新赛股份(600540)2007年年度报告摘要

新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 §1 重要提示 1.1 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资 料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确 性和完整性承担个别及连带责任。 本年度报告摘要摘自年度报告全文，报告全文同时刊载于 http://www.sse.com.cn。投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读年度报告全文。 1.2 董事朱锋、傅正保未参加此次董事会。 1.3 五洲松德联合会计师事务所为本公司出具了标准无保留意见的审计报 告。 1.4 公司负责人董事长武宪章、总经理杜平，主管会计工作负责人财务总监 刘君及会计机构负责人（会计主管人员）郭晓华声明：保证年度报告中财务报告 的真实、完整。 §2 公司基本情况简介 2.1 基本情况简介 股票简称 新赛股份 股票代码 600540 上市交易所 上海证券交易所 注册地址和办公地址 新疆博乐市红星路 158 号 邮政编码 833400 公司国际互联网网址 http://www.xinsai.com.cn 电子信箱 slmny-bl@mail.xj.cninfo.net 2.2 联系人和联系方式 第 1 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 董事会秘书 证券事务代表 姓名 王 国 军 唐 冠 春 联系地址 新疆博乐市红星路 158 号 新疆博乐市红星路 158 号 电话 0909-2268156 0909-2268189 传真 0909-2268162 0909-2268162 电子信箱 wgjbl1@163.com tangguanchun@sina.com §3 会计数据和业务数据摘要： 3.1 主要会计数据 单位:元 币种:人民币 2006 年 本年比上年 2005 年 主要会计数据 2007 年 调整后 调整前 增减(%) 调整后 调整前 营业收入 727937366.53 609899300.49 609899300.49 19.35% 842287700.67 842287700.67 利润总额 22719365.66 15138623.44 15138623.44 50.08% 22994215.72 22994215.72 归属于上市公司 19561778.32 16407460.19 16516845.34 19.22% 23476028.13 23268129.80 股东的净利润 归属于上市公司股 东 的 扣 除 非 经 常 18298396.49 18808523.70 18917908.85 -2.71% 23943585.07 23735686.74 性损益的净利润 经营活动产生的 -59810185.50 12474397.98 12474397.98 178063133.50 178063133.50 现金流量净额 2006 年末 本年末比 2005 年末 2007 年末 上年末增 调整后 调整前 调整后 调整前 减(%) 总资产 1571835511.70 1107181390.58 1106998364.69 41.97% 1011791066.90 1011454416.08 所有者权益（或 614067551.65 603926729.01 603743703.12 1.68% 604099866.75 603763215.93 股东权益） 3.2 主要财务指标 单位:元 2006 年 本年比上年 2005 年 主要会计数据 2007 年 调整后 调整前 增减(%) 调整后 调整前 基本每股收益 0.1087 0.0912 0.0918 19.22% 0.1304 0.1293 稀释每股收益 0.1087 0.0912 0.0918 19.22% 0.1304 0.1293 扣除非经常性 损益后的基本 0.1017 0.1045 0.1051 -2.71% 0.1330 0.1319 每股收益 第 2 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 增加 全面摊薄净资 3.38% 2.88% 2.90% 0.50 个 4.12% 4.08% 产收益率（%） 百分点 增加 加权平均净资 3.41% 2.89% 2.91% 0.52 个 4.17% 4.13% 产收益率（%） 百分点 扣除非经常性 减少 损益后全面摊 3.16% 3.30% 3.32% 0.14 个 4.20% 4.17% 薄净资产收益 百分点 率（%） 扣除非经常性 减少 损益后的加权 3.19% 3.32% 3.34% 0.13 个 4.25% 4.22% 平均净资产收 百分点 益率（%） 每股经营活动产生 -0.3323 0.0693 0.0693 0.9892 0.9892 的现金流量净额 2006 年末 本年末比 2005 年末 2007 年末 上年末增 调整后 调整前 减(%) 调整后 调整前 归属于上市公司股 3.2166 3.1680 3.1674 1.54% 3.1661 3.1650 东的每股净资产 非经常性损益项目 √适用□不适用 项 目 金额 1、非流动资产处置损益 -383,641.94 2、计入当期损益的政府补助 60,000.00 3、合并成本小于被合并单位可辨认净资产公允价值产生的损益 675,909.50 4、除上述各项之外的其他营业外收支净额 1,090,997.67 5、中国证监会认定的其他非经常性损益项目 -179,883.40 合 计 1,263,381.83 采用公允价值计量的项目 □适用 √不适用 3.3 境内外会计准则差异 □适用 √不适用 §4 股本变动及股东情况 4.1 股份变动情况表 √适用 □不适用 第 3 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 单位:股 本次变动前 本次变动增减（＋，－） 本次变动后 比 例 发行 送 公 积 金 数量 其他 小计 数量 比例(%) (%) 新股 股 转股 一、有限售条件股份 1、国家持股 2、国有法人持股 100,800,000 56 -12,083,472 88,716,528 49.29 3、其他内资持股 其中： 境内法人持股 境内自然人持股 4、外资持股 其中： 境外法人持股 境外自然人持股 有限售条件股份合计 100,800,000 56 -12,083,472 88,716,528 49.29 二、无限售条件流通股份 1、人民币普通股 79,200,000 44 +12,083,472 91,283,472 50.71 2、境内上市的外资股 3、境外上市的外资股 4、其他 无限售条件流通股份 79,200,000 44 +12,083,472 91,283,472 50.71 合计 三、股份总数 180,000,000 100 0 180,000,000 100 限售股份变动情况表 √适用 □不适用 单位:股 年初限 本 年 解 除 本年增加 年末限 股东名称 限售原因 解除限售日期 售股数 限售股数 限售股数 售股数 新疆艾比湖农工商 97,716,528 9,000,000 88,716,528 股改承诺 2007 年 6 月 16 日 联合企业总公司 新疆生产建设兵团 农五师农业生产资 1,094,688 1,094,688 0 股改承诺 2007 年 6 月 16 日 料公司 新疆金融租赁有限 596,736 596,736 0 股改承诺 2007 年 6 月 16 日 公司 新疆博尔塔拉蒙古 自治州国资经营有 994,896 994,896 0 股改承诺 2007 年 6 月 16 日 限责任公司 第 4 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 新疆兵团农五师农 397,152 397,152 0 股改承诺 2007 年 6 月 16 日 机公司 合计 100,800,000 12,083,472 88,716,528 — — 4.2 股东数量和持股情况 单位:股 报告期末股东总数 26,741 前十名股东持股情况 质 押 或 持 股 持有有限售 报告期内增 冻 结 的 股东名称 股东性质 比 例 持股总数 条件股份数 减 股 份 数 (%) 量 量 新疆艾比湖农工商联合企业总公司 国有法人 49.29 88,726,528 -8,990,000 88,716,528 未知 中国银行－华夏大盘精选证券投 其他 1.67 3,000,010 未知 资基金 胡志伟 境内自然人 0.86 1,554,000 未知 新疆生产建设兵团农五师农业生 国有法人 0.46 824,688 未知 产资料公司 代先泽 境内自然人 0.43 781,841 未知 新疆金融租赁有限公司 国有法人 0.33 596,736 未知 殷墨飞 境内自然人 0.21 383,000 未知 陈志坚 境内自然人 0.15 272,331 未知 孟学 境内自然人 0.12 221,600 未知 王树盛 境内自然人 0.12 217,100 未知 前十名无限售条件股东持股情况 股东名称 持有无限售条件股份数量 股份种类 中国银行－华夏大盘精选证券投资基金 3,000,010 人民币普通股 胡志伟 1,554,000 人民币普通股 新疆生产建设兵团农五师农业生产资料公司 824,688 人民币普通股 代先泽 781,841 人民币普通股 新疆金融租赁有限公司 596,736 人民币普通股 殷墨飞 383,000 人民币普通股 陈志坚 272,331 人民币普通股 孟学 221,600 人民币普通股 王树盛 217,100 人民币普通股 殷同雷 213,700 人民币普通股 公司未知前十名无限售条件流通股股东之间是否存在关联关 上述股东关联关系或一致行动关系的说明 系或属于《上市公司股东持股变动信息披露管理办法》规定 的一致行动人。 4.3 控股股东及实际控制人情况介绍 4.3.1 控股股东及实际控制人变更情况 □适用√不适用 4.3.2 控股股东及实际控制人具体情况介绍 第 5 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 控股股东名称：新疆艾比湖农工商联合企业总公司 法人代表：张永乐 注册资本：184,000,000 元 成立日期：1999 年 1 月 1 日 主要经营业务或管理活动：主营农副产品种植、养殖，农副产品加工、销售。 4.3.3 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图 农五师国资委 100% 新疆艾比湖农工商联合企业总公司 49.29% 新赛股份 §5 董事、监事和高级管理人员 5.1 董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况 单位:股 报告期内 是否在股 年 年 股 从 公 司 变 东单位或 初 末 份 领 取 的 性 年 动 其他关联 姓名 职务 任期起始日期 任期终止日期 持 持 增 报 酬 总 别 龄 原 单位领取 股 股 减 额 ( 万 因 报酬、津 数 数 数 元)（税 贴 前） 武宪章 董事长 男 44 2007 年 7 月 27 日 2009 年 12 月 28 日 0 0 12 否 董事、 杜 平 男 44 2007 年 7 月 27 日 2009 年 12 月 28 日 0 0 12 否 总经理 朱 锋 董事 男 42 2006 年 12 月 29 日 2009 年 12 月 28 日 0 0 2.8 否 闵 江 董事 男 41 2006 年 12 月 29 日 2009 年 12 月 28 日 0 0 0 是 李 惠 董事 女 50 2006 年 12 月 29 日 2009 年 12 月 28 日 0 0 0 是 傅正保 董事 男 50 2006 年 12 月 29 日 2009 年 12 月 28 日 0 0 1 是 陈旭东 原独立董事 男 43 2006 年 12 月 29 日 2007 年 07 月 27 日 0 0 1.35 是 第 6 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 杨兴全 独立董事 男 39 2007 年 7 月 27 日 2009 年 12 月 28 日 0 0 0.65 是 全秉中 独立董事 男 73 2006 年 12 月 29 日 2009 年 12 月 28 日 0 0 2 是 彭成武 独立董事 男 70 2006 年 12 月 29 日 2009 年 12 月 28 日 0 0 2 是 陆建生 监事会主席 男 46 2006 年 12 月 29 日 2009 年 12 月 28 日 0 0 8.4 否 马淑玲 监事 女 44 2006 年 12 月 29 日 2009 年 12 月 28 日 0 0 0 是 王江伟 监事 男 39 2006 年 12 月 29 日 2009 年 12 月 28 日 0 0 1 是 刘桂秀 监事 女 45 2006 年 12 月 29 日 2009 年 12 月 28 日 0 0 3.3 否 张 欣 监事 男 45 2006 年 12 月 29 日 2009 年 12 月 28 日 0 0 0 否 刘 君 财务总监 女 45 2006 年 12 月 29 日 2009 年 12 月 28 日 0 0 8.4 否 副总经理、董 王国军 男 47 2007 年 11 月 14 日 2009 年 12 月 28 日 0 0 8.4 否 事会秘书 杜培礼 副总经理 男 54 2007 年 11 月 14 日 2009 年 12 月 28 日 0 0 无 否 张亚洲 副总经理 男 51 2007 年 11 月 14 日 2009 年 12 月 28 日 0 0 1 否 郭玉星 副总经理 男 36 2007 年 11 月 14 日 2009 年 12 月 28 日 0 0 2.13 否 §6 董事会报告 6.1 管理层讨论与分析 6.1.1 报告期内公司经营情况的回顾： 报告期内，根据公司“一主两翼”发展战略和董事会的整体部署，公司认真 贯彻落实“土地承包经营、产权明晰到户、农资集中采购、产品订单收购”的经 营制度，进一步完善了“公司+农户”的经营机制，克服了低温多雨天气对棉花生 产的影响，使农业生产再次夺得丰收。