华电能源(600726)2005年年度报告摘要

华电能源股份有限公司 2005 年度报告摘要 §1 重要提示 1.1、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假 记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 1.2、公司董事程念高委托董事王殿福、董事施凤上委托董事孙光、董事董兆和委托董事关野、 独立董事张伟东委托独立董事曲振涛出席五届五次董事会并行使表决权。 1.3、安永华明会计师事务所为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 1.4、公司负责人程念高，主管会计工作负责人王晓实，会计机构负责人（会计主管人员）张利 声明：保证本年度报告中财务报告的真实、完整。 §2 上市公司基本情况简介 2.1 基本情况简介 股票简称 华电能源 股票代码 600726 上市交易所 上海证券交易所 股票简称 华电 B 股 股票代码 900937 上市交易所 上海证券交易所 可转债简称 华电转债 可转债代码 100726 上市交易所 上海证券交易所 哈尔滨市香坊区高新技术开发区 19 号楼 B 座 ； 哈尔滨市南岗区大成街 注册地址和办公地址 209 号 邮政编码 150001 电子信箱 hdenergy@hdenergy.com 2.2 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 梅君超 战莹 联系地址 哈尔滨市大成街 209 号 哈尔滨市大成街 209 号 电话 0451-82525998 0451-82525778 传真 0451-82525878 0451-82525878 电子信箱 hdenergy@hdenergy.com hdenergy@hdenergy.com §3 会计数据和财务指标摘要 3.1 主要会计数据 单位:元 币种:人民币 本年比上年 2005 年 2004 年 2003 年 增减(%) 主营业务收入 3,232,478,508.60 3,020,894,868.43 7.00 1,173,578,465.93 利润总额 152,603,329.67 347,785,890.33 -56.12 244,519,481.17 净利润 121,022,187.39 208,075,783.91 -41.84 200,750,486.05 扣除非经常性损益的净利润 119,038,957.10 204,502,958.24 -41.79 194,469,391.40 1 经营活动产生的现金流量净额 1,422,818,902.10 861,689,022.01 65.12 388,034,393.56 本年末比上 2005 年末 2004 年末 2003 年末 年末增减(%) 总资产 9,275,110,879.29 9,327,067,668.23 -0.56 4,778,628,085.16 股东权益（不含少数股东权益） 3,430,931,737.43 3,388,765,119.75 1.24 3,225,630,098.89 3.2 主要财务指标 单位:元 币种:人民币 本年比上年增减 2005 年 2004 年 2003 年 (%) 每股收益 0.11 0.18 -38.89 0.18 最新每股收益 0.11 0.18 -38.39 0.18 减少 2.61 个百 净资产收益率（%） 3.53 6.14 6.22 分点 扣除非经常性损益的净利润为基础计算的净资 减少 2.56 个百 3.47 6.03 6.03 产收益率（%） 分点 每股经营活动产生的现金流量净额 1.26 0.76 65.79 0.35 本年末比上年末 2005 年末 2004 年末 2003 年末 增减(%) 每股净资产 3.05 3.01 1.33 2.88 调整后的每股净资产 3.04 3.01 1.33 2.88 非经常性损益项目 √适用□不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 金额 各种形式的政府补贴 3,226,344.46 所得税影响数 -388,275.92 转回之资产减值准备 -797,442.64 营业外收支净额 -57,395.61 合计 1,983,230.29 3.3 国内外会计准则差异 √适用□不适用 单位:千元 币种:人民币 净利润 净资产 净利润 净资产 2005 年度 2005-12-31 2004 年度 2004-12-31 根据中国会计准则及制度编制 121,022 3,430,932 208,076 3,388,765 按国际财务报告准则调整 --固定资产之公允价值调整 (48,323) 729,550 (29,383) 777,874 --折旧 (2,484) 27,374 (2,484) 29,858 --商誉 53,069 (726,329) 27,922 (779,398) --可转换公司债券之公允值调整 (10,801) (49,725) - - --递延税项资产 1,620 8,148 --少数股东权益之列示 - 47,710 - - 根据国际财务报告准则编制 114,103 3,467,660 204,131 3,417,099 2 §4 股本变动及股东情况 4.1 股份变动情况表 单位:股 本次变动前 本次变动增减（＋，－） 本次变动后 比例 发行 公积金 比例 数量 送股 其他 小计 数量 (%) 新股 转股 (%) 一、未上市流通股份 1、发起人股份 47,677,680 4.23 47,677,680 4.23 其中： 国家持有股份 境内法人持有股份 47,677,680 4.23 47,677,680 4.23 境外法人持有股份 其他 2、募集法人股份 452,253,947 40.15 452,253,947 40.15 3、内部职工股 4、优先股或其他 未上市流通股份合计 499,931,627 44.38 499,931,627 44.38 二、已上市流通股份 1、人民币普通股 194,566,685 17.27 226 226 194,566,911 17.27 2、境内上市的外资 432,000,000 38.35 432,000,000 38.35 股 3、境外上市的外资 股 4、其他 已上市流通股份合计 626,566,685 55.62 226 226 626,566,911 55.62 三、股份总数 1,126,498,312 100 226 226 1,126,498,538 100 4.2 股东数量和持股情况 单位:股 报告期末股东总数 127,324 户 其中：A 股 55,044 户，B 股 72,280 户。 