份有限公司 102,867.69 25,013.70 蓬莱民和食品有限公司 1,071,443.65 合计 1,174,311.34 25,013.70 注：2008 年 12 月 31 日，暂时性差异未确认递延所得税资产的原因为：本公司及子公 司民和食品享受企业所得税免税政策。 13、减值准备 项目 2007-12-31 本年增加 本年减少 2008-12-31 应收账款坏账准备 1,067,862.02 61,782.31 1,129,644.33 其他应收款坏账准备 24,755.50 78,112.19 102,867.69 合计 1,092,617.52 139,894.50 1,232,512.02 14、所有权受限制的资产 类别 2007-12-31 本年增减 2008-12-31 受限原因 一、用于担保的资产 1.土地使用权 27,634,400.88 7,940,217.04 35,574,617.92 抵押 2.固定资产 122,691,414.68 35,685,696.98 158,377,111.66 抵押 合计 150,325,815.56 43,625,914.02 193,951,729.58 注：用于担保的房产见附注六、8 第（3）项，土地使用权抵押明细见附注六、10 第 （1）项 15、短期借款 借款类别 2008-12-31 2007-12-31 信用借款 抵押借款 222,120,000.00 174,860,000.00 保证借款 85,000,000.00 43,000,000.00 质押借款 合计 307,120,000.00 217,860,000.00 注：本年无逾期的短期借款，有关抵押、保证情况见本附注六、8 和 10 项及附注九 “或有事项”。 90 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 16、应付账款 （1）按账龄列示： 2008-12-31 2007-12-31 账龄 账面余额 比例% 账面余额 比例% 1 年以内(含 1 年) 47,874,015.97 84.73 87,170,943.34 99.59 1 至 2 年（含 2 年） 8,274,627.49 14.64 15,400.00 0.02 2 至 3 年（含 3 年） 15,400.00 0.03 56,562.93 0.06 3 年以上 340,644.13 0.60 284,081.20 0.33 合计 56,504,687.59 100.00 87,526,987.47 100.00 （2）期末 1 年以上应付账款主要为应支付的工程款及工程结算尾款。 （3）应付账款 2008 年 12 月 31 日比 2007 年 12 月 31 日减少 3,102.23 万元、减少 35.44%，主要原因为本年支付工程款。 （4）应付账款期末余额中无应付持本公司 5%（含 5%）以上表决权股份的股东单位款 项。 17、预收款项 2008-12-31 2007-12-31 账龄 账面余额 比例% 账面余额 比例% 1 年以内 238,286.66 100.00 2,182,366.08 99.57 2 年以上 9,375.11 0.43 合计 238,286.66 100.00 2,191,741.19 100.00 （1）预收账款期末余额中无预收持本公司 5%（含 5%）以上表决权股份的股东单位款 项。 （2）预收账款 2008 年 12 月 31 日比 2007 年 12 月 31 日减少 195.35 万元、减少 89.13%， 主要原因：子公司民和食品预收客户款减少。 （3）预收账款期末余额中无预收关联方款项。 18、应付职工薪酬 项目 2007-12-31 本年增加 本年减少 2008-12-31 1. 工资 6,591,686.56 73,447,490.09 71,751,858.38 8,287,318.27 91 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 2. 职工福利 1,976,936.60 1,976,936.60 3. 社会保险费 36,326.52 3,353,838.10 3,360,343.62 29,821.00 4. 工会经费 20,000.00 20,000.00 5. 职工教育经费 1,537,742.18 1,230,610.82 1,114,449.91 1,653,903.09 合计 8,165,755.26 80,028,875.61 78,223,588.51 9,971,042.36 （1）本公司年末工资余额主要为职工 12 月份的工资，依据公司薪酬制度，已于 2009 年 1 月份支付。 （2）本年无拖欠职工工资的情况。 19、应交税费 税费项目 2008-12-31 2007-12-31 1. 企业所得税 -556,888.73 1,543,177.53 2. 土地使用税 135,036.94 3. 房产税 499,881.42 1,159,278.08 4. 增值税 -8,851,216.52 -4,143,192.00 5. 其他 151,960.79 183,889.83 合计 -8,621,226.10 -1,256,846.56 （1）2008 年 12 月 31 日比 2007 年 12 月 31 日减少 736.43 万元、减少 585.94%，主 要原因为子公司蓬莱民和食品有限公司本年待抵扣的增值税进项增加。 （2）企业所得税 2008 年 12 月 31 日比 2007 年 12 月 31 日减少的原因为：子公司民 和食品占产品产量比例较高的鸡肉制品-生食，属于《享受企业所得税优惠政策的农产品 初加工范围（试行）》所列范围，依据《中华人民共和国企业所得税法》及其实施条例的 规定，享受免征企业所得税优惠政策；另子公司民和食品本年预缴的企业所得税。 