公司加大了所属油脂加企业的技改力度， 油脂生产能力得到提高，工业生产比重大幅增长，销售呈现强劲势头，取得了良 好的经营业绩。报告期内，在公司全体员工的共同努力下，实现营业收入 72793.74 万元，比上年增长 19.35%；营业利润 2127.61 万元，比上年增长 41.89％；实现 净利润 2102.48 万元，比上年增长 48.15％。 公司还投资 2800 万元在乌鲁木齐设立了新疆乌鲁木齐新赛油脂有限公司，从 事食用油的精炼和分装。公司为加快棉花资源整合，做大做强公司主业。公司通 过银行贷款完成了对沙湾县思远棉业有限责任公司等六家轧花企业的收购整合工 作，当年相继投入运营；并通过变更募集资金和银行贷款投资建设“5 万锭紧密 精梳纺项目”，当年建成并投入试运营。 第 7 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 为了解决公司发展的资金问题，公司配股方案经 2007 年 9 月 24 日公司 2007 年第 4 次临时股东大会表决通过，配股申请已经中国证监会以证监许可字 [2008]232 号文核准。 本次配股以股权登记日 2008 年 2 月 27 日公司总股本 18,000 万股为基数，每 10 股配售 3 股，可配售股份总额为 5,400 万股，配股价格为 5.84 元/股。配股缴款起止时间为 2008 年 2 月 28 日至 3 月 5 日的上海证券交易所正常 交易时间。 6.1.2 公司存在的主要优势和困难及公司经营和盈利能力的连续性和稳定 性。 （1）从棉花种植、收购和皮棉加工情况来看，公司具备以下发展棉花主业的 优势： ①行业龙头企业优势：2002 年 12 月公司被农业部等九部委评定为农业产业 化国家重点龙头企业，并通过了 2004 年和 2006 年的监测，持续保持农业产业化 国家重点龙头企业资格。 ②人才、管理优势：公司在长期的棉花生产经营和油脂加工过程中，培养了 一支精干、高效的管理团队和一批素质高、经验丰富、专业性强的人才队伍，为 公司未来的发展奠定了人才和管理基础。 ③技术优势：公司利用独特的自然资源，通过常年的生产经营积累了一套成 熟的生产管理经验，采取了“种子包衣技术、精量播种技术、宽膜和超宽膜覆盖 栽培技术、作物营养平衡与诊断施肥技术、高密度栽培技术、系统化调控技术等 六大农业精准技术、病虫害防治技术及农业信息智能化技术实施棉花种植管理， 率先在国内大面积推广喷、滴灌高效节水技术，节水面积占棉花种植面积的90%， 是全国最大的节水灌溉区之一，公司在喷滴灌节水技术应用居全国领先水平，保 证了棉花单产、总产连年稳产高产。并在棉花领域的新技术应用和创新能力强。 公司近三年来棉花平均单产均高于世界平均水平，公司棉花种植面积稳定在16万 亩，皮棉总产稳定在3万吨左右。此外，棉花生产加工经营是公司基础性产业，公 司下属分、子公司均已完成棉花生产设备的更新改造，配备了400吨型打包机及相 关的辅助机器设备，技术工艺具有国际先进水平，依托新赛股份作为上市公司完 善、成熟的管理和良好的融资能力在同行业中居于较领先地位。公司具有并购整 第 8 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 合棉花加工企业的操作经验，已成功并购了7家轧花企业，为公司继续整合棉业资 源打下了良好基础。报告期内公司新收购的6家轧花厂将为公司新增皮棉总产3万 吨左右的产能。 ④科研与技术优势：公司是新疆维吾尔自治区高新技术企业，科研力量在新 疆同类企业中具有领先地位。公司专业研究机构新赛农科所拥有在国内国际都属 于较先进水平的科研和育种设备，成立 40 多年以来（包括其前身）取得多项科研 成果，且承担着国家农业部定点黄、枯萎病致病性变异检测站和植物病虫害综合 治理站的职能。因此，公司科研与技术优势可为公司占领行业整合优势提供坚实 的保障。 ⑤商业信誉：公司拥有良好的社会公众形象和一定的知名度，2003年1月被国 家工商行政管理总局认定为国家级“守合同重信用”企业。因良好的信用纪录， 公司得到农业发展银行、中国银行、农业银行、工商银行和农村信用社等金融机 构强有力的信用支持，为公司原材料收购提供有力的资金支持。 （2）公司食用油业务发展的优势 ①原料优势：公司所处新疆地区有着丰富棉籽原料，新疆棉花产量居全国之 首，可为公司提供充足的棉籽原料，新疆地区特产的红花籽、葡萄籽、番茄籽等 油料作物也为公司生产相应的特殊油品提供较稳定原料供应。同时，公司可通过 实施募集资金投资项目之一“2007年收购整合轧花厂项目”，利用棉花加工规模 扩大所形成的棉籽原料优势，更加充分利用食用油产能，最大限度实现棉花及其 副产品加工综合经营效益。 ②技术与质量优势：公司引进具有国际领先水平的预榨浸出生产线与一次性 膨化浸出生产线，所生产食用油品质优良，酸价、色泽、烟点等关键质量指标均 优于国家标准，一举打破以往棉籽油仅在新疆、山东、河北等传统产棉区消费的 格局，远销至内地部分大、中、小城市，并被内地精炼油厂商作为原料，广泛用 于生产色拉油及调和油。此外，公司油脂副产品为膨化低温高蛋白棉粕，残油低、 蛋白高，系优质的饲料原料。 ③特色产品优势：公司所生产红花籽油、葡萄籽油、番茄籽油等特色食用油 有着特殊的营养价值和保健作用，随着人们生活水平的提高和对饮食健康的重视， 第 9 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 此类特殊油品消费数量必将大幅增长，公司以此可扩大品牌知名度和相应的收益， 并在特色市场竞争中取得优势地位。 （3）公司目前的困难在于： ①产品市场价格风险仍然是影响公司业绩的主要因素。同时公司主营业务受 农作物种植季节性因素影响，资产负债结构与经营业绩呈现季节性波动。公司将 继续推进“一主两翼”发展战略，通过各子行业的互补作用提高公司整体抗风险 能力，平抑单一产品市场价格风险、季节性波动风险等对公司的不利影响。 ②公司正处于油脂业务整合过程中，虽然公司食用油品质优良，但品牌的知 名度仍不够高。公司在对食用油市场客观分析的基础上，正在加大对食用油向保 健型、健康型及高、新、特方向发展的研发力度，同时正在加强“羚羊唛”和“新 赛”油脂品牌的建设，调整销售策略，积极推进油脂产业整合，实行规模化经营， 以提高产品市场竞争能力。 总体来看，公司的主营业务较为突出，产业发展思路清晰，管理到位，保证 了公司生产经营盈利能力的连续性和稳定性。 6.2 公司主营业务及其经营成果分析 6.2.1 主营业务分行业、产品构成情况 单位：元 币种：人民币 主营业务收 毛利率比上 分行业或 主营业务成本 主营业务收入 主营业务成本 毛利率 入比上年增 年增减（增长 分产品 比上年增减 减 百分点） 分行业 农业 406535159.43 370812002.10 8.79% 10.14% 15.41% -4.16 工业 271913021.07 221541421.03 18.52% 44.78% 36.68% 4.81 合计 678448180.50 592353423.13 12.69% 21.82% 22.54% -0.51 分产品 皮棉 363347137.29 339627373.84 6.53% 8.03% 14.11% -4.98 食用油 180177537.66 130286902.73 27.69% 65.94% 40.11% 13.33 短绒 18690982.63 13086812.82 29.98% 105.19% 96.06% 3.26 棉种 5773496.00 4578344.62 20.70% -1.92% 14.59% -11.43 粕类 77361277.81 75758468.53 2.07% 14.44% 39.52% -17.61 棉籽 6785538.92 4298080.25 36.66% -16.94% -21.64% 3.80 第 10 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 壳类 11005505.93 11543400.19 -4.89% 23.47% -0.61% 25.42 农、副产品 11938004.59 9221390.57 22.76% 27.23% 26.23% 0.62 木制品 1735542.68 2095444.50 -20.74% -23.85% -26.75% 4.77 其他 1633156.99 1857205.08 -13.72% 144.75% 253.37% -34.95 合 计 678448180.50 592353423.13 12.69% 21.82% 22.54% -0.51 6.2.2 主营业务分地区情况 单位：元 币种：人民币 地区 主营业务收入 本年比上年增长率 新疆 639,922,750.24 17.56% 河南 15,569,881.68 352.27% 山东 5,278,449.76 西安 4,302,814.70 27.90% 四川 1,805,805.72 412.68% 南京 109,600.00 -56.67% 山西 11,458,878.40 合计 678,448,180.50 21.82% 6.2.3 主要供应商、客户情况 单位：元 币种：人民币 前五名供应商采购金额合计 78,592,490.22 占采购总额比重（％） 12.49 前五名销售客户销售金额合计 406,141,716.86 占销售总额比重（％） 59.86 6.2.4 报告期公司资产构成同比发生重大变动情况的说明 单位：元 币种：人民币 本报告期 上年度末 增减百分比 期末数 占总资产比例 期末数 占总资产比例 ％ 货币资金 215,879,381.38 13.73% 244,836,201.44 22.11% -11.83% 存货 636,940,288.54 40.52% 430,937,650.03 38.92% 47.80% 长期股权投资 610,000.00 0.04% 在建工程 71,764,217.72 4.57% 1,759,473.10 0.16% 3978.73% 无形资产 39,347,572.20 2.50% 16,039,581.71 1.45% 145.32% 商誉 5,510,060.03 0.35% 2,820,252.17 0.25% 95.37% 流动负债 837,252,608.29 53.27% 502,949,309.81 45.43% 66.47% 非流动负债 120,515,351.76 7.67% 305,351.76 0.03% 39367.71% （1）货币资金减少系本期公司原料收购大量增加所致。 第 11 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 （2）存货增加系本期公司库存皮棉及收购原料增加所致。 （3）长期股权投资增加系公司控股子公司沙湾康瑞、沙湾思远、伊犁恒信油 脂公司对其当地农村信用社投资所致。 （4）在建工程增加主要是：在建工程合并数较年初增加7005.60万元，增加 幅度为3917.68%，其中：公司本期投资建设的5万锭精梳棉纺项目计划总投资18442 万元，本期已累计投入15369.9万元，完成计划的83.3％，其中本期完工转为固定 资产9154万元，其余形成在建工程；公司控股子公司博乐油脂有限公司300吨日处 理棉籽生产线建设项目计划投资960万元，本期已累计投入970万元，本期尚处于 在建状态。 （5）无形资产增加主要是土地使用权、商标权增加等。 （6）商誉较年初增加主要系公司本期收购轧花厂的过程中形成。 （7）流动负债合并数较年初增加33430.33万元，增加了66.47%，其中公司为 满足本期收购原料用流动资金从银行借款期末余额为24300万元，较年初的7500 万元增加了16800万元；公司购进生产资料及销售产品的过程中较年初增加应付款 项7297万元，增加预收款项11971万元。 （8）非流动负债合并数较年初增加12021.00万元，主要是母公司为5万锭精 梳棉纺项目借入乌鲁木齐商业银行三年期长期借款12000万元。 6.2.5 报告期公司主要财务数据同比发生重大变动的说明 单位：万元 币种：人民币 项目 期末数 期初数 变动％ 原因 公司在不断搭建自身销售平台的过程中伴随着公司产品 销售费用 662.50 349.62 89.49% 销售量的增加，销售人员的工资及相关销售费用增加。 在公司加强内部管理及成本费用控制下，管理费用抵消 管理费用 3856.23 3885.59 -0.76% 新增控股单位、人员薪酬、资产折旧增加等增加管理费 用的因素后仍比上年略有减少。 财务费用 744.91 121.67 512.24% 主要是本期银行贷款较上年增加导致利息支出增加。 资产减值损失 625.34 867.09 -27.88% 主要是本期应收款项及部分应收款账龄增加所致。 投资净收益 -18.39 -254.53 92.77% 主要是本期期货投资损益较上年增加所致。 受益于食用油市场价格的上扬，公司控股的油脂行业的 营业利润 2127.61 1499.48 41.89% 子公司 2007 年度营业收入的实现较上年增幅较大。 主要是控股子公司博乐油脂、伊犁恒信油脂本期实现利 所得税费用 169.45 94.72 78.90% 润，计提的所得税费用。 6.2.6 现金流量的构成情况 第 12 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 单位：万元 币种：人民币 合并数 项 目 2007 年度 2006 年度 经营活动产生的现金流量净额 -5981.02 1247.44 投资活动产生的现金流量净额 -23756.51 -6316.22 筹资活动产生的现金流量净额 26841.84 -32.55 现金净增加额 -2895.69 -5101.33 （1）经营活动产生的现金流量净额为-5981.02万元，主要是本期公司原料收 购大量增加所致。 （2）投资活动产生的现金流量净额为-23756.51万元，本期公司主要投资的 项目有新赛精纺5万锭精梳棉纺建设项目,控股子公司博乐油脂日处理棉籽300吨 项目，6家轧花厂收购项目，子公司对农村信用社股权投资，分公司棉花加工生产 线技改项目，淹（喷）灌改滴灌工程及其他零星资产投资等。 （3）筹资活动产生的现金流量净额为26841.84万元，本期公司累计借入银行 款项78100万元（其中长期借款12000万元），累计归还银行借款本金支出49300 万元，归还利息支出现金931.31万元，支付分配股利款1026.85万元。 6.2.7 主要控股公司的经营情况及业绩 注册资 业务性 净利润 子公司全称 经营范围 本（万 总资产（元） 主营业务收入（元） 质 （元） 元） 销售农副产品，饲 新疆新赛贸易有 商品贸易 料，化工产品，食 800 33,898,670.45 195,454,932.07 9,456,338.43 限公司 用油等 新疆乌鲁木齐新 油脂加工及销售； 加工制造 2800 27,986,171.73 -13,828.27 赛油脂有限公司 进出口业务。 食用植物油加工及 新疆新赛油脂有 加工制造 粕.、壳、食用油的 9400 246,272,390.69 160,623,450.27 6,102,905.90 限责任公司 销售。 新疆图木舒克新 植物油生产、加工、 加工制造 3700 98,177,903.50 50,662,923.80 1,110,918.71 赛油脂有限公司 销售。 伊犁恒信油脂有 油料及农副产品收 加工制造 350 75,920,582.13 43,615,101.53 3,375,649.76 限责任公司 购、加工、销售。 棉花种植，棉花投资， 新疆新赛棉业有 棉花新技术研制、推 商品贸易 10000 169,416,824.28 17,254,831.68 -2,749,317.60 限公司 广、销售及咨询服 务，皮棉销售等。 呼图壁县康瑞棉 皮棉、棉短绒、棉 加工制造 836 28,738,129.01 34,818,314.63 1,613,738.17 花加工有限公司 籽销售。 呼图壁县银丰棉 籽棉收购；皮棉、 28,556,695.92 3,434,498.49 497,188.86 加工制造 800 花加工有限公司 棉籽销售。 呼图壁县天源棉 加工制造 籽棉收购；皮棉、 230 26,460,709.70 4,120,835.28 922,578.51 第 13 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 业有限公司 棉籽销售。 玛纳斯县金海利 籽棉收购；皮棉、 加工制造 1000 33,702,126.15 4,887,990.16 623,729.02 棉业有限公司 棉籽销售。 沙湾县康瑞棉花加 籽棉收购；皮棉、 加工制造 288 32,613,567.07 4,804,955.49 666,624.47 工有限责任公司 棉籽销售。 沙湾县思远有限 籽棉收购；皮棉、 加工制造 510 38,960,192.99 8,802,726.92 2,489,093.52 责任公司 棉籽销售。 乌苏汇康棉业有 籽棉收购；皮棉、 加工制造 300 27,088,274.32 3,688,479.97 691,094.76 限公司 棉籽销售。 木材加工、木制品、 新疆赛里木钢木 加工制造 彩钢门窗、塑钢门 1748 34,623,070.65 1,735,542.68 -3,679,389.03 制品有限公司 窗、拉管制作、销售 6.3 对公司未来发展的展望 6.3.1 公司所处行业的发展趋势及公司面临的市场竞争格局等相关变化趋势 以及对公司可能的影响程度： 棉花行业市场情况分析：我国是世界上最大的棉花生产国和消费国，在世界 棉业市场中有着举足轻重的作用。2006 年度，我国棉花总产量 673 万吨，占世界 棉花总产量 26.71%，棉花总消费量 1,023 万吨，占世界棉花总消费量 38.86%，进 口依存度为 34%。在出口与内需双重增长的情况下，预计我国棉花需求量仍会继 续保持较大增幅，棉花供应不足矛盾将继续突出。从政策影响、供需关系及市场 竞争对行业的影响来看，我国的棉花行业发展趋势主要表现在：①棉花新技术大 量应用成为趋势，如滴灌技术的推广使用，在大幅降低棉花种植成本的同时极大 提高了生产效率。②“公司＋农户”模式将成为我国棉花生产的良好组织形式。 ③棉花加工能力过剩及市场监管的逐步加强，将共同加速行业整合，使行业集中 度随之迅速提高。④随着中国棉花期货市场的发展和企业经营意识的增强，利用 棉花期货套期保值将成为与现货交易互补的必要手段。⑤随着近几年纺织企业成 本逐步提高，纺织企业开始由沿海地区向主要原料供应基地进行转移，集棉花种、 纺一体的大型棉业企业将逐渐产生，郑州及新疆地区很有可能产生新的棉花加工、 纺织产业集群。 食用油行业市场情况分析：在世界 10 个食用油主要消费国排序中，中国、印 度、美国位居三甲,人口增长和生活水平提高带动了全球食用油需求和产量的不断 增长。目前全球食用油消费主要以植物油为主，近十年基本保持 5%左右的年需求 及消费增幅。2006～2007 年度全球食用油市场首次出现销大于产，产销差额为 第 14 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 42.6 万吨。2007 年，我国植物油消费预计 2,280.7 万吨，同比增长 144.4 万吨， 产量 1,520.2 万吨，同比增长 52.6 万吨，需求缺口达 760.5 万吨，增长 91.8 万 吨，占总消费量 33.35%，缺口部分完全依赖进口，成为食用油净进口国。作为人 口大国，我国的食用油行业发展潜力巨大，主要发展趋势为：（1）食用油消费需 求刚性增长，国内大幅供需缺口将长期存在，进口依赖程度越来越强，油脂、油 料进口将保持增长趋势；（2）随着社会经济发展和人民生活水平提高，消费者对 食用油需求呈现出多样化趋势，普通油品在一定程度上已难以满足特定消费者对 营养、健康的需求，具有营养、保健、美味的特种食用油产品将呈现出巨大市场 空间；（3）小包装油将以每年 20%～30%的速度增长，逐步取代散装油成为食用 油市场主角。 依照公司现时各项基础、生产经营能力、潜力和未来发展计划及各项假设， 结合公司对未来市场发展趋势的判断，公司计划在未来三年，通过推进棉花资源 整合战略，进一步扩大棉花的加工规模，控制更多棉花资源，迅速提高公司棉业 竞争力；随棉业发展而发展油脂业务，努力创建国内著名的棉、油产品名牌。伺 机扩大棉纺业务规模，形成比较竞争优势，加速推进棉业、油脂和棉纺一体化进 程。 因此，从行业发展趋势及公司未来发展趋势来看，公司“一主两翼”发展战 略的主营业务结构将进一步明晰，皮棉、棉纺和食用油三大核心业务将协调发展 并相互促进，公司的盈利能力与抗风险能力将得到进一步加强。 6.3.2 未来公司发展战略 随着公司经营环境的改变，公司及时调整了发展思路，确立了“以棉花为主 体，棉纺和食用油为两翼”的“一主两翼”发展战略，具体而言，即：以整合轧 花厂为切入点，加快棉花产业布局、迅速形成规模，带动棉花种植、加工、贸易 业务一体化协调发展，并将产业向下游延伸，利用棉花及其副产品形成的原材料 优势，积极拓展棉纺和食用油业务，打造产业链，提高附加值。 公司现已经逐步形成由单一的棉花种植业务发展成为公司棉业种植、收购、 加工与贸易为主体，食用油加工和棉纺为两翼的经营格局。在公司今后的发展中， 公司将继续坚持“一主两翼”的发展战略，利用棉花及其副产品形成的原材料优 第 15 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 势，以棉业带油脂，油随棉业走；以棉带纺，棉纺随棉业走；打造与农户利益联 结机制，创新营销模式；利用自身长期积累的运营经验，通过加大和加强技术开 发投入、人才培养、品牌建设、市场开拓、规范运作等措施，计划在 3 至 5 年间， 通过扩张和并购模式迅速延伸农业产业链，最大限度地获得产业链条各个环节的 利润，争取在棉花领域做行业旗舰，油脂领域做区域性龙头，棉纺领域做中高端 棉纱精品，使公司产业链将向纵深发展，最大限度地满足股东利益最大化，推进 公司农业产业化进程，并带动当地经济发展。 6.3.3 新年度经营计划 1、油脂作为公司发展战略的一个侧翼，公司坚持以棉带油，油随棉走的经营 策略，以棉业促进油脂产业的发展。公司于 2004 年在油脂市场低谷时期进入油脂 业，现已形成 1300 吨/日的油脂加工能力，年产食用油 46,000 吨/年，生产规模 及经济效益位居新疆油脂加工企业之首。公司将继续推进棉花资源和油脂资源的 整合，进一步扩大公司棉花的加工规模和油脂加工规模，最大限度地获取更多的 棉花和油料资源。同时加速油脂产业规模的扩大和产品档次的提升，积极开发油 脂下游产品、各规格小包装及健字号新产品的研发，加强有机产品认证；利用已 经形成的市场网络和配送网络，通过代理等形式形成合作，尽快扩大品牌知名度 和提高市场占有率，并根据现有产品特点采取细分油品市场和实施分品牌策略: 一是通过降低棉油的散油销售量，主推以“羚羊唛”品牌为代表的中包装棉油作 为大众品牌用于餐饮用油市场，持续在新疆及华北、西北市场扩大知名度，提高 市场占有率；二是通过加快特种油基地建设适当发展以“新赛”品牌为代表的红 花、葵花籽、菜籽、葡萄籽、番茄子油等高档特种油品，面向内地高端食用油市 场。实现分散预榨、集中精炼、统一包装、统一营销的油脂集团战略格局。 2、努力抓好 5 万锭精梳精密纺项目建成后的生产经营管理工作，加强生产环 节的内部控制和产品质量管理，梳理管理流程，进一步建设和完善棉纺质量检验 中心及营销网络建设，加大战略合作伙伴的培育，努力实现订单生产与销售；使 之成为公司的又一利润增长点。 3、强化内部管理，提升管理水平:优化和提升包括总部经营战略管理以及投 资决策、风险控制、内控控制和管理流程、公共关系等在内的各方面的管理水平。 第 16 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 4、加强管理人员职业化培训力度。力争高管层有三分之一的人接受职业经理 人、工商管理等专业培训，并推进中高层管理人员的职业化。引进急需的管理和 技术人员，特别是棉花、精纺等专业技能人才，继续加强与疆内的职业技术学校 和供销学校的委掊，努力培养新赛留得住，用得上的专业技术队伍，努力推进中 层管理人员的专业素养。 5、积极探索多种融资渠道，保障营运资金。棉业上要重点要与农发行建立合 作关系，利用农发行政策性资金做好粮棉油的收购。积极与其它中小银行和农村 食用社的合作，探索农户的信用体系及利益连接机制，为公司的发展提供融资支 持和金融服务。 