万向德农(600371)2008年年度报告摘要

万向德农股份有限公司 2008 年度报告 万向德农股份有限公司 2008 年度报告摘要 §1 重要提示 1.1 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记 载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 本年度报告摘要摘自年度报告全文，投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读年度报告全文。 1.2 公司第五届董事会第八次会议审议通过了本年度报。公司共有董事 9 人，实到董事 8 人，莫 斐董事因工作原因未能出席本次会议，委托宋立民董事代为行使投票表决权。 1.3 武汉众环会计师事务所有限责任公司为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 1.4 公司负责人管大源、主管会计工作负责人周佩梅及会计机构负责人（会计主管人员）于秀梅 声明：保证年度报告中财务报告的真实、完整。 §2 公司基本情况简介 2.1 基本情况简介 股票简称 万向德农 股票代码 600371 上市交易所 上海证券交易所 黑龙江省哈尔滨市南岗区玉山路 18 号 黑龙江省哈尔滨市南 公司注册地址和办公地址 岗区玉山路 18 号 邮政编码 150090 公司国际互联网网址 www.wxdoneed.com 电子信箱 wxdoneed@163.com 2.2 联系人和联系方式 董事会秘书 姓名 霍光 联系地址 黑龙江省哈尔滨市南岗区玉山路 18 号 电话 0451-82368448 传真 0451-82368448 电子信箱 wxdoneed@163.com §3 会计数据和业务数据摘要： 3.1 主要会计数据 单位：元 币种：人民币 本年比上年增 2008 年 2007 年 2006 年 减(%) 营业收入 653,654,761.38 710,209,085.63 -7.96 608,531,837.63 利润总额 47,593,886.70 49,474,090.85 -3.80 38,592,687.21 归属于上市公司股东的净 30,252,019.21 36,283,328.29 -16.62 19,899,839.93 利润 归属于上市公司股东的扣 30,424,027.80 36,377,360.45 -16.37 21,524,915.87 除非经常性损益的净利润 经营活动产生的现金流量 26,053,739.60 10,347,242.20 151.79 105,280,085.70 净额 第 1 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 本年末比上年 2008 年末 2007 年末 2006 年末 末增减(%) 总资产 857,730,766.76 841,217,152.11 1.96 818,727,423.86 所有者权益（或股东权益） 326,411,006.36 296,158,987.15 10.21 275,375,658.86 3.2 主要财务指标 2008 年 2007 年 本年比上年增减(%) 2006 年 基本每股收益（元／股） 0.20 0.23 -13.04 0.13 稀释每股收益（元／股） 0.20 0.23 -13.04 0.13 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元／ 0.19 0.23 -17.39 0.14 股） 全面摊薄净资产收益率（%） 9.27 12.25 减少 2.98 个百分点 7.23 加权平均净资产收益率（%） 9.72 12.84 减少 3.12 个百分点 7.40 扣除非经常性损益后全面摊薄净资产收益 9.22 12.28 减少 3.06 个百分点 7.82 率（%） 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收 9.66 12.87 减少 3.21 个百分点 8.00 益率（%） 每股经营活动产生的现金流量净额（元／ 0.168 0.07 140 0.68 股） 2008 年 2007 年 本年末比上年末增减 2006 年 末 末 (%) 末 归属于上市公司股东的每股净资产（元／ 2.11 1.91 10.47 1.78 股） 非经常性损益项目 √适用 □不适用 单位：元 币种：人民币 非经常性损益项目 金额 非流动资产处置损益 -336,310.95 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、 52,980.27 减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密 切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定 862,000.00 量持续享受的政府补助除外 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -402,690.68 少数股东权益影响额 -15,469.72 所得税影响额 11,499.67 合计 172,008.59 3.3 境内外会计准则差异： □适用 √不适用 第 2 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 §4 股本变动及股东情况 4.1 股份变动情况表 √适用 □不适用 单位：股 本次变动前 本次变动增减（＋，－） 本次变动后 发 公积 比例 行 送 比例 数量 金转 其他 小计 数量 (%) 新 股 (%) 股 股 一、有限售 条件股份 1、国家持 股 2、国有法 人持股 3、其他内 72,901,666 47.03 -1,291,666 -1,291,666 71,610,000 46.20 资持股 其中： 境 内非国有 72,901,666 47.03 -1,291,666 -1,291,666 71,610,000 46.20 法人持股 境内自然 人持股 ４、外资持 股 其中： 境 外法人持 股 境外自然 人持股 有限售条 件股份合 72,901,666 47.03 -1,291,666 -1,291,666 71,610,000 46.20 计 二、无限售 条件流通 股份 1、人民币 82,098,334 52.97 1,291,666 1,291,666 83,390,000 53.80 普通股 2、境内上 市的外资 股 3、境外上 市的外资 股 4、其他 无限售条 件流通股 82,098,334 52.97 1,291,666 1,291,666 83,390,000 53.80 份合计 三、股份总 155,000,000 100 0 0 155,000,000 100 数 第 3 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 限售股份变动情况表 √适用 □不适用 单位：股 年初限 本年解除 本年增加 年末限 解除限 股东名称 限售原因 售股数 限售股数 限售股数 售股数 售日期 万向三农有 2009 年 9 月 71,610,000 0 0 71,610,000 股改法定承诺 限公司 20 日 万向三农有 股改增持特别 2009 年 5 月 8,754,762 0 0 8,754,762 限公司 承诺 20 日 万向三农有 股改增持特别 2009 年 11 0 0 6,745,343 6,745,343 限公司 承诺 月 20 日 哈尔滨曼哈 2008 年 9 月 顿多元集团 1,291,666 1,291,666 0 0 股改法定承诺 20 日 有限公司 合计 81,656,428 1,291,666 6,745,343 87,110,105 / / 4.2 股东数量和持股情况 单位：股 报告期末股东总数 25,155 户 前十名股东持股情况 持股 持有有限 质押或冻 报告期 股东名称 股东性质 比例 持股总数 售条件股 结的股份 内增减 (%) 份数量 数量 境内非国有 万向三农有限公司 61.20 94,860,105 6,745,343 71,610,000 无 法人 哈尔滨曼哈顿多元集 境内非国有 1.74 2,703,266 -4,047,689 0 无 团有限公司 法人 中国银行－嘉实主题 精选混合型证券投资 其他 1.48 2,299,988 2,299,988 0 未知 基金 张彦华 未知 0.74 1,150,000 1,150,000 0 未知 张瑞岐 未知 0.63 983,500 983,500 0 未知 余晓景 未知 0.23 363,400 363,400 0 未知 李晓峰 未知 0.20 306,688 306,688 0 未知 罗晓丽 未知 0.19 296,031 296,031 0 未知 李建生 未知 0.14 215,800 215,800 0 未知 中诚信托有限责任公 司－天创 1 期证券投 其他 0.13 200,000 200,000 0 未知 资集合资金信托计划 前十名无限售条件股东持股情况 股东名称 持有无限售条件股份的数量 股份种类 万向三农有限公司 23,250,105 人民币普通股 哈尔滨曼哈顿多元集团有限公司 2,703,266 人民币普通股 中国银行－嘉实主题精选混合型证券 2,299,988 人民币普通股 投资基金 张彦华 1,150,000 人民币普通股 张瑞岐 983,500 人民币普通股 余晓景 363,400 人民币普通股 李晓峰 306,688 人民币普通股 第 4 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 罗晓丽 296,031 人民币普通股 李建生 215,800 人民币普通股 中诚信托有限责任公司－天创 1 期证 200,000 人民币普通股 券投资集合资金信托计划 上述股东万向三农有限公司与哈尔滨曼哈顿多元集团有限公 司之间不存在关联关系，万向三农有限公司与其他股东之间 上述股东关联关系或一致行动的说明 也不属于《上市公司收购管理办法》中规定的一致行动人； 其他股东之间是否存在关联关系，以及是否属于《上市公司 收购管理办法》中规定的一致行动人，公司未知。 