振华重工(600320)G振华2005年年度报告摘要

上海振华港口机械（集团）股份有限公司 2005 年度报告摘要 上海振华港口机械（集团）股份有限公司 2005 年度报告摘要 §1 重要提示 1.1、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假 记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 1.2、 董事刘文生，因公出差特委托周纪昌董事长代为出席会议并行使表决权 1.3、普华永道中天会计师事务所有限公司为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 1.4、公司负责人董事长周纪昌先生，主管会计工作负责人总裁管彤贤先生,财务总监王珏先生， 会计机构负责人（会计主管人员）财务部经理朱斓先生声明：保证本年度报告中财务报告的真实、完 整。 §2 上市公司基本情况简介 2.1 基本情况简介 股票简称 振华港机 股票代码 600320 上市交易所 上海证券交易所 股票简称 振华 B 股 股票代码 900947 上市交易所 上海证券交易所 注册地址和办公地址 上海市浦东南路 3470 号 ； 上海市浦东南路 3470 号 邮政编码 200125 公司国际互联网网址 http://www.zpmc.com 电子信箱 zpmc@public.sta.net.cn 2.2 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 王珏 李敏 联系地址 浦东南路 3470 号 浦东南路 3470 号 电话 8621-58396666 8621-50390727 传真 8621-58399555 8621-58399555 电子信箱 zpmc@public.sta.net.cn zpmc@public.sta.net.cn §3 会计数据和财务指标摘要 3.1 主要会计数据 单位:元 币种:人民币 本年比上年增 2005 年 2004 年 2003 年 减(%) 主营业务收入 12,104,795,828 7,193,674,688 68.27 4,968,360,750 利润总额 1,318,916,685 475,082,034 177.62 323,376,864 净利润 1,207,529,083 465,028,796 159.67 289,753,483 扣除非经常性损益的净利润 1,207,382,313 458,660,483 163.24 287,140,031 经营活动产生的现金流量净额 -464,427,154 149,272,177 -411.13 -123,823,269 第 1 页 共 20 页 上海振华港口机械（集团）股份有限公司 2005 年度报告摘要 本年末比上年 2005 年末 2004 年末 2003 年末 末增减(%) 总资产 13,975,965,881 10,828,538,152 29.07 6,732,193,657 股东权益（不含少数股东权益） 4,571,319,950 3,487,064,467 31.09 2,141,675,797 3.2 主要财务指标 单位:元 币种:人民币 本年比上年增减 2005 年 2004 年 2003 年 (%) 每股收益 0.78 0.45 73.33 0.63 增加 13.08 个百分 净资产收益率（%） 26.42 13.34 13.53 点 扣除非经常性损益的净利润为基础计算的净资产收 增加 13.26 个百分 26.41 13.15 13.41 益率（%） 点 每股经营活动产生的现金流量净额 -0.30 0.15 -300.00 -0.27 本年末比上年末增 2005 年末 2004 年末 2003 年末 减(%) 每股净资产 2.97 3.39 -12.39 4.69 调整后的每股净资产 2.96 3.39 -12.68 4.69 注：报告期内公司已经实施了 2004 年度利润分配及转增股本方案，总股本发生变化，总股数由原先 102728 万股变 更为 154092 万股，故本报告期的每股收益及每股净资产均以新股本 154092 万股为基数计算，而上年同期的数据以股 本 102728 万股计算。 非经常性损益项目 √适用□不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 金额 各种形式的政府补贴 3,600,545 扣除公司日常根据企业会计制度规定计提的资产减值准备后的其他 -2,792,992 各项营业外收入、支出 所得税影响数 -660,783 合计 146,770 3.3 国内外会计准则差异 √适用□不适用 单位:千元 币种:人民币 国内会计准则 境外会计准则 净利润 1,207,529 1,182,116 按照国际会计准则调整股权投资差额摊销 3,109 千元，调整购买国产设备收取的 差异说明 所得税退还 28,522 千元 第 2 页 共 20 页 上海振华港口机械（集团）股份有限公司 2005 年度报告摘要 §4 股本变动及股东情况 4.1 股份变动情况表 单位:股 本次变动前 本次变动增减（＋，－） 本次变动后 比例 发行 比例 数量 送股 公积金转股 其他 小计 数量 (%) 新股 (%) 一、未上市流通股份 1、发起人股份 517,000,000 50.33 258,500,000 775,500,000 50.33 其中： 国家持有股份 境内法人持有股份 321,112,000 31.26 160,556,000 481,668,000 31.26 境外法人持有股份 195,888,000 19.07 97,944,000 293,832,000 19.07 其他 2、募集法人股份 3、内部职工股 4、优先股或其他 未上市流通股份合计 517,000,000 50.33 258,500,000 775,500,000 50.33 二、已上市流通股份 1、人民币普通股 290,280,000 28.26 145,140,000 435,420,000 28.26 2、境内上市的外资 220,000,000 21.41 110,000,000 330,000,000 21.41 股 3、境外上市的外资 股 4、其他 已上市流通股份合计 510,280,000 49.67 255,140,000 765,420,000 49.67 三、股份总数 1,027,280,000 100 513,640,000 1,540,920,000 100 注：依据 2004 年度股东大会通过的 2004 年度利润分配及资本公积金转增股本方案的决议，公司按 2004 年度末 1,027,280,000 股份为基数，用资本公积按每 10 股转增 5 股的比例转增股本，增加的股本金额为 513,640,000 元，按 每股面值 1 元分为 513,640,000 股。报告期内，2004 年度分红派息已实施完毕，上述股本增加已经由普华永道中天会 计师事务所有限公司审验并出具了普华永道中天验字(2005) 第 128 号验资报告。 