6.3.4 公司未来发展战略所需的资金需求及使用计划 公司将根据未来发展战略和 2008 年度经营目标以及投资计划，制定切实可行 的资金需求及使用计划；公司未来发展资金将通过自有资金、银行贷款以及其他 融资等方式解决。 1、对于公司维持当前生产经营业务所需的流动资金，公司除使用自有流动资 金外，缺口部分通过向银行申请借款解决。流动资金的使用将按照生产经营过程 中的所需合理安排使用。 2、对于在建投资项目的资金需求，属于自筹资金项目的利用自有资金及通过 银行借款或其他融资渠道解决。 3、关于公司日常生产经营活动中的资本性支出，包括农田水利基本建设性支 出以及技术设备更新等，将利用自有流动资金、银行借款解决。 6.3.5 对公司未来发展战略和经营目标的实现产生不利影响的所有风险因素 以及已（或拟）采取的对策和措施 公司在拟定新年度经营计划和经营目标以及对未来发展进行展望时，依据的 假设条件是：本公司所遵循的现行法律、法规以及国家有关行业政策将不会有重 大调整和改变；国民经济平稳发展的大环境不会有大的改变；本公司所在行业市 场环境不会有重大改变，不会发生对本公司经营业务造成重大不利影响以及导致 公司财产重大损失的任何不可抗力事件和不可预见的因素等。公司未来面临的主 要风险因素及对策有： 第 17 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 1、季节性变动风险与对策:受农作物生长的季节性影响，公司所从事的棉花 种植加工业务和食用油加工业务也呈现出了较强的季节性特征,所以公司经营风 险主要体现为季节性变动风险，即为公司投入与产出周期的不一致导致公司对流 动资金阶段性需求量较大和业绩的不均衡性。公司将通过加强现金流量管理、合 理统筹资金运用、提高资金使用效率，合理利用银行借款补充流动资金，避免出 现流动资金周转困难的问题。公司还将利用期货套期保值等手段来尽可能弱化该 风险。此外，公司投资“紧密纺精梳 5 万锭生产线建设项目”亦旨在开发新的盈 利增长点，降低业绩的季节性波动。 2、销售客户集中的风险与对策:公司近几年棉花产品（皮棉）的销售对象主 要是农五师棉麻公司,存在销售客户集中的风险。公司将继续着力推进“一主两翼” 战略布局，在以棉花种植、加工、贸易为基础的同时，打造食用油及棉纺侧翼， 两翼的发展将扩大公司销售半径，同时提高销售客户的多样性，可以从根本上解 决销售客户集中的问题。 6.4 募集资金使用情况 √适用 □不适用 6.4.1 募集资金使用情况 经中国证券监督管理委员会《关于核准新疆赛里木现代农业股份有限公司公 开发行股票的通知》（证监发行字[2003]134 号）核准，公司于 2003 年 12 月 19 日向社会公开发行人民币普通股 5,000 万股，每股面值人民币 1.00 元，发行价 6.67 元。截止 2003 年 12 月 25 日，共发行人民币普通股 5,000 万股，扣除发行 费用 1,908.96 万元后，实际募集资金净额为 31,441.04 万元。已累计使用 31,441.04 万元，其中本年度已使用 6,892 万元，尚未使用 0 万元。 6.4.2 承诺项目使用情况 单位:万元 币种:人民币 是否 产生 是否符 是否符 拟投入 实际投 承诺项目名称 变更 预计收益 收益 合计划 合预计 金额 入金额 项目 情况 进度 收益 棉粮种子产业化项目 14,531 否 4,024.21 投资利润率11.2％ - 否 否 机采棉及精准技术项目 10,045 是 - 投资利润率14.65％ - - - 霍热灌区万亩滴灌控制系统 - 2,787 否 1,157.88 投资利润率11.3％ 是 是 工程项目 第 18 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 塔斯尔海灌区 3 万亩滴灌节 - 2,976 否 973.95 投资利润率14.5％ 是 是 水项目 塔格特灌区高效节水工程改 - 2,768 否 1,150.00 投资利润率9.4％ 是 是 造建设项目 苗木快繁基地建设项目 2,286 是 - 投资利润率18％ - - - 年产 4000 吨农业节水灌溉 - 2,998.25 是 - 投资利润率16.82％ - - 管材项目 3 万亩现代农业综合开发园 - 2,980 是 - 投资利润率52.31％ - - 区建设项目 3000 吨果品气调保鲜库建设 - 1,303 是 - 投资利润率19.8％ - - 项目 枸杞深加工项目 2,976 是 - 投资利润率23.4％ - - - 合计 45,650.25 / 7,306.04 / / 说明：①公司在2003年至2007年6月30日对“粮棉种子产业化项目”的投资为 4,355.91万元，其中募集资金投入4,024.21万元，自有资金投入331.70万元。 ②公司利用募集资金在2004年至2007年6月30日对“霍热灌区万亩滴灌自动化 控制系统示范工程”的投资为1,157.88万元，剩余1,629.12万元公司将利用自有 资金因地制宜逐步投入。 ③公司利用募集资金在2004年至2007年6月30日对“塔斯尔海灌区3万亩滴灌 节水建设项目”的投资为973.95万元，剩余2,002.05万元公司将利用自有资金因 地制宜逐步投入。 ④“塔格特灌区高效节水工程改造建设项目”计划投资总额为 2768 万元，公 司利用募集资金在 2004 年至 2005 年累计实现对该项目的投资 1150 万元，2005 年 11 月，公司已将塔格特分公司出售，该项目终止。 6.4.3招股说明书承诺的募集资金投资项目变更情况 单位:元 币种:人民币 变更后项 实 际 投 产 生 是 否 符 是否符 预计 变更后的项目名称 对应原承诺项目名称 目拟投入 入 收 益 合 计 划 合预计 收益 金额 金额 情况 进度 收益 新赛钢木增资扩股 3000 吨果品气调保鲜库建设项目 1,303 1,303 是 否 设立博乐新赛油脂 苗木快繁基地建设项目 2,286 是 是 项目 设立博乐新赛油脂 3 万亩现代农业综合开发园区建设 7,400 2,980 是 是 项目 项目 设立博乐新赛油脂 年产 4000 吨农业节水灌溉管材项目 2,998.25 是 是 项目 设立图木舒克新赛 枸杞深加工项目 2,700 2,700 是 是 油脂公司 收购呼图壁县康瑞 “机采棉及精准技术项目”中的子 1,040 1,040 是 是 棉花加工有限公司 项目“机采棉项目” 第 19 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 及设立新疆新赛棉 业有限公司 投资设立新疆新赛 “机采棉及精准技术项目”中的子 4,800 4,800 是 是 棉业有限公司项目 项目“机采棉项目” “机械化采棉及精准技术推广项 目”中的子项目“精准农业工程配 套项目”4,205 万元；“塔格特灌区 高效节水工程改造建设项目”剩余 资金 1,618 万元；“粮棉种子产业 投资建设 5 万锭精 化项目”中的子项目“良种研究发 6,892 6,892 是 否 梳棉纺项目 展中心项目-研发中心办公楼、温 室、库房项目”793 万元以及以前年 度通过决策已变更的部分募集资金 项目“枸杞深加工项目”投向尚未 指定用途的部分剩余资金 276 万元 合计 / 24,999.25 24,135 / / （1）项目变更的主要原因及变更情况说明： ①经公司2004年8月20日第二届董事会2004年第三次会议和2004年10月22日 第二届董事会2004年第四次会议审议，并经2004年11月27日2004年度第一次临时 股东大会决议批准《关于公司变更部分募集资金使用投向的议案》，并在《上海 证券报》、上海交易所网站上予以公告。 a、将“3,000吨果品气调保鲜库建设项目”1,303万元变更为“投资新赛钢木 增资扩股项目”，新投入的项目涉及募集资金总额为1,303万元，资金缺口197万 元，由公司自有资金弥补。 ◇“3,000吨果品气调保鲜库建设项目”变更背景及原因：该项目从立项到审 批，到公司申请发行上市历经三年多时间，期间项目的外部环境，包括产品市场、 政策环境、经营环境和技术环境等发生了很大变化，公司所在地及周边地区果蔬 业整体市场发展很快，公司控股股东艾比湖总公司所属几家农场相继种植的红提 葡萄和其他果蔬发展很快，且占当地果蔬业比重较大，同时贮藏新鲜果品能力亦 已接近饱和，该项目建成后将会与公司控股股东在收购贮藏新鲜果品上形成同业 竞争和关联交易，且已错过最佳的投资时机，项目投入后将存在较高风险。为了 适应市场变化，使募集资金尽快产生效益、确保股东利益最大化，公司决定将 “3,000吨果品气调保鲜库建设项目”变更为“投资新赛钢木的增资扩股项目”。 b、 停止实施“苗木快繁基地建设项目（投资 2,286 万元）”、“3 万亩现 代农业综合开发园区建设项目（投资 2,980 万元）”以及“年产 4,000 吨农业节 第 20 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 水灌溉管材项目（投资 2,998.25 万元）”，上述三个项目投资总额为 8,264.25 万元，并将其中的 7,400 万元变更用于“投资设立博乐油脂项目”。 ◇“苗木快繁基地建设项目”变更背景及原因：该项目计划总投资 2,286 万 元，由于该项目提出的背景是《西部大开发中的新疆开发规划》，该规划全面实 施后的 5～10 年内，新疆全区森林覆盖率将达到 2.06%，包括新增平原人工造林、 天然林封育、退耕还林还草、荒漠化土地综合治理开发以及县市高标准平原绿化 等，需要大量的优质种苗和果苗，而这些规划的实施和农业产业结构调整需要结 合地区实际因地制宜逐步实施，需要一个相当长的过程。近几年，公司所在地已 经建设了多家中小规模的苗木繁育基地和经济林苗圃园，基本满足当地和周边地 区的城镇园林建设及经济林苗木育林的需要，本项目投资后市场竞争激烈，短期 内收益不明显。 ◇“3 万亩现代农业综合开发园区建设项目”变更的背景及原因：该项目计 划总投资 2,980 万元，由于该项目建设地位于新疆博乐市阿拉山口东南部的博乐 塔格特农场周边的现有“三北”防护林与目前正在建设的新“三北”防护林之间， 并毗邻方圆总面积达 2,670 万平方公里的新疆湿地自然保护区。为遏制山北防护 林地带以及艾比湖周边地区生态环境恶化，保持水土平衡，减缓区域性沙化、盐 碱化、石漠化的草场荒漠化速度，逐步增加湿地面积，延缓生态退化；恢复原有 植被，营造人工植被，防风固沙、限制过渡性农业综合开发，改善生态环境；公 司所在地林业行政主管部门根据国务院发布的于 2003 年 1 月 20 日起施行的《退 耕还林条例》，制定了相应的规划安排和限制性规定，该项目实施地区域属于限 制开发范围之内，已不再适宜投入。 ◇“年产 4,000 吨农业节水灌溉管材项目” 变更背景及理由：该项目计划总 投资为 2,998.25 万元。近几年来，公司所在地及周边地区节水农业发展很快，所 需农用节水 PVC 器材量很大，市场需求旺盛，在本公司募集资金到位之前，公司 所在地已经建设了一家节水设备有限公司，生产规模为 5,000 吨的农用节水器材 生产线一条,并且新疆石河子天业股份公司的同类产品也占据了当地市场部分份 额，当地及周边地区的节水器材市场供给亦已接近饱和状态，本项目已错过最佳 的投资时机。 第 21 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 为使募集资金尽快产生效益、确保股东利益最大化，公司根据客观环境变化， 经过广泛的市场调研和科学论证，决定将未实施的首发募集资金项目“3万亩现代 农业综合开发园区建设项目”、“年产4000吨农业节水灌溉管材项目”、“苗木 快繁基地建设项目”，三个项目计划投资总额合计为8,264.25万元，将其中的7,400 万元变更用于“投资设立新疆博乐新赛油脂有限公司项目”。 ②经公司2005年4月15日第二届董事会2005年第一次会议审议，并经2005年5 月26日2004年年度股东大会决议批准了《关于公司变更部分募集资金使用投向的 议案》，并在《上海证券报》、上海交易所网站上予以公告。本次募集资金投资 项目变更具体如下： 将未实施首发募集资金项目“枸杞深加工项目”变更为“设立图市油脂”。 即将未实施首发募集资金项目“枸杞深加工项目”投资总额2,976万元中的2,700 万元，用于“设立图市油脂”。 ◇“枸杞深加工项目”变更背景及原因如下：“枸杞深加工项目”计划总投 资为2,976万元，由于该项目从立项到审批，到公司申请发行上市历经三年多时间， 期间项目实施的市场环境和经营环境等发生了很大变化。近几年来，当地枸杞小 型饮料加工厂和枸杞酒厂以及干果分包装厂发展很快，占据了当地枸杞原料资源 相当份额，本项目已错过最佳投资时机，项目投入后将加剧当地枸杞原料市场竞 争，存在较高风险。为使募集资金尽快产生效益、确保股东利益最大化，公司根 据客观环境变化，经过广泛市场调研和科学论证，将尚未实施的首发募集资金项 目“枸杞深加工项目”变更为“投资设立图市油脂项目”。 ③经公司2006年6月19日第二届董事会2006年第五次会议审议，并经2006年7 月22日2006年度第一次临时股东大会决议批准了《关于变更部分募集资金使用投 向的议案》，并在《上海证券报》、上海交易所网站上予以公告。