前十名股东持股情况 持股比例 质押或冻结的股份数 股东名称 股东性质 持股总数 (%) 量 黑龙江省电力有限公司 法人股 34.08 383,964,933 无 黑龙江省华源电力开发公司 法人股 2.62 29,565,867 无 质押 黑龙江省电力实业集团 法人股 2.11 23,765,334 23,765,334 黑龙江省华富电力投资公司 法人股 1.72 19,392,000 无 黑龙江省电力开发公司 法人股 0.76 8,514,000 无 龙电集团有限公司 法人股 0.71 7,974,400 无 TOYO SECURITIES ASIA LTD. A/C 流通 B 股 0.65 7,366,531 CLIENT 中国电力投资有限公司 法人股 0.64 7,200,000 无 中国电力财务公司 法人股 0.60 6,811,200 无 哈尔滨瑞亨公司 法人股 0.60 6,811,200 无 前十名流通股股东持股情况 股东名称 持有流通股数量 股份种类 TOYO SECURITIES ASIA LTD. A/C CLIENT 7,366,531 流通 B 股 3 NAITO SECURITIES CO., LTD. 6,768,130 流通 B 股 DEUTSCHE BANK LONDON 6,399,404 流通 B 股 山西证券有限责任公司 4,657,256 流通 A 股 黑龙江蓝筹经济贸易有限公司 3,507,612 流通 B 股 黑龙江辰能物业管理有限责任公司 2,845,500 流通 A 股 GUOTAI JUNAN SECURITIES(HONGKONG) LIMITED 2,381,725 流通 B 股 AIZAWA SECURITIES CO.,LTD. 1,350,300 流通 B 股 HSBC FUND SERVICES A/C 006-113039-431 1,245,960 流通 B 股 山西省国信投资（集团）公司 1,235,384 流通 A 股 公司未知上述流通股股东之间是否存在关联关系或属于《上市公司股东持股变动信息披 上述股东关联关系或一 露管理办法》规定的一致行动人。 致行动关系的说明 公司未知前十名流通股股东和前十名股东之间是否存在关联关系。 4.3 控股股东及实际控制人情况介绍 4.3.1 控股股东及实际控制人变更情况 □适用√不适用 4.3.2 控股股东及实际控制人具体情况介绍 法人实际控制人情况 实际控制人名称：中国华电集团公司 法人代表：贺恭 注册资本：120 亿元人民币 成立日期：2002 年 12 月 29 日 主要经营业务或管理活动： 实体投资及经营管理；电源的开发、投资、建设、经营和管理；组 织电力（热力）的生产、销售；电力工程、电力环保工程的建设与监理；自营和代理各类商品和技术 的进出口（国家限定公司经营或禁止进出口的商品和技术除外）；承包境外工程和境内国际招标工程 等业务。 根据电力体制改革发电资产重组方案，我公司控股股东将发生变化，黑龙江省电力有限公司持有 的股份将全部划转给中国华电集团公司。中国华电集团公司是经国务院同意进行国家授权投资的机构 和国家控股公司的试点，法定代表人贺恭，注册资金 120 亿元。此次股权转让于 2004 年 3 月 9 日获 得国资委国资产权[2004]133 号《关于黑龙江电力股份有限公司国有股划转有关问题的批复》，同意 将黑龙江省电力有限公司所持公司 38,396.49 万股国有法人股划转给中国华电集团公司持有。2004 年 8 月 10 日获得证监会证监公司字[2004]40 号《关于同意豁免中国华电集团公司要约收购“龙电股 份”股票义务的批复》。股份的过户登记手续正在办理中。 4.3.3 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图 国资委 100% 中国华电集团公司 34.08% 华电能源股份有限公司 4 §5 董事、监事和高级管理人员 5.1 董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况 单位:股 币种:人民币 是否在股东单 报告期内从公 年初 年末 变动 位或其他关联 姓名 职务 性别 年龄 任期起止日期 司领取的报酬 持股数 持股数 原因 单位领取报 总额(万元) 酬、津贴 程念高 董事长 男 50 2005-04～2008-04 0 0 是 王殿福 副董事长 男 52 2005-04～2008-04 0 0 是 贾哲 副董事长 男 56 2005-04～2008-04 0 0 是 董事、总 孙光 男 51 2005-04～2008-04 8,880 8,880 19.95 经理 陈宗法 董事 男 42 2005-04～2008-04 0 0 是 谢云 董事 男 43 2005-04～2008-04 1,300 1,300 是 关野 董事 男 58 2005-04～2008-04 0 0 18.85 施凤上 董事 男 60 2005-04～2008-04 5,333 5,333 是 董兆和 董事 男 47 2005-04～2008-04 0 0 是 董事、副 刘长青 男 45 2005-04～2008-04 3,360 3,360 16.05 总经理 吴凤山 独立董事 男 76 2005-04～2008-04 0 0 3 张伟东 独立董事 男 53 2005-04～2008-04 0 0 3 曲振涛 独立董事 男 50 2005-04～2008-04 0 0 3 马海涛 独立董事 男 41 2005-04～2008-04 0 0 3 监事会召 是 杨艺 女 43 2005-04～2008-04 0 0 集人 王洋 监事 男 38 2005-04～2008-04 0 0 是 王颖秋 监事 男 41 2005-04～2008-04 0 0 10.11 副 总 经 梅君超 男 44 2005-12～2008-12 10,000 10,000 16.03 理、董秘 孙德利 副总经理 男 43 2004-01～2007-01 0 0 14.59 栾恩连 总经济师 男 57 2005-12～2008-12 1,920 1,920 13.14 常立宏 总工程师 男 45 2005-12～2008-12 0 0 13.05 王晓实 总会计师 男 43 2004-01～2007-01 0 0 11.61 合计 / / / / 30,793 30,793 / 145.38 §6 董事会报告 6.1 管理层讨论与分析 （一） 报告期内公司经营情况的回顾 1、 报告期内公司总体经营情况 （1）主营业务及经营业绩分析 公司所属的电力行业是国家重点扶持的基础产业，主要从事电力生产、供热、电厂检修、电力技 术咨询等业务，发电、供热和电表销售是公司报告期内的主要产业。