4.3 控股股东及实际控制人情况介绍 4.3.1 控股股东及实际控制人变更情况 □适用 √不适用 4.3.2 控股股东及实际控制人具体情况介绍 4.3.2.1 法人控股股东情况 单位:元 币种:人民币 名称 法定代表人 注册资本 成立日期 主营业务 实业投资,农、林、牧、渔业 万向三农有限公司 鲁冠球 300,000,000 2000 年 10 月 26 日 产品的生产、加工。 4.3.2.2 自然人实际控制人情况 是否取得其他国 姓名 国籍 最近五年内的职业 最近五年内的职务 家或地区居留权 任万向集团公司党委 任万向集团公司党委 鲁冠球 中国 否 书记、董事局主席 书记、董事局主席 4.3.3 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图 鲁冠球 90% 万向三农有限公司 61.20% 万向德农股份有限公司 第 5 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 §5 董事、监事和高级管理人员 5.1 董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况 单位:股 是 否 报告期 是否在 在 内从公 股东单 年 年 公 司领取 位或其 初 末 司 的报酬 他关联 姓名 职务 性别 年龄 任期起止日期 持 持 领 总额 单位领 股 股 取 （万 取报 数 数 报 元）（税 酬、津 酬、 前） 贴 津 贴 2008 年 1 月 28 日～ 管大源 董事长 男 45 0 0 否 0 是 2011 年 1 月 27 日 2008 年 1 月 28 日～ 莫 斐 董事 男 45 0 0 否 0 是 2011 年 1 月 27 日 董事、 2008 年 1 月 28 日～ 于艳杰 女 56 0 0 是 22.04 否 总经理 2011 年 1 月 27 日 董事、 2008 年 1 月 28 日～ 王 雷 常务副 男 46 0 0 是 22.36 否 2011 年 1 月 27 日 总经理 2008 年 1 月 28 日～ 李兆军 董事 男 34 0 0 否 0 是 2011 年 1 月 27 日 2008 年 1 月 28 日～ 宋立民 董事 男 34 0 0 否 0 是 2011 年 1 月 27 日 独立 2008 年 1 月 28 日～ 张武标 男 37 0 0 是 5.18 否 董事 2011 年 1 月 27 日 独立 2008 年 1 月 28 日～ 李少昆 男 45 0 0 是 5.18 否 董事 2011 年 1 月 27 日 独立 2008 年 1 月 28 日～ 金鹤祥 男 65 0 0 是 5.18 否 董事 2011 年 1 月 27 日 监事会 2008 年 1 月 28 日～ 付 辉 男 38 0 0 否 0 是 主席 2011 年 1 月 27 日 2008 年 1 月 28 日～ 费玄泓 监事 女 52 0 0 否 0 是 2011 年 1 月 27 日 职工 2008 年 1 月 28 日～ 刘艳君 女 38 0 0 是 3.40 否 监事 2011 年 1 月 27 日 副总经 理、董 2008 年 1 月 28 日～ 霍 光 男 40 0 0 是 13.41 否 事会秘 2011 年 1 月 27 日 书 财务 2008 年 1 月 28 日～ 周佩梅 女 34 0 0 是 12.68 否 总监 2011 年 1 月 27 日 总经 2008 年 1 月 28 日～ 谷志金 男 57 0 0 是 13.42 否 济师 2011 年 1 月 27 日 合计 / / / / 0 0 / 102.85 / 注：公司未实施股权激励，公司董事、监事和高级管理人员均未持有公司股票期权或被授予 限制性股票。 第 6 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 §6 董事会报告 6.1 管理层讨论与分析 报告期内，公司主要经营业绩与上年同期相比基本持平，各项经营指标变化不大，公司运行 状况平稳良好。2008 年公司实现销售收入 65,365 万元，同比下降 7.96 %；营业利润 4,747 万 元，同比下降 4.29%；净利润 3,025 万元，同比下降 16.62 %。 1.报告期内公司经营情况的回顾 1.1.报告期内公司总体经营情况 公司主营业务仍为杂交玉米种子业务，其销售收入占公司总销售收入的 84.81 %。报告期内 我国玉米种业市场仍处于供大于求的局面，供销形势没有发生大的变化。但报告期内却出现了消 费者购买时间后延现象，整个种子市场启动时间较往年推迟。这种现象说明了农民消费者正在逐 步走向成熟，购买自主性提高，选择品种时的盲目性和从众性降低。由于农民消费者购买种子时 间的后延，使得各玉米种子企业有较充足的时间来备货、铺货，玉米种子市场上各色货品齐全， 农民消费者选择空间极大增加，这也使得各玉米种子企业间的竞争更加火热。针对此种状况，公 司及时调整了经营策略，在做好备货、铺货的同时，打好整合传播营销这张牌，加大广告宣传和 门店促销力度，利用“德农”这块金字招牌吸引更多农民消费者。同时公司也在产品组合上进行 了调整，提高了精品种子的比例，推出单粒播产品，提升产品档次。这些举措在市场上取得了极 好的反响，使得公司在严峻的市场形势下，顺利完成了年度经营计划，达到了既定目标。 公司齐齐哈尔分公司因废水处理设施未能达到稳定运行，废水排放超标，需停止排放。为认 真落实国家对加大松嫩流域水系污染治理政策及地方环保要求，避免公司投资损失，我公司决定 对该分公司实施全面停产。截至 2008 年 9 月 30 日，公司聘请评估机构对齐齐哈尔分公司全部固 定资产进行了评估，公司以此为基础对闲置、涉及环保不达标事项的相关固定资产，合理确定了 可收回金额，在履行了论证及规定审批程序后，按照估计可收回金额低于账面价值的差额计提固 定资产减值准备 20,007,260.40 元。截至 2008 年 12 月 31 日，齐齐哈尔分公司涉及停产固定资 产账面价值 41,336,964.79 元，其中包括：房屋、建筑物 15,254,344.01 元，机器设备等 26,082,620.78 元。 报告期内公司复合肥业务紧紧围绕“核心区域重点爆破”的上市策略，以“品种专用、区域 定制”的产品策略为主导，走“高质高价”的市场定位，奉行“渠道扁平化”的渠道政策，并在 “终端生动化建设、流动宣传车、产品技术推广会、有奖销售”四大促销活动的强力推动下，圆 满的完成年度经营目标，实现销量 1.939 万吨，实现销售收入 5789 万元，实现净利润 521 万元， 取得了公司进军肥料产业的开门红。 1.2.公司主营业务及经营状况 (1) 主营业务分行业、产品情况表 单位:元 币种:人民币 营业收入 营业成本 分行业或 营业利润 营业利润率比 营业收入 营业成本 比上年增 比上年增 分产品 率(%) 上年增减（%） 减（％） 减（％） 分行业 增加 0.44 个百 种子行业 576,577,892.52 387,920,222.11 32.72 -6.07 -6.68 分点 增加 6.16 个百 淀粉行业 8,931,071.95 8,138,799.79 8.87 -89.58 -90.24 分点 增加 18.84 个 化肥行业 57,889,269.55 46,983,332.57 18.84 --- --- 百分点 增加 2.48 个百 合计 643,398,234.02 443,042,354.47 31.14 -8.02 -11.22 分点 分产品 玉米种子 减少 1.194 个 554,364,378.64 394,481,215.23 28.84 -7.62 -6.04 产品 百分点 增加 7.743 个 油葵 42,663,519.93 13,157,777.95 69.16 46.16 16.83 百分点 第 7 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 棉种及其 增加 12.920 个 9,582,623.30 7,956,590.09 16.97 -89.86 -91.23 他 百分点 增加 18.839 个 化肥 57,889,269.55 46,983,332.57 18.84 --- --- 百分点 增加 35.559 个 其他产品 10,292,368.85 9,449,099.30 8.19 -3.71 -30.59 百分点 增加 11.676 个 抵销 -31,393,926.25 -28,985,660.67 7.67 -10.31 -20.38 百分点 减少 28.347 个 合计 643,398,234.02 443,042,354.47 0.31 -0.08 -11.22 百分点 (2) 主营业务分地区情况表 单位:元 币种:人民币 地区 营业收入 营业收入比上年增减（％） 东北地区 230,671,527.91 -42.83 西北地区 45,846,364.90 48.54 华中地区 366,880,341.21 38.36 1.3.