本次募集资金 投资项目变更具体如下： 将未实施的首发募集资金项目“机械化采棉及精准技术推广项目”中的子项 目“机采棉项目”5,840万元变更为“收购呼图壁康瑞股权并增资项目”和“投资 设立新赛棉业项目”，分别需要投资1,040万元和4,800万元，合计5,840万元。 第 22 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 ◇“机械化采棉及精准技术推广项目－机采棉项目”变更背景及原因：① 国 家机采棉产品收购标准至今未出台，无参照质量标准；② 机采棉种植品种及品种 培育、种植方式需进行大幅度变革，配套完备时间具有不确定性；③ 公司近年来 采取有计划地组织季节性劳务输入与大部分承包农户自行解决采摘的方式，未来 几年内，公司棉花采摘不会受到影响。本项目子项目“机采棉项目”外部环境尚 不成熟，急于实施尚存在一定经营风险。为确保股东利益最大化，更好地利用募 集资金，公司将未实施首发募集资金项目“机采棉及精准技术项目”中的子项目 “机采棉项目”5,840万元变更为“收购呼图壁康瑞股权并增资项目”和“投资设 立新赛棉业项目”，分别需要投资1,040万元、4,800万元，合计5,840万元。 ④经公司2007年3月29日第三届董事会第四次会议审议，并经2007年4月19日 2007年度第一次临时股东大会决议批准了《关于公司变更部分募集资金使用投向 的议案》，并在《上海证券报》、上海交易所网站上予以公告。本次募集资金投 资项目变更具体如下： 将“机械化采棉及精准技术推广项目”中的子项目“精准农业工程配套项目” 4,205万元；“塔格特灌区高效节水工程改造建设项目”剩余资金1,618万元；“粮 棉种子产业化项目”中的子项目“良种研究发展中心项目-研发中心办公楼、温室、 库房项目”793万元以及以前年度通过决策已变更的部分募集资金项目“枸杞深加 工项目”投向尚未指定用途的部分剩余资金276万元，合计6,892万元全部用于“投 资建设5万锭精梳棉纺项目”。 ◇“机采棉及精准技术项目－精准农业工程及配套项目”变更背景及原因： 公司精准农业工程项目区分布在霍热、塔斯尔海、塔格特分公司，项目区的塔格 特分公司的整体净资产于 2005 年底已经出售，故不再投入。项目区的另外两个分 公司按照分年度已经利用公司自有资金进行部分实施，不再重复建设；与子项目 “机采棉及精准技术项目”及计划投资的配套流动资金及项目前期费用等不需再 投入。 ◇“塔格特灌区高效节水工程改造建设项目”变更背景及原因：公司于 2005 年底已经出售塔格特分公司的整体净资产，剩余资金停止投入。 第 23 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 ◇ “粮棉种子产业化项目－良种研究发展中心项目”变更背景及原因：公司 上市后利用自有资金已对所属农科所（良种研究发展中心）进行了包括研发中心 办公楼、温室 、库房等在内累计投入 793 万元，不需重复建设。 为确保股东利益最大化，更好地利用募集资金，公司将“机采棉及精准技术 项目”中的子项目“精准农业工程机配套项目”4,205 万元、“塔格特灌区高效 节水工程改造建设项目”剩余资金 1,618 万元、“粮棉种子产业化项目”中的子 项目“良种研究发展中心项目—研发中心办公楼、温室、库房项目”793 万元以 及以前年度通过决策已变更的部分募集资金项目“枸杞深加工项目”投向尚未指 定用途的部分剩余资金 276 万元，合计 6,892 万元变更为“投资建设 5 万锭精梳 棉纺项目”。 ⑤经公司2007年7月27日第三届董事会第九次会议审议, 并经2007年8月15日 2007年度第二次临时股东大会决议批准《关于停止实施“粮棉种子产业化项目” 的议案》，并在《上海证券报》、上海交易所网站上予以公告。本次募集资金投 资项目变更具体如下： “粮棉种子产业化项目”，原计划投资额为14,531万元，截止2007年6月30 日，项目实际投入4,355.91万元，其中募集资金投入4,024.21万元，自有资金投 入331.70万元；另外，该项目的子项目“良种研究发展中心项目—研发中心办公 楼、温室、库房项目”经公司2007年度第一次临时股东大会审议通过，将该子项 目所涉及的793万元变更为“投资建设5万锭精梳棉纺项目”。截止2007年6月30 日，“粮棉种子产业化项目”尚余9,382.09万元未投入，由于市场环境的变化以 及公司最新的战略发展规划，公司决定停止实施“粮棉种子产业化项目”。 ◇“粮棉种子产业化项目”变更背景及原因：由于市场环境的变化，“粮棉 种子产业化项目”已不再拥有立项之初的优势条件和所预测的高额回报。根据公 司最新的战略发展规划，公司未来的经营业务将遵循以棉花种植、收购、加工与 贸易为主业，食用油脂和棉纺经营同步发展的“一主两翼”发展方向，粮棉种子 的规模化生产不再是公司经营的重点，因此，公司管理层经认真研究和分析，认 为从合理控制项目投资风险和确保投资资金效益最大化的角度考虑，“粮棉种子 第 24 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 产业化项目”已不适合继续投入，公司停止实施该项目，将有限的资金投入到更 符合当前市场环境和公司发展战略、投资效益更佳的项目上去。 6.4.4 募集资金的实际使用效益说明 实际效益及差异 投资项目 承诺效益 情况说明 1、粮棉种子产业化项目 年投资利润率11.20% 参见说明1 2、霍热灌区万亩滴灌自动化控制系统示范工程项目 年投资利润率11.30% 参见说明2 3、塔斯尔海灌区 3 万亩滴灌节水建设项目 年投资利润率14.50% 参见说明3 4、塔格特灌区高效节水工程改造建设项目 - 参见说明4 5、投资新疆赛里木钢木制品有限公司增资扩股项目 年净利润355万元 参见说明5 6、投资设立新疆博乐新赛油脂有限公司 年净利润853万元 参见说明6 7、设立新疆图木舒克新赛油脂有限公司 年净利润385.60万元 参见说明7 8、收购呼图壁县康瑞棉花加工有限公司股权并增资项目 投资回报率10% 参见说明8 9、投资设立新疆新赛棉业有限公司项目 年净利润480万元 参见说明9 10、投资建设 5 万锭精梳棉纺项目 投资回报率9.58% 参见说明10 说明： ①公司招股说明书披露“粮棉种子产业化项目”产生效益是以投资回收期计 算的投资利润率（即年投资利润）11.20%。由于该项目实际投资情况和原计划投 资额发生较大变化以及在会计上无法对实际投资项目的收入、成本、费用进行单 独的财务核算，在实务中无法量化募集资金的使用效益。从财务角度分析，该项 目投入的募集资金形成的资产与公司的其他资产形成一体共同实现公司的生产经 营，项目效益体现在公司各年的整体效益中。 ②由于在会计上无法对实际投资“霍热灌区万亩滴灌自动化控制系统示范工 程项目”的收入、成本、费用进行单独的财务核算，在实务中无法量化募集资金 的使用效益。该项目投入于霍热分公司的喷灌改滴灌工程以及机井工程，从财务 角度分析，该项目投入的募集资金至少可以起到节省水费以及稳定棉花的产量等 作用，其形成的资产与公司的其他资产形成一体共同实现公司的生产经营，项目 效益体现在公司各年的整体效益中。 ③由于在会计上无法对实际投资“塔斯尔海灌区3万亩滴灌节水建设项目”的 收入、成本、费用进行单独的财务核算，在实务中无法量化募集资金的使用效益。 该项目投入于塔斯尔海分公司的喷灌改滴灌工程以及机井工程，从财务角度分析， 该项目投入的募集资金至少可以起到节省水费及稳定棉花的产量等作用,其形成 第 25 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 的资产与公司的其他资产形成一体共同实现公司的生产经营，项目效益体现在公 司各年的整体效益中。 ④“塔格特灌区高效节水工程改造建设项目”计划投资总额为2768万元，公 司利用募集资金在2004年至2005年累计实现对该项目的投资1150万元，2005年11 月，公司已将塔格特分公司出售，该项目终止。 ⑤“投资新疆赛里木钢木制品有限公司增资扩股项目”2005年、2006年、2007 年实际的亏损分别为188.91万元，330.80万元，367.94万元。 该项目各年出现亏损的原因系受阿拉山口口岸经营环境的影响，新疆赛里木 钢木制品有限公司业务出现较大萎缩，收入下降，承担其固定成本和费用所致。 ⑥“投资设立新疆博乐新赛油脂有限公司”2005年、2006年、2007年实际实 现的净利润分别为-89.93万元、258.01万元、610.29万元。 ⑦“设立新疆图木舒克新赛油脂有限公司”2006年、2007年实际实现净利润 分别为-565.13万元、111.09万元。 该项目2006年度实现净利润-565.13万元，原因系项目投产第一年，设备运转 不是很正常，导致产量未能达产，辅料消耗较大，单位产品成本过高以及摊销项 目筹建期开办费149.16万元所致。 ⑧“收购呼图壁县康瑞棉花加工有限公司股权并增资项目”2006年6-12月、 2007年该项目实际实现净利润分别为31.76万元、161.37万元。 ⑨ “投资设立新疆新赛棉业有限公司项目”2006年、2007年该项目实际实现 净利润分别-4.10万元、-274.93万元。 新疆新赛棉业有限公司于2006年8月设立，系公司全资子公司。2006年度公司 虽已设立，但经营业务尚在准备中，未正常运营，实现净利润为-4.10万元系发生 筹建费用；由于棉花的季节性特点，其效益体现在2008年上半年。 ⑩“投资建设5万锭精梳棉纺项目”于2007年12月投入试生产，未产生效益。 6.5 非募集资金项目情况 √适用 □不适用 第 26 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 单位：万元 币种：人民币 项 目 计划金额 投入金额 项目进度(%) 淹、喷灌改滴灌改造工程 1,000 1,000 100 新疆新赛油脂有限公司 300 吨脱绒棉 960 970 99 籽加工项目 综合加工厂 121 生产线技改项目 250 202 100 塔斯尔海分公司综合加工厂 121 生产 108.7 177 100 线技改项目 5 万锭精梳棉纺项目 11,550 8,560 74.1 6.6 董事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明 □适用 √不适用 6.7 董事会本次利润分配或资本公积金转增预案 √适用 □不适用 经五洲松德联合会计师事务所审计确认，本公司 2007 年度共实现净利润 21,024,826.08 元,其中归属母公司的净利润 19,561,778.32 元，根据《公司法》 和《公司章程》的有关规定，按当年母公司实现净利润提取 10%的法定盈余公积 金 1,200,356.81 元，当年可供股东分配的利润为 18,361,421.51 元,加上年初未 分 配 利 润 为 54,777,487.38 元 ， 本 年 度 实 际 可 供 股 东 分 配 的 净 利 润 为 73,138,908.89 元。 考虑到股东的利益和公司发展需要，董事会建议 2007 年度利润分配预案为： 以 2007 年末总股本 180,000,000 股为基数,向全体股东每 10 股派发现金股利 0.7 元(含税),共计派发现金股利 12,600,000 元,余额 60,538,908.89 元结转以后年度 分配。 本年度不进行资本公积转增股本。 §7 重要事项 7.1 收购资产 √适用 □不适用 7.1.1 收购 6 家轧花厂项目 第 27 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 2007 年 7 月 12 日，公司召开第三届董事会第八次会议审议通过了《投资收 购整合轧花厂项目总体计划方案的议案》，计划开展收购整合轧花厂项目，并授 权公司管理层进行前期调研工作。经过认真调查和细致论证，并聘请新疆维吾尔 自治区国际工程咨询中心制定了《新赛股份棉花加工整合方案》，经过认真调查 和细致论证，公司于 2007 年 9 月 7 日和 9 月 24 日，公司先后召开第三届董事会 第十二次会议和 2007 年第四次临时股东大会，审议通过《关于公司本次配股募集 资金使用可行性的议案》，正式批准实施“2007 年收购 6 家整合轧花厂项目”。 公司最终确定了 6 家收购整合对象，分别为：沙湾县思远棉业有限责任公司、呼 图壁县天源棉业有限公司、玛纳斯县金海利棉业有限公司、沙湾县康瑞棉花加工 有限责任公司、乌苏市汇康棉业有限责任公司、呼图壁县银丰棉业有限公司。项 目实施后，公司籽棉年加工能力将由目前 8.8 万吨提高到 18 万吨，皮棉年产量将 由 3.1 万吨提高到 6.2 万吨。 本项目计划总投资 20,000 万元，其中收购资金 5,678 万元，对收购对象增资 14,322 万元。本次对收购对象增资资金中约 1,712 万元用于被收购轧花厂购置所 必需机器设备和生产场所的改扩建，其余约 12,610 万元用于补充被收购轧花厂流 动资金。本项目完成后，预计可年产皮棉 31,050 吨，棉籽 47,200 吨，短绒 2,480 吨。 