景兴纸业(002067)2007年年度报告

浙江景兴纸业股份有限公司 ZHEJIANG JINGXING PAPER JOINT STOCK CO., LTD 2007 年年度报告 证券代码:002067 证券简称:景兴纸业 披露日期:2008 年 4 月 9 日 2007 年年度报告全文 目 录 第一节 重要提示及目录....................................................................................................................................... 2 第二节 公司基本情况简介................................................................................................................................... 3 第三节 会计数据和业务数据摘要....................................................................................................................... 5 第四节 股本变动及股东情况............................................................................................................................... 8 第五节 董事、监事、高级管理人员和员工情况............................................................................................. 12 第六节 公司治理结构......................................................................................................................................... 18 第七节 公司股东大会情况简介......................................................................................................................... 25 第八节 董事会工作报告..................................................................................................................................... 26 第九节 监事会工作报告..................................................................................................................................... 44 第十节 重要事项 ................................................................................................................................................ 46 第十一节 财务报告............................................................................................................................................. 57 第十二节 备查文件目录................................................................................................................................... 183 2007 年年度报告全文 第一节 重要提示及目录 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任 何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个 别及连带责任。 没有董事、监事、高级管理人员声明对年度报告内容的真实性、准确性和完整性无 法保证或存在异议。 公司全体董事亲自出席了本次审议年度报告的董事会。 安永大华会计师事务所有限责任公司为本公司 2007 年度财务报告出具了无保留意 见的审计报告。 公司负责人朱在龙、主管会计工作负责人徐俊发及会计机构负责人盛晓英声明：保 证年度报告中财务报告的真实、完整。 -2- 2007 年年度报告全文 第二节 公司基本情况简介 一、公司的法定名称 中文名称：浙江景兴纸业股份有限公司 英文名称：ZHEJIANG JINGXING PAPER JOINT STOCK CO., LTD 中文简称：景兴纸业 英文简称：JINGXING PAPER 二、公司的法定代表人:朱在龙 三、公司董事会秘书及证券事务代表及其联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 姚洁青 吴艳芳 联系地址 浙江省平湖市曹桥镇 浙江省平湖市曹桥镇 电话 0573-85969328 0573-85969328 传真 0573-85963320 0573-85963320 电子信箱 yaojq0518@126.com wyf226@126.com 四、公司注册地址等基本资料 股票简称 景兴纸业 股票代码 002067 上市交易所 深圳证券交易所 注册地址 浙江省平湖市曹桥镇 注册地址的邮政编码 314214 办公地址 浙江省平湖市曹桥镇 办公地址的邮政编码 314214 公司国际互联网网址 http://www.jxpaper.com.cn 电子信箱 jingxing@jxpaper.com.cn 五、 公司指定信息披露媒体 公司指定信息披露报纸：《上海证券报》、《证券时报》 公司指定信息披露网址：http://www.cninfo.com.cn 公司年度报告备置地点：公司董事会秘书办公室 -3- 2007 年年度报告全文 六、其他有关资料 1、公司首次登记注册日期：2001 年 9 月 26 日 公司最近一次变更登记日期：2007 年 8 月 22 日 2、公司注册登记地点：浙江省工商行政管理局 3、公司法人营业执照注册号：330000400000326 4、公司税务登记号码：浙税联字 330482146684900 5、公司的组织机构代码：146684900 6、公司聘请的审计机构：安永大华会计师事务所有限责任公司 办公地址：上海长乐路 989 号世纪商贸广场 23 楼 -4- 2007 年年度报告全文 第三节 会计数据和业务数据摘要 一、公司 2007 年度主要会计数据 单位：(人民币)元 金额 项目 营业利润 88,436,692.70 利润总额 93,143,714.72 归属于上市公司股东的净利润 82,503,749.03 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 81,133,984.41 经营活动产生的现金流量净额 -251,613,803.96 非经常性损益项目 单位：(人民币)元 非经常性损益项目 金额 非流动资产处置损益 22,169.70 计入当期损益的政府补贴 530,000.00 合并成本小于合并时应享有被合并单位可辨认净资产公允价值产 1,235,309.01 生的损益 除上述各项之外的其他营业外收支净额 -343,110.82 非经常性损益的所得税影响数 -70,308.66 归属于少数股东的非经常性损益净影响数 -4,294.61 合计 1,369,764.62 二、公司近三年主要会计数据和财务指标 (一)主要会计数据 单位：(人民币)元 本年比上 2006 年 2005 年 指标项目 2007 年 年增减(％) 调整前 调整后 调整后 调整前 调整后 营业收入 1,130,281,725.46 983,902,682.04 983,902,682.04 14.88% 958,921,206.90 958,921,206.90 利润总额 93,143,714.72 88,441,781.08 88,520,753.68 5.22% 76,122,708.10 76,201,680.70 归属于上市公司股 82,503,749.03 58,297,373.39 58,375,833.96 41.33% 56,641,609.24 57,529,760.07 东的净利润 归属于上市公司股 东的扣除非经常性 81,133,984.41 57,005,914.11 58,490,086.41 38.71% 55,963,820.87 56,851,971.70 损益的净利润 经营活动产生的现 -251,613,803.96 152,641,611.83 152,641,611.83 -264.84% 94,184,165.43 94,184,165.43 金流量净额 -5- 2007 年年度报告全文 本年末比 2006 年末 上年末增 2005 年末 指标项目 2007 年末 减(％) 调整前 调整后 调整后 调整前 调整后 总资产 3,664,716,150.58 1,668,844,676.95 1,669,945,290.15 119.45% 1,087,399,312.42 1,088,478,313.70 所有者权益 1,894,133,022.67 662,986,282.11 663,973,658.84 185.27% 319,852,908.72 320,751,824.88 (或股东权益) 股本 392,000,000.00 230,000,000.00 230,000,000.00 70.43% 150,000,000.00 150,000,000.00 指标变动分析： 1、营业收入较 2006 年度增加 14.88％，主要是 1)公司 45 万吨项目于 2007 年 10 月份正式投产， 新增产能使得公司销量较 2006 年增加约 4.6 万吨，故营业收入增加；2)部分规格品种的产品价格于 2007 年内提价。两项因素综合作用使得营业收入较 2006 年度增长。 2、归属于上市公司股东的净利润和归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润分别比上 年增长 41.33%和 38.71%，主要是由于公司 45 万吨项目投产，营业收入有所上升与公司下属子公司 享受税收优惠所致。 3、经营活动产生的现金流量净额比去年同期下降 264.84%，主要是由于报告期内，45 万吨项目 投产，公司产能比 2006 年度的 32 万吨扩大了 160％，对原材料的需求量也成倍增长。另一方面为 应对原材料涨价，公司通过预付部分货款的形式提前锁定采购成本，使得经营活动现金流出量比 2006 年大幅上升。 4、总资产比 2006 年度增加 119.45%，一方面是由于公司在 2007 年度实现增发及在 2007 年度 实现的利润使得公司的净资产大幅上升，另一方面是由于公司项目建设及产能扩大带来的对日常经 营资金需求量的增加，使得公司的负债增加。 5、所有者权益较 2006 年度增长 185.27%主要是由于公司在 2007 年度实现增发人民币普通股 9,300 万股以及在 2007 年度实现的利润所致。 6、股本较 2006 年末增加 70.43%，主要是公司于 2007 年内实施了每 10 股派发 3 股红股的利润 分配方案以及增发 9,300 万股人民币普通股股票所致。 (二)主要财务指标 单位：(人民币)元 本年比上年 2006 年 2005 年 指标项目 2007 年 增减(％) 调整前 调整后 调整后 调整前 调整后 基本每股收益 0.27 0.26 0.26 3.85% 0.29 0.30 稀释每股收益 0.27 0.26 0.26 3.85% 0.29 0.30 扣除非经常性损益后的基本每股收益 0.26 0.27 0.27 -3.70% 0.29 0.29 全面摊薄净资产收益率 4.36% 8.79% 8.79% -4.43% 17.71% 17.94% -6- 2007 年年度报告全文 加权平均净资产收益率 10.45% 14.15% 14.14% -3.69% 18.80% 19.07% 扣除非经常性损益后全面摊薄净资产收益率 4.28% 8.60% 8.81% -4.53% 17.50% 17.72% 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益 10.28% 13.84% 14.17% -3.89% 18.57% 18.84% 率 每股经营活动产生的现金流量净额 -0.64 0.66 0.66 -196.97% 0.63 0.63 本年末比上 2006 年末 2005 年末 指标项目 2007 年末 年末增减(％) 调整前 调整后 调整后 调整前 调整后 归属于上市公司股东的每股净资产 4.83 2.88 2.89 67.13% 2.13 2.14 三、根据《公开发行证券公司信息披露编报规则第九号—净资产收益率和 每股收益的计算及披露》的要求计算的净资产收益率及每股收益 2007 年度 净资产收益率(%) 每股收益(元/股) 报告期利润 全面摊薄 加权平均 基本每股收益 稀释的每股收 益 归属于公司普通股股东的净利润 4.36% 10.45% 0.27 0.27 扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利 4.28% 10.21% 0.26 0.26 润 -7- 2007 年年度报告全文 第四节 股本变动及股东情况 一、股份变动情况表 单位：股 本次变动前 本次变动增减(+，-) 本次变动后 股东类型 公积金 数量 比例 发行新股 送股 其他 小计 数量 比例 转股 一、有限售条件股份 150,000,000 65.22% 4,000,000 45,000,000 49,000,000 199,000,000 50.77% 1、国家持股 2、国有法人持股 3、其他内资持股 72,000,000 31.30% 21,600,000 21,600,000 93,600,000 23.88% 其中：境内非国有法 72,000,000 31.30% 21,600,000 21,600,000 93,600,000 23.88% 人持股 境内自然人持股 4、外资持股 16,500,000 7.17% 4,950,000 4,950,000 21,450,000 5.47% 其中：境外法人持股 16,500,000 7.17% 4,950,000 4,950,000 21,450,000 5.47% 境外自然人持股 5、高管股份 61,500,000 26.74% 4,000,000 18,450,000 22,450,000 83,950,000 21.42% 二、无限售条件股份 80,000,000 34.78% 89,000,000 24,000,000 113,000,000 193,000,000 49.23% 1、人民币普通股 80,000,000 34.78% 89,000,000 24,000,000 113,000,000 193,000,000 49.23% 2、境内上市的外资股 3、境外上市的外资股 4、其他 三、股份总数 230,000,000 100.00% 93,000,000 69,000,000 162,000,000 392,000,000 100% 二、限售股份变动情况表 单位：股 年初限售股 本年解除 本年增加 年末限售股 股东名称 限售原因 解除限售日期 数 限售股数 限售股数 数 18,450,000 79,950,000 发起人股东承诺锁定期内 2009 年 09 月 15 日 朱在龙 61,500,000 － 4,000,000 4,000,000 增发认购的股份承诺锁定期 2010 年 11 月 14 日 上海九龙山股份有 61,500,000 － 18,450,000 79,950,000 发起人股东承诺锁定期内 2009 年 09 月 15 日 限公司 平湖市电力实业总 4,500,000 － 1,350,000 5,850,000 发起人股东承诺锁定期内 2009 年 09 月 15 日 公司 平湖市曹桥乡集体 6,000,000 － 1,800,000 7,800,000 发起人股东承诺锁定期内 2009 年 09 月 15 日 资产经营公司 日本制纸株式会社 8,250,000 － 2,475,000 10,725,000 发起人股东承诺锁定期内 2009 年 09 月 15 日 日本纸张纸浆商事 8,250,000 － 2,475,000 10,725,000 发起人股东承诺锁定期内 2009 年 09 月 15 日 株式会社 合计 150,000,000 － 49,000,000 199,000,000 － － -8- 2007 年年度报告全文 注：1、公司持有限售股股份的股东在本年度增加的限售股股数，主要为公司在报告期内实施利润分 配，每十股送红股三股； 2、朱在龙所持有限售股股份除公司利润分配以外新增的 400 万股股份为公司在 2007 年增发 A 股时所认购的股份,朱在龙承诺该部分股份在增发股份上市之日起 36 个月不转让，不流通。 三、股票发行及上市情况 (一)报告期末位置前三年历次证券发行情况 1、首次发行及上市情况 经中国证券监督管理委员会证监发行字[2006]62 号文核准，公司于 2006 年 8 月向社会公 开发行人民币普通股 8,000 万股，每股面值人民币 1 元，每股发行价格为人民币 4.16 元。 经深圳证券交易所深证上[2006]110 号文批准，公司公开发行的股票于 2006 年 9 月 15 日 在深圳证券交易所中小企业板挂牌上市。向机构投资者网下配售的 1,600 万股 A 股，自 2006 年 9 月 15 日起锁定三个月，于 2006 年 12 月 15 日起开始上市流通。公司六名发起人股股东均承 诺在上市后的 36 个月内，不转让或者委托他人管理其在发行前所持有的公司股份。公司的股本 由 15,000 万股增至 23,000 万股。 2、增发股票发行及上市情况 经中国证券监督管理委员会证监发行字[2007]370 号文核准，公司于 2007 年 11 月向社会 公开发行人民币普通股 9,300 万股，每股面值人民币 1 元，每股发行价格为人民币 13.09 元。 经深圳证券交易所同意，公司公开发行的股票于 2007 年 11 月 14 日上市，其中公司实际控 制人朱在龙认购的 400 万股承诺自上市起 3 年内不减持，其余 8,900 万股于当日上市流通。公 司总股本由 29,900 万股增至 39,200 万股。 (二)报告期内股本因利润分配而变动的情况 2007 年 5 月 28 日，公司根据 2006 年年度股东大会决议实施利润分配方案，用未分配利润 向全体股东按每 10 股送 3 股红股，其中公司发起人股东所得的红股 4,500 万股至 2009 年 9 月 15 日方可流通，其余 2,400 万股于送股当日开始流通，总股本由 23,000 万股增至 29,900 万股。 (三)公司无内部职工股 -9- 2007 年年度报告全文 四、股东及实际控制人情况 (一)股东数量和持股情况 单位：股 股东总数 19,692 人 前 10 名股东持股情况 持有有限售条件股 质押或冻结的股份 股东名称 股东性质 持股比例 持股总数 份数量 数量 朱在龙 境内自然人 21.42% 83,950,000 83,950,000 -- 上海九龙山股份有限公司 境内非国有法人 20.40% 79,950,000 79,950,000 注 中国工商银行－汇添富成长 境内非国有法人 3.13% 12,275,077 -- -- 焦点股票型证券投资基金 日本制纸株式会社 境外法人 2.74% 10,725,000 10,725,000 -- 日本纸张纸浆商事株式会社 境外法人 2.74% 10,725,000 10,725,000 -- 中国工商银行－东吴嘉禾优 势精选混合型开放式证券投 境内非国有法人 2.65% 10,376,376 -- -- 资基金 高华－汇丰－ 境内非国有法人 2.28% 8,924,410 -- -- GOLDMAN,SACHS & CO 平湖市曹桥乡集体资产经营 境内非国有法人 1.99% 7,800,000 7,800,000 -- 公司 中国农业银行－中邮核心成 境内非国有法人 1.95% 7,630,553 -- -- 长股票型证券投资基金 中国工商银行－汇添富均衡 境内非国有法人 1.93% 7,550,667 -- -- 增长股票型证券投资基金 前 10 名无限售条件股东持股情况 股东名称 持有无限售条件股份数量 股份种类 中国工商银行－汇添富成长焦点股票型证券投资基金 12,275,077 人民币普通股 中国工商银行－东吴嘉禾优势精选混合型开放式证券投资 10,376,376 人民币普通股 基金 高华－汇丰－GOLDMAN,SACHS & CO 8,924,410 人民币普通股 中国农业银行－中邮核心成长股票型证券投资基金 7,630,553 人民币普通股 中国工商银行－汇添富均衡增长股票型证券投资基金 7,550,667 人民币普通股 中国银行－嘉实服务增值行业证券投资基金 6,658,116 人民币普通股 中国工商银行股份有限公司－中银国际持续增长股票型证 5,962,523 人民币普通股 券投资基金 交通银行－科汇证券投资基金 5,824,155 人民币普通股 中信建投－渣打银行－ING BANK N.V 4,021,816 人民币普通股 交通银行－科瑞证券投资基金 3,639,949 人民币普通股 公司前十大股东：发起人股东(有限售条件股东)之间不存在关联关系，股东日本制纸株 式会社、日本纸张纸浆商事株式会社将其在股东大会的提案权、表决权授予股东朱在龙行使， 上述股东关联关系或 三者具有一致行动关系。公司未知其他股东之间是否存在关联关系，也未知是否属于一致行 一致行动的说明 动人。 公司前十名无限售条件股东：公司未知是否存在关联关系，也未知是否属于一致行动人。 注：截至本报告出具日，上海九龙山股份有限公司因为其下属公司向银行融资提供担保，分别于 2008 年 1 月 31 日 - 10 - 2007 年年度报告全文 和 3 月 29 日将其所持有本公司的部分限售股共计 1850 万股进行了质押。 (二) 控股股东及实际控制人情况介绍 1、控股股东及实际控制人变更情况 公司控股股东及实际控制人未发生变化，仍为朱在龙先生，报告期末其持有公司的 8,395 万股 股份未发生质押、冻结或托管的情况。 2、控股股东及实际控制人具体情况介绍 朱在龙先生，中国国籍，未取得其他国家或地区居留权，现年 44 岁，现任浙江景兴纸业股份有 限公司董事长、南京景兴纸业有限公司董事长，重庆景兴纸业有限公司董事长，重庆景兴包装有限 公司董事长，上海景兴实业投资有限公司董事长，桂林宏基纸业有限责任公司董事长，浙江景特彩 包装有限公司董事，浙江省人大代表，浙江省嘉兴市政协委员，平湖市人大常委会委员，中国包装 联合会副会长，浙江省包装技术协会副会长，嘉兴市工商联总商会副会长。 3、公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图 朱在龙 21．42 % 浙江景兴纸业股份有限公司 (三)其他持有公司 10%以上的股东的情况介绍 上海九龙山股份有限公司(原名上海茉织华股份有限公司)持有本公司 20.40%的股份。该公司系 上海证券交易所上市公司，A 股股票简称“九龙山”、股票代码为 600555，B 股股票简称“九龙山 B” 、 股票代码为 900955。公司成立于 1999 年 1 月，注册资本为 43,450 万元人民币，法定代表人李勤夫， 公司经营范围为：房地产、商业房产综合开发、印刷、造纸、进出口业务。目前公司的办公场所为 上海市淮海中路 1045 号淮海国际大厦 43 楼。 - 11 - 2007 年年度报告全文 第五节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 一、董事、监事和高级管理人员情况 (一)基本情况 年初持 年末持 姓 名 职 务 性别 年龄 任期起始日期 任期终止日期 变动原因 股数 股数 朱在龙 董事长 男 44 2007 年 09 月 05 日 2010 年 09 月 04 日 61,500,000 83,950,000 注1 副董事长 徐俊发 财务总监 男 55 2007 年 09 月 05 日 2010 年 09 月 04 日 - - - 副总经理 汪为民 副董事长 男 58 2007 年 09 月 05 日 2010 年 09 月 04 日 - - - 董事 戈海华 男 43 2007 年 09 月 05 日 2010 年 09 月 04 日 - - - 总经理 董事 姚洁青 女 39 2007 年 09 月 05 日 2010 年 09 月 04 日 - - - 董事会秘书 盛晓英 董事 女 38 2007 年 09 月 05 日 2010 年 09 月 04 日 - - - 罗远跃 董事 男 49 2007 年 09 月 05 日 2010 年 09 月 04 日 - - - 石井洋一郎 董事 男 57 2007 年 09 月 05 日 2010 年 09 月 04 日 - - - 潘煜双 独立董事 女 44 2007 年 09 月 05 日 2010 年 09 月 04 日 - - - 史惠祥 独立董事 男 43 2007 年 09 月 05 日 2010 年 09 月 04 日 - - - 张耀权 独立董事 男 63 2007 年 09 月 05 日 2010 年 09 月 04 日 - - - 柳春香 独立董事 女 45 2007 年 09 月 05 日 2010 年 09 月 04 日 - - - 田锦梅 独立董事 男 73 2007 年 09 月 05 日 2010 年 09 月 04 日 - - - 沈强 监事 男 52 2007 年 09 月 05 日 2010 年 09 月 04 日 - - - 沈守贤 监事 男 46 2007 年 09 月 05 日 2010 年 09 月 04 日 - - - 鲁富贵 监事 男 35 2007 年 09 月 05 日 2010 年 09 月 04 日 - - - 江云根 副总经理 男 42 2007 年 09 月 05 日 2010 年 09 月 04 日 - - - 王志明 副总经理 男 40 2007 年 09 月 05 日 2010 年 09 月 04 日 - - - 程敏 副总经理 女 39 2007 年 09 月 05 日 2010 年 09 月 04 日 - - - 合计 - - - - - 61,500,000 83,950,000 - 注：朱在龙所持股份变动原因：1、公司在报告期内实施利润分配每 10 股送 3 股红股，股份增加 1,845 万股。2、本年度参与公司增发，增持股份 400 万股。 (二)董事、监事、高管人员最近 5 年主要工作经历及在其他单位任职或兼职的情况 1、公司董事会成员情况 朱在龙先生，现年 44 岁，中国籍，未拥有永久境外居留权，中共党员，研究生学历，高级经济 - 12 - 2007 年年度报告全文 师。1985 年起历任浙江省平湖市第二造纸厂组长、主任、科长、副厂长，1996 起任浙江景兴纸业集 团有限公司党委书记、董事长兼总经理。1998 年被浙江省人民政府授予“突出贡献企业经营者”称 号，1999 年被中国包装技术协会授予“全国跨世纪优秀包装企业家”荣誉称号、被浙江省乡镇企业 局授予“浙江省乡镇企业创业标兵” ，2000 年被中国包装技术协会授予“中国当代优秀包装企业家” 称号，并被中国乡镇企业研究院聘为“中国乡镇企业研究院研究员”，2002 年被农业部授予“全国 优秀乡镇企业家”称号，2004 年被浙江省人民政府授予“浙江省劳动模范”称号。现任中国包装联 合会副会长，浙江省人大代表，浙江省平湖市人大常委，浙江景兴纸业股份有限公司、平湖市景兴 造纸有限公司、浙江景兴纸业销售有限公司、上海景兴实业投资有限公司、浙江景兴板纸有限公司、 南京景兴纸业有限公司、重庆景兴纸业有限公司和重庆景兴包装有限公司董事长，浙江景特彩包装 有限公司董事。 徐俊发先生，中国籍，现年 55 岁，中共党员，大专文化，高级会计师。曾任浙江省平湖市第二 造纸厂财务科长、副厂长。现任浙江景兴纸业股份有限公司副董事长、副总经理、财务总监，平湖 市景兴包装材料有限公司、南京景兴纸业有限公司、重庆景兴包装有限公司、上海景兴实业投资有 限公司、浙江景兴板纸有限公司董事，平湖市景兴造纸有限公司副董事长。 戈海华先生，中国籍，现年 43 岁，大专学历，经济师。曾担任浙江省平湖市第二造纸厂生产科 长、生产副厂长，浙江景兴纸业集团有限公司常务副总经理。曾被嘉兴市人民政府授予“科技带头 人”称号，被平湖市人民政府授予“平湖市第四批有突出贡献优秀专业人才”荣誉称号，被浙江省 轻纺行业管理办公室授予“全省造纸行业安全生产先进工作者”称号。现任浙江景兴纸业股份有限 公司董事、总经理，平湖市景兴造纸有限公司董事，浙江景兴板纸有限公司董事、总经理。 汪为民先生，中国籍，现年 58 岁，大学学历，经济师。曾任上海茉织华实业发展有限公司(现 更名为上海九龙山股份有限公司)副董事长，现任上海九龙山股份有限公司董事、副总经理、财务总 监，任期自 2005 年 5 月 25 日至 2008 年 5 月 24 日，同时任浙江景兴纸业股份有限公司、南京景兴 纸业有限公司、重庆景兴包装有限公司、上海景兴实业投资有限公司、浙江景特彩包装有限公司董 事。 姚洁青女士，中国籍，现年 39 岁，大学学历。曾任职于上海三毛股份有限公司、上海茉织华(现 更名为上海九龙山股份有限公司)。现任浙江景兴纸业股份有限公司董事、董事会秘书。 盛晓英女士，中国籍，现年 38 岁，大专学历。曾任浙江省平湖市第二造纸厂助理会计、浙江景 兴纸业集团有限公司董事、财务部经理。现任浙江景兴纸业股份有限公司董事、财务部经理。 - 13 - 2007 年年度报告全文 罗远跃先生，中国籍，现年 49 岁，大学学历。曾任中国纺织部无锡纺织机械研究所技术科科长， 日本 JP 海外本部业务主管，上海日奔纸张纸浆有限公司总经理。现任日本 JP 上海代表处首席代表， 浙江景兴纸业股份有限公司、重庆景兴包装有限公司董事。 石井洋一郎先生，日本籍，现年 57 岁，大学学历。曾任大昭和制纸株式会社物资部长代理、财 务部长代理、日本制纸株式会社财务部长代理，曾先后在大昭和北美制纸有限公司、日本制纸株式 会社承德事业推进室、日本制纸株式会社中国事业推进室任职。现任日本制纸株式会社上海代表处 所长，浙江景兴纸业股份有限公司董事。 潘煜双女士，中国籍，现年 44 岁，会计学教授。曾就读于浙江经济高等专科学校、厦门大学、 中南工业大学、香港中文大学、复旦大学，先后获得硕士、博士学位。86 年起至今任职于嘉兴学院 商学院，现任嘉兴学院商学院副院长、教授、博士、硕士生导师，会计学科建设负责人、会计研究 所所长。兼任嘉兴市会计学会副会长、中国会计学会财务成本分会理事、中国有色金属工业会计学 会理事、浙江工商大学兼职硕士生导师、江西理工大学兼职硕士生导师、浙江省高级会计师评审委 员会专家、浙江省总会计师协会反倾销应诉委员会副主任，浙江景兴纸业股份有限公司独立董事。 张耀权先生，中国籍，现年 63 岁,中共党员,研究生学历,高级经济师。曾任国营 996 厂总装车 间副主任、厂团委书记、厂党委副书记、第一副厂长、厂长，浙江省包装公司、中国包装总公司浙 江分公司、浙江包装集团公司副总经理，浙江省包装技术协会秘书长，浙江省包装行业协调办公室 主任，中国包装技术协会副秘书长，浙江省包装技术协会常务副会长兼秘书长等职。现任中国包装 联合会副会长、浙江省包装技术协会会长，浙江景兴纸业股份有限公司独立董事。 史惠祥先生，中国籍，现年 43 岁，环境影响评价工程师。曾就读于北京轻工业学院、上海交通 大学、浙江大学先后获得硕士、博士学位。曾任浙江省轻工厅环保站技术员，现任浙江大学环境工 程系教师、兼任浙江大学环境工程公司(现更名为杭州达康环境工程有限公司)董事长、嘉兴洪溪污 水处理有限公司董事长、嘉兴市洪合环境工程有限公司、浙江平湖绿色环保技术发展有限公司董事， 浙江景兴纸业股份有限公司独立董事。 柳春香女士，中国籍，现年 45 岁，研究生学历，中国注册会计师。曾任上海三毛股份有限公司 财务部主任、新亚(集团)广场、长城大酒店会计部主任，现任上海(实业)集团有限公司审计部经理， 浙江景兴纸业股份有限公司独立董事。 - 14 - 2007 年年度报告全文 田锦梅先生，中国籍，现年 73 岁，大学学历。曾任平湖县委办公室副主任、平湖大桥公社党委 书记、平湖南桥公社党委书记、平湖计划委员会副主任、主任、平湖市人民政府市长助理，已退休， 现任浙江景兴纸业股份有限公司独立董事。 2、公司监事会成员情况 沈强先生，中国籍，现年 52 岁，大专学历，经济师。曾任茉织华实业集团有限公司党委副书记， 现任浙江九龙山开发有限公司副总经理，浙江景兴纸业股份有限公司监事，监事会召集人。 沈守贤先生，中国籍，现年 46 岁，大专学历,中共党员。曾任平湖市曹桥乡团委委员、村团支 部书记、浙江景兴纸业集团有限公司企业管理办公室副主任、工会副主席，现任浙江景兴纸业股份 有限公司党委副书记、工会主席、行政部经理，职工监事。 鲁富贵先生，中国籍，现年 35 岁,大学学历,中共党员,曾任平湖市第二造纸厂厂长秘书、办公 室副主任、浙江景兴纸业集团有限公司企划部副经理、团委书记，现任浙江景兴纸业股份有限公司 管理者代表,管理部经理，监事。 3、其他管理人员情况 江云根先生，中国籍，现年 41 岁，大专学历，助理工程师。曾任平湖市第二造纸厂班组长、车 间主任、分厂厂长，平湖市造纸有限公司副总经理、总经理。现任浙江景兴纸业股份有限公司副总 经理，平湖市景兴造纸有限公司董事、总经理、财务负责人，浙江景兴板纸有限公司副总经理。 程敏女士，中国籍，现年 39 岁，大专学历。曾任职于上海世界时装有限公司、华亭宾馆、日本 太阳机械制作所。现任浙江景兴纸业股份有限公司副总经理。 王志明先生，中国籍，现年 39 岁，大专学历。曾任平湖市第二造纸厂团支部书记、统计员、企 管科科长，生产制造部技术员，企划部、人事工资部主管，销售部经理、总经理助理、营销部经理。 现任浙江景兴纸业销售有限公司总经理、浙江景兴纸业股份有限公司副总经理。 (三)董事、监事、高管人员年度报酬情况 1、报酬的决策程序和确定依据：在本公司任职的董事、监事高级管理人员，根据其工作岗位和 - 15 - 2007 年年度报告全文 工作业绩，按公司现行的薪酬制度和绩效考核体系的规定确定年度报酬。 2、经股东大会的批准，公司的独立董事在公司领取独董津贴 5 万元。独立董事、外部董事、外 部监事为出席本公司召开会议发生的差旅费等由本公司负责承担。 3、报酬实际支付情况： 报告期内领取的报酬总额 是否在股东单位或其 姓 名 职 务 (万元) 他关联单位领取薪酬 朱在龙 董事长 60.00 - 徐俊发 副董事长、财务总监、副总经理 50.00 - 汪为民 副董事长 - 是 戈海华 董事、总经理 50.00 - 姚洁青 董事、董事会秘书 20.00 - 盛晓英 董事 16.00 罗远跃 董事 - 是 石井洋一郎 董事 - 是 潘煜双 独立董事 1.60(注 1) - 史惠祥 独立董事 1.60(注 1) - 张耀权 独立董事 1.60(注 1) - 柳春香 独立董事 1.60(注 1) - 田锦梅 独立董事 1.60(注 1) - 沈强 监事 - - 沈守贤 监事 14.00 - 鲁富贵 监事 12.00 - 江云根 副总经理 50.00 - 王志明 副总经理 35.00 - 程敏 副总经理 8.40 - 合计 - 323.40 - 注 1：报告期内公司董事会、监事会换届，董事会新聘 5 名独立董事，独立董事津贴每年 5 万元， 自 2007 年 9 月开始领取。 (四)报告期内董事会、监事会换届情况 报告期内，公司第二届董事会、监事会进行了换届选举。公司原五位独立董事任期已满，不再 担任公司独立董事，2007 年 9 月 5 日召开的 2007 年第三次临时股东大会选举了潘煜双、史惠祥、 张耀权、柳春香、田锦梅为公司第三届董事会独立董事，选举朱在龙、徐俊发、汪为民、戈海华、 姚洁青、盛晓英、罗远跃、石井洋一郎为公司非独立董事；选举沈强、沈守贤、鲁富贵为三届监事 会监事，其中沈守贤为职工监事。 三届一次董事会选举朱在龙为董事长，选举徐俊发、汪为民为副董事长，三届一次监事会选举 - 16 - 2007 年年度报告全文 沈强为监事会召集人。 新聘任的董事、监事未发现有《公司法》第 147 条所规定的情况，也未发现有被中国证监会确 定为市场禁入者而禁入未解除的情形。 二、公司员工情况 1、 截至本报告期末，公司员工总数为 1491 名。 2、员工构成汇总表(含子公司)： 分类类别 类别项目 人数(名) 占职工总人数比例(%) 生产人员 903 60.56 销售人员 91 6.10 技术人员 295 19.79 专业构成 财务人员 20 1.34 行政人员 182 12.21 合计 1491 100 大专及以上 475 31.86 高中、中专 739 49.56 教育程度 初中及以下 277 18.58 合计 1491 100 公司按规定参加社会统筹养老保险，目前公司没有需要承担费用的离退休员工。 - 17 - 2007 年年度报告全文 第六节 公司治理结构 一、公司的治理情况 报告期内，公司严格按照《公司法》、《证券法》、《上市公司治理准则》、《深圳证券交易 所股票上市规则》和中国证监会有关法律法规等的要求，不断地建立和完善公司的治理结构，根据 相关管理部门出台和修订的各项国家法律、法规条文，制订并修订了公司的各项相关制度规定，并 以公司治理专项活动为契机，不断完善法人治理结构，及时整改发现的问题，进一步规范公司运作， 提高公司治理水平。截至报告期末，公司治理实际情况基本符合中国证监会发布的有关上市公司治 理的规范性文件的要求。 (一)关于股东与股东大会 报告期内公司严格按照《上市公司股东大会规则》和《公司股东大会议事规则》等的规定和要 求，召集、召开股东大会，能够确保全体股东特别是中小股东享有平等地位，充分行使自己的权力。 (二)关于公司与控股股东 报告期内公司控股股东行为规范，没有超越公司股东大会直接或间接干预公司的决策和经营活 动的行为。公司拥有独立的业务和经营自主能力，在业务、人员、资产、机构、财务上独立于控股 股东，公司董事会、监事会和内部机构独立运作。 (三)关于董事与董事会 报告期内公司严格按照《公司章程》规定的选聘程序聘用董事；董事会的人数及人员构成符合 法律法规和《公司章程》的要求。公司全体董事能够依据《董事会议事规则》、《独立董事议事规 则》、《中小企业板块上市公司董事行为指引》等制度开展工作，认真出席董事会和股东大会，积 极参加相关知识的培训，熟悉有关法律法规。 (四)关于监事与监事会 报告期内公司监事会成员没有发生变动，监事会的人数及构成符合法律、法规的要求。公司监 事能够按照《监事会议事规则》等的要求，认真履行自己的职责，对公司重大事项、关联交易、财 务状况、董事和高级管理人员的履职情况等进行有效监督。 (五)关于绩效评价和激励约束机制 公司正逐步完善和建立公正、透明的董事、监事和经理人员的绩效评价标准和激励约束机制， - 18 - 2007 年年度报告全文 公司经理人员的聘任公开、透明，符合法律法规的规定。 (六)关于相关利益者 公司充分尊重和维护相关利益者的合法权益，实现社会、股东、公司、员工等各方利益的协调 平衡，共同推动公司持续、稳健发展。 (七)关于信息披露与透明度 公司已指定董事会秘书为公司的投资者关系管理负责人，负责公司的信息披露与投资者关系的 管理，接待股东的来访和咨询；报告期内严格按照有关法律法规的规定和《公司信息披露管理制度》 在指定的报刊、网站真实、准确、及时的披露信息，并确保所有股东有公平的机会获得信息。 二、公司董事长、独立董事和其他董事履行职责情况 (一)独立董事出席董事会的情况 1、报告期内，独立董事出席董事会的情况如下 独立董事姓名 应出席次数 亲自出席次数 委托出席次数 缺席次数 是否连续两次未亲自出席会议 潘煜双 5 5 0 0 否 史惠祥 5 5 0 0 否 张耀权 5 4 1 0 否 柳春香 5 5 0 0 否 田锦梅 5 5 0 0 否 公司独立董事5名，占董事会成员的三分之一以上，其中潘煜双女士、柳春香女士为专业会计人 士，符合中国证监会颁布的《关于在上市公司建立独立董事制度的指导意见》的要求。