报告期内公司资产构成情况 单位：元 币种：人民币 项目 2008 年末 2007 年末 增减变化 说明 应收账款 217,603.39 5,793,608.96 -96.24% 主要是货款回收较好 其他应收款 18,223,424.54 30,021,054.65 -39.30% 主要是有部分往来款收回 在建工程 1,584,481.86 5,002,273.05 -68.32% 主要是部分在建工程已完工 主要是公司房屋及土地租赁费 长期待摊费用 7,674,267.88 2,885,474.71 165.96% 增加 应付账款 10,613,663.65 15,312,086.67 -30.68% 主要是应付往来款项减少 主要是本期从利润中提取的盈 盈余公积 20,346,180.39 15,441,640.99 31.76% 余公积 1.4.报告期内公司费用及所得税构成情况 单位：元 币种：人民币 项目 2008 年度 2007 年度 增减变化 说明 财务费用 10,904,527.64 5,927,564.62 83.96% 主要是贷款额增加及利率上浮 主要是本期计提齐分公司固定资 资产减值损失 31,664,596.13 13,393,042.25 136.43% 产减值 投资收益 14,155,492.75 -1,973,510.99 -817.27% 主要是万向财务公司现金分红 营业外收入 944,601.14 336,596.00 180.63% 主要系政府补助收入的增长所致 营业外支出 821,602.77 462,038.53 77.82% 主要系行政罚款的增长所致 主要是根据新税法执行新税率和 所得税费用 11,312,508.66 7,227,261.43 56.53% 计缴方式所致 第 8 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 1.5.报告期内公司现金流量表构成情况 单位：元 币种：人民币 项 目 2008 年度 2007 年度 差异比例 说明 收到其他与经营活动 主要是本期收到的往 8,377,039.92 2,393,744.87 249.96% 有关的现金 来款增加 主要是支付的税金增 支付的各项税费 15,643,417.73 11,559,738.48 35.33% 加 主要是本期支付的与 经营活动产生的现金 26,053,739.60 10,347,242.20 151.79% 经营活动有关的现金 流量净额 减少 处置固定资产、无形资 主要是本期处置收到 产和其他长期资产收 86,977.29 373,000.00 -76.68% 的现金净额减少 回的现金净额 收到其他与投资活动 主要是收到退回的土 4,704,462.37 1,380,166.24 240.86% 有关的现金 地出让金 投资活动现金流入小 主要是本期万向财务 19,611,439.66 1,753,166.24 1018.63% 计 公司分红 主要是本期没有对外 投资支付的现金 90,000,000.00 -100.00% 投资 投资活动产生的现金 主要是本期没有对外 -7,506,568.25 -109,148,585.86 -93.12% 流量净额 投资 主要是本期银行借款 取得借款收到的现金 480,000,000.00 348,000,000.00 37.93% 增加 分配股利、利润或偿付 主要是本期未发放股 18,541,668.62 28,116,034.71 -34.05% 利息支付的现金 利 筹资活动现金流出小 主要是本期偿还银行 484,744,188.62 254,806,012.71 90.24% 计 借款增加 筹资活动产生的现金 主要是偿还银行借款 -4,744,188.62 93,193,987.29 -105.09% 流量净额 增加 五、现金及现金等价物 主要是以上因素综合 13,802,982.73 -5,607,356.37 -346.16% 净增加额 影响 1.6.公司主要子公司、参股公司的经营情况及业绩分析 （1）北京德农种业有限公司 北京德农种业有限公司主营玉米、牧草、油葵种子的生产、销售和科研。注册资本 1 亿元人 民币，本公司持有 9277.84 万股份，占股本总额的 92.78%。截止本报告期末,公司总资产 550,541,332.63 元，净资产 173,900,862.41 元，主营业务收入 629,885,179.02 元，主营业务 利润 197,957,028.24 元，净利润 82,246,967.01 元. （2）黑龙江德农种业有限公司 黑龙江德农种业有限公司主营玉米农作物种子的加工和销售。注册资本 4600 万元，本公司 持有 4,100 万股份，占股本总额的 89.13%。截止本报告期末，公司总资产 50,699,037.56 元， 净资产 43,909,606.93 元，本报告期实现主营业务收入 32,581,290.16 元，主营业务利润 4,982,177.11 元，净利润 966,958.10 元。 （3）北京万向德农肥业有限公司 2008 年 7 月 14 日召开的万向德农股份有限公司第五届董事会第四次会议审议通过了拟成立 肥业全资子公司的议案。相关公告刊登在 2008 年 7 月 15 日的《证券时报》上。报告期内，已完 成肥业全资子公司的工商注册。工商注册核准名称：北京万向德农肥业有限公司；住所：北京市 海淀区中关村南大街甲 6 号铸诚大厦 B 座 2002；法定代表人：于艳杰；注册资本 1000 万元；公 司类型：有限责任公司（法人独资）；经营范围：销售复混肥；成立日期：2008 年 8 月 28 日； 营业期限 2008 年 8 月 28 日至 2028 年 8 月 27 日。北京万向德农肥业有限公司为我公司报表合并 第 9 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 公司，截止本报告期末，公司总资产 90,992,816.63 元，净资产 9,212,451.96 元，净利润 -787,548.04 元。 （4）万向财务有限公司 2008 年 7 月万向财务有限公司完成增资扩股，注册资本由 10 亿元人民币增加到 12 亿元人民 币，公司未参与万向财务有限公司本次增资事项，公司所持有 7800 万股份未发生变化，占万向 财务有限公司注册资本的比例由原来的 7.8%下降到 6.5%。2008 年 7 月，公司收到万向财务有限 公司现金分红 780 万元；2008 年 12 月收到万向财务有限公司现金分红 702 万元。 1.7.公司主要供应商及客户情况 公司前向五名供应商合计的采购金额占年度采购金额的 6.92%。 公司向前五名客户销售额合计占公司销售总额的 2.98%。 2.外部环境、行业发展趋势及自然灾害的影响分析 2.1.外部环境影响分析 国际经济危机影响。2008 年爆发的国际金融危机已经逐步转化为国际经济危机，其负面影响 已经渗透到全球经济的各个领域，对我国经济也产生了较大影响。由于玉米种业市场需求属于刚 性需求，其弹性较小，受经济危机影响较小，因此经济危机对公司主营业务的影响也较小。 报告期内公司无委托理财及外汇业务，汇率调整对公司无直接影响。 报告期内公司贷款数额增加，且大部分为上半年利率较高期间，故利息支出增加 4,918,863.16 元。 2.2.行业政策及市场形势影响 2.2.1.报告期内，公司业务所处行业政策及市场形势发生了一些变化，其中有利的变化有： 2.2.1.1.国家进一步加大了对三农建设的扶持力度，对农民的各项补贴额度逐渐加大 （1）粮食收购 一方面提高粮食价格。经国务院批准，2008 年新粮上市起，提高粮食最低收购价水平，其中 白小麦、红小麦（包括混合麦）价格每市斤分别提高３分和１分，粳稻、中晚籼稻和早籼稻分别 提高４分、４分和５分。另一方面增加玉米储备。为了解决东北玉米销售困难，国家指定中储粮 公司等企业在辽宁、吉林、黑龙江三省分别按照每市斤 0．71 元、0．70 元、0．69 元的价格收 购玉米，稳定玉米价格。 （2）农资综合直补标准 农资综合直补政策是指在现行粮食直补制度基础上，对种粮农民因柴油、化肥、农药等农业 生产资料增支实行的综合性直接补贴政策。2008 年中央财政在去年 276 亿元补贴规模的基础上， 新增 206 亿元农资综合直补资金，进一步加大了对种粮农民的补贴力度。