截止到 2005 年 12 月 31 日，公 司按权益比例拥有的发电装机容量为 2,690MW，占黑龙江省的 22.3%。 2005 年度公司全资电厂共完成发电量 139.62 亿千瓦时，比上一年增长 14.92%；上网电量完成 128.69 亿千瓦时。机组利用小时完成 5329 小时，同比增加 692 小时。 5 2005 年公司实现主营业务收入 323,247.85 万元，比去年同期增长 7%。主营业务利润 51,370.73 万元，净利润 12,102.22 万元，分别比去年同期减少 22.64 %和 41.84%。 公司的经营所面临的困难及应对措施： 2005 年，我国用电形势依然紧张，全国有 20 多个省市出台限电措施。黑龙江省用电需求虽然已 走出低谷，但 2005 年增长仅为 5.78%，仍远低于全国平均 13.45%的增长速度。同时，东北区域电力 市场的正式运营，使电力市场竞争程度进一步加剧。 首先，东北区域电力市场的正式运行标志着发电企业的经营模式发生了根本性转变。过去，发电 企业的上网电价由国家核定，电量由省电力局计划分配，煤炭供应也采取计划订货会的方式。现在， 这些因素全都发生了变化。 虽然从 2004 年年底就进行了东北电力市场全电量竞价试运行竞价，但由于种种原因，2005 年 1- 4 月份尚未按照竞价结果进行调电和结算。从 5 月 1 日起，东北电力市场月度竞价正式启动。从运行 情况来看，由于省内发电空间几乎已被年度竞价占满，尽管辽、吉两省已处于缺电状态，但受到电网 送出能力、年度合同电量分解、月度最小方式、送华北电量、购销联动电量等诸多限制，向省外送出 的月度竞价空间很有限，加剧了省内各发电企业之间的竞争。 总结电力市场运行一年来的经验和教训，在今后的竞价中要兼顾年度竞价和月度竞价的合理匹 配，量与价、以及不同价位的合理配置，这也是电力市场带给我们的新课题，对我们的经营决策能力 和艺术提出了新的挑战。 其次，电煤价格大幅度上涨，严重冲击利润目标。由于煤电价格联动是参照 2004 年下半年煤炭 价格涨幅测算的，无论是测算时间还是执行时间都存在滞后性，而黑龙江省 2004 年下半年煤价涨幅 相对较低，因此黑龙江省电价提价幅度相对较低。进入 2005 年后，黑龙江省的煤炭价格大幅上涨， 远大于此次煤电价格联动幅度。公司 2005 年标煤单价达到 354.43 元/吨，较同期上涨 94.35 元/吨， 造成燃料成本增支 4.34 亿元，而全年煤电价格联动仅增加收入 8284 万元，公司自行消化燃料成本达 3.51 亿元，远高于发改委规定的电力企业消化煤价上涨 30%的比例。因此，此次煤电价格联动只能在 一定程度上缓解公司由于煤炭价格大幅上涨带来的经营压力。此外，煤炭供应紧张，到货率偏低，导 致库存煤量下降，远低于安全警戒水平，数次面临缺煤停机的危险；煤质下降，结算办法的改变，导 致商务纠纷不断。由于煤炭市场资源总体偏紧，煤炭需求持续旺盛，价格仍在高位运行，对公司经营 造成非常大的压力。 面对较为困难的经营形势，公司经营者带领全体员工积极进取，通过对内强化管理、挖潜增效、 加强成本控制，对外沟通协调，创造良好的外部环境等一系列举措，尽最大努力消化外部不利经营环 境的影响，使公司 2005 年在生产、安全、经营各个环节上仍能保持较好的态势。为确保完成全年的 经营指标，公司始终坚持“两条腿走路”的方针。对外，积极争取政策，准确把握电力需求持续增长 的有利时机，大力开拓市场。对内，加强管理，深挖潜力，努力降本增效。 首先，充分利用和积极争取政策，提高公司赢利水平。充分利用国家调整电价的有利时机，经过 公司的努力和多方争取，取得政府有关部门的理解，使黑龙江省煤电联动价格由国家发改委最初测算 的 0.4 分/千瓦时提高到 1.17 分/千瓦时；将送华北电量的上网电价提高了 1.88 分/千瓦时，达到 0.2308 元/千瓦时；调整黑龙江省送辽宁电价提高了 5.50 分/千瓦时，达到 0.25 元/千瓦时。2005 年 公司平均上网电价为 275.37 元/千千瓦时。 其次，以电量为龙头，加强“三电”管理工作。东北区域电力市场正式启动运行后，公司在年度 竞价中竞得上网电量 117.46 亿千瓦时。经过积极与电网公司协调，争取到送华北电量和供销联动电 量 11.23 亿千瓦时，在月度竞价中竞得电量 3.79 亿千瓦时，为完成全年发电量目标奠定了基础。同 时密切与调度部门的沟通，合理安排机组的运行方式，公司月发电量和日发电量均创历史最高水平。 有关电价政策全部落实到位，电费结算及时到位，实现了当期电费基本结零，陈欠电费压降 10%的目 标。 此外，突出重点及难点，全力解决“三煤”问题。针对煤炭供应紧张和煤价不断上涨，公司一方 面积极向省政府请示报告，寻求政府政策支持。另一方面加大重点计划合同的催交、催运力度，千方 百计作好煤矿与铁路部门的协调，及时化解了库存煤量低于警戒线、哈三厂数次面临缺煤停机的危 险。同时调整煤炭结构，想方设法多进低价优质煤，努力抑制煤价上涨。在保证燃煤供应的条件下， 严把燃煤入厂质量监控关，加大对入厂煤的质检力度，杜绝参杂使假、以次充好现象，提高了入厂煤 的整体煤质。 6 （2） 主营业务分行业、分产品情况表 单位:元 币种:人民币 主营业务收 主营业务 主营业务利润 分行业或 主营业务 主营业务收入 主营业务成本 入比上年增 成本比上 率比上年增减 分产品 利润率(%) 减(％) 年增(％) (%) 减少 7.21 个 售电收入 3,040,591,854.70 2,552,059,236.25 16.07 7.36 17.45 百分点 其中：关联交 3,040,591,854.70 易 减少 8.86 个 供热收入 64,938,049.69 81,910,641.64 -26.14 -4.33 2.90 百分点 增加 3.44 个 电表销售收入 126,948,604.21 83,991,614.17 33.84 5.06 -0.12 百分点 由于煤炭价格大幅上涨而公司的上网电价上调幅度较小，虽然公司发电量比去年同期增长 14.92%，但主营业务收入的增长幅度（7.00%）远低于主营业务成本的增长幅度（16.32%），导致公 司的主营业务（发电）毛利率从上年的 23.28%下降到 16.07%。 （3）主营业务分地区情况表 单位:元 币种:人民币 地区 主营业务收入 主营业务收入比上年增减(％) 黑龙江省 3,232,478,508.60 7.00 （4）主要供应商、客户情况 单位:万元 币种:人民币 前五名供应商采购金额合计（不含税） 114,210 占采购总额比重(%) 60.58 前五名售电客户销售金额合计 304,059 占售电总额比重(%) 100 前五名供热客户销售金额合计 1,296 占供热销售总额比重(%) 19.96 前五名电表销售客户销售金额合计 8,093 占电表销售总额比重(%) 63.75 2、报告期内公司资产构成变化情况 2005 年 2004 年 同比增减 项目 金额 占总资产 金额 占总资产 比例% (元) 比重% (元) 比重% 应收帐款 103,953,147.57 1.12 105,198,852.88 1.13 -1.18 存货 209,444,811.41 2.26 167,672,300.14 1.80 24.91 长期股权 144,684,226.74 1.56 105,525,647.08 1.13 37.11 投资 固定资产 6,468,269,730.59 69.73 6,600,360,961.77 70.77 -2.00 在建工程 36,829,722.80 0.40 23,737,299.87 0.25 55.16 短期借款 2,168,000,000.00 23.37 2,133,000,000.00 22.87 1.64 长期借款 955,470,000.00 10.30 2,057,550,250.00 22.06 -53.56 变动原因： 存货：同比增长 24.91%，主要由于煤炭价格上涨及为满足高负荷发电需要而增加储煤量所致。 长期股权投资：同比增长 37.11%，主要由于新增对外投资所致。 在建工程：同比增长 55.16%，主要由于我公司为提高机组性能增加设备等投资所致。 长期借款：同比减少 53.56%，主要由于偿还到期银行长期借款所致。 3、报告期营业费用变化情况 项目 2005 年 2004 年 同比增减比例% 营业费用 18,656,031.98 14,117,367.18 32.15 7 管理费用 86,879,448.55 44,266,543.87 96.26 财务费用 262,532,956.88 234,010,091.82 12.19 所得税 26,971,870.78 92,739,867.64 -70.92 变动原因： 营业费用增加，主要由于我公司控股子公司——黑龙江龙电电气有限公司为进一步开拓电表销售 市场，增加电表市场份额所致。 管理费用增加，主要由于我公司摊销因收购哈三电公司而产生的商誉所致。 财务费用增加，主要由于报告期预付收购哈热、齐热公司投资款而增加银行借款及因预付煤炭采 购款增加应付票据所致。 所得税减少，主要由于公司盈利能力下降所致。 4、报告期内公司现金流量变化情况 项目 2005 年 2004 年 同比增减比例% 经营活动产生的现金 1,422,818,902.10 861,689,022.01 65.12 流量净额 投资活动产生的现金 -421,094,841.60 -860,363,497.83 51.05 流量净额 筹资活动产生的现金 -1,181,455,152.62 -430,255,597.76 -174.59 流量净额 现金及现金等价物净 -179,731,092.12 -428,930,073.58 58.10 减少额 变动原因： 经营活动产生的现金流量净额增加，主要由于公司加强了应收款项的回款及采用以应付票据方式 延期支付各种款项所致。 投资活动产生的现金流量净额增加，主要由于 2004 年本公司支付收购哈三电厂投资款所致。 筹资活动产生的现金流量净额减少，主要由于偿还到期的银行借款增加所致。 5、主要控股公司及参股公司的经营情况及业绩分析 （1）本年度减少控股子公司 绥芬河市华电经贸有限责任公司（“华电经贸”）原来的主要业务为管理和经营本公司向中国华 电租赁之位于佳木斯电厂的两台 10 万千瓦发电供热机组。由于东北区域电力改制，本公司不再续租 上述发电机组，由此华电经贸于 2005 年 12 月注销工商登记。于其注销日，本公司将原属华电经贸之 资产及负债并入本公司，并向其少数股东支付了其应占之人民币 765,001.79 元的权益。 （2）控股子公司 黑龙江新世纪能源有限公司是公司的控股子公司，注册资金 6,000 万元人民币，公司持股比例为 55%。该公司主要从事新型环保能源、垃圾发电的开发和利用等。公司总资产 6,237 万元，报告期内 实现净利润 126 万元。 黑龙江龙电电气有限公司是公司的控股子公司，注册资金 2,000 万元人民币，公司持股比例为 75%。该公司主要从事机电一体化、经营仪器仪表、机械设备等。公司总资产 21,986 万元，报告期内 实现净利润 335 万元。 （二）对公司未来发展的展望 1、所处行业发展趋势及公司面临的市场竞争格局 2006 年是国家“十一五”规划期的第一年，根据目前我国宏观经济的发展态势和“十一五”规 划的总体安排，我国国民经济将在平稳较快发展的轨道上运行，这将推动电力工业稳步发展。预计 2006 年全国全社会用电量增幅在 10.5%左右，电力需求增速有所放缓。随着新建机组的大规模投产， 全国电力供应紧张的状况将进一步缓解，电力供需平衡有可能提前实现。 8 由于地区经济发展相对缓慢，2006年黑龙江省全社会电量的增速将低于全国平均水平，约在5.5% 左右。华北地区仍存在电力缺口，省内电力还会有一定的南送电量空间。但是，2006年省内将陆续有 新建机组投产，竞价机组容量约达到717万千瓦，比2005年增加4.8%，投入市场的全电量为330亿千瓦 时，比2005年增加9.1%，剔除新增容量因素后发电量增长约4.5%左右。在这种情况下，省内各发电集 团的企业，为确保各自的利益，会在电量上展开更加激烈的争夺，公司2006年发电量要在2005年基础 上，实现大的增长难度很大。 煤炭供应方面，随着电力装机容量和发电量的增长，电煤需求将加大，因此煤炭供应偏紧的局面 很难得到根本扭转。对于煤炭价格，国家已经明确提出全面市场化的目标，政府将逐步淡化对煤价形 成的干预。因此，煤炭市场总体上将呈现出供应偏紧、价格高位运行的态势。从煤电联动机制实践结 果看，如果不进行完善，发电企业很难依靠它来摆脱经营困境。 2、公司发展战略和新年度工作计划 公司 2006 年工作的指导思想： 以“三个代表”重要思想和“十六大”精神为指导，认真贯彻十六届四、五中全会精神和华电集 团工作会议精神，坚持以科学发展观为统领，以发展为主旋律，以安全生产为基础，以经济效益为中 心，以创新为动力，以股权分置改革为重点，克服困难，转变观念，全力开创公司发展新局面。 