4.2 股东数量和持股情况 单位:股 报告期末股东总数 49,559 户 前十名股东持股情况 质押或冻 持股比 股东名称 股东性质 持股总数 持有非流通股数量 结的股份 例(%) 数量 中国交通建设集团有限公司 国有股东 31.26 481,668,000 481,668,000 无 ZHEN HUA ENGINEERING COMPANY LIMITED 外资股东 18.71 288,337,500 288,337,500 无 TOYO SECURITIES ASIA LTD. A/C CLIENT 外资股东 1.60 24,675,364 未知 HKSBCSB S/A-BANQUE INT.A LUXEMBOURG S/A 外资股东 1.03 15,804,234 未知 HSBC GLOBAL INV. FUNDS CHINESE EQUITY HSBC CHINA MOMENTUM FUND 外资股东 0.90 13,830,636 未知 安顺证券投资基金 其他 0.84 12,999,900 未知 SCBHK A/C BONY S/A MATTHEWS INTL FUNDS - 外资股东 0.77 11,844,573 未知 MATTHEWS DRAGON CENTURY CHINA FUND CITIGROUP GLOBAL MARKETS LIMITED 外资股东 0.76 11,718,798 未知 第 3 页 共 20 页 上海振华港口机械（集团）股份有限公司 2005 年度报告摘要 中信经典配置证券投资基金 其他 0.76 11,648,440 未知 上证 50 交易型开放式指数证券投资基金 其他 0.75 11,532,058 未知 前十名流通股股东持股情况 股东名称 持有流通股数量 股份种类 TOYO SECURITIES ASIA LTD. A/C CLIENT 24,675,364 境内上市外资股 HKSBCSB S/A-BANQUE INT.A LUXEMBOURG S/A 15,804,234 境内上市外资股 HSBC GLOBAL INV. FUNDS CHINESE EQUITY HSBC CHINA MOMENTUM FUND 13,830,636 境内上市外资股 安顺证券投资基金 12,999,900 人民币普通股 SCBHK A/C BONY S/A MATTHEWS INTL FUNDS - 11,844,573 境内上市外资股 MATTHEWS DRAGON CENTURY CHINA FUND CITIGROUP GLOBAL MARKETS LIMITED 11,718,798 人民币普通股 中信经典配置证券投资基金 11,648,440 人民币普通股 上证 50 交易型开放式指数证券投资基金 11,532,058 人民币普通股 NAITO SECURITIES CO., LTD. 11,230,890 境内上市外资股 JPMORGAN CHASE BANK, NATIONAL ASS0CIATION 10,462,656 人民币普通股 前十名流通股股东关联关系的说明 公司未知前十名流通股股东之间是否存在关联关系，也未知其是否属于《上市公司股东持股 上述股东关联关 变动信息披露管理办法》规定的一致行动人。 系或一致行动关 前十名流通股股东和前十名股东之间关联关系的说明 系的说明 上述前十大股东中，中国交通建设集团有限公司与 ZHEN HUA ENGINEERING COMPANY LIMITED 属关联方企业，最终控股股东为中国交通建设集团有限公司。公司未知其余股东之间是否存在关 联关系，也未知其是否属于《上市公司股东持股变动信息披露管理办法》规定的一致行动人。 4.3 控股股东及实际控制人情况介绍 4.3.1 控股股东及实际控制人变更情况 √适用□不适用 新控股股东名称 中国交通建设集团有限公司 新实际控制人名称 中国交通建设集团有限公司 变更日期 2006-03-07（完成过户） 刊登日期和报刊 2006 年 1 月 17 日 《上海证券报》《香港文汇报》 注： 根据 2005 年 8 月国资委发布的《关于中国电子信息产业集团公司等 6 户企业重组的通报》，公司原 控股股东中国港湾建设（集团）总公司与中国路桥（集团）总公司以新设合并方式组建“中国交通建 设集团有限公司”。2006 年 1 月，国资委下发《关于上海振华港口机械（集团）股份有限公司等 6 家上市公司国有股持股单位变更及国有股转让有关问题的批复》（国资产权【2006】37 号），根据 该文件，原中港集团持有的我公司 48166.8 万股股票（占总股本 31.26%）将变更为中交集团持有。 变更后，中交集团成为我公司的控股股东。该事项已在 2006 年 1 月 17 日的《上海证券报》《香港文 汇报》上公告。截至报告日，中交集团已完成相关股权变更过户手续。 4.3.2 控股股东及实际控制人具体情况介绍 （1）法人控股股东情况 控股股东名称：中国交通建设集团有限公司 法人代表：周纪昌 注册资本：4,503,834,100 元人民币 成立日期：2005 年 12 月 8 日 主要经营业务或管理活动：承担国内外港口、航道、公路、桥梁建设项目的总承包（包括工程技 术经济咨询、可行性研究、勘察、涉及、施工、监理以及相关成套设备、材料的采购和供应、设备安 第 4 页 共 20 页 上海振华港口机械（集团）股份有限公司 2005 年度报告摘要 装）；承担工业与民用建筑、铁路、冶金、石化、隧道、电力、矿山、水利、市政建设工程的总承 包；进出口业务；房地产开发及物业管理；运输业、酒店业、旅游业的投资与管理。 报 告 期 内 中 国 交 通 建 设 集 团 有 限 公 司 直 接 持 有 本 公 司 股 份 481,668,000 股 ， 占 总 股 本 的 31.26% ， 通 过 香 港 振 华 工 程 有 限 公 司 和 澳 门 振 华 海 湾 工 程 有 限 公 司 合 并 持 有 我 公 司 股 票 总 计 775,500,000 股，占总股本的 50.33％，是我公司的控股股东。中交集团共有员工 7 万余人，注册资 本 45 亿元人民币，资产总额近 800 亿元。2005 年，集团新签合同额近 1200 亿元，营业收入超过 850 亿元。目前，中交集团拥有 46 家全资、控股子公司，17 家参股公司，2 家上市公司，40 余家海外机 构。 4.3.3 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图 公司与实际控制人之间的产权及控制关系图 第 5 页 共 20 页 上海振华港口机械（集团）股份有限公司 2005 年度报告摘要 §5 董事、监事和高级管理人员 5.1 董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况 单位:股 币种:人民币 是否在 报告期内从公 股东单 年初 年末 司领取的报酬 位或其 姓名 职务 性别 年龄 任期起止日期 变动原因 持股数 持股数 总额(万元)(税 他关联 前) 单位领 取 刘怀远 董事长 男 63 2004-03-18～2006-02-28 0 0 无变动 是 傅俊元 董事 男 45 2004-03-18～2007-03-18 0 0 无变动 是 执 行 董 管彤贤 男 73 2004-03-18～2007-03-18 0 0 无变动 18.62 否 事、总裁 执 行 董 刘启中 事、副总 男 42 2004-03-18～2007-03-18 0 0 无变动 19.86 否 裁 执 行 董 严云福 事、副总 男 47 2004-03-18～2007-03-18 0 0 无变动 19.43 否 裁 财 务 总 1.33（2005 年 王珏 男 42 2005-11-10～2007-03-18 0 0 无变动 否 监、董秘 12 月份） 执 行 董 孙 厉 事、副总 男 34 2004-03-18～2007-03-18 