新增补贴资金后，2008 年农资综合补贴资金达到 482 亿元，比上年增长 75%，加上从粮食风险基金中预计列支的 151 亿 元粮食直补资金，2008 年对种粮农民的两项直接补贴资金规模达到 633 亿元，全国平均每亩补贴 达到 41 元。 （3）良种补贴政策 国家对大豆、小麦、玉米、水稻四大粮食作物实行良种补贴政策。补贴标准：高油大豆、优 质专用小麦、专用玉米每亩补贴 10 元；黑龙江、吉林、辽宁省农民种植水稻每亩补贴 15 元；湖 南、湖北、江西、安徽省农民种植早稻每亩补贴 10 元，种植粳稻、中籼稻每亩补贴 15 元。种子 补贴通过供种单位补贴，即以体现补贴后的优惠价格将良种直销给农户。 （4）高产示范区的建设 根据中央一号文件精神，国家将继续鼓励粮食生产，2008 年财政支农投入的增量要明显高于 上年；农业部决定将 2008 年作为全国粮食高产创建年，计划在主产区建设 500 个粮食万亩示范 片，包括水稻、小麦、玉米、马铃薯等主要粮食作物。在每个示范片上，进行大规模集成技术、 集约项目、集中力量，示范带动，实现区域的平衡生产。 这些扶持三农的政策和措施极大地提高了农民的种粮积极性和信心，有利于农业产业的发 展。 2.2.1.2.国家出台多项法规治理农资市场，促进农资市场健康发展 1 月 25 日，农业部决定停止推广原全国农作物品种审定委员会审定通过的 210 个农作物品种， 包括水稻品种 50 个、小麦 36 个、玉米 34 个、大豆 32 个、棉花 50 个、油菜 8 个。这次实行的 第 10 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 农作物品种退出制度，可视为政府开始对我国种子市场进行整顿的一个明显信号。虽然此次退出 的农作物品种较少且都是早已被市场淘汰的品种，但农作物品种退出制度的推出，本身就具有着 重要意义，是我国种子市场走向健康发展的重要标志。 2.2.1.3.测土配方施肥技术在全国开始大面积推广 2005 年中央一号文件要求在全国全面开展测土配方施肥工作，把测土配方施肥作为增强我国 粮食综合生产能力重要措施来抓。2008 年，国家又安排 11.5 亿元专项补贴，全国实行测土施肥 县达到 1861 个，覆盖了全国三分之二的农业县，测土配方施肥推广面积达到 9 亿亩。全国近年 推行的测土配方肥补贴项目，促进了粮食增产、农民增收，推动了肥料施用结构的优化，促进了 广大农民传统施肥观念的转变。 2.2.2.报告期内公司外部环境也发生了一些不利的变化，主要表现在： (1)2008 年上半年农资产品价格上涨。受原材料价格上涨影响，农资产品价格自 2007 年以来 大幅上涨，最高时与同期相比上涨幅度超过了 100%。虽然化肥价格下半年逐渐回落，但总体价格 较 2007 年上涨幅度仍旧较大，提高了农民种植成本，不利于农业种植的发展。但由于公司主要 销售季节在上半年，因此对公司的影响较大。 (2)2008 年下半年化肥及原料单质肥价格急速回落，使刚刚介入该行业的企业面临极大考验， 保证原料成本及加工价格的合理，成为制约业务快速增长的关键因素。 总体来说，公司外部环境的这些变化对公司发展利大于弊，对公司的长远发展将起到积极的 作用。 2.3.自然灾害影响分析 2008 年对于中国是重要的一年，也是多灾多难的一年，5.12 汶川大地震给国家和人民带来 巨大的灾难，洪水、冰雪也给各地方的经济造成了巨大的损失。由于公司主要业务区域分布在东 北和黄淮海区域，受地震、洪水、冰雪灾害的影响很小，公司生产、加工、销售、物流等工作基 本正常运行，确保了公司经营业绩的稳定。 3.对公司未来发展的展望 2009 年公司将继续围绕“以种业为核心，实施同心多元化”发展战略，在夯实公司主营业务 基础的同时，开展测土配方施肥以及专用肥料业务，延伸品种价值，丰富产品结构，提升公司综 合竞争力。 从行业发展趋势角度来看，种业行业的发展存在着以下几个特点： (1)行业竞争日趋激烈 随着种业行业的不断发展，市场竞争愈演愈烈，这也是市场发展的必然规律。玉米种业市场 依旧供大于求，年种子剩余量依旧保持在 7 亿公斤以上，市场压力很大。同时，玉米种业行业各 方面的创新层出不穷，新品种、新营销模式等不断进入市场，进一步推进了玉米种业市场的竞争 强度。可以说，现阶段种业市场的竞争是全面性、多方位、深层次的竞争，是真正考验企业功底 的竞争。 (2)外资进入影响逐渐增强 国外知名企业进入我国种业市场，会给国内的种业带来一定的冲击。这些冲击表现在：对中 国优秀种质资源的争夺；对优秀科研育种人员的争夺；对市场资源的争夺；等等。但我们也应看 到，国外知名企业进入我国不仅带来了竞争和冲击，也带来了优秀的品种、科学的管理经验、先 进的生产加工技术设备以及成熟的市场推广模式等。这些先进的经营和管理理念，经过国内先进 企业的消化吸收后，也会被成功应用于国内种业企业的生产运营。 4.公司面临的主要问题和风险 鉴于前述外部环境、行业发展趋势以及自然灾害等对公司的影响，公司面临的主要问题和风 险如下： (1)市场竞争压力仍然很大 尽管我国玉米种业市场库存压力逐年减小，但由于种子积压量仍旧很大，市场销售压力依旧 很大，企业间竞争仍然激烈。外资合资企业不断推出新品种以及新营销模式，对市场带来极大冲 击，消费者对新品种和新营销模式接受很快，同时对品种更新的呼声也很高。公司在以现有郑单 958、浚单 20 等品种为主营品种的同时，后续补充了锐步一、益丰 29、济研 501、德育 18 等新 品种，并同国内著名科研院所合作开发玉米新品种。由于后续补充品种要经过示范、推广等一系 列市场培育过程，需要一定的时间，在这个过程中可能存在一定市场竞争风险。 (2)经济危机影响日渐深入 第 11 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 尽管国际经济危机对玉米种业市场和公司 2008 年度经营的影响较小，但随着其影响逐渐渗 透到各个经济领域后，对玉米种业市场和公司未来经营的不利影响也将逐渐显现出来。 (3)粮食加工产业的环保及市场风险 随着国家对水系保护和环保要求的不断提高，玉米深加工业务如想达标运行，必须加大投资 全面改造升级污水处理工程。同时，由于玉米加工的主要产品麦芽糊精等因为主要用户乳品行业 滑坡严重，对国外销售急剧下降，导致销售价格不断走低，而玉米原料价格呈上涨趋势，已经形 成该行业普遍亏损的局面。继续增加投资维持运行面临较大投资风险。 4.2.为防范风险，公司将采取以下措施： (1)市场风险防范措施 针对日愈激烈的市场竞争态势，公司将在玉米种业现有经营基础上进一步挖掘潜力，改良主 营品种，提高产品质量和服务；同时加大科研育种投入，加强合作，积极引进优秀新品种；在产 品营销策略上学习吸收优秀的营销理念，提高精品比例，走品牌营销路线。公司在提高种业营销 精度和深度的同时，积极拓展品种延伸度，提示品牌价值，开发玉米大豆等专用复合肥料，并结 合核心作用区域土壤养分特点，实施测土配方施肥示范推广工程，力争纳入国家测土配方施肥示 范推广体系中去，形成公司新的业务及业绩增长点。通过品牌精深化经营与品牌延伸，为公司创 造新的业绩增长点，弱化市场竞争风险和压力。 (2)经济危机影响防范 未来公司将进一步提高经营管理水平，继续挖掘降低成本空间，保持产品市场占有率的同时 提高产品盈利能力，开发新的营销模式，整体上提高公司抵御经济危机不利影响的能力。 (3)环保风险防范 目前对齐齐哈尔分公司今后的发展方向、消除环保事项的投入和可行性及下一步如何处置等 事项尚在进行慎重的分析论证，对该分公司的未来预期发展方向尚未最终确定的情况下，对该分 公司的解决方案将更加慎重。 与公允价值计量相关的项目 □适用 √不适用 持有外币金融资产、金融负债情况 □适用 √不适用 6.2 主营业务分行业、产品情况表 请见前述 6.1 6.3 主营业务分地区情况表 请见前述 6.1 6.4 募集资金使用情况 □适用 √不适用 变更项目情况 □适用 √不适用 6.5 非募集资金项目情况 □适用 √不适用 6.6 董事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明 □适用 √不适用 6.7 董事会本次利润分配或资本公积金转增股本预案 根据公司 2008 年度经营情况，结合公司发展，拟就 2008 年度利润进行分配。 经武汉众环会计师事务所审计确认，公司 2008 年度实现净利润 30,252,019.21 元， 第 12 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 加上以前年度未分配利润 116,839,807.26 万元，按照公司章程规定，提取 10%法定盈余公积金 4,904,539.40 元，本年度可供全体股东分配的利润为 142,187,287.07 元。 为兼顾公司长远发展和股东权益，董事会拟定本次利润分配预案为：每 10 股派现金 2.00 元 （含税），共计派发红利 31,000,000 元（含税），剩余利润结转下一年度。 截止 2008 年 12 月 31 日，公司共有资本公积 8,877,538.90 元，本年度公司不进行资本公积 金转增。 