20、其他应付款 （1）按账龄列示 账龄 2008-12-31 2007-12-31 1 年以内（含 1 年） 4,135,255.73 3,280,753.75 1 至 2 年（含 2 年） 1,810.00 80,296.40 2 至 3 年（含 3 年） 70,296.40 3 年以上 61,264.00 合计 4,207,362.13 3,422,314.15 92 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 （2）其他应付款前五名情况： 债权人名称 2008-12-31 性质(或内容) 1.蓬莱市财政局 2,600,000.00 往来 2.雏鸡押金 1,281,078.00 押金 3.鸡蛋押金 30,000.00 押金 4.检疫费 21,360.00 检疫费 5.大连龙城食品集团禽类饲养公司 20,000.00 押金 合计 3,952,438.00 （3）其他应付款年末余额中无应付持本公司 5%（含 5%）以上有表决权股份的股东单 位款项。 （4）其他应付款年末余额中无应付关联方款项。 21、一年内到期的非流动负债 项目 2008-12-31 2007-12-31 国家开发银行 10,000,000.00 合计 10,000,000.00 （1）一年内到期的长期借款 种类 期限 初始金额 2008-12-31 国家开发银行 3年 30,000,000.00 10,000,000.00 合计 30,000,000.00 10,000,000.00 22、长期借款 贷款单位 2008-12-31 2007-12-31 币种 借款条件 国家开发银行 10,000,000.00 30,000,000.00 人民币 抵押借款 合计 10,000,000.00 30,000,000.00 23、长期应付款 种类 2008-12-31 2007-12-31 1.财政借款 5,400,000.00 2.长裕第二建筑工程公司 5,350,667.15 合计 5,400,000.00 5,350,667.15 24、递延收益 93 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 项目 2008-12-31 2007-12-31 1.集约化畜禽防治 500,000.00 500,000.00 2.规模化养殖场污水综合处理大型沼气工程 200,000.00 200,000.00 3.新型工业化肉鸡健康养殖成套技术 100,000.00 100,000.00 4.其他 33,257.50 与资产相关的政府补助小计 800,000.00 833,257.50 合计 800,000.00 833,257.50 25、股本(万元) 本年增减变动（＋，-） 项目 2007-12-31 2008-12-31 发行新股 送股 其他 小计 一、有限售条件流通股份 发起人股份 8,050.00 8,050.00 其中：境内法人持有股份 2,334.50 2,334.50 自然人股（孙希民） 5,715.50 5,715.50 二、无限售条件流通股 其中：境内上市的人民币 2,700.00 2,700.00 2,700.00 普通股（注 1） 三、股份总额 8,050.00 2,700.00 2,700.00 10,750.00 注 1：根据中国证券监督管理委员会证监许可【2008】547 号《关于核准山东民和牧 业股份有限公司首次公开发行股票的批复》的核准，本公司向社会公开发行人民币普通股 （A 股）2,700 万股（每股面值 1 元)，募集资金计人民币 286,470,000.00 元，扣除各项 发行费用人民币 17,777,500.00 元，实际募集资金净额人民币 268,692,500.00 元，其中 增加股本人民币 27,000,000.00 元，增加资本公积人民币 241,692,500.00 元。上述增资 已由中兴华会计师事务所出具中兴华验字【2008】第（1001）号验资报告予以验证。 26、资本公积 项目 2007-12-31 本年增加 本年减少 2008-12-31 资本(股本)溢价 18,228.42 241,692,500.00 241,710,728.42 其他资本公积 731,609.03 751,330.18 -19,721.15 合计 749,837.45 241,692,500.00 751,330.18 241,691,007.27 注：本年资本公积增加的原因如附注六、25 所述。 27、盈余公积 94 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 项目 2007-12-31 本年增加 本年减少 2008-12-31 法定盈余公积 28,366,380.47 5,090,248.62 33,456,629.09 任意盈余公积 65,657,639.64 65,657,639.64 合计 94,024,020.11 5,090,248.62 99,114,268.73 注：本年增加额为按照母公司净利润的 10%计提法定盈余公积。 28、未分配利润 项目 2008 年度 2007 年度 上年年末余额 120,490,944.06 43,221,695.25 加:会计政策变更 前期差错更正 本年年初余额 120,490,944.06 43,221,695.25 加:本年净利润 51,850,552.58 89,106,692.66 盈余公积弥补亏损 其他转入 -33.42 减:提取法定盈余公积 5,090,248.62 7,447,102.41 提取任意盈余公积 对股东的分配 少数股东损益 325,838.20 4,390,341.44 本年年末余额 166,925,376.40 120,490,944.06 29、营业收入 （1）分类列示 项目 2008 年度 2007 年度 主营业务收入 807,546,201.83 561,442,941.93 其他业务收入 4,536,874.11 2,933,345.88 营业收入合计 812,083,075.94 564,376,287.81 主营业务成本 694,022,448.42 427,498,571.47 其他业务成本 113,374.36 营业成本合计 694,135,822.78 427,498,571.47 毛利 117,947,253.16 136,877,716.34 注：本年收入增加的主要原因为生产规模扩大，销售额增加。 