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天赐材料(002709):产品降价+正极产线改造 Q2利润环减2022-10-22
简介:本文深入分析天赐材料2024年Q2利润环比下滑的核心驱动因素,揭示产品降价与正极产线改造的双重压力。通过拆解电解液成本传导机制失效原因,评估正极技术升级的经济性与执行风险,同时探讨垂直一体化布局与新型添加剂研发对长期竞争力的重构作用。基于修正后的DCF模型提出目标价区间,并给出分阶段投资策略建议。
天赐材料(002709):Q2业绩符合预期 H2六氟涨价可期2020-05-06
简介:本文深入分析天赐材料2023年Q2业绩表现,指出其营收利润符合预期,核心源于六氟自供率提升与成本优化。H2六氟价格具备反弹基础,行业供给出清、需求增长及公司成本优势构成主要逻辑。公司通过纵向一体化与横向技术拓展构建核心竞争力,海外客户绑定与新型锂盐布局打开长期空间,维持“买入”评级。
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