报告期内他 们都能认真负责地参加各次董事会，列席股东大会，诚实勤勉地履行独立董事的职责，对公司的相 关事项进行独立的判断，发表客观公正的独立意见，对公司的健康发展发挥了积极的作用。 2、独立董事对公司有关事项提出异议的情况 报告期内，公司独立董事未对公司董事会的议案及相关事项提出异议。 (二)董事长及其他董事履行职责情况 董事出席董事会会议的情况： 是否连续两次未亲 董事姓名 具体职务 应出席次数 亲自出席次数 委托出席次数 缺席次数 自出席会议 朱在龙 董事长 11 11 0 0 否 副董事长、财务总监、 徐俊发 11 11 0 0 否 副总经理 - 19 - 2007 年年度报告全文 汪为民 副董事长 11 10 1 0 否 戈海华 董事、总经理 11 11 0 0 否 姚洁青 董事、董事会秘书 11 11 0 0 否 盛晓英 董事 11 11 0 0 否 罗远跃 董事 8 8 0 0 否 石井洋一郎 董事 8 7 1 0 否 潘煜双 独立董事 5 5 0 0 否 史惠祥 独立董事 5 5 0 0 否 张耀权 独立董事 5 4 1 0 否 柳春香 独立董事 5 5 0 0 否 田锦梅 独立董事 5 5 0 0 否 公司董事长及其他董事均能严格按照《中小企业板块上市公司董事行为指引》的要求履行职责， 忠诚于公司和股东利益，在职权范围内以公司利益为出发点行使权力，严格避免自身利益与公司利 益冲突。勤勉尽责，以作为董事理应具备的知识、技能和经验积极努力地履行职责，督促公司遵守 法律、法规、规章、上市规则和公司章程，尽力保护公司及股东特别是社会公众股股东的权益。 三、公司与控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面的情况 公司董事长朱在龙先生为公司的控股股东，自公司成立以来，严格按照《公司法》、《证券法》 等有关法律、法规和《公司章程》的要求规范运作，在业务、资产、人员、财务、机构等方面完全 独立于控股股东，具有独立完整的业务及自主经营能力，具有独立的供应、生产和销售系统。 (一)业务独立方面 公司业务独立于控股股东及其关联人，业务结构完整，自主独立经营，不依赖于股东或其它任 何关联方。公司与控股股东之间无同业竞争，控股股东不存在直接或间接干预公司经营的情形。 (二)人员独立方面 公司在劳动、人事、工资管理等各方面均独立于控股股东，公司高级管理人员目前均在公司领 取薪酬，不存在有关法律法规禁止的兼职情况。 (三)资产独立方面 公司拥有独立的生产经营场所，拥有独立完整的供应、生产和销售系统及配套设施、土地使用 权、房屋所有权的等资产，不存在控股股东及其关联人占用或支配公司资产的情况。 (四)机构独立方面 公司设置了健全的组织机构体系，各机构、部门与股东单位完全分开，独立运作，不存在与控 - 20 - 2007 年年度报告全文 股股东职能部门之间的从属关系。 (五)财务独立方面 公司设有独立的财务部门，建立了独立的会计核算体系和财务管理制度，独立进行财务决策。 公司独立开设银行账户，独立纳税。 四、公司内控制度的建立和健全情况 (一)子公司的内部控制 公司依据章程的规定，依据《子公司管理制度》，统一财务政策和人力资源规划，建立了严格 的目标经营责任制，实行全面预算管理。统一资金控制、资源集约调控、资产风险预警、内部审计、 责任追究等相关制度；统一内部控制制度、对外担保制度、投资管理制度等重大制度的授权和审批 流程；通过定期和不定期管理审计及时掌握各子公司经营管理情况。 (二)会计内部控制 在固定资产、货币资金、会计核算、会计电算化、报销、成本管理、预算/控制、报表及分析、 融资、担保、销售与收款、固定资产和在建工程的投入上均严格按照公司相关内部控制制度执行， 保证了会计资料真实、完整，保护了资产的安全、完整，未发现重大违规和账实不符现象。 (三)关联交易的内部控制 根据《公司章程》及《关联交易管理办法》有关规定，为避免由关联交易产生利益冲突，董事 会审议有关关联交易事项时，严格履行了关联董事回避制度，股东大会审议有关关联交易事项时， 严格履行了关联股东回避制度，股东大会决议公告充分披露非关联股东的表决情况。不存在重大遗 漏或重大隐瞒。 (四)对外担保的内部控制 对外担保遵循了合法、审慎、互利、安全的原则，严格控制了担保风险。 公司对外提供的担保都经过了必要决策程序，且主要集中在为公司全资或控股子公司提供的担 保上。不存在与中国证监会《关于规范上市公司与关联方资金往来及上市公司对外担保若干问题的 通知》(证监发[2003]56 号)及《关于规范上市公司对外担保行为的通知》(证监发[2005]120 号) 相违背的情况。 (五)募集资金使用的内部控制 募集资金严格按照《募集资金管理制度》的规定申请、审批、专户存储、专款专用，保荐机构、 - 21 - 2007 年年度报告全文 独立董事、监事会对募集资金的使用和管理充分行使了监督权，保障了募集资金的正常使用。 公司开设了募集资金专项存储账户，并与存放募集资金的商业银行及保荐人签订了募集资金三 方监管协议。 (六)重大投资的内部控制 重大投资遵循了合法、审慎、安全、有效的原则，严格按公司章程、《董事会议事规则》、《股 东大会议事规则》等相关制度执行，有效地控制了投资风险，保障了投资效益。 (七)信息披露的内部控制 公司严格执行了《重大信息内部报告制度》和《信息披露事务管理制度》的相关规定。 公司在信息公开披露之前，将信息知情者控制在最小的范围内，内部人士接触股价敏感资料不 超过其需要知悉的程度,未在内部刊物或其他媒体中披露尚未公开的敏感资料；相关的信息披露义务 人和内部知情人对未公开披露的信息负有保密义务，同时与聘请的中介机构制定了保密协议，切实 防止信息在公开披露前泄露。公司及时披露了定期报告，年度财务报告未被出具非标准无保留意见。 各项重大事件均按制度规定披露，未发生过泄秘事件和内幕交易行为。 五、董事会对公司内控的总体评价 公司董事会认为：公司在报告期内能够不断完善法人治理结构，提高公司治理和规范运作水平， 现有内部控制制度已基本建立健全并已得到有效执行，公司的内控体系与相关制度能够适应公司管 理的要求和发展的需要，能够对编制真实公允的财务报表提供合理的保证，能够对公司各项业务的 健康运行及公司经营风险的控制提供保证。随着国家法律法规的逐步深化完善和公司不断发展的需 要，公司需进一步建立健全和深化内控制度，同时也将在实际工作中对修改后的内部控制进行有效 的执行和实施。 六、公司治理专项活动情况总结 根据中国证监会[2007]28号文《关于开展加强上市公司治理专项活动有关事项的通知》、深圳 证券交易所深证上[2007]39号《关于做好加强上市公司治理专项活动有关工作的通知》、浙江省监 管局浙江证监上市字[2007]31号《关于做好加强上市公司治理专项活动有关工作的通知》，公司董 事会于2007年4月20日正式启动公司治理活动经历动员和方案拟定阶段、自查阶段、公众评议阶段、 整改提高阶段四个不同阶段并于10月31日前完成了专项治理的全部工作。 浙江省证监局号对公司进行了现场检查，并出具了浙证监上市字[2007]84号《关于对景兴纸业 公司治理情况综合评价和整改建议的通知》，认为公司已经按照证监会《关于开展加强上市公司治 理专项活动有关事项的通知》的要求，对照自查事项逐条开展自查，报送的自查报告与公司规范运 作、独立性、透明度等公司治理实际情况基本相符；整改计划明确、可行。深交所发审部出具了发 - 22 - 2007 年年度报告全文 审部公司治理评价函[2007]第16号文《关于对浙江景兴纸业股份有限公司治理状况的综合评价意见》 认为公司治理机构较健全，三会运作、信息披露等方面未发现严重违规行为，公司治理状况及提出 的整改计划基本符合《关于开展加强上市公司治理专项活动有关事项的通知》等相关规定的要求。 在深交所及浙江省证监局的监督和辅导下，公司对照治理相关规定，在组织结构设置、制度体 系和制度执行等三个方面的开展了全面自查，通过对公司的组织结构进行重新认识，对制度进行重 新梳理并对制度执行力进行重新评估后，查找出公司在治理结构方面存在的不足，并采取的相应的 整改措施，努力建立起组织合理、制度健全、执行到位的公司治理体系，确立真正意义上的现代企 业制度，保证公司持续健康发展。并在以下方面成效显著： 1、健全和完善公司内控制度，强化制度执行力 公司在保荐机构和律师的辅导下对公司现有的内控制度进行梳理，在公司原已形成系统的内部 制度汇编的基础上，根据《公司法》、《证券法》和证监会、交易所、财政部以及其他相关国家机 关的新规定、新条款及时对本公司内控制度进行相应的补充和修补。 公司同时对下属子公司及各部门的相关制度进行系统检查，保持公司的整体形象，杜绝低级矛 盾存在的风险。为此，在专项活动工作小组的组织下，在全公司范围内进行了全体中层干部(包括下 属子公司)的培训交流工作，通过学习，各项制度在员工心中得到了深化，取得了很好的效果，也进 一步强化了制度的执行有效性。 2、引入竞聘机制，激发管理活力 针对自查中发现的聘任经理层未引入竞聘机制的问题，为了建立“想干事的人有机会，能干事 的人有舞台，干成事的人有位置”的干部竞争激励机制，2007年8月底，上届经理层届满任届时，公 司内部首次启用了竞聘机制。面向公司全体人员发出通知，本着唯才是举的原则，坚持公平、公正、 公开，采取竞聘答辩、业绩考核、领导评议的综合考评方式。在公平、公正、公开的前提下本次竞 聘取得了圆满的成功，为公司的发展选出了优秀的管理团队，更为重要的是建立了一种机制，开通 了优秀的管理人才走上高级管理人员位置的通道。 3、加强公平信息披露教育，细化投资者关系管理 为切实增强公司人员对信息披露事务管理制度和重大信息内部报告制度的了解，在公司董事会 秘书办公室的组织下对各涉及信息披露事项的各部门、子公司以及具体涉及信息披露事项的人员进 行培训和宣讲。同时还召集公司及子公司的各部门负责人进行培训，讲解了公司及各子公司信息收 集传递程序，就涉及的具体工作事项提出要求，要求做到层层落实和安排，做到该报告的事情一件 不漏，该披露的事情规范披露，保证了公司信息公告的真实性、准确性、及时性和完整性，进一步 提高了信息披露的工作质量。 - 23 - 2007 年年度报告全文 同时，公司根据中小企业板上市公司公平信息披露指引的要求，在进行投资者关系活动时要求 投资者签订保密协议，并建立完备的档案管理，在公司内部普及和强化信息披露公平性的教育，维 护投资者的合法权益。 4、确保公司内部审计工作独立性和有效性 公司财务部是整个企业的核心部位，公司的内部审计部门则是财务部的审查监督部门，应该严 格与其分开设立，以保证内部审计的独立性与准确性。根据证监局现场检查后提出的整改建议，公 司已将审计部调整到隶属于审计委员会下由董事会审计委员会直接管理，人员也与财务部门分离， 并已新招聘人员充实审计部门的力量。公司将继续完善内部审计制度的可操作性，加强内部审计结 果的执行力度，提高公司内部对内审工作的重视程度，充分利用公司聘请的会计师事务所的力量， 提高内部审计人员的职业能力，从而使得内审工作和质量对公司经营的监督作用在实质上得到有效 提高。同时要求审计部严格按照公司内部审计制度和审计准则开展工作，要求审计工作有目标，有 计划，有方案，有结果。根据目标实施审计程序，取得充分、适当的审计证据，编制完善的审计工 作底稿，保证工作质量。 - 24 - 2007 年年度报告全文 第七节 公司股东大会情况简介 报告期内公司共召开了五次股东大会：2007 年第一次临时股东大会、2006 年年度股东大会、2007 年第二次临时股东大会、2007 年第三次临时股东大会、2007 年第四次临时股东大会。会议的召集、 召开与表决程序符合《公司法》等法律、法规及规范性文件以及《公司章程》的规定，上海通力律 师事务所委派律师见证股东大会，并出具了法律意见书，有关会议召开及披露具体情况如下： 会 议 届 次 会议召开时间 会议议题或会议决议刊登报纸及披露日期 2007 年第一次临时股东大会 2007 年 3 月 2 日 决议刊登于 2007 年 3 月 3 日的上海证券报、证券时报、巨潮资讯网 2006 年年度股东大会 2007 年 5 月 11 日 决议刊登于 2007 年 5 月 12 日的上海证券报、证券时报、巨潮资讯网 2007 年第二次临时股东大会 2007 年 6 月 25 日 决议刊登于 2007 年 6 月 26 日的上海证券报、证券时报、巨潮资讯网 2007 年第三次临时股东大会 2007 年 9 月 5 日 决议刊登于 2007 年 9 月 6 日的上海证券报、证券时报、巨潮资讯网 2007 年第四次临时股东大会 2007 年 12 月 6 日 决议刊登于 2007 年 12 月 7 日的上海证券报、证券时报、巨潮资讯网 - 25 - 2007 年年度报告全文 第八节 董事会工作报告 一、报告期内公司经营情况的回顾 (一)报告期内总体经营情况的回顾 1、公司报告期内总体经营情况 报告期内，公司的经营环境未发生重大变化，经营情况稳定。本报告期内主导产品高档牛 皮箱板纸市场需求继续保持增长势头，但公司受主要原材料进口废纸和木浆价格波动影响，公 司主导产品的毛利率水平略有下降。在董事会的正确领导下，公司通过发挥管理优势充分内部 挖潜有效地控制成本，促进节能降耗有效地降低成本，并适时提高公司主导产品销售价格，努 力降低因原料价格波动对公司盈利能力的影响，使公司实现了主营业务收入和利润稳步增长。 报告期内公司实现营业收入 113,028.17 万元，较上年同期增长 14.88%；实现营业利润 8,843.67 万元，较上年同期增长 3.44%；实现净利润 8,250.37 万元，较上年同期增长 41.33%。 公司利润的增加，主要是由于公司 45 万吨项目投产，营业收入有所上升，其次是公司下属子公 司享受税收优惠所致。 报告期内，公司首次公开发行的募集资金项目即 30 万吨项目以及 15 万吨技改项目于第四 季度正式投入生产，该生产线引进了国际最先进的造纸设备，使公司整体技术装备水平跃升到 一个新的高度，公司产能也由原来的 32 万吨扩大至 77 万吨，夯实了公司作为区域龙头的行业 地位，公司整体抗风险能力亦得到进一步的提升。 经中国证券监督管理委员会证监发行字[2007]370 号文核准，公司于 2007 年 11 月向社会公 开发行人民币普通股 9,300 万股，募集资金 11 亿元，为公司的事业扩张和实现持续发展提供了 强有力的资金保障。 2、报告期内公司主营业务及经营状况 1)主营业务范围 公司所处行业为造纸行业，经营范围为：绿色环保再生纸、特种纸及其它纸品及纸制品、 造纸原料的制造、销售。公司主要产品为牛皮箱板纸、白面牛卡纸、高强度瓦楞原纸和纸箱。 2)主营业务分行业、产品情况表 单位：(人民币)万元 - 26 - 2007 年年度报告全文 主营业务分行业情况 营业利润率 营业收入比上 营业成本比上 营业利润率比 分行业或分产品 营业收入 营业成本 (%) 年增减(%) 年增减(%) 上年增减(%) 原纸 93,703.13 73,930.95 21.10% 13.28% 15.43% -1.47% 纸箱 17,401.32 15,770.03 9.37% 14.14% 17.48% -2.58% 主营业务分产品情况 牛皮箱板纸 70,630.56 55,592.41 21.29% 18.69% 20.59% -1.24% 白面牛卡 9,596.24 7,738.10 19.36% -17.97% -13.54% -4.13% 高瓦纸 3,119.97 1,714.81 45.04% -13.12% -12.62% -0.31% 其他纸 10,356.36 8,885.64 14.20% 30.77% 26.29% 3.05% 纸箱 17,401.32 15,770.03 9.37% 14.14% 17.48% -2.57% 3)主营业务分地区情况 单位：(人民币)万元 地区 营业收入 营业收入比上年增减(%) 浙江地区 38,250.05 76.60% 上海地区 30,239.38 0.50% 江苏地区 17,538.37 -35.22% 其他地区 25,076.65 30.99% 4)占公司营业收入或营业利润 10%以上的主要产品的情况 占公司营业收入或营业利润 10%以上的主要产品的情况见主营业务分产品情况表 5)报告期内，公司的主营业务及其构成、主营业务盈利能力未发生重大变化。 6)报告期内，公司的主要产品业务、主营业务成本构成未发生重大变化。 7)报告期内主要供应商、客户情况 单位：(人民币)万元 前五名供应商采购金额合计 45,467.20 占采购总额比重 53.86% 前五名销售客户销售金额合计 15,912.65 占销售总额比重 14.08% - 27 - 2007 年年度报告全文 3、报告期内资产构成及各类费用同比变化情况及变化原因 1) 报告期内公司资产构成情况 单位：(人民币)万元 2007 年 12 月 31 日 2006 年 12 月 31 日 同比增减 项目名称 幅度(%) 金额 占资产比例(%) 金额 占资产比例(%) 应收款项 40,797.79 11.13 22,276.95 13.34 -2.21 存货 26,356.23 7.19 15,613.43 9.35 -2.16 长期股权投资 205.26 0.06 134.11 0.08 -0.02 固定资产 144,547.08 39.44 47,189.67 28.26 11.18 在建工程 18,245.52 4.98 16,409.06 9.83 -4.85 短期借款 80,414.80 21.94 29,950.00 17.93 4.01 长期借款 67,870.12 18.52 39,229.14 23.49 -4.97 2) 报告期内各类费用比变化情况 单位：(人民币)万元 指标名称 2007 年 12 月 31 日 2006 年 12 月 31 日 同比增减额 同比增减幅度(%) 销售费用 4,706.10 4,817.24 -111.14 -2.31 管理费用 3,791.57 2,985.21 806.36 27.01 财务费用 4,108.68 3,537.15 571.52 16.16 所得税 1,013.29 2,968.66 -1,955.37 -65.87 变动原因说明：所得税费用比 2006 年度减少 65.87％，主要是，1）下属子公司所得税优惠政策；2） 本公司自 2007 年 1 月 1 日起执行新准则引起所得税费用变化。 4、报告期内现金流量表同比变化情况 单位：(人民币)万元 同比增减幅度 指标名称 2007 年 12 月 31 日 2006 年 12 月 31 日 同比增减额 (%) 经营活动产生的现金流量净额 -25,161.38 15,264.16 -40,425.54 -264.84 投资活动产生的现金流量净额 -79,173.80 -41,138.54 -38,035.26 92.46 筹资活动产生的现金流量净额 176,554.05 42,186.73 -245,313.25 318.51 现金等价物净增加额 71,965.84 16,312.35 55,653.49 341.17 变动原因的说明： - 28 - 2007 年年度报告全文 1) 经营活动净现金流量净额减少，主要是由于报告期内 45 万吨项目投产，公司产能比 2006 年 度的 32 万吨扩大了 160％，对原材料的需求量也成倍增长。另一方面自 2006 年下半年以来，国际、 国内废纸和木浆价格出现了持续上涨，为应对原材料涨价，通过预付部分货款的形式提前锁定采购 成本。使得经营活动现金流出量比 2006 年大幅上升。 2) 投资活动产生的现金流量净额减少，主要是由于报告期内 45 万吨和 60 万吨募集资金项目建 设投入，以及 2500mm 瓦楞纸板项目、8000 万平方米包装项目的固定资产投入所致。 3) 筹资活动净现金流量增加，是由于公司在报告期内发行 A 股募集资金到位所致。 4) 现金及现金等价物净增加额增加，是由于公司在报告期内发行 A 股募集资金到位所致。 5、与公司经营相关的重要信息 1) 设备利用情况 公司注重设备维护和技改，设备的性能完好,一直保持较高的设备利用率,公司主要造纸生产 设备的利用率在 90%以上,主要的纸箱设备利用率在 80%以上。 2)订单的获取情况 公司十分重视品牌建设和服务意识，倡导客户价值、与客户共成长的理念，拥有长期和稳定 的客户群体并可取得稳定的订单。 3)产品销售或积压情况 报告期内公司主要产品的市场需求继续保持增长势头,产品销售情况良好，因预见到部分产品 的市场价格会在 2008 年初持续上升，为了享受市场价格上升的好处，公司在 2007 年年末主动增 加了此部分产品库存量。 4)主要技术人员变动情况 公司十分注重各类人才的吸收和培养，坚持“以人为本，留人留心”的信念，积极探索各种 激励制度，因此拥有一支稳定并不断发展壮大的技术人员队伍。 6、主要子公司的经营情况及业绩分析 1)公司下属子公司的基本情况 注册资本 持股比 公司名称 成立时间 主营业务 (万元) 例(%) 高档纸、纸板(绿色环保再生纸、 浙江景兴板纸有限公司 2007 年 3 月 USD4,450 75 特种纸及其它纸品)、纸制品及造 纸原料的制造、销售 平湖市景兴造纸有限公司 2000 年 4 月 17,000 100 牛皮箱板纸的生产、销售 - 29 - 2007 年年度报告全文 平湖市景兴包装材料有限公司 1997 年 10 月 2,000 95 纸箱的生产销售 生产、销售各种纸制品，包装装潢 南京景兴纸业有限公司 1999 年 1 月 USD580 70 印刷品印刷 重庆景兴纸业有限公司 2006 年 5 月 1,500 100 纸及纸制品的生产、销售 销售纸及纸制品、造纸原料的经 浙江景兴纸业销售有限公司 2006 年 7 月 1,000 100 营，各类商品及技术的进出口 重庆景兴包装有限公司 2006 年 12 月 USD382.99 75 纸及高档包装制品的生产与销售 实业投资、纸制品领域内的技术开 上海景兴实业投资有限公司 2007 年 3 月 10,000 100 发、技术转让、技术咨询、技术服 务 本色木浆、造纸助料、牛皮卡纸、 桂林宏基纸业有限公司 2004 年 4 月 500 100 挂面纸的生产与销售。 澳大利亚景兴国际贸易有限公司 2007 年 4 月 USD200 100 废纸的收购与销售。 销售纸板、纸塑复合材料，从事各 浙江景特彩包装有限公司 2007 年 12 月 3,000 75 类商品及技术的进出口业务 废旧物资收购、废旧纸张、塑料、 上海阳普废旧物资回收利用有限公司 2007 年 11 月 300 25 橡胶、电器机械及器材、建筑机械、 建筑材料、汽配、橡胶制品的销售。 2)报告期内主要子公司经营情况 ① 平湖市景兴造纸有限公司：该公司拥有单机18万吨A级牛皮箱纸板生产能力，为本公司主要利 润贡献者。截止2007年12月31日，平湖市景兴造纸有限公司的资产总额为64,123.82万元,净资 产20,157.80万元，2007年度实现的业务收入为51,941.08万元，同比下降5.74%，实现净利润 2,415.73万元，同比下降42.48%。本年度净利润下降主要是由于变更销售策略，采用产品集中 销售方法。 ② 浙江景兴纸业销售有限公司: 该公司主要负责本公司原纸及纸制品在华东及西南地区的销售 于本年度正式开展业务。截止2007年12月31日，浙江景兴纸业销售有限公司的资产总额为 43,113.81万元,净资产5,815.27万元，2007年度实现的主营业务收入109,174.18万元,净利润 4,814.94万元。 ③ 浙江景兴板纸有限公司:该公司所拥有的45万吨高档牛皮箱板纸生产能力于2007年10月份建成 投入使用。截止2007年12月31日，浙江景兴板纸有限公司的资产总额为141,812.47万元,净资产 27,310.71万元，2007年度实现的主营业务收入13,994.35 万元,净利润101.16万元。 ④ 平湖市景兴包装材料有限公司：该公司主导产品为纸箱、纸制品，截止2007年12月31日，平湖 市景兴包装材料有限公司的资产总额为11,857.51万元,净资产4,601.29万元，2007年度公司 - 30 - 2007 年年度报告全文 实现销售收入11,662.01万元，同比上升16.39%，实现净利润555.90万元，同比下降38.86%。 本年度利润下降主要是由于投资收益下降。 ⑤ 南京景兴纸业有限公司：该公司主导产品为纸箱，截止2007年12月31日，南京景兴纸业有限公 司的资产总额为6,336.56万元,净资产2,687.13万元，2007年度公司实现的业务收入为5,739.31 万元，同比上升9.82%，实现净利润16.52万元，同比上升33.78%。 ⑥ 重庆景兴纸业有限公司：主要负责公司产品在西南地区的销售和市场拓展并于本年度正式开展 业务，截止2007年12月31日，该公司的资产总额为5,661.68万元,净资产1,623.83万元，2007 年度实现的主营业务收入5,079.05万元,净利润101.26万元。 ⑦ 报告期内公司新增其他子公司的经营情况 i)上海景兴实业投资有限公司、澳大利亚景兴国际贸易有限公司在报告期内新设立的全资子公 司，尚未产生明显的效益； ii) 重庆景兴包装有限公司的8000万平方米纸箱项目在本报告期末投入试运行，尚未产生效益； iii)桂林宏基纸业有限公司为本公司在报告期内收购的全资公司，截止本报告期末，该公司恢 复生产并进行改扩建的项目尚在审批过程中； iv) 浙江景特彩包装有限公司于本报告期末刚刚注册设立，尚处于项目筹建中。 二、对公司未来发展的展望 (一) 行业发展趋势及公司的竞争格局 目前公司所处的高档包装纸板行业已具备了较高的市场化程度，竞争较为充分。就高档箱板 纸而言，进口产品的市场竞争力有限。主要原因是，经过近几年的技术和设备引进，国内外高档 包装纸板产品的质量差距已不大；而国外产品价格由于其人工费用、仓储费用、运输成本和环保 成本较高，生产成本高于国内产品。此外，由于交货及时，能满足产品规格、外观色泽等个性化 要求，国内用户倾向选择优质的国内产品。因此，目前国内箱板纸市场上的竞争，主要为国内大 型企业与境外造纸企业在国内设立的外商投资企业之间的竞争，竞争的重点主要集中在技术、规 模和管理等方面。 公司作为高档包装纸行业的专业生产厂家，是国内大型包装纸板生产企业之一，具有年产 77 万吨高档包装纸(箱板纸+瓦楞纸)的生产能力，是中国包装技术协会批准设立的“中国包装纸板开 发生产基地” 。公司主要产品包括高档牛皮箱板纸、白面牛皮卡纸、高强度瓦楞纸、纸箱等，其中 高档牛皮箱板纸和白面牛皮卡纸占公司销售收入总额的 70%以上，为公司的主导产品。 - 31 - 2007 年年度报告全文 目前公司产能在全国同类生产企业中居第三位，高档箱板纸产能在长三角地区居第一位。公 司目前和玖龙纸业、理文造纸同为中国浆纸商务网指定的“指导价格”信息发布商，在产品定价 方面具有一定的市场主导权。 (二) 公司市场份额变动的情况和趋势 2004 年、2005 年和 2006 年，公司的市场占有率分别为 2.34% 、2.28%和 2.20%。报告期内公司 45 万吨高档箱板纸生产线在 10 月份顺利投产,公司总产能达到 77 万吨，在国内市场的占有率将提 高到 5%以上，产能的扩张，不仅提高了公司的市场占有率，而且巩固了公司在长三角的包装龙头地 位。 (三) 2008 年度的经营计划 面临市场竞争日益加剧，主要原材料价格高位波动的严峻形势，2008 年，公司将坚持“归零” 的心态，一切从头开始，坚持“以执行为准则，以结果为导向，树立超越客户预期的心态，把服务 做到极致”的价值观，全力践行“与客户共成长，使客户的产品增值”的使命，进一步解放思想、 转变观念，深化完善内部管理体制改革，提高科学管理水平，内部挖潜，致力于发展循环经济，以 求变图存、可持续发展的创新精神，以诚信服务为核心的团队文化，为客户提供优质的包装纸板、 纸品，为股东提供丰厚的回报，推动工业包装的持续升级，实现上下游联动，做大做强主业的发展 战略。 2008 年度，公司将重点围绕以下几方面安排全年工作： 1、采取积极应对的措施，消除原料上涨给经营带来的负面影响，包括主动出击增加海内外原料 采购渠道，对部分产品进行主动性提价，以及充分挖掘内部潜力，改善生产工艺，在保证质量的前 提下，降低产品原材料的消耗，提高产品的合格率等，以有效降低因原料波动对公司盈利能力的影 响，并致力于建立长期成本优势。 2、依托消费升级，积极推进以宽幅正面八色彩色塑膜印刷及卷装连片纸塑复合的创新技术为核 心的彩印包装事业，建设浙江景特彩有限公司覆膜彩印生产线项目、新疆景特彩彩印包装纸箱项目 和赣州景特彩彩印包装纸箱生产线项目，确保按时投产，争取在年内形成 15,000 万平米的覆膜彩印 生产能力，16,000 万平米的彩印包装生产能力，并在此基础迅速拓展国内彩印包装市场，开创公司 的可持续发展之路，提高了公司的竞争力和盈利能力。 3、管理并使用好募集资金，有条不紊的推进募集资金项目 60 万吨高档包装纸生产线的建设， 在抓好现有工作的前提下，大力支持和协助新项目的开发管理工作，努力控制成本预算，保质保量 完成工程建设及配套工作。 - 32 - 2007 年年度报告全文 4、加强人力资源建设，倡导“以人为本”的方针，通过各项事业的长足扩张来锻炼团队并为员 工提供更多的发展机会，积极探索各项激励措施，培养和吸引更多的人才参与到景兴的事业中来， 为公司的快速发展提供源动力。 (四)资金需求及使用计划 2008 年，公司因产能的迅速扩张以及公司为充分把握消费升级带来的市场机遇，将加大产业向 下游延伸的项目投资力度，因此依然面临较为严峻的资金压力。上述资金除由公司 2007 年度产生的 利润解决外，公司仍需增加资金筹集能力。 (五) 公司未来发展的机遇和挑战 随着我国经济发展和商品出口的不断增加，箱板纸成为我国近几年发展最快、也最为景气的纸 种，07 年 10 月 31 日，国家发改委发布了《造纸产业发展政策》。 《造纸产业发展政策》在产能规划、 环保、产业布局、纤维原料、行业准入等方面都做出了具体的规定，规划了造纸产业发展方向，规 模和环保成为造纸产业发展的重要指标，而国家有关节能减排的坚定举措，也将使环保风暴在未来 会继续，随着国家关停中小纸厂的行动继续及加强，会有相当一部分规模和环保达不到要求的中小 纸厂被关停，产能将向优势企业集中，景兴纸业在长三角地位突出，公司主产品高档箱板纸前景看 好，作为优势企业，必然可分享行业的快速增长给公司发展带来的极大机遇。 同时，造纸行业作为典型的资金密集型行业，对资金的需求量非常大，公司在报告期内增发成 功，募集资金的到位，使公司的抗风险能力得到了加强，资金压力得到减轻，更重要的是为公司的 事业扩张和实现持续发展提供了强有力的资金保障。 目前包装纸行业虽说市场机遇很大，市场的消费需求也是只增不减，但行业内快速的规模扩张， 竞争激烈，给我们的原料、销售、利润都带来了一定的压力，公司同时也面临着以下几方面的挑战： 1、原材料供应及其价格波动带来的风险及对策 公司生产所需要的原材料为废纸和木浆。报告期内公司原材料占生产成本的平均比重为 65.68%，国际原料的供应及供应价格受到气候、国际政治局势以及国际市场供求关系的影响。报告 期内，进口废纸和木浆的价格都出现了大幅上涨。原料的供应及供应价格的变化将直接影响公司的 正常生产及制造成本，从而影响公司经营业绩。 正对上述情况，公司将经营中采取积极的主动出击的应对措施，包括增加海内外原料采购渠道， 对部分产品进行提价，以及充分挖掘内部潜力，改善生产工艺，在保证质量的前提下，降低产品原 材料的消耗，提高产品的合格率等，以有效降低因原料波动对公司盈利能力的影响。 - 33 - 2007 年年度报告全文 2、环保投入增加的风险及对策 造纸行业作为基础原材料工业，受到国家产业政策的重点支持。但由于造纸企业在生产过程中 会产生大量的废水，国家对造纸企业制定了严格的环保标准和业务规范，要求造纸企业的环保必须 达标。 公司生产所使用的纸浆为产生污染物较少的原木浆和废纸浆，不存在一般造纸企业的黑液污染 问题。公司通过对废水处理工程进行改造、引进国外先进的气浮水处理系统、增加白水回用等方式 加强污水排放的源头管理，公司污水排放量远低于行业平均水平。同时，公司的污水经过初步处理 后，排往嘉兴市污水管网，污水治理社会化，大大降低了公司污水处理的固定资产投入。公司自设 立以来没有发生污染事故和纠纷，也没有因违反环保法律法规而受到处罚。为了加强环境保护工作， 公司建立了《环境污染防治制度》等制度，按照 ISO14001：2004 标准要求建立公司环境管理体系， 并通过了万泰认证中心 ISO14001：2004 环境管理体系认证，公司具备较强的应对国内环保政策及标 准变化的能力。但是随着国家对环保重视程序的提高，如果国家出台新的规范和政策，要求造纸行 业执行更为严格的环保标准，公司将可能需要增加环保投入，从而影响公司的经营成本和经营业绩。 三、公司投资情况 (一)、报告期内募集资金使用和存放情况 1、募集资金使用情况 根据公司2007年度第二次临时股东大会决议，经中国证券监督管理委员会证监发行字[2007]370 号《关于核准浙江景兴纸业股份有限公司公开发行股票的通知》的核准，2007年11月公司采取网上、 网下定价发行的方式向社会公众发行人民币普通股9,300万股，每股面值1元，发行价为13.09元，募 集资金总额为117,053.07万元。 - 34 - 2007 年年度报告全文 募集资金使用情况对照表 募集资金总额 117,053.07 本年度投入募集资金总额 变更用途的募集资金总额 -- 已累计投入募集资金总额 变更用途的募集资金总额比例 -- 截至期末 是否已 募集资金 本年度 截至期末 累计投入 项目达到 变更项 调整后投 截至期末承诺 截至期末 承诺投资项目 承诺投资 投入金 累计投入 金额与承 可使用状 目(含部 资总额 投入金额 投入进度 总额 额 金额 诺投入金 期 分变更) 额的差额 年产 60 万吨高 120,941.00 档包装纸技术改 否 120,941.00 120,941.00 8,372.44 11,466.83 109,474.17 9.48% 2009年 (注1) 造工程 合计 — 120,941.00 120,941.00 120,941.00 8,372.44 11,466.83 109,474.17 9.48% 2009年 未达到计划进度原因 -- 项目可行性发生重大变化的情况说明 -- 募集资金投资项目实施地点变更情况 -- 募集资金投资项目实施方式调整情况 -- 募集资金投资项目先期投入及置换情况 公司以自有资金累计投入 5,864.43 元，截止本报告出具日尚未 2007 年 12 月 7 日股东大会批准公司使用 60,000 万元闲置募 用闲置募集资金暂时补充流动资金情况 12 月 7 日至 2008 年 5 月 6 日止。公司就相关事项履行了审批 会和保荐人均发表了明确的同意意见。 项目实施出现募集资金结余的金额及原因 -- 募集资金其他使用情况 -- 注 1：公司募集资金项目实施进度资金安排为第一年固定资产投资 44,860 万元，第二年固定资产投资 67,291 万 募集资金于 2007 年 11 月到位。 35 2007 年年度报告全文 2、募集资金存放和管理情况 1)募集资金管理办法的制定与执行情况 公司对募集资金实行了专户存储制度，同时为规范公司募集资金管理，公司依照深交所《中 小企业板上市公司募集资金管理细则》制定了《募集资金管理制度》，对本公司募集资金的存储、 使用、变更、监督等各方面进行规范，并在实际运用中有效地得到了执行。 2)募集资金三方监管协议的签订与执行情况 根据《中小企业板上市公司募集资金管理细则》及公司《募集资金管理办法》的要求，2007 年 11 月 18 日，公司与保荐机构中信建投证券有限责任公司分别与中国建设银行股份有限公司 平湖支行、以及中信银行股份有限公司嘉兴分行按照相关规定签订了《募集资金三方监管协议》。 该三方监管协议内容与深交所的协议范本不存在重大差异。保荐人、银行均依据协议规定对募 集资金的使用进行了严格的监管，保荐人有权随时对募集资金的管理和使用情况进行现场检查， 确保了募集资金使用的合法合规。 3)截至 2007 年 12 月 31 日募集资金专户存储情况如下表所示 开户银行 银行账号 账户类别 账户余额(单位：元) 中信银行股份有限公司嘉兴分行 7333010183900053018 募集资金专户 438,495,019.65 中国建设银行股份有限公司平湖支行 3001637335059888588 募集资金专户 77,803,505.50 3、会计师事务所对公司募集资金年度使用及存放情况的鉴证情况 安永大华会计师事务所有限责任公司对公司 2007 年度募集资金存放与使用情况进行了审核 并出具安永大华业字(2008)第 329 号的专项鉴证报告，报告认为公司董事会关于募集资金年度 使用和存放情况的说明与实际情况相符。 4、会计师事务所对报告期内募集资金项目前期投入的专项审核意见 安永大华会计师事务所有限责任公司对公司募集资金项目投入包括公司以银行融资方式对 项目进行先期投入情况进行了审核，并出具(2008)第 435 号文《浙江景兴纸业股份有限公司 60 万吨高档包装纸板技改募集资金项目先期投入情况专项鉴证报告》。 36 2007 年年度报告全文 (二)非募集资金投资的重大项目情况 1、2007 年 2 月，公司下属重庆景兴纸业有限公司与日本纸张纸浆商事株式会社在重庆共同 投资设立中日合资重庆景兴包装有限公司。重庆包装注册资本为 382.99 万美元，其中重庆景兴以 土地使用权及部分人民币现金出资 287.24 万美元(折合人民币 2,250 万元)，占注册资本的 75%。 公司设立后建设的 8000 万平米包装纸箱生产线于本报告期末投入试运行。 2、2007 年 3 月，公司以现金出资 1 亿元人民币设立全资子公司上海景兴实业投资有限公司。 3、2007 年 3 月，公司以在建中的三十万吨项目的部分资产以及部分现金出资与澳大利亚 CHX& CLY PTY LTD 公司共同设立中外合资浙江景兴板纸有限公司。浙江景兴板纸有限公司注册 资本为 4,450 万美元，其中公司以等值于 3,115 万美元的实物资产与等值于 222.5 万美元的人民币 现金认缴出资，占注册资本的 75%。该公司所拥有 45 万吨牛皮纸生产线于 2007 年第四季度正式 投入使用,本报告期内实现主营业务收入 13,994.35 万元,净利润 101.16 万元。 4、公司与日本制纸株式会社、日本纸张纸浆商事株式会社)签署关于浙江日纸纸业有限公司(下 称“浙江日纸”)51%股权之股权转让协议，以浙江日纸 2007 年 8 月 31 日经审计的净资产为基准， 确定收购价格为 5,624,855.24 美元。收购完成后,本公司将持有浙江日纸 51%股权，截止报告期末， 收购工作尚未全部完成。 四、执行新会计准则后会计政策、会计估计变更及其对公司的财务状况和 经营成果的影响 根据财政部《关于印发〈企业会计准则第1号——存货〉等38项具体准则的通知》(财会〔2006〕 3号)等规定，本公司自2007年1月1日起执行财政部2006年发布的《企业会计准则》，并对公司财务 报表按照《企业会计准则第38号——首次执行企业会计准则》以及其他相关规定，对要求追溯调 整的项目在相关会计年度进行了追溯调整，追溯调整事项如下： 1、公司原所得税费用采用应付税款法核算，按照新会计准则要求，公司采用资产负债表债务 法核算所得税费用，此项会计政策的变更影响数为：调增2007年初递延所得税资产751,817.55元， 调增未分配利润638,581.08元，调增少数股东权益113,236.47元。 2、企业在首次执行日以前已经持有的对子公司的长期股权投资，应在首次执行日进行追溯调 整，视同该子公司自最初即采用成本法核算，执行新会计准则后，按照子公司宣告分派现金股利 或利润中应分得的部分，确认投资收益。此项会计政策的变更影响数为：调增2007年初合并留存 收益348,795.65元，调减2007年初母公司资本公积198,802.61元，调减2007年初母公司留存收益 46,067,546.50元。 3、在执行企业会计准则前，本公司对借款费用的核算方法采用：为购建固定资产所借入的专 37 2007 年年度报告全文 门借款，发生的利息、折价或溢价的摊销费用和汇兑差额，在同时符合以下条件时予以资本化， 计入该项资产的成本：①资产支出已经发生；②借款费用已经发生；③为使资产达到预定可使用 状态所必要的购建活动已经开始。 执行新会计准则后，本公司对借款费用的核算方法采用： 借款费用同时满足下列条件的，才能开始资本化： ① 资产支出已经发生； ② 借款费用已经发生； ③ 为使资产达到预定可使用或者可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开始。 购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态时，借款费用停止资 本化。之后发生的借款费用计入当期损益。 在资本化期间内，每一会计期间的利息资本化金额，按照下列方法确定： ① 专门借款以当期实际发生的利息费用，减去暂时性的存款利息收入或投资收益后的金额 确定； ② 占用的一般借款，根据累计资产支出超过专门借款部分的资产支出加权平均数乘以所占 用一般借款的加权平均利率计算确定。 