主要工作： (1)切实加强安全生产管理和经营管理，保证全年安全生产目标的实现。 (2)巩固和扩大营运改善成果，全面提升经营管理水平，确保完成全年经营目标。 (3)突出重点，加强 “三电”和“三煤”管理。 (4)加强基本建设工作，保证新建机组按期达标投产。 (5)积极稳妥地推进公司股权分置改革和资本运营。 3、资金需求及使用计划 新年度经营计划的实施所需流动资金来源为公司自有资金和银行借款，未来发展战略目标实现将 根据实际实施项目所需资金作具体规划。 2006 年公司将根据项目的进展情况积极开展投资哈热、齐热两项工程，确保项目的顺利进行。 4、风险因素及应对措施 （1）商业周期的影响 公司的主要产品是电力。发电企业的盈利水平与经济周期高度相关,经济增长或衰退将直接影响 对电力的需求从而对本公司的盈利能力产生影响。 对策：我国经济近年来持续、稳定、快速增长，在未来相当长一段时期内对电力的需求将保持稳 定增长。黑龙江省的用电量以工业为主，随着国家振兴东北老工业基地有关政策的落实，国有大中型 企业逐步摆脱困境,预计省内用电需求将稳步增长。 （2）对市场供求的风险 公司实际发电量既取决于机组发电能力又取决于电力市场的供求形势,由于黑龙江省经济发展水 平与沿海经济发达省市存在差距,用电增长较为缓慢,电力市场近年来处于相对过剩状态,因此会给公 司未来市场的发展带来一定限制。 对策：随着黑龙江省区域经济的回升，用电需求也呈现稳步增长的势头；随着东北统一电力市场 的建立，省间电量交换的壁垒被打破，随着电网建设的加快，以及东北和华北电网的联网，黑龙江省 将向外输出更多电力。所有这一切将使电力市场相对过剩的矛盾大为缓解，从而为本公司增加发电量 提供良好机遇。 （3）电力市场的风险 由于国内目前尚未形成一个统一的电力市场,电力资源还无法在更大范围内实现优化配置。东北 电网与华北电网虽已联网，但向外输出电量只占很小比例，这造成目前公司销售市场主体仍是黑龙江 省,所以公司售电量的增长受到一定限制。 对策：随着国家电力体制改革进一步深化,将逐步开展对大用户直供的试点，将逐步形成全国统 一联合电网，全国性电力市场的形成将从根本上解决电力市场不发达所带来的弊端。 9 6.2 主营业务分行业、产品情况表 详见前述 6.1。 6.3 主营业务分地区情况 单位:元 币种:人民币 地区 主营业务收入 主营业务收入比上年增减(%) 黑龙江省 3,232,478,508.60 7.00 6.4 募集资金使用情况 √适用□不适用 单位:万元 币种:人民币 本年度已使用募集资金总 4,226 募集资金总额 77,605 额 已累计使用募集资金总额 64,972 是否变更 产生收益 是否符合计划进 是否符合预计收 承诺项目 拟投入金额 实际投入金额 项目 情况 度 益 供热项目 52,473 否 40,005 是 否 哈三已为 收购华富公司哈三股 公司全资 9,414 否 9,414 是 是 权 电厂，不 独立核算 收购华融公司哈三股 15,553 否 15,553 同上 是 是 权 合计 77,440 / 64,972 / / 未达到计划进度和预 供热项目未达到预计收益是因为项目尚处于边建设、边投入阶段，还没有达到预计供热面积规 计收益的说明（分具 模，另一方面是由于煤炭价格大幅上涨而热价没有调整。 体项目） 变更原因及变更程序 说明（分具体项目） 变更项目情况 □适用√不适用 6.5 非募集资金项目情况 √适用□不适用 单位:万元 币种:人民币 项目名称 项目金额 项目进度 项目收益情况 哈尔滨热电有限责任公 已获得国家发改委核准， 7,217 司五期扩建工程投资 预计 2006 年投产发电。 齐齐哈尔热电厂新建工 已获得国家发改委核准， 6,511 程项目投资 预计 2007 年投产发电。 参与设立华电置业有限 获公司四届二十次董事会审议通过,详 2,750 责任公司 见 2005 年 3 月 25 日本公司公告。 收购华泰财产保险股份 1,300 完成了股权收购的所有法定程序 有限公司 0.75%股权 合计 17,778 / / 6.6 董事会对会计师事务所“非标意见”的说明 □适用√不适用 10 6.7 董事会本次利润分配或资本公积金转增预案 公司(不含子公司)2005 年度实现净利润为 12,271.29 万元，提取法定公积金 1,227.13 万元，提 取公益金 613.56 万元，加年初未分配利润 97,971.46 万元，2005 年可供股东分配的利润为 108,402.06 万元。 公司 2005 年度利润分配方案拟定为发放现金红利，向全体股东每 10 股派送现金红利 0.40 元(含 税)。截至 2005 年 12 月 31 日，公司总股本为 112,649.85 万股，按上述预案该部分股份需要派送红 利 4,505.99 万元。由于公司存在可转债转股的情况，因此派发现金红利总股本基数以派发时股权登 记日的总股本数为准，剩余未分配利润结转以后年度分配。 公司本报告期盈利但未提出现金利润分配预案 □适用√不适用 §7 重要事项 7.1 收购资产 √适用□不适用 单位:万元 币种:人民币 自购买日起至 是否为关联交 所涉及的资产 所涉及的债权 本年末为上市 交易对方及被收购资产 购买日 收购价格 易（如是，说 产权是否已全 债务是否已全 公司贡献的净 明定价原则） 部过户 部转移 利润 收购华泰财产保险股份 2005-09-20 1,300 否 是 是 有限公司 0.75%股权 7.2 出售资产 □适用√不适用 7.3 重大担保 □适用√不适用 7.4 重大关联交易 7.4.1 与日常经营相关的关联交易 √适用□不适用 单位:元 币种:人民币 向关联方销售产品和提供劳务 向关联方采购产品和接受劳务 关联方 占同类交易金 占同类交易金 交易金额 交易金额 额的比例(%) 额的比例(%) 黑龙江省电力有限公司 2,675,435,925.98 87.99 东北电网有限公司 365,155,928.72 12.01 其中：报告期内上市公司向控股股东及其子公司销售产品或提供劳务的关联交易金额为 2,675,435,925.98 元。 黑龙江省电力有限公司是公司控股股东，东北电网有限公司是与其存在控制关系的关联公司。根 据电力体制改革发电资产重组方案，本公司控股股东已变更为中国华电集团公司，公司董事会成员也 已根据变化作了调整，2003 年初公司董事会成员中就已没有黑龙江省电力有限公司委派的董事，该 公司对公司的实际控制权已经不存在。股权转让事宜已获国资委和中国证监会的批准，因股权转让过 户的手续正在办理中，黑龙江省电力有限公司目前还是公司名义上的控股股东。