95 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 （2）分项目利润情况 2008 年度 项目 主营业务收入 主营业务成本 主营业务利润 1.雏鸡收入 351,033,262.25 257,917,730.16 93,115,532.09 2.鸡肉制品 401,349,922.63 381,087,196.71 20,262,725.92 3.饲料收入 32,983,235.20 30,655,128.80 2,328,106.40 4.淘汰鸡收入 22,179,781.75 22,179,781.75 0.00 5.其他业务收入 4,536,874.11 2,295,985.36 2,240,888.75 合计 812,083,075.94 694,135,822.78 117,947,253.16 （续上表） 2007 年度 项目 主营业务收入 主营业务成本 主营业务利润 1.雏鸡收入 246,542,575.50 139,531,124.24 107,011,451.26 2.鸡肉制品 267,384,303.93 242,299,612.05 25,084,691.88 3.饲料收入 30,736,453.00 28,888,225.68 1,848,227.32 4.淘汰鸡收入 16,779,609.50 16,779,609.50 5.其他业务收入 2,933,345.88 2,933,345.88 合计 564,376,287.81 427,498,571.47 136,877,716.34 （3）本年销售前 5 名客户销售额合计 113,493,127.44 元，占全部收入总额的 13.98%。 明细如下： 客户名称 销售额 占收入总额的比例% 1.张高超 27,226,515.50 3.35 2.乌鲁木齐市强盛食品有限公司 22,632,870.65 2.79 3.香港五丰 22,083,836.29 2.72 4.山东鲁南牧工工商联合公司 22,044,210.00 2.71 5.潘广明 19,505,695.00 2.41 合计 113,493,127.44 13.98 30、销售费用 项目 2008 年度 2007 年度 销售费用 13,232,218.14 10,442,951.11 注：销售费用 2008 年度比 2007 年度增加 26.71%的主要原因为本年度生产规模扩大， 生产能力提高，对外销售大幅度增加，2008 年度比 2007 年度销售额增加 43.89%，包装费、 96 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 运输费等相应增加。 31、管理费用 项目 2008 年度 2007 年度 管理费用 25,782,021.66 16,880,647.15 注：2008 年度管理费用比 2007 年度增加 52.73%的主要原因为随着生产规模扩大，管 理成本相应加大；另根据会计准则的要求，2007 年度本公司将结余的福利费冲减管理费 用 4,775,557.23 元，将结余的工会经费冲减管理费用 1,428,047.24 元，合计冲减管理费 用 6,203,604.47 元，实际 2007 管理费用为 23,084,251.62 元，与调整前 2007 年度管理 费用总额相比，2008 年度增长不大。 32、财务费用 项目 2008 年度 2007 年度 利息支出 22,612,191.84 15,650,430.11 减：利息收入 1,276,058.07 823,494.89 汇兑损失 157,672.58 304,290.03 减：汇兑收入 2,612.35 手续费 49,277.53 38,235.08 合计 21,540,471.53 15,169,460.33 注：2008 年度财务费用比 2007 年度增加 42%的主要原因为本年生产规模扩大，流动 资金需求增加，银行借款增加，利息支出增加。 33、资产减值损失 项目 2008 年度 2007 年度 坏账损失 139,894.50 -327,925.43 合计 139,894.50 -327,925.43 34、投资收益 产生投资收益的来源 2008 年度 2007 年度 处置长期股权投资收益 636,400.00 其中：中农信用担保有限公司 636,400.00 合计 636,400.00 97 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 35、营业外收入 项目 2008 年度 2007 年度 非流动资产处置利得 722.50 其中:固定资产处置利得 722.50 政府补助 1,333,012.10 955,913.67 其他 112,891.89 642,852.26 合计 1,445,903.99 1,599,488.43 注：本年度营业外收入增加的主要原因： （1）2008 年 11 月 26 日，根据《关于下达 2008 年重大节能技术产业化奖励资金预 算指标的通知》（蓬财企指【2008】55 号），蓬莱市政府奖励本公司 50 万元。 （2）2008 年 11 月 13 日收到的蓬莱市财政局拨付的农产品质量认证奖励 10 万元。 （3）子公司民和食品本年收到国产设备抵免所得税 437,012.10 元。 36、营业外支出 项目 2008 年度 2007 年度 非流动资产处置损失 5,161,801.51 4,593,062.07 其中：固定资产处置损失 5,161,801.51 4,593,062.07 公益性捐赠支出 603,000.00 410,100.00 盘亏损失 308,469.00 其他 720,318.47 500.00 合计 6,485,119.98 5,312,131.07 注：2008 年度营业外支出增加的主要原因：机器设备报废损失及拆除鸡舍等损失合 计 5,161,801.51 元，通过蓬莱民政局向四川地震灾区的捐款 603,000.00 元，向公司附近 王家村、北秦、前韩村等赞助修路款 720,318.47 元。 