本项目所需资金计划部分通过本次配股募集资金取得，但鉴于轧花厂生产加 工的季节性特征，为赶上 2007 年度生产周期，同时抓住 2007 年初棉花行业低迷 带来的低成本收购机遇，公司决定提前进入收购操作阶段，已通过银行贷款先期 支付部分收购价款，待募集资金到位后再偿还该部分贷款。 截止 2007 年 12 月 31 日，公司已完成 6 家轧花厂的股权过户、资产移交与工 商变更登记工作。对 6 家轧花厂派驻管理与技术人员，根据公司标准，公司重新 制定和梳理了 6 家轧花厂各项管理制度与生产经营规范，并对各轧花厂采购人员、 生产人员进行了规范化培训。并于 2007 年 9 月陆续投入 2007 年轧季的籽棉收购 及皮棉加工生产。6 家轧花厂基本完成公司预定的收购当年目标。 7.2 出售资产 √适用 □不适用 第 28 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 7.2.1 本公司于 2007 年 11 月 12 日公司第三届董事会第 15 次会议审议通过 了《关于控股子公司新疆赛里木钢木制品有限责任公司出售资产的议案》、《关 于公司对控股子公司新疆赛里木钢木制品有限责任公司借款的议案》； 由于控股子公司新赛钢木公司所处阿拉山口口岸木材进口大幅度减少，业务 萎缩，为有效控制风险，减少投资损失，盘活存量资产，同意新赛钢木公司向阿 拉山口自有贸易区有限公司出售房产、机器设备等资产并签订了《资产转让协议 书》中的约定。具有证券从业资格的评估机构确认的拟出售的资产评估价值为 8,144,900.88 元，增值率为 9.07%。转让双方认定最终转让价格为 746 万元人民 币（账面价值）。出售资产所得将用于投资新的业务发展。受让方用现金向转让 方支付资产转让款，在《资产转让协议书》签署生效后，于三日内首期支付 50 万元整；于 2008 年底前支付 500 万元，余款于 2009 年 6 月底前支付完毕。全部 转让款支付完毕之前，《资产转让协议书》项下的资产所有权仍归转让方所有。 为受让方签署《资产转让协议书》或《补充协议》所应当承担的义务提供连带责 任保证担保的担保人为阿拉山口地平线石油天然气有限公司。本次资产转让后， 新赛钢木公司剩余的部分闲置设备及木业产品存货等实物资产帐面价值 209 万元 （未审计数），将通过租赁或出售等形式将其盘活。与木材加工相关联的 25 名闲 置人员由新赛钢木公司在新投资的公司中进行部分安置或通过新赛股份公司的其 他控股子公司中进行部分安置。 为支持控股子公司新疆赛里木钢木制品有限责任公司业务发展，使其尽快走 出经营困境，同意公司对其借款 385 万元人民币，期限一年，资金占用费按银行 同期贷款利率计算；并授权公司总经理办理具体的借款及签署相关合同事宜。资 金用途为新赛钢木公司拟以现金方式出资 385 万元，与阿拉山口油气炼化储运有 限公司以实物出资 165 万元，共同出资设立“阿拉山口油气储销有限公司”和发 展货物进出口的关检、仓储、运输代理业务。新公司注册资金 550 万元，注册地 址：阿拉山口口岸艾比湖南路 7 号。公司设立后新赛钢木公司持由新公司 70%的 股权。新公司董事长和总经理由新赛钢木推荐人选担任。还款资金来源为投资经 营所得及向阿拉山口自由贸易区有限公司出售资产所得款项；同时新赛钢木公司 第 29 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 以其所持有新公司 70%的股权用以对本次借款提供质押担保，不足部分以其所拥 有的机器设备进行抵押。 该次董事会决议及相关公告刊登在 2007 年 11 月 13 日的《上海证券报》和上 海证券交易所网站上。 截止本报告之日，上述出售资产的协议事项以及提供借款事项尚未执行。 7.3 重大担保 □适用 √不适用 7.4 重大关联交易 7.4.1 与日常经营相关的关联交易 √适用 □不适用 (1)购买商品、接受劳务的重大关联交易 单位：元 币种 人民币 金 额 定价政 企业名称 交易内容 2007 年度 2006 年度 策 1、购买货物 新疆生产建设兵团农五师生产资料 农用肥料、 13,969,250.49 14,559,412.21 市场价 公司 农药 农五师八十八团(原博乐博格达尔 油葵 1,948,408.80 0.00 市场价 农场) 2、接受劳务 道路使用费 148,000.00 148,000.00 协议价 农五师八十一团 水费 1,641,346.45 1,637,446.45 协议价 地膜加工费 700,479.15 776,013.30 小计 2,489,825.60 2,561,459.75 道路使用费 176,000.00 176,000.00 协议价 农五师八十九团 水费 1,111,708.80 1,111,708.80 协议价 地膜加工费 1,836,192.90 851,561.73 小计 3,123,901.70 2,139,270.53 博尔塔拉蒙古自治州弘兴工程建设 霍热分公司工 160,000.00 2,263,838.72 市场价 有限责任公司 程建设款 博乐赛里木建筑安装工程有限责任 精纺项目工程 21,783,710.62 0.00 市场价 公司 款 （2）销售商品、提供劳务的重大关联交易 第 30 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 单位：元 币种 人民币 金额 定价 企业名称 交易内容 2007 年度 2006 年度 政策 农五师八十八团(原博乐博格达尔农 棉粕 204,000.00 0.00 市场价 场) 棉粕、棉壳、 农五师八十七团(原博乐道拉达农场) 425,000.00 263,505.00 市场价 油 农五师八十一团 农用物资 522,214.76 2,054,515.86 市场价 （3）其他关联交易 金额 企业名称 交易内容 定价政策 2007 年度 2006 年度 1、房屋租赁 博乐塔斯尔海农场 办公房屋租赁 90,000.00 90,000.00 协议价 2、防护林维护与使用 博乐霍热农场 防护林维护与使用 410,000.00 410,000.00 协议价 博乐塔斯尔海农场 防护林维护与使用 558,000.00 558,000.00 协议价 （4）接受担保 单位：元 币种 人民币 金额 担保单位名称 担保内容 2007 年 2006 年 新疆艾比湖农工商联合企业总公司 35,226,300.00 8,957,911.4 银行承兑汇票 新疆艾比湖农工商联合企业总公司 银行借款 180,000,000.00 20,000,000.00 （5）接受资金 单位：元 币种 人民币 金额 提供资金单位名称 交易内容 2007 年 2006 年 新疆艾比湖农工商联合企业总公司 借款 6,000,000.00 7.4.2 关联债权债务往来 √适用 □不适用 关联方应收应付款项余额 第 31 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 单位：元 币种 人民币 项目 2007 年 12 月 31 日 比例(%) 2006 年 12 月 31 日 比例(%) 其他应付款 6,769,852.05 3.49 271,050.84 0.13 农五师八十九团 22,220.90 0.01 116,448.84 0.06 新疆生产建设兵团农五师农业生产资 0.00 107,450.00 0.05 料公司 0.00 农五师八十一团 747,631.15 0.39 47,152.00 0.02 新疆艾比湖农工商联合企业总公司 6,000,000.00 3.09 0.00 0.00 应付账款 12,659,734.86 17.29 1,757,740.96 6.63 新疆生产建设兵团农五师农业生产资 4,121,618.13 108,401.46 0.41 料公司 5.63 农五师八十八团 35,770.65 0.05 37,361.85 0.14 农五师八十七团 75,268.00 0.10 21,300.00 0.08 博乐赛里木建筑安装工程有限责任公 8,131,349.27 0.00 司 11.10 博州弘兴工程建设有限责任公司 89,635.63 0.12 1,314,084.47 4.96 新疆兵团农五师农机公司 12,014.17 0.02 12,014.17 0.05 应付票据 2,742,600.00 7.79 1,557,991.40 17.39 新疆生产建设兵团农五师农业生产资 2,742,600.00 1,557,991.40 17.39 料公司 7.79 预付账款 2,845.00 0.004 140,000.00 0.39 农五师八十七团 2,845.00 0.004 140,000.00 0.39 1、关联债权债务形成原因、清偿情况及与关联债权债务有关的承诺：公司与 关联方所发生的各项关联交易，均属生产经营正常业务往来，与关联方的债权债 务往来余额均按照与各方的约定及相关规定进行结算。关联债权债务对公司经营 成果及财务状况没有实质性的影响。 2、五洲松德联合会计师事务所于 2008 年 3 月 5 日出具的五洲审字 [2008]8-058 号《关联资金往来情况之专项说明》。 7.4.3 2007 年资金被占用情况及清欠进展情况 □适用 √不适用 截止 2007 年末，上市公司未完成非经营性资金占用的清欠工作的，董事会提 出的责任追究方案 □适用 √不适用 第 32 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 7.5 委托理财情况 □适用 √不适用 7.6 承诺事项履行情况 7.6.1 公司或持股 5%以上股东在报告期内或持续到报告期内的承诺事项 √适用 □不适用 公司控股股东新疆艾比湖农工商联合企业总公司承诺：艾比湖总公司承诺以 现金全额认购公司本次可配股数。若在新赛股份本次配股的股权登记日，艾比湖 总公司所持新赛股份流通 A 股股数发生变化，将根据届时实际可配股数仍以现金 全额认购。 7.6.2 公司资产或项目存在盈利预测，且报告期仍处在盈利预测期间，公司 就资产或项目是否达到原盈利预测及其原因作出说明 □适用 √不适用 7.7 重大诉讼仲裁事项 □适用 √不适用 7.8 其它重大事项及其影响和解决方案的分析说明 7.8.1 证券投资情况 □适用 √不适用 7.8.2 持有其他上市公司股权情况 □适用 √不适用 7.8.3 持有非上市金融企业股权情况 □适用 √不适用 7.8.4 买卖其他上市公司股份的情况 □适用 √不适用 §8 监事会报告 8.1 监事会对公司依法运作情况的独立意见 第 33 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 监事会认为，本年度公司各项决策程序符合法律、法规及《公司章程》的规 定，公司内部制度比较完善，公司董事及经营管理人员执行公司职务时没有违反 法律、法规及《公司章程》的行为，也没有滥用职权，损害股东和公司利益的行 为。 8.2 监事会对检查公司财务情况的独立意见 监事会认为，公司各期财务报告均客观、真实地反映了公司的财务状况和经 营成果。 8.3 监事会对公司最近一次募集资金实际投入情况的独立意见 监事会认为，公司最近一次募集资金实际投入项目与募集说明中披露情况不 一致，募集资金使用变更已经相关会议审议通过，不存在违法、违规行为。 8.4 监事会对公司收购出售资产情况的独立意见 监事会认为，公司收购出售资产事项均依照法定程序进行，未发现内幕交易， 或者其他损害股东权益和公司利益，造成公司资产流失的情况。 8.5 监事会对公司关联交易情况的独立意见 监事会认为，公司关联交易事项均依照法定程序进行，未发现内幕交易，或 者其他损害股东权益和公司利益、造成公司资产流失的情况。 §9 财务报告 9.1 审计意见 公司年度财务报告已经注册会计师审计，并出具了标准无保留意见的审计报 告。 五洲审字[2008]8-068 号 新疆赛里木现代农业股份有限公司全体股东： 我们审计了后附的新疆赛里木现代农业股份有限公司（以下简称“贵公司”） 财务报表，包括 2007 年 12 月 31 日的资产负债表，2007 年度的利润表、所有者 权益变动表、现金流量表以及财务报表附注。 一、管理层对财务报表的责任 第 34 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 按照企业会计准则的规定编制财务报表是贵公司管理层的责任。这种责任包 括： (1)设计、实施和维护与财务报表编制相关的内部控制，以使财务报表不存在 由于舞弊或错误而导致的重大错报； (2)选择和运用恰当的会计政策； (3)做出合理的会计估计。 二、注册会计师的责任 我们的责任是在实施审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照 中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求 我们遵守职业道德规范，计划和实施审计工作以对财务报表是否不存在重大错报 获取合理保证。 