公司本报告期内盈利但未提出现金利润分配预案 □适用 √不适用 §7 重要事项 7.1 收购资产 □适用 √不适用 7.2 出售资产 □适用 √不适用 7.3 重大担保 √适用 □不适用 单位:万元 币种:人民币 公司对外担保情况（不包括对子公司的担保） 报告期内担保发生额合计 0 报告期末担保余额合计 0 公司对子公司的担保情况 报告期内对子公司担保发生额合计 18,500 报告期末对子公司担保余额合计 18,500 公司担保总额情况（包括对子公司的担保） 担保总额 18,500 担保总额占公司净资产的比例(%) 56.68 其中： 为股东、实际控制人及其关联方提供担保的金额 0 直接或间接为资产负债率超过 70％的被担保对象提供的债务担保金额 0 担保总额超过净资产 50％部分的金额 2,179 上述三项担保金额合计 2,179 注：公司没有未到期担保可能承担连带清偿责任的情形发生。 7.4 重大关联交易 7.4.1 与日常经营相关的关联交易 □适用 √不适用 7.4.2 关联债权债务往来 √适用 □不适用 单位：万元 币种：人民币 向关联方提供资金 关联方向公司提供资金 关联方 发生额 余额 发生额 余额 北京德农种业有限 7,108.36 2,105.48 公司 7.4.3 2008 年资金被占用情况及清欠进展情况 □适用 √不适用 第 13 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 截止 2008 年末，上市公司未完成非经营性资金占用的清欠工作的，董事会提出的责任追究方案 □适用 √不适用 7.5 委托理财 □适用 √不适用 7.6 承诺事项履行情况 7.6.1 公司或持股 5%以上股东在报告期内或持续到报告期内的承诺事项 √适用 □不适用 承诺事项 承诺内容 履行情况 ①本公司控股股东万向三农承诺以 7.5 元/股为基准价格，在股权 分置改革方案实施后的两个月内，如果出现公司股票收盘价低于基 准价格，万向三农将于下一个交易日开始在二级市场增持公司股 票，直至增持的股份达到公司总股本的 10%（即 1550 万股）以上或 公司股价高于 7.5 元；如果两个月内万向三农增持的股份达不到公 司总股本的 10%（1550 万股），万向三农将在之后的 24 个月内继 续择机增持股份直至其增持的股份比例达到公司总股本的 10%以上 股改承诺 （上述基准价格遇到分红、转增、送股、配股等事项时，将进行除 严格按承诺履行 权除息调整）。万向三农承诺在增持计划完成后 6 个月内不出售所 增持的股份； ②原非流通股自获得上市流通权之日起，在十二个月内不得上 市交易或者转让； ③在前项规定期满后，通过证券交易所挂牌交易出售原非流通 股股份，出售数量占公司股份总数的比例在十二个月内不得超过百 分之五，在二十四个月内不得超过百分之十。 1、2006 年 9 月 20 日至 2006 年 11 月 20 日，万向三农以不高于 7.50 元的价格在二级市场上 增持万向德农股票 8,754,762 股，占公司股本总额的 5.65%。在 2008 年 11 月 20 日增持计划完成 后 6 个月内不进行转让。 2、2008 年 11 月，万向三农择机在二级市场上增持万向德农股票 6,745,343 股，占公司股本 总额的 4.35%。在 2008 年 11 月 20 日增持计划完成后的 12 个月内不进行转让。 至此，万向三农在本公司股权分置改革说明书中承诺的特别增持计划全部实施完毕。 7.6.2 公司资产或项目存在盈利预测，且报告期仍处在盈利预测期间，公司就资产或项目是否达 到原盈利预测及其原因作出说明： □适用 √不适用 7.7 重大诉讼仲裁事项 □适用 √不适用 7.8 其他重大事项及其影响和解决方案的分析说明 7.8.1 证券投资情况 □适用 √不适用 7.8.2 持有其他上市公司股权情况 □适用 √不适用 第 14 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 7.8.3 持有非上市金融企业股权情况 √适用 □不适用 所持 占该公 初始投资金额 持有数量 期末账面值 报告期损益 报告期所有者 会计核 股份 对象 司股权 （元） （股） （元） （元） 权益变动（元） 算科目 来源 名称 比例（%） 万向 财务 长期股 自有 117,000,000.00 78,000,000 6.50 117,000,000.00 14,820,000.00 117,000,000.00 有公 权投资 资金 司 合计 117,000,000.00 78,000,000 / 117,000,000.00 14,820,000.00 117,000,000.00 / / 7.8.4 买卖其他上市公司股份的情况 □适用 √不适用 7.9 公司董事会对公司内部控制出具了自我评估报告，审计机构出具了评价意见，详见公司 2008 年度报告全文。 7.10 公司披露了履行社会责任报告，详见公司 2008 年度报告全文。 §8 监事会报告 监事会认为公司依法运作、公司财务情况、公司募集资金使用、公司收购、出售资产交易和 关联交易不存在问题。 8.1 监事会对公司依法运作情况的独立意见 报告期内，公司监事会对公司依法运作情况进行了全程监督，认为公司能够严格按照《公司 法》、《证券法》及《公司章程》等有关法律、法规，建立完善的内部控制制度，依法规范运作， 决策程序合法有效。公司董事、经理执行公司职务时，能够从股东及公司的利益出发，廉洁守法， 没有发现违反国家法律、法规、公司章程或损害公司和股东利益的行为。 8.2 监事会对检查公司财务情况的独立意见 经认真审查，公司监事会认为公司财务报告真实反映了公司财务状况和经营成果，武汉众环 会计师事务所为本公司出具的标准无保留意见的审计报告客观、公正、真实地反映了公司的财务 状况和经营成果。 8.3 监事会对公司最近一次募集资金实际投入情况的独立意见 公司最近三年内未新增募集资金,也没有前期募集资金投入延续到本报告期内。 8.4 监事会对公司收购、出售资产情况的独立意见 报告期内，公司未发生收购、出售资产事项。 8.5 监事会对公司关联交易情况的独立意见 报告期内，公司的关联交易合法、公平、公开、公正，关联交易价格客观公允，没有损害公 司和股东利益的情况。 8.6 监事会对会计师事务所非标意见的独立意见 武汉众环会计师事务所为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 8.7 监事会对公司利润实现与预测存在较大差异的独立意见 公司未在报告期内的定期报告中对公司本年度的利润做出预测，不存在利润实际与预测存在 较大差异的情况。 第 15 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 §9 财务会计报告 9.1 审计意见 财务报告 □未经审计 √审计 审计意见 √标准无保留意见 □非标意见 审计意见全文 审计报告 众环审字(2009)089 号 万向德农股份有限公司全体股东： 我们审计了后附的万向德农股份有限公司（以下简称万向德农公司）财务报表，包括 2008 年 12 月 31 日的资产负债表和合并资产负债表，2008 年度的利润表和合并利润表、股东权益变动表和合并 股东权益变动表、现金流量表和合并现金流量表以及财务报表附注。 一、管理层对财务报表的责任 按照企业会计准则的规定编制财务报表是万向德农公司管理层的责任。这种责任包括：（1）设 计、实施和维护与财务报表编制相关的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误而导致的重 大错报；（2）选择和运用恰当的会计政策；（3）作出合理的会计估计。 二、注册会计师的责任 我们的责任是在实施审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注册会计师审 计准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守职业道德规范，计划和实施 审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保证。 审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审计程序取 决于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进行风险 评估时，我们考虑与财务报表编制相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控 制的有效性发表意见。审计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计的合理性， 以及评价财务报表的总体列报。 我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。 三、审计意见 我们认为，万向德农公司财务报表已经按照企业会计准则的规定编制，在所有重大方面公允反 映了万向德农公司 2008 年 12 月 31 日的财务状况以及 2008 年度的经营成果和现金流量。 