由于对借款费用的会计政策变更采用未来适用法，故其对公司财务状况的影响取决于公司 工程项目进度与累计支出以及银行借款筹措的具体安排。 五、董事会日常工作情况 (一)董事会会议情况及披露情况 会 议 届 次 会议召开时间 会议议题或会议决议刊登报纸及披露日期 二届十五次董事会 2007 年 2 月 12 日 会议决议刊登于 2007 年 2 月 14 日的上海证券报、证券时报、巨潮资讯网 二届十六次董事会 2007 年 4 月 13 日 会议决议刊登于 2007 年 4 月 16 日的上海证券报、证券时报、巨潮资讯网 二届十七次董事会 2007 年 4 月 26 日 会议决议刊登于 2007 年 4 月 27 日的上海证券报、证券时报、巨潮资讯网 二届十八次董事会 2007 年 6 月 7 日 会议决议刊登于 2007 年 6 月 8 日的上海证券报、证券时报、巨潮资讯网 二届十九次董事会 2007 年 6 月 25 日 会议决议刊登于 2007 年 6 月 25 日的上海证券报、证券时报、巨潮资讯网 二届二十次董事会 2007 年 8 月 20 日 会议决议刊登于 2007 年 8 月 21 日的上海证券报、证券时报、巨潮资讯网 三届一次董事会 2007 年 9 月 5 日 会议决议刊登于 2007 年 9 月 6 日的上海证券报、证券时报、巨潮资讯网 三届二次董事会 2007 年 10 月 12 日 会议决议刊登于 2007 年 10 月 13 日的上海证券报、证券时报、巨潮资讯网 三届三次董事会 2007 年 10 月 29 日 会议决议存于公司董事会秘书办公室(仅对 2007 年三季报进行审议并表决通过) 三届四次董事会 2007 年 11 月 20 日 会议决议刊登于 2007 年 11 月 21 日的上海证券报、证券时报、巨潮资讯网 三届五次董事会 2007 年 12 月 6 日 会议决议刊登于 2007 年 12 月 7 日的上海证券报、证券时报、巨潮资讯网 报告期内，公司董事严格按照《公司法》等法律法规及《公司章程》的规定按时参加董事会会 38 2007 年年度报告全文 议，认真履行职责，对公司经营决策的科学性和客观性，对公司的发展战略等，发挥了积极的作用。 本年度，董事长召集并主持11次董事会会议，勤勉尽责，规范运作，严格董事会集体决策机制，审 慎行使职权。独立董事按时参加董事会会议，独立公正地履行职责，对公司董事会的各项议案及其 他事项未提出异议。 (二)董事会对股东大会决议的执行情况 报告期内，公司董事会严格按照《公司法》、《公司章程》的规定和要求，认真履行职责并全面 执行了公司股东大会决议的全部事项. 1、利润分配情况 根据2007年5月11日召开的公司2006年度股东大会决议，公司以2006年末股本总额23,000万股为 基准，向全体股东按每10股送股票红利3股(含税)，每10股派发现金红利1.00元(含税)。董事会于2007 年5月22日在上海证券报、证券时报和巨潮资讯网站刊登了《浙江景兴纸业股份有限公司2006年度分 红派息公告》，并于2007年5月28日向全体股东实施了分配。 2、上市发行及其它与上市相关的授权执行情况 经中国证券监督管理委员会证监发行字[2007]370号文核准，公司于2007年11月向社会公开发行 人民币普通股9,300万股，每股面值人民币1元，每股发行价格为人民币13.09元，公司公开发行的股 票于2007年11月14日上市，其中公司实际控制人朱在龙认购的400万股承诺自上市起3年内不减持， 其余8,900万股于上市当日流通。公司总股本由29,900万股增至39,200万股。发行完成后，董事会按 照股东大会的授权完成了公司章程修改。外商投资企业批准证书变更的申请已经提交至商务部，正 在办理过程中。 (三)审计委员会的履职情况的汇总报告 董事会审计委员会按照《公司董事会议事规则》、《审计委员会议事规则》、《审计委员会对年度 财务报告审议工作规则》的有关规定，并根据中国证监会《关于做好上市公司2007 年度报告工作的 通知》以及深圳证券交易所《关于做好中小企业板上市公司2007年年度报告工作的通知》，2007年度 公司审计委员会具体的履职情况如下： 1、报告期内公司董事会审计委员会工作情况 公司董事会审计委员会由3名董事组成，其中主任委员由专业会计人士担任。公司建立了审 计委员会工作规程。审计委员会审阅了公司编制的未经会计师审核的财务会计报表，形成书面 审阅意见。 39 2007 年年度报告全文 审计委员会委员分别在不同的时间点与安永大华会计师事务所有限责任公司负责公司审计 项目的负责人进行了多次沟通，内容包括：审计计划、审计工作进展情况以及财务报表是否严 格按照新企业会计准则及公司有关财务制度规定编制等问题，沟通效果良好，审计委员会比较 充分地行使了职权、履行了职责。 2、董事会审计委员会的财务报告审议意见 1)审计委员会关于年审注册会计师进场前公司出具的财务会计报表的审议意见： 通过与公司财务人员及管理层的沟通，阅读相关会计资料后，委员会认为公司财务会计报 表完全遵循了新会计准则的要求；报表较全面地反映了企业经营活动内容，会计信息真实、完 整。 2)审计委员会关于年审注册会计师出具初步审计意见后的审阅意见： 通过与年审注册会计师沟通初步审计意见后、以及了解公司审计工作进展情况后，委员会 认为：审计工作总体上按工作计划进度进行；公司会计资料是真实、完整的，财务报表是严格 按照新企业会计准则的要求编制的，经审计的公司财务报告及其附注客观反映了公司2007年度 的经营状况和财务成果。 3)审计委员会关于安永大华会计师事务所有限责任公司从事本年审计工作的总结报告全文如 下： 公司董事会: 安永大华会计师事务所有限责任公司(以下简称“安永大华”)对浙江景兴纸业股份有限公 司(以下简称“景兴纸业”)2007年度的审计工作，内容主要是对公司年度经营情况报告(资产负 债表、利润表、股东权益变动表和现金流量表以及财务报表附注)进行审计评价，同时对募集资 金的存放、使用、监管以及募投项目先期投入的情况进行了鉴证。年度审计结束后，会计师事 务所对公司的年度审计结论以书面方式出具了无保留意见的审计报告。在会计师事务所审计期 间，审计委员会和内部审计部门进行了跟踪配合，现将事务所本年的审计情况作如下评价： 一、 基本情况 安永大华与公司董事会、监事会和高管层进行了必要的沟通，通过对公司内部控制等情况 的了解后会计事务所与公司签订了审计业务约定书。在业务约定书中规定了2007 年度审计的总 费用为108.4万元人民币，不存在或有收费项目。 安永大华于2007 年12月15 日成立审计小组，于2008 年2月13 日进入公司开始进行年度审 计。经过约26日的审计工作，审计小组完成了所有审计程序，取得了充分适当的审计证据，并 向审计委员会提交了无保留意见的审计报告。 40 2007 年年度报告全文 二、关于会计师事务所执行审计业务的会计师遵守职业道德基本原则的评价 1、独立性评价 安永大华所有职员未在景兴纸业任职并未获取除法定审计必要费用外的任何现金及其他任 何形式经济利益；会计师事务所和本公司之间不存在直接或间接的相互投资情况，也不存在密 切的经营关系；会计师事务所对公司的审计业务不存在自我评价，审计小组成员和本公司决策 层之间不存在关联关系。在本次审计工作中安永大华及审计成员始终保持了形式上和实际上的 双重独立，遵守了职业道德基本原则中关于保持独立性的要求。 2、专业胜任能力评价 审计小组组成人员具有承办本次审计业务所必需的专业知识和相关的职业证书，能够胜任 本次审计工作，同时也能保持应有的关注和职业谨慎性。 三、 审计范围及出具的审计报告、意见的评价 1、 审计工作计划评价 在本年审计过程中，审计小组通过初步业务活动制定了总体审计策略和具体的审计计划， 为完成审计任务和减小审计风险做了充分的准备。 2、具体审计程序执行评价 审计小组在根据公司的内部控制的完整性、设计的合理性和运行的有效性进行评价的基础 上确定了实施控制性测试程序和实质性测试程序。在控制性测试审计程序中为了获得内部控制 有效运作的审计证据，审计小组执行了重新执行内部控制和穿行测试程序。在实质性测试审计 程序中审计人员执行了细节测试和实质性分析程序，为各类交易、账户余额、列报认定获取了 必要的审计证据。 3、对会计师事务所出具的审计报告意见的评价 审计小组在本年度审计中按照中国注册会计师审计准则的要求执行了恰当的审计程序，为 发表审计意见获取了充分、适当的审计证据。事务所对财务报表发表的无保留审计意见是在获 取充分、适当的审计证据的基础上做出的。 四、对会计师事务所提出的改进意见的评价 在审计过程中，审计小组对本公司提出的改进意见是从实际出发的，是实事求是的。公司 对其提出的改进意见已经采纳，部分已经开始了实施改进。 41 2007 年年度报告全文 五、关于对是否继续保持客户关系的建议 从聘任安永大华到本年度审计业务完毕，安永大华为公司提供了较好的服务。根据其服务 意识、职业操守和履职能力。我公司自2003年以来，一直聘请安永大华会计师事务所有限责任 公司作为公司的年审中介机构，该所连续为我公司服务时间已达5年。为进一步提高公司的审计 质量，经双方友好协商，我公司不再聘任该所作为年审的中介机构。在此，对该所为我公司所 作的工作表示感谢。 经考察，公司拟聘请浙江天健会计师事务所为我公司年审中介机构。该所于1998年成立， 是具有证券从业资格的会计师事务所，且该所在浙江省内有着丰富的审计经验，业务范围十分 广泛，具有多种执业资格，符合有关法规的要求。 董事会审计委员会 二00八年四月六日 3、薪酬与考核委员会的履职情况汇总报告 报告期内，公司董事会薪酬与考核委员会依据《公司章程》 、公司《董事会薪酬与考核委员会工 作细则》，结合公司人力资源部拟定的《高级管理人员薪酬绩效考核方案》，对公司董事、监事、高 级管理人员的薪酬情况进行了考核，委员会认为公司制定考核办法与考核方案，能比较客观全面公 正地评价高管的工作成果，通过高管薪酬与绩效持钩，能大大提高高管工作的热情和责任心。2007 年度董事会和管理层在原料价格大幅上升，市场竞争加剧的情况下，仍保持了良好的经营业绩，并 在2007年度内实现了A股的增发，为公司的发展奠定了扎实的基础，出色地完成年初制定生产经营 目标，因此，公司董事、监事及高管人员在2007年度所取得的薪酬是合理的。 六、公司 2007 年度利润分配预案 经安永大华会计师事务所有限责任公司审计，2007年度公司实现的净利润为82,503,749.03元。 根据《公司章程》规定，按母公司净利润的10%提取法定盈余公积5,158,561.75元，母公司年末可供 投资者分配的利润为88,608,886.46元。 由于公司45万吨牛皮纸项目投产后，公司流动资金需求大幅增加，同时，公司加快实施产业链 向下游延伸战略时，也会面临着较大的项目投入资金需求。因此，为缓解公司资金紧张的局面，本 次利润分配预拟定为不分配，也不用公积金转增资本。资金主要用于补充流动资金，以及用于向产 业向下游延伸的项目投资资金。 七、投资者关系管理情况 报告期内，根据相关法规及公司《投资者关系管理制度》的规定，公司董事会秘书作为投资者 42 2007 年年度报告全文 关系管理的负责人，组织并实施了报告内公司的投资者关系管理工作。公司高度重视投资者关系和 投资者关系管理。公司通过指定信息披露媒体准确、及时、完整地完成了信息披露工作，通过各种 途径和方式最大限度地保证投资者与公司信息交流的畅通。 1、公司于2007 年4月23 日(星期一)下午15：00－17：00 在深圳证券信息有限公司提供的网上 平台举行2006 年年度报告网上说明会，公司董事长朱在龙先生，独立董事朱锡坤先生，公司副董事 长、副总经理、财务总监徐俊发先生，董事会秘书姚洁青女士，保荐机构代表徐炯炜先生参加本次 说明会，并就公司经营情况、发展前景等与投资者了广泛的沟通。 2、公司于2007 年6月14 日(星期四)15：00－17：00 在深圳证券信息有限公司提供的网上平台 举办“公开发行股票网上说明会”，出席本次说明会的人员有：公司董事长朱在龙先生、董事兼总经 理戈海华先生、副董事长兼财务负责人徐俊发先生、董事兼董事会秘书姚洁青女士、保荐代表人徐 炯炜先生，就公司2007年度公开发行新股的相关事宜与投资者进行沟通。 3、公司于2007年10月31日(星期三)14：00－17：00在深圳证券信息有限公司提供的网上平台举 办网上增发路演。参加网上路演的人员有：公司董事长朱在龙先生，副董事长汪为民先生，公司董 事、董事会秘书姚洁青女士，董事、总经理助理、财务部总经理盛晓英女士，保荐代表人徐炯炜先 生，中信建投证券有限责任公司负责本公司增发项目主办人彭波先生、中信建投证券有限责任公司 投资银行业务董事王琴女士，就公司增发以及经营情况、发展规划等与投资者进行交流。 4、公司设立并披露了董秘、证券事务代表的信箱，指定专人负责公司与投资者的联系电话，耐 心认真地回答投资者咨询，将投资者关心的问题及时反馈给公司管理层，加强投资者和管理层之间 的互动。 5、报告期内，为保证公司增发的成功，公司组织了三次机构投资者沟通，根据《深圳证券交易 所中小企业板上市公司公平信息披露指引》的要求，建立了完备的投资者关系管理档案，详细地做 好各次接待的资料存档工作并按《指引》要求合理、妥善地安排机构投资者、分析师等特定对象到 公司现场参观、直接沟通，确保所有投资者均可以获悉同样的信息。 公司指定信息披露媒体为：上海证券报、证券时报、巨潮资讯网 八、其他需要披露的事项 报告期内，公司无其他应披露事项。 43 2007 年年度报告全文 第九节 监事会工作报告 一、监事会会议情况 报告期内，公司监事会共召开了五次会议，具体情况如下： 会 议 届 次 会议召开时间 会议议题或会议决议刊登报纸及披露日期 二届七次监事会 2007 年 4 月 13 日 会议决议刊登于 2007 年 4 月 16 日的上海证券报、证券时报、巨潮资讯网 二届八次监事会 2007 年 4 月 26 日 本次会议决议备案于公司董事会秘书办公室(会议仅审阅 2007 年一季度报告) 二届九次监事会 2007 年 8 月 20 日 会议决议刊登于 2007 年 8 月 21 日的上海证券报、证券时报、巨潮资讯网 三届一次监事会 2007 年 9 月 5 日 会议决议刊登于 2007 年 9 月 6 日的上海证券报、证券时报、巨潮资讯网 三届二次监事会 2007 年 10 月 29 日 本次会议决议备案于公司董事会秘书办公室(会议仅审阅 2007 年三季度报告) 二、监事会对 2007 年度有关事项发表的独立意见 (一)公司依法运作的情况 公司监事会依据《公司法》等相关法律法规和《公司章程》的有关规定以及赋予的职责，对公 司2007年依法运作，董事、高级管理人员执行职务等情况进行了监督，并列席了股东大会和董事会 会议。监事会认为公司重大决策的依据充分，决策程序合法有效；公司通过不断完善治理结构，建 立了较完善的内部控制制度，董事会严格按照《公司法》和《公司章程》等规定规范运作，决策合 理，认真执行了股东大会的各项决议，忠实履行了诚信义务；公司董事和高级管理人员执行公司职 务时，无违反法律、法规、公司章程或损害公司利益的行为。 (二)公司募集资金运用情况 监事会对 2007 年度公司募集资金的使用情况进行了有效的监督，认为公司募集资金的使用能严 格按照《募集资金管理细则》的规定执行，募集资金的实际用途符合公司承诺的募集资金项目投向， 合法、合规，不存在违规使用募集资金的情况。 (三)公司财务的情况 报告期内，公司监事会对公司的财务状况进行了认真、细致的检查，监事会认为，公司设有独 立的财务部门，建有独立的财务账册进行独立核算，财务内控制度健全，财务运作规范，财务状况 良好。安永大华会计师事务所有限责任公司对公司2007年度财务报告出具的标准无保留意见审计报 告，监事会认为报告真实、公允地反映公司2007年度的财务状况和经营成果。 44 2007 年年度报告全文 (四)公司关联交易情况 公司2007年度未发生日常性关联交易，与公司股东上海九龙山股份有限公司之间的金额2亿元互 保符合公司实际发展的经营需求，其决策程序合法，不存在损害公司和其他的股东利益的情形。 (五)公司对外担保及收购、出售资产情况 2007年度公司对外担保、对外投资都经过了必要的决策程序，合法合规，未存在损害部分股东 权益或造成资产流失的情况。 45 2007 年年度报告全文 第十节 重要事项 一、重大诉讼仲裁事项 本年度公司无重大诉讼、仲裁事项。 二、报告期内，公司收购及出售资产、吸收合并事项 (一)报告期内公司无出售资产、吸收合并事项 (二)报告期内公司收购资产事项 1、报告期内，公司向周健平、龙晓艳、刘清华等三人收购桂林宏基纸业有限责任公司 100%的 股权，股权收购款为 1,500 万元人民币，股权转让协议生效日为 2007 年 6 月 7 日，目前，股权转让 所涉及资产已经全部过户。桂林宏基纸业有限责任公司为本公司的全资子公司。 2、报告期内，公司向日本制纸株式会社收购其持有的浙江日纸纸业有限公司的51%的股权，股 权收购价格以浙江日纸2007 年8 月31 日经审计的净资产为基准，确定为5,624,855.24 美元，股权 转让合同的生效日期为2007年12月6日，截止报告期末，相关变更手续尚在办理过程中。 三、报告期内发生的重大关联交易事项 (一)报告期内公司未发生日常性关联交易事项 (二)因担保事项发生的关联交易 1、关联方向公司提供的担保： 截止报告期末，公司股东上海九龙山股份有限公司为本公司全资子公司平湖市景兴造纸有 限公司广东发展银行股份有限公司余杭支行 5,000 万元的借款提供担保。 2、公司向关联方提供的担保： 见本章节第五部分重大合同及其履行情况中的对外担保情况。 公司独立董事及保荐机构就该关联事项发表独立意见，上述事项的决策情况及相关内容公 司在 《上海证券报》、《证券时报》以及指定信息披露网站 http://www.cninfo.com.cn 上予 以披露。 46 2007 年年度报告全文 四、报告期内，公司不存在控股股东及其附属企业非经营性占用公司资金 的情况 五、报告期内重大合同及其履行情况 (一)报告期内，公司未发生且没有以往年度发生但延续至本报告期的重大托管、承包、 资产租赁等事项 (二)公司对外担保情况 单位：(人民币)万元 公司对外担保情况(不包括对子公司的担保) 发生日期 担保金额 担保对象名称 担保类型 担保期 是否履行完毕 是否为关联方担保 (协议签署日) (万元) 上海九龙山股份有限公司 2007 年 11 月 16 日 5,000.00 信用担保 6 个月 否 是 浙江晨光电缆股份有限公司 2007 年 03 月 29 日 5,000.00 信用担保 12 个月 否 否 报告期内担保发生额合计(万元) 10,000.00 报告期末担保余额合计(万元) 10,000.00 公司对子公司的担保情况 报告期内对子公司担保发生额合计(万元) 87,469.80 报告期末对子公司担保余额合计(万元) 87,469.80 公司担保总额情况(包括对子公司的担保) 担保总额 97,469.80 担保总额占公司净资产的比例 51.46 其中： 为股东、实际控制人及其关联方提供担保的金额 5,000.00 直接或间接为资产负债率超过 70％的被担保对象提供的债务担保金额 66,500.00 担保总额超过净资产 50％部分的金额 2763.15 上述三项担保金额合计 71,500.00 (三)公司独立董事对报告期内公司对外担保情况的意见 公司独立董事在审核报告期内的对外担保情况后认为：公司在实施上述担保时均已严格按照《公 司法》、《股票上市规则》、《公司章程》等有关规定，执行对外担保的有关决策程序，履行对外 担保情况的信息披露义务，如实提供了公司全部对外担保事项，信息披露准确、完整，担保风险已 充分揭示，不存在违规对外担保的情况，公司能够严格控制对外担保的风险，没有明显迹象表明公 司可能因对外担保承担连带清偿责任，不存在“证监发字[2003]56 号”、“证监发[2005]120 号” 文、《股票上市规则》等规定相违背的情形。 47 2007 年年度报告全文 (四)报告期内公司未发生且没有以往年度发生但延续至本报告期委托他人进行现金资 产管理的情况。 六、公司或持股 5%以上股东在本年度内或持续到本年度末的承诺事项及履 行情况 (一)公司的承诺事项及履行情况 公司因为建设募集资金项目 60 万吨高档包装纸板技术改造项目及子公司技改项目截止报告期 末尚有金额为 125,800,854.45 元的设备采购合同未履行完毕。公司将按照合同规定全面履行相关义 务。 (二)持股 5％以上股东的承诺事项及履行情况 1、 截至本报告期末，公司持股 5%以上股东严格履行了并将继续履行在首开公开发行《招股说 明书》中披露的承诺的事项。 2、2007 年 9 月，朱在龙参与了公司 2007 年度增发 A 股的认购，并承诺所认购的 400 万股股份 自上市之日起的 36 个月内不转让，不委托他人管理，也不由本公司回购。截止报告期末，朱在龙发 行了上述承诺。 七、公司聘任会计师事务所情况 报告期内，公司继续聘用安永大华会计师事务所有限责任公司为公司的审计机构，该机构已经 连续五年为公司提供审计服务，其签字注册会计师汪阳、兰佳连续为公司提供服务自公司上市之日 起未满三年。为进一步提高公司的审计质量，经双方友好协商，我公司不再聘任该所作为公司 2008 年年审的中介机构。在此，对该所为我公司所做的工作表示感谢。 经考察，拟聘请浙江天健会计师事务所为我公司年审中介机构。该所于 1998 年成立，是具有证 券从业资格的会计师事务所，且该所在浙江省内有着丰富的审计经验，业务范围十分广泛，具有多 种执业资格，符合有关法规的要求。 八、报告期内公司、公司董事会、董事及高级管理人员没有受到中国证监 会稽查、中国证监会行政处罚、通报批评、证券交易所公开谴责及其他行 政管理部门处罚的情况。 48 2007 年年度报告全文 九、报告期内公司公告的索引 公告编号 公告时间 内 容 临 2007-001 2007 年 1 月 16 日 关于上海九龙山股份有限公司互保事宜的进展公告 临 2007-002 2007 年 1 月 25 日 关于收购控股子公司浙江景兴集团造纸有限公司剩余股权的进展公告 临 2007-003 2007 年 2 月 9 日 对外投资暨关联交易公告 临 2007-004 2007 年 2 月 14 日 二届董事会十五次会议决议公告 临 2007-005 2007 年 2 月 14 日 召开 2007 年第一次临时股东大会的通知 临 2007-006 2007 年 2 月 14 日 外投资暨变更募集资金投资项目实施方式公告 临 2007-007 2007 年 2 月 14 日 对外担保(互保)事项的公告 临 2007-008 2007 年 2 月 28 日 2006 年度业绩快报 临 2007-009 2007 年 3 月 3 日 2007 年第一次临时股东大会决议公告 临 2007-010 2007 年 3 月 8 日 关于对外投资的公告 临 2007-011 2007 年 3 月 24 日 关于对外投资的进展公告 临 2007-012 2007 年 4 月 7 日 关于对外担保事项的进展公告 临 2007-013 2007 年 4 月 16 日 2006 年年度报告摘要 临 2007-014 2007 年 4 月 16 日 二届董事会十六次会议决议公告 临 2007-015 2007 年 4 月 16 日 第二届监事会第七次会议决议公告 临 2007-016 2007 年 4 月 16 日 日常关联方交易的公告 临 2007-017 2007 年 4 月 16 日 对外担保事项的公告 独立董事关于对公司与关联方资金往来及对外担保情况等相关事项的独立 临 2007-018 2007 年 4 月 16 日 意见 临 2007-019 2007 年 4 月 16 日 董事会关于募集资金年度存放与使用情况的专项说明 临 2007-020 2007 年 4 月 17 日 关于召开 2006 年年度股东大会的通知 临 2007-021 2007 年 4 月 18 日 关于与下属公司签署垫资协议的公告 临 2007-022 2007 年 4 月 17 日 举行 2006 年年度报告网上说明的公告 临 2007-023 2007 年 4 月 17 日 一季度业绩预告公告 临 2007-024 2007 年 4 月 17 日 2006 年年度报告更正公告 临 2007-025 2007 年 4 月 27 日 二届董事会第十七次会议决议公告 临 2007-026 2007 年 4 月 27 日 2007 年第一季度报告 临 2007-027 2007 年 5 月 9 日 关于召开 2006 年年度股东大会的提示性公告 临 2006-028 2007 年 5 月 12 日 2007 年年度股东大会决议公告 临 2006-029 2007 年 5 月 22 日 2006 年分红派息公告 临 2007-029 2007 年 5 月 24 日 董事会提示性公告 临 2007-030 2007 年 5 月 31 日 关于与上海九龙山股份有限公司互保事宜的进展公告 临 2007-031 2007 年 6 月 8 日 第二届董事会第十八次会议决议公告 临 2007-032 2007 年 6 月 8 日 关于召开 2006 年第二次临时股东大会的通知 临 2007-033 2007 年 6 月 8 日 关于向控股子公司提供银行融资担保的公告 临 2007-034 2007 年 6 月 8 日 关于前次募集资金使用情况专项说明的公告 临 2007-035 2007 年 6 月 13 日 关于举行公开发行股票网上说明会的公告 临 2007-036 2007 年 6 月 22 日 关于召开 2007 年第二次临时股东大会的提示性公告 临 2007-037 2007 年 6 月 26 日 2007 年第二次临时股东大会决议公告 临 2007-038 2007 年 6 月 26 日 第二届董事会第十九次会议决议公告 49 2007 年年度报告全文 临 2007-039 2007 年 6 月 26 日 关于加强公司治理专项活动的自查报告 临 2007-040 2007 年 7 月 21 日 关于电话号码升位的提示性公告 临 2007-041 2007 年 8 月 21 日 2007 年半年度报告摘要 临 2007-042 2007 年 8 月 21 日 二届董事会第二十次会议决议公告 临 2007-043 2007 年 8 月 21 日 第二届监事会第九次会议决议 临 2007-044 2007 年 8 月 21 日 关于建设年产 9.8 万吨未漂硫酸盐木浆技改工程林基地的对外投资公告 临 2007-045 2007 年 8 月 25 日 2007 年半年度报告更正公告 临 2007-046 2007 年 8 月 21 日 召开 2007 年第三次临时股东大会的通知 临 2007-047 2007 年 9 月 3 日 关于召开 2007 年第三次临时股东大会的提示性公告 临 2007-048 2007 年 9 月 4 日 关于修改召开 2007 年第三次临时股大会通知部分内容的提示性公告 临 2007-049 2007 年 9 月 6 日 董事会关于公司新建 45 万吨生产线投产的提示性公告 临 2006-050 2007 年 9 月 6 日 2007 年第三次临时股东大会决议公告 临 2007-051 2007 年 9 月 6 日 第三届董事会第一次会议决议公告 临 2007-052 2007 年 9 月 6 日 第三届监事会第一次会议决议公告 关于公司 2007 年公开发行股票申请获得中国证监会发行审核委员会审核通 临 2007-053 2007 年 9 月 22 日 过的公告 临 2007-054 2007 年 10 月 13 日 三届董事会第二次会议决议公告 临 2007-055 2007 年 10 月 13 日 关于公司治理专项活动的整改报告 临 2007-056 2007 年 10 月 24 日 关于建设年产 9.8 万吨未漂硫酸盐木浆技改工程林基地进展提示性公告 临 2007-057 2007 年 10 月 24 日 关于公开发行股票申请获中国证监会核准的公告 临 2007-058 2007 年 10 月 30 日 2007 年第三季度报告 临 2007-059 2007 年 10 月 30 日 增发招股意向书摘要 临 2007-060 2007 年 10 月 30 日 增发 A 股网下发行公告 临 2007-061 2007 年 10 月 30 日 增发 A 股网上发行公告 临 2007-062 2007 年 10 月 30 日 增发新股网上路演公告 临 2007-063 2007 年 11 月 1 日 增发 A 股提示性公告 临 2007-064 2007 年 11 月 6 日 增发 A 股发行结果公告 临 2007-065 2007 年 11 月 13 日 股份变动及增发 A 股上市公告书 临 2007-066 2007 年 11 月 21 日 三届董事会第四次会议决议公告 临 2007-067 2007 年 11 月 21 日 关于使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金的公告 临 2007-068 2007 年 11 月 21 日 关于与关联方进行互保事宜的公告 临 2007-069 2007 年 11 月 21 日 关于与平湖热电厂进行互保事宜的公告 临 2007-070 2007 年 11 月 21 日 关于召开 2007 年第四次临时股东大会的通知 临 2007-071 2007 年 12 月 3 日 关于召开 2007 年第四次临时股东大会的提示性公告 临 2007-072 2007 年 12 月 7 日 2007 年第四次临时股东大会决议公告 临 2007-073 2007 年 12 月 7 日 三届董事会第五次会议决议公告 临 2007-074 2007 年 12 月 7 日 关于收购浙江日纸纸业有限公司部分股权的公告 临 2007-075 2007 年 12 月 19 日 关于签订募集资金三方监管协议的公告 50 2007 年年度报告全文 十、新旧会计准则股东权益差异调节表对比披露表 单位：（人民币）元 2006 年报原披露 项目名称 2007 年报披露数 差异 原因说明 数 2006 年 12 月 31 日股东权益（原会计准则） 662,986,282.11 662,986,282.11 0.00 长期股权投资差额 其中：同一控制下企业合并形成的长期股权 投资差额 其他采用权益法核算的长期股权投资贷 方差额 拟以公允价值模式计量的投资性房地产 因预计资产弃置费用应补提的以前年度折旧 等 符合预计负债确认条件的辞退补偿 股份支付 符合预计负债确认条件的重组义务 企业合并 其中：同一控制下企业合并商誉的账面价值 根据新准则计提的商誉减值准备 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金 融资产以及可供出售金额资产 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金 融负债 金融工具分拆增加的权益 衍生金融工具 2007 年 1 月 1 日执行新 会计准则增加递延所 所得税 638,581.08 638,581.08 0.00 得税资产的，调增留存 收益。 少数股东权益 13,469,291.76 13,469,291.76 0.00 根据 2008 年 1 月 21 日 专家工作组意见第三 其他 348,795.65 348,795.65 条的规定，对已持有的 对子公司长期股权投 资差额进行追溯调整 根据 2008 年 1 月 21 日 专家工作组意见第三 2007 年 1 月 1 日股东权益（新会计准则） 677,442,950.60 677,094,154.95 348,795.65 条的规定，对已持有的 对子公司长期股权投 资差额进行追溯调整 51 2007 年年度报告全文 十一、净利润差异调节表 单位：（人民币）元 项目 金额 2006.1.1—12.31 净利润（原会计准则） 58,812,543.42 加：追溯调整项目影响合计数 21,611.92 其中：营业成本 销售费用 管理费用 公允价值变动收益 投资收益 78,972.60 所得税 -57,360.68 其他 减：原年度财务报表列示的少数股东损益 515,170.03 减：追溯调整项目影响少数股东损益 -56,848.65 2006.1.1—12.31 归属于母公司所有者的净利润（新会计准 58,375,833.96 则） 假定全面执行新会计准则的备考信息 一、加：其他项目影响合计数 2,982,001.43 其中：开发费用 债务重组损益 非货币性资产交换损益 投资收益 所得税 其他 2,982,001.43 二、加：追溯调整项目影响少数股东损益 -56,848.65 三、加：原年度财务报表列示的少数股东损益 515,170.03 2006.1.1—12.31 模拟净利润 61,816,156.77 52 2007 年年度报告全文 十二、利润表调整项目表 （2006.1.1—12.31） 单位：（人民币）元 项目 调整前 调整后 营业成本 774,738,631.04 777,926,751.01 销售费用 48,172,431.47 48,172,431.47 管理费用 31,395,185.57 29,852,087.73 公允价值变动收益 0.00 投资收益 0.00 11,621.55 所得税 29,629,237.66 29,686,598.34 净利润 58,297,373.39 58,375,833.96 53 2007 年年度报告全文 第十一节 财务报告 浙江景兴纸业股份有限公司 已审财务报表 2007年12月31日 54 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 目 录 页 次 一、 审计报告 56-57 二、 已审财务报表 合并资产负债表 58 -59 合并利润表 60 合并股东权益变动表 61 - 62 合并现金流量表 63 - 64 公司资产负债表 65- 66 公司利润表 67 公司股东权益变动表 68 - 69 公司现金流量表 70 - 71 财务报表附注 72 - 173 附录一 财务报表补充资料 1. 净资产收益率和每股收益 A – 1/2 2. 财务报表项目数据的变动分析 A – 3/6 3. 首次执行日股东权益调整修正分析 A–7 附录二 新旧会计准则净利润差异调节表 B-1 55 2007 年年度报告全文 审计报告 安永大华业字(2008)第328号 浙江景兴纸业股份有限公司全体股东： 我们审计了后附的浙江景兴纸业股份有限公司(“贵公司”)及其子公司(统称“贵集 团”)财务报表，包括2007年12月31日的合并及公司的资产负债表，2007年度合并及公 司的利润表、股东权益变动表和现金流量表以及财务报表附注。 一、管理层对财务报表的责任 按照企业会计准则的规定编制财务报表是贵公司管理层的责任。这种责任包括：(1) 设计、实施和维护与财务报表编制相关的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错 误而导致的重大错报；(2)选择和运用恰当的会计政策；(3)作出合理的会计估计。 二、注册会计师的责任 我们的责任是在实施审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注 册会计师审计准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守职业 道德规范，计划和实施审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保证。 审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的 审计程序取决于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风 险的评估。在进行风险评估时，我们考虑与财务报表编制相关的内部控制，以设计恰当 的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。审计工作还包括评价管理层选 用会计政策的恰当性和作出会计估计的合理性，以及评价财务报表的总体列报。 我们相信，我们获取的审计证据是充分的、适当的，为发表审计意见提供了基础。 56 2007 年年度报告全文 三、审计意见 我们认为，上述财务报表已经按照企业会计准则的规定编制，在所有重大方面公允 地反映了贵集团和贵公司2007年12月31日的财务状况以及2007年度的经营成果和现金 流量。 安永大华会计师事务所有限责任公司 中国注册会计师：汪 阳 中国 上海 中国注册会计师：兰 佳 2008年4月7日 57 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 合并资产负债表 2007年12月31日 人民币元 资产 附注六 2007年12月31日 2006年12月31日 流动资产： 货币资金 1 993,692,417.46 271,182,983.68 应收票据 2 117,225,131.26 42,094,208.18 应收账款 3/16 407,977,889.93 222,769,532.52 预付款项 4 136,203,618.99 15,411,817.22 其他应收款 5/16 7,065,761.86 2,803,522.03 存货 6/16 263,562,259.85 156,134,340.50 其他流动资产 - - 流动资产合计 1,925,727,079.35 710,396,404.13 非流动资产： 长期股权投资 7 2,052,618.50 1,341,093.30 固定资产 8 1,445,470,830.92 471,896,688.31 在建工程 9 182,455,225.66 164,090,588.34 工程物资 10 - 259,441,773.38 无形资产 11 105,777,786.59 55,865,099.48 商誉 12 789,725.66 789,725.66 长期待摊费用 13 708,226.78 - 递延所得税资产 14 1,734,657.12 751,817.55 其他非流动资产 15 - 5,372,100.00 非流动资产合计 1,738,989,071.23 959,548,886.02 资产总计 3,664,716,150.58 1,669,945,290.15 载于第69页至第179页的附注为本财务报表的组成部分 第58页至第71页的财务报表由以下人士签署： 法定代表人：朱在龙 主管会计工作负责人：徐俊发 会计机构负责人：盛晓英 58 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 合并资产负债表(续) 2007年12月31日 人民币元 负债及股东权益 附注六 2007年12月31日 2006年12月31日 流动负债： 短期借款 17 804,147,990.00 299,500,000.00 应付票据 18 18,550,000.00 2,500,000.00 应付账款 19 97,254,913.55 115,954,004.55 预收款项 20 11,820,328.19 5,865,906.76 应付职工薪酬 21 381,609.69 871,346.36 应交税费 22 19,231,286.37 12,387,156.81 应付股利 23 530,620.92 2,080,620.92 其他应付款 24 95,855,217.54 45,051,904.15 一年内到期的非流动负债 25 - 116,000,000.00 流动负债合计 1,047,771,966.26 600,210,939.55 非流动负债： 长期借款 26 678,701,200.00 392,291,400.00 递延所得税负债 14 2,555,524.61 - 非流动负债合计 681,256,724.61 392,291,400.00 负债总计 1,729,028,690.87 992,502,339.55 股东权益： 股本 27 392,000,000.00 230,000,000.00 资本公积 28 1,305,517,302.98 227,861,688.18 盈余公积 29 31,893,927.65 26,735,365.90 未分配利润 30 164,721,792.04 179,376,604.76 归属于母公司 股东权益合计 1,894,133,022.67 663,973,658.84 少数股东权益 31 41,554,437.04 13,469,291.76 股东权益合计 1,935,687,459.71 677,442,950.60 负债和股东权益总计 3,664,716,150.58 1,669,945,290.15 载于第69页至第179页的附注为本财务报表的组成部分 59 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 合并利润表 2007年度 人民币元 附注六 2007年 2006年 一、营业收入 32 1,130,281,725.46 983,902,682.04 减：营业成本 32 912,515,547.03 777,926,751.01 营业税金及附加 33 7,567,004.89 5,549,571.14 销售费用 47,061,015.64 48,172,431.47 管理费用 37,915,716.55 29,852,087.73 财务费用 34 41,086,750.81 35,371,516.99 资产减值损失 35 (4,339,476.96) 1,543,097.84 加：投资收益 36 (38,474.80) 11,621.55 其中：对联营企业 的投资收益 36 (38,474.80) (16,433.24) 二、营业利润 88,436,692.70 85,498,847.41 加：营业外收入 37/39 5,144,908.53 3,223,361.34 减：营业外支出 38 437,886.51 201,455.07 其中：非流动资产 处置损失 38 44,161.55 114,847.36 三、利润总额 93,143,714.72 88,520,753.68 减：所得税费用 40 10,132,882.60 29,686,598.34 四、净利润 83,010,832.12 58,834,155.34 归属于母公司股东的 净利润 82,503,749.03 58,375,833.96 少数股东损益 507,083.09 458,321.38 五、每股收益 基本每股收益 41 0.27 0.26 载于第69页至第179页的附注为本财务报表的组成部分 60 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 合并股东权益变动表 2007年度 人民币元 归属于母公司股东权益 股本 资本公积 盈余公积 未分配利润 小计 一、 上年年末余额 230,000,000.00 227,861,688.18 59,013,272.09 146,111,321.84 662,986,282.11 加：首次执行企业会计准则 - - (32,277,906.19) 33,265,282.92 987,376.73 二、 本年年初余额 230,000,000.00 227,861,688.18 26,735,365.90 179,376,604.76 663,973,658.84 三、 本年增减变动金额 (一)净利润 - - - 82,503,749.03 82,503,749.03 (二)直接计入股东权益的利得和损失 - - - - - 上述(一)和(二)小计 - - - 82,503,749.03 82,503,749.03 (三)股东投入和减少资本 1.