37、所得税 （1）所得税费用（收益）的组成 项目 2008 年度 2007 年度 当期所得税费用 738,240.77 2,052,952.26 递延所得税费用 261,037.99 -160,551.88 合计 999,278.76 1,892,400.38 98 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 （2）所得税费用（收益）与会计利润的关系 项目 2008 年度 2007 年度 会计利润总额 52,849,831.34 90,999,093.04 加：应纳税所得额调整数 -49,896,868.26 -82,787,284.00 应纳税所得额 2,952,963.08 8,211,809.04 当期所得税费用 738,240.77 2,052,952.26 递延所得税费用 261,037.99 -160,551.88 其中：递延所得税资产本年增减 变动额(不含直接计入所有者权 -252,350.79 160,551.88 益的变动额) 所得税费用合计 999,278.76 1,892,400.38 注：2008 年度所得税费用比 2007 年度减少 47.19%的主要原因：根据财税【2008】149 号“关于发布享受企业所得税优惠政策的农产品初加工范围（试行）的通知”，子公司民 和食品的主要产品“鸡肉制品-生食”属于《享受企业所得税优惠政策的农产品初加工范 围（试行）》所列初级农产品，依据《中华人民共和国企业所得税法》及其实施条例的规 定，免征企业所得税。 38、现金流量表附注 （1）收到的其他与经营活动有关的现金 项目 2008 年度 2007 年度 补贴收入 901,954.07 1,190,000.00 销售人员保证金 1,461,802.59 存款利息收入 1,201,383.67 823,494.89 往来 2,737,812.00 10,546,813.11 出口创汇奖 10,000.00 收课题经费 110,000.00 其他 2,071.89 372,978.24 合计 4,953,221.63 14,405,088.83 （2）支付的其他与经营活动有关的现金 项目 2008 年度 2007 年度 修理费 731,521.50 3,792,993.81 运输费 6,619,313.10 6,589,256.41 租赁费 2,953,459.33 778,893.90 水电费 4,369,380.60 957,380.93 99 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 招待费 1,455,367.28 1,398,463.96 差旅费 2,906,519.81 1,669,893.26 港杂费 1,192,728.17 400,818.34 保险费 338,508.46 1,532,877.85 广告费 4,507,758.05 255,486.00 检疫费 81,042.00 189,693.50 办公费 1,707,152.38 1,093,890.21 手续费支出 49,294.67 38,235.08 销售人员保证金 0 490,820.00 往来款 7,998,641.63 11,634,844.56 捐赠支出 1,117,000.00 400,000.00 其他 746,987.02 525,873.00 合计 36,774,674.00 31,749,420.81 （3）支付的其他与筹资活动有关的现金 项目 2008 年度 2007 年度 股票发行费用 4,316,700.00 合 计 4,316,700.00 （4）现金流量表补充资料 项目 2008 年度 2007 年度 1.将净利润调节为经营活动的现金流量 净利润 51,524,714.38 84,716,351.22 加：少数股东损益 325,838.20 4,390,341.44 计提的资产减值准备 139,894.50 -327,925.43 固定资产折旧 25,175,787.63 22,247,915.31 无形资产摊销 1,334,484.15 1,333,742.50 长期待摊费用摊销 2,054,859.36 1,149,176.15 处置固定资产、无形资产和其他长期资产损失(减：收益) 80,231.79 -722.50 固定资产报废损失 5,081,569.72 4,593,062.07 公允价值变动损失(收益以“－”号填列) 财务费用 22,769,864.42 15,954,720.14 投资损失(减:收益) -636,400.00 递延所得税资产减少 252,350.79 -160,551.88 递延所得税负债增加 存货的减少(减:增加) -22,155,043.05 -66,637,344.80 经营性应收项目的减少(减:增加) 38,772,451.01 -7,293,359.25 经营性应付项目的增加(减:减少) -75,590,521.84 15,774,018.86 其他 100 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 经营活动产生的现金流量净额 49,130,081.06 75,739,423.83 2.不涉及现金收支的投资和筹资活动 债务转为资本 一年内到期的可转换公司债券 融资租入固定资产 3.现金及现金等价物净增加情况 现金的年末余额 274,131,080.13 60,300,089.22 减：现金的年初余额 60,300,089.22 35,767,627.68 加：现金等价物的年末余额 减：现金等价物的年初余额 现金及现金等价物净增加额 213,830,990.91 24,532,461.54 （七）母公司财务报表主要项目注释 1、应收账款 （1）应收账款构成 2008-12-31 项目 账面余额 比例% 坏账准备 账面净值 1.