随着股权转让手续的 办理完成，这种名义上的关联关系也将自然解除。 11 7.4.2 关联债权债务往来 √适用□不适用 单位:万元 币种:人民币 向关联方提供资金 关联方向上市公司提供资金 关联方 发生额 余额 发生额 余额 中国华电财务有限公司 24,000 44,000 其中：报告期内上市公司向控股股东及其子公司提供资金的发生额为 0 元人民币，余额为 0 元 人民币 。 报告期末资金被占用情况及清欠方案 □适用√不适用 清欠方案是否能确保公司在 2006 年底彻底解决资金占用问题 □是□否√不适用 7.5 委托理财 □适用√不适用 7.6 承诺事项履行情况 √适用□不适用 预计 2006 年 4 月底向上交所上报股权分置改革的上报材料。 7.7 重大诉讼仲裁事项 □适用√不适用 §8 监事会报告 监事会未发现公司在依法运作、财务情况、募集资金使用、收购资产、关联交易和股份回购等方 面存在问题。 §9 财务报告 9.1 审计意见 公司 2005 年度按中国会计准则编制的财务报告经安永华明会计师事务所中国注册会计师葛明、张 小东审计，并出具了标准无保留意见的审计报告。 9.2 披露比较式合并及母公司的资产负债表、利润表及利润分配表和现金流量表(见附表) 9.3 如果与最近一期年度报告相比，会计政策、会计估计和核算方法发生变化，提供具体说明 与最近一期年度报告相比，会计政策、会计估计和核算方法未发生变化 9.4 重大会计差错的内容、更正金额、原因及其影响 本报告期无重大会计差错更正。 9.5 如果与最近一期年度报告相比，合并范围发生变化，提供具体说明 与最近一期年度报告相比，合并范围除减少控股子公司—绥芬河市华电经贸有限责任公司外，合 并报表范围与上年度一致。 董事长：程念高 华电能源股份有限公司 2006 年 3 月 25 日 12 资产负债表 2005 年 12 月 31 日 编制单位:华电能源股份有限公司 单位:元 币种:人民币 合并 母公司 项目 期末数 期初数 期末数 期初数 资产： 流动资产： 货币资金 645,710,037.27 825,441,129.39 620,961,829.86 789,982,533.89 短期投资 应收票据 50,000,000.00 50,000,000.00 应收股利 应收利息 应收账款 103,953,147.57 105,198,852.88 9,325,922.92 6,685,453.27 其他应收款 13,551,678.56 42,638,888.33 6,062,346.89 27,822,640.41 预付账款 172,146,376.11 36,323,460.85 170,620,369.15 35,948,373.02 应收补贴款 应收关联公司款 370,408,140.81 436,118,499.81 428,464,479.03 349,789,980.53 存货 209,444,811.41 167,672,300.14 158,172,980.26 118,678,619.77 待摊费用 7,309,669.35 148,958.33 7,160,711.02 一年内到期的长期债权投资 其他流动资产 流动资产合计 1,572,523,861.08 1,613,542,089.73 1,450,768,639.13 1,328,907,600.89 长期投资： 长期股权投资 144,684,226.74 105,525,647.08 206,798,295.30 239,294,989.37 预付长期投资款 137,280,000.00 137,280,000.00 长期债权投资 长期投资合计 281,964,226.74 105,525,647.08 344,078,295.30 239,294,989.37 其中：合并价差(贷差以“-” 号表示，合并报表填列) 其中：股权投资差额(贷差以“-”号 表示，合并报表填列) 固定资产： 固定资产原价 10,453,328,407.71 10,100,448,810.43 10,356,415,743.06 10,003,279,036.87 减：累计折旧 4,021,888,399.92 3,523,825,148.53 3,996,183,331.15 3,503,298,267.62 固定资产净值 6,431,440,007.79 6,576,623,661.90 6,360,232,411.91 6,499,980,769.25 减：固定资产减值准备 固定资产净额 工程物资 在建工程 36,829,722.80 23,737,299.87 13,044,547.07 23,737,299.87 固定资产清理 固定资产合计 6,468,269,730.59 6,600,360,961.77 6,373,276,958.98 6,523,718,069.12 无形资产及其他资产： 无形资产 952,353,060.88 1,007,638,969.65 952,353,060.88 1,007,638,969.65 长期待摊费用 其他长期资产 无形资产及其他资产合计 952,353,060.88 1,007,638,969.65 952,353,060.88 1,007,638,969.65 递延税项： 13 递延税款借项 资产总计 9,275,110,879.29 9,327,067,668.23 9,120,476,954.29 9,099,559,629.03 负债及股东权益： 流动负债： 短期借款 2,168,000,000.00 2,133,000,000.00 2,135,000,000.00 2,095,000,000.00 应付票据 966,051,437.35 966,051,437.35 应付账款 124,175,621.04 148,935,321.34 92,471,816.33 100,900,102.86 预收账款 27,213,140.32 6,357,441.65 31,540,222.57 6,099,970.50 应付工资 13,218,000.00 18,747,104.79 12,593,000.00 18,069,000.00 应付福利费 3,545,074.42 3,741,273.07 3,022,672.29 3,192,112.96 应付股利 37,725,931.62 38,926,795.00 6,777,779.71 7,328,703.23 应交税金 49,873,965.70 74,976,514.00 