审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。 选择的审计程序取决于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报 表重大错报风险的评估。在进行风险评估时，我们考虑与财务报表编制相关的内 部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。审 计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计的合理性，以及 评价财务报表的总体列报。 我们相信，我们获取的审计证据是充分的、适当的，为发表审计意见提供了 基础。 三、审计意见 我们认为，贵公司财务报表已经按照企业会计准则的规定编制，在所有重大 方面公允反映了贵公司 2007 年 12 月 31 日的财务状况以及 2007 年度的经营成果 和现金流量。 五洲松德联合会计师事务所 中国注册会计师：陈 军、刘 冰 2008 年 3 月 3 日 第 35 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 9.2 财务报表 合并资产负债表 2007 年 12 月 31 日 编制单位: 新疆赛里木现代农业股份有限公司 位: 元 币种:人民币 合 并 数 资 产 附注号 2007 年 12 月 31 日 2006 年 12 月 31 日 流动资产： 货币资金 八-1 215,879,381.38 244,836,201.44 交易性金融资产 应收票据 八-2 1,800,000.00 应收账款 八-2 15,252,953.42 12,832,966.69 预付账款 八-2 71,634,463.21 35,704,377.76 应收股利 应收利息 其他应收款 八-2 80,616,482.49 85,909,891.17 存货 八-3 636,940,288.54 430,937,650.03 一年内到期的非流动资产 其他流动资产 八-4 352,604.72 185,373.51 流动资产合计 1,022,476,173.76 810,406,460.60 非流动资产： 可供出售金融资产 持有至到期投资 长期应收款 长期股权投资 八-5 610,000.00 - 投资性房地产 固定资产 八-6 431,451,674.43 275,392,777.75 在建工程 八-7 71,764,217.72 1,759,473.10 工程物资 80,110.75 28,784.43 固定资产清理 - - 生产性生物资产 - - 油气资产 - - 无形资产 八-8 39,347,572.20 16,039,581.71 开发支出 商誉 八-9 5,510,060.03 2,820,252.17 长期待摊费用 八-10 13,953.18 递延所得税资产 八-11 97,529.86 183,025.89 其他非流动资产 八-12 484,219.77 551,034.93 非流动资产合计 549,359,337.94 296,774,929.98 资产总计 1,571,835,511.70 1,107,181,390.58 流动负债： 短期借款 八-15 243,000,000.00 75,000,000.00 交易性金融负债 - 应付票据 八-16 35,226,300.00 8,957,991.40 第 36 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 应付账款 八-16 73,208,154.95 26,507,293.40 预收账款 八-16 282,209,808.11 162,500,689.89 应付职工薪酬 八-17 32,036,768.34 36,305,546.74 应交税费 八-18 -22,997,747.30 -7,606,405.85 应付利息 - 应付股利 - 其他应付款 八-16 194,148,964.19 201,179,269.23 一年内到期的非流动负债 - 其他流动负债 八-19 420,360.00 104,925.00 流动负债合计 837,252,608.29 502,949,309.81 非流动负债： 长期借款 八-20 120,000,000.00 应付债券 长期应付款 专项应付款 预计负债 递延所得税负债 其他非流动负债 八-21 515,351.76 305,351.76 非流动负债合计 120,515,351.76 305,351.76 负债合计 957,767,960.05 503,254,661.57 所有者权益： 股本 八-22 180,000,000.00 180,000,000.00 资本公积 八-23 289,208,632.06 289,208,632.06 减：库存股 - 盈余公积 八-24 36,648,219.51 35,447,862.70 未分配利润 八-25 73,138,908.89 65,577,487.38 外币报表折算差额 - - 归属母公司所有者权益合计 578,995,760.46 570,233,982.14 少数股东权益 35,071,791.19 33,692,746.87 所有者权益合计 614,067,551.65 603,926,729.01 负债和所有者权益总计 1,571,835,511.70 1,107,181,390.58 第 37 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 母公司资产负债表 2007 年 12 月 31 日 编制单位: 新疆赛里木现代农业股份有限公司 单位: 元 币种:人民币 母 公 司 数 资 产 2007 年 12 月 31 日 2006 年 12 月 31 日 流动资产： 货币资金 145,188,556.20 205,867,078.21 交易性金融资产 - 应收票据 1,800,000.00 - 应收账款 31,639,410.33 12,577,014.81 预付账款 15,236,391.36 24,866,741.22 应收股利 - 应收利息 - 其他应收款 207,187,051.16 154,749,682.20 存货 314,885,826.11 284,108,407.16 一年内到期的非流动资产 - 其他流动资产 120,245.52 116,890.44 流动资产合计 716,057,480.68 682,285,814.04 非流动资产： 可供出售金融资产 持有至到期投资 长期应收款 长期股权投资 320,970,715.99 184,185,000.00 投资性房地产 固定资产 258,609,580.57 150,488,974.78 在建工程 62,065,567.39 1,759,473.10 工程物资 80,110.75 28,784.43 固定资产清理 - - 生产性生物资产 - - 油气资产 - - 无形资产 1,874,827.66 143,011.62 开发支出 - 商誉 长期待摊费用 递延所得税资产 其他非流动资产 非流动资产合计 643,600,802.36 336,605,243.93 资产总计 1,359,658,283.04 1,018,891,057.97 流动负债： 短期借款 100,000,000.00 30,000,000.00 交易性金融负债 - 应付票据 35,226,300.00 8,957,991.40 应付账款 54,146,421.86 18,680,006.25 预收账款 239,202,540.55 151,891,519.02 应付职工薪酬 30,080,469.09 35,202,796.72 第 38 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 应交税费 -34,926.07 -86,077.92 应付利息 - 应付股利 - 其他应付款 198,710,894.04 193,372,292.01 一年内到期的非流动负债 - 其他流动负债 274,560.00 24,075.00 流动负债合计 657,606,259.47 438,042,602.48 非流动负债： 长期借款 120,000,000.00 应付债券 长期应付款 专项应付款 预计负债 递延所得税负债 其他非流动负债 - 非流动负债合计 120,000,000.00 - 负债合计 777,606,259.47 438,042,602.48 所有者权益： 股本 180,000,000.00 180,000,000.00 资本公积 291,043,769.17 291,043,769.17 减：库存股 - 盈余公积 36,447,546.87 35,247,190.06 未分配利润 74,560,707.53 74,557,496.26 外币报表折算差额 - - 归属母公司所有者权益合计 582,052,023.57 580,848,455.49 少数股东权益 - 所有者权益合计 582,052,023.57 580,848,455.49 负债和所有者权益总计 1,359,658,283.04 1,018,891,057.97 合并利润表 2007 年 1-12 月 编制单位: 新疆赛里木现代农业股份有限公司 单位: 元 币种: 人民币 合 并 数 项 目 附注号 2007 年度 2006 年度 一、营业收入 八-26 727,937,366.53 609,899,300.49 二、营业总成本 706,477,376.94 592,359,193.98 其中：营业成本 八-26 647,242,199.00 539,708,101.41 营业税金及附加 八-27 345,322.77 411,385.35 销售费用 八-28 6,625,000.11 3,496,173.33 管理费用 八-29 38,562,341.48 38,855,947.71 财务费用 八-30 7,449,132.84 1,216,697.62 资产减值损失 八-31 6,253,380.74 8,670,888.56 加：公允价值变动收益 投资收益 八-32 -183,889.16 -2,545,306.02 其中：联营、合营企业投资收益 第 39 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 三、营业利润 21,276,100.43 14,994,800.49 加：营业外收入 八-33 2,144,299.79 585,939.25 减：营业外支出 八-34 701,034.56 442,116.30 其中：非流动资产处置损失 389,863.03 127,406.80 四、利润总额 22,719,365.66 15,138,623.44 减：所得税费用 八-35 1,694,539.58 947,192.63 五、净利润 21,024,826.08 14,191,430.81 归属母公司所有者的净利润 19,561,778.32 16,407,460.19 少数股东损益 1,463,047.76 -2,216,029.38 六、每股收益 (一)基本每股收益 十五-(一) 0.1087 0.0912 (二)稀释每股收益 十五-(一) 0.1087 0.0912 母公司利润表 2007 年 1-12 月 编制单位: 新疆赛里木现代农业股份有限公司 单位: 元 币种:人民币 母 公 司 数 项 目 2007 年度 2006 年度 一、营业收入 463,174,029.68 463,1 二、营业总成本 452,003,205.76 438,896,374.00 其中：营业成本 420,421,633.96 402,551,437.87 营业税金及附加 销售费用 585,455.54 553,178.26 管理费用 23,789,345.84 24,771,995.06 财务费用 -24,349.10 502,642.31 资产减值损失 7,231,119.52 10,517,120.50 加：公允价值变动收益 投资收益 -2,307,715.00 其中：联营、合营企业投资收益 三、营业利润 11,170,823.92 21,924,696.69 加：营业外收入 1,023,741.72 550,249.88 减：营业外支出 190,997.56 349,111.41 其中：非流动资产处置损失 - 119,857.88 四、利润总额 12,003,568.08 22,125,835.16 减：所得税费用 五、净利润 12,003,568.08 22,125,835.16 归属母公司所有者的净利润 12,003,568.08 22,125,835.16 少数股东损益 - 六、每股收益 (一)基本每股收益 (二)稀释每股收益 第 40 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 合并现金流量表 2007 年 1-12 月 编制单位: 新疆赛里木现代农业股份有限公司 单位:元 币种:人民币 