单项金额重大的应收账款 18,314,939.21 99.95 18,314,939.21 2.单项金额不重大但按信用 风险特征组合后该组合的风 险较大的应收账款 3.其他不重大应收账款 8,935.82 0.05 8,935.82 合计 18,323,875.03 100.00 18,323,875.03 2007-12-31 项目 账面余额 比例% 坏账准备 账面净值 1.单项金额重大的应收账款 2.单项金额不重大但按信用 风险特征组合后该组合的风 险较大的应收账款 3.其他不重大应收账款 8,935.82 100.00 893.58 8,042.24 合计 8,935.82 100.00 893.58 8,042.24 （2）截止 2008 年 12 月 31 日应收账款中无应收持本公司 5%（含）以上股份的股东 单位欠款。 （3）期末应收关联方款项占应收款项总金额的 99.95％。 101 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 （4） 应收账款 2008 年 12 月 31 日比 2007 年 12 月 31 日增加 18,314,939.21 元， 增加比例为 99.95％，增加原因为内部关联交易增加。 （5）期末应收账款主要为应收取子公司民和食品的款项 18,314,939.21 元及烟台威 利发食品有限公司 8,935.82 元，依据个别认定法未提取坏账准备。 2、其他应收款 （1）其他应收款构成 2008-12-31 账龄 账面余额 比例% 坏账准备 1 年以内 28,968,266.55 99.78 83,237.88 1至2年 18,377.69 0.06 1,837.77 2至3年 3至4年 44,480.09 0.16 17,792.04 合计 29,031,124.33 100.00 102,867.69 2007-12-31 账龄 账面余额 比例% 坏账准备 1 年以内 30,680,846.28 99.72 826.20 1至2年 2,854.65 0.01 285.47 2至3年 49,032.59 0.16 9,806.52 3至4年 33,004.87 0.11 13,201.94 合计 30,765,738.39 100.00 24,120.12 （2）单项金额重大的其他应收款 债务人名称 金额 比例% 款项性质 1.蓬莱民和食品有限公司 27,303,508.94 94.05 货款 2.蓬莱市财政局 1,418,000.00 4.88 保证金 合计 28,721,508.94 98.93 （3）年末其他应收款中无持本公司 5％以上（含 5％）表决权股份的股东单位欠款。 （4）年末其他应收款中欠款金额前五名： 占其他应收款 债务人名称 金额 账龄 总额的比例% 1.蓬莱民和食品有限公司 27,303,508.94 94.05 1 年以下 2.蓬莱市财政局 1,418,000.00 4.89 1 年以下 3.个人养老金 122,626.98 0.42 1 年以下 102 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 4.中国畜牧业协会 95,000.00 0.33 1 年以下 5.预交话费 18,377.69 0.06 1 年以下 合计 28,957,513.61 99.75 （5）年末其他应收款中应收关联方款项占其他应收款总金额的 94.05％。 3、长期股权投资 （1）分类列示 项目 2007-12-31 本年增加 本年减少 2008-12-31 1. 对子公司投资 22,357,136.54 136.54 22,357,000.00 2. 对合营企业投资 3. 对联营企业投资 4. 其他投资 5,000, 000.00 5,000, 000.00 减：长期股权投资减值准备 合计 27,357,136.54 5,000, 136.54 22,357,000.00 （2）按成本法核算的长期股权投资 被投资单位名称 初始投资金额 2007-12-31 本年增减 2008-12-31 1. 蓬莱民和食品有限公司 16,357,000.00 16,357,000.00 16,357,000.00 2. 山东民和进出口有限公司 3,600,000.00 6,000,136.54 -136.54 6,000,000.00 3. 中农信用担保有限责任公司 5,000,000.00 5,000, 000.00 -5,000, 000.00 合计 24,957,000.00 27,357,136.54 -5,000, 136.54 22,357,000.00 4、营业收入及营业成本 （1）按业务种类列示 2008 年度 项目 主营业务收入 主营业务成本 主营业务利润 1.鸡苗 351,033,262.25 257,917,730.16 93,115,532.09 2.商品鸡 140,718,358.91 132,708,136.50 8,010,222.41 3.饲料 32,983,235.20 30,655,128.80 2,328,106.40 4.淘汰鸡 29,284,816.95 29,284,816.95 5.其他 2,182,611.00 2,182,611.00 合计 556,202,284.31 452,748,423.41 103,453,860.90 2007 年度 项目 主营业务收入 主营业务成本 主营业务利润 1.鸡苗 246,542,575.50 139,531,124.24 107,011,451.26 103 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 2.商品鸡 68,954,771.50 66,630,726.25 2,324,045.25 3.饲料 30,736,453.00 28,888,225.68 1,848,227.32 4.淘汰鸡 16,779,609.50 16,779,609.50 5.