0 0 无变动 19.11 否 裁 杜胜熙 董事 男 50 2004-03-18～2006-02-28 0 0 无变动 是 徐士英 独立董事 女 58 2004-03-18～2007-03-18 0 0 无变动 3.6 否 李柏龄 独立董事 男 52 2004-03-18～2007-03-18 0 0 无变动 3.6 否 黄有方 独立董事 男 47 2004-03-18～2007-03-18 0 0 无变动 3.6 否 卢耀祖 独立董事 男 57 2004-03-18～2007-03-18 0 0 无变动 3.6 否 李志刚 独立董事 男 46 2004-03-18～2007-03-18 0 0 无变动 3.6 否 黄红雨 副总裁 男 52 2004-03-18～2007-03-18 0 0 无变动 18.26 否 田洪 副总裁 男 43 2004-03-18～2007-03-18 0 0 无变动 17.59 否 曹文发 副总裁 男 59 2004-03-18～2007-03-18 0 0 无变动 17.94 否 曹伟忠 副总裁 男 50 2004-03-18～2007-03-18 0 0 无变动 16.9 否 翟 梁 副总裁 男 60 2004-03-18～2007-03-18 0 0 无变动 19.97 否 黄庆丰 副总裁 男 31 2005-01-27～2007-03-18 0 0 无变动 13.23 否 符敦鉴 监事长 男 67 2004-03-18～2007-03-18 0 0 无变动 14.01 否 董恒瑞 监事 男 59 2004-03-18～2007-03-18 0 0 无变动 13.25 否 费森林 监事 男 65 2004-03-18～2007-03-18 0 0 无变动 7.42 否 合计 / / / / 0 0 / 234.92 / 第 6 页 共 20 页 上海振华港口机械（集团）股份有限公司 2005 年度报告摘要 §6 董事会报告 6.1 管理层讨论与分析 1 、报告期内公司经营情况的回顾 （1） 总体经营情况 报告期内，经营层始终贯彻董事会制定的战略思路并认真执行经营计划，上下齐心协力、斗志昂 扬，以极大的工作热情和战斗激情投身工作，共完成主营业务收入 12,104,795,828 元，实现主营业 务利润 1,604,649,599 元，利润总额 1,318,916,685 元，净利润为 1,207,529,083 元，分别比上年同 期增长 68％、82％、178％、160％，出口产品约占 85%，内销产品占 15%。公司实现了自 2002 年以 来的主营业务收入连续三年递增 50％以上的佳绩。 董事会已在 2005 年 12 月 6 日刊登业绩预增公告，并在 2006 年 1 月 25 日刊登业绩预增修正公 告，再于 2006 年 2 月 28 日发布了 2005 年度业绩快报，预告数据与实际经营业绩基本相符，并不存 在低于 10％或高于 20％的差异。 （2） 主营业务及其经营状况 公司主营业务范围为：从事设计、建造、销售大型港口设备、工程船舶及大型金属结构及其部 件、配件；自产起重机租赁业务，销售公司自产产品；可用整机运输专用船从事国际海运；钢结构工 程专业承包。 报告期内国内外市场捷报频传，公司与国内外港口签订了多份大额集装箱起重机械供货合同，产 销势头非常旺盛，2005 年公司主营业务收入的 91.75%来自于集装箱起重机制造。根据英国权威杂志 >的统计，自 1998 年起公司产品已连续 7 年占据全球集装箱起重机订单排名的 第一位，按 2005 年的订单统计，公司生产的岸边集装箱起重机的国际市场份额约为 67%，龙门起重 机的国际市场份额也超过 50%，远远领先于其他竞争对手。 ①主营业务分行业、分产品情况表 单位:元 币种:人民币 主营业务 主营业务 主营业务 分行业或分产 收入比上 成本比上 主营业务利润率比上 主营业务收入 主营业务成本 利 润 率 品 年 增 减 年 增 减 年增减（%） (%) （％） （％） 集装箱起重机 11,106,253,103 9,639,158,562 13.21 66.04 64.27 增加 0.93 个百分点 散货机件 992,832,725 843,467,314 15.04 96.76 90.73 增加 2.69 个百分点 船舶运输 5,710,000 4,853,500 - 15.00 68.27 66.20 注：报告期内公司完成对上海振华船运有限公司的单方面增资，使其变更为公司的控股子公司，相应将其纳入会计报 表合并范围，船舶运输为上海振华船运有限公司的主营业务。 ②主营业务分地区情况表 单位:元 币种:人民币 地区 主营业务收入 主营业务收入比上年增减(％) 中国大陆(外销) 2,989,682,686 40.16 亚洲(除中国大陆) 2,939,926,575 67.46 美洲 2,182,930,397 71.86 中国大陆 1,814,367,726 25.43 欧洲 1,433,801,481 185.66 非洲 595,146,201 590.26 大洋州 148,940,762 75,857.24 合计: 12,104,795,828 68.27 注：地区分部报表中 2005 年度中国大陆(外销)项下列示为本公司出口外销至本公司之子公司－振华港机(香港)有限 公司，再由其销售至国内客户的相关主营业务收入。 第 7 页 共 20 页 上海振华港口机械（集团）股份有限公司 2005 年度报告摘要 ③主要供应商、客户情况 单位:万元 币种:人民币 前五名供应商采购金额合计 290,288 占采购总额比重 39% 前五名销售客户销售金额合计 323,427 占销售总额比重 27% （3） 资产构成、财务状况及现金流量分析 单位:元 币种:人民币 占总资产比 占总资产比 占总资产比重增 项目名称 期末数 期初数 增减额 重（％） 重（％） 减幅度（％） 预付账款 687,600,358 4.92 392,678,271 3.63 294,922,086 35.54 存货 1,328,552,403 9.51 857,869,951 7.92 470,682,452 20.08 已完工未结算 4,587,446,021 32.82 3,115,569,631 28.77 1,471,876,390 14.08 固定资产净额 3,440,269,916 24.62 2,538,147,625 23.44 902,122,291 5.03 在建工程 824,196,918 5.90 54,014,222 0.50 770,182,696 1080 应付帐款 927,891,618 6.64 576,575,581 5.32 351,316,037 24.81 长期借款 1,466,911,200 10.50 999,637,000 9.23 467,274,200 13.76 短期融资债券 1,185,800,000 8.48 0 0 1,185,800,000 - 分析： A. 预付账款占总资产比重比去年增加 35.54 %，主要系预付钢材采购款增多，由于本年度项目签 约量大幅增加，相应原材料的需求增大所致。 B. 存货占总资产比重比去年增加 20.08%，主要系原材料钢材库存增加，由于本年度项目签约量的 大幅增加，生产量上升所致。 C. 已完工未结算占总资产比重比去年增加 14.08%，主要系本年度生产能力上升，业务量增大建造 合同项目完工增加所致。 D. 固定资产占总资产比重比去年增加 5.03%，主要系本年度对振华船运增资控股比例上升从而合 并了其固定资产所致。 