合 并 数 项 目 附注号 2007 年度 2006 年度 一、经营活动产生的现金流量： 销售商品、提供劳务收到的现金 656,140,279.86 639,496,709.31 收到的税费返还 763,341.97 - 收到的其他与经营活动有关的现金 八-36 58,825,897.27 27,571,166.00 现金流入小计 715,729,519.10 667,067,875.31 购买商品、接受劳务支付的现金 629,244,852.93 574,116,232.27 支付给职工以及为职工支付的现金 59,038,426.57 49,539,019.23 支付的各项税费 8,235,091.53 4,979,112.38 支付的其他与经营活动有关的现金 八-36 79,021,333.57 25,959,113.45 现金流出小计 775,539,704.60 654,593,477.33 经营活动产生的现金流量净额 -59,810,185.50 12,474,397.98 二、投资活动产生的现金流量： 收回投资所收到的现金 1,705,280.00 取得投资收益所收到的现金 4,064.00 - 处置固定、无形和其他长期资产收回现金净额 94,340.58 227,756.30 处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 收到的其他与投资活动有关的现金 276,181.85 现金流入小计 98,404.58 2,209,218.15 购建固定、无形和其他长期资产支付现金 196,467,879.88 55,571,167.34 投资所支付的现金 41,195,586.70 9,800,259.86 取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 支付的其他与投资活动有关的现金 现金流出小计 237,663,466.58 65,371,427.20 投资活动产生的现金流量净额 -237,565,062.00 -63,162,209.05 三、筹资活动产生的现金流量： 吸收投资所收到的现金 - 100,000.00 其中：子公司吸收少数股东投资收到现金 - 借款所收到的现金 781,000,000.00 215,000,000.00 收到的其他与筹资活动有关的现金 八-36 - - 现金流入小计 781,000,000.00 215,100,000.00 偿还债务所支付的现金 493,000,000.00 198,000,000.00 分配股利、利润或偿付利息支付现金 19,581,572.56 17,425,549.98 其中：子公司支付少数股东的股利、利润 支付的其他与筹资活动有关的现金 八-36 - - 现金流出小计 512,581,572.56 215,425,549.98 筹资活动产生的现金流量净额 268,418,427.44 -325,549.98 四、汇率变动对现金的影响 - - 五、现金及现金等价物净增加额 -28,956,820.06 -51,013,361.05 加：期初现金及现金等价物余额 244,836,201.44 295,849,562.49 六、期末现金及现金等价物余额 215,879,381.38 244,836,201.44 第 41 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 母公司现金流量表 2007 年 1-12 月 编制单位: 新疆赛里木现代农业股份有限公司 单位:元 币种:人民币 母 公 司 数 项 目 2007 年度 2006 年度 一、经营活动产生的现金流量： 销售商品、提供劳务收到的现金 529,869,531.35 489,204,190.72 收到的税费返还 - - 收到的其他与经营活动有关的现金 50,781,422.05 26,802,652.66 现金流入小计 580,650,953.40 516,006,843.38 购买商品、接受劳务支付的现金 394,871,833.17 415,396,852.24 支付给职工以及为职工支付的现金 43,862,729.07 38,318,550.02 支付的各项税费 22,314.92 37,968.45 支付的其他与经营活动有关的现金 79,852,404.41 18,217,675.62 现金流出小计 518,609,281.57 471,971,046.33 经营活动产生的现金流量净额 62,041,671.83 44,035,797.05 二、投资活动产生的现金流量： 收回投资所收到的现金 1,705,280.00 取得投资收益所收到的现金 - - 处置固定、无形和其他长期资产收回现金净额 处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 收到的其他与投资活动有关的现金 现金流入小计 - 1,705,280.00 购建固定、无形和其他长期资产支付现金 176,678,703.64 23,676,273.97 投资所支付的现金 120,585,586.70 72,197,995.00 取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 支付的其他与投资活动有关的现金 现金流出小计 297,264,290.34 95,874,268.97 投资活动产生的现金流量净额 -297,264,290.34 -94,168,988.97 三、筹资活动产生的现金流量： 吸收投资所收到的现金 其中：子公司吸收少数股东投资收到现金 借款所收到的现金 500,000,000.00 170,000,000.00 收到的其他与筹资活动有关的现金 - - 现金流入小计 500,000,000.00 170,000,000.00 偿还债务所支付的现金 310,000,000.00 180,000,000.00 分配股利、利润或偿付利息支付现金 15,455,903.50 16,829,775.00 其中：子公司支付少数股东的股利、利润 支付的其他与筹资活动有关的现金 - - 现金流出小计 325,455,903.50 196,829,775.00 筹资活动产生的现金流量净额 174,544,096.50 -26,829,775.00 四、汇率变动对现金的影响 - - 五、现金及现金等价物净增加额 -60,678,522.01 -76,962,966.92 加：期初现金及现金等价物余额 205,867,078.21 282,830,045.13 六、期末现金及现金等价物余额 145,188,556.20 205,867,078.21 第 42 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 合并所有者权益变动表 2007 年 1-12 月 编制单位: 新疆赛里木现代农业股份有限公司 单位:元 币种:人民币 合 并 报 表 数 据 项 目 归 属 于 母 公 司 的 所 有 者 权 益 所有者权益 少数股东权益 减:库 其 合计 股 本 资本公积 盈余公积 未分配利润 存股 他 一、上年年末余额 180,000,000.00 289,208,632.06 - 35,447,862.70 65,577,487.38 - 33,692,746.87 603,926,729.01 加：会计政策变更 - - - - - - - - 前期差错更正 - - - - - - - - 二、本年年初余额 180,000,000.00 289,208,632.06 - 35,447,862.70 65,577,487.38 - 33,692,746.87 603,926,729.01 三、本年增减变动额 (减少“-”号) - - - 1,200,356.81 7,561,421.51 - 1,379,044.32 10,140,822.64 (一)净利润 - - - - 19,561,778.32 1,463,047.76 21,024,826.08 (二)直接计入所有 者权益利得和损失 - - - - - - - - 1、可供出售金融 资产公允价值变动 - - - - - - - - 2、权益法被投资 单位其他所有者权 - - - - - - - 3、与计入所有者 权益项目相关所得 - - - - - - - - 4、其他 - - - - - - (一)和 (二)小计 - - - - 19,561,778.32 - 1,463,047.76 21,024,826.08 (三)所有者投入和 减少资本 - - - - - - -84,003.44 -84,003.44 1、所有者投入资 本 - - - - - - - 2、股份支付计入 所有者权益的金额 - - - - - - - - 3、其他 - - - - - - -84,003.44 -84,003.44 (四)利润分配 - - - 1,200,356.81 -12,000,356.81 - - -10,800,000.00 1、提取盈余公积 - - - 1,200,356.81 -1,200,356.81 - - - 2、对股东的分配- 现金股利 - - - - -10,800,000.00 - - -10,800,000.00 3、其他 - - - - - - - - （五）所有者权益内 部结转 - - - - - - - - 1、资本公积转增 股本 - - - - - - 2、盈余公积转增 股本 - - - - - 3、盈余公积弥补 亏损 - - - - - - - - 4、其他-股票股利 - - - - - - 四、本年年末余额 180,000,000.00 289,208,632.06 - 36,648,219.51 73,138,908.89 - 35,071,791.19 614,067,551.65 第 43 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 母公司所有者权益变动表 2007 年 1-12 月 编制单位: 新疆赛里木现代农业股份有限公司 单位:元 币种:人民币 母 公 司 报 表 数 据 项 目 减:库 股 本 资本公积 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计 存股 一、上年年末余额 180,000,000.00 291,043,769.17 - 35,247,190.06 74,557,496.26 580,848,455.49 加：会计政策变更 - - - - - - 前期差错更正 - - - - - - 二、本年年初余额 180,000,000.00 291,043,769.17 - 35,247,190.06 74,557,496.26 580,848,455.49 三、本年增减变动额(减 少“-”号) - - - 1,200,356.81 3,211.27 1,203,568.08 (一)净利润 - - - - 12,003,568.08 12,003,568.08 (二)直接计入所有者权 益利得和损失 - - - - - - 1、可供出售金融资产 公允价值变动净额 - - - - - - 2、权益法被投资单位 其他所有者权益变动 - - - - - 3、与计入所有者权益项目 相关所得税影响 - - - - - - 4、其他 - - - - - (一)和(二)小计 - - - - 12,003,568.08 12,003,568.08 (三)所有者投入和减少 资本 - - - - - - 1、所有者投入资本 - - - - - - 2、股份支付计入所有 者权益的金额 - - - - - - 3、其他 - - - - - - (四)利润分配 - - - 1,200,356.81 -12,000,356.81 -10,800,000.00 1、提取盈余公积 - - - 1,200,356.81 -1,200,356.81 - 2、对股东的分配-现金 股利 - - - - -10,800,000.00 -10,800,000.00 3、其他 - - - - - - （五）所有者权益内部结 转 - - - - - - 1、资本公积转增股本 - - - - 2、盈余公积转增股本 - - - - 3、盈余公积弥补亏损 - - - - - - 4、其他-股票股利 - - - - 四、本年年末余额 180,000,000.00 291,043,769.17 - 36,447,546.78 74,560,707.53 582,052,023.57 公司法定代表人:武 宪 章 主管会计工作负责人:总经理杜平 会计机构负责人:财务总监刘君 第 44 页 共 45 页 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2007 年度报告摘要 9.3 本报告期无会计政策、会计估计和核算方法变更。 9.4 本报告期无会计差错更正。 9.5 报告期内，公司财务报表合并范围未发生重大变化。 新疆赛里木现代农业股份有限公司 2008 年 3 月 7 日 第 45 页 共 45 页