44,407,172.88 52,655,093.72 其他应交款 954,361.72 404,418.73 858,495.43 79,595.43 其他应付款 196,290,972.99 223,696,209.99 186,444,063.36 209,846,845.36 预提费用 5,840,570.81 3,700,187.00 5,840,570.81 3,700,187.00 预计负债 一年内到期的长期负债 485,000,000.00 248,000,000.00 485,000,000.00 248,000,000.00 应付关联公司款 5,297,293.67 180,618,191.03 4,565,137.78 153,940,202.44 其他流动负债 流动负债合计 4,083,186,369.64 3,081,103,456.60 3,974,572,368.51 2,898,811,813.50 长期负债： 长期借款 955,470,000.00 2,057,550,250.00 955,470,000.00 2,057,550,250.00 应付债券 757,812,106.41 754,432,445.78 757,812,106.41 754,432,445.78 长期应付款 专项应付款 其他长期负债 长期负债合计 1,713,282,106.41 2,811,982,695.78 1,713,282,106.41 2,811,982,695.78 递延税项： 递延税款贷项 负债合计 5,796,468,476.05 5,893,086,152.38 5,687,854,474.92 5,710,794,509.28 少数股东权益(合并报表填列) 47,710,665.81 45,216,396.10 所有者权益（或股东权益）： 实收资本（或股本） 1,126,498,538.00 1,126,498,312.00 1,126,498,538.00 1,126,498,312.00 减：已归还投资 实收资本（或股本）净额 资本公积 964,844,004.33 964,843,232.25 964,844,004.33 964,843,232.25 盈余公积 346,701,810.78 327,470,485.49 336,115,951.54 317,709,012.14 其中：法定公益金 113,342,968.27 106,932,526.50 109,244,673.41 103,109,026.94 未分配利润 992,887,384.32 969,953,090.01 1,005,163,985.50 979,714,563.36 其中：已提议向股东分配的股 45,059,941.52 78,854,881.84 45,059,941.52 78,854,881.84 利 拟分配现金股利 外币报表折算差额(合并报表填列) 减：未确认投资损失(合并报表填列) 所有者权益（或股东权益）合计 3,430,931,737.43 3,388,765,119.75 3,432,622,479.37 3,388,765,119.75 负债和所有者权益（或股东权益）总 计 9,275,110,879.29 9,327,067,668.23 9,120,476,954.29 9,099,559,629.03 公司法定代表人: 程念高 主管会计工作负责人: 王晓实 会计机构负责人: 张利 14 利润及利润分配表 2005 年 1-12 月 编制单位:华电能源股份有限公司 单位:元 币种:人民币 合并 母公司 项目 本期数 上年同期数 本期数 上年同期数 一、主营业务收入 3,232,478,508.60 3,020,894,868.43 3,093,861,699.37 1,049,795,147.21 减：主营业务成本 2,717,961,492.06 2,336,648,188.11 2,621,025,606.62 795,141,067.46 主营业务税金及附加 809,699.43 20,165,907.72 307,832.45 二、主营业务利润（亏损以 513,707,317.11 664,080,772.60 472,836,092.75 254,346,247.30 “-”号填列） 加：其他业务利润（亏损以 3,636,921.46 5,284,608.56 3,576,531.97 3,514,046.43 “-”号填列） 减: 营业费用 18,656,031.98 14,117,367.18 管理费用 86,879,448.55 44,266,543.87 73,681,569.54 28,995,660.67 财务费用 262,532,956.88 234,010,091.82 258,852,889.12 41,356,297.08 三、营业利润（亏损以“-” 149,275,801.16 376,971,378.29 143,878,166.06 187,508,335.98 号填列） 加：投资收益（损失以“-” 158,579.66 -30,301,149.11 4,238,483.67 50,800,631.31 号填列） 补贴收入 3,226,344.46 1,767,235.54 营业外收入 248,383.38 182,604.37 231,427.39 85,537.17 减：营业外支出 305,778.99 834,178.76 291,394.46 84,534.64 四、利润总额（亏损总额以 152,603,329.67 347,785,890.33 148,056,682.66 238,309,969.82 “-”号填列） 减：所得税 26,971,870.78 92,739,867.64 25,343,753.33 30,234,185.91 减：少数股东损益 4,609,271.50 46,970,238.78 加：未确认投资损失(合并报 表填列) 五、净利润（亏损以“-”号 121,022,187.39 208,075,783.91 122,712,929.33 208,075,783.91 填列） 加：年初未分配利润 969,953,090.01 875,961,169.66 979,714,563.36 881,704,064.54 其他转入 六、可供分配的利润 1,090,975,277.40 1,084,036,953.57 1,102,427,492.69 1,089,779,848.45 减：提取法定盈余公积 12,820,883.52 23,486,630.70 