E. 在建工程占总资产比重比去年增加 1080%，主要系本年度本公司为进一步扩大生产能力，自建 浮吊所致；此外，振华船运的船舶改造工程也在本年度合并入账。 F. 应付账款占总资产比重比去年增加 24.81%，主要系本年度项目签约量上升所需进口件的采购合 同增加所致。 G. 长期借款占总资产比重比去年增加 13.76%，主要系振华船运的信用借款，用于船务营运。 H. 短期融资债券：本公司为满足日益扩大的生产需求，于报告期内发行的短期融资券以获取营运 资金。 项目名称 期末数 期初数 增减额 增减幅度（％） 主营业务收入 12,104,795,828 7,193,674,688 4,911,121,140 68.27 财务费用 49,799,502 213,370,854 -163,571,352 -76.66 营业费用 22,924,429 17,165,430 5,758,999 33.55 管理费用 224,752,382 192,205,325 32,547,057 16.93 所得税 98,920,157 10,035,539 88,884,618 885.7 第 8 页 共 20 页 上海振华港口机械（集团）股份有限公司 2005 年度报告摘要 分析： A. 主营业务收入比去年同期增加 68%，主要系本公司长兴岛基地一、二期和工业园区工程建设完 成投产后，生产能力大幅提升，从而使本年度实现销售项目大幅增加所致。 B. 财务费用比去年同期减少 76.66%，主要系年末欧元下跌，导致公司欧元远期外汇套期合同年末 公允价值评估产生大额收益，并且由于本年度借款减少，利息支出相应减少所致。 C. 营业费用及管理费用的增加，主要系本年度公司业务增加所致。 D. 所得税费用比去年同期增加 886%，主要系本年度销售利润增加所致 项目名称 期末数 期初数 增减额 增减幅度（％） 经营活动产生的 -613,699,331 -411.13 现金流量净额 -464,427,154 149,272,177 投资活动产生的 -773,748,377 149.29 现金流量净额 -1,292,034,169 -518,285,792 筹资活动产生的 -800,665,724 -49.94 现金流量净额 802,624,070 1,603,289,794 现金及现金等价 -2,188,113,432 -177.28 物净增加额 -953,837,253 1,234,276,179 分析： A. 经营活动产生的现金流量净额比去年同期减少 411.13％，主要与公司所处的行业特点有关，本 行业对产品销售一般分阶段收取货款，需要预先垫付生产所需资金，由于报告期内公司业务高 速发展，导致该指标大幅变动。 B. 投资活动产生的现金流量净额比去年同期增加 149.29％，主要是报告期内扩大生产规模，增加 固定资产投入所致。 C. 筹资活动产生的现金流量净额比去年同期减少 49.94％，主要由于上一报告期内实施了 A 股增 发所致。 D. 公司采用《企业会计准则－建造合同》作为收入确认会计政策，按“完工百分比法”确认销售 收入和成本，故净利润与经营活动产生的现金流量无直接关联。 （4）主要控股公司及参股公司的经营情况及业绩分析 单位:元 币种:人民币 公司名称 主要产品或服务 注册资本 资产规模 净利润 上海振华港机浦东有限 集装箱起重机配套件及其减速箱 5,000,000 84,487,965 102,381 公司 齿轮加工及销售 上海振华港机长兴配套 结构件制作、起重机零部件制 5,000,000 92,220,775 79,897 件制造有限公司 作、与之相关等产品 上海振华港机长兴精密 精密铸造、冷作加工、金属材料 5,000,000 29,113,977 35,919 铸造有限公司 热处理 振华港机（香港）有限 设计、建造、销售各类港口设备 港币 10,000 元 1,304,402,032 -1,677,257 公司 工程船舶钢结构件及其他部件 ZPMC(M)SDN.BHD 总公司产品销售服务等 马币 100,000 元 - 无营业活动 经营近洋国际海运、国内沿海及 上海振华船运有限公司 长江中、下游普通货船运输,承运 120,000,000 870,056,760 40,913,986 港口机械设备。 上海振华港口机械集团 浮式起重机、港口机械设备的设 100,000,000 396,331,501 开办期 浮式起重机有限公司 计、建造、销售及租赁。 江阴振华劳务工程有限 生产销售港口机械零配件承接涂 500,000 2,975,907 -416,408 公司 装工程 第 9 页 共 20 页 上海振华港口机械（集团）股份有限公司 2005 年度报告摘要 2、对公司未来发展的展望 （1）所处行业发展趋势、市场竞争格局、未来发展机遇和挑战 进入 2005 年以来，世界经济继续保持较快增长势头，虽然存在石油价格飙升等一系列不利因 素，但支持世界经济增长的各种有利因素没有发生大的逆转。在世界经济增长的带动下，国际贸易规 模继续扩大，增幅好于预期，港口行业处于 1990 年以来的最佳扩张时期，集装箱专用码头建设成为 港口建设的重点，直接带动港口机械的采购需求。2006 年国际贸易将继续伴随世界经济的增长步伐 继续扩张，估计整体增幅将高于 2005 年，随着海上运输集装箱化日益明显，近两年超大型集装箱船 舶将大量面世，全球集装箱码头对港口集装箱起重机械的数量新增和更新的需求都会大大提高，公司 面临一个更加广阔的行业市场环境，我们已经是行业的领跑者(远远领先于同行)，但是国际上虎视眈 眈的竞争者也没有偃旗息鼓，市场竞争也继续加剧，挑战与机遇并存。 （2）未来发展战略及新年度经营计划 在较为有利的国际国内环境下，公司认真研究市场前景及面临困难，确定新发展的战略：首先， 观念持续创新，机制不断创新，技术自主创新，继续坚定走勇于创新与敢于实践的路，利用持续创 新在市场竞争中求胜而获得绝对优势和巩固领先地位；其次，既往开来，抢抓机遇，走专业化之上 的多元化，公司在未来的一年内会集中精力把核心业务、优势产业进一步做好，完善和推广可提高 生产率 50%以上、用于 21 世纪更新换代的先进产品，同时抢占集装箱码头装卸自动化这个新高地， 继续保持行业龙头地位。同时在夯实主业的基础上，再利用公司在集装箱起重机市场上已确立品牌和 龙头地位优势适度拓宽产业链，培育新的利润增长点，开辟一业为主的多元化经营，即集装箱机械、 散货装卸船机械、大型桥梁和钢构、海上重型、起重机专用配套件等五个市场，实现公司的可持续长 远发展，这也是面对国际国内形势所作出的理性选择。公司新年度的经营目标是主营业务收入和净利 润都比 2005 年度有一定的增长。 （3）资金需求及使用计划、资金来源情况 为完成 2006 年度经营计划，公司亟需填平补缺、扩产增效，生产和经营所需资金主要由公司自 有资金、银行贷款、短期融资券等多种渠道筹集。 （4） 对未来发展产生不利影响的风险因素及对策 ①政策风险：主要表现为税收政策风险， 本公司目前所适用的税收政策为：根据相关税务政策，外销产品适用增值税“免抵退”税收政 策，内销产品适应 17%的增值税率，若当年出口产值达到总产值 70%以上，适用 10%的企业所得税税 率。如果国家税收政策变化，将可能对公司的税后利润产生一定的影响。 第 10 页 共 20 页 上海振华港口机械（集团）股份有限公司 2005 年度报告摘要 对策：税收政策是我国税法和国务院的有关规定，具有相对的稳定性。公司还将采取挖潜增效、 开发附加值高的新产品、调整产品结构等对策减少优惠政策对公司利润的影响。 ②市场或业务经营风险：主要表现为原材料价格波动风险及产品运输风险。 公司主导产品岸桥、场桥所需原材料和配件主要包括特种钢材、电动机、电缆、油漆、柴油机 和电气控制设备。近年来钢材等原材料价格的波动带来了成本的不确定性。港口机械是公司的主导产 品，具有体积大、重量重、单位价值高的特点，运输要求非常高，只能通过全球少数几家拥有万吨级 整机运输专用船的公司进行远洋运输。公司近年来高速发展，订单饱满，面临运能瓶颈。 对策：为了保证原材料价格及供应数量的稳定，公司注重与通过订立战略合作协议等方式与多 家主要供应商保持了良好的合作关系，加强对国际原材料市场价格走势的研究，以取得优质原材料及 配件，力求稳定价格、保证供应数量； 为降低公司产品运输的风险，公司增资控股了上海振华船运 有限公司，使振华船运的资金实力得到了补充，并拟购船改造进一步增强运力。 ③财务风险：主要表现为应收帐款数额较大的风险和汇率风险 随着公司主营业务收入的快速增长，应收帐款数额有可能会继续增加，数额较大的应收账款可 能影响到公司的资金周转速度和经营活动的现金流量，且存在发生坏帐损失的可能性。公司主要产品 外销，公司部分的配件也需要从国外采购，这些国际性的贸易往来多以美元和欧元结算。因汇率变动 产生的汇兑损益直接影响公司的利润水平。汇率的变化，特别是人民币的升值将会在一定程度上影响 公司产品在国际市场上的价格竞争优势和利润水平。 对策：公司应收账款数额较大与公司所处的行业惯例和近年增速较大有关，公司将从不断改善收 款方式、建立客户动态管理系统、增强应收账款回收的安全性、加大催收力度等措施入手加强对应收 账款的管理工作。对于汇率风险，公司一直重视对外汇风险管理政策和策略的研究，保持与经营外汇 业务金融机构的紧密合作，并通过在合同中安排有利的结算条款，或在国家金融外汇政策许可的范围 内，运用套期保值等适当的金融工具或手段，控制和锁定汇率风险；同时随着国际市场占有份额的不 断提升，若发生人民币升值等公司不可控制的风险时，公司将会考虑通过适当调整销售政策减小由此 而带来的风险。 ④技术风险 本公司所处的港口集装箱起重机行业是一个技术密集型辅以资金密集和劳动力密集的行业。如公 司不能持续提高公司产品的技术含量，则可能面临因技术进步较慢，而丢失现有市场份额的风险。 对策：经过多年的发展，公司已具备了较强的产品设计能力和技术开发能力，日前公司“新一代 港口集装箱起重机关键技术研发与应用”项目荣获了国家科学技术进步奖一等奖。公司未来仍将继续 瞄准行业技术发展的前沿，逐年增加投入，广泛吸引人才，加大自主创新力度，选择开发具有良好继 承性和扩展性的新产品。 6.2 主营业务分行业、产品情况表 请见前述 6.1 第 11 页 共 20 页 上海振华港口机械（集团）股份有限公司 2005 年度报告摘要 6.3 主营业务分地区情况 请见前述 6.1 6.4 募集资金使用情况 √适用□不适用 单位:万元 币种:人民币 本年度已使用募集资金总额 16,404 募集资金总额 96,690 已累计使用募集资金总额 96,690 是否 是否符 是否符 拟投入 实际投 承诺项目 变更 产生收益情况 合计划 合预计 金额 入金额 项目 进度 收益 极大地缓和了公司生产能力不足的局面，增加了 长兴岛大型集装箱起重机制 19,474 否 19,474 公司的产能和产效，收益在报告期内主营业务收 是 是 造基地二期岸线工程项目 入及利润与去年同期比较中体现出来 长兴岛生产基地二期工程内 19,069 否 19,069 同上 是 是 场土建及配套工程项目 建造港机配套件基地项目 19,975 否 19,975 同上 是 是 建造长兴岛基地 4 号总装发 2,869 否 2,869 同上 是 是 运码头工程项目 购置配套设备，扩大出口生 19,980 否 19,980 同上 是 是 产能力项目 扩大港机出口，提高总装能 2,980 否 2,980 同上 是 是 力技改项目 增加港机出口扩大张江基地 2,980 否 2,980 同上 是 是 加工能力技改项目 新增 2 艘 3000 匹拖轮项目 2,960 否 2,960 同上 是 是 适当补充公司流动资金 6,403 否 6,403 同上 是 是 合计 96,690 / 96,690 同上 / / 变更项目情况 □适用√不适用 6.5 非募集资金项目情况 √适用□不适用 报告期内，公司的非募集资金投资重大项目主要有长兴岛门机调试和电源调试设备项目、南通基 地改造项目、总部大楼改造项目、在建拖驳船项目、振华 10、11、13 号船舶改造项目等七个在建工 程。截至 2005 年 12 月 31 日，项目投资、进度、收益情况如下： 长兴岛门机调试和电源调试设备项目本年度投入 41,353 万元，完工进度 99％； 南通基地改造项目本年度投入 1,259 万元，完工进度 5％ 总部大楼改造项目本年度投入资金人民币 4345 万元，完工 99％； 在建拖驳船项目本年度投入资金人民币 4905 万元，完工 80％； 振华 10 号船舶改造项目本年度投入资金人民币 3507 万元，完工 99％； 振华 11 号船舶改造项目本年度投入资金人民币 14864 万元，完工 85％； 振华 13 号船舶改造项目本年度投入资金人民币 10167 万元，完工 85％； 其他项目金额较小，属技术改造及零星补缺。 以上项目极大地缓和了公司生产能力不足的局面，增加了公司的产能和产效，收益在报告期内主营业 务收入及利润与去年同期比较中体现出来。 第 12 页 共 20 页 上海振华港口机械（集团）股份有限公司 2005 年度报告摘要 6.6 董事会对会计师事务所“非标意见”的说明 □适用√不适用 6.7 董事会本次利润分配或资本公积金转增预案 根据普华永道中天会计师事务所有限公司审计的按中国会计准则编制的公司 2005 年度合并报表实现 净利润 1,207,529,083 元人民币，母公司实现净利润 1,212,396,880 元人民币，普华永道中国有限公 司审计的按国际财务报告准则编制的公司合并报表实现净利润 1,182,115,995 元，母公司实现净利润 1,186,983,791 元人民币。 按 中 国 会 计 准 则 ， 2005 年 母 公 司 实 现 净 利 润 1,212,396,880 元 人 民 币 ， 提 取 10 ％ 公 积 金 121,239,688 元，提取 10％公益金 121,239,688 元。按公司章程规定，可供利润分配按较低数选择， 即按合并报表净利润 1,207,529,083 元计算，剩余可分配利润 965,049,707 元，加年初未分配利润 55,544,058 元，剩余可供分配利润为 1,020,593,765 元。 董事会提议 2005 年利润分配及资本公积转增股本预案： 1.按公司 2005 年 12 月 31 日总股本 154,092 万股为基数，每 10 股派发现金红利 2.0 元人民币(含 税)，每 10 股派发 4 股红股，合计分配现金红利 308,184,000 元，节余未分配利润 96,041,765 元转 入下年度分配。 2.按公司 2005 年 12 月 31 日总股本 154,092 万股为基数，利用资本公积转增股本每 10 股转增 6 股。 上述方案尚待 2005 年度股东大会批准后生效，现金股利分配将在 2005 年度股东大会通过后反映在 2006 年度的会计报表中。 