武汉众环会计师事务所有限责任公司 中国注册会计师：王玉伟 、赵文凌 武汉国际大厦 B 座 16-18 层 9.2 财务报表 第 16 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 合并资产负债表 2008 年 12 月 31 日 编制单位:万向德农股份有限公司 单位:元 币种:人民币 项目 附注 期末余额 年初余额 流动资产： 货币资金 (八).1 97,135,344.61 83,332,361.88 结算备付金 拆出资金 交易性金融资产 应收票据 应收账款 (八).2 217,603.39 5,793,608.96 预付款项 (八).3 89,847,257.64 93,530,717.44 应收保费 应收分保账款 应收分保合同准备金 应收利息 应收股利 其他应收款 (八).4 18,223,424.54 30,021,054.65 买入返售金融资产 存货 (八).5 337,408,955.69 290,483,684.60 一年内到期的非流动资产 (八).6 891,352.92 863,597.86 其他流动资产 流动资产合计 543,723,938.79 504,025,025.39 非流动资产： 发放贷款及垫款 可供出售金融资产 持有至到期投资 长期应收款 长期股权投资 (八).7 117,000,000.00 117,664,507.25 投资性房地产 固定资产 (八).8 153,082,653.40 173,303,619.73 在建工程 (八).9 1,584,481.86 5,002,273.05 工程物资 39,124.50 35,514.00 固定资产清理 生产性生物资产 油气资产 无形资产 (八).10 33,141,415.73 36,868,683.52 开发支出 商誉 长期待摊费用 (八).11 7,674,267.88 2,885,474.71 递延所得税资产 (八).12 1,484,884.60 1,432,054.46 第 17 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 其他非流动资产 非流动资产合计 314,006,827.97 337,192,126.72 资产总计 857,730,766.76 841,217,152.11 流动负债： 短期借款 (八).15 277,000,000.00 263,000,000.00 向中央银行借款 吸收存款及同业存放 拆入资金 交易性金融负债 应付票据 应付账款 (八).16 10,613,663.65 15,312,086.67 预收款项 (八).17 206,882,315.38 230,983,840.86 卖出回购金融资产款 应付手续费及佣金 应付职工薪酬 (八).18 7,100,077.96 5,833,121.15 应交税费 (八).19 1,162,798.51 1,458,617.43 应付利息 应付股利 (八).20 3,949,495.27 3,516,295.27 其他应付款 (八).21 5,402,455.80 4,581,837.57 应付分保账款 保险合同准备金 代理买卖证券款 代理承销证券款 一年内到期的非流动负债 其他流动负债 流动负债合计 512,110,806.57 524,685,798.95 非流动负债： 长期借款 应付债券 长期应付款 专项应付款 预计负债 递延所得税负债 其他非流动负债 (八).22 1,848,000.00 2,010,000.00 非流动负债合计 1,848,000.00 2,010,000.00 负债合计 513,958,806.57 526,695,798.95 股东权益： 股本 (八).23 155,000,000.00 155,000,000.00 资本公积 (八).24 8,877,538.90 8,877,538.90 减：库存股 盈余公积 (八).25 20,346,180.39 15,441,640.99 第 18 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 一般风险准备 未分配利润 (八).26 142,187,287.07 116,839,807.26 外币报表折算差额 归属于母公司所有者权益 326,411,006.36 296,158,987.15 合计 少数股东权益 17,360,953.83 18,362,366.01 股东权益合计 343,771,960.19 314,521,353.16 负债和股东权益合计 857,730,766.76 841,217,152.11 法定代表人：管大源 主管会计工作负责人：周佩梅 会计机构负责人：于秀梅 母公司资产负债表 2008 年 12 月 31 日 编制单位:万向德农股份有限公司 单位:元 币种:人民币 项目 附注 期末余额 年初余额 流动资产： 货币资金 2,986,518.95 6,017,095.70 交易性金融资产 应收票据 应收账款 (九).1 142,659.21 4,347,368.98 预付款项 6,334,361.00 8,530,463.34 应收利息 应收股利 3,690,728.95 3,690,728.95 其他应收款 (九).2 25,349,820.16 14,785,968.49 存货 342,733.87 11,795,738.87 一年内到期的非流动资产 700,093.68 327,734.00 其他流动资产 流动资产合计 39,546,915.82 49,495,098.33 非流动资产： 可供出售金融资产 持有至到期投资 长期应收款 长期股权投资 (九).3 277,705,573.45 268,370,080.70 投资性房地产 固定资产 55,180,678.76 78,205,031.41 在建工程 1,412,133.46 工程物资 固定资产清理 生产性生物资产 油气资产 无形资产 10,489,478.35 11,908,260.91 第 19 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 开发支出 商誉 长期待摊费用 7,092,906.86 2,193,759.06 递延所得税资产 其他非流动资产 非流动资产合计 350,468,637.42 362,089,265.54 资产总计 390,015,553.24 411,584,363.87 流动负债： 短期借款 84,000,000.00 63,000,000.00 交易性金融负债 应付票据 应付账款 2,864,567.88 4,100,853.07 预收款项 1,344,389.71 1,491,733.39 应付职工薪酬 3,890,148.29 2,904,112.84 应交税费 352,467.44 517,059.88 应付利息 应付股利 247,378.37 247,378.37 其他应付款 20,380,534.96 111,432,553.72 一年内到期的非流动负债 其他流动负债 流动负债合计 113,079,486.65 183,693,691.27 非流动负债： 长期借款 应付债券 长期应付款 专项应付款 预计负债 递延所得税负债 其他非流动负债 非流动负债合计 负债合计 113,079,486.65 183,693,691.27 股东权益： 股本 155,000,000.00 155,000,000.00 资本公积 22,090,280.74 22,090,280.74 减：库存股 盈余公积 20,346,180.39 15,441,640.99 未分配利润 79,499,605.46 35,358,750.87 外币报表折算差额 股东权益合计 276,936,066.59 227,890,672.60 负债和股东权益合计 390,015,553.24 411,584,363.87 法定代表人：管大源 主管会计工作负责人：周佩梅 会计机构负责人：于秀梅 第 20 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 合并利润表 2008 年 1—12 月 单位:元 币种:人民币 项目 附注 本期金额 上期金额 一、营业总收入 653,654,761.38 710,209,085.63 其中：营业收入 (八).27 653,654,761.38 710,209,085.63 利息收入 已赚保费 手续费及佣金收入 二、营业总成本 620,339,365.80 658,636,041.26 其中：营业成本 (八).27 450,987,119.07 512,663,457.14 利息支出 手续费及佣金支出 退保金 赔付支出净额 提取保险合同准备金净额 保单红利支出 分保费用 营业税金及附加 (八).28 211,651.36 252,802.99 销售费用 (八).29 79,114,219.57 74,219,053.06 管理费用 (八).30 47,457,252.03 52,180,121.20 财务费用 (八).31 10,904,527.64 5,927,564.62 资产减值损失 (八).32 31,664,596.13 13,393,042.25 加：公允价值变动收益（损失以“－” 号填列） 投资收益（损失以“－”号填列） (八).33 14,155,492.75 -1,973,510.99 其中：对联营企业和合营企业的投资 -664,507.25 -1,973,510.99 收益 汇兑收益（损失以“－”号填列） 