股东投入资本 93,000,000.00 1,077,530,691.90 - - 1,170,530,691.90 2.其他 - 124,922.90 - - 124,922.90 (四)利润分配 1.提取盈余公积 - - 5,158,561.75 (5,158,561.75) - 2.对股东的分配 69,000,000.00 - - (92,000,000.00) (23,000,000.00) 四、 本年年末余额 392,000,000.00 1,305,517,302.98 31,893,927.65 164,721,792.04 1,894,133,022.67 载于第69页至第179页的附注为本财务报表的组成部分 61 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 合并股东权益变动表(续) 2006年度 人民币元 归属于母公司股东权益 股本 资本公积 盈余公积 未分配利润 小计 一、 上年年末余额 150,000,000.00 3,025,688.18 53,074,094.97 113,753,125.57 319,852,908.72 加：首次执行企业会计准则 - - (34,643,156.25) 35,552,072.41 908,916.16 二、 本年年初余额 150,000,000.00 3,025,688.18 18,430,938.72 149,305,197.98 320,761,824.88 三、 本年增减变动金额 (一)净利润 - - - 58,375,833.96 58,375,833.96 (二)直接计入股东权益的利得和损失 - - - - - 上述(一)和(二)小计 - - - 58,375,833.96 58,375,833.96 (三)股东投入和减少资本 股东投入资本 80,000,000.00 224,836,000.00 - - 304,836,000.00 (四)利润分配 1.提取盈余公积 - - 8,304,427.18 (8,304,427.18) - 2.对股东的分配 - - - (20,000,000.00) (20,000,000.00) 四、 本年年末余额 230,000,000.00 227,861,688.18 26,735,365.90 179,376,604.76 663,973,658.84 载于第69页至第179页的附注为本财务报表的组成部分 62 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 合并现金流量表 2007年度 人民币元 附注六 2007年 2006年 一、经营活动产生的现金流量： 销售商品、提供劳务收到的现金 1,308,050,183.73 1,102,545,532.31 收到的税费返还 3,262,654.13 3,149,804.59 收到其他与经营活动有关的现金 42 3,263,505.63 2,493,026.26 经营活动现金流入小计 1,314,576,343.49 1,108,188,363.16 购买商品、接受劳务支付的现金 1,376,977,331.01 781,660,651.05 支付给职工以及为职工支付的现金 37,043,966.07 28,085,193.21 支付的各项税费 78,421,510.85 84,121,251.28 支付其他与经营活动有关的现金 42 73,747,339.52 61,679,655.79 经营活动现金流出小计 1,566,190,147.45 955,546,751.33 经营活动产生的现金流量净额 45 (251,613,803.96) 152,641,611.83 二、投资活动产生的现金流量： 取得投资收益收到的现金 - 28,054.79 处置固定资产、无形资产和其他长期资产 收回的现金净额 131,000.00 323,664.34 投资活动现金流入小计 131,000.00 351,719.13 购建固定资产、无形 资产和其他长期资产支付的现金 783,118,996.42 411,737,083.14 投资支付的现金 750,000.00 - 取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 8,000,000.00 - 投资活动现金流出小计 791,868,996.42 411,737,083.14 投资活动产生的现金流量净额 (791,737,996.42) (411,385,364.01) 载于第69页至第179页的附注为本财务报表的组成部分 63 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 合并现金流量表(续) 2007年度 人民币元 附注六 2007年 2006年 三、筹资活动产生的现金流量： 吸收投资收到的现金 1,202,605,776.99 304,836,000.00 其中：子公司吸收少数 股东投资收到的现金 32,075,085.09 - 取得借款收到的现金 2,363,849,660.10 1,361,799,300.00 收到其他与筹资活动有关的现金 43 1,792,063.75 - 筹资活动现金流入小计 3,568,247,500.84 1,666,635,300.00 偿还债务支付的现金 1,677,600,000.00 1,157,050,841.02 分配股利、利润或偿付利息支付的现金 125,107,029.68 87,717,158.37 其中：子公司支付给少数股东的股利、利润 1,550,000.00 - 筹资活动现金流出小计 1,802,707,029.68 1,244,767,999.39 筹资活动产生的现金流量净额 1,765,540,471.16 421,867,300.61 四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 (2,530,238.68) - 五、现金及现金等价物净增加额 719,658,432.10 163,123,548.43 加：年初现金及现金等价物余额 263,489,164.38 100,365,615.95 六、年末现金及现金等价物余额 46 983,147,596.48 263,489,164.38 载于第69页至第179页的附注为本财务报表的组成部分 64 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 公司资产负债表 2007年12月31日 人民币元 资产 附注十五 2007年12月31日 2006年12月31日 流动资产： 货币资金 1 811,412,650.08 176,010,206.62 应收票据 2 50,044,790.58 9,314,057.21 应收账款 3/15 45,200,829.19 66,970,067.69 预付款项 4 19,199,626.43 3,910,248.41 应收股利 5 47,300,665.24 71,685,107.32 其他应收款 6/15 62,298,651.43 2,333,440.78 存货 7/15 43,323,530.30 42,068,269.80 流动资产合计 1,078,780,743.25 372,291,397.83 非流动资产： 长期股权投资 8 627,228,932.40 237,001,542.06 固定资产 9 109,980,414.94 119,859,190.10 在建工程 10 87,910,176.23 163,396,792.24 工程物资 11 - 258,574,254.88 无形资产 12 32,060,695.41 29,194,538.95 长期待摊费用 - - 递延所得税资产 13 316,995.33 470,672.31 其他非流动资产 14 - 5,372,100.00 非流动资产合计 857,497,214.31 813,869,090.54 资产总计 1,936,277,957.56 1,186,160,488.37 载于第69页至第179页的附注为本财务报表的组成部分 65 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 公司资产负债表(续) 2007年12月31日 人民币元 负债及股东权益 附注十五 2007年12月31日 2006年12月31日 流动负债： 短期借款 16 80,000,000.00 55,500,000.00 应付票据 17 - 8,000,000.00 应付账款 18 12,562,391.50 39,596,196.51 预收款项 19 4,891,884.93 12,345,948.82 应付职工薪酬 20 - 415,830.35 应交税费 21 9,529,163.30 5,138,196.70 其他应付款 22 11,498,184.60 38,192,892.14 一年内到期的非流动负债 23 - 16,000,000.00 流动负债合计 118,481,624.33 175,189,064.52 非流动负债： 长期借款 24 - 392,291,400.00 非流动负债合计 - 392,291,400.00 负债总计 118,481,624.33 567,480,464.52 股东权益： 股本 25 392,000,000.00 230,000,000.00 资本公积 26 1,305,293,519.12 227,762,827.22 盈余公积 27 31,893,927.65 26,735,365.90 未分配利润 28 88,608,886.46 134,181,830.73 股东权益合计 1,817,796,333.23 618,680,023.85 负债和股东权益总计 1,936,277,957.56 1,186,160,488.37 载于第69页至第179页的附注为本财务报表的组成部分 66 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 公司利润表 2007年度 人民币元 附注十五 2007年 2006年 一、营业收入 29 336,344,286.96 339,080,194.18 减：营业成本 29 293,304,321.69 269,191,136.33 营业税金及附加 30 2,904,925.18 2,276,600.97 销售费用 9,367,127.89 14,008,214.46 管理费用 15,786,573.69 14,812,782.29 财务费用 31 6,961,931.82 14,020,801.53 资产减值损失 32 (1,514,804.62) 594,823.31 加：投资收益 33 45,000,000.00 69,412,496.87 二、营业利润 54,534,211.31 93,588,332.16 加：营业外收入 34 387,105.00 47,502.55 减：营业外支出 35 156,271.57 112,912.53 其中：非流动资产 处置损失 35 - 47,912.53 三、利润总额 54,765,044.74 93,522,922.18 减：所得税费用 37 3,179,427.26 10,478,650.40 四、净利润 51,585,617.48 83,044,271.78 载于第69页至第179页的附注为本财务报表的组成部分 67 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 公司股东权益变动表 2007年度 人民币元 股本 资本公积 盈余公积 未分配利润 股东权益合计 一、 上年年末余额 230,000,000.00 227,961,629.83 34,783,404.09 171,730,666.73 664,475,700.65 加： 首次执行企业会计准则 - (198,802.61) (8,048,038.19) (37,548,836.00) (45,795,676.80) 二、 本年年初余额 230,000,000.00 227,762,827.22 26,735,365.90 134,181,830.73 618,680,023.85 三、 本年增减变动金额 (一) 净利润 - - - 51,585,617.48 51,585,617.48 (二) 直接计入股东权益的利得 - - - - - 和损失 上述(一)和(二)小计 - - - 51,585,617.48 51,585,617.48 (三) 股东投入和减少资本 股东投入资本 93,000,000.00 1,077,530,691.90 - - 1,170,530,691.90 (四) 利润分配 1. 提取盈余公积 - - 5,158,561.75 (5,158,561.75) - 2. 对股东的分配 69,000,000.00 - - (92,000,000.00) (23,000,000.00) 四、 本年年末余额 392,000,000.00 1,305,293,519.12 31,893,927.65 88,608,886.46 1,817,796,333.23 68 2007 年年度报告全文 载于第69页至第179页的附注为本财务报表的组成部分 69 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 公司股东权益变动表(续) 2006年度 人民币元 股本 资本公积 盈余公积 未分配利润 股东权益合计 一、 上年年末余额 150,000,000.00 3,612,081.33 28,895,991.02 138,743,949.11 321,252,021.46 加： 首次执行企业会计准则 - (198,802.61) (10,465,052.30) (59,301,962.98) (69,965,817.89) 二、 本年年初余额 150,000,000.00 3,413,278.72 18,430,938.72 79,441,986.13 251,286,203.57 三、 本期增减变动金额 (一) 净利润 - - - 83,044,271.78 83,044,271.78 (二) 直接计入股东权益的利得 - - - - - 和损失 上述(一)和(二)小计 - - - 83,044,271.78 83,044,271.78 (三) 股东投入和减少资本 1. 股东投入资本 80,000,000.00 224,836,000.00 - - 304,836,000.00 2. 其他 - (486,451.50) - - (486,451.50) (四) 利润分配 1. 提取盈余公积 - - 8,304,427.18 (8,304,427.18) - 2. 对股东的分配 - - - (20,000,000.00) (20,000,000.00) 四、 本年年末余额 230,000,000.00 227,762,827.22 26,735,365.90 134,181,830.73 618,680,023.85 载于第69页至第179页的附注为本财务报表的组成部分 70 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 公司现金流量表 2007年度 人民币元 附注十五 2007年 2006年 一、经营活动产生的现金流量： 销售商品、提供劳务收到的 现金 368,220,386.12 384,730,330.77 收到其他与经营活动有关的 现金 38 8,183,736.95 1,664,226.21 经营活动现金流入小计 376,404,123.07 386,394,556.98 购买商品、接受劳务支付的 现金 351,990,884.94 264,015,431.34 支付给职工以及为职工支付的 现金 12,865,728.62 10,543,364.98 支付的各项税费 21,418,465.39 34,248,567.27 支付其他与经营活动有关的 现金 38 25,859,818.69 23,986,403.13 经营活动现金流出小计 412,134,897.64 332,793,766.72 经营活动产生的现金流量 净额 41 (35,730,774.57) 53,600,790.26 载于第69页至第179页的附注为本财务报表的组成部分 71 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 公司现金流量表(续) 2007年度 人民币元 附注十五 2007年 2006年 二、投资活动产生的现金流量： 取得投资收益收到的现金 69,384,442.08 28,054.79 处置固定资产、无形资产和其他长期资产 收回的现金净额 30,000.00 33,500.00 收到其他与投资活动有关的现金 39 5,919,394.30 - 投资活动现金流入小计 75,333,836.38 61,554.79 购建固定资产、无形资产和其他长期资产 支付的现金 265,944,444.20 370,369,763.63 投资支付的现金 145,159,725.22 30,985,098.84 收购子公司现金流 8,000,000.00 - 支付其他与投资活动有关的现金 39 56,672,535.29 - 投资活动现金流出小计 475,776,704.71 401,354,862.47 投资活动产生的现金流量净额 (400,442,868.33) (401,293,307.68) 三、筹资活动产生的现金流量： 吸收投资收到的现金 1,170,530,691.90 304,836,000.00 取得借款收到的现金 830,000,000.00 875,299,300.00 收到其他与筹资活动有关的现金 40 1,792,063.75 - 筹资活动现金流入小计 2,002,322,755.65 1,180,135,300.00 偿还债务支付的现金 868,000,000.00 665,107,900.00 分配股利、利润或偿付利息支付的现金 54,918,054.71 64,848,110.49 支付其他与筹资活动有关的现金 - - 筹资活动现金流出小计 922,918,054.71 729,956,010.49 筹资活动产生的现金流量净额 1,079,404,700.94 450,179,289.51 四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 (1,394,795.28) - 五、现金及现金等价物 净增加额 641,836,262.76 102,486,772.09 加：年初现金及现金等价物余额 169,576,387.32 67,089,615.23 六、年末现金及现金等价物余额 42 811,412,650.08 169,576,387.32 72 2007 年年度报告全文 载于第72页至第179页的附注为本财务报表的组成部分 73 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注 2007年度 人民币元 一、 本集团的基本情况 浙江景兴纸业股份有限公司(以下简称“本公司”)前身为浙江景兴纸业集团有限 公司，系经浙江省计划与经济委员会、浙江省经济体制改革委员会以浙计经企 (1996)30号文批准，由平湖第二造纸厂改组成立的有限责任公司。1996年11月1 日取得由平湖市工商行政管理局换发的注册号为14668490-0的企业法人营业执 照，注册资本为7,800万元。 2001年8月23日经浙江省人民政府以浙上市〔2001〕61号文批准，本公司整体改 制为股份有限公司，并更名为浙江景兴纸业股份有限公司。本公司以2001年6月 30日的净资产按1：1的比例折股，注册资本变更为15,000万元，业经中磊会计 师事务所有限责任公司验证并出具中磊验字(2001)第3021号验资报告。本公司于 2001年9月26日换领了注册号为3300001008181号的企业法人营业执照。 2006年3月31日经中华人民共和国商务部以商外资资审字〔2006〕0233号批准 证书批准，本公司于2006年6月9日换领了注册号为企合浙总字第002443号的企 业法人营业执照(外资比例低于25%)。注册资本不变，仍为15,000万元。 2006年8月17日经中国证券监督管理委员会以证监发行字(2006)62号文《关于核 准浙江景兴纸业股份有限公司首次公开发行股票的通知》核准，本公司公开发行 新股不超过8,000万股，实际发行8,000万股，增加股本为8,000万元，变更后的 股本为23,000万元，业经安永大华会计师事务所有限责任公司验证并出具安永大 华业字(2006)第608号验资报告。 2006年9月15日，本公司在深圳证券交易所中小企业板上市。本公司于2006年 12月7日换领了注册号为企合浙总字第002443号的企业法人营业执照(外资比例 低于25％)，注册资本为23,000万元。法定代表人为朱在龙。 74 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 一、 本集团的基本情况(续) 2007年5月28日，根据2006年度股东大会决议，本公司按每10股转增3股的比例， 以未分配利润向全体股东转增股份总额6,900万股，每股面值1元，共计增加股本 6,900万元，变更后的股本为29,900万元，业经安永大华会计师事务所有限责任 公司验证并出具安永大华业字(2007)第620号验资报告。本公司于2007年8月22 日换领了注册号为330000400000326号的企业法人营业执照(外资比例低于25 ％)，注册资本为29,900万元。法定代表人不变。 2007年10月23日经中国证券监督管理委员会以证监发行字(2007)370号文《关于 核准浙江景兴纸业股份有限公司公开发行股票的通知》核准，本公司公开发行新 股不超过12,000万股，实际发行9,300万股，增加股本为9,300万元，变更后的股 本为39,200万元，业经大信会计师事务所有限公司验证并出具大信京验字 〔2007〕第0024号验资报告。工商变更手续正在办理之中。法定代表人仍为朱 在龙。 本公司总部位于浙江省平湖市曹桥镇。 本公司及子公司(统称“本集团”)主要经营范围包括：绿色环保再生纸、特种纸 及其它纸品及纸制品、造纸原料的制造、销售。 本集团主要产品为牛皮箱板纸、白面牛卡纸、高强度瓦楞原纸和瓦楞纸箱等。 截至2007年12月31日止，本公司累计发行股本总数39,200万股，详见附注六、 “26. 股本”。 本公司经济性质：股份有限公司，所属行业：造纸业。 本集团的最终控股股东和实际控制人均为自然人朱在龙先生。 75 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 二、 财务报表的编制基础及遵循企业会计准则的声明 本财务报表按照中国财政部2006年颁布的企业会计准则(包括基本准则、具体准 则、应用指南和其他相关规定，下同)编制。 根据财政部《关于印发〈企业会计准则第1号——存货〉等38项具体准则的通知》 (财会〔2006〕3号)等规定，本公司自2007年1月1日起执行财政部2006年发布的 《企业会计准则》。本财务报表按照《企业会计准则第38号——首次执行企业会 计准则》以及其他相关规定，对要求追溯调整的项目在相关会计年度进行了追溯 调整，并对财务报表进行了重新表述，具体影响参见附注三、22。除《企业会计 准则第38号——首次执行企业会计准则》第五条至第十九条以及其他相关规定要 求于企业会计准则首次执行日进行追溯调整的项目外，本公司及本集团可比年度 的财务报表仍按根据原企业会计准则和《企业会计制度》厘定的会计政策编制， 该等会计政策与本公司及本集团编制2007年度财务报表时采用的会计政策存在 一些差异，这些会计政策差异已于附注三、22中披露。 可比年度财务报表的列报方式已按照企业会计准则的要求进行了重述。 本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本公司及本集团于 2007年12月31日的财务状况以及2007年度的经营成果和现金流量。 本财务报表以本公司持续经营为基础列报。 三、 重要会计政策和会计估计 除《企业会计准则第38号——首次执行企业会计准则》第五条至第十九条以及其 他相关规定要求于企业会计准则首次执行日进行追溯调整的项目外，本公司及本 集团可比年度的财务报表仍按根据原企业会计准则和《企业会计制度》厘定的会 计政策编制，该等会计政策与本公司及本集团编制2007年度财务报表时采用的 会计政策存在一些差异，这些会计政策差异已于附注三、22中披露。本公司及本 集团2007年度财务报表所载财务信息根据下列依照企业会计准则所厘定的主要 会计政策和会计估计编制。 76 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 1. 会计年度 本集团会计年度釆用公历年度，即每年自1月1日起至12月31日止。 2. 记账本位币 本集团的记账本位币和编制本财务报表所采用的货币均为人民币。除有特别说明 外， 均以人民币元为单位表示。 3． 记账基础和计价原则 会计核算以权责发生制为基础，除某些金融工具外，均以历史成本为计价原则。 资产如果发生减值，则按照相关规定计提相应的减值准备。 4. 企业合并 企业合并指将两个或两个以上单独的企业合并形成一个报告主体的交易或事项。 企业合并分为同一控制下企业合并和非同一控制下企业合并。 同一控制下企业合并 参与合并的企业在合并前后均受同一方或相同的多方最终控制，且该控制并非暂 时性的，为同一控制下的企业合并。同一控制下的企业合并，在合并日取得对其 他参与合并企业控制权的一方为合并方，参与合并的其他企业为被合并方。合并 日指合并方实际取得对被合并方控制权的日期。 合并方在企业合并中取得的资产和负债，按合并日在被合并方的账面价值计量。 合并方取得的净资产账面价值与支付的合并对价的账面价值(或发行股份面值总 额)的差额，调整资本公积，资本公积不足冲减的，调整留存收益。 合并方为进行企业合并发生的各项直接费用，于发生时计入当期损益。 77 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 4. 企业合并(续) 非同一控制下的企业合并 参与合并的企业在合并前后不受同一方或相同的多方最终控制的，为非同一控制 下的企业合并。非同一控制下的企业合并，在购买日取得对其他参与合并企业控 制权的一方为购买方，参与合并的其他企业为被购买方。购买日为购买方实际取 得对被购买方控制权的日期。 对于非同一控制下的企业合并，合并成本为购买日购买方为取得对被购买方的控 制权而付出的资产、发生或承担的负债以及发行的权益性证券的公允价值，以及 为企业合并而发生的各项直接相关费用。通过多次交换交易分步实现的企业合 并，合并成本为每一单项交易成本之和。在合并合同中对可能影响合并成本的未 来事项作出约定的，购买日如果估计未来事项很可能发生并且对合并成本的影响 金额能够可靠计量的，也计入合并成本。 非同一控制下企业合并中所取得的被购买方可辨认资产、负债及或有负债在收购 日以公允价值计量。 合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为 商誉。合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，首先 对取得的被购买方各项可辨认资产、负债及或有负债的公允价值以及合并成本的 计量进行复核，复核后合并成本仍小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允 价值份额的，其差额计入当期损益。 78 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 5. 合并财务报表 合并财务报表的合并范围以控制为基础确定，包括本公司及全部子公司截至 2007年12月31日止年度的财务报表。子公司指被本集团控制的被投资单位。 编制合并财务报表时，子公司采用与本公司一致的会计年度和会计政策。本集团 内部各公司之间的所有重大交易及往来于合并时抵消。 纳入合并范围的子公司的所有者权益中不属于本集团所拥有的部分作为少数股 东权益在合并财务报表中单独列示。 对于通过非同一控制下的企业合并取得的子公司，被购买方的经营成果和现金流 量自本集团取得控制权之日起纳入合并财务报表，直至本集团对其控制权终止。 在编制合并财务报表时，以购买日确定的各项可辨认资产、负债及或有负债的公 允价值为基础对子公司的财务报表进行调整。 对于通过同一控制下的企业合并取得的子公司，被合并方的经营成果和现金流量 自合并当期期初纳入合并财务报表。 6. 现金等价物 现金等价物是指本集团持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额的现金、 价值变动风险很小的投资。 79 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 7. 外币折算 外币交易 本公司对于发生的外币交易，将外币金额折算为记账本位币金额。 外币交易在初始确认时，采用交易发生日的即期汇率将外币金额折算为记账本位 币金额。于资产负债表日，对于外币货币性项目采用资产负债表日即期汇率折算， 由此产生的汇兑差额，除属于与购建符合资本化条件的资产相关的外币专门借款 产生的汇兑差额按照借款费用资本化的原则处理外，均计入当期损益。以历史成 本计量的外币非货币性项目，仍采用交易发生日的即期汇率折算，不改变其记账 本位币金额。以公允价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期 汇率折算，由此产生的汇兑差额计入当期损益或资本公积。 外币现金流量以及境外子公司的现金流量，采用现金流量发生日的即期汇率折 算。汇率变动对现金的影响额作为调节项目，在现金流量表中单独列报。 8. 存货 存货包括原材料、库存商品、低值易耗品、委托加工物资等。存货包括了在日常 活动中持有以备出售的产成品或商品、处在生产过程中的在产品、在生产过程或 提供劳务过程中耗用的材料和物料等。 存货按照成本进行初始计量。存货成本包括采购成本、加工成本和其他成本。 发出存货，采用加权平均法确定其实际成本。 存货的盘存制度采用永续盘存制。 80 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 8. 存货(续) 低值易耗品按一次转销法进行摊销。 于资产负债表日，存货按照成本与可变现净值孰低计量，对成本高于可变现净值 的，计提存货跌价准备，计入当期损益。如果以前计提存货跌价准备的影响因素 已经消失，使得存货的可变现净值高于其账面价值，则在原已计提的存货跌价准 备金额内，将以前减记的金额予以恢复，转回的金额计入当期损益。 可变现净值，是指在日常活动中，存货的估计售价减去至完工时估计将要发生的 成本、估计的销售费用以及相关税费后的金额。计提存货跌价准备时按单个存货 项目或类别计提。 9. 长期股权投资 长期股权投资包括对子公司、合营企业以及联营企业的长期股权投资。长期股权 投资在取得时以初始投资成本进行初始计量。 本集团能够对被投资单位实施控制的长期股权投资，以及对被投资单位不具有共 同控制或重大影响，且在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的长期股 权投资，采用成本法核算。 采用成本法时，长期股权投资按初始投资成本计价，被投资单位宣告分派的现金 股利或利润，确认为当期投资收益。确认的投资收益，仅限于被投资单位接受投 资后产生的累积净利润的分配额，所获得的利润或现金股利超过上述数额的部分 作为初始投资成本的收回。 本集团对被投资单位具有共同控制或重大影响的，长期股权投资采用权益法核 算。 81 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 9. 长期股权投资(续) 采用权益法时，长期股权投资的初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨 认净资产公允价值份额的，归入长期股权投资的初始投资成本；长期股权投资的 初始投资成本小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，其差 额计入当期损益，同时调整长期股权投资的成本。 采用权益法时，取得长期股权投资后，按照应享有或应分担的被投资单位实现的 净损益的份额，确认投资损益并调整长期股权投资的账面价值。在确认应享有被 投资单位净损益的份额时，以取得投资时被投资单位各项可辨认资产等的公允价 值为基础，按照本集团的会计政策及会计期间，并抵销与联营企业及合营企业之 间发生的内部交易损益按照持股比例计算归属于投资企业的部分(但内部交易损 失属于资产减值损失的，应全额确认)，对被投资单位的净利润进行调整后确认。 按照被投资单位宣告分派的利润或现金股利计算应分得的部分，相应减少长期股 权投资的账面价值。本集团确认被投资单位发生的净亏损，以长期股权投资的账 面价值以及其他实质上构成对被投资单位净投资的长期权益减记至零为限，本集 团负有承担额外损失义务的除外。对于被投资单位除净损益以外所有者权益的其 他变动，调整长期股权投资的账面价值并计入所有者权益，待处置该项投资时按 相应比例转入当期损益。 处置长期股权投资，其账面价值与实际取得价款的差额，计入当期损益。 10. 固定资产 固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用寿命超过 一个会计年度的有形资产。 82 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 10. 固定资产(续) 固定资产仅在与其有关的经济利益很可能流入本集团，且其成本能够可靠地计量 时才予以确认。与固定资产有关的后续支出，符合该确认条件的，计入固定资产 成本，并终止确认被替换部分的账面价值；否则，在发生时计入当期损益。 固定资产按照成本进行初始计量，并考虑预计弃置费用因素的影响。购置固定资 产的成本包括购买价款，相关税费，以及为使固定资产达到预定可使用状态前所 发生的可直接归属于该资产的其他支出，如运输费、安装费等。 固定资产的折旧釆用年限平均法计提，各类固定资产的使用寿命、预计净残值及 年折旧率如下： 使用寿命 预计净残值 年折旧率 房屋建筑物 25～40年 5%～10% 2.25%～3.80% 构筑物 8～20年 5%～10% 4.5%～11.88% 机器设备 5～25年 5%～10% 3.6%～19.00% 运输设备 6～12年 5%～10% 7.5%～15.83% 电子及其他设备 5～10年 5%～10% 9%～19.00% 固定资产的各组成部分具有不同使用寿命或者以不同方式为企业提供经济利益 的，适用不同折旧率。 本集团至少于每年年度终了，对固定资产的使用寿命、预计净残值和折旧方法进 行复核，必要时进行调整。 83 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 11. 在建工程 在建工程成本按实际工程支出确定﹐包括在建期间发生的各项必要工程支出、工 程达到预定可使用状态前的应予资本化的借款费用以及其他相关费用等。 在建工程在达到预定可使用状态时转入固定资产。 12. 无形资产 本集团的无形资产按照成本进行初始计量。 无形资产按照其能为本集团带来经济利益的期限确定使用寿命。 各项无形资产的使用寿命如下： 类别 使用年限 土地使用权 50年 电脑软件 5年 本集团购入或以支付土地出让金方式取得的土地使用权作为无形资产核算。自行 开发建造厂房等建筑物，相关的土地使用权和建筑物分别作为无形资产和固定资 产核算。外购土地及建筑物支付的价款在土地使用权和建筑物之间进行分配，难 以合理分配的，全部作为固定资产处理。 使用寿命有限的无形资产，在其使用寿命内采用直线法摊销。本集团至少于每年 年度终了，对使用寿命有限的无形资产的使用寿命及摊销方法进行复核，必要时 进行调整。 84 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 13. 金融工具 金融工具是指形成一个企业的金融资产，并形成其他单位的金融负债或权益工具 的合同。 金融工具的确认和终止确认 本集团于成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。 金融资产满足下列条件之一的，终止确认： 1) 收取该金融资产现金流量的合同权利终止； 2) 该金融资产已转移，且符合下述金融资产转移的终止确认条件。 如果金融负债的责任已履行、撤销或届满，则对金融负债进行终止确认。如果现 有金融负债被同一债权人以实质上几乎完全不同条款的另一金融负债所取代，或 者现有负债的条款几乎全部被实质性修改，则此类替换或修改作为终止确认原负 债和确认新负债处理，差额计入当期损益。 金融资产分类和计量 本集团的金融资产于初始确认时分为以下四类：以公允价值计量且其变动计入当 期损益的金融资产、持有至到期投资、贷款和应收款项、可供出售金融资产。金 融资产在初始确认时以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损 益的金融资产，相关交易费用直接计入当期损益，其他类别的金融资产相关交易 费用计入其初始确认金额。 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，包括交易性金融资产和初始 确认时指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。交易性金融资 产是指满足下列条件之一的金融资产：1)取得该金融资产的目的是为了在短期内 出售；2)属于进行集中管理的可辨认金融工具组合的一部分，且有客观证据表明 企业近期采用短期获利方式对该组合进行管理；3)属于衍生金融工具。对于此类 金融资产，采用公允价值进行后续计量，所有已实现和未实现的损益均计入当期 损益。 85 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 13. 