公司本报告期盈利但未提出现金利润分配预案 □适用√不适用 §7 重要事项 7.1 收购资产 □适用√不适用 7.2 出售资产 □适用√不适用 7.3 重大担保 □适用√不适用 7.4 重大关联交易 7.4.1 与日常经营相关的关联交易 √适用□不适用 单位:元 币种:人民币 向关联方销售产品和提供劳务 向关联方采购产品和接受劳务 关联方 占同类交易金 占同类交易金 交易金额 交易金额 额的比例(%) 额的比例(%) 上海振华船运有限公司 1,310,281 100 68,529,420 73.11 江阴劳务工程有限公司 0 0 25,211,226 26.89 合计 1,310,281 100 93,740,646 100 其中：报告期内上市公司向控股股东及其子公司销售产品或提供劳务的关联交易金额 0 元。 第 13 页 共 20 页 上海振华港口机械（集团）股份有限公司 2005 年度报告摘要 7.4.2 关联债权债务往来 √适用□不适用 单位:万元 币种:人民币 向关联方提供资金 关联方向上市公司提供资金 关联方 发生额 余额 发生额 余额 中国交通建设(集团)有限公司 0 0 0 4,244.36 香港振华工程有限公司 0 0 0 2,306.70 澳门振华海湾工程公司 0 0 0 43.96 合计 0 0 0 6,595.01 其中：报告期内上市公司向控股股东及其子公司提供资金的发生额 0 元人民币 ， 余额 0 元人民币 。 注：关联债权债务形成原因： （1）我公司与中交集团形成 42,443,586 元关联债务，其中 4,174,487 元系上海振华船运有限公司（下称振华船运， 报告期内已纳入本公司会计报表合并范围）在以前年度所欠关联方中交集团款项形成，余下 38,269,099 元系我公司 应付中交集团 2004 年度之分红股利。 （2）我公司与香港振华工程有限公司形成 23,067,000 元关联债务，系我公司应付其 2004 年度之分红股利。 （3）我公司与澳门振华海湾工程公司形成 439,560 元关联债务，系我公司应付其 2004 年度之分红股利。 报告期末资金被占用情况及清欠方案 □适用√不适用 清欠方案是否能确保公司在 2006 年底彻底解决资金占用问题 □是□否√不适用 7.5 委托理财 □适用√不适用 7.6 承诺事项履行情况 √适用□不适用 报告期内或持续到报告期内，公司或持股 5%以上股东没有承诺事项。 本公司于 2006 年 3 月 2 日收到国务院国有资产监督管理委员会《关于上海振华港口机械（集 团）股份有限公司股权分置改革有关问题的批复》（国资产权[2006]195 号），并在 2006 年 3 月 8 日召开的振华港机 A 股市场相关股东会议上通过该股改方案，2006 年 3 月 21 日公司收到中华人民共 和国商务部《关于同意上海振华港口机械（集团）股份有限公司股权转让的批复》（商资批 [2006]901 号）。据此，公司股权分置改革方案“10 送 2.5 股”及相关股份变动事项已获得国资委和 商务部批准，截至到报告日公司的股权分置改革方案已正式实施。 7.7 重大诉讼仲裁事项 □适用√不适用 §8 监事会报告 监事会认为公司依法运作、公司财务情况、公司募集资金使用、公司收购、出售资产交易和关联 交易不存在问题。 § 9 财务报告 9.1 审计意见 公司年度财务报告已经普华永道中天会计师事务所有限公司注册会计师周忠惠、毕舜杰审计，并 出具了标准无保留意见的审计报告。 第 14 页 共 20 页 上海振华港口机械（集团）股份有限公司 2005 年度报告摘要 9.2 披露比较式合并及母公司的资产负债表、利润表及利润分配表和现金流量表 资产负债表 2005 年 12 月 31 日 编制单位:上海振华港口机械(集团)股份有限公司 单位:元 币种:人民币 合并 母公司 项目 期末数 期初数 期末数 期初数 资产： 流动资产： 货币资金 581,747,920 1,527,021,328 431,699,849 1,466,876,565 短期投资 应收票据 0 3,000,000 0 3,000,000 应收股利 应收利息 应收账款 2,235,949,994 2,142,606,848 2,288,418,531 2,193,310,483 其他应收款 117,891,452 49,872,258 602,109,909 127,566,389 预付账款 687,600,358 392,678,271 602,040,938 392,336,420 应收补贴款 存货 1,328,552,403 857,869,951 1,162,139,453 857,759,534 已完工未结算款 4,587,446,021 3,115,569,631 4,445,138,240 3,054,021,123 待摊费用 3,292,128 0 0 0 一年内到期的长期债权投资 其他流动资产 72,296,374 0 72,296,374 0 流动资产合计 9,614,776,650 8,088,618,287 9,603,843,294 8,094,870,514 长期投资： 长期股权投资 26,273,384 82,620,337 247,220,298 95,200,824 长期债权投资 长期投资合计 26,273,384 82,620,337 247,220,298 95,200,824 其中：合并价差(贷差以“-”号表示， 17,877,798 0 0 0 合并报表填列) 其中：股权投资差额(贷差以“-”号表 示，合并报表填列) 固定资产： 固定资产原价 4,643,231,985 3,245,485,411 3,788,180,756 3,220,759,752 减：累计折旧 -1,202,962,069 -707,337,786 -928,219,198 -699,506,059 固定资产净值 3,440,269,916 2,538,147,625 2,859,961,558 2,521,253,693 减：固定资产减值准备 0 0 固定资产净额 3,440,269,916 2,538,147,625 2,859,961,558 2,521,253,693 工程物资 在建工程 824,196,918 54,014,222 573,879,469 54,014,222 固定资产清理 固定资产合计 4,264,466,834 2,592,161,847 3,433,841,027 2,575,267,915 无形资产及其他资产： 无形资产 32,633,824 35,007,234 12,292,279 13,713,077 长期待摊费用 -10,973 0 0 0 其他长期资产 0 0 0 0 无形资产及其他资产合计 32,622,851 35,007,234 12,292,279 13,713,077 递延税项： 递延税款借项 37,826,162 30,130,447 37,826,162 30,130,447 第 15 页 共 20 页 上海振华港口机械（集团）股份有限公司 2005 年度报告摘要 资产总计 13,975,965,881 10,828,538,152 13,335,023,060 10,809,182,777 负债及股东权益： 流动负债： 短期借款 3,102,159,970 2,996,775,000 3,079,561,450 2,996,775,000 应付票据 应付短期债券 1,185,800,000 0 1,185,800,000 0 应付账款 927,891,618 576,575,581 917,502,090 564,275,370 预收账款 303,796,329 232,444,268 