其他 1,259,148.00 1,259,148.00 合计 364,272,557.50 251,829,685.67 112,442,871.83 （2）本公司向前五名客户销售总额为 101,824,858.50 元，占公司本年全部营业收 入的 18.31 %。前 5 名销售情况如下： 客户名称 数量（只） 单价 销售金额 比例 1. 张高超 10,261,173.00 2.68 27,492,572.50 4.94% 2. 山东鲁南牧工商联合公司 6,728,116.00 3.31 22,246,530.00 4.00% 3. 潘广明 7,256,486.00 2.72 19,728,518.00 3.55% 4. 王志刚 7,936,418.00 2.07 16,457,824.00 2.96% 5. 山东亚太中慧工贸有限公司寿光分公司 4,156,833.00 3.82 15,899,414.00 2.86% 合计 36,339,026.00 101,824,858.50 18.31% （3）营业收入本年发生数比上年发生数增加 191,929,726.81 元，增加比例为 52.69%，增加原因为：随着生产规模的扩大，鸡苗销售及商品鸡销售比上期大幅增加。主 要收入变动情况如下： 主营业务收入 增减变化 项目 2008 年度 2007 年度 变化率% 变化额 1.鸡苗 351,033,262.25 246,542,575.50 42.38 104,490,686.75 2.商品鸡 140,718,358.91 68,954,771.50 104.07 71,763,587.41 3.饲料 32,983,235.20 30,736,453.00 7.31 2,246,782.20 4.淘汰鸡 29,284,816.95 16,779,609.50 74.53 12,505,207.45 5.其他 2,182,611.00 1,259,148.00 73.34 923,463.00 合计 556,202,284.31 364,272,557.50 52.69 191,929,726.81 5、现金流量表补充资料 项目 2008 年度 2007 年度 1.将净利润调节为经营活动的现金流量: 净利润 50,902,486.22 74,471,024.08 加：计提的资产减值准备 77,853.99 -509,286.93 固定资产折旧 20,349,723.83 18,275,640.19 无形资产摊销 1,234,975.11 1,234,233.44 长期待摊费用摊销 2,048,455.86 1,149,176.15 处置固定资产、无形资产和其他长期资产损失（减：收益） 104 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 固定资产报废损失 5,081,569.72 4,592,127.07 公允价值变动损失(收益以“－”号填列) 财务费用 20,277,603.84 13,534,835.11 投资损失(减:收益) -636,400.00 递延所得税资产减少 递延所得税负债增加 存货的减少(减:增加) -9,316,120.12 -53,107,250.47 经营性应收项目的减少(减:增加) -8,185,553.04 -6,616,146.07 经营性应付项目的增加(减:减少) -39,352,506.65 23,874,141.59 其他 经营活动产生的现金流量净额 42,482,088.76 76,898,494.16 2.不涉及现金收支的投资和筹资活动 债务转为资本 一年内到期的可转换公司债券 融资租入固定资产 3.现金及现金等价物净增加情况 现金的年末余额 256,632,822.69 49,434,541.70 减：现金的年初余额 49,434,541.70 17,558,271.94 加：现金等价物的年末余额 减：现金等价物的年初余额 现金及现金等价物净增加额 207,198,280.99 31,876,269.76 （八）关联方关系及其交易 1、关联方认定标准 根据《企业会计准则第 36 号—关联方披露》和中国证券监督管理委员会第 40 号《上 市公司信息披露管理办法》，本公司关联方主要包括： （1）本公司的主要投资者个人及与其关系密切的家庭成员； （2）本公司的子公司； （3）本公司的关键管理人员及与其关系密切的家庭成员。 2、存在控制关系的关联方所持股份或权益及变化 与本公司 持股 表决权 关联方名称 注册地址 主营业务 关系 比例 比例 一、存在控制关系的关联方所 105 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 持股份及变化 孙希民 控股股东 53.17% 53.17% 二、本公司在子公司的持股比 例及表决权比例 蓬莱市西 养殖加工优良种禽、种 1. 蓬莱民和食品有限公司 子公司 70% 70% 郊司家庄 蛋及鸡肉制品 蓬莱市司 货物进出口、技术进出 2. 山东民和进出口有限公司 子公司 100% 100% 家庄村西 口、批发零售饲料产品 3、存在控制关系的关联方单位的注册资本及变化 企业名称 2007-12-31 本年增减 2008-12-31 蓬莱民和食品有限公司 282 万美元 282 万美元 山东民和进出口有限公司 600 万元 600 万元 4、不存在控制关系的关联方情况 关联方名称 与本公司关系 蓬莱丰发水产有限公司 本公司股东 烟台裕凯电器有限公司 本公司股东 烟台祥润经贸有限公司 本公司股东 王淑坤(孙希民的妻子) 同一主要投资者个人、关键人员或与其关系密切的家庭成员 孙宪法(董事、董事长之子) 同一主要投资者个人、关键人员或与其关系密切的家庭成员 5、关联方交易 （1）购买或销售商品。 （2）存在控制关系且已纳入本公司合并会计报表范围的子公司，其相互间交易及母 子公司交易已作抵销。关联交易定价原则：市场价格。 （3）关联方为本公司提供担保及本公司对关联方提供担保 担保金额 担保 借款单位 担保单位 借款人 担保期限 （万元） 方式 烟台市 2008 年 4 月 14 日起至 本公司 蓬莱民和食品有限公司 1,000.00 保证 商业银行 2009 年 4 月 3 日 烟台市 2008 年 7 月 22 日起至 本公司 蓬莱民和食品有限公司 1,000.00 保证 商业银行 2009 年 7 月 22 日 烟台市 2008 年 9 月 10 日起至 本公司 蓬莱民和食品有限公司 500.00 保证 商业银行 2009 年 9 月 10 日 106 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 蓬莱民和食品有限公司、 烟台市 2008 年 12 月 30 日起 本公司 控股股东孙希民 商业银行 2,000.00 保证 至 2009 年 8 月 30 日 和关联方王淑坤 中国农业 2005 年 8 月 19 日起至 最高额 本公司 蓬莱民和食品有限公司 发展银行 4,060.00 2010 年 8 月 18 日 抵押 蓬莱支行 控股股东孙希民 国家开发 2007 年 2 月 2 日起至 抵押 本公司 3,000.00 和关联方王淑坤、本公司 银行 2011 年 2 月 1 日 保证 小计 11,560.00 蓬莱民和食 蓬莱 2008 年 12 月 30 日至 本公司 2,000.00 保证 品有限公司 恒丰银行 2009 年 12 月 30 日 （3）关键管理人员薪酬 关键管理人员是指有权并负责直接或间接规划、指导及控制本公司业务的人员，主要 包括董事会及监事会成员及其他高级管理人员。关键管理人员的薪酬列示如下： 项目 2008 年度 2007 年度 薪酬及其他福利 77.49 万元 63.38 万元 合计 77.49 万元 63.38 万元 （九）或有事项 1．截止 2008 年 12 月 31 日，本公司无未决诉讼或仲裁形成的或有负债。 2．截止 2008 年 12 月 31 日，本公司无为其他单位提供债务担保形成的或有负债，有 关关联担保情况见附注八“关联方关系及其交易”。 （十）承诺事项 截止 2008 年 12 月 31 日，本公司无需要批露的财务承诺。 （十一）资产负债表日后事项 截止财务报表批准报出日，本公司无应披露的资产负债表日后事项。 （十二）其他事项说明 1、无非货币性资产交换及债务重组事项 2、关于租赁土地事项 本公司主要因防疫需要租赁农村集体土地用于各种鸡场隔离带，2006 年 10 月与相关 村 委 会 签 订 18 份土地租赁协议， 租赁土地总面积为 1,915.47 亩 , 合 同 总 金 额 为 107 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 10,648,111.00 元，租赁起始期为 2006 年 10 月，租赁期为 20 年，每年应付的土地租赁 款为 532,405.55 元。 本公司主要因 11、13、17、18 种鸡场生产用地和隔离带用地租赁农村集体土地，2006 年 10 月与相关村委会签订 3 份土地租赁协议，租赁土地总面积为 408.30 亩,合同总金额 为 1,899,674.00 元，租赁起始期为 2006 年 10 月，租赁期为 20 年，每年应付的土地租赁 款为 94,983.70 元。根据租赁合同总金额和合同期限按直线法计算每年应摊销的土地成 本，每年应摊销的租赁土地成本直接计入当期损益。 2002 年 5 月，本公司与蓬莱佳兴建筑有限公司签订《房屋租赁合同》 ，蓬莱佳兴建筑 有限公司将其承租的军队房地产转租给本公司作为第 4 孵化厂配套用房，建筑面积 2210 平方米，租金总额 205,000.00 元，租赁期限 2002 年 6 月 30 日至 2029 年 6 月 30 日。每 年应付的租赁款为 8,604.95 元。根据租赁合同总金额和合同期限按直线法计算每年应摊 销的土地成本，每年应摊销的租赁土地成本直接计入当期损益。 （十三）非经常性损益 按中国证监会发布的《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号—非经常性 损益（2008）》的规定，本公司 2008 年度发生的非经常性损益金额如下： 项目 2008 年度 2007 年度 1. 非流动资产处置损益 -5,161,801.51 -4,592,339.57 2. 越权审批或无正式批准文件的税收返还、减免 3. 计入当期损益的政府补助，但与企业业务密切相关，按 1,443,012.10 1,145,913.67 照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外 4. 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费，但经 国家有关部门批准设立的有经营资格的金融机构对非金融企 业收取的资金占用费除外 5. 企业合并的合并成本小于合并时应享有被合并单位可辨 认净资产公允价值产生的损益 6. 非货币性资产交换损益 7. 委托投资损益 8. 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减 值准备 9. 债务重组损益 10. 企业重组费用 108 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 11. 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损 益 12. 同一控制下企业合并产生的子公司年初至合并日的当期 净损益 13. 与公司主营业务无关的预计负债产生的损益 14. 除上述各项之外的其他营业外收支净额 -1,320,426.58 -266,216.74 15. 中国证监会认定的其他非经常性损益项目 6,203,604.47 小计 -5,039,215.99 2,490,961.83 16. 减：所得税影响数 411,322.97 17. 非经常性损益净额 -5,450,538.96 2,490,961.83 18. 