金融工具(续) 金融资产分类和计量(续) 只有符合以下条件之一，金融资产才可在初始计量时指定为以公允价值计量且变 动计入当期损益的金融资产： 1） 该项指定可以消除或明显减少由于金融工具计量基础不同所导致的相关利 得或损失在确认或计量方面不一致的情况。 2） 风险管理或投资策略的正式书面文件已载明，该金融工具组合以公允价值为 基础进行管理、评价并向关键管理人员报告。 3） 包含一项或多项嵌入衍生工具的混合工具，除非嵌入衍生工具不会对混合工 具的现金流量产生重大改变，或者所嵌入的衍生工具明显不应当从相关混合 工具中分拆。 4） 包含需要分拆但无法在取得时或后续的资产负债表日对其进行单独计量的 嵌入衍生工具的混合工具。 在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的权益工具投资，不得指定为以 公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。 企业在初始确认时将某金融资产划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益 的金融资产后，不能重分类为其他类金融资产；其他类金融资产也不能重分类为 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。 按照上述条件，本集团本报告期内无在初始计量时指定为以公允价值计量且变动 计入当期损益的金融资产。 持有至到期投资 持有至到期投资，是指到期日固定、回收金额固定或可确定，且本集团有明确意 图和能力持有至到期的非衍生金融资产。对于此类金融资产，采用实际利率法， 按照摊余成本进行后续计量，其终止确认、发生减值或摊销产生的利得或损失， 均计入当期损益。 86 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 13. 金融工具(续) 金融资产分类和计量(续) 持有至到期投资(续) 本集团本报告期内无持有至到期投资。 贷款和应收款项 贷款和应收款项，是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生 金融资产。对于此类金融资产，采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量， 其终止确认、发生减值或摊销产生的利得或损失，均计入当期损益。 可供出售金融资产 可供出售金融资产，是指初始确认时即指定为可供出售的非衍生金融资产，以及 除上述金融资产类别以外的金融资产。对于此类金融资产，采用公允价值进行后 续计量。其折溢价采用实际利率法进行摊销并确认为利息收入或费用。除减值损 失及外币货币性金融资产的汇兑差额确认为当期损益外，可供出售金融资产的公 允价值变动作为资本公积的单独部分予以确认，直到该金融资产终止确认或发生 减值时，在此之前在资本公积中确认的累计利得或损失转入当期损益。与可供出 售金融资产相关的股利或利息收入，计入当期损益。 对于在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，按成本 计量。 87 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 13. 金融工具(续) 金融负债分类和计量 本集团的金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益 的金融负债、其他金融负债。对于未划分为以公允价值计量且其变动计入当期损 益的金融负债的，相关交易费用直接计入当期损益，其他金融负债的相关交易费 用计入其初始确认金额。 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，包括交易性金融负债和初始 确认时指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。交易性金融负 债是指满足下列条件之一的金融负债：1)承担该金融负债的目的是为了在近期内 回购；2)属于进行集中管理的可辨认金融工具组合的一部分，且有客观证据表明 企业近期采用短期获利方式对该组合进行管理；3)属于衍生金融工具。对于此类 金融负债，按照公允价值进行后续计量，所有已实现和未实现的损益均计入当期 损益。 本集团本报告期内无在初始计量时指定为以公允价值计量且变动计入当期损益 的金融负债。 其他金融负债 对于此类金融负债，采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量。 88 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 13. 金融工具(续) 金融资产减值 本集团于资产负债表日对金融资产的账面价值进行检查，有客观证据表明该金融 资产发生减值的，计提减值准备。表明金融资产发生减值的客观证据，是指金融 资产初始确认后实际发生的、对该金融资产的预计未来现金流量有影响，且企业 能够对该影响进行可靠计量的事项。 以摊余成本计量的金融资产 如果有客观证据表明该金融资产发生减值，则将该金融资产的账面价值减记至预 计未来现金流量(不包括尚未发生的未来信用损失)现值，减记金额计入当期损 益。预计未来现金流量现值，按照该金融资产原实际利率折现确定，并考虑相关 担保物的价值。 对单项金额重大的金融资产单独进行减值测试，如有客观证据表明其已发生减 值，确认减值损失，计入当期损益。对单项金额不重大的金融资产，包括在具有 类似信用风险特征的金融资产组合中进行减值测试。单独测试未发生减值的金融 资产(包括单项金额重大和不重大的金融资产)，包括在具有类似信用风险特征的 金融资产组合中再进行减值测试。已单项确认减值损失的金融资产，不包括在具 有类似信用风险特征的金融资产组合中进行减值测试。 本集团对以摊余成本计量的金融资产确认减值损失后，如有客观证据表明该金融 资产价值已恢复，且客观上与确认该损失后发生的事项有关，原确认的减值损失 予以转回，计入当期损益。但是，该转回后的账面价值不超过假定不计提减值准 备情况下该金融资产在转回日的摊余成本。 89 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 13. 金融工具(续) 金融资产减值(续) 以成本计量的金融资产 如果有客观证据表明该金融资产发生减值，将该金融资产的账面价值，与按照类 似金融资产当时市场收益率对未来现金流量折现确定的现值之间的差额，确认为 减值损失，计入当期损益。发生的减值损失一经确认，不再转回。 按照《企业会计准则第2号——长期股权投资》规定的成本法核算的、在活跃市 场中没有报价、公允价值不能可靠计量的长期股权投资，其减值也按照上述原则 处理。 可供出售金融资产 如果有客观证据表明该金融资产发生减值，原直接计入资本公积的因公允价值下 降形成的累计损失，予以转出，计入当期损益。该转出的累计损失，为可供出售 金融资产的初始取得成本扣除已收回本金和已摊销金额、当前公允价值和原已计 入损益的减值损失后的余额。 对于已确认减值损失的可供出售债务工具，在随后的会计期间公允价值已上升且 客观上与确认原减值损失确认后发生的事项有关的，原确认的减值损失予以转 回，计入当期损益。可供出售权益工具投资发生的减值损失，不通过损益转回。 90 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 13. 金融工具(续) 金融资产转移 金融资产转移，是指本集团将金融资产让与或交付给该金融资产发行方以外的另 一方(转入方)。 本集团已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的，终止确认 该金融资产；保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，不终止确认该 金融资产。 本集团既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，分别 下列情况处理：放弃了对该金融资产控制的，终止确认该金融资产并确认产生的 资产和负债；未放弃对该金融资产控制的，按照其继续涉入所转移金融资产的程 度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。 14． 借款费用 借款费用是指本集团因借款而发生的利息及其他相关成本，包括借款利息、折价 或者溢价的摊销、辅助费用以及因外币借款而发生的汇兑差额等。 可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的借款费用，予以资本化， 其他借款费用计入当期损益。符合资本化条件的资产是指需要经过相当长时间的 购建或者生产活动才能达到预定可使用或者可销售状态的固定资产、投资性房地 产和存货等资产。 91 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 14． 借款费用(续) 借款费用同时满足下列条件的，才能开始资本化： 1) 资产支出已经发生； 2) 借款费用已经发生； 3) 为使资产达到预定可使用或者可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开 始。 购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态时，借款费 用停止资本化。之后发生的借款费用计入当期损益。 在资本化期间内，每一会计期间的利息资本化金额，按照下列方法确定： 1) 专门借款以当期实际发生的利息费用，减去暂时性的存款利息收入或投资收 益后的金额确定； 2) 占用的一般借款，根据累计资产支出超过专门借款部分的资产支出加权平均 数乘以所占用一般借款的加权平均利率计算确定。 符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中，发生除达到预定可使用或者可销 售状态必要的程序之外的非正常中断、且中断时间连续超过3个月的，暂停借款 费用的资本化。在中断期间发生的借款费用确认为费用，计入当期损益，直至资 产的购建或者生产活动重新开始。 92 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 15． 资产减值 本集团对除存货、递延所得税资产、金融资产、按成本法核算的在活跃市场中没 有报价且其公允价值不能可靠计量的长期股权投资外的资产减值，按以下方法确 定： 本集团于资产负债表日判断资产是否存在可能发生减值的迹象，存在减值迹象 的，本集团将估计其可收回金额，进行减值测试。对因企业合并所形成的商誉和 使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值迹象，至少于每年末都进行减值 测试。 可收回金额根据资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流 量的现值两者之间较高者确定。本集团以单项资产为基础估计其可收回金额；难 以对单项资产的可收回金额进行估计的，以该资产所属的资产组为基础确定资产 组的可收回金额。资产组的认定，以资产组产生的主要现金流入是否独立于其他 资产或者资产组的现金流入为依据。 当资产或资产组的可收回金额低于其账面价值的，本集团将其账面价值减记至可 收回金额，减记的金额计入当期损益，同时计提相应的资产减值准备。 就商誉的减值测试而言，对于因企业合并形成的商誉的账面价值，自购买日起按 照合理的方法分摊至相关的资产组；难以分摊至相关的资产组的，将其分摊至相 关的资产组组合。相关的资产组或资产组组合，是能够从企业合并的协同效应中 受益的资产组或者资产组组合，且不大于本集团确定的报告分部。 93 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 15． 资产减值(续) 对包含商誉的相关资产组或者资产组组合进行减值测试时，如与商誉相关的资产 组或者资产组组合存在减值迹象的，首先对不包含商誉的资产组或者资产组组合 进行减值测试，计算可收回金额，确认相应的减值损失。然后对包含商誉的资产 组或者资产组组合进行减值测试，比较其账面价值与可收回金额，如可收回金额 低于账面价值的，减值损失金额首先抵减分摊至资产组或资产组组合中商誉的账 面价值，再根据资产组或资产组组合中除商誉之外的其他各项资产的账面价值所 占比重，按比例抵减其他各项资产的账面价值。 上述资产减值损失一经确认，在以后会计期间不再转回。 16. 预计负债 当与或有事项相关的义务同时符合以下条件，本集团将其确认为预计负债： 1) 该义务是本集团承担的现时义务； 2) 该义务的履行很可能导致经济利益流出本集团； 3) 该义务的金额能够可靠地计量。 预计负债按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数进行初始计量，并综合考 虑与或有事项有关的风险、不确定性和货币时间价值等因素。每个资产负债表日 对预计负债的账面价值进行复核。有确凿证据表明该账面价值不能反映当前最佳 估计数的，按照当前最佳估计数对该账面价值进行调整。 94 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 17. 收入 收入在经济利益很可能流入本集团、且金额能够可靠计量，并同时满足下列条件 时予以确认。 销售商品收入 本集团已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给购货方，并不再对该商品保留 通常与所有权相联系的继续管理权和实施有效控制，且相关的已发生或将发生的 成本能够可靠地计量，确认为收入的实现。 提供劳务收入 于资产负债表日，在提供劳务交易的结果能够可靠估计的情况下，按完工百分比 法确认提供劳务收入；否则按已经发生并预计能够得到补偿的劳务成本金额确认 收入。提供劳务交易的结果能够可靠估计，是指同时满足下列条件：收入的金额 能够可靠地计量，相关的经济利益很可能流入本集团，交易的完工进度能够可靠 地确定，交易中已发生和将发生的成本能够可靠地计量。本集团以已完工作的测 量确定提供劳务交易的完工进度。 利息收入 按照他人使用本集团货币资金的时间和实际利率确认。 租赁收入 经营租赁的租金收入在租赁期内各个期间按照直线法确认。 95 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 18. 租赁 实质上转移了与资产所有权有关的全部风险和报酬的租赁为融资租赁，除此之外 的均为经营租赁。 经营租赁的租金支出，在租赁期内各个期间按照直线法计入相关的资产成本或当 期损益。 本集团作为承租人记录经营租赁业务 经营租赁的租金支出，在租赁期内各个期间按照直线法计入相关的资产成本或当 期损益。 本集团作为出租人记录经营租赁业务 经营租赁的租金收入在租赁期内的各个期间按直线法确认为当期损益。 本集团本报告期内无融资租赁业务。 19． 职工薪酬 职工薪酬指集团为获得职工提供的服务而给予各种形式的报酬以及其他相关支 出。在职工提供服务的会计期间，将应付的职工薪酬确认为负债。对于资产负债 表日后1年以上到期的，如果折现的影响金额重大，则以其现值列示。 本集团的职工参加由当地政府管理的养老保险、医疗保险、失业保险等社会保险 费和住房公积金，相应支出在发生时计入相关资产成本或当期损益。 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 96 2007 年年度报告全文 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 19． 职工薪酬(续) 对于集团在职工劳动合同到期之前解除与职工的劳动关系，或为鼓励职工自愿接 受裁减而提出给予补偿的建议，如果本集团已经制定正式的解除劳动关系计划或 提出自愿裁减建议并即将实施，同时本集团不能单方面撤回解除劳动关系计划或 裁减建议的，确认因解除与职工劳动关系给予补偿产生的预计负债，并计入当期 损益。 20. 所得税 所得税包括当期所得税和递延所得税。除由于企业合并产生的调整商誉，或与直 接计入所有者权益的交易或者事项相关的计入所有者权益外，均作为所得税费用 或收益计入当期损益。 当期所得税是按照当期应纳税所得额计算的当期应交所得税金额。应纳税所得额 系根据有关税法规定对本年度税前会计利润作相应调整后得出。 本集团对于当期和以前期间形成的当期所得税负债或资产，按照税法规定计算的 预期应交纳或返还的所得税金额计量。 本集团根据资产与负债于资产负债表日的账面价值与计税基础之间的暂时性差 异，以及未作为资产和负债确认但按照税法规定可以确定其计税基础的项目的账 面价值与计税基础之间的差额产生的暂时性差异，采用资产负债表债务法计提递 延所得税。 各种应纳税暂时性差异均据以确认递延所得税负债，除非应纳税暂时性差异是在 以下交易中产生的： 1) 商誉的初始确认，或者具有以下特征的交易中产生的资产或负债的初始确认： 该交易不是企业合并，并且交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所 得额； 97 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 20. 所得税(续) 各种应纳税暂时性差异均据以确认递延所得税负债，除非应纳税暂时性差异是在 以下交易中产生的：(续) 2) 对于与子公司、合营企业及联营企业投资相关的应纳税暂时性差异，该暂时 性差异转回的时间能够控制并且该暂时性差异在可预见的未来很可能不会转 回。 对于可抵扣暂时性差异、能够结转以后年度的可抵扣亏损和税款抵减，本集团以 很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异、可抵扣亏损和税款抵减的未来应纳税所 得额为限，确认由此产生的递延所得税资产，除非可抵扣暂时性差异是在以下交 易中产生的： 1) 该交易不是企业合并，并且交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所 得额； 2) 对于与子公司、合营企业及联营企业投资相关的可抵扣暂时性差异，同时满 足下列条件的，确认相应的递延所得税资产：暂时性差异在可预见的未来很 可能转回，且未来很可能获得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额。 本集团于资产负债表日，对于递延所得税资产和递延所得税负债，依据税法规定， 按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计量，并反映资产负债表日预 期收回资产或清偿负债方式的所得税影响。 于资产负债表日，本集团对递延所得税资产的账面价值进行复核。如果未来期间 很可能无法获得足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，减记递延 所得税资产的账面价值。在很可能获得足够的应纳税所得额时，减记的金额予以 转回。 98 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 21． 重大会计判断和估计 会计估计的不确定性 以下为于资产负债表日有关未来的重大会计估计的关键假设以及估计不确定性 的其他关键来源，可能会导致下一会计年度资产和负债账面金额作出重大调整。 商誉减值 本集团至少每年评估商誉是否发生减值。这要求对分配了商誉的资产组的使用价 值进行估计。估计使用价值时，本集团需要估计未来来自资产组的现金流量，同 时选择恰当的折现率计算未来现金流量的现值。 递延所得税资产 在很有可能有足够的应纳税利润来抵扣亏损的限度内，应就所有未利用的税务亏 损确认递延税项资产。这需要管理层运用大量的判断来估计未来应纳税利润发生 的时间和金额，结合纳税筹划策略，以决定应确认的递延税项资产的金额。 坏账准备 本集团采用备抵法核算坏账损失，对于单项金额重大的应收款项，单独进行减值 测试。有客观证据表明其发生了减值的，根据其未来现金流量现值低于其账面价 值的差额，确认减值损失，计提坏账准备；管理层对于其他应收款项，与经单独 测试后未减值的应收款项一起按账龄分析法计提相应的坏账准备。 99 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 22. 首次执行企业会计准则 如附注二所述，本集团自2007年1月1日起执行企业会计准则，对于因首次执行 企业会计准则而发生的会计政策变更，本集团按照有关首次执行企业会计准则的 规定采用下述方法进行处理。 采用追溯调整法核算的会计政策变更 长期股权投资 执行企业会计准则前，长期股权投资采用权益法核算时，初始投资成本大于应享 有被投资单位所有者权益份额的差额作为股权投资差额，并按一定期限平均摊销 计入损益。初始投资成本小于应享有被投资单位所有者权益份额的差额，在财会 〔2003〕10号文之前产生的作为股权投资贷方差额，并按一定期限平均摊销计 入损益；在财会〔2003〕10号文发布之后产生的，计入资本公积。 执行企业会计准则后，长期股权投资的会计政策详见附注三、“9. 长期股权投 资” 。 在首次执行日，对于同一控制下企业合并产生的长期股权投资尚未摊销完毕的股 权投资差额全额冲销调整留存收益； 2007年１月１日前，对子公司的长期股权投资采用权益法核算，执行企业会计准 则后，对子公司的长期股权投资采用成本法核算，具体会计政策详见附注三、 “9. 长期股权投资”。在首次执行日，对以前已经持有的对子公司长期股权投资进行 追溯调整，视同该子公司自最初即采用成本法核算。执行会计准则后，按照子公 司宣告分派现金股利或利润中应分得的部分，确认投资收益。 100 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 22. 首次执行企业会计准则(续) 采用追溯调整法核算的会计政策变更(续) 所得税 执行企业会计准则前，本集团对所得税采用应付税款法进行核算。执行企业会计 准则后，本集团采用资产负债表债务法进行所得税会计处理，具体会计政策详见 附注三、“20. 所得税”。 在首次执行日，本集团对资产、负债的账面价值与计税基础不同形成的暂时性差 异的所得税影响进行追溯调整，并将影响金额调整留存收益。 合并财务报表 执行企业会计准则前，少数股东权益于合并资产负债报表中在负债和股东权益之 间单独列报，少数股东损益于合并利润表中在合并净利润之前作为扣减项目反 映。 执行企业会计准则后，少数股东权益于合并资产负债报表中作为股东权益单独列 报；合并利润表中在合并净利润之下单独列报归属于母公司股东的损益和归属于 少数股东的损益。 在编制执行企业会计准则后的首份报表时，按照企业会计准则对少数股东权益的 列报要求调整上年度的比较合并财务报表。 101 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 22. 首次执行企业会计准则(续) 采用追溯调整法核算的会计政策变更(续) 对于上述会计政策变更，本集团根据企业会计准则第38号的规定，采用追溯调整 的方法调整并重述了可比年度的财务报表。上述会计政策变更对2006年1月1日 及2006年12月31日的股东权益的累计影响如下： 对合并股东权益的影响（2006年12月31日） 资本 盈余 未分配 少数股 公积 公积 利润 东权益 追溯调整前年初余额 227,861,688.18 59,013,272.09 146,111,321.84 13,356,055.29 追溯调整： 1. 首次执行日之前已经 持有的对子公司长期 股权投资差额摊销转回 - - 348,795.65 - 2. 旧准则下恢复的下属 子公司盈余公积转回 - (24,229,868.00) 24,229,868.00 - 3. 递延所得税影响 - - 638,581.08 113,236.47 4. 追溯调整未分配利润 调整的盈余公积 - (8,048,038.19) 8,048,038.19 - 追溯调整后年初余额 227,861,688.18 26,735,365.90 179,376,604.76 13,469,291.76 102 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 22. 首次执行企业会计准则(续) 采用追溯调整法核算的会计政策变更(续) 对合并股东权益的影响（2006年1月1日） 资本 盈余 未分配 少数股 公积 公积 利润 东权益 追溯调整前年初余额 3,025,688.18 53,074,094.97 113,753,125.57 14,390,885.26 追溯调整： 1. 首次执行日之前已经 持有的对子公司长期 股权投资差额摊销转回 - - 269,823.05 - 2.旧准则下恢复的下属 子公司盈余公积转回 - (24,178,103.95) 24,178,103.95 - 3.递延所得税的影响 - 639,093.11 170,085.12 4.追溯调整未分配利润 调整的盈余公积 - (10,465,052.30) 10,465,052.30 - 追溯调整后年初余额 3,025,688.18 18,430,938.72 149,305,197.98 14,560,970.38 首次执行企业会计准则对2006年度合并净利润的影响如下： 追溯调整前金额 58,812,543.42 调整： 1.首次执行日之前已经持有的对子公司 长期股权投资差额摊销转回 78,972.60 2.当期递延所得税影响 (57,360.68) 追溯调整项目影响合计数 21,611.92 追溯调整后金额 58,834,155.34 103 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 22. 首次执行企业会计准则(续) 采用追溯调整法核算的会计政策变更(续) 对母公司股东权益的影响（2006年12月31日） 资本公积 盈余公积 未分配利润 追溯调整前年初余额 227,961,629.83 34,783,404.09 171,730,666.73 追溯调整： 1. 首次执行日之前已经持有 的对子公司长期股权投资 差额摊销转回 - 348,795.65 2.子公司权益法核算转为 成本法 (198,802.61) - (46,416,342.15) 3.递延所得税的影响 - - 470,672.31 4.追溯调整未分配利润 调整的盈余公积 - (8,048,038.19) 8,048,038.19 追溯调整后年初余额 227,762,827.22 26,735,365.90 134,181,830.73 对母公司股东权益的影响（2006年1月1日） 资本公积 盈余公积 未分配利润 追溯调整前年初余额 3,612,081.33 28,895,991.02 138,743,949.11 追溯调整： 1. 首次执行日之前已经持有 的对子公司长期股权投资 差额摊销转回 - 269,823.05 2.子公司权益法核算转为 成本法 (198,802.61) - (70,475,722.86) 3.递延所得税的影响 - - 438,884.53 4.追溯调整未分配利润 调整的盈余公积 - (10,465,052.30) 10,465,052.30 追溯调整后年初余额 3,413,278.72 18,430,938.72 79,441,986.13 104 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 22. 首次执行企业会计准则(续) 采用追溯调整法核算的会计政策变更(续) 首次执行企业会计准则对2006年度母公司净利润的影响如下： 2006年 追溯调整前金额 58,874,130.69 调整： 1.首次执行日之前已经持有的对子公司 长期股权投资差额摊销转回 78,972.60 2.当期递延所得税影响 31,787.78 3. 公司权益法核算转成本法核算 24,059,380.71 追溯调整项目影响合计数 24,170,141.09 追溯调整后金额 83,044,271.78 采用未来适用法的会计政策变更 除上面所述的采用追溯调整法的会计政策变更以外，根据企业会计准则的有关规 定，本集团对因首次执行企业会计准则而产生的下述主要会计政策变更采用未来 适用法： 职工福利费 执行企业会计准则前，本集团按照工资总额的14％计提职工福利费，并计入当期 损益。 105 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 三、 重要会计政策和会计估计(续) 22. 首次执行企业会计准则(续) 采用未来适用法的会计政策变更(续) 执行企业会计准则后，本集团不再按照工资总额的14％计提职工福利费，而是根 据实际情况和职工福利计划确认应付职工薪酬(职工福利)，并计入当期损益。在 首次执行日后的第一个会计期间，将企业会计准则下应确认的职工福利与原计提 的职工福利费余额之间的差额计入当期损益。 借款费用 执行企业会计准则前，本集团对借款费用的核算方法采用：为购建固定资产所借 入的专门借款，发生的利息、折价或溢价的摊销费用和汇兑差额，在同时符合以 下条件时予以资本化，计入该项资产的成本：①资产支出已经发生；②借款费用 已经发生；③为使资产达到预定可使用状态所必要的购建活动已经开始。 执行企业会计准则后，借款费用的会计政策详见附注三、“14. 借款费用” 。 106 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 四、 税项 本集团适用的所得税、流转税及附加的税种与税率 所得税 － 按现行税法与有关规定所确定的应纳税所得额的33%计 缴。 增值税 － 应税收入按17%的税率计算销项税，并按扣除当期允许抵 扣的进项税额后的差额缴纳增值税。 营业税 － 应税收入的5%计缴营业税。 城市建设维护税 － 按实际缴纳的流转税的5%缴纳。 教育费附加 － 按实际缴纳的流转税的5%缴纳。 水利建设基金 － 按营业收入的0.12%缴纳。 子公司南京景兴纸业有限公司（以下简称“南京景兴”）系生产性外商投资企业， 故企业所得税按30%缴纳。 子公司平湖市景兴包装材料有限公司（以下简称“景兴包装”）系福利企业。根 据财税〔2006〕135号、财税〔2007〕92号及国税发〔2007〕67号文件精神， 浙江省平湖市国家税务局于2007年8月9日以平国税政〔2007〕17号《平湖市国 家税务局关于同意浙江福星金属制品有限公司等21户企业享受2007年度增值税 福利企业优惠政策的通知》文，同意景兴包装享受增值税即征即退的优惠政策， 且取得的增值税退税收入免征企业所得税。 子公司浙江景兴板纸有限公司（以下简称“景兴板纸”）系于2007年3月15日设立 于沿海地区的生产性外商投资企业，经营期限10年，现行企业所得税按26.4%缴纳。 根据《中华人民共和国外商投资企业和外国企业所得税法》第八条的规定，浙江 省平湖市国家税务局于2007年12月29日以平国税管〔2007〕12号文，同意景兴板 纸从2008年起开始享受“两免三减半”的税收优惠政策，2007年按照正常纳税年 度计算应纳税所得额并缴纳企业所得税。 107 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 四、 税项(续) 子公司浙江景兴纸业销售有限公司（以下简称“景兴销售”）系2006年7月成立的 新办商贸企业。根据财税字〔1994〕001号文、国发税〔1996〕23号文《国家税 务总局关于新办企业减免税执行期问题的通知》“设立年度经营期不满半年的， 可以在设立次年享受新办商贸企业免征企业所得税一年的税收优惠政策”的规 定，浙江省平湖市国家税务局于2006年9月30日以平国税政〔2006〕31号文，同 意给予景兴销售在2007年度取得的业务收入免征企业所得税。 子公司平湖市景兴造纸有限公司（以下简称“景兴造纸”）系生产性的废旧资源 综合利用企业，现行企业所得税按33％缴纳。根据浙江省平湖市地方税务局于 2007年12月27日以平地税税政〔2007〕76号文《关于平湖市景兴造纸有限公司 要求减免企业所得税的批复》，同意景兴造纸的资源综合利用产品给予免征2007 年度企业所得税，对企业的非资源综合利用产品所得应照章缴纳企业所得税。 五、 合并财务报表的合并范围 于2007年12月31日，本集团主要子公司的情况如下： 本集团 持股比例 组织机构 子公司名称 注册地 业务性质 注册资本 投资额 直接(%) 间接(%) 代码 (万元) (万元) 景兴包装 浙江平湖 制造业 2,000.00 2,923.59 95 14664598-7 景兴造纸 浙江平湖 制造业 17,000.00 18,568.96 100 72103487-6 南京景兴 *注1 南京溧水 制造业 美元250.00 1,644.81 70 60897784-8 重庆景兴纸业 重庆 制造业 1,500.00 1,500.00 100 78748371-1 有限公司 景兴销售 浙江平湖 商贸 1,000.00 1,000.00 100 79205244-9 景兴板纸 *注2 浙江平湖 制造业 美元4,450.00美元3,337.50 75 79962698-6 重庆景兴包装 重庆 制造业 美元382.99 美元287.24 75 79589677-8 有限公司 108 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 五、 合并财务报表的合并范围(续) 本集团 持股比例 组织机构 子公司名称 注册地 业务性质 注册资本 投资额 直接(%) 间接(%) 代码 (万元) (万元) 上海景兴实业 *注2 上海市 实业投资 10,000.00 10,000.00 100 79895306-1 投资有限公司 桂林宏基纸业 *注3 广西全州 制造业 500.00 1,500.00 100 75978825-1 有限责任公司 浙江景特彩包装 *注2 浙江平湖 制造业 3,000.00 2,250.00 75 67027406-X 有限公司 澳大利亚景兴国 *注2 澳大利亚 商贸 美元200.00 美元200.00 100 124914478 际贸易有限公司 悉尼 *注1 2006 年 11 月 29 日 ， 本 公 司 与 南 京 景 兴 的 股 东 GLOBALPOINT INERNATIONAL LIMITED签订股权转让协议，以437.21万元受让该公司所持 有的南京景兴的19％的股权，并全额支付了股权转让款。2007年3月31日为 股权购买日（取得江苏省外经贸厅同意南京景兴股权变更的批复）。自此， 本公司对南京景兴的持股比例由原51%增加至70%。 *注2 上述子公司为本年新设成立。 *注3 该公司为本期通过非同一控制下的企业合并取得，详见本附注六、“44. 企 业合并”。 109 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释 1. 货币资金 2007年12月31日 2006年12月31日 原币 汇率 折合人民币 原币 汇率 折合人民币 现金 — 人民币 1,269,766.25 587,414.34 银行存款 — 人民币 966,580,697.32 137,624,896.58 — 美元 2,094,178.047.3046 15,297,132.91 16,042,472.327.8087 125,270,853.60 981,877,830.23 262,895,750.18 其他货币资金 — 人民币 10,544,820.98 7,699,819.16 合计 993,692,417.46 271,182,983.68 2007年12月31日 2006年12月31日 备注 所有权受到限制的资产 用于担保的定期存单 5,048,125.00 - 注 承兑汇票保证金 5,496,695.98 750,000.00 履约保证金 - 6,943,819.30 合计 10,544,820.98 7,693,819.30 注：于2007年12月31日，本集团以人民币5,048,125.00元银行定期存单为质押，取 得恒丰银行杭州分行金额为5,000,000元的应付票据，期限为6个月。 银行活期存款按照银行活期存款利率取得利息收入。短期定期存款的存款期分为7 天至12个月不等，依本集团的现金需求而定，并按照相应的银行定期存款利率取 得利息收入。 110 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 2. 应收票据 2007年12月31日 2006年12月31日 银行承兑汇票 92,048,536.84 19,849,071.58 商业承兑汇票 25,176,594.42 22,245,136.60 合计 117,225,131.26 42,094,208.18 于2007年12月31日，本项目无已质押的商业承兑汇票（2006年12月31日：无） 。 于2007年12月31日，本项目无已贴现未到期的商业承兑汇票（2006年12月31日： 无）。 于2007年12月31日，本项目无持有本公司5%或以上表决权股份的股东单位欠款 （2006年12月31日：无）。 3. 应收账款 应收账款信用期通常为3个月，主要客户可以延长至4个月。应收账款并不计息。 应收账款的账龄分析如下： 2007年12月31日 2006年12月31日 3个月以内 382,256,971.41 193,515,488.17 4个月至1年 19,668,761.38 23,515,993.08 1 年至2 年 5,442,538.56 4,405,807.91 2 年至3 年 609,618.58 1,332,243.36 3 年以上 - - 合计 407,977,889.93 222,769,532.52 2007年12月31日 金额 比例(%) 坏账准备 计提比例(%) 单项金额重大 382,256,971.41 92.15 - - 单项金额不重大但按信用 风险特征组合后风险较大 5,504,076.37 1.33 4,894,457.79 88.92 其他不重大 27,061,219.47 6.52 1,949,919.53 7.21 合 计 414,822,267.25 100.00 6,844,377.32 111 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 3. 应收账款(续) 2006年12月31日 金额 比例(%) 坏账准备 计提比例(%) 单项金额重大 199,536,017.05 85.04 6,020,528.88 3.02 单项金额不重大但按信用 风险特征组合后风险较大 5,347,639.71 2.28 4,015,396.35 75.09 其他不重大 29,764,390.04 12.68 1,842,589.05 6.19 合 计 234,648,046.80 100.00 11,878,514.28 单项金额重大的应收账款系欠款金额较大的应收账款；单项金额不重大但按信用 风险特征组合后风险较大的应收账款系欠款金额较小，但组合后回收性存在一定 风险的应收账款。根据本集团的会计政策，已分别对这部分应收账款年末余额按 相应比例计提了坏账准备。 应收账款坏账准备的变动如下： 年初数 本年增加 本年减少 年末数 收购 计提 子公司 其他增加 转回 转销 2007年 11,878,514.28 605,821.37 - - 4,989,490.15 650,468.18 6,844,377.32 2006年 9,996,387.50 2,886,614.73 - - 910,287.85 94,200.10 11,878,514.28 2007年12月31日 2006年12月31日 前五名欠款金额合计 68,423,611.54 34,254,025.16 占应收账款总额比例 16.49% 14.60% 其中： 1年以内 66,277,321.39 34,254,025.16 1年至2年 2,146,290.15 - 于2007年12月31日，本项目无持本公司5%（含5%）以上股份的股东单位欠款 （2006年12月31日：无）。 112 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 4. 预付款项 预付款项的账龄分析如下： 2007年12月31日 2006年12月31日 账面余额 比例(%) 账面余额 比例(%) 1年以内 136,139,917.91 99.95 15,364,043.66 99.69 1年以上 63,701.08 0.05 47,773.56 0.31 合计 136,203,618.99 100.00 15,411,817.22 100.00 于2007年12月31日，本项目无预付持本公司5%或以上表决权股份的股东单位的 款项（2006年12月31日：无）。 于2007年12月31日，本项目无账龄在1年以上的重要预付款项。 于2007年12月31日，金额较大的预付款项（占年末预付款项总额的30％以上） 明细如下： 单位名称 账面余额 比例 性质 平湖市恒泰再生 预付原材 资源有限公司 58,652,350.34 43.06% 料采购款 5. 