812,383 231,385,537 已结算尚未完工款 823,558,225 971,029,394 823,558,225 971,029,394 应付工资 0 319,059 0 应付福利费 9,164,547 7,731,737 4,076,133 4,808,822 应付股利 61,775,659 0 61,775,659 0 应交税金 41,120,559 17,820,251 32,232,260 17,281,733 其他应交款 其他应付款 299,589,538 367,154,803 361,274,983 357,239,361 预提费用 432,738,976 179,073,290 431,499,654 184,229,812 递延收益 一年内到期的长期负债 557,440,650 905,817,300 487,440,650 905,817,300 其他流动负债 13,402,160 85,650,515 13,402,160 85,650,515 流动负债合计 7,758,438,231 6,340,391,198 7,398,935,647 6,318,492,844 长期负债： 长期借款 1,466,911,200 999,637,000 1,355,911,200 999,637,000 长期负债合计 1,466,911,200 999,637,000 1,355,911,200 999,637,000 递延税项： 递延税款贷项 负债合计 9,225,349,431 7,340,028,198 8,754,846,847 7,318,129,844 少数股东权益(合并报表填列) 179,296,500 1,445,487 0 0 所有者权益（或股东权益）： 实收资本（或股本） 1,540,920,000 1,027,280,000 1,540,920,000 1,027,280,000 实收资本（或股本）净额 资本公积 1,186,332,835 1,699,972,835 1,186,332,835 1,699,972,835 盈余公积 823,473,350 580,993,974 823,473,350 580,993,974 其中：法定公益金 265,547,341 144,307,653 265,547,341 144,307,653 未分配利润 1,020,593,765 178,817,658 1,029,450,028 182,806,124 拟分配现金股利 外币报表折算差额(合并报表填列) 减：未确认投资损失(合并报表填列) 所有者权益（或股东权益）合计 4,571,319,950 3,487,064,467 4,580,176,213 3,491,052,933 负债和所有者权益（或股东权益）总计 13,975,965,881 10,828,538,152 13,335,023,060 10,809,182,777 公司法定代表人:刘怀远 总裁：管彤贤 财务总监：王珏 会计报表编制人：朱斓 第 16 页 共 20 页 上海振华港口机械（集团）股份有限公司 2005 年度报告摘要 利润及利润分配表 2005 年 1-12 月 编制单位:上海振华港口机械(集团)股份有限公司 单位:元 币种:人民币 合并 母公司 项目 本期数 上年同期数 本期数 上年同期数 一、主营业务收入 12,104,795,828 7,193,674,688 12,099,085,828 7,183,937,464 减：主营业务成本 -10,487,479,376 -6,309,977,658 -10,571,841,949 -6,327,644,100 主营业务税金及附加 -12,666,853 -491,949 142,988 -331,815 二、主营业务利润（亏损以“-”号填列） 1,604,649,599 883,205,081 1,527,386,867 855,961,549 加：其他业务利润（亏损以“-”号填列） 9,645,564 12,464,803 8,312,499 12,464,803 减: 营业费用 -22,924,429 -17,165,430 -22,924,429 -17,165,430 管理费用 -224,752,382 -192,205,325 -177,131,581 -165,321,453 财务费用 -49,799,502 -213,370,854 -39,808,805 -210,459,667 三、营业利润（亏损以“-”号填列） 1,316,818,850 472,928,275 1,295,834,551 475,479,802 加：投资收益（损失以“-”号填列） 1,290,282 1,500,391 15,004,758 1,467,266 补贴收入 3,600,545 0 0 0 营业外收入 9,088,869 4,665,188 5,515,993 2,910,697 减：营业外支出 -11,881,861 -4,011,820 -11,303,447 -3,743,503 四、利润总额（亏损总额以“-”号填列） 1,318,916,685 475,082,034 1,305,051,855 476,114,262 减：所得税 -98,920,157 -10,035,539 -92,654,975 -9,973,920 减：少数股东损益 -12,467,445 -17,699 0 0 加：未确认投资损失(合并报表填列) 五、净利润（亏损以“-”号填列） 1,207,529,083 465,028,796 1,212,396,880 466,140,342 加：年初未分配利润 178,817,658 287,025,674 182,806,124 289,902,594 其他转入 0 0 0 0 六、可供分配的利润 1,386,346,741 752,054,470 1,395,203,004 756,042,936 减：提取法定盈余公积 -121,239,688 -46,614,034 -121,239,688 -46,614,034 提取法定公益金 -121,239,688 -46,614,034 -121,239,688 -46,614,034 七、可供股东分配的利润 1,143,867,365 658,826,402 1,152,723,628 662,814,868 提取任意盈余公积 0 -206,108,744 0 -206,108,744 应付普通股股利 -123,273,600 -91,300,000 -123,273,600 -91,300,000 转作股本的普通股股利 -182,600,000 -182,600,000 八、未分配利润(未弥补亏损以“-”号填列) 1,020,593,765 178,817,658 1,029,450,028 182,806,124 补充资料： 1.出售、处置部门或被投资单位所得收益 10,657 10,657 2.自然灾害发生的损失 3.会计政策变更增加(或减少)利润总额 9,023,230 9,023,230 4.会计估计变更增加(或减少)利润总额 5.债务重组损失 6.