信立泰(002294)：创新管线不断丰富 S086大品种预计放量在即2024-06-22

【内容简介】本文系统分析了信立泰药业（002294）作为国内心血管领域龙头企业的转型路径。公司通过"仿制药+创新药+生物药"三维布局，构建了覆盖高血压、冠心病、肾科等领域的完整产品矩阵。核心产品S086作为全球首个ARNI/CCB复方制剂，Ⅲ期临床显示显著疗效，预计2024年上市后峰值销售可达20亿元。同时，恩那度司他、JK07等创新产品形成梯度布局。财务数据显示公司研发投入持续加码，现金流改善显著。通过DCF模型测算，当前股价存在25%-34%上行空间，建议重点关注S086上市带来的业绩拐点及生物药管线价值重估机会。

信立泰 S086 心血管创新药 ARNI/CCB复方制剂 恩那度司他 JK07基因治疗 集采转型 研发管线 估值修复