三、营业利润（亏损以“－”号填列） 47,470,888.33 49,599,533.38 加：营业外收入 (八).34 944,601.14 336,596.00 减：营业外支出 (八).35 821,602.77 462,038.53 其中：非流动资产处置净损失 341,727.29 165,733.62 四、利润总额（亏损总额以“－”号 47,593,886.70 49,474,090.85 填列） 减：所得税费用 (八).36 11,312,508.66 7,227,261.43 五、净利润（净亏损以“－”号填列） 36,281,378.04 42,246,829.42 归属于母公司所有者的净利润 30,252,019.21 36,283,328.29 少数股东损益 6,029,358.83 5,963,501.13 六、每股收益： （一）基本每股收益 (八).38 0.20 0.23 （二）稀释每股收益 (八).38 0.20 0.23 公司法定代表人：管大源 主管会计工作负责人：周佩梅 会计机构负责人：于秀梅 第 21 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 母公司利润表 2008 年 1—12 月 单位:元 币种:人民币 项目 附注 本期金额 上期金额 一、营业收入 (九).4 12,289,849.60 85,675,339.06 减：营业成本 (九).4 10,996,416.61 83,355,098.51 营业税金及附加 200,550.98 234,304.56 销售费用 1,580,388.25 6,767,771.92 管理费用 21,707,313.04 28,400,251.71 财务费用 3,194,679.54 1,568,401.96 资产减值损失 30,058,431.57 10,264,259.87 加：公允价值变动收益（损失以“－” 号填列） 投资收益（损失以“－”号填列） (九).5 104,493,324.38 38,849,689.01 其中：对联营企业和合营企业的投资 -664,507.25 -1,973,510.99 收益 二、营业利润（亏损以“－”号填列） 49,045,393.99 -6,065,060.46 加：营业外收入 301,196.00 减：营业外支出 9,599.39 其中：非流动资产处置净损失 9,399.39 三、利润总额（亏损总额以“－”号 49,045,393.99 -5,773,463.85 填列） 减：所得税费用 四、净利润（净亏损以“－”号填列） 49,045,393.99 -5,773,463.85 法定代表人：管大源 主管会计工作负责人：周佩梅 会计机构负责人：于秀梅 第 22 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 合并现金流量表 2008 年 1—12 月 单位:元 币种:人民币 项目 附注 本期金额 上期金额 一、经营活动产生的现金 流量： 销售商品、提供劳务收到 638,690,265.28 639,626,695.15 的现金 客户存款和同业存放款项 净增加额 向中央银行借款净增加额 向其他金融机构拆入资金 净增加额 收到原保险合同保费取得 的现金 收到再保险业务现金净额 保户储金及投资款净增加 额 处置交易性金融资产净增 加额 收取利息、手续费及佣金 的现金 拆入资金净增加额 回购业务资金净增加额 收到的税费返还 52,980.27 收到其他与经营活动有关 (八).39 8,377,039.92 2,393,744.87 的现金 经营活动现金流入小计 647,120,285.47 642,020,440.02 购买商品、接受劳务支付 492,184,207.57 487,874,828.73 的现金 客户贷款及垫款净增加额 存放中央银行和同业款项 净增加额 支付原保险合同赔付款项 的现金 支付利息、手续费及佣金 的现金 支付保单红利的现金 支付给职工以及为职工支 29,765,842.73 29,534,829.29 付的现金 支付的各项税费 15,643,417.73 11,559,738.48 支付其他与经营活动有关 (八).39 83,473,077.84 102,703,801.32 第 23 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 的现金 经营活动现金流出小计 621,066,545.87 631,673,197.82 经营活动产生的现金流量 26,053,739.60 10,347,242.20 净额 二、投资活动产生的现金 流量： 收回投资收到的现金 取得投资收益收到的现金 14,820,000.00 处置固定资产、无形资产 和其他长期资产收回的现 86,977.29 373,000.00 金净额 处置子公司及其他营业单 位收到的现金净额 收到其他与投资活动有关 (八).39 4,704,462.37 1,380,166.24 的现金 投资活动现金流入小计 19,611,439.66 1,753,166.24 购建固定资产、无形资产 和其他长期资产支付的现 27,118,007.91 20,901,752.10 金 投资支付的现金 90,000,000.00 质押贷款净增加额 取得子公司及其他营业单 位支付的现金净额 支付其他与投资活动有关 的现金 投资活动现金流出小计 27,118,007.91 110,901,752.10 投资活动产生的现金流量 -7,506,568.25 -109,148,585.86 净额 三、筹资活动产生的现金 流量： 吸收投资收到的现金 其中：子公司吸收少数股 东投资收到的现金 取得借款收到的现金 480,000,000.00 348,000,000.00 发行债券收到的现金 收到其他与筹资活动有关 的现金 筹资活动现金流入小计 480,000,000.00 348,000,000.00 偿还债务支付的现金 466,000,000.00 226,500,000.00 分配股利、利润或偿付利 18,541,668.62 28,116,034.71 息支付的现金 其中：子公司支付给少数 6,597,571.01 5,590,800.26 第 24 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 股东的股利、利润 支付其他与筹资活动有关 (八).39 202,520.00 189,978.00 的现金 筹资活动现金流出小计 484,744,188.62 254,806,012.71 筹资活动产生的现金流量 -4,744,188.62 93,193,987.29 净额 四、汇率变动对现金及现 金等价物的影响 五、现金及现金等价物净 13,802,982.73 -5,607,356.37 增加额 加：期初现金及现金等价 83,332,361.88 88,939,718.25 物余额 六、期末现金及现金等价 97,135,344.61 83,332,361.88 物余额 法定代表人：管大源 主管会计工作负责人：周佩梅 会计机构负责人：于秀梅 第 25 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 母公司现金流量表 2008 年 1—12 月 单位:元 币种:人民币 项目 附注 本期金额 上期金额 一、经营活动产生的现金 流量： 销售商品、提供劳务收到 19,679,728.76 113,671,244.04 的现金 收到的税费返还 收到其他与经营活动有关 (九).6 46,014,804.58 的现金 经营活动现金流入小计 19,679,728.76 159,686,048.62 购买商品、接受劳务支付 2,303,959.58 96,591,683.88 的现金 支付给职工以及为职工支 6,758,481.10 10,280,807.95 付的现金 支付的各项税费 2,391,859.59 3,056,869.41 支付其他与经营活动有关 (九).6 113,132,457.19 26,278,410.00 的现金 经营活动现金流出小计 124,586,757.46 136,207,771.24 经营活动产生的现金流量 -104,907,028.70 23,478,277.38 净额 二、投资活动产生的现金 流量： 收回投资收到的现金 取得投资收益收到的现金 105,157,831.63 40,823,200.00 处置固定资产、无形资产 和其他长期资产收回的现 15,727.29 87,000.00 金净额 处置子公司及其他营业单 位收到的现金净额 收到其他与投资活动有关 (九).6 86,068.26 72,292.08 的现金 投资活动现金流入小计 105,259,627.18 40,982,492.08 购建固定资产、无形资产 和其他长期资产支付的现 11,141,992.28 3,635,523.77 金 投资支付的现金 10,000,000.00 90,000,000.00 取得子公司及其他营业单 位支付的现金净额 支付其他与投资活动有关 的现金 第 26 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 