其他应收款 其他应收款的账龄分析如下： 2007年12月31日 2006年12月31日 3个月以内 3,086,704.70 2,085,130.98 4个月至1年 3,597,504.31 582,369.73 1 年至2 年 339,967.03 133,957.32 2 年至3 年 41,585.82 2,064.00 3 年以上 - - 合计 7,065,761.86 2,803,522.03 浙江景兴纸业股份有限公司 113 2007 年年度报告全文 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 5. 其他应收款(续) 2007年12月31日 金额 比例(%) 坏账准备 计提比例(%) 单项金额重大 3,086,704.70 41.76 - - 单项金额不重大但按信用 风险特征组合后风险较大 194,440.17 2.63 152,854.35 78.61 其他不重大 4,109,863.64 55.61 172,392.30 4.19 合 计 7,391,008.51 100.00 325,246.65 2006年12月31日 金额 比例(%) 坏账准备 计提比例(%) 单项金额重大 2,152,597.02 69.79 67,466.04 3.13 单项金额不重大但按信用 风险特征组合后风险较大 166,468.52 5.40 164,404.52 98.76 其他不重大 765,511.32 24.81 49,184.27 6.43 合 计 3,084,576.86 100.00 281,054.83 单项金额重大的其他应收款系欠款金额较大的款项；单项金额不重大但按信用风 险特征组合后风险较大的其他应收款系欠款金额较小，但组合后回收性存在一定 风险的款项。根据本集团的会计政策，已分别对这部分其他应收款年末余额按相 应比例计提了坏账准备。 其他应收款坏账准备的变动如下： 年初数 本年增加 本年减少 年末数 收购 计提 子公司 其他增加 转回 转销 2007年 281,054.83 45,947.99 - - 1,756.17 - 325,246.65 2006年 386,283.87 151,793.70 - - 257,022.74 - 281,054.83 114 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 5. 其他应收款(续) 2007年12月31日 2006年12月31日 前五名欠款金额合计 3,580,481.60 1,387,395.46 占其他应收账款总额比例 48.44% 44.98% 欠款年限 1年以内 1年以内 于2007年12月31日，本项目无持本公司5%或以上表决权股份的股东单位的欠款 （2006年12月31日：无）。 6. 存货 2007年12月31日 2006年12月31日 原材料 144,436,687.37 119,617,156.14 库存商品 118,941,683.01 34,593,524.43 委托加工物资 - 1,784,702.79 低值易耗品 183,889.47 138,957.14 减：跌价准备 - - 263,562,259.85 156,134,340.50 于2007年12月31日，本项目无存货用于债务担保（于2006年12月31日，用于债 务反担保的存货的账面价值为8,281.09万元）；无存货所有权受到限制（2006年 12月31日：无）。 于2007年12月31日，本集团管理层认为无需计提存货跌价准备。 115 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 7． 长期股权投资 2007年12月31日 年初数 本年增加 本年减少 其中：本年分回 年末数 现金红利 成本法 - 750,000.00 - - 750,000.00 权益法 1,341,093.30 - 38,474.80 - 1,302,618.50 合计 1,341,093.30 750,000.00 38,474.80 - 2,052,618.50 2006年12月31日 年初数 本年增加 本年减少 其中：本年分回 年末数 现金红利 成本法 - - - - - 权益法 1,357,526.54 - 16,433.24 - 1,341,093.30 合计 1,357,526.54 - 16,433.24 - 1,341,093.30 于2007年12月31日，本集团管理层认为未发生被投资企业可收回金额低于长期投 资账面价值的情况，故未计提长期投资减值准备。 于2007年12月31日，成本法长期股权投资明细如下： 年初数 本年增加 本年减少 年末数 上海阳普废旧物资 回收利用有限公司 - 750,000.00 - 750,000.00 - 750,000.00 - 750,000.00 116 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 7． 长期股权投资(续) 于2007年12月31日，权益法长期股权投资明细如下： 被投资 占被投资 初始 累计追加 损益调整额 其他权益调整 年末数 企业名称 企业注册资 投资额 投资额 本年损益 本年分得 本年 累计 本年 累计 本的比例 增减 现金红利 处置转出 增减额 增加额 增加额 (1) (2) (3) (4) (5) (6) (7) (8) (9) (10) (11)=(3)+ (4)+(8)+(10) 南京勤丰纸制品 有限公司 43％ 1,409,753.26 - (38,474.80) - - (107,134.76) - - 1,302,618.50 1,409,753.26 - (38,474.80) - - (107,134.76) - - 1,302,618.50 于2006年12月31日，权益法长期股权投资明细如下： 被投资 占被投资 初始 累计追加 损益调整额 其他权益调整 年末数 企业名称 企业注册资 投资额 投资额 本年损益 本年分得 本年 累计 本年 累计 本的比例 增减 现金红利 处置转出 增减额 增加额 增加额 (1) (2) (3) (4) (5) (6) (7) (8) (9) (10) (11)=(3)+ (4)+(8)+(10) 南京勤丰纸制品 有限公司 43％ 1,409,753.26 - (16,433.24) - - (68,659.96) - - 1,341,093.30 1,409,753.26 - (16,433.24) - - (68,659.96) - - 1,341,093.30 联营企业的主要财务信息： 注册地 业务性质 注册资本 本集团 本集团 （万元） 持股比例 表决权比例 南京勤丰纸 制品有限公司 南京溧水 纸制品 美元40 43% 43% 2007年末 2007年末 2007年度 2007年度 资产总额 负债总额 营业收入 净利润 南京勤丰纸 制品有限公司 2,941,711.26 (87,643.10) - (89,476.26) 117 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 8． 固定资产 2007年12月31日 房屋建筑物 机器设备 运输设备 电子及其他设备 构筑物 合 计 原价： 年初数 165,665,778.35 484,124,526.53 24,237,059.71 14,398,479.51 54,841,707.69 743,267,551.79 购置 1,199,598.55 148,064.00 6,661,134.00 1,798,519.90 629,133.20 10,436,449.65 因收购子公司增加 4,263,719.69 - - - - 4,263,719.69 在建工程转入 217,609,831.86 793,471,220.13 403,005.72 1,288,645.21 18,194,762.43 1,030,967,465.35 出售及报废 - (6,883,232.92) (526,457.00) (27,643.00) - (7,437,332.92) 年末数 388,738,928.45 1,270,860,577.74 30,774,742.43 17,458,001.62 73,665,603.32 1,781,497,853.56 累计折旧： 年初数 31,999,978.65 195,243,320.06 11,285,882.47 7,539,526.28 25,302,156.02 271,370,863.48 因收购子公司增加 303,790.03 - - - - 303,790.03 计提 7,184,038.49 53,119,906.98 3,359,565.31 2,074,237.36 4,713,123.61 70,450,871.75 转销 - (5,652,959.17) (420,879.60) (24,663.85) - (6,098,502.62) 年末数 39,487,807.17 242,710,267.87 14,224,568.18 9,589,099.79 30,015,279.63 336,027,022.64 账面价值： 年末数 349,251,121.28 1,028,150,309.87 16,550,174.25 7,868,901.83 43,650,323.69 1,445,470,830.92 年初数 133,665,799.70 288,881,206.47 12,951,177.24 6,858,953.23 29,539,551.67 471,896,688.31 2006年12月31日 房屋建筑物 机器设备 运输设备 电子及其他设备 构筑物 合 计 原价： 年初数 161,668,922.92 446,246,407.67 21,644,940.04 13,372,667.51 54,197,956.87 697,130,895.01 购置 473,199.00 249,979.60 2,272,078.18 680,102.00 138,238.82 3,813,597.60 在建工程转入 3,523,656.43 37,858,624.26 1,037,972.49 391,560.00 505,512.00 43,317,325.18 出售及报废 - (230,485.00) (717,931.00) (45,850.00) - (994,266.00) 年末数 165,665,778.35 484,124,526.53 24,237,059.71 14,398,479.51 54,841,707.69 743,267,551.79 累计折旧： 年初数 26,604,062.73 152,808,304.88 9,404,706.85 5,620,305.39 20,457,638.95 214,895,018.80 计提 5,395,915.92 42,524,627.82 2,394,462.91 1,938,708.71 4,844,517.07 57,098,232.43 转销 - (89,612.64) (513,287.29) (19,487.82) - (622,387.75) 年末数 31,999,978.65 195,243,320.06 11,285,882.47 7,539,526.28 25,302,156.02 271,370,863.48 账面价值： 年末数 133,665,799.70 288,881,206.47 12,951,177.24 6,858,953.23 29,539,551.67 471,896,688.31 年初数 135,064,860.19 293,438,102.79 12,240,233.19 7,752,362.12 33,740,317.92 482,235,876.21 118 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 8． 固定资产(续) 于2007年12月31日，账面价值为5,256.42万元的房屋建筑物（2006年12月31日： 8,176.03万元），及账面价值为8,327.14万元的机器设备（2006年12月31日： 15,753.81万元）已被抵押作为本集团获得银行贷款的担保。另外，原始金额为 2,847.69万元（2006年12月31日：1,766.71万元）的土地使用权与上述固定资 产一并用于抵押，共取得借款4,500万元（2006年12月31日：共取得借款14,100 万元）。 于2007年12月31日，本集团固定资产年末未发生可回收金额低于其账面价值的 情况，故未计提固定资产减值准备。 于2007年12月31日及2006年12月31日，本项目无暂时闲置的固定资产。 于2007年12月31日，本项目已提足折旧仍继续使用的固定资产账面净值为 1,214,572.53元（2006年12月31日：账面净值为792,732.85元） 。 于2007年12月31日，本集团尚未办妥产权证书的房屋建筑物的账面原值为 104,969,410.97元，账面净值为103,922,732.26元。 准备处置的固定资产如下： 预计 预计 账面价值 公允价值 处置费用 处置时间 2007年12月31日 - - - - 2006年12月31日 37,386.59 - - 2007年1月 于2007年12月31日，本项目无融资租入固定资产。 于2007年12月31日，本项目经营性租出固定资产的账面价值为1,188,572.23元 （2006年12月31日：账面价值为1,732,102.63元） 。 119 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 9. 在建工程 2007年12月31日 工程名称 预算 年初数 本年增加 本年转入固定资产 （万元） 金额 其中：借款 金额 其中：借款 金额 其中：借款 费用资本化数 费用资本化数 费用资本化数 ①脱水系统 改造工程 933 - - 9,332,849.28 - 9,332,849.28 - ②45万吨(30万 吨+15万吨技 改)利用废纸 纤维再生环 保绿色包装 用纸项目101,557 162,746,792.24 1,023,075.53 873,816,442.42 27,926,247.89 1,015,290,307.65 28,949,323.42 ③60万吨 项目 120,941 - - 87,910,176.23 1,506,882.22 - - ④8000万m2包 装项目 6,000 693,796.10 - 63,582,780.70 1,916,192.84 - - ⑤2500mm瓦楞 纸板线项目2,200 - - 27,784,218.29 458,537.84 - - ⑥其他零星工程 650,000.00 - 8,178,562.76 - 6,344,308.42 - 合计 164,090,588.34 1,023,075.531,070,605,029.68 31,807,860.79 1,030,967,465.35 28,949,323.42 工程名称 其他减少 年末数 资金来源 工程投入 金额 其中：借款 金额 其中：借款 占预算比例 费用资本化数 费用资本化数 ①脱水系统 改造工程 - - - - 自筹资金 100.00% ②45万吨(30万 吨+15万吨技 改)利用废纸 纤维再生环 保绿色包装 募集资金 用纸项目 21,272,927.01 - - - 及其他来源 102.07% ③60万吨 募集资金 项目 - - 87,910,176.23 1,506,882.22 及其他来源 9.48% ④8000万m2包 装项目 - - 64,276,576.80 1,916,192.84 其他来源 118.20% ⑤2500mm瓦楞 纸板线项目 - - 27,784,218.29 458,537.84 其他来源 126.27% ⑥其他零星工程 - - 2,484,254.34 - 合计 21,272,927.01 - 182,455,225.66 3,881,612.90 120 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 9. 在建工程(续) 2006年12月31日 工程名称 预算 年初数 本年增加 本年转入固定资产 （万元） 金额 其中：借款 金额 其中：借款 金额 其中：借款 费用资本化数 费用资本化数 费用资本化数 ①脱水系统 改造工程 2,924 - - 29,243,000.00 - 29,243,000.00 - ②污水系统 改造工程 844 - - 8,441,249.76 - 8,441,249.76 - ③30万吨利用 废纸纤维 再生环保 绿色包装 用纸项目44,570 54,179,216.06 - 108,567,576.18 1,023,075.53 - - ④8000万m2包 装项目 4,576 - - 693,796.10 - - - ⑤其他零星工程 83 753,141.00 - 5,529,934.42 - 5,633,075.42 - 合计 54,932,357.06 - 152,475,556.461,023,075.53 43,317,325.18 - 工程名称 其他减少 年末数 资金来源 工程投入 金额 其中：借款 金额 其中：借款 占预算比例 费用资本化数 费用资本化数 ①脱水系统 改造工程 - - - - 其他来源 100.00% ②污水系统 改造工程 - - - - 其他来源 100.00% ③30万吨利用 废纸纤维 再生环保 绿色包装 募集资金 用纸项目 - - 162,746,792.24 1,023,075.53 及其他来源 95% ④8000万m2包 装项目 - - 693,796.10 - 其他来源 1.52% ⑤其他零星工程 - - 650,000.00 - 其他来源 78.31% 合计 - - 164,090,588.34 1,023,075.53 本集团管理层认为，于资产负债表日无迹象表明上述在建工程已经发生减值，因 此无需计提减值准备。 加权平均资本化率为6.657%~7.245%，利息资本化金额共计3,180.79万元。 121 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 10. 工程物资 2007年12月31日 2006年12月31日 预付设备款* - 259,441,773.38 *系预付30万吨利用废纸纤维再生环保绿色包装用纸项目所需的进口大型机器设 备款项。该项目已于2007年竣工投产。 11. 无形资产 2007年12月31日 土地使用权 软件 合计 原价： 年初数 59,712,520.79 349,998.00 60,062,518.79 购置 35,645,556.07 - 35,645,556.07 因收购子公司增加 15,568,747.36 - 15,568,747.36 减少 - - - 年末数 110,926,824.22 349,998.00 111,276,822.22 累计摊销： 年初数 4,039,087.41 158,331.90 4,197,419.31 因收购子公司增加 279,316.39 279,316.39 计提 967,300.33 54,999.60 1,022,299.93 年末数 5,285,704.13 213,331.50 5,499,035.63 账面价值： 年末数 105,641,120.09 136,666.50 105,777,786.59 年初数 55,673,433.38 191,666.10 55,865,099.48 122 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 11. 无形资产(续) 2006年12月31日 土地使用权 软件 合计 原价： 年初数 27,871,570.29 349,998.00 28,221,568.29 购置 31,840,950.50 - 31,840,950.50 减少 - - - 年末数 59,712,520.79 349,998.00 60,062,518.79 累计摊销： 年初数 3,447,346.53 103,332.30 3,550,678.83 计提 591,740.88 54,999.60 646,740.48 年末数 4,039,087.41 158,331.90 4,197,419.31 账面价值： 年末数 55,673,433.38 191,666.10 55,865,099.48 年初数 24,424,223.76 246,665.70 24,670,889.46 于2007年12月31日，本集团未发生无形资产可回收金额低于其账面价值的情况， 故未计提无形资产减值准备。 于2007年12月31日，本项目原始金额为2,847.69万元的土地使用权（2006年12 月31日：1,766.71万元）用于抵押借款，详细情况见本附注六、 “8. 固定资产”。 123 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 12. 商誉 2007年12月31日 2006年12月31日 成本 789,725.66 789,725.66 累计减值 - - 账面价值 789,725.66 789,725.66 本集团于2002年7月收购南京景兴51％股权，形成长期股权投资借方差额 789,725.66元。根据2008年1月21日财政部发布的《企业会计准则实施问题专家 工作组意见》第三条的规定，在编制合并财务报表时作为商誉列示。 13． 长期待摊费用 2007年12月31日 2006年12月31日 租入固定资产改良支出 708,226.78 - 14． 递延所得税资产及负债 已确认递延所得税资产： 2007年12月31日 内部未 资产减值准备 实现利润 合计 年初数 751,817.55 - 751,817.55 计入损益 347,209.38 635,630.19 982,839.57 年末数 1,099,026.93 635,630.19 1,734,657.12 2006年12月31日 内部未 资产减值准备 实现利润 合计 年初数 809,178.23 - 809,178.23 计入损益 (57,360.68) - (57,360.68) 年末数 751,817.55 - 751,817.55 124 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 14． 递延所得税资产及负债(续) 已确认递延所得税负债： 2007年12月31日 收购子公司公允价值 年初数 计入损益 2,555,524.61 年末数 2,555,524.61 15． 其他非流动资产 2007年12月31日 2006年12月31日 横河黄板纸厂征迁款 - 1,000,000.00 购买南京景兴股权款 - 4,372,100.00 合计 - 5,372,100.00 16. 资产减值准备 2007年12月31日 年初数 本年收购 本年减少 年末数 本年计提 子公司增加 转回 转销 坏账准备 12,159,569.11 651,769.36 - 4,991,246.32 650,468.18 7,169,623.97 存货跌价准备 - - - - - - 合计 12,159,569.11 651,769.36 - 4,991,246.32 650,468.18 7,169,623.97 浙江景兴纸业股份有限公司 125 2007 年年度报告全文 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 16. 资产减值准备(续) 2006年12月31日 年初数 本年收购 本年减少 年末数 本年计提 子公司增加 转回 转销 坏账准备 10,382,671.37 2,128,120.58 - 257,022.74 94,200.10 12,159,569.11 存货跌价准备 328,000.00 - - 328,000.00 - - 合计 10,710,671.37 2,128,120.58 - 585,022.74 94,200.10 12,159,569.11 17. 短期借款 借款类别 2007年12月31日 2006年12月31日 信用 80,000,000.00 - 抵押 37,000,000.00 38,500,000.00 保证 687,147,990.00 261,000,000.00 合计 804,147,990.00 299,500,000.00 上述借款的年利率为5.19% ～8.019%。 于2007年12月31日，本项目无已到期但未偿还的短期借款。 18. 应付票据 2007年12月31日 2006年12月31日 银行承兑汇票 18,550,000.00 2,500,000.00 于2007年12月31日，本项目无持本公司5%或以上表决权股份的股东单位的票据 （2006年12月31日：无）。 126 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 19. 应付账款 应付账款不计息，并通常在3个月内清偿。 2007年12月31日 2006年12月31日 1年以内 96,379,800.83 114,895,857.64 1年以上 875,112.72 1,058,146.91 合计 97,254,913.55 115,954,004.55 于2007年12月31日，本项目无应付持本公司5%或以上表决权股份的股东单位的 款项（2006年12月31日：无）。 于2007年12月31日，无账龄在一年以上的大额应付账款。 20. 预收款项 2007年12月31日 2006年12月31日 1年以内 10,764,977.09 5,265,253.30 1年以上 1,055,351.10 600,653.46 合计 11,820,328.19 5,865,906.76 于2007年12月31日，本项目无持本公司5%或以上表决权股份的股东单位或关联 方的款项（2006年12月31日：无）。 于2007年12月31日，本项目无账龄超过1年的大额预收款项。 21. 应付职工薪酬 2007年12月31日 年初数 本年增加 本年支付 年末数 工资、奖金、津贴 和补贴 357,557.81 26,748,101.23 26,755,440.86 350,218.18 职工福利费 283,566.10 2,658,975.13 2,942,541.23 - 医疗保险费 - 1,303,270.56 1,302,703.20 567.36 养老保险费 - 2,680,303.34 2,668,415.77 11,887.57 失业保险费 - 276,345.37 275,461.25 884.12 工伤保险费 - 140,949.33 140,487.21 462.12 生育保险费 - 96,784.31 96,461.67 322.64 住房公积金 - 944,011.15 944,011.15 - 工会经费和职工 教育经费 230,222.45 752,680.92 965,635.67 17,267.70 合计 871,346.36 35,601,421.34 36,091,158.01 381,609.69 127 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 21. 应付职工薪酬(续) 2006年12月31日 年初数 本年增加 本年支付 年末数 工资、奖金、津贴 和补贴 3,802,285.01 16,743,820.75 20,188,547.95 357,557.81 职工福利费 180,554.80 1,857,972.01 1,754,960.71 283,566.10 医疗保险费 - 993,212.77 993,212.77 - 养老保险费 - 2,089,484.67 2,089,484.67 - 失业保险费 - 170,922.47 170,922.47 - 工伤保险费 - 105,349.97 105,349.97 - 生育保险费 - 79,587.78 79,587.78 - 住房公积金 - 905,534.00 905,534.00 - 工会经费和职工 教育经费 214,982.30 437,669.38 422,429.23 230,222.45 合计 4,197,822.11 23,383,553.80 26,710,029.55 871,346.36 其中，无属于拖欠性质或工效挂钩的应付职工薪酬。 22. 应交税费 2007年12月31日 2006年12月31日 企业所得税 1,771,024.22 6,524,717.17 营业税 2,111,039.31 5,291.00 增值税 12,067,170.09 5,049,912.68 城市维护建设税 409,460.00 144,208.86 房产税 566,745.97 246,882.59 城镇土地使用税 369,981.49 79,271.76 个人所得税 410,119.88 69,431.82 印花税 650,785.99 17,133.74 教育费附加 497,641.36 144,208.85 水利建设费 377,318.06 106,098.34 合计 19,231,286.37 12,387,156.81 应交税费各项主要税费缴纳基础及税率参见附注四。 128 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 23. 应付股利 2007年12月31日 结存原因 2006年12月31日 子公司南京景兴 少数股东股利 530,620.92 股东未要求支取 2,080,620.92 24. 其他应付款 2007年12月31日 2006年12月31日 运输、装卸、仓储、 办事处等费用 6,424,719.92 4,313,185.98 工程项目款及设备购置款 73,586,666.28 33,989,930.21 应付利息 3,988,530.09 2,039,703.89 股权转让款 7,000,000.00 - 土地出让款 2,920,000.00 - 职工保证金 、押金、报销款等 228,309.76 424,202.75 动力、水、电费等 427,053.68 2,962,829.45 其他 1,279,937.81 1,322,051.87 合计 95,855,217.54 45,051,904.15 于2007年12月31日，本项目并无持本公司5%或以上表决权股份的股东单位或关 联方的款项（2006年12月31日：无）。 于2007年12月31日，本项目无账龄超过1年的大额应付款项。 129 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 25. 一年内到期的非流动负债 均为长期借款。 2007年12月31日 2006年12月31日 抵押 - 56,000,000.00 保证 - 60,000,000.00 合计 - 116,000,000.00 26. 长期借款 借款类别 2007年12月31日 2006年12月31日 原币 汇率 余额 原币 汇率 余额 保证 670,701,200.00 405,791,400.00 其中：美元 22,000,000.00 7.3046 160,701,200.00 22,000,000.007.8087 171,791,400.00 抵押 8,000,000.00 102,500,000.00 减：一年内到期的 长期借款 - 116,000,000.00 合计 678,701,200.00 392,291,400.00 上述借款的年利率为5.19% ～8.019%。 于2007年12月31日，本项目无逾期、展期的长期借款。 27. 股本 本公司注册及实收股本共计人民币392,000,000.00元，每股面值人民币1元。股 份种类及其结构如下： 年初数 本年增(减)股数 年末数 股数 比例 发行 送股 公积金 其他 小计 股数 比例 % 新股 转股 % 一. 有限售条件股份 1. 国家持股 2. 国有法人持股 3. 其他内资持股 133,500,000.00 58.04 4,000,000.00 40,050,000.00 44,050,000.00 177,550,000.00 45.30 其中： 境内非国有法人持股 72,000,000.00 31.30 21,600,000.00 21,600,000.00 93,600,000.00 23.88 境内自然人持股 61,500,000.00 26.74 4,000,000.00 18,450,000.00 22,450,000.00 83,950,000.00 21.42 4. 外资持股 16,500,000.00 7.17 4,950,000.00 4,950,000.00 21,450,000.00 5.47 其中： 境外法人持股 16,500,000.00 7.17 4,950,000.00 4,950,000.00 21,450,000.00 5.47 境外自然人持股 有限售条件股份合计 150,000,000.00 65.21 4,000,000.00 45,000,000.00 49,000,000.00 199,000,000.00 50.77 二. 无限售条件股份 1. 人民币普通股 80,000,000.00 34.79 89,000,000.00 24,000,000.00 113,000,000.00 193,000,000.00 49.23 2. 境内上市的外资股 3. 境外上市的外资股 4. 其他 无限售条件股份合计 80,000,000.00 34.79 89,000,000.00 24,000,000.00 113,000,000.00 193,000,000.00 49.23 130 2007 年年度报告全文 三. 股份总数 230,000,000.00 100.00 93,000,000.00 69,000,000.00 162,000,000.00 392,000,000.00 100.00 131 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 28． 资本公积 2007年12月31日 2006年12月31日 发行新股 1,302,366,691.90 224,836,000.00 其他计入股东权 益的利得和损失 124,922.90 股权投资准备 2,875,688.18 2,875,688.18 其他 150,000.00 150,000.00 合计 1,305,517,302.98 227,861,688.18 29. 盈余公积 2007年12月31日 年初数 本年增加 本年减少 年末数 法定盈余公积 26,735,365.90 5,158,561.75 - 31,893,927.65 2006年12月31日 年初数 本年增加 本年减少 年末数 法定盈余公积 12,287,292.49 14,448,073.41 - 26,735,365.90 法定公益金 6,143,646.23 - 6,143,646.23 - 合计 18,430,938.72 14,448,073.41 6,143,646.23 26,735,365.90 根据公司法和本公司章程的规定，本公司按净利润的10%提取法定盈余公积金。 根据公司法及财企〔2006〕67号文件规定，本公司自2006年1月1日起不再提取 法定公益金；对于2005年12月31日的法定公益金结余，转作法定盈余公积管理 使用。 132 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 30. 未分配利润 2007年度 2006年度 年初未分配利润 146,111,321.84 113,753,125.57 首次执行企业会计准则 附注三、22 33,265,282.92 35,552,072.41 重述后年初余额 179,376,604.76 149,305,197.98 净利润 82,503,749.03 58,375,833.96 减：提取法定盈余公积 5,158,561.75 8,304,427.18 提取法定公益金 - - 应付现金股利 23,000,000.00 20,000,000.00 转作股本的股利 69,000,000.00 - 年末未分配利润 164,721,792.04 179,376,604.76 报告期利润预分配情况：根据公司第三届七次董事会有关利润分配预案决议，按 当年度的税后利润10%提取法定盈余公积后，本年度利润暂不分配。该预分配方 案尚待股东大会审议批准。 经2007年5月11日召开的本公司2006年度股东大会决议，本公司按当年度的税后 利润10%提取法定盈余公积后，每10股送股票红利3股（红利），每10股派发现 金红利1.00元（含税） 。 31. 少数股东权益 本集团重要子公司的少数股东权益如下： 2007年12月31日 2006年12月31日 景兴包装 2,300,644.97 2,022,697.43 南京景兴 6,999,135.51 11,446,594.33 景兴板纸 17,404,870.85 - 景特彩 7,496,420.19 - 重庆景包 7,353,365.52 - 合计 41,554,437.04 13,469,291.76 133 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 32. 营业收入及成本 2007年度 2006年度 主营业务收入 1,111,044,502.09 979,650,323.63 其他业务收入 19,237,223.37 4,252,358.41 合计 1,130,281,725.46 983,902,682.04 主营业务收入及成本列示如下： 主营业务 主营业务收入 主营业务成本 2007年度 2006年度 2007年度 2006年度 原纸销售 937,031,267.87 827,193,582.56 739,309,455.47 640,498,408.54 纸箱、纸板销售 174,013,234.22 152,456,741.07 157,700,261.49 134,240,222.50 合计 1,111,044,502.09 979,650,323.63 897,009,716.96 774,738,631.04 2007年度 2006年度 前五名客户收入总额合计 159,126,523.55 134,830,515.32 占全部营业收入的比例 14.08% 13.70% 134 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 33. 营业税金及附加 2007年度 2006年度 营业税 885,273.84 8,741.62 城市维护建设税 3,294,454.65 1,895,958.85 教育费附加 3,387,276.40 3,644,870.67 合计 7,567,004.89 5,549,571.14 营业税费计缴标准参见附注四、税项。 34. 财务费用 2007年度 2006年度 利息支出 87,863,954.89 39,319,488.32 减：利息收入 (4,479,210.24) (2,341,147.46) 汇兑收益 (9,403,708.61) (1,270,010.90) 其他 600,851.10 686,262.56 小计 74,581,887.14 36,394,592.52 减：利息资本化金额 (33,495,136.33) (1,023,075.53) 合计 41,086,750.81 35,371,516.99 35． 资产减值损失 2007年度 2006年度 坏账损失 (4,339,476.96) 1,871,097.84 存货跌价损失 - (328,000.00) 合计 (4,339,476.96) 1,543,097.84 135 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 36. 投资收益 2007年度 2006年度 按权益法核算的投资收益 (38,474.80) (16,433.24) 按成本法核算的投资收益 - 28,054.79 合计 (38,474.80) 11,621.55 37. 营业外收入 2007年度 2006年度 非流动资产处置利得 66,331.25 29,246.86 政府补助 附注六、39 3,792,654.13 3,149,804.59 非同一控制下的企业 合并成本小于合并中 取得的被购买方可辨认 净资产公允价值份额的差额 1,235,309.01 - 其他 50,614.14 44,309.89 合计 5,144,908.53 3,223,361.34 136 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 38. 