其他 公司法定代表人:刘怀远 总裁：管彤贤 财务总监：王珏 会计报表编制人：朱斓 第 17 页 共 20 页 上海振华港口机械（集团）股份有限公司 2005 年度报告摘要 现金流量表 2005 年 1-12 月 编制单位:上海振华港口机械(集团)股份有限公司 单位:元 币种:人民币 本期数 项目 合并数 母公司数 一、经营活动产生的现金流量： 销售商品、提供劳务收到的现金 12,060,688,285 11,613,418,744 收到的税费返还 650,140,292 650,140,292 收到的其他与经营活动有关的现金 210,077,048 299,516,923 经营活动现金流入小计 12,920,905,625 12,563,075,959 购买商品、接受劳务支付的现金 -12,755,917,095 -12,750,376,963 支付给职工以及为职工支付的现金 -260,360,188 -203,106,844 支付的各项税费 -58,815,432 -42,774,544 支付的其他与经营活动有关的现金 -310,240,064 -247,320,124 经营活动现金流出小计 -13,385,332,779 -13,243,578,475 经营活动现金流量净额 -464,427,154 -680,502,516 二、投资活动产生的现金流量： 吸收投资所收到的现金 142,656,677 0 其中，子公司吸收少数股东权益性投资收到的现金 142,656,677 0 收回投资所收到的现金 3,010,657 2,710,657 其中：出售子公司收到的现金 取得投资收益所收到的现金 326,323 326,323 处置固定资产、无形资产和其他长期资产而收回的现金 453,105 453,105 收到的其他与投资活动有关的现金 10,958,553 10,242,004 投资活动现金流入小计 157,405,315 13,732,089 购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金 -1,449,439,484 -1,133,132,068 投资所支付的现金 0 -140,051,700 支付的其他与投资活动有关的现金 0 0 投资活动现金流出小计 -1,449,439,484 -1,273,183,768 投资活动产生的现金流量净额 -1,292,034,169 -1,259,451,679 三、筹资活动产生的现金流量： 借款所收到的现金 4,749,247,220 4,810,060,500 收到的其他与筹资活动有关的现金 1,165,920,000 1,165,920,000 筹资活动现金流入小计 5,915,167,220 5,975,980,500 偿还债务所支付的现金 -4,813,138,900 -4,789,376,500 分配股利、利润或偿付利息所支付的现金 -299,404,250 -290,390,366 筹资活动现金流出小计 -5,112,543,150 -5,079,766,866 筹资活动产生的现金流量净额 802,624,070 896,213,634 四、汇率变动对现金的影响 0 0 五、现金及现金等价物净增加额 -953,837,253 -1,043,740,561 补充材料 1、将净利润调节为经营活动现金流量： 净利润 1,207,529,084 1,212,396,880 加：少数股东损益(亏损以“-”号填列) 12,467,445 0 减：未确认的投资损失 加：计提的资产减值准备 58,040,039 58,040,039 固定资产折旧 283,903,013 232,843,971 无形资产摊销 2,373,410 1,420,798 长期待摊费用摊销 待摊费用减少（减：增加） -3,265,675 0 第 18 页 共 20 页 上海振华港口机械（集团）股份有限公司 2005 年度报告摘要 预提费用增加（减：减少） 243,616,430 238,459,909 处理固定资产、无形资产和其他长期资产的损失(减:收益) 254,249 254,249 固定资产报废损失 财务费用 247,781,895 238,669,493 投资损失（减：收益） -1,290,282 -15,004,758 递延税款贷项（减：借项） -7,695,715 -7,695,715 存货的减少（减：增加） -2,090,506,331 -1,845,382,858 经营性应收项目的减少(减：增加) -557,852,743 -912,841,687 经营性应付项目的增加(减：减少) 140,218,027 118,337,163 其他(预计负债的增加) 经营活动产生的现金流量净额 -464,427,154 -680,502,516 2．不涉及现金收支的投资和筹资活动： 债务转为资本 0 0 一年内到期的可转换公司债券 0 0 融资租入固定资产 0 0 3、现金及现金等价物净增加情况： 现金的期末余额 563,691,648 413,643,577 减：现金的期初余额 -1,517,528,901 -1,457,384,138 加：现金等价物的期末余额 0 0 减：现金等价物的期初余额 0 0 现金及现金等价物净增加额 -953,837,253 -1,043,740,561 公司法定代表人:刘怀远 总裁：管彤贤 财务总监：王珏 会计报表编制人：朱斓 第 19 页 共 20 页 上海振华港口机械（集团）股份有限公司 2005 年度报告摘要 9.3 如果与最近一期年度报告相比，会计政策、会计估计和核算方法发生变化，提供具体说明 本公司自成立之日起一贯按《企业会计准则-收入》，依据销售合同于产品组装完成准备发运时，予 以确认销售收入，并同时将相应已发生的制造成本和按本公司成本制度预计必要发生的运输成本，安 装成本以及售后服务成本等结转至销售成本。 伴随着本公司产能和规模扩大，企业管理水平的提高 及内部制度的完善，公司对于生产工艺流程熟练掌握，以及公司多年来对于财务数据的积累，本公司 已具备采用《企业会计准则-建造合同》确认合同收入的条件和能力。 出于更加透明地向社会公众展 示更切合公司当期生产经营状况的会计信息，满足监管机构对于上市公司提高合规性的要求等的考 虑，本公司第三届董事会在其于 2005 年 7 月 11 日召开的第八次会议上决定本公司自 2005 年 1 月 1 日起按《企业会计准则-建造合同》作为其收入确认会计政策，确认合同的收入和费用。 本公司对于 该收入确认会计政策变更采用了追溯调整，调增 2005 年年初未分配利润 16,854,091 元，其中调增 2004 年年初未分配利润 10,357,365 元，调增 2004 年度净利润 8,120,907 元，调增 2004 年度利润分 配 1,624,181 元；此外，本公司相应调增了 2005 年年初盈余公积 4,213,522 元。 9.4 重大会计差错的内容、更正金额、原因及其影响 本报告期无重大会计差错更正 9.5 如果与最近一期年度报告相比，合并范围发生变化，提供具体说明 上海振华长兴精密铸造有限公司因生产经营规模扩大，自 2005 年 1 月 1 日起纳入本公司会计报 表合并范围。上海振华船运有限公司因由本公司的联营公司变更为控股子公司，自 2005 年 3 月 25 日 起将该公司纳入会计报表合并范围。上海振华港口机械集团浮式起重机有限公司因新设成为本公司的 控股子公司，自成立之日 2005 年 1 月 31 日起纳入会计报表合并范围。 依据本公司第三届董事会第八次会议决议，本公司决定注销三家控股子公司：上海振华港机电器 设备有限公司、上海振华港机机械设计有限公司和上海振华港机新产品开发有限公司。此三家子公司 自成立以来均无经营活动，故未曾纳入会计报表合并范围。 董事长：周纪昌 上海振华港口机械（集团）股份有限公司 2006 年 3 月 29 日 第 20 页 共 20 页