归属于少数股东的非经常性损益净额 173,634.09 -213.75 19. 归属于公司普通股股东的非经常性损益净额 -5,624,173.05 2,491,175.58 20. 扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润 57,148,887.43 82,225,175.64 21. 非经常性损益净额对净利润的影响 -10.51% 2.80% 注：表中数字“+”表示收益及收入,"-"表示损失或支出。 （十四）净资产收益率与每股收益 （1）按照《公开发行证券的公司信息披露编报规则第 9 号——净资产收益率和每股 收益的计算和披露》 （2007 年修订），本公司 2008 年度及 2007 年度净资产收益率及每股 收益如下表所示： 净资产收益率 每股收益 报告期利润 报告期间 基本每股 稀释每股 全面摊薄 加权平均 收益 收益 归属于公司普通股 2008 年度 8.37% 10.77% 0.54 0.54 股东的净利润 2007 年度 28.64% 33.43% 1.05 1.05 扣除非经常性损益后归 2008 年度 9.29% 11.95% 0.59 0.59 属于公司普通股股东的 2007 年度 27.80% 32.45% 1.02 1.02 净利润 注：净资产收益率下降的主要原因：本公司 2008 年度发行 2700 万新股，募集资金到 位；同时受 2008 年全球金融危机的影响，第四季度市场低迷，公司产品售价下降较大， 第四季度收入下滑，导致公司 2008 年度全年归属于母公司所有者的净利润低于预期。 （2）净资产收益率计算过程 项 目 序号 2008 年度 2007 年度 营业利润 1 57,889,047.33 94,711,735.68 109 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 归属于公司普通股股东的净利润 2(P) 51,524,714.38 84,716,351.22 非经常性损益 3 -5,624,173.05 2,491,175.58 扣除非经常性损益后归属于公司 4=2-3(P) 57,148,887.43 82,225,175.64 普通股股东的净利润 归属于公司普通股股东的期末净 5(E) 615,230,652.40 295,764,801.62 资产 全面摊薄净资产收益率（Ⅰ） 6=2÷5(P÷E) 8.37% 28.64% 全面摊薄净资产收益率（Ⅱ） 7=4÷5(P÷E) 9.29% 27.80% 归属于公司普通股股东的期初净 8（Eo） 295,764,801.62 211,048,313.86 资产 发行新股或债转股等新增的、归 9(Ei) 268,692,500.00 属于公司普通股股东的净资产 归属于公司普通股股东的、新增 净资产下一月份起至报告期期末 10(Mi) 7 的月份数 回购或现金分红等减少的、归属 11(Ej) 于公司普通股股东的净资产 归属于公司普通股股东的、减少 净资产下一月份起至报告期期末 12(Mj) 的月份数 其他交易或事项引起的净资产增 13（Ek） 减变动 发生其他净资产增减变动下一月 14（Mk） 份起至报告期期末的月份数 报告期月份数 15(Mo) 12 12 16= Eo + P÷2+ 归属于公司普通股股东的净资产 Ei×Mi÷Mo－ 478,264,450.48 253,406,489.47 加权平均数 Ej×Mj÷Mo±Ek×Mk÷Mo 加权平均净资产收益率（Ⅰ） 17=2÷16 10.77% 33.43% 加权平均净资产收益率（Ⅱ） 18=4÷16 11.95% 32.45% （3）每股收益计算过程 项 目 序号 2008 年度 2007 年度 归属于公司普通股股东的净利润 １(P) 51,524,714.38 84,716,351.22 非经常性损益 2 -5,624,173.05 2,491,175.58 扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东 3=1-2(P) 57,148,887.43 82,225,175.64 的净利润 期初股份总数 4(So) 80,500,000.00 80,500,000.00 公积金转增股本或股票股利分配等增加股份 5(S1) 数（Ⅰ） 110 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 发行新股或债转股等增加股份数（Ⅱ） 6(Si) 27,000,000.00 增加股份（Ⅱ）下一月份起至报告期期末的 7(Mi) 7 月份数 报告期因回购等减少股份数 8(Sj) 报告期缩股数 9（Sk） 减少股份下一月份起至报告期期末的月份数 10(Mj) 报告期月份数 11(Mo) 12 12 12(S)= So + 发行在外的普通股加权平均数 S1+Si×Mi÷Mo- 96,250,000.00 80,500,000.00 Sj×Mj÷Mo- Sk 基本每股收益（Ⅰ） 13=1÷12 0.54 1.05 基本每股收益（Ⅱ） 15=3÷12 0.59 1.02 已确认为费用的稀释性潜在普通股利息 16 所得税率 17 25% 33% 转换费用 18 认股权证、股份期权等增加的普通股加权平 19 均数 20=[1+(16-18) 稀释每股收益（Ⅰ） ×(1-17)]÷ 0.54 1.05 (12+19) 21=[3+(16-18) 稀释每股收益（Ⅱ） ×(1-17)]÷ 0.59 1.02 (12+19) 111 山东民和牧业股份有限公司 2008 年年度报告 第十一章 备查文件目录 一、载有法定代表人、财务负责人、财务主管签名并盖章的财务报表。 二、载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。 三、报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原 稿。 四、公司年度报告。 山东民和牧业股份有限公司 二〇〇九年三月二十四日 112