营业外支出 2007年度 2006年度 非流动资产处置损失 44,161.55 114,847.36 捐赠支出 7,140.00 19,087.71 其他 386,584.96 67,520.00 合计 437,886.51 201,455.07 39. 政府补助 2007年度 2006年度 增值税退税* 3,262,654.13 3,149,804.59 污染减排专项补助 530,000.00 - 合计 3,792,654.13 3,149,804.59 *系子公司享受民政福利企业增值税即征即退而形成。文件为平国税政〔2007〕17号《平 湖市国家税务局关于同意浙江福星金属制品有限公司等21户企业享受2007年度增值税 福利企业优惠政策的通知》。 137 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 40． 所得税费用 2007年度 2006年度 当期所得税费用 11,115,722.17 29,629,237.66 递延所得税费用 (982,839.57) 57,360.68 合计 10,132,882.60 29,686,598.34 2007年度 2006年度 利润总额 93,143,714.72 88,520,753.68 按法定/(或适用)税率计算的税项(注) 30,737,425.86 29,211,848.71 某些子公司适用不同税率的影响 (15,877,979.08) (110,950.35) 对以前期间当期税项的调整 (209,288.46) 4,496,687.46 无须纳税的收入 (3,642,170.13) (4,995,392.71) 符合税务优惠的支出享受之税务优惠 (2,734,263.01) (2,497,272.55) 不可抵扣的税项费用 979,274.78 1,617,437.84 税率变动的影响 434,778.50 - 未确认的税务亏损 689,475.25 - 未确认的暂时性差异 (244,371.11) 1,964,239.94 按本集团实际税率计算的税项费用 10,132,882.60 29,686,598.34 注： 本集团所得税按在中国境内取得的估计应纳税所得额及适用税率计提。源于其他 地区应纳税所得的税项根据本集团经营所在国家/所受管辖区域的现行法律、解 释公告和惯例，按照适用税率计算。本集团的适用税率为33%。 于2007年3月16日闭幕的第十届全国人民代表大会第五次会议通过了《中华人民 共和国企业所得税法》(“新企业所得税法”)，并将于2008年1月1日起施行。新 企业所得税法将内、外资企业所得税税率统一为25%。本集团对预计于2008年1 月1日起实施新企业所得税法后将转回的暂时性差异根据新的25%税率对2007年 12月31日的递延所得税资产及负债余额进行了相应调整。 根据新企业所得税法和实施条例，本公司2008年度将执行25%的所得税税率。 138 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 41. 每股收益 基本每股收益按照归属于本公司普通股股东的当期净利润，除以发行在外普通股 的加权平均数计算。 基本每股收益的具体计算如下： 2007年度 2006年度 收益 归属于本公司普通股股东的当期净利润 82,503,749.03 58,375,833.96 股份 本公司发行在外普通股的加权平均数 310,625,000.00 221,000,000.00 本公司无稀释性潜在普通股。 42. 支付或收到其他与经营活动有关的现金 其中，大额的现金流量列示如下： 2007年度 2006年度 收到的其他与经营活动有关的现金： 银行活期存款利息 2,687,141.49 2,341,147.46 支付的其他与经营活动有关的现金： 销售费用 40,270,153.91 44,530,050.05 管理费用 17,866,129.03 13,189,866.67 支付往来款 12,135,983.84 - 履约保证金 2,851,001.68 5,557,577.02 43. 支付或收到其他与筹资活动有关的现金 其中，大额的现金流量列示如下： 2007年度 2006年度 收到的其他与筹资活动有关的现金： 募股资金专户存款利息 1,792,063.75 - 44. 企业合并 非同一控制下企业合并 本年内，本公司取得了桂林宏基100%的股权，合并成本的公允价值为现金人民币 15,000,000.00元整，购买日确定为2007年12月31日。桂林宏基于购买日的可辨 认净资产的公允价值为16,235,309.01元。 139 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 44. 企业合并(续) 桂林宏基的可辨认资产和负债于购买日的公允价值和账面价值如下： 2007年12月31日 2007年12月31日 公允价值 账面价值 固定资产 3,959,929.66 3,959,929.66 无形资产 15,289,430.97 5,067,332.55 其他应付款 (458,527.01) (458,527.01) 递延所得税负债 (2,555,524.61) (2,555,524.61) 小计 16,235,309.01 6,013,210.59 超出合并成本 计入当期损益部分 1,235,309.01 合并成本 15,000,000.00 取得上述子公司的现金流量净额分析如下： 2007年度 取得子公司的价格 15,000,000.00 取得子公司支付的现金 8,000,000.00 减：子公司持有的现金 - 取得子公司支付的现金流量净额 8,000,000.00 140 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 六、 合并财务报表主要项目注释(续) 45. 经营活动现金流量 2007年度 2006年度 将净利润调节为经营活动现金流量： 净利润 83,010,832.12 58,834,155.34 加： 资产减值准备 (4,339,476.96) 1,543,097.84 固定资产折旧 70,450,871.75 57,098,232.43 无形资产摊销 1,071,190.11 646,740.48 长期待摊费用摊销 48,843.22 - 处置固定资产、无形资产和其他 长期资产的损失 (22,169.70) 85,600.50 合并成本小于合并中取得的 可辨认净资产公允价值的差额 (1,235,309.01) - 财务费用 44,905,816.59 38,096,824.34 投资损失 38,474.80 (11,621.55) 递延所得税资产减少 (982,839.57) 57,360.68 存货的减少 (107,239,303.99) (22,958,615.14) 经营性应收项目的减少 (1,085,839,209.50) (67,107,790.82) 经营性应付项目的增加 748,518,476.18 86,357,627.73 经营活动产生的现金流量净额 (251,613,803.96) 152,641,611.83 46. 现金和现金等价物 2007年度 2006年度 现金 其中：库存现金 1,269,766.25 587,414.34 可随时用于支付的银行存款 981,877,830.23 262,895,750.18 可随时用于支付的其他 货币资金 5,999.86 减：3个月以上的定期存单 - 年末现金及现金等价物余额 983,147,596.48 263,489,164.38 141 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 七、 分部报告 本集团收入及利润均来自生产及销售各种纸制品、造纸原料及其他相关产品，董 事会认为这些产品的工序有着非常紧密的关系且有共同的风险与回报，因此，这 些活动被视为单一业务分部，所以无须列报更详细的业务分部信息。确定本集团 的地区分部时，按收入归属于客户所处区域的分部确定。 2007年度 浙江地区 上海地区 江苏地区 其他地区 抵销 合 计 主营业务收入 1,459,281,066.36 302,393,802.12 196,992,730.83 331,490,645.35 (1,179,113,742.57) 1,111,044,502.09 其他业务收入 36,593,723.65 - 2,965,042.58 - (20,321,542.86) 19,237,223.37 营业收入 1,495,874,790.01 302,393,802.12 199,957,773.41 331,490,645.35 (1,199,435,285.43) 1,130,281,725.46 2006年度 浙江地区 上海地区 江苏地区 其他地区 抵销 合 计 主营业务收入 588,850,280.31 191,051,284.69 144,403,104.41 140,489,374.96 (85,143,720.74) 979,650,323.63 其他业务收入 4,003,531.81 - 2,107,262.62 - (1,858,436.02) 4,252,358.41 营业收入 592,853,812.12 191,051,284.69 146,510,367.03 140,489,374.96 (87,002,156.76) 983,902,682.04 142 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 八、 关联方关系及其交易 1． 关联方的认定标准 一方控制、共同控制另一方或对另一方施加重大影响，以及两方或两方以上同受 一方控制、共同控制或重大影响的，构成关联方。 下列各方构成本集团的关联方： 1) 本集团的母公司； 2) 本集团的子公司； 3) 与本集团受同一母公司控制的其他企业； 4) 对本集团实施共同控制的投资方； 5) 对本集团施加重大影响的投资方； 6) 本集团的合营企业； 7) 本集团的联营企业； 8) 本集团的主要投资者个人及与其关系密切的家庭成员； 9) 本集团的关键管理人员或母公司关键管理人员，以及与其关系密切的家庭 成员； 10) 本集团的主要投资者个人、关键管理人员或与其关系密切的家庭成员控制、 共同控制或施加重大影响的其他企业。 仅仅同受国家控制而不存在其他关联方关系的企业，不构成关联方。 2． 实际控制人和子公司 实际控制人 注册地址 主营业务 对本公司 经济性质 法定 持股比例 或类型 代表人 朱在龙 股东 21.42% 实际控制人 本集团所属的子公司详见附注五、合并财务报表的合并范围。 143 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 八、 关联方关系及其交易(续) 3. 其他关联方 关联公司名称 组织机构代码证 关联方关系 上海九龙山股份有限公司 60740190-0 股东 南京勤丰纸制品有限公司 75128739-9 南京景兴的联营企业 4. 本集团与关联方之主要交易 (1) 截至2007年12月31日止，本公司为股东上海九龙山股份有限公司下列借款提供担 保： 贷款单位 年利率 期限 年末数 招商银行股份有 限公司上海分行 6.83% 2007.11.06~2008.05.16 50,000,000.00 (2) 截至2007年12月31日止，本公司股东上海九龙山股份有限公司为景兴造纸下列 借款提供担保： 贷款单位 年利率 期限 年末数 广东发展银行股份 有限公司余杭支行 6.21% 2007.09.04~2008.03.04 25,000,000.00 广东发展银行股份 有限公司余杭支行 6.21% 2007.09.10~2008.03.10 25,000,000.00 144 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 八、 关联方关系及其交易(续) 5. 其他应披露事项 (1) 截至2007年12月31日止，本公司为子公司景兴造纸下列借款提供担保： 贷款单位 年利率 期限 年末数 交通银行股份有限 公司嘉兴分行 7.02% 2007.08.24~2008.08.18 15,000,000.00 交通银行股份有限 公司嘉兴分行 7.02% 2007.08.24~2008.08.12 15,000,000.00 中信银行股份有限 公司嘉兴分行 6.48% 2007.12.10~2008.03.10 20,000,000.00 中信银行股份有限 公司嘉兴分行 6.12% 2007.01.10~2008.01.09 20,000,000.00 华夏银行股份有限 公司杭州分行 6.84% 2007.08.17~2008.08.17 25,000,000.00 深圳发展银行股份 有限公司杭州武林支行 6.43% 2007.01.18~2008.01.18 20,000,000.00 中国农业银行平湖支行 7.29% 2007.10.22~2008.09.25 10,000,000.00 中国农业银行平湖支行 6.70% 2007.10.26~2008.09.25 4,747,990.00 (2) 截至2007年12月31日止，本公司为子公司景兴包装下列借款提供担保： 贷款单位 年利率 期限 年末数 交通银行股份有限 公司嘉兴分行 8.02% 2007.11.19~2008.9.19 2,000,000.00 交通银行股份有限 公司嘉兴分行 7.13% 2007.12.03~2008.06.02 1,400,000.00 中信银行股份有限 公司嘉兴分行 7.47% 2007.11.05~2009.05.04 5,000,000.00 145 2007 年年度报告全文 中信银行股份有限 公司嘉兴分行 6.48% 2007.11.25~2008.03.27 1,000,000.00 中信银行股份有限 公司嘉兴分行 6.48% 2007.12.05~2008.03.15 4,000,000.00 中信银行股份有限 公司嘉兴分行 6.48% 2007.12.11~2008.03.10 3,000,000.00 中信银行股份有限 公司嘉兴分行 7.20% 2007.08.30~2009.02.28 9,000,000.00 146 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 八、 关联方关系及其交易(续) 5. 其他应披露事项(续) (3) 截至2007年12月31日止，本公司为子公司景兴板纸下列借款提供担保： 贷款单位 年利率 期限 年末数 中国建设银行股份 有限公司平湖支行 6.93% 2007.06.29~2012.06.28 50,000,000.00 中国建设银行股份 有限公司平湖支行 6.93% 2007.07.03~2010.07.01 40,000,000.00 中国建设银行股份 有限公司平湖支行 6.93% 2007.07.03~2010.07.01 50,000,000.00 中国建设银行股份 有限公司平湖支行 6.93% 2007.07.03~2012.06.28 10,000,000.00 中国建设银行股份 有限公司平湖支行 6.48% 2007.09.27~2008.03.26 10,000,000.00 中国建设银行股份 有限公司平湖支行 6.48% 2007.09.30~2008.03.29 20,000,000.00 中国银行股份有限 公司平湖支行 6.2415% 2007.06.20~2008.03.18 100,000,000.00 中国银行股份有限 公司平湖支行 6.2415% 2007.06.22~2008.05.21 50,000,000.00 中国银行股份有限 公司平湖支行 6.2415% 2007.07.05~2008.07.04 30,000,000.00 中国农业银行平湖支行 6.57% 2007.07.04~2008.06.04 23,000,000.00 中国农业银行平湖支行 6.57% 2007.07.06~2008.07.05 30,000,000.00 中国农业银行平湖支行 7.29% 2007.10.10~2008.09.25 17,000,000.00 交通银行股份有限 公司嘉兴分行 7.47% 2007.12.27~2008.09.25 20,000,000.00 147 2007 年年度报告全文 交通银行股份有限 公司嘉兴分行 6.48% 2007.11.01~2008.02.20 65,000,000.00 中信银行股份有限 公司嘉兴分行 7.56% 2007.12.25~2009.12.10 50,000,000.00 中信银行股份有限 公司嘉兴分行 7.56% 2007.12.25~2009.12.15 50,000,000.00 中信银行股份有限 公司嘉兴分行 7.56% 2007.12.25~2009.12.20 50,000,000.00 148 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 八、 关联方关系及其交易(续) 5. 其他应披露事项(续) (4) 截至2007年12月31日止，本公司为子公司南京景兴下列借款提供担保： 贷款单位 年利率 期限 年末数 中国银行股份有限 公司溧水支行 7.02% 2007.07.20~2008.01.19 500,000.00 中国银行股份有限 公司溧水支行 7.236% 2007.07.24~2008.01.23 1,600,000.00 中国银行股份有限 公司溧水支行 6.48% 2007.11.17~2008.05.16 1,500,000.00 中国银行股份有限 公司溧水支行 6.48% 2007.11.09~2008.05.09 1,000,000.00 中国银行股份有限 公司溧水支行 6.48% 2007.11.26~2008.05.25 1,700,000.00 中国银行股份有限 公司溧水支行 6.48% 2007.12.11~2008.06.09 1,700,000.00 中国银行股份有限 公司溧水支行 6.48% 2007.12.17~2008.06.12 2,000,000.00 (5) 截至2007年12月31日止，公司下属子公司景兴包装为景兴造纸下列借款提供担 保： 贷款单位 年利率 期限 年末数 中国农业银行平湖支行 6.57% 2007.06.13~2008.05.25 12,000,000.00 中国农业银行平湖支行 7.29% 2007.11.22~2008.10.25 12,000,000.00 中国农业银行平湖支行 6.48% 2007.12.14~2008.05.25 16,000,000.00 (6) 截至2007年12月31日止，公司为子公司景兴包装下列银行承兑汇票中的455万元 149 2007 年年度报告全文 总额提供担保： 收款人 汇票金额 出票日期 汇票到期日 浙江景兴纸业销售有限公司 3,000,000.00 2007.11.14 2008.5.14 浙江景兴纸业销售有限公司 3,000,000.00 2007.08.13 2008.2.13 苏州江明淀粉有限责任公司 500,000.00 2007.11.14 2008.5.14 150 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 八、 关联方关系及其交易(续) 5. 其他应披露事项(续) (7) 关键管理人员报酬 报告期内，在本公司领取报酬、津贴的董事、监事、高级管理人员的年度报酬总 额为323.40万元，其中，3～10万元有6人，10～20万元有4人，30～60万元有5 人。 九、 或有事项 1. 截至2007年12月31日止，本公司为下属子公司借款83,470万元提供担保，详见 本附注八、5。 2. 经本公司第三届董事会第四次会议决议及2007年第四次临时股东大会批准，同 意本公司及其控股子公司与上海九龙山股份有限公司及其控股子公司签署互保 总额不超过2亿元人民币的互保协议。协议有效期为1年，在协议有效期内为双方 自身及双方控股子公司一年以内的短期借款提供担保。 3. 经本公司第三届董事会第四次会议决议及2007年第四次临时股东大会批准，同 意本公司与平湖热电厂签署互保总额不超过1亿元人民币的互保协议。协议有效 期为1年，双方互相提供担保的银行借款仅限于双方作为借款人，在中国境内依 法成立的商业银行为贷款人的银行借款，借款类型和借款期限不限。 4. 根据公司第二届董事会第十五次会议决议及2007年第一次临时股东大会批准， 同意本公司与浙江晨光电缆有限公司签署总额不超过5,000万元人民币的互保协 议，协议有效期为1年。 151 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 十、 租赁安排 2005年11月20日，本集团与杭州国兴实业有限公司签订设备租赁协议，向其出 租账面价值为人民币192万元的设备。租赁期限共十年，自2006年1月1日起至 2016年12月31日止。2006年度租金为15万元，从2007年开始每年的租金为36 万元。 十一、 承诺事项 于资产负债表日，不必在财务报表上确认的资本性支出承诺： 2007年 2006年 资本承诺 已签约但未拨备 125,800,854.45 332,237,517.22 其他承诺 已开证尚未付汇的信用证 24,702,542.66 78,362,628.76 十二、 金融工具及其风险分析 金融风险管理目标及政策 本集团的主要金融工具包括借款、现金及定期存款等。这些金融工具的主要目的 在于为本集团的运营融资。本集团具有多种因经营而直接产生的其他金融资产和 负债，比如应收账款及应收票据、应付账款及应付票据等。 本集团的金融工具导致的主要风险是信用风险、流动风险及市场风险。 152 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 十二、 金融工具及其风险分析(续) (1) 信用风险 信用风险是指金融工具的一方因未能履行其义务而引起另一方损失的风险。 本集团的信用风险主要与应收账款有关。本集团持续对其客户的财务状况 进行信用评估，对应收账款余额进行持续监控，以确保本集团不致面临重 大坏账风险。对于坏账准备，本集团考虑了所有应收账款的回收可能性的 因素。因本集团给予任何个人或法人的信用并不重大，故并无重大信用风 险。 本集团其他金融资产包括货币资金，这些金融资产的信用风险源自交易对方 违约。 除下表所列项目外，在不考虑可利用的担保物或其他信用增级的情况下，本 集团的最大信用风险敞口为金融资产账面余额扣除已确认的减值准备后的 余额。 2007年 2006年 最大信用风险 为上海九龙山股份有限 公司提供的财务担保 50,000,000.00 - 为浙江晨光电缆有限公 司提供的财务担保 50,000,000.00 - (2) 流动风险 流动风险是指企业可能面对难以筹集足够资金以偿还与金融工具相关的债 务的风险。流动风险可能源于无法尽快以公允价值售出金融资产；或者源于 对方无法偿还其合同债务，或者源于提前到期的债务；或者源于无法产生预 期的现金流量。 153 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 十二、 金融工具及其风险分析(续) (2) 流动风险(续) 本集团的目标是运用银行借款、债券等多种融资手段以保持融资的持续性与 灵活性之间的平衡，并维持足够资金以供营运资本使用。本集团通过使投资 资产的期限与对应债务的期限相匹配来控制流动性风险。 (3) 市场风险 市场风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场价格变动而发生 波动的风险。本集团所面临的市场风险主要为利率风险、外汇风险。 利率风险主要来自本集团计息借款的利率变动。本集团并无就利率浮动作出 套期。 浮动利率工具使本集团面临现金流量利率风险，而固定利率工具则使本集团 面临公允价值利率风险。 本集团的银行借款全部为固定利率借款，其他金融负债为不带息。 固定利率的金融工具，其利率在到期日前的期间内已固定。不带息金融工具 不涉及利率风险。 外汇风险 外汇风险是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波 动的风险。 本集团面临交易性的外汇风险。此类风险由于本集团以记账本位币以外的货 币进行的销售或采购所致。本集团并无就汇率变动作出套期。 154 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 十二、 金融工具及其风险分析(续) (3) 市场风险(续) 公允价值 金融工具的公允价值与相应的账面价值无重大差异。 十三、 资产负债表日后事项 1. 根据本集团第三届董事会第五次会议决议，本公司与日本制纸株式会社（以下简 称“日本制纸”）及日本纸张纸浆商事株式会社（以下简称“日本JP”）于2007 年12月6日签订《浙江日纸纸业有限公司股权转让协议书》。双方约定以美元 5,624,855.24元的转让价格，受让日本制纸持有的浙江日纸纸业有限公司（下简 称“浙江日纸”）51%的股权。2008年2月20日，本公司代扣代缴日本制纸股权转 让产生溢价收入涉及的所得税计美元34,507.25后，全额支付上述股权转让款项。 2. 根据本集团第三届董事会第五次会议决议，同意本公司控股子公司南京景兴的注 册资本由原来的250万美元变更为580万美元。南京景兴申请增加的330万美元注 册资本中，原各投资方均同比例增资。投资合同约定，新增注册资本330万美元 由原各投资方在营业执照变更签发之前缴付20%，剩余部分在营业执照变更签发 之 日 起 两 年 内 缴 足 。 2007 年 12 月 20 日 ， 本 公 司 支 付 首 期 增 资 款 人 民 币 3,345,711.60元（折合美元46.2万元） 。截至2008年1月15日止，南京景兴收到各 投资方缴付的首期出资款，该款项业经南京永信联合会计师事务所验证，并出具 宁信验字〔2007〕第167号验资报告。2008年1月17日，南京景兴换领了企业法 人营业执照。注册资本为580万美元，实收资本为316万美元。 十四、 其他重要事项 根据本集团第三届董事会第四次会议决议及2007年12月6日召开的2007年第四 次临时股东大会决议批准，本公司拟吸收合并全资子公司平湖市景兴造纸有限公 司。该公司在合并后注销独立法人资格，其所有的资产、负债均并入本公司的账 簿和报表进行核算。于本财务报表批准报出日止，景兴造纸的法人注销手续尚在 办理中。 155 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 十五、 公司财务报表主要项目注释 1. 货币资金 2007年12月31日 2006年12月31日 原币 汇率 折合人民币 原币 汇率 折合人民币 现金 — 人民币 131,709.19 177,934.17 银行存款 — 人民币 810,957,417.53 44,486,971.46 — 美元 44,290.36 7.3046 323,523.36 15,996,450.33 7.8087 124,911,481.69 811,280,940.89 169,398,453.15 其他货币资金 — 人民币 - 6,433,819.30 811,412,650.08 1.00 176,010,206.62 2007年 2006年 备注 所有权受到限制的资产 履约保证金 - 6,433,819.30 - 6,433,819.30 银行活期存款按照银行活期存款利率取得利息收入。短期定期存款的存款期分为 7天至1年不等，依本公司的现金需求而定，并按照相应的银行定期存款利率取得 利息收入。 2. 应收票据 2007年12月31日 2006年12月31日 银行承兑汇票 39,645,506.73 5,307,777.18 商业承兑汇票 10,399,283.85 4,006,280.03 合计 50,044,790.58 9,314,057.21 于2007年12月31日，本项目无已质押的商业承兑汇票（2006年12月31日：无） 。 于2007年12月31日，本项目无已贴现未到期的商业承兑汇票（2006年12月31日： 无）。 于2007年12月31日，本项目无持有本公司5%或以上表决权股份的股东单位欠款 （2006年12月31日：无）。 156 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 十五、 公司财务报表主要项目注释(续) 3. 应收账款 应收账款信用期通常为3个月，应收账款并不计息。 应收账款的账龄分析如下： 2007年12月31日 2006年12月31日 3个月以内 42,376,299.91 59,365,847.15 3个月至1 年 548,691.83 6,701,856.44 1 年至2 年 2,071,838.22 833,528.61 2 年至3 年 203,999.23 68,835.49 3 年以上 - - 合计 45,200,829.19 66,970,067.69 2007年12月31日 金额 比例(%) 坏账准备 计提比例(%) 单项金额重大 42,376,299.91 89.79 - - 单项金额不重大但按信用 风险特征组合后风险较大 1,660,930.24 3.52 1,456,931.01 87.72 其他不重大 3,155,459.45 6.69 534,929.40 16.95 合 计 47,192,689.60 100.00 1,991,860.41 2006年12月31日 金额 比例(%) 坏账准备 计提比例(%) 单项金额重大 61,093,706.05 86.62 1,727,858.90 2.83 单项金额不重大但按信用 风险特征组合后风险较大 1,507,089.19 2.14 1,438,253.70 95.43 其他不重大 7,926,412.26 11.24 391,027.21 4.93 合 计 70,527,207.50 100.00 3,557,139.81 157 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 十五、 公司财务报表主要项目注释(续) 3. 应收账款(续) 单项金额重大的应收账款系欠款金额较大的应收账款；单项金额不重大但按信用 风险特征组合后风险较大的应收账款系欠款金额较小，但组合后回收性存在一定 风险的应收账款。根据本公司的会计政策，已分别对这部分应收账款年末余额按 相应比例计提了坏账准备。 应收账款坏账准备的变动如下： 年初数 本年增加 本年减少 年末数 计提 其他增加 转回 转销 其他减少 2007年 3,557,139.81 - - 1,553,341.72 11,937.68 - 1,991,860.41 2006年 2,951,608.54 663,029.61 - - 57,498.34 - 3,557,139.81 2007年12月31日 2006年12月31日 前五名欠款金额合计 44,812,098.00 11,726,145.53 占应收账款总额比例 94.96% 16.63% 欠款年限 3个月以内 3个月以内 于2007年12月31日，本项目无持本公司5%（含5%）以上股份的股东单位欠款 （2006年12月31日：无）。 4. 预付款项 预付款项的账龄分析如下： 2007年12月31日 2006年12月31日 账面余额 比例(%) 账面余额 比例(%) 1年以内 19,159,626.42 99.79 3,910,248.41 100.00 1年以上 40,000.01 0.21 - - 合计 19,199,626.43 100.00 3,910,248.41 100.00 于2007年12月31日，本项目无预付持本公司5%或以上表决权股份的股东单位的 款项（2006年12月31日：无）。 158 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 十五、 公司财务报表主要项目注释(续) 4. 预付款项(续) 于2007年12月31日，金额较大的预付款项（占年末预付款项总额的30％以上） 明细如下： 单位名称 账面余额 比例 性质 平湖市恒泰再生 预付原材 资源有限公司 7,700,037.93 40.11% 料采购款 5. 应收股利 2007年12月31日 2006年12月31日 1年以内 45,000,000.00 69,384,442.08 1年以上 2,300,665.24 2,300,665.24 47,300,665.24 71,685,107.32 于2007年12月31日，本项目账龄超过1年的是应收子公司南京景兴的股利。 6. 其他应收款 其他应收款的账龄分析如下： 2007年12月31日 2006年12月31日 3个月以内 59,916,856.42 1,733,299.53 3个月至1 年 2,010,360.53 478,835.33 1 年至2 年 337,887.03 120,211.92 2 年至3 年 33,547.45 1,094.00 3 年以上 - - 合计 62,298,651.43 2,333,440.78 159 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 十五、 公司财务报表主要项目注释(续) 6. 其他应收款(续) 2007年12月31日 金额 比例(%) 坏账准备 比例(%) 单项金额重大 59,916,856.42 95.86 - - 单项金额不重大但按信用 风险特征组合后风险较大 82,144.43 0.13 48,596.98 59.16 其他不重大 2,506,067.51 4.01 157,819.95 6.30 合 计 62,505,068.36 100.00 206,416.93 2006年12月31日 金额 比例(%) 坏账准备 计提比例(%) 单项金额重大 1,798,361.51 71.90 65,061.98 3.62 单项金额不重大但按信用 风险特征组合后风险较大 59,049.53 2.36 57,955.53 98.15 其他不重大 643,909.57 25.74 44,862.32 6.97 合 计 2,501,320.61 100.00 167,879.83 单项金额重大的其他应收款系欠款金额较大的款项；单项金额不重大但按信用风 险特征组合后风险较大的其他应收款系欠款金额较小，但组合后回收性存在一定 风险的款项。根据本公司的会计政策，已分别对这部分其他应收款年末余额按相 应比例计提了坏账准备。 其他应收款坏账准备的变动如下： 年初数 本年增加 本年减少 年末数 计提 其他增加 转回 转销 其他减少 2007年 167,879.83 38,537.10 - - - - 206,416.93 2006年 16,086.13 151,793.70 - - - - 167,879.83 2007年12月31日 2006年12月31日 前五名欠款金额合计 60,434,555.01 913,827.20 占其他应收账款总额比例 96.69% 36.53% 其中： 3个月以内 59,599,555.01 913,827.20 4个月至1年 835,000.00 - 于2007年12月31日，本项目无持本公司5%或以上表决权股份的股东单位的欠款 （2006年12月31日：无）。 160 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 十五、 公司财务报表主要项目注释(续) 7. 存货 2007年12月31日 2006年12月31日 原材料 21,443,866.90 28,494,434.19 库存商品 21,879,663.40 13,522,806.96 低值易耗品 - 51,028.65 减：存货跌价准备 - - 43,323,530.30 42,068,269.80 于2007年12月31日，本项目无存货用于债务担保（2006年12月31日：无）；无存 货所有权受到限制（2006年12月31日：无）。 于2007年12月31日，本公司管理层认为无需计提存货跌价准备。 8． 长期股权投资 2007年12月31日 年初数 本年增加 本年减少 其中：本年分回 年末数 现金红利 成本法 237,001,542.06390,227,390.34 - 627,228,932.40减：长期股权投 资减值准备 - - - - - 237,001,542.06 390,227,390.34 627,228,932.40 于2007年12月31日，成本法长期股权投资明细如下： 年初数 本年增加 本年减少 年末数 景兴造纸 185,689,607.90 - - 185,689,607.90 包装材料 29,235,934.16 - - 29,235,934.16 南京景兴 12,076,000.00 7,717,811.60 - 19,793,811.60 景兴销售 10,000,000.00 - - 10,000,000.00 上海景兴 - 100,000,000.00 - 100,000,000.00 澳洲景兴 - 15,154,200.00 - 15,154,200.00 景兴板纸 - 252,355,378.74 - 252,355,378.74 桂林宏基 - 15,000,000.00 - 15,000,000.00 合计 237,001,542.06 390,227,390.34 - 627,228,932.40 161 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 十五、 公司财务报表主要项目注释(续) 8． 长期股权投资(续) 2006年12月31日 年初数 本年增加 本年减少 其中：本年分回 年末数 现金红利 成本法 198,502,894.72 38,498,647.34 - 237,001,542.06 减：长期股权投 资减值准备 - - - - 198,502,894.72 38,498,647.34 237,001,542.06 于2006年12月31日，成本法长期股权投资明细如下： 年初数 本年增加 本年减少 年末数 景兴造纸 157,190,960.56 28,498,647.34 - 185,689,607.90 包装材料 29,235,934.16 - - 29,235,934.16 南京景兴 12,076,000.00 - - 12,076,000.00 景兴销售 - 10,000,000.00 - 10,000,000.00 上海景兴 - - - - 澳洲景兴 - - - - 景兴板纸 - - - - 桂林宏基 - - - - 合计 198,502,894.72 38,498,647.34 - 237,001,542.06 9． 固定资产 2007年12月31日 房屋建筑物 机器设备 运输设备 电子设备及其他 构筑物 合 计 原价： 年初数 50,613,778.56 136,159,494.88 8,885,413.19 6,199,298.81 23,536,493.19 225,394,478.63 购置 1,000,000.00 80,339,002.41 1,887,305.00 1,410,029.00 278,190.00 84,914,526.41 在建工程转入 - - - 830,000.00 1,070,868.00 1,900,868.00 出售及报废 - (80,339,002.41) (400,000.00) - - (80,739,002.41) 年末数 51,613,778.56 136,159,494.88 10,372,718.19 8,439,327.81 24,885,551.19 231,470,870.63 累计折旧： 年初数 15,188,270.38 69,816,265.20 3,920,397.93 3,356,104.00 13,254,251.02 105,535,288.53 计提 1,730,002.68 10,954,038.99 1,177,724.23 942,116.62 1,537,889.64 16,341,772.16 转销 - - (386,605.00) - - (386,605.00) 年末数 16,918,273.06 80,770,304.19 4,711,517.16 4,298,220.62 14,792,140.66 121,490,455.69 账面价值： 年末数 34,695,505.50 55,389,190.69 5,661,201.03 4,141,107.19 10,093,410.53 109,980,414.94 年初数 35,425,508.18 66,343,229.68 4,965,015.26 2,843,194.81 10,282,242.17 119,859,190.10 浙江景兴纸业股份有限公司 162 2007 年年度报告全文 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 十五、 公司财务报表主要项目注释(续) 9． 