12,271,292.93 20,807,578.39 提取法定公益金 6,410,441.77 11,743,315.35 6,135,646.47 10,403,789.19 提取职工奖励及福利基金(合 并报表填列) 提取储备基金 提取企业发展基金 利润归还投资 七、可供股东分配的利润 1,071,743,952.11 1,048,807,007.52 1,084,020,553.29 1,058,568,480.87 减：应付优先股股利 提取任意盈余公积 应付普通股股利 78,856,567.79 78,853,917.51 78,856,567.79 78,853,917.51 转作股本的普通股股利 八、未分配利润(未弥补亏损 992,887,384.32 969,953,090.01 1,005,163,985.50 979,714,563.36 以“-”号填列) 公司法定代表人: 程念高 主管会计工作负责人: 王晓实 会计机构负责人: 张利 15 现金流量表 2005 年 1-12 月 编制单位:华电能源股份有限公司 单位:元 币种:人民币 本期数 项目 合并数 母公司数 一、经营活动产生的现金流量： 销售商品、提供劳务收到的现金 3,755,859,838.52 3,589,940,651.42 收到的税费返还 1,205,178.85 收到的其他与经营活动有关的现金 经营活动现金流入小计 3,757,065,017.37 3,589,940,651.42 购买商品、接受劳务支付的现金 1,655,020,876.57 1,532,475,698.99 支付给职工以及为职工支付的现金 150,228,836.38 136,332,895.62 支付的各项税费 404,179,446.30 373,765,608.95 支付的其他与经营活动有关的现金 124,816,956.02 149,376,962.73 经营活动现金流出小计 2,334,246,115.27 2,191,951,166.29 经营活动现金流量净额 1,422,818,902.10 1,397,989,485.13 二、投资活动产生的现金流量： 收回投资所收到的现金 170,378.28 其中：出售子公司收到的现金 取得投资收益所收到的现金 1,500,000.00 1,500,000.00 处置固定资产、无形资产和其他长期资产而收回 9,791,860.43 9,711,528.97 的现金净额 收到的其他与投资活动有关的现金 13,438,281.53 13,163,176.97 投资活动现金流入小计 24,730,141.96 24,545,084.22 购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付 268,044,983.56 244,013,267.29 的现金 投资所支付的现金 177,780,000.00 177,780,000.00 支付的其他与投资活动有关的现金 投资活动现金流出小计 445,824,983.56 421,793,267.29 投资活动产生的现金流量净额 -421,094,841.60 -397,248,183.07 三、筹资活动产生的现金流量： 吸收投资所收到的现金 其中：子公司吸收少数股东权益性投资收到的现 金 借款所收到的现金 4,058,000,000.00 4,025,000,000.00 收到的其他与筹资活动有关的现金 筹资活动现金流入小计 4,058,000,000.00 4,025,000,000.00 偿还债务所支付的现金 4,888,080,250.00 4,850,080,250.00 分配股利、利润或偿付利息所支付的现金 350,609,900.83 344,681,756.09 因注销一间子公司而支付给少数股东的款项 765,001.79 其中：支付少数股东的股利 支付的其他与筹资活动有关的现金 其中：子公司依法减资支付给少数股东的现金 现金流出小计 5,239,455,152.62 5,194,762,006.09 筹资活动产生的现金流量净额 -1,181,455,152.62 -1,169,762,006.09 四、汇率变动对现金的影响 五、现金及现金等价物净增加/(减少额) -179,731,092.12 -169,020,704.03 补充材料 1、将净利润调节为经营活动现金流量： 16 净利润 121,022,187.39 122,712,929.33 加：少数股东损益(亏损以“-”号填列) 减：未确认的投资损失 加：计提的资产减值准备 计提/(冲回)的坏账准备 -103,454.42 固定资产折旧 500,239,416.57 494,701,200.66 无形资产摊销 55,285,908.77 55,285,908.77 长期待摊费用摊销 待摊费用减少（减：增加） -7,160,711.02 -7,160,711.02 预提费用增加（减：减少） -274,139.69 -274,139.69 处理固定资产、无形资产和其他长期资产的损失 99,300.34 85,478.69 (减:收益) 固定资产报废损失 财务费用 261,559,391.59 257,906,291.27 投资损失（减：收益） -158,579.66 -4,238,483.67 少数股东损益 4,609,271.50 递延税款贷项（减：借项） 存货的减少（减：增加） -41,772,511.27 -39,494,360.49 经营性应收项目的减少(减：增加) -199,670,549.36 -276,884,977.65 经营性应付项目的增加(减：减少) 729,143,371.36 795,350,348.93 其他(预计负债的增加) 经营活动产生的现金流量净额 1,422,818,902.10 1,397,989,485.13 2．不涉及现金收支的投资和筹资活动： 债务转为资本 债务重组—关联方以固定资产偿还债务 109,994,362.60 109,994,362.60 可转换债券转为本公司 A 股股票 998.08 998.08 融资租入固定资产 3、现金及现金等价物净增加情况： 现金的期末余额 645,710,037.27 620,961,829.86 减：现金的期初余额 825,441,129.39 789,982,533.89 加：现金等价物的期末余额 减：现金等价物的期初余额 现金及现金等价物净增加额 -179,731,092.12 -169,020,704.03 公司法定代表人: 程念高 主管会计工作负责人: 王晓实 会计机构负责人: 张利 17