投资活动现金流出小计 21,141,992.28 93,635,523.77 投资活动产生的现金流量 84,117,634.90 -52,653,031.69 净额 三、筹资活动产生的现金 流量： 吸收投资收到的现金 取得借款收到的现金 127,000,000.00 93,000,000.00 收到其他与筹资活动有关 的现金 筹资活动现金流入小计 127,000,000.00 93,000,000.00 偿还债务支付的现金 106,000,000.00 43,000,000.00 分配股利、利润或偿付利 3,241,182.95 17,134,379.73 息支付的现金 支付其他与筹资活动有关 的现金 筹资活动现金流出小计 109,241,182.95 60,134,379.73 筹资活动产生的现金流量 17,758,817.05 32,865,620.27 净额 四、汇率变动对现金及现 金等价物的影响 五、现金及现金等价物净 -3,030,576.75 3,690,865.96 增加额 加：期初现金及现金等价 6,017,095.70 2,326,229.74 物余额 六、期末现金及现金等价 2,986,518.95 6,017,095.70 物余额 法定代表人：管大源 主管会计工作负责人：周佩梅 会计机构负责人：于秀梅 第 27 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 合并所有者权益变动表 2008 年 1—12 月 本年金额 归属于母公司所有者权益 项目 减：库存 一般风 股本 资本公积 盈余公积 未分配利润 其他 股 险准备 一、上年年 155,000,000.00 8,877,538.90 15,441,640.99 116,839,807.26 末余额 加：同一控 制下企业合 并产生的追 溯调整 加：会计政 策变更 前期差错更 正 其他 二、本年年 155,000,000.00 8,877,538.90 15,441,640.99 116,839,807.26 初余额 三、本年增 减变动金额 （减少以 4,904,539.40 25,347,479.81 “－”号填 列） （一）净利 30,252,019.21 润 （二）直接 计入所有者 第 28 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 权益的利得 和损失 1．可供出售 金融资产公 允价值变动 净额 2．权益法下 被投资单位 其他所有者 权益变动的 影响 3．与计入所 有者权益项 目相关的所 得税影响 4．其他 上述（一） 和（二）小 30,252,019.21 计 （三）所有 者投入和减 少资本 1．所有者投 入资本 2．股份支付 计入所有者 权益的金额 3．其他 （四）利润 4,904,539.40 -4,904,539.40 分配 1．提取盈余 4,904,539.40 -4,904,539.40 第 29 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 公积 2．提取一般 风险准备 3．对所有者 （或股东） 的分配 4．其他 （五）所有 者权益内部 结转 1．资本公积 转增资本 （或股本） 2．盈余公积 转增资本 （或股本） 3．盈余公积 弥补亏损 4．其他 四、本期期 155,000,000.00 8,877,538.90 20,346,180.39 142,187,287.07 末余额 上年金额 归属于母公司所有者权益 项目 减：库存 一般风险 股本 资本公积 盈余公积 未分配利润 其他 股 准备 一、上年年 155,000,000.00 43,309,819.55 51,168,336.44 52,118,551.90 末余额 加：同一控 第 30 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 制下企业合 并产生的追 溯调整 加：会计政 -34,432,280.65 -35,726,695.45 43,937,927.07 策变更 前期差错更 正 其他 二、本年年 155,000,000.00 8,877,538.90 15,441,640.99 96,056,478.97 初余额 三、本年增 减变动金额 （减少以 20,783,328.29 “－”号填 列） （一）净利 36,283,328.29 润 （二）直接 计入所有者 权益的利得 和损失 1．可供出售 金融资产公 允价值变动 净额 2．权益法下 被投资单位 其他所有者 权益变动的 影响 第 31 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 3．与计入所 有者权益项 目相关的所 得税影响 4．其他 上述（一） 和（二）小 36,283,328.29 计 （三）所有 者投入和减 少资本 1．所有者投 入资本 2．股份支付 计入所有者 权益的金额 3．其他 （四）利润 -15,500,000.00 分配 1．提取盈余 公积 2．提取一般 风险准备 3．对所有者 （或股东） -15,500,000.00 的分配 4．其他 （五）所有 者权益内部 结转 1．资本公积 第 32 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告 转增资本 （或股本） 2．盈余公积 转增资本 （或股本） 3．盈余公积 弥补亏损 4．其他 四、本期期 155,000,000.00 8,877,538.90 15,441,640.99 116,839,807.26 末余额 法定代表人：管大源 主管会计工作负责人：周佩梅 会计机构负责人：于秀梅 第 33 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告摘要 母公司所有者权益变动表 2008 年 1—12 月 本年金额 项目 减：库存 股本 资本公积 盈余公积 股 一、上年年末余额 155,000,000.00 22,090,280.74 15,441,640.99 加：会计政策变更 前期差错更正 其他 二、本年年初余额 155,000,000.00 22,090,280.74 15,441,640.99 三、本年增减变动金额（减少以 4,904,539.40 “－”号填列） （一）净利润 （二）直接计入所有者权益的利 得和损失 1．可供出售金融资产公允价值变 动净额 2．权益法下被投资单位其他所有 者权益变动的影响 3．与计入所有者权益项目相关的 所得税影响 4．其他 上述（一）和（二）小计 （三）所有者投入和减少资本 1．所有者投入资本 2．股份支付计入所有者权益的金 额 3．其他 （四）利润分配 4,904,539.40 第 34 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告摘要 1．提取盈余公积 4,904,539.40 2．对所有者（或股东）的分配 3．其他 （五）所有者权益内部结转 1．资本公积转增资本（或股本） 2．盈余公积转增资本（或股本） 3．盈余公积弥补亏损 4．其他 四、本期期末余额 155,000,000.00 22,090,280.74 20,346,180.39 上年金额 项目 减：库存 股本 资本公积 盈余公积 股 一、上年年末余额 155,000,000.00 43,309,819.55 21,361,410.23 加：会计政策变更 -21,219,538.81 -5,919,769.24 前期差错更正 其他 二、本年年初余额 155,000,000.00 22,090,280.74 15,441,640.99 三、本年增减变动金额（减少以 “－”号填列） （一）净利润 （二）直接计入所有者权益的利 得和损失 1．可供出售金融资产公允价值 变动净额 2．权益法下被投资单位其他所 有者权益变动的影响 3．与计入所有者权益项目相关 第 35 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告摘要 的所得税影响 4．其他 上述（一）和（二）小计 （三）所有者投入和减少资本 1．所有者投入资本 2．股份支付计入所有者权益的 金额 3．其他 （四）利润分配 1．提取盈余公积 2．对所有者（或股东）的分配 3．其他 （五）所有者权益内部结转 1．资本公积转增资本（或股本） 2．盈余公积转增资本（或股本） 3．盈余公积弥补亏损 4．其他 四、本期期末余额 155,000,000.00 22,090,280.74 15,441,640.99 法定代表人：管大源 主管会计工作负责人：周佩梅 会计机构负责人：于秀梅 第 36 页 共 37 页 万向德农股份有限公司 2008 年度报告摘要 9.3 本报告期无会计政策、会计估计和核算方法变更。 9.4 本报告期无会计差错更正。 9.5 与最近一期年度报告相比，合并范围发生变化的具体说明 北京万向德农肥业有限公司是 2008 年 9 月公司以货币出资的新设立的全资子公司，本期净 利润-787,548.04 元，本期期末净资产 9,212,451.96 元。 董事长：管大源 万向德农股份有限公司 2009 年 3 月 25 日 第 37 页 共 37 页