固定资产(续) 2006年12月31日 房屋建筑物 机器设备 运输设备 电子设备及其他 构筑物 合 计 原价： 年初数 48,271,218.56 135,182,374.38 7,683,438.19 5,830,123.81 23,030,981.19 219,998,136.13 购置 - 87,600.00 1,705,925.00 346,029.00 - 2,139,554.00 在建工程转入 2,342,560.00 889,520.50 - 23,146.00 505,512.00 3,760,738.50 出售及报废 - - (503,950.00) - - (503,950.00) 年末数 50,613,778.56 136,159,494.88 8,885,413.19 6,199,298.81 23,536,493.19 225,394,478.63 累计折旧： 年初数 13,587,503.26 58,468,206.72 3,338,784.86 2,497,487.05 11,786,115.74 89,678,097.63 计提 1,600,767.12 11,348,058.48 1,017,979.54 858,616.95 1,468,135.28 16,293,557.37 转销 - - (436,366.47) - - (436,366.47) 年末数 15,188,270.38 69,816,265.20 3,920,397.93 3,356,104.00 13,254,251.02 105,535,288.53 账面价值： 年末数 35,425,508.18 66,343,229.68 4,965,015.26 2,843,194.81 10,282,242.17 119,859,190.10 年初数 34,683,715.30 76,714,167.66 4,344,653.33 3,332,636.76 11,244,865.45 130,320,038.50 于2007年12月31日，本项目无房屋建筑物被抵押作为本公司获得银行贷款的担 保（2006年12月31日：账面价值为9,322.92万元的房屋建筑物已被抵押；另外， 原始金额为449.45万元的土地使用权与上述固定资产一并用于抵押，共取得借款 6,850万元） ；无房屋建筑物的所有权受到限制。 于2007年12月31日，本公司固定资产年末未发生可回收金额低于其账面价值的 情况，故未计提固定资产减值准备。 于2007年12月31日及2006年12月31日，本项目无暂时闲置的固定资产。 于2007年12月31日，本项目已提足折旧仍继续使用的固定资产账面净值为 1,073,178.90元（2006年12月31日：账面净值为760,613.47元） 。 于2007年12月31日，本公司无尚未获得房产证的房屋建筑物。 于2007年12月31日，本公司无融资租入固定资产。 于2007年12月31日，本公司经营性租出固定资产的账面价值为1,188,572.23元 （2006年12月31日：账面价值为1,732,102.63元） 。 163 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 十五、 公司财务报表主要项目注释(续) 10. 在建工程 2007年12月31日 工程名称 预算 年初数 本年增加 本年转入固定资产 （万元） 金额 其中：借款 金额 其中：借款 金额 其中：借款 费用资本化数 费用资本化数 费用资本化数 ①30万吨利 用废纸纤维 再生环保绿 色包装用纸 项目 44,570 162,746,792.241,023,075.53 345,795,465.09 14,571,115.36 - - ②60万吨 项目 120,941 - - 87,910,176.23 1,506,882.22 - - ③其他零星工程 650,000.00 - 1,250,868.00 - 1,900,868.00 - 合计 163,396,792.24 1,023,075.53 434,956,509.32 16,077,997.58 1,900,868.00 - 工程名称 其他减少（注） 年末数 资金来源 工程投入 金额 其中：借款 金额 其中：借款 占预算比例 费用资本化数 费用资本化数 ①30万吨利 用废纸纤维 再生环保绿 色包装用纸 募集资金 项目 508,542,257.33 15,594,190.89 - - 及其他来源 募集资金 ②60万吨 项目 - - 87,910,176.23 1,506,882.22 及其他来源 9.48% ③其他零星工程 - - - - 合计 508,542,257.33 15,594,190.89 87,910,176.23 1,506,882.22 注：其他转出中因项目用地规划改变而转入60万吨项目的金额为21,272,927.01 元，其余部分随着本公司将30万吨在建项目投资设立中外合资景兴板纸，而转入 景兴板纸。该项目已于2007年10月竣工投产。 164 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 十五、 公司财务报表主要项目注释(续) 10. 在建工程(续) 2006年12月31日 工程名称 预算 年初数 本年增加 本年转入固定资产 （万元） 金额 其中：借款 金额 其中：借款 金额 其中：借款 费用资本化数 费用资本化数 费用资本化数 ①30万吨利 用废纸纤维 再生环保绿 色包装用纸 项目 44,570 54,179,216.06 - 108,567,576.18 1,023,075.53 - - ②其他零星工程 753,141.00 - 3,657,597.50 - 3,760,738.50 - 合计 54,932,357.06 - 112,225,173.681,023,075.53 3,760,738.50 - 工程名称 其他减少 年末数 资金来源 工程投入 金额 其中：借款 金额 其中：借款 占预算比例 费用资本化数 费用资本化数 ①30万吨利 用废纸纤维 再生环保绿 色包装用纸 募集资金 项目 - - 162,746,792.24 1,023,075.53 及其他来源 95% ②其他零星工程 - - 650,000.00 - 其他来源 合计 - - 163,396,792.24 1,023,075.53 本公司管理层认为，于资产负债表日无迹象表明上述在建工程已经发生减值，因 此无需计提减值准备。 加权平均资本化率为6.657%，利息资本化金额共计1,607.80万元。 11. 工程物资 2007年12月31日 2006年12月31日 预付设备款* - 258,574,254.88 *系预付30万吨利用废纸纤维再生环保绿色包装用纸项目所需的进口大型机器设 备款项。该项目已于2007年竣工投产。 165 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 十五、 公司财务报表主要项目注释(续) 12. 无形资产 2007年12月31日 土地使用权 原价： 年初数 30,384,803.12 增加 18,807,123.55 减少 15,524,749.09 年末数 33,667,177.58 累计摊销： 年初数 1,190,264.17 计提 416,218.00 转出 年末数 1,606,482.17 账面价值： 年末数 32,060,695.41 年初数 29,194,538.95 2006年12月31日 土地使用权 原价： 年初数 5,189,078.12 增加 25,195,725.00 减少 - 年末数 30,384,803.12 累计摊销： 年初数 1,071,882.13 计提 118,382.04 年末数 1,190,264.17 账面价值： 年末数 29,194,538.95 年初数 4,117,195.99 166 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 十五、 公司财务报表主要项目注释(续) 12. 无形资产(续) 于2007年12月31日，本公司未发生无形资产可回收金额低于其账面价值的情况， 故未计提无形资产减值准备。 于2007年12月31日，本项目未用于债务担保（2006年12月31日：449.45万元， 详细情况见本附注十五、“9. 固定资产”）；无形资产所有权未受到限制。 于2007年12月31日，无尚未获得土地使用权证的土地所有权。 13． 递延所得税资产 已确认递延所得税资产： 2007年12月31日 资产减值准备 年初数 470,672.31 计入损益 (153,676.98) 直接计入权益 - 年末数 316,995.33 2006年12月31日 资产减值准备 年初数 438,884.53 计入损益 31,787.78 直接计入权益 - 年末数 470,672.31 167 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 十五、 公司财务报表主要项目注释(续) 14. 其他非流动资产 2007年12月31日 2006年12月31日 横河黄板纸厂征迁款 - 1,000,000.00 购买南京景兴股权款 - 4,372,100.00 合计 - 5,372,100.00 15. 资产减值准备 2007年12月31日 年初数 本年收购 本年减少 年末数 本年计提 子公司增加 转回 转销 坏账准备 3,725,019.64 38,537.10 - 1,553,341.72 11,937.68 2,198,277.34 存货跌价准备 - - - - - - 合计 3,725,019.64 38,537.10 - 1,553,341.72 11,937.68 2,198,277.34 2006年12月31日 年初数 本年收购 本年减少 年末数 本年计提 子公司增加 转回 转销 坏账准备 2,967,694.67 814,823.31 - - 57,498.34 3,725,019.64 存货跌价准备 220,000.00 - - 220,000.00 - - 合计 3,187,694.67 814,823.31 - 220,000.00 57,498.34 3,725,019.64 16. 短期借款 借款类别 2007年12月31日 2006年12月31日 抵押 - 6,000,000.00 信用 80,000,000.00 - 保证 - 49,500,000.00 合计 80,000,000.00 55,500,000.00 上述借款的年利率为5.85%至6.12%。 于2007年12月31日，本项目无已到期但未偿还的短期借款。 168 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 十五、 公司财务报表主要项目注释(续) 17. 应付票据 2007年12月31日 2006年12月31日 商业承兑汇票 - 8,000,000.00 于2007年12月31日，本项目无应付持本公司5%或以上表决权股份的股东单位的 款项（2006年12月31日：无）。 18. 应付账款 于2007年12月31日，本项目无持本公司5%或以上表决权股份的股东单位的票据 （2006年12月31日：无）。 应付账款不计息，并通常在3个月内清偿。 2007年12月31日 2006年12月31日 1年以内 12,159,301.60 39,102,630.93 1年以上 403,089.90 493,565.58 合计 12,562,391.50 39,596,196.51 于2007年12月31日，本项目无账龄在1年以上的大额应付账款。 19. 预收款项 2007年12月31日 2006年12月31日 1年以内 4,374,800.55 11,976,176.54 1年以上 517,084.38 369,772.28 合计 4,891,884.93 12,345,948.82 于2007年12月31日，本项目无持本公司5%或以上表决权股份的股东单位或关联 方的款项（2006年12月31日：无）。 于2007年12月31日，本项目无账龄超过1年的大额预收款项。 169 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 十五、 公司财务报表主要项目注释(续) 20. 应付职工薪酬 2007年12月31日 年初数 本年增加 本年支付 年末数 工资、奖金、津贴 和补贴 261,432.30 7,430,839.30 7,692,271.60 - 职工福利费 96,462.18 1,155,242.52 1,251,704.70 - 医疗保险费 - 555,938.47 555,938.47 - 养老保险费 - 1,118,815.36 1,118,815.36 - 失业保险费 - 103,461.74 103,461.74 - 工伤保险费 - 55,159.84 55,159.84 - 生育保险费 - 34,622.30 34,622.30 - 住房公积金 - 481,630.38 481,630.38 - 工会经费和职工 教育经费 57,935.87 296,788.03 354,723.90 - 合计 415,830.35 11,232,497.94 11,648,328.29 - 2006年12月31日 年初数 本年增加 本年支付 年末数 工资、奖金、津贴 和补贴 1,241,041.20 6,520,632.30 7,500,241.20 261,432.30 职工福利费 - 875,114.40 778,652.22 96,462.18 医疗保险费 - 584,938.40 584,938.40 - 养老保险费 - 1,204,984.32 1,204,984.32 - 失业保险费 - 98,728.40 98,728.40 - 工伤保险费 - 60,656.40 60,656.40 - 生育保险费 - 37,781.25 37,781.25 - 住房公积金 - 595,520.00 595,520.00 - 工会经费和职工 教育经费 54,797.00 192,729.60 189,590.73 57,935.87 合计 1,295,838.20 10,171,085.07 11,051,092.92 415,830.35 其中，无属于拖欠性质或工效挂钩的应付职工薪酬。 170 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 十五、 公司财务报表主要项目注释(续) 21. 应交税费 2007年12月31日 2006年12月31日 企业所得税 443,626.97 2,831,858.92 营业税 2,110,803.31 2,662.50 增值税 5,797,983.18 2,057,261.58 城市维护建设税 188,797.11 29,352.98 房产税 94,731.97 76,843.46 城镇土地使用税 34,413.60 34,413.60 个人所得税 33,721.49 32,543.67 印花税 593,648.89 6,529.76 教育费附加 188,797.09 29,352.98 水利建设费 42,639.69 37,377.25 合计 9,529,163.30 5,138,196.70 应交税费各项主要税费缴纳基础及税率参见附注四。 22. 其他应付款 2007年12月31日 2006年12月31日 采购固定资产保证金、质保金、 设备购置款 1,385,284.16 34,368,844.93 股权转让款 7,000,000.00 - 土地出让款 1,720,000.00 - 运费 584,637.86 1,171,817.58 应付利息 158,400.00 1,416,614.39 其他 649,862.58 1,235,615.24 合计 11,498,184.60 38,192,892.14 171 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 十五、 公司财务报表主要项目注释(续) 22. 其他应付款(续) 于2007年12月31日，本项目无持本公司5%或以上表决权股份的股东单位或关联 方的款项（2006年12月31日：无）。 于2007年12月31日，本项目无账龄超过1年的大额应付款项。 23． 一年内到期的非流动负债 借款类别 2007年12月31日 2006年12月31日 抵押 - 16,000,000.00 24. 长期借款 借款类别 2007年12月31日 2006年12月31日 原币 汇率 余额 原币 汇率 余额 保证 - 345,791,400.00 其中：美元 22,000,000.007.8087171,791,400.00 抵押 - 62,500,000.00 减：一年内到期的 长期借款 - 16,000,000.00 合计 - 392,291,400.00 本公司在2007年已提前归还上述长期借款。 172 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 十五、 公司财务报表主要项目注释(续) 25. 股本 每股面值人民币1元，其股本结构为： （股票种类：普通股A股） 年初数 本年增(减)股数 年末数 股数 比例 发行 送股 公积金 其他 小计 股数 比例 % 新股 转股 % 一. 有限售条件股份 1. 国家持股 2. 国有法人持股 3. 其他内资持股 133,500,000.00 58.04% 4,000,000.00 40,050,000.00 44,050,000.00 177,550,000.00 45.30% 其中： 境内非国有法人持股 72,000,000.00 31.30% 21,600,000.00 21,600,000.00 93,600,000.00 23.88% 境内自然人持股 61,500,000.00 26.74% 4,000,000.00 18,450,000.00 22,450,000.00 83,950,000.00 21.42% 4. 外资持股 16,500,000.00 7.17% 4,950,000.00 4,950,000.00 21,450,000.00 5.47% 其中： 境外法人持股 16,500,000.00 7.17% 4,950,000.00 4,950,000.00 21,450,000.00 5.47% 境外自然人持股 有限售条件股份合计 150,000,000.00 65.21% 4,000,000.00 45,000,000.00 49,000,000.00 199,000,000.00 50.77% 二. 无限售条件股份 1. 人民币普通股 80,000,000.00 34.79% 89,000,000.00 24,000,000.00 113,000,000.00 193,000,000.00 49.23% 2. 境内上市的外资股 3. 境外上市的外资股 4. 其他 无限售条件股份合计 80,000,000.00 34.79% 89,000,000.00 24,000,000.00 113,000,000.00 193,000,000.00 49.23% 三. 股份总数 230,000,000.00 100.00% 93,000,000.00 69,000,000.00 162,000,000.00 392,000,000.00 100.00% 26． 资本公积 2007年12月31日 2006年12月31日 发行新股 1,302,366,691.90 224,836,000.00 股权投资准备 2,776,827.22 2,776,827.22 其他 150,000.00 150,000.00 合计 1,305,293,519.12 227,762,827.22 173 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 十五、 公司财务报表主要项目注释(续) 27. 盈余公积 2007年12月31日 年初数 本年增加 本年减少 年末数 法定盈余公积 26,735,365.90 5,158,561.75 - 31,893,927.65 法定公益金 - - - - 合计 26,735,365.90 5,158,561.75 - 31,893,927.65 2006年12月31日 年初数 本年增加 本年减少 年末数 法定盈余公积 12,287,292.49 14,448,073.41 - 26,735,365.90 法定公益金 6,143,646.23 - 6,143,646.23 - 合计 18,430,938.72 14,448,073.41 6,143,646.23 26,735,365.90 28. 未分配利润 2007年度 2006年度 年初未分配利润额 171,730,666.73 138,743,949.11 首次执行企业会计准则 附注三、22 (37,548,836.00) (59,301,962.98) 重述后年初余额 134,181,830.73 79,441,986.13 净利润 51,585,617.48 83,044,271.78 减：提取法定盈余公积金 5,158,561.75 8,304,427.18 应付现金股利 23,000,000.00 20,000,000.00 转作股本的股利 69,000,000.00 - 年末未分配利润 88,608,886.46 134,181,830.73 174 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 十五、 公司财务报表主要项目注释(续) 29. 营业收入及成本 2007年度 2006年度 主营业务收入 314,258,443.64 338,546,123.94 其他业务收入 22,085,843.32 534,070.24 合计 336,344,286.96 339,080,194.18 主营业务收入及成本列示如下： 主营业务 主营业务收入 主营业务成本 2007年度 2006年度 2007年度 2006年度 原纸销售 314,258,443.64 338,546,123.94 271,281,413.37 269,090,311.83 30. 营业税金及附加 2007年度 2006年度 营业税 882,405.99 8,741.62 城市维护建设税 1,011,488.93 864,289.99 教育费附加 1,011,030.26 1,403,569.36 合计 2,904,925.18 2,276,600.97 营业税费计缴标准参见本附注四、税项。 31. 财务费用 2007年度 2006年度 利息支出 34,340,296.56 16,407,079.82 利息收入 (6,846,187.64) (1,519,805.21) 汇兑损益 (4,523,348.79) 11,340.62 其他 313,584.12 145,261.83 小计 23,284,344.25 15,043,877.06 减：利息资本化金额 16,322,412.43 1,023,075.53 合计 6,961,931.82 14,020,801.53 175 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 十五、 公司财务报表主要项目注释(续) 32. 资产减值损失 2007年度 2006年度 坏账损失 (1,514,804.62) 594,823.31 33. 投资收益 2007年度 2006年度 按成本法核算的投资收益 45,000,000.00 69,412,496.87 本公司投资收益汇回不存在重大限制。 34. 营业外收入 2007年度 2006年度 非流动资产处置利得 16,605.00 13,829.00 政府补助 附注十五、36 365,000.00 - 其他 5,500.00 33,673.55 合计 387,105.00 47,502.55 35. 营业外支出 2007年度 2006年度 非流动资产处置损失 - 47,912.53 捐赠支出 2,140.00 10,000.00 其他 154,131.57 55,000.00 合计 156,271.57 112,912.53 176 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 十五、 公司财务报表主要项目注释(续) 36. 政府补助 2007年度 2006年度 污染减排专项补助 365,000.00 - 37. 所得税费用 2007年度 2006年度 当期所得税费用 3,025,750.28 8,363,321.39 以前年度所得税调整 2,147,116.79 递延所得税费用 153,676.98 (31,787.78) 合计 3,179,427.26 10,478,650.40 2007年度 2006年度 利润总额 54,765,044.74 93,522,922.18 按法定/(或适用)税率计算的税项 18,072,464.76 30,862,564.32 对以前期间当期税项的调整 (50,789.55) 2,147,116.79 税率变动的影响 101,438.50 - 免税收入对应之豁免税金 (14,970,450.00) (22,906,123.97) 不可扣税之支出对应之税金 550,460.93 375,093.26 符合税务优惠的支出享受之税务优惠 (523,697.39) - 按本公司实际税率计算的税项费用 3,179,427.26 10,478,650.40 177 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 十五、 公司财务报表主要项目注释(续) 38. 支付或收到其他与经营活动有关的现金 其中，大额的现金流量列示如下： 2007年度 2006年度 收到的其他与经营活动有关的现金： 收回履约保证金 6,433,819.30 - 利息收入 1,373,667.65 1,519,805.21 支付的其他与经营活动有关的现金： 销售费用 9,294,872.74 13,337,582.16 管理费用 9,118,768.76 6,793,245.07 支付往来款 7,346,821.50 - 履约保证金 - 6,433,819.30 39. 支付或收到其他与投资活动有关的现金 其中，大额的现金流量列示如下： 2007年度 2006年度 收到的其他与投资活动有关的现金： 代垫工程款 5,919,394.30 - 支付的其他与投资活动有关的现金： 暂借关联公司款 56,672,535.29 - 40. 支付或收到其他与筹资活动有关的现金 其中，大额的现金流量列示如下： 2007年度 2006年度 收到的其他与筹资活动有关的现金： 募股资金存款利息 1,792,063.75 - 178 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 财务报表附注(续) 2007年度 人民币元 十五、 公司财务报表主要项目注释(续) 41. 经营活动现金流量 2007年度 2006年度 将净利润调节为经营活动现金流量： 净利润 51,585,617.48 83,044,271.78 加：资产减值准备 (1,514,804.62) 594,823.31 固定资产折旧 16,341,772.16 16,293,557.37 无形资产摊销 416,218.00 118,382.04 处置固定资产、无形资产和其他 长期资产的损失 (16,605.00) 34,083.53 财务费用 8,928,774.27 15,184,415.84 投资损失 (45,000,000.00) (69,412,496.87) 递延所得税资产减少 153,676.98 (31,787.78) 存货的减少 (1,255,260.50) 3,941,038.50 经营性应收项目的减少 (34,513,621.23) (15,494,509.97) 经营性应付项目的增加 (30,856,542.11) 19,329,012.51 经营活动产生的现金流量净额 (35,730,774.57) 53,600,790.26 42. 现金和现金等价物 2007年度 2006年度 现金 其中：库存现金 131,709.19 177,934.17 可随时用于支付的银行存款 811,280,940.89 169,398,453.15 年末现金及现金等价物余额 811,412,650.08 169,576,387.32 十六、 比较数据 若干比较数据已经过重述，以符合本年度之列报要求。 十七、 财务报表之批准 本财务报表业经本集团董事会第三届第七次会议于2008年4月7日决议批准。 根据本公司章程，本财务报表将提交股东大会审议。 179 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 附录一 2007年度 人民币元 附录一、财务报表补充资料 一、 净资产收益率和每股收益 2007年度 2007年度 净资产收益率 基本每股收益 全面摊薄 加权平均 (人民币) 归属于公司普通股股东的净利润 4.36% 10.45% 0.27 扣除非经常性损益后归属于公司 普通股股东的净利润 4.28% 10.28% 0.26 2006年度 2006年度 净资产收益率 基本每股收益 全面摊薄 加权平均 (人民币) 归属于公司普通股股东的净利润 8.79% 14.14% 0.26 扣除非经常性损益后归属于公司 8.81% 14.17% 0.27 普通股股东的净利润 本公司无稀释性潜在普通股。 本集团对净资产收益率和每股收益的列报依照中国证监会《公开发行证券公司信 息披露编报规则第9号—净资产收益率和每股收益的计算及披露》(2007年修订) 的规定。 A-1 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 附录一 2007年度 人民币元 附录一、财务报表补充资料(续) 一、 净资产收益率和每股收益(续) 其中，扣除非经常性损益后归属于本公司普通股股东的净利润 2007年度 2006年度 归属于本公司普通股股东的净利润 82,503,749.03 58,375,833.96 加(减)：非经常性损益项目 非流动资产处置损益 (22,169.70) 85,600.50 计入当期损益的政府补贴 (530,000.00) - 合并成本小于合并时应享有被合并 单位可辨认净资产公允价值产生的损益 (1,235,309.01) - 除上述各项之外的其他营业外收支净额 343,110.82 42,297.82 合计 81,059,381.14 58,503,732.28 非经常性损益的所得税影响数 70,308.66 (39,897.88) 扣除非经常性损益后的净利润 81,129,689.80 58,463,834.40 减：归属于少数股东的非经常 性损益净影响数 (4,294.61) (26,252.01) 扣除非经常性损益后归属于本公司 普通股股东的净利润 81,133,984.41 58,490,086.41 本集团对非经常性损益项目的确认依照中国证监会会计字〔2007〕9号《公开发 行证券的公司信息披露规范问答》第1号的规定执行。 A-2 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 附录一 2007年度 人民币元 附录一、财务报表补充资料(续) 二、 财务报表项目数据的变动分析 合并财务报表数据变动幅度达30％（含30％）以上，或占资产负债表日本集团资 产总额5％（含5％）或报告期利润总额10％（含10％）以上的项目分析 1. 货币资金较2006年末增加266%，主要原因是：1）募集资金增加516,299千元。 公 司 于 2007 年 11 月 增 发 9,300 万 股 人 民 币 普 通 股 股 票 收 到 募 集 资 金 净 额 1,170,531千元。截至2007年12月31日止，募集资金专户余额为516,299千元；2） 为在建工程项目借入专门借款增加货币资金约206,211千元。 2. 应收票据及应收账款较2006年末增加98％，主要原因是：1）应收票据增加主要 受宏观经济调控的影响，信贷资金持续收紧，出于融资需要，公司的客户部分采 用票据结算方式，本年采用应收票据结算货款的交易量有所放大直接导致年末余 额增加。2）2007年11月，公司增发新股共募集资金1,170,530千元。出于降低 财务成本的考虑，公司减少了对未到期银行票据贴现的业务量。3）公司45万吨 再生环保绿色包装纸项目投产后，公司产能增加使得销售规模扩大，引起应收票 据和应收账款增加。 3. 预付款项较2006年末增加784％，主要原因是，一方面公司自2007年10月份起产 能达77万吨（新增45万吨＋原来32万吨），比2006年度32万吨扩大了160％，对 原材料的需求量也成倍增长。另一方面自2006年下半年以来，国际、国内废纸和 木浆价格出现了持续上涨，为应对原材料涨价，公司采取了提前采购的策略。公 司通过预付部分货款的形式提前锁定采购成本。 4. 存货较2006年末增加69％，主要是原材料和产成品增加所致。增加原材料库存 的主要原因，一是为了应对原材料价格上涨，主动增加库存；二是45万吨再生环 保绿色包装纸项目投产后，产能增加引起原材料耗用量增加，从而原材料的储备 量有所增加。增加产成品的主要原因，一是产能增加引起。二是公司管理层预见 到部分产品的市场价格会在2008年初持续上升，为了享受市场价格上升的好处， 公司主动增加了此部分产品库存量。 A-3 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 附录一 2007年度 人民币元 附录一、财务报表补充资料(续) 二、 财务报表项目数据的变动分析(续) 5. 其他应收款较2006年末增加152％，主要是一方面新设子公司支付的办公室租赁 押金增加；另一方面随着本集团销售规模扩大及对外投资项目的增加，销售人员 及出差人员所借的出差备用金总额有所增加。 6. 工程物资及在建工程较2006年末减少57％，主要是本集团首次公开募集资金项 目30万吨废纸纤维再生环保绿色包装用纸及其同步实施的15吨技改项目于2007 年10月建成投产所致。 7. 固定资产较2006年末增加206％，主要是首次公开募集资金项目30万吨废纸纤维 再生环保绿色包装用纸及其同步实施的15吨技改项目于2007年10月建成投产所 致。 8. 无形资产较2006年末增加89％，主要是本集团为实施45万吨废纸纤维再生环保 绿色包装用纸（30万吨加上同步实施的15吨技改项目，以下简称“45万吨项目” ）、 60万吨高档包装纸板技术改造项目而购买项目用地增加所致。 9. 递延所得税资产较2006年末增加131％，主要是本集团逐项分析资产负债项目的 账面价值与计税价值之间的差异，并根据预计转回年度适用的所得税税率计算决 定应确认的递延所得税资产。 10. 短期借款较2006年末增加168％，主要是本集团45万吨项目正式投产后，本集团 产能扩张一倍以上，日常生产经营所需的流动资金需求增加，故本集团增加短期 借款用于经营周转。 11. 应付票据较2006年末增加642％，金额为1,605万元，主要是本集团控股子公司 景兴板纸于2007年10月份正式投产，该公司是45万吨项目的实施主体。该项目 的投产使得景兴板纸对生产周转资金的需求增加，故景兴板纸采用银行承兑汇票 结算方式获取一定程度的资金融通。 A-4 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 附录一 2007年度 人民币元 附录一、财务报表补充资料(续) 二、 财务报表项目数据的变动分析(续) 12. 预收款项较2006年末增加102％，主要是本集团预收新增客户的款项所致。 13. 应交税费较2006年末增加55％，主要是随着本集团2007年产能增加，销售规模 进一步扩大，相应的增值税销项金额增加。 14. 其他应付款较2006年末增加113％，主要由本集团应付各项在建工程项目的工程款 及购买桂林宏基100％股权的部分股权转让款构成。 15. 长期借款较2006年末增加73％，主要是本集团为实施各项在建工程项目而借入 专门借款所致。 16. 股本较2006年末增加70％，主要是本集团于2007年内实施了每10股派发3股红股 的利润分配方案以及增发9,300万股人民币普通股股票所致。 17. 资本公积较2006年末增加473％，主要是本集团于2007年11月增发9,300万股人 民币普通股股票产生的股本溢价。每股面值为1元，发行价13.09元/股。 18. 少数股东权益较2006年末增加209％，主要系本期成立的三家子公司——景兴板 纸、重庆包装和景特彩，其少数股东投入的资本金以及部分非全资子公司本期实 现的净利润引起。 A-5 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 附录一 2007年度 人民币元 附录一、财务报表补充资料(续) 二、 财务报表项目数据的变动分析(续) 19. 营业收入较2006年度增加15％，主要是，1）本集团45万吨项目于2007年10月 份正式投产，新增产能使得本集团销量较2006年增加约4.6万吨，故营业收入增 加；2）部分规格品种的产品价格于2007年内提价。两项因素综合作用使得营业 收入较2006年度增长。 产品毛利率较2006年度减少1.67％，主要原因是原材料废纸价格于2007年内呈持 续上涨趋势，造成本年度主营业务成本增长的幅度大于主营业务收入增长的幅度， 从而导致毛利率下降。 20. 管理费用较2006年增加27％，主要是随着景兴板纸、重庆包装、上海景兴、景 特彩及桂林宏基于本年度陆续设立，总的差旅费、业务招待费有所增加。此外， 新设子公司租赁办公场所的支出也增加。 21. 财务费用较 2006 年度增加 16％，主要是利息支出增加所致。2007 年度本集团 因经营规模扩大，对流动资金的需求增加，故银行借款增加导致利息支出增加。 此外，2007 年度央行多次加息，也使得利息支出增加。 22. 所得税费用比2006年度减少66％，主要是，1）下属子公司所得税优惠政策（请 参见本附注四、税项）；2）本集团自2007年1月1日起变更坏账计提的会计估计 方法，使得2007年度坏账转回而调减应纳税所得额的金额比2006年度大幅度增 加，故所得税费用下降；3）本集团自2007年1月1日起对所得税费用采用资产负 债表债务法核算，2007年度合并抵销未实现内部利润较2006年有所增加，故造 成相应需确认的递延所得税资产也较2006年有所增加，由此导致所得税费用年度 间的变化。 A-6 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 附录一 2007年度 人民币元 附录一、财务报表补充资料(续) 三、 首次执行日股东权益调整修正分析 项目名称 金 额 2006年12月31日合并股东权益(旧会计准则) 662,986,282.11 1. 非一控制下企业合并形成的长期股权 投资差额摊销转回 348,795.65 2. 递延所得税影响 638,581.08 2007年1月1日归属于母公司股东权益(新会计准则) 663,973,658.84 少数股东权益列报的变化 13,469,291.76 其中：修正数据影响少数股权权益 - 2007年1月1日合并股东权益(新会计准则) 677,442,950.60 A- 7 2007 年年度报告全文 浙江景兴纸业股份有限公司 附录二 2007年度 人民币元 附录二、新旧会计准则净利润差异调节表 根据中国证监会《公开发行证券的公司信息披露规范问答第7号——新旧会计 准则过渡期间比较财务会计信息的编制和披露》(证监会计字〔2007〕10号) 的规定，本集团编制了新旧会计准则净利润差异调节表，列示对2006年度利润 表的追溯调整情况。同时，本集团假定比较期初(即2006年1月1日)开始执行企 业会计准则第1号至第37号，对《企业会计准则第38号——首次执行企业会计 准则》第五条至第十九条之外的不需要追溯调整的事项，分析模拟执行新会计 准则的净利润与原准则下净利润存在的重大差异，在以下调节表中分项列示。 追溯调整前金额 58,812,543.42 调整： 1.非同一控制下企业合并形成的长期股权 投资差额摊销 78,972.60 2.当期递延所得税影响 (57,360.68) 追溯调整项目影响合计数 21,611.92 追溯调整后金额 58,834,155.34 假定比较期初开始全面执行新会计准则的备考信息 借款费用利息资本化 2,982,001.43 2006年度模拟净利润(全面模拟新会计准则) 61,816,156.77 B-1 2007 年年度报告全文 第十二节 备查文件目录 一、载有法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章 的财务报表 二、载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件 三、2007 年在法定信息披露报纸上公